Apresentação Institucional. 2 º Trimestre de 2016

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1 Apresentação Institucional. 2 º Trimestre de 2016

2 Aviso Importante Esta apresentação não constitui uma oferta, convite ou pedido de qualquer forma, para a subscrição ou compra de ações ou qualquer outro instrumento financeiro, nem esta apresentação ou qualquer informação aqui contida formam a base de qualquer tipo de contrato ou compromisso. O material que se segue contém informações gerais sobre os negócios da LPS Brasil Consultoria de imóveis S.A. e controladas ( LPS ) datadas de 30 de Junho de Esta apresentação não deve ser entendida como aconselhamento a potenciais investidores. Estas informações não se propõem estarem completas e estão sob a forma de resumo. Nenhuma confiança deveria ser realizada na exatidão das informações aqui presentes e nenhuma representação ou garantia, expressa ou implícita, é feita em relação à exatidão da informação aqui presente. Esta apresentação contém afirmações que podem contemplar previsões futuras e estas são somente previsões, não garantias de desempenho futuro. Os investidores são avisados de que tais previsões acerca do futuro estão e serão sujeitas a inúmeros riscos, incertezas e fatores relacionados às operações e aos ambientes de negócios da LPS, tais como: pressões concorrenciais, o desempenho da economia brasileira e da indústria, mudanças em condições de mercado, entre outros fatores presentes nos documentos divulgados pela LPS. Tais riscos podem fazer com que os resultados da LPS sejam materialmente diferentes de quaisquer resultados futuros expressos ou implícitos em tais afirmações acerca do futuro. A LPS acredita que, baseada nas informações atualmente disponíveis para os seus Administradores, as expectativas e hipóteses refletidas nas afirmações acerca do futuro são razoáveis. Também, a LPS não pode garantir eventos ou resultados futuros, bem como expressamente nega qualquer obrigação de atualizar qualquer previsões futuras aqui presentes. 2

3 Destaques de Investimento 3

4 Prêmios e reconhecimentos Recentes Top of Mind IBOPE O coração de 96% das pessoas bate mais forte pela Lopes Em pesquisa realizada em São Paulo, o IBOPE Inteligência, revelou que 1 : 9 em cada 10 residentes na cidade conhece a marca Lopes 96% considerariam a marca ao comprar 67% tiveram algum contato com a empresa, e destes, 76% recomendariam a Lopes 1) Pesquisa realizada entre os dias 26/jul-08/ago/12. 4

5 Prêmios e reconhecimentos 2014 e 2015 Prêmio Top Imobiliário Considerado o principal prêmio da indústria imobiliária do Brasil Lopes segue vencedora desde a primeira edição, em 1993 Época Negócios 360º Guide Listada pela Época Negócios como uma das 250 Maiores Companhias Brasileiras Destacada como uma das 50 Melhores em Visão de Futuro e Práticas de Recursos Humanos Em 2015, listada também como uma das melhores empresas no setor de Serviços do Brasil. Ranking Valor 1000 Listada pelo Valor Econômico entre os 1000 maiores grupos empresariais do Brasil 5

6 O Mercado de Intermediação Imobiliária Não Possui Outra Companhia com Histórico Similar Sr. Francisco Lopes inicia suas atividades intermediando propriedades. Primeiro comercial de TV de um empreendimento imobiliário. Lançamento e intermediação de 14 edifícios comerciais na Avenida Paulista e de 11 edifícios comerciais na Região da Faria Lima. Criação do sistema de lançamento com showrooms e material de marketing, atraindo clientes especialmente Introduz o conceito de durante o final de semana. clubes de condomínios. Torna-se referência em Conquista do primeiro lançamentos imobiliários e apresenta seu novo logo. prêmio Top Imobiliário em 1993 Maior Corretora Imobiliária. Mais de 350 clientes (homebuilders) no mercado primário divididos entre listados e não-listados. 5 aquisições no mercado primário e 13 aquisições no mercado secundário. Mercado secundário torna-se responsável por 25% das intermediações totais. Realização de Follow-on. Rollout da marca Lopes para nossas operações no mercado secundário. Primeiro logo da Companhia. Lançamento dos primeiros edifícios dentro do conceito de condomínios. Inicia parcerias de longo prazo com a Gomes de Almeida Fernandez (Gafisa). Identifica a Marginal Pinheiros como uma área atrativa e lança um dos primeiros edifícios na região. Inicia a intermediação de flats. Sócia do Grupo Espírito Santo na intermediação de um dos maiores lançamentos em Lisboa: Parque dos Príncipes. Torna-se um importante player no segmento de loteamentos. 7 aquisições no mercado primário. Em uma década, triplica de tamanho, reforçando sua posição de liderança. Realiza seu IPO. Inicia sua expansão geográfica Website da Lopes se torna líder no mercado imobiliário. Joint Venture com o Banco Itaú para criação de uma promotora de financiamentos imobiliários (CrediPronto). Consolidada posição estratégica em 9 Estados e DF, 81 anos de experiência, 39 lojas e mais de 10 mil corretores associados. 6

