-0,31% NIKKEI 225 BPI BCP BANIF JMT ALTR PTC NOS EDP SEM PTI EDPR RENE GALP EGL IPR -0,51% -0,54% -0,91% -0,94% -1,11% -1,24% -2,00% -2,52% -2,69%

Transcrição

1 1. Mercados As principais praças Europeias fecharam a sessão em terreno negativo. O índice Português, PSI-20, fechou a desvalorizar 0,34%. No PSI-20, destaque para os CTT com uma desvalorização de 2,95%, para a Impresa que fechou a perder 2,69% e para a Mota-Engil que encerrou a sessão com uma variação negativa de 2,52%. As empresas exportadoras de mercadorias esperam aumentar as exportações em 2015 em 2,5% em termos nominais face ao ano anterior, revela um inquérito feito pelo INE no final de Novembro de No Inquérito sobre Perspectivas de Exportação de Bens (IPEB) os inquiridos deram também conta da expectativa de um crescimento das exportações no ano passado de 0,5%, um valor que ficou abaixo do verificado. O mercado de trabalho de Espanha voltou a recuperar em Fevereiro depois da quebra que marcou o final do ano passado. Segundo os dados revelados pelo ministério espanhol do Emprego, o número de inscritos na Segurança Social aumentou em em relação a Janeiro. Esta é a subida mais expressiva registada num mês de Fevereiro desde 2007, e que elevou o número total de inscritos para 16,67 milhões. O Comité de Supervisão Bancária de Basileia divulgou esta terça-feira os dados da implementação do acordo de Basileia III, que pretende reforçar a capacidade dos bancos para enfrentar uma nova crise financeira. De acordo com o relatório, que contém dados de Julho de 2014, todos os grandes bancos internacionais já cumprem os critérios mínimos de capital de Basileia III. Mas, há ainda 4% dos bancos que, em Julho de 2014, não cumpria o rácio de cobertura de liquidez exigido desde o início de Para o objectivo final faltam 305 mil milhões de euros. À hora de fecho dos mercados europeus, as bolsas norte-americanas encontravam-se negativas (Nasdaq - 0,89%, Dow-Jones -0,74% e S&P500-0,80%). Fonte: Observador, DE, Jornal de Negócios e Público. Principais Índices: PSI20: Sectores (Índices STOXX 600): BOVESPA 0,24% C otação Bens Alimentares -0,31% NIKKEI 225 PSI 20 INDEX HANG SENG INDEX FTSE 100 DOW JONES S&P 500 NASDAQ COMPOSITE CAC 40 DAX Euro Stoxx 50 FTSE MIB -0,06% -0,34% -0,74% -0,74% -0,74% -0,80% -0,89% -0,98% -1,14% -1,17% -1,39% 1,483 0,085 0,007 10,630 3,164 0,695 5,850 3,491 12,030 3,908 6,032 2,700 10,065 3,215 1,050 BPI BCP BANIF JMT ALTR PTC NOS EDP SEM PTI EDPR RENE GALP EGL IPR -0,51% -0,54% -0,91% -0,94% -1,11% -1,24% -2,00% -2,52% -2,69% 2,43% 1,52% 1,33% 1,25% 0,14% Consumo Cíclico 9,04% Recuros Bas. Retalho Viagens&Lazer Petróleo&Gás Seguros Químicos Tech Telecom Europa Stoxx 600 Bens Industriais Media Eléctricas Cons&Mat Saúde Serviços Fin. Bancos -0,42% -0,50% -0,53% -0,60% -0,63% -0,65% -0,79% -0,83% -0,91% -0,92% -0,95% -1,05% -1,07% -1,28% -1,29% -1,31% -1,38% IBEX 35-1,47% 9,634 CTT -2,95% Automóvel -2,07% 1 Fonte: Bloomberg. Preços à hora de fecho dos mercados Europeus.

