DROGASIL SA (DROG3) MOMENTO ESPECIAL DROGASIL PARCEIROS DE SUCESSO 24 de Novembro, 2010

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1 DROGASIL SA (DROG3) MOMENTO ESPECIAL DROGASIL PARCEIROS DE SUCESSO 24 de Novembro,

2 DROGASIL no BRASIL Minas Gerais LOJAS 27 BRASILIA (DF) LOJAS 51 GOIAS LOJAS 27 SÃO PAULO) LOJAS 204 Centro de Distribuição (1/2) Rio de Janeiro LOJAS 6 Legenda Espírito Santo LOJAS 12 2

3 DROGASIL no BRASIL 327 Lojas 6 Estados no Brasil 88 municípios. 13 lojas em supermercados. 37 lojas em Shoppings. 34 lojas abertas 24 horas. 276 lojas em rua. 1 Delivery farmacêuticos(set, 2010) operação em Loja(Set,2010) Total de funcionários (Set, 2010) Superfície p de vendas: m². Área de vendas média por loja: 136 m² Média de funcionários por loja: 20 funcionários 2 Centrais de Distribuição: S.Paulo e Contagem (2/2) 3

4 Aguas Claras DF DROGASIL : A EXPANSÃO 2007 Aquisição de 10 pontos comerciais em Goiânia Inauguradas: 32 lojas. Adição Líquida de Novas Lojas: Aquisição de rede com 24 lojas em Brasília(DF). Araraquara SP 2008 Inauguradas: 46 Adição Líquida de Novas Lojas: Aquisição de 12 pontos comerciais no Espírito Santo Inauguradas: 28 lojas. Adição Líquida de Novas lojas: 27. Campinas Centro Convivência SP 2010 Aquisição de 19 pontos comerciais em Brasília e 4 em Goías Inauguradas: 46 lojas. Adição Líquida de Novas Lojas: 44 lojas. (1/4) 4 4

5 DROGASIL : A EXPANSÃO Em 4 Anos: 150 Novas Lojas. DROGASIL: taxa de expansão da rede de 17,3% aa 327 p HOJE Municípios Qtd Lojas (2/4) 5

6 DROGASIL : A EXPANSÃO Superfície de Vendas & Lojas Evolução Adiçãode de m² de área de vendas set 10 m² 50 0 (3/4) 6

7 DROGASIL : A EXPANSÃO Quadrode de Funcionários Evolução Superfície de Vendas & Lojas Evolução. Adiçãode Adiçãode de de m² de área funcionários. de vendas set set 10 m² Total Funcionários Lojas Adm. Distribuição 50 0 (4/4) 7

8 DROGASIL: Desempenho em Vendas Composição da Receita Bruta de Vendas 9M10 3T10 MEDICAMENTOS GENERICO MIP(OTC) 13,8% 16,6% 72,0% MEDICAMENTOS MARCA 69,6% GENERICO MIP(OTC) 14,0% 16,2% 71,1% Não Medicamentos 28,0% 9M09 0,0% 20,0% 40,0% 60,0% 80,0% MARCA 69,9% MEDICAMENTOS Não Medicamentos 28,9% 0,0% 20,0% 40,0% 60,0% 80,0% 3T09 Medicamentos MEDICAMENTOS 74% GENERICO MIP(OTC) MARCA Não Medicamentos 14,2% 17,1% 26,7% 68,7% 73,3% GENERICO MIP(OTC) 14,0% 16,5% 73,2% 0,0% 20,0% 40,0% 60,0% 80,0% MARCA 69,5% Não Medicamentos 26% 26,8% 0% 20% 40% 60% 80% (1/3) 8

9 DROGASIL: Desempenho em Vendas CRESCIMENTO VENDAS MESMAS LOJAS 90% 100% 82,5% 92,0% 90% 82,5% 80% 70% 80% 58,8% 60% 70% 55,9% 52,0% 60% 47,5% 55,9% 50% 44,4% 52,0% 50% 44,4% 40% 33,7% 40% 27,4% 28,2% 30% 22,7% 27,4% 27,9% 29,3% 20% 30% 1% 19,1% 1% 19,0% 14,3% 19,1% 15,6% 19,0% 15,6% 20% 11,4% 12,9% 8,6% 10% 18,0% 11,6% 16,5% 16,5% 12,3% 15,5% 18,3% 12,3% 15,5% 18,3% 6,1% 0% 80,1% 37,2% 17,9% 5,0% 17,1% 9,2% Total + 3 Anos 3 Anos (2/3) 9