7 LPS Brasil Destaques de Investimento Asset Light Empresa de Serviços Baixo risco de execução Top Management team da indústria Posicionamento único no Mercado Primário brasileiro CrediPronto Empresa de financiamento com maior crescimento % do Brasil desde

8 LPS Brasil: Plataforma Única e Irreplicável Mercado Primário Mercado Secundário Financiamento Imobiliário + Atua no mercado de lançamentos de baixa, média e alta renda Foco no mercado secundário, com modelo único de lojas próprias e rede de credenciadas crescimento por aquisições Joint Venture com o Banco Itaú no fornecimento de crédito imobiliário Excelente veículo para investir no Mercado Imobiliário Brasileiro. 8

9 Management Team Top Management Team da Indústria Programa de Parceria: Mais de 30 Sócios & Associados com investimento em ações e alinhamento de longo prazo com a empresa Ferramentas de Retenção / Incentivo para os funcionários de melhor performance 9

10 Asset Light Modelo de Negócio Baseado em Serviços Intermediação Imobiliária Financiamento Imobiliário Mercado Primário Reconhecimento imediato e simples de receita. Asset light. Mercado Secundário Investimento anual=depreciação Alta capacidade em ajustar G&A, no caso de uma desaceleração do mercado. Asset light. Parceirias com lideranças no setor, trazem economias para a JV (operações dentro das lojas de intermediação). Carteira de Crédito imobiliário potencialmente pode gerar fluxo de caixa recorrente. 10

11 Ciclo Virtuoso do Modelo de Negócio e Barreiras de Entrada Sólida Performance Operacional Intermediações imobiliárias de R$ 1,7 bilhão no 2T16, queda de 34% em relação ao 2T15. A CrediPronto! originou R$ 271 milhões no 2T16 e R$ 9,3 bilhões desde a sua criação em Mais de 10 milhões de acessos únicos ao site da Lopes em 2015 Ampla Gama de Produtos Líder do mercado primário One-stop-shop: solução única e completa ao cliente Plataforma única para explorar o mercado secundário parceria com um dos maiores bancos de varejo do mundo, o Itaú Unibanco Forte Base Estabelecida Marca líder e nacionalmente reconhecida Presente em 9 Estados brasileiros e no Distrito Federal Amplo canal de distribuição Base de dados com mais de 5 milhões de clientes Mais de 350 clientes incorporadores Alta Retenção de Talentos Força comercial com aproximadamente corretores independentes Atração e manutenção da força de negócios 11

12 Website Institucional LEADS Orgânico: 48% Líder nas mídias sociais Aproximadamente de fãs no Facebook Alto nível de engajamento e menções espontâneas Mais de 10 milhões de visitas em 2015 Direto: 26% Aplicativo para iphone e Android Pago: 44% Primeira imobiliária a lançar aplicativo para ipad Forte investimento em mídia online Maior Website das Companhias do setor imobiliário Aumento na Geração de Leads Maior Conversão em Negócios Fonte: Google Analytics, 12

13 Sólida database de clientes Mídia Pontos de Venda Força de Vendas Mais de 5 milhões Website Lopes Incorporado -ras Database com mais de 5 milhões de clientes Fontes de clientes online e offline CRM estruturado para servir clientes de diferentes perfis Fonte: Database Lopes - Lopesnet 13

14 Mix de Mercado LPS Brasil Outros Sul Brasília Rio de Janeiro São Paulo 10% 8% 10% 10% 10% 12% 12% 12% 13% 12% 16% 13% 12% 8% 100% 14% 14% 4% 3% 19% 21% 20% 12% 21% 16% 3% 4% 4% 5% 24% 18% 20% 18% 6% 5% 17% 23% 14% 22% 25% 7% 13% 22% 5% 16% 24% 5% 15% 23% 22% 3% 9% 16% 14% 24% 7% 16% 54% 53% 48% 50% 48% 45% 47% 44% 42% 46% 40% 46% 43% 44% 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15 3T15 4T15 1T16 2T16 *Outros: Nordeste, ES, MG e GO (até o 3T12). 14