2 s 10Y Commodities MOEDA CÂMBIOS 2. Mercado Cambial e Monetário: COTAÇÃO DE MERCADO ( ) COTAÇÃO BANIF ( ) COTAÇÃO IND. 08: 00 17: 00 Compra Venda BdP ( ) VARIAÇÃO YTD VARIAÇÃO 5D USD 1,1184 1,1216 1,1308 1,1348 1,1328-7,29% -1,09% CAD 1,4019 1,3968 1,4208 1,4248 1,4228 0,66% 1,38% GBP 0,7279 0,7288 0,7356 0,7396 0,7376 6,55% 0,68% CHF 1,0717 1,0753 1,0539 1,0579 1, ,87% 0,25% JPY 134,35 133,94 135,72 135,72 135,72 8,15% 0,73% DKK 7,4501 7,4527 7,4425 7,4465 7,4445-0,08% 0,12% NOK 8,6038 8,6273 8,7405 8,7445 8,7425 4,51% -0,26% SEK 9,3216 9,2615 9,6278 9,6318 9,6298 1,97% 3,04% Taxa de Juro (média) T/N 1 Sem EUR -0,0850-0,0800 USD 0,1500 0,2600 GBP 0,4800 0,5300 CHF -0,7250-0,7750 JPY -0,0900-0,0900 NOK 1,2500 1,2500 CAD 0,8000 0,8050 LIBOR ( London Interbank Rate) 1 Mês 2 Meses 3 Meses 6 Meses 12 Meses -0,0071 0,0050 0,0250 0,0814 0,0050 0,1727 0,2145 0,2610 0,3842 0,2145 0,5019 0,5312 0,5615 0,6838 0,5312-0,8780-0,8780-0,8570-0,7396-0,8780 0,0707 0,0900 0,0957 0,1364 0,0900 0,0300 0,1150 0,1750 0,4250 0,1150-0,0071 0,0050 0,0250 0,0814 0,0050 INDEXANTES Entidade Taxa Ult. Alteração BCE 0,050% TBA 0,056% EONIA 0,06400 Taxa Euribor 360 (24 h delay) 0,267 0,381 0,019 0,039 0,110 0,161 0,230-0,031-0,028-0,005 1 Sem 2 Sem 1 M 2 M 3 M 4 M 6 M 7 M 9 M 12 M 3. s 10 Anos e Commodities: Último Var. 1D Var. 5D Último Var. 1D Var. 5D EUA 2,08% 0,00% 0,05% Ouro $1.204,770 0,00% 0,00% Brasil 10,07% 0,00% -0,01% Prata $16,281-0,01% 0,00% Reino Unido 1,84% 0,03% 0,05% Crude $50,260 0,01% 0,02% França 0,67% 0,05% 0,03% Brent $61,310 0,03% 0,05% Alemanha 0,36% 0,02% -0,03% Gás Natural $2,689 0,00% -0,07% Itália 1,40% 0,04% -0,04% Cobre $271,100 0,00% 0,05% Espanha 1,39% 0,03% 0,00% Alumínio $1.795,250-0,01% 0,01% Portugal 1,93% 0,04% -0,09% Milho $378,750-0,01% 0,00% Gréc ia 9,50% -0,01% 0,10% Trigo $508,000-0,02% 0,00% Japão 0,38% 0,07% 0,00% Café $1.011,250-0,02% 0,01% Austrália 2,55% 0,02% 0,00% Açúc ar $134,150-0,01% -0,08% 2 Fonte: Bloomberg, Banif S.A. Preços indicativos de 17:00. Banif Investment Bloomberg: BANI <GO>

3 4. Mercados Accionistas - Cotações Praça / Título ÍNDICES Ultimo Variação Preço % Volume Fecho Dia Anterior Abertura Máximo Mínimo Preço Variação Médio YTD % PSI 20 INDEX 5.627,59-0,34% , , , ,13 n.d. 17,27% IBEX 35 INDEX ,70-1,47% , , , ,70 n.d. 7,15% DAX INDEX ,36-1,14% , , , ,36 n.d. 15,04% CAC 40 INDEX 4.869,25-0,98% , , , ,92 n.d. 13,96% FTSE MIB INDEX ,18-1,39% , , , ,47 n.d. 15,65% FTSE 100 INDEX 6.889,13-0,74% , , , ,13 