Resultados 1T12 Crescendo em Ritmo Acelerado!

Transcrição

1 Resultados Crescendo em Ritmo Acelerado!

2 Conhecendo a TAESA Destaques Resultados Performance do UNIT 2 /17

3 Conhecendo a TAESA Destaques Resultados Performance do UNIT 3 /17

4 Porque a TAESA? Conhecendo a TAESA Transmissora Pura com 13 Ativos Premium Estrategicamente Posicionada para Crescer A TAESA é uma transmissora pura de energia elétrica com km de linhas de transmissão Fluxo de caixa altamente previsível, o que permite o pagamento recorrente de dividendos e aumenta a capacidade de alavancagem Forte perspectivas de crescimento orgânico e inorgânico, apoiadas por um histórico sólido Estratégia focada na disciplina operacional e na realização de altos retornos Acionistascomummix ideal de habilidades, combinando expertise operacional e financeira 4 /17

5 Conhecendo a TAESA Destaques Resultados Performance do UNIT 5 /17

6 Play de Dividendos e Crescimento Destaques Distribuição de Dividendos de R$ 428,5 MM Valor Máximo Possivel Aquisição Relevante de R$ 863,5MM 50% Restantes da UNISA 6 /17

7 Política de Dividendos Forte Destaques TAESA Pagará em 2012 o Valor Máximo Possível Referente ao Resultado de ,4 24,8 42,1 428,5 Lucro Líquido 2011 Reserva Legal Reserva de Inc. Fiscal Dividendos 2012 Até Até R$ 214,3 MM R$ 214,3 MM 7 /17

8 Crescendo em Ritmo Acelerado Destaques TAESA Anunciou a Aquisição dos 50% Restantes da UNISA Preço: R$ 863,5 MM Funding: Instrumento de Dívida Aprovações : Bem Avançadas 8 /17

9 Conhecendo a TAESA Destaques Resultados Performance do UNIT 9 /17

10 Alta Eficiência Resulta em Baixa Penalidade Resultados Disponibilidade da Linha PV como % da RAP 99,97% 99,99% 99,99% 99,98% 99,98% 1,0% 0,8% 1,5% 1,0% 0,8% 99,92% 0,2% YTD YTD Disponibilidade, um driver operacional, é uma medida de tempo Impacto no DRE (R$ MM) 12.0 Divisão entre # horas que a linha está disponível e # total de horas em 1 ano Medidaportrechosde 100km YTD PV Variable Portion 10 /17

11 Margem EBITDA Reflete a Eficiência Operacional Resultados EBITDA/Margem EBITDA SemIFRS EBITDA/Margem EBITDA Com IFRS 91,5% 89,4% ,1% 85,6% 88 (33,0%) (30,7%) +36% +38% % % Var NTE + UNISA Total EBITDA Var NTE + UNISA Total EBITDA 11 /17

12 LucroLíquidode R$ 96MM 32% acimado Confirmandoa Solidezdo Negócio Resultados Receita Líquida Custos/Dep/Amort +76 (+48%) +15 (+78%) Lucro Líquido (+32%) Despesas Financeiras Líq. Impostos +29 (+81%) +10 (+32%) /17

13 Dívida Líquida de R$ MM Resultados +315 (+14%) TAESA BRA ETAU NTE UNISA TAESA Consolidado Perfil da Dívida Perfil da Dívida 45% 41% 55% 59% Curto Prazo Longo prazo Curto Prazo Longo prazo 13 /17

14 Conhecendo a TAESA Destaques Resultados Performance do UNIT 14 /17

15 Liquidez Aumentou e UNIT 59,7 Performance do UNIT BASE 100 R$ MM 15 /17

16 Q&A José Aloíse Ragone Filho Chief Executive Officer Domingos Sávio Castro Horta Paulo H. A. Ferreira Chief Financial and Investor Relations Officer IR Manager CONTACTS: Phone: Site: 16 /17

17 Aviso Legal As demonstrações financeiras individuais e consolidadas foram elaboradas de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil, as quais abrangem a legislação societária, os Pronunciamentos, as Orientações e as Interpretações emitidas pelo Comitê de Pronunciamentos Contábeis e as normas emitidas pela Comissão de Valores Mobiliários(CVM), conjugadas com a legislação específica emanada pela Agencia Nacional de Energia Elétrica- ANEEL. A ANEEL, enquanto órgão regulador, tem poderes para regular as concessões. As afirmações contidas neste documento relacionadas a perspectivas sobre os negócios, projeções sobre resultados operacionais e financeiros e aquelas relacionadas a perspectivas de crescimento da TAESA são meramente projeções e, como tais, são baseadas exclusivamente nas expectativas da diretoria sobre o futuro dos negócios. Essas expectativas dependem, substancialmente, de mudanças nas condições de mercado, do desempenho da economia brasileira, do setor e dos mercados internacionais e, portanto, sujeitas à mudanças sem aviso prévio. EBITDA: O EBITDA é o lucro líquido antes dos impostos, das despesas financeiras líquidas e das despesas de depreciação, amortização e receitas. O EBITDA não é reconhecido pelas práticas contábeis adotadas no Brasil e nem pelo IFRS, não representa um fluxo de caixa para os períodos apresentados, não deve ser considerado como um lucro líquido alternativo, bem como não é indicador de desempenho. O EBITDA apresentado é utilizado pela TAESA para medir o seu próprio desempenho. A TAESA entende que alguns investidores e analistas financeiros usam o EBITDA como um indicador de seu desempenho operacional. Dívida líquida: A Dívida líquida não é reconhecida pelas práticas contábeis adotadas no Brasil e nem pelo IFRS, não representa um fluxo de caixa para os períodos apresentados, bem como não é indicador de desempenho. A Dívida líquida apresentada é utilizada pela TAESA para medir o seu próprio desempenho. A TAESA entende que alguns investidores e analistas financeiros usam a Dívida líquida como um indicador de seu desempenho. 17 /17