15 Intermediações Imobiliárias totais LPS Brasil (R$ bilhões) Intermediações Imobiliárias Mercado Secundário Mercado Primário +13% T15 2T16-34%

16 LPS Brasil no Mercado Primário 16

17 Significativa Formação de Demanda Bônus Demográfico % 55% 55% 58%60% Classes sociais 1 População de 18 a 64 anos 64% 68%70% 69%67% 63% 60% População Total (Milhões de habitantes) População Economicamente ativa = anos e Pirâmide Populacional (milhões de habitantes) % 5% 0% 5% 10% 10% 5% 0% 5% 10% Número de Famílias por Faixa de Renda (milhões) Crescimento (8%) 78% 160% 233% 291% 433% 36% 64% 18% 82% A 2030E Classes A, B e C Classes D e E Até R$1k R$1k a R$2k R$2k a R$4k R$4k a R$8k R$8k a R$16k Acima de R$ 16k O bônus demográfico, aliado à expansão da economia, permitirão a migração de 35,6 milhões pessoas das classes D e E para as classes A, B e C nos próximos 10 anos. Essas famílias certamente buscarão melhores condições de moradia Fonte: IBGE, Bird, Febraban e FGV 1) Fonte: PNAD/IBGE Preparation: Bradesco. Leva em consideração as regiões de RO, AC, AM, AP, PA e RR 17

18 Experiência em Todos os Segmentos de Mercado Genuíne Higienópolis Mar/16 CASE ALTO Local Intermediação São Paulo/SP 106 un. R$ /m² 69% vendido Incorporador: Niss / Think Vicino Alto da Lapa Dez/15 CASE ALTO Local Intermediação São Paulo/SP 34 un. R$ /m² 89% vendido Incorporador: Diálogo Quadrilatero Itaim Bibi Nov/15 CASE ALTO Local Intermediação São Paulo/SP 94 un. R$ /m² 62% vendido Incorporador: Trisul You, Link Saúde Dez/15 CASE MÉDIO / ALTO Local Intermediação São Paulo/SP 136 un. R$ 9.700/m² 80% vendido Incorporador: You / Tibério 18

19 Intermediações Imobiliárias Mercado Primário (R$ bilhões) Intermediações Imobiliárias Mercado Primário 14,4 +12% 14,4 14,4 14,9 9,4 8,7 10,5 7,0 4,9 2,5 2,0-27% 1, T15 2T16 A LPS Brasil aproveitou o crescimento das construtoras listadas através de levantamento de capital. (capital+dívida) 19

20 Exposição Limitada a Grandes Incorporadoras Breakdown Intermediações 2T16 Mercado Primário (R$ bilhões) 14% 100% 44% 26% 56% 61% 59% 59% 65% 26% 44% 39% 41% 41% 35% 60% Incorporadores Listados Incorporadores Não Listados Mercado Secundário Não Listados Listados 20

21 Breakdown das Incorporadoras Clientes Incorporadores Quebra 5 Maiores Incorporadores 4% 5% 3% 4% 3% 5% 41% 41% 39% 59% 59% 61% 50% 50% 40% 41% 60% 59% 4% 5% 6% 5% 7% 6% 4% 5% 6% 4% 5% 6% 4% 6% 6% 5% 11% 6% 8% 9% 7% 14% 9% 14% T15 4T15 1T16 2T16 Demais Clientes 10 Maiores Incorporadores T15 4T15 1T16 2T16 1º 2º 3º 4º 5º 21

22 Mercado Imobiliário de São Paulo Preços Evolução dos Preços Médios dos Lançamentos em SP R$/m 2 Nominal Ajustado pelo INCC Amostra: Empreendimentos residenciais verticais lançados em São Paulo capital. Fonte: EMBRAESP 22

23 Intermediações por Segmento de Preço Mercado Primário e Secundário VGV Intermediado 2T15 2T16 3% 2% 41% 26% 44% 26% 29% 29% R$ milhões R$ milhões Unidades Intermediadas 2T15 2T16 < >600 15% 12% 18% 7% 28% 45% 29% 46% unidades unidades 23