10 DROGASIL: Desempenho em Vendas (3/3) 10

11 DROGASIL: Desempenho Financeiro Receita Bruta de Vendas R$ milhões 18,2% 34,8% Margem Bruta % Lucro Bruto s/receita Bruta de Vendas 1.530, , ,8 22,6% 23,0% 22,5% 22,2% 22,3% 500,0 24,0% 398,8 352,5 450,0 22,0% 400, ,6 292,8 294,2 350,0 20,0% 18,0% 16,0% 14,0% 12,0% 10,0% 300,0 250,0 200,00 226,8 150,0 100,0 50,0-9M09 9M M09 9M Margem (1/5) 11

12 DROGASIL: Desempenho Financeiro 90,0 55,9 19,8% Lucro Líquido R$ milhões 51,2 45,8% 8 74,6 25,0% 15,0% 120,0 80,0 88,2 66,9 70,0 20,0% 100,0 60,0 50,0 40,0 30,0 20,00 10,0-32,8 4,3% 4,4% 3% 3,9% 4,2% 3,3% 9M099M ,0% 5,0% 0,0% 80,0 60,0 40,0 20,0 - EBITDA R$ milhões 23,7% 109,1 51,2 66,1 79,4% 118,6 6,8% 7,1% 6,6% 5,1% 5,0% 9M09 9M % sobre Receita Bruta Margem EBITDA (2/5) 8,0% 7,0% 6,0% 5,0% 4,0% 3,0% 2,0% 1,0% 0,0% 12

13 DROGASIL: Desempenho Financeiro R$ INVESTIMENTO EM ATIVO FIXO(CAPEX) R$ R$ Caixa & Investimentos= R$ R$ Total Endividamento= R$ R$ valores expressosemr$000 em R$ R$ Investimentos Acumulados de R$ R$ Financiamento C.P.= R$ R$ R$ R$ Financiamento L.P.= R$ PatrimônioLíquido= R$ Caixa Líquido= R$ R$ R$ Em 28 de Setembro, 2010, a Drogasil realizou Block Trade de 3,1mm ações na BM&Fbovespa. Naquela data, a cotação DROG3, encerrou em alta de 1,85% à R$41,25/ação. Crédito da operaçãoem em 01/10/2010. R$ set 10 (Valores expressos em R$000) (3/5) 13

14 DROGASIL: Desempenho Financeiro Capital de Giro: Dias de Estoque 70 DIAS EM ESTOQUE - TOTAL UNIDADES (MIL) CD Lojas Ttl Total (4/5) 14

15 DROGASIL: Desempenho Financeiro DROG3 EBITDA Ano/Ano X EV/EBITDA Ult. 12m 25,0 23,1 91% 91% 100% 90% 20,0 76% 80% 18,0 70% 15,0 10,0 5,0 10% 15,0 13,4 13,4 46% 11,7 39% 34% 8,0 7,5 23% 17% 15% 69 6,9 11,0 52% 14,6 13,1 13,1 11,4 36% 29% 8% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0,0 0% 2T07 3T07 4T07 1T08 2T08 3T08 4T08 1T09 2T09 3T09 4T09 1T10 2T10 3T10 EBITDA cresc.. (5/5) EV/EBITDA 15

16 DROGASIL: COMPARATIVO (1/4) 16

17 DROGASIL: COMPARATIVO 650,0 600,0 618,4 550,0 559,1 500,0 450,0 468,1 466,3 462,5 400,0 421,5 350,0 300,0 250,0 303,3 349,8 ABRAFARMA FAT. MENSAL R$/LOJA DROGASIL FAT. MENSAL R$/LOJA 38,00 38,14 39,34 200,0 33,00 28,00 dez 04 abr 05 ago 05 dez 05 abr 06 ago 06 dez 06 abr 07 ago 07 dez 07 abr 08 ago 08 dez 08 abr 09 ago 09 dez 09 abr 10 ago 10 30,37 30,94 29,50 25,40 23,00 24,45 ABRAFARMA Ticket Médio R$/LOJA 20,59 DROGASIL Ticket Médio R$/LOJA 18,00 dez 04 abr 05 ago 05 dez 05 abr 06 ago 06 dez 06 abr 07 ago 07 dez 07 abr 08 ago 08 dez 08 abr 09 ago 09 dez 09 abr 10 ago 10 (2/4) 17