n.d. 4,92% Euro Stoxx 50 Pr 3.549,11-1,17% , , , ,29 n.d. 12,80% AEX-Index 480,06-1,19% ,84 486,31 486,79 479,55 n.d. 13,10% OMX HELSINKI INDEX 8.872,22-0,72% , , , ,97 n.d. 14,35% Athex Composite Share Pr 861,24 0,27% ,95 863,54 877,61 860,65 n.d. 4,24% DOW JONES INDUS. AVG ,34-0,73% , , , ,65 n.d. 1,86% S&P 500 INDEX 2.100,73-0,79% , , , ,21 n.d. 2,03% NASDAQ COMPOSITE INDEX 4.964,13-0,88% , , , ,46 n.d. 4,82% BRAZIL IBOVESPA INDEX ,63 0,21% , , , ,38 n.d. 2,24% RUSSIAN RTS INDEX $ 917,05 1,49% ,05 n.d. n.d. n.d. n.d. 15,98% MICEX INDEX 1.807,70 1,37% , , , ,63 n.d. 29,43% Praça / Título PORTUGAL Ultimo Variação Preço % Volume Fecho Dia Anterior Abertura Máximo Mínimo Preço Variação Médio YTD % PSI-20 ALTRI SGPS SA 3,164 1,25% ,125 3,125 3,203 3,120 3,178 27,43% BANCO BPI SA-REG 1,483 9,04% ,360 1,430 1,485 1,430 1,457 44,54% BANCO COM PORT-R 0,085 2,40% ,083 0,089 0,091 0,085 0,088 30,01% BANIF - BANCO IN 0,007 1,52% ,007 0,007 0,007 0,007 0,007 17,80% CTT-CORREIOS DE 9,634-2,95% ,927 9,875 9,998 9,580 9,737 20,17% EDP 3,491-0,54% ,510 3,510 3,534 3,480 3,508 8,48% EDP RENOVAVEIS S 6,032-1,11% ,100 6,140 6,165 6,032 6,094 11,62% GALP ENERGIA 10,065-2,00% ,270 10,280 10,345 10,020 10,131 19,38% IMPRESA SGPS SA 1,050-2,69% ,079 1,083 1,109 1,026 1,065 33,25% JERONIMO MARTINS 10,630 1,33% ,490 10,530 10,680 10,510 10,627 27,53% MOTA ENGIL SGPS 3,215-2,52% ,298 3,310 3,310 3,200 3,243 20,82% NOS SGPS 5,850-0,51% ,880 5,880 5,923 5,850 5,871 11,73% PORTUCEL SA 3,908-0,94% ,945 3,950 3,985 3,886 3,946 26,68% PORTUGAL TEL-REG 0,695 0,14% ,694 0,696 0,696 0,682 0,688-19,56% REN-REDE ENERGET 2,700-1,24% ,734 2,730 2,743 2,700 2,722 12,22% SEMAPA 12,030-0,91% ,140 12,230 12,285 11,975 12,092 20,00% SONAE 1,232-2,53% ,264 1,264 1,273 1,232 1,251 20,31% TEIXEIRA DUARTE 0,785-0,51% ,789 0,794 0,795 0,780 0,791 10,41% Outros CIMPOR-CIMENTOS 1,280 10,06% ,163 1,200 1,319 1,200 1,272 9,03% COFINA SGPS SA 0,570-2,40% ,584 0,575 0,595 0,568 0,575 20,76% ESPIRITO SANTO S 3,800 0,00% 450 3,800 3,800 3,800 3,800 3,800 0,00% GLINTT - GLOBAL 0,258-2,64% ,265 0,251 0,264 0,242 0,256 40,22% INAPA 0,183-2,14% ,187 0,190 0,190 0,182 0,185 22,00% MARTIFER SGPS SA 0,380-5,00% ,400 0,401 0,405 0,380 0, ,21% NOVABASE SGPS SA 2,549-0,43% ,560 2,510 2,549 2,510 2,534 15,13% SDC - INVESTIMEN 0,140-2,10% ,143 0,139 0,143 0,138 0,140 6,06% SONAE INDUS/NEW 0,008-1,25% ,008 0,008 0,008 0,008 0,008 23,92% 3 Fonte: Bloomberg. Preços à hora de fecho dos mercados Europeus.