24 LPS Brasil no Mercado Secundário 24

25 Consolidador Natural no Mercado Secundário Plataforma Única com Forte Potencial de Crescimento Modelo único: one stop shop Sólida base de clientes Forte presença na Internet Presente em 9 Estados e no Distrito Federal 81% do PIB brasileiro em 2012, em conjunto 1 Portfólio diversificado de produtos 29 lojas próprias Forte escala em São Paulo e Rio de Janeiro Modelo de Aquisição Bem Definido com Track Record de Sucesso Estratégia de aquisições: Companhias especialistas em sua região de atuação Companhias com acesso limitado a capital Busca de relevância em mercados representativos Capilaridade Valorização e alinhamento de interesse Earn-out 51% de participação Aquisições bem sucedidas ao longo dos anos 18 aquisições desde julho de 2010 com foco na expansão do mercado secundário Benchmark para parceiros futuros Accretion Consolidador Natural Sinergias potenciais: Ampliação de escala e alcance: efeito network Acesso a financiamento imobiliário Expertise da gestão LPS Brasil 1 Fonte: IBGE 25

26 Intermediações Imobiliárias Mercado Secundário ( R$ bilhões) Intermediações Imobiliárias Mercado Secundário +23% 20,9 24,2 24,7 24,1 22,4 4,6 4,9 21,5 10,5 3,8 3,3 14,4 5,8 7,0 6,5 8,3 1,3 1,9-58% 0,3 0,3 0,7 0,6 0,6 0, T15 2T16 No 2T16 as intermediações no mercado secundário atingiram 14% do total das Intermediações (R$ 0,2 bilhão). Participação Mercado Secundário sobre total das Intermediações IntermediaçõesMercado Secundário 26

27 CrediPronto 27

28 Crédito Imobiliário Crédito Imobiliário como Percentual do PIB Brasil em 2014, outros em % 181% 82% 64% 146% 57% 79% 50% 114% 106% 41% 38% 125% 85% 23% 21% 43% 10% Crédito Imobiliário/PIB Crédito/PIB 59% 40% 9% 4% 200% 180% 160% 140% 120% 100% 80% 60% 40% 20% 0% Crédito como % do PIB Brasil Crédito Imobiliário como % do PIB Brasil 38% 41% 44% 46% 51% 55% 59% 2% 3% 4% 5% 6% 8% 9% Fonte: Banco Central do Brasil, IMF e Bancos Centrais dos Países Selecionados. Elaboração: Itaú-Unibanco * EUA,, África do Sul e México: Dados Conforme Março de,

29 Potencial do Mercado de Financiamento Imobiliário Drivers de Crescimento Déficit Habitacional Quantitativo (milhões de residências) Déficit habitacional 7,9 7,2 mm de residências (2009) Financiamento ainda incipiente Queda das taxas de juros 5,4 6,7 6,3 5,8 Aumento da renda real do trabalhador Disponibilidade crescente de funding de longo prazo Crescimento do financiamento de imóveis usados Maior rotatividade das famílias Acesso a Crédito Imobiliário (% por Classe Social) 2 Rotatividade das Famílias 3 7,7% 9,0-10,0x 5,0% 3,0% 4,0x 1,7% 1,8x Classe A e B Classe C Classe D Classe E G-7 México Brasil Fonte: Bacen e ABECIP Notas: 1 Dados de 2006, exceto para Brasil (2009) 2 Centro de estudos sociais da FGV, Representa o número de vezes que uma família muda para casas diferentes em sua vida. Fonte: Credit Suisse 29

30 Joint Venture Lopes e Itaú Lopes e Itaú criaram a primeira e maior companhia de financiamento imobiliário pura do Brasil. Base de dados de clientes impar no mercado brasileiro Operação integrada e consistente com o processo de intermediação, incluindo plano de remuneração baseado em incentivos Exposição à mídia da Lopes Excelência na prestação de serviços Condições e termos de financiamento competitivos Velocidade e qualidade de processamento Experiência em análise de crédito Histórico de sucesso em financiamento e joint ventures Posição de liderança nos respectivos mercados Excelência de gestão Marcas de grande valor Fortalecimento da originação de hipotecas e outros serviços relacionados. 30

31 Modelo Vencedor de One-Stop-Shop Mercado Secundário: um enorme potencial de originação. Foco Acesso diferenciado ao cliente do mercado secundário no momento do negócio. 39 lojas próprias em 9 Estados e Distrito Federal (primário e secundário) Aquisições Seletivas para replicar fórmula de sucesso do mercado primário. 16% dos financiamentos promovidos pela CrediPronto! são originados pelas nossas operações no mercado secundário. Relevância Potencial de Crescimento Sinergias Mais de R$ 9,0 bilhões em financiamentos. Mercado incipiente no Brasil com grande potencial de expansão. Total utilização da plataforma LPS Brasil e importante redução do Capex. Modelo Vencedor 31