18 DROGASIL: COMPARATIVO% Retail Pharmacy Segment Dec 09 Dec 08 Dec 07 Dec 09 Dec 08 Dec 07 CVS Rec. Líq Vendas $55.355,0 $48.989,9 $45.086,5 DROGASIL Rec. Líq Vendas 1,720,548 1,260, ,069 Cresc. Vendas 13,0% 8,7% 11,9% Lucro Bruto $16.593,0 $14.704,4 $13.110,6 Margem Bruta 30,0% 30,0% 29,1% S.G.A. $ ,0 $ ,0 $ ,0 SGA S.G.A 22,5% 22,4% 22,5% Lucro Operacional $ 4.159,0 $ 3.753,0 $ 2.960,0 EBITDA $ 4.159,0 $ 3.753,0 $ 2.960,0 0 EBITDA margem 7,5% 7,7% 6,6% Cresc. Vendas % Lucro Bruto 398, , ,834 Margem Bruta 23.2% 23.3% 27.2% S.G.A. 307, , ,538 S.G.A 17.9% 19.4% 22.2% Lucro Operacional 105,220 69,770 47,701 EBITDA 118,574 69,378 51,266 EBITDA margem 6.9% 5.5% 6.2% Source: Company reports;annual Reports. (All values US$000) Comparativo Rec. Líq. Vendas Source: Company reports;annual Reports. (All values R$000) Comparativo Rec. Liq Vendas (3/4) 18

19 DROGASIL: COMPARATIVO Aug 09 Aug 08 Aug 07 WALGREENS Rec. Liq Vendas $ 63,335.0 $ 59,034.0 $ 53,762.0 Cresc. Vendas 7.3% 9.8% 13.4% Lucro Bruto $ 17,613.0 $ 16,643.0 $ 15,244.0 Margem Bruta 27.8% 28.2% 28.4% S.G.A. $ 14,366.0 $ 13,202.0 $ 12,093.0 S.G.A 22.7% 22.4% 22.5% Lucro Operacional $ 3,164.0 $ 3,430.0 $ 3,189.0 EBITDA $ 4,222.0 $ 4,281.0 $ 3,827.0 EBITDA margem 6.7% 7.3% 7.1% Source: Company reports;annual lreports. (All values US$000) Comparativo Rec. Liq Vendas Dec 09 Dec 08 Dec 07 DROGASIL Rec. Liq Vendas 1,720,548 1,260, ,069 Cresc. Vendas 36.5% 51.3% Lucro Bruto 398, , ,834 Margem Bruta 23.2% 23.3% 27.2% S.G.A. 307, , ,538 S.G.A 17.9% 19.4% 22.2% Lucro Operacional 105,220 69,770 47,701 EBITDA 118,574 69,378 51,266 EBITDA margem 6.9% 5.5% 6.2% Source: Company reports;annual Reports. (All values R$000) Comparativo Rec. Liq Vendas (4/4) 19

20 DROGASIL: RETORNO AO ACIONISTA R$ 50, R$ 45,0 R$ 40,0 R$ 35,0 R$ 30,0 R$ 25,0 R$ 20,0 R$ 15,0 R$ 10,0 R$ 5,0 DESEMPENHO DROG3 SET meses R$ 0, Rel. Brazil: Bovespa Stock Price (R$) (1/3) 20

21 DROGASIL: RETORNO AO ACIONISTA Capital Social Ações Capital Social R$ Milhões Free Float Ações % Free Float 41,36% Preço Ação 30 Set 2010 R$ 43,20 JSCP & Dividendosid d R$ Milhões Ano 2008 JSCP & Dividendos R$ Milhões Ano 2009 JSCP & Dividendos R$ Milhões Ano 2010 USD(30/09/2010) R$ 1,69 Resumo Mensal - Mercado à Vista Preço ON (DROG3) Preço por ação (em R$) Ref: Out/2008 Out/2010 Volume Médio (R$) Nº. Mês Especif. Pregões¹ Neg. Volume (R$) Fech Diário outubro 08 ON EJ NM 23 / ,00 9, ,83 outubro 09 ON EJ NM 21 / ,00 25, ,05 outubro 10 ON NM 20 / ,00 43, ,10 Fonte: BM& Bovespa Evolução DROG3 Preço/Ação no Período Out2010sOut 2008 = 335% Evolução DROG3 Volume Médio Diário Out2010sOut2008 = 1024% Valor Mercado R$ Milhões Valor Mercado USD $ ,57 Milhões Dívida Líquida (Set 10) (R$ ) Milhões Valor Firma R$ Milhões Valor Firma USD $ Milhões (2/3) 21

22 DROGASIL: RETORNO AO ACIONISTA % % Dividendos iid d & JSCP 38% ,0 36% , % % % % % % % 17% % , , , , , , ,0 00 0,0 JSCP & Dividendos d ( R$000) Título do Eixo % L. LIQUIDO (3/3) 22

23 2010: Um ano de realizações... 23

24 Adicione o site R.I. OBRIGADO Drogasil S.A. Avenida Corifeu de Azevedo Marques, nº Vila Butantã São Paulo Fone (+5511) R.I. DROG3 ao seu celular: 24