4 4. Mercados Accionistas - Cotações Praça / Título Ultimo Variação Preço % Volume Fecho Dia Anterior Abertura Máximo Mínimo Preço Variação Médio YTD % ESPANHA ABENGOA SA-B SH 2,975-1,98% ,035 3,035 3,043 2,975 3,009 62,39% ABERTIS 17,170-0,64% ,280 17,350 17,430 17,155 17,224 4,50% ACCIONA SA 68,220-1,73% ,420 69,650 70,000 68,020 68,774 21,39% ACS 32,790-1,32% ,230 33,300 33,500 32,740 32,981 13,19% AMADEUS IT HOLDI 36,885 0,07% ,860 36,860 37,250 36,805 36,992 11,49% ARCELORMITTAL 9,620 0,01% ,619 9,725 9,779 9,610 9,698 6,30% BANCO POPULAR 4,022-1,25% ,073 4,092 4,116 4,015 4,057-3,32% BANCO SABADELL 2,401-1,60% ,440 2,447 2,451 2,396 2,420 8,89% BANCO SANTANDER 6,430-1,71% ,542 6,544 6,560 6,420 6,474-8,09% BANKIA SA 1,308-2,39% ,340 1,347 1,348 1,302 1,321 5,65% BANKINTER 6,861-2,31% ,023 7,037 7,053 6,856 6,927 2,39% BBVA 8,830-1,58% ,972 8,991 9,010 8,794 8,870 12,43% BOLSAS Y MERCADO 38,725-0,05% ,745 39,115 39,115 38,500 38,791 20,49% CAIXABANK S.A 4,007-3,00% ,131 4,124 4,173 4,005 4,073-8,12% DISTRIBUIDORA IN 6,728-1,06% ,800 6,803 6,869 6,714 6,768 19,57% ENAGAS SA 26,530-1,85% ,030 27,085 27,250 26,500 26,722 1,32% ENDESA 17,850-1,22% ,070 18,150 18,165 17,775 17,891 7,85% FCC 10,690 1,62% ,520 10,590 10,865 10,500 10,758-9,02% FERROVIAL SA 18,630-0,90% ,800 18,805 18,825 18,625 18,695 13,42% GAMESA 10,455-1,18% ,580 10,610 10,760 10,435 10,612 38,31% GAS NATURAL SDG 21,505-1,08% ,740 21,795 21,840 21,475 21,640 3,34% GRIFOLS SA 35,185-1,72% ,800 35,955 36,500 35,120 35,733 6,23% IBERDROLA SA 5,961-1,70% ,064 6,059 6,075 5,951 5,990 6,50% INDITEX 28,175-0,77% ,395 28,400 28,560 28,170 28,321 18,86% INDRA SISTEMAS 8,817-1,29% ,932 8,935 8,995 8,620 8,821 9,26% INTL CONS AIRLIN 7,640-3,28% ,899 7,920 7,931 7,640 7,750 23,42% JAZZTEL PLC 12,435-0,68% ,520 12,510 12,520 12,430 12,484-0,92% MAPFRE SA 3,111-1,55% ,160 3,170 3,178 3,110 3,136 10,59% MEDIASET ESPANA 10,845-2,03% ,070 11,105 11,110 10,805 10,898 3,83% OBRASCON HUARTE 21,655-1,05% ,885 21,995 22,120 21,560 21,849 16,74% RED ELECTRICA 74,630-2,24% ,340 76,680 76,800 74,630 75,079 1,94% REPSOL SA 17,080-0,93% ,240 17,230 17,345 17,060 17,151 9,87% SACYR SA 4,009-1,96% ,089 4,110 4,138 4,009 4,059 40,03% TECNICAS REUNIDA 37,375 0,93% ,030 37,280 37,650 37,205 37,419 2,99% TELEFONICA 13,705-1,58% ,925 13,980 14,000 13,670 13,800 14,97% 4 Fonte: Bloomberg. Preços à hora de fecho dos mercados Europeus.