32 CrediPronto Volume Financiado Volume financiado acumulado 1 (R$ MM) % (R$ MM) % T15 2T16 jan-10 jun-16 Carteira de financiamento 1) Não inclui as amortizações % O Saldo Médio da Carteira de Financiamentos no 2T16 foi de R$ 5,8 bilhões Saldo final 1T16 Saldo final 2T16 32

33 jun-10 set dez mar jun set dez mar jun set-12 dez mar-13 jun-13 set-13 mar-14 jun-14 set-14 dez-14 mar-15 jun-15 set-15 dez-15 mar-16 jun dez CrediPronto Saldo final da carteira (R$ MM) 392 O saldo final da carteira da CrediPronto cresceu em média 3,8% ao mês desde junho de 2010 e já está em R$ 5,9 bilhões 33

34 Credipronto: Parceria Única para Capturar Potencial do Mercado de Financiamento Imobiliário Destaques do Negócio Inovação do Processo de Financiamento Imobiliário Líder no setor + Maior banco privado do Brasil Análise de Crédito Avaliação do Imóvel Análise Jurídica Emissão do Contrato Liberação dos Recursos Alavancagem através da estrutura de pontos comerciais da LPS Brasil Processo diferenciado de funcionamento, aprovação e liberação de recursos Profit Sharing com risco de crédito limitado Crédito inédito no mercado Market Share 1 7,4% 7,9% 8,5% 8,2% 7,5% 5,4% 7,5% 8,5% 4,6% 5,7% 6,3% 5,9% 6,6% 4,9% 5,1% 2,9% 2,5% 2,6% 2,7% 2,6% 1,8% 1,8% 1,7% 1,6% 2,1% 3,1% 3,8% 4,5% 3,2% 2,9% horas Até 3 dias úteis 2 dias úteis 3 dias úteis Eficiência na Liberação de Crédito Ranking do Financiamento Imobiliário 2T16 (R$ mm) 5 dias úteis 5,1% de Market Share* 13% de part. no total do Itaú 4T12 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15 3T15 4T15 1T16 2T16 Market Share CDP! Market Share CDP! (Bancos Privados) Evolução de Originação (base 100 = Jan-10) % Mercado CrediPronto Caixa Itaú Bradesco / HSBC Santander Banco do Brasil Alto Potencial de Crescimento Financiamento Imobiliário Equivalente a Apenas 9% do PIB 2 1 ABECIP 2 Informações do Bacen *Excluindo Caixa 34

35 Destaques Operacionais 35

36 Custos e Despesas Operacionais 2T16 Custos e Despesas (R$ MM) 57,5-39% 31,9 35,0 2T15 1T16 2T16 Redução nos custos e despesas de 39% em relação ao 2T15. 36

37 Intermediações Imobiliárias VGV Intermediado Unidades Intermediadas (R$ MM) % % T15 2T16 2T15 2T16 Mercado Secundário Mercado Primário O VGV intermediado apresentou redução de 34% no 2T16. 37

38 Destaques Financeiros 38

39 Destaques Financeiros 2T16 EBITDA Margem EBITDA(%) Lucro Líquido Atribuível aos Controladores Antes do IFRS Margem Líquida(%) (R$ MM) Não recorrente 1,2 (R$ MM) Não recorrentes 1,2 +84% 79% 0,8 (1%) -4,0 2,6 (7%) -3,1-4,0-12,9 (-22%) -0,6 (-1%) -3,6 (-10%) -3,1-3,2 (15%) -0,5 (-1%) -17,0 (-29%) 2T15 2T16 2T15 2T16 1. No 2T16 efeitos não recorrentes com restruturações e rescisões de contratos de trabalho. 2. No 2T15 efeitos não recorrentes com rescisões de contratos de trabalho e reestruturação. Obs.: O EBITDA não é uma medida utilizada nas práticas contábeis e também não representa o fluxo de caixa para os períodos apresentados, não devendo ser considerado como uma alternativa ao fluxo de caixa na qualidade de indicador de liquidez. O EBITDA da Companhia foi calculado de acordo com a Instrução CVM nº