5 4. Mercados Accionistas - Cotações Praça / Título Ultimo Variação Preço % Volume Fecho Dia Anterior Abertura Máximo Mínimo Preço Variação Médio YTD % FRANÇA ACCOR SA 46,240-1,93% ,150 47,085 47,410 46,140 46,656 23,84% AIR LIQUIDE SA 116,700-0,89% , , , , ,268 13,47% AIRBUS GROUP NV 55,400-1,23% ,090 56,130 56,430 55,300 55,766 33,98% ALCATEL-LUCENT 3,471-1,20% ,513 3,523 3,549 3,465 3,505 16,87% ALSTOM 29,320-1,46% ,755 29,710 29,865 29,055 29,412 9,16% ARCELORMITTAL 9,625 0,06% ,619 9,674 9,783 9,604 9,679 5,91% AXA 22,225-1,07% ,465 22,550 22,625 22,135 22,343 15,73% BNP PARIBAS 50,910-3,10% ,540 52,720 52,810 50,910 51,496 3,35% BOUYGUES SA 35,820 0,06% ,800 35,960 36,200 35,710 35,960 19,48% CAP GEMINI 72,680 0,19% ,540 72,510 73,640 72,510 72,937 22,19% CARREFOUR SA 29,310-1,15% ,650 29,510 29,880 29,190 29,502 15,85% CREDIT AGRICOLE 12,585-1,26% ,745 12,790 12,830 12,535 12,684 16,96% DANONE 61,500-0,49% ,800 61,800 62,380 61,400 61,815 12,95% EDF 24,340-0,77% ,530 24,595 24,650 24,265 24,399 6,64% ESSILOR INTL 102,850-1,58% , , , , ,699 10,97% GDF SUEZ 18,990-2,31% ,440 19,490 19,520 18,955 19,091-2,26% GEMALTO 72,450-0,06% ,490 72,820 73,470 72,350 72,861 6,65% KERING 180,500-0,58% , , , , ,114 13,17% LAFARGE SA 64,140 0,67% ,710 63,300 64,620 62,700 63,811 10,43% LEGRAND SA 48,940 1,37% ,280 48,850 49,480 48,460 49,079 12,39% L'OREAL 161,100-0,62% , , , , ,851 15,65% LVMH MOET HENNES 162,400-1,43% , , , , ,901 22,80% MICHELIN 83,590-1,94% ,240 85,640 85,960 83,580 84,657 11,05% ORANGE 15,865-2,43% ,260 16,315 16,380 15,865 15,999 12,12% PERNOD RICARD SA 105,200-0,05% , , , , ,585 14,03% PUBLICIS GROUPE 72,230-0,92% ,900 73,230 73,560 72,180 72,783 21,11% RENAULT SA 83,090-2,64% ,340 85,390 86,280 82,990 84,568 37,27% SAFRAN SA 63,000-1,19% ,760 62,750 63,660 62,580 63,007 22,93% SAINT GOBAIN 39,220-1,64% ,875 39,875 40,225 39,130 39,611 11,33% SANOFI 86,160-0,28% ,400 86,500 87,260 86,060 86,564 13,88% SCHNEIDER ELECTR 70,950 0,03% ,930 70,950 71,770 70,750 71,296 17,06% SOC GENERALE SA 40,550-2,25% ,485 41,600 41,695 40,430 40,929 15,89% SOLVAY SA-A 128,700-1,04% , , , , ,432 14,50% TECHNIP SA 59,000 2,25% ,700 58,000 59,490 57,970 59,058 19,40% TOTAL SA 47,125-0,14% ,190 47,200 47,385 46,735 47,074 10,83% UNIBAIL-RODAMCO 256,700-1,25% , , , , ,566 20,60% UNIBAIL-RODAMCO 256,700-1,25% , , , , ,566 20,60% VALEO SA 129,850-2,66% , , , , ,763 25,34% VEOLIA ENVIRONNE 16,920-2,95% ,435 17,145 17,155 16,885 17,010 14,67% VINCI SA 52,040-1,90% ,050 52,950 53,060 51,820 52,330 14,35% VIVENDI 21,035 1,42% ,740 21,000 21,405 20,820 21,139 1,67% 5 Fonte: Bloomberg. Preços à hora de fecho dos mercados Europeus.