40 Resultado 2T16 por Segmento Resultado 2T16 Antes do IFRS e por Segmento (R$ milhares, exceto percentuais) Primário Secundário CrediPronto! Consolidado Sem não recorrentes¹ Não Recorrentes Consolidado Receita Bruta de Serviços Receita de Intermediação Imobiliária Apropriação de Receita da Operação Itaú Earn Out Ajuste a Valor Presente (85) (11) - (96) - (96) Receita Operacional Líquida (-)Custos e Despesas (23.222) (4.437) (414) (28.073) A (2.419) (30.492) (-)Serviços Compartilhados (6.136) (1.026) - (7.162) (663) (7.825) (-)Despesas de Stock Option CPC10 (440) - - (440) - (440) (-)Apropriação de Despesas da Itaú (238) - - (238) - (238) (+/-) Equivalência Patrimonial (=)EBITDA 246 (421) (3.082) (505) Margem EBITDA Ajustada 0,8% -8,4% 117,1% 6,9% -1,3% (-)Depreciações e amortizações (2.728) (291) (3) (3.022) - (3.022) (+/-)Resultado Financeiro (-)Imposto de renda e contribuição social 84 (234) (282) (431) - (431) (=)Lucro líquido Antes do IFRS (1.283) (911) (3.082) (2.809) Margem Líquida Antes do IFRS -4,3% -18,1% 105,0% 0,7% -7,5% Sócios não controladores (830) 80 (750) (=)Lucro Líquido atribuível aos Controladores Antes IFRS* (557) (3.002) (3.559) Margem líquida Controladores -1,5% -9,5% * Consideramos o Lucro Líquido ajustado por efeitos não caixa com IFRS 3 (Combinação de Negócios) o indicador de Lucro mais apurado para medir a performance da companhia. (A ) Despesas não recorrentes com reestruturações e rescisões de contratos de trabalho. 40

41 Comissão Líquida e Contribuição por Mercado Comissão Líquida 1T16 2T16 Praça Taxa Contribuição Taxa Contribuição SP 2,33% 1,01 2,48% 1,09 RJ 2,10% 0,29 2,04% 0,34 SUL 1,92% 0,42 1,93% 0,47 DF 2,45% 0,23 2,39% 0,17 Outros 1,92% 0,22 1,68% 0,14 Total 2,18 2,20 41

42 CrediPronto (R$ mil) P&L* 2015 Total Assinaturas Carteira Inicial Carteira Final Saldo médio da carteira¹ Margem Financeira % Spread (-) Tributos sobre vendas (-) Total dos custos e despesas (-) Despesas Itaú (-) Despesas Olímpia (-) Comissões Pagas (-) Seguros e Sinistros (+/-) (+) Outras Receitas (Financ.) 0 (-) PDD -338 (-) IRPJ/CSLL (Balanço Itaú) (=) Resultado líquido % Margem Líquida -46,94% 50% Profit Sharing (+) Retenção de Comissão Resultado Credipronto LPS ) Saldo médio calculado através de média ponderada * Números do P&L gerencial foram auditados para 2015 pela Ernst&Young e devido sua natureza gerencial não segue padrões de contabilidade. 42

43 PDD Exemplo de P&L com um contrato de financiamento para um imóvel de $200: Mês 1 Mês 2 Mês 5 Mês 8 Margem financeira $100 $100 $100 $100 Despesas¹ -$60 -$60 -$60 -$60 PDD - -$5 -$25 +$200 Resultado do período $40 $35 $15 $240 Default Recuperação do imóvel Venda do imóvel recuperado Ex: Ex: Venda por $300 Venda por $150 +$100: Lucro para o banco -$50: Perda do banco ¹ Inclusive PDD genérica 43

44 Informações Adicionais 44

45 Estrutura societária Estrutura societária Junho de ,3% 31,5% 0,5% 24,7% Rosediamond Presidente e Vice-Presidente Administradores Free Float Total de ações ordinárias 45

46 Roadmap da Empresa Metas Estratégicas de Longo Prazo Manter a Liderança no Mercado Primário Atingir a posição dominante no Mercado Secundário, crescendo de 14% para 40/50% de nossas intermediações Aumentar a carteira de financiamento, alcançando elevados níveis de rentabilidade Desenvolver outras oportunidades ligadas a Serviço no Mercado Imobiliário 46

47 Contatos CONTATO RELAÇÕES COM INVESTIDORES Tel.: / E mail: ri@lopes.com.br Website: 47