6 4. Mercados Accionistas - Cotações Praça / Título Ultimo Variação Preço % Volume Fecho Dia Anterior Abertura Máximo Mínimo Preço Variação Médio YTD % ALEMANHA ADIDAS AG 68,440-0,64% ,880 69,210 70,650 68,360 69,386 18,78% ALLIANZ SE-VINK 149,450-1,19% , , , , ,968 8,81% BASF SE 85,250-0,62% ,780 85,700 86,780 85,250 86,065 21,99% BAYER AG-REG 131,450-0,34% , , , , ,370 16,33% BAYER MOTOREN WK 111,000-2,80% , , , , ,398 23,65% BEIERSDORF AG 77,460-0,17% ,590 77,610 78,410 77,420 77,821 14,89% COMMERZBANK 11,825-1,42% ,995 12,030 12,030 11,825 11,903 7,70% CONTINENTAL AG 209,300-2,56% , , , , ,487 19,23% DAIMLER AG 85,600-1,23% ,670 86,700 87,370 85,550 86,378 24,11% DEUTSCHE BANK-RG 28,775-2,19% ,420 29,410 29,470 28,745 29,018 15,17% DEUTSCHE BOERSE 69,960-2,73% ,920 71,530 71,720 69,830 70,623 18,14% DEUTSCHE LUFT-RG 13,110 0,85% ,000 13,030 13,400 13,000 13,187-5,21% DEUTSCHE POST-RG 29,820-1,89% ,395 30,380 30,600 29,820 30,076 10,26% DEUTSCHE TELEKOM 16,325-2,04% ,665 16,715 16,765 16,315 16,414 23,21% E.ON SE 14,035-1,09% ,190 14,240 14,270 14,020 14,121-1,13% FRESENIUS MEDICA 73,460-0,49% ,820 73,810 74,500 73,460 73,873 18,77% FRESENIUS SE & C 51,080-1,01% ,600 51,740 52,360 51,080 51,554 18,35% HEIDELBERGCEMENT 68,400-1,85% ,690 69,720 70,350 68,250 69,144 16,31% HENKEL AG -PFD 106,300 0,19% , , , , ,701 18,88% INFINEON TECH 10,330-0,43% ,375 10,375 10,500 10,330 10,406 16,79% K+S AG-REG 28,435-1,78% ,950 28,850 29,035 28,430 28,655 24,09% LANXESS AG 45,250-0,68% ,560 45,490 46,080 45,200 45,550 17,67% LINDE AG 181,250-0,55% , , , , ,294 17,54% MERCK KGAA 94,750 0,51% ,270 94,300 96,240 94,240 95,120 20,82% MUENCHENER RUE-R 184,450-0,62% , , , , ,461 11,28% RWE AG 24,555-0,49% ,675 24,850 24,965 24,540 24,699-4,27% SAP SE 62,790-0,88% ,350 63,300 63,680 62,790 63,150 7,78% SIEMENS AG-REG 97,930-0,71% ,630 98,700 99,320 97,750 98,399 4,46% THYSSENKRUPP AG 23,355-2,10% ,855 23,850 23,930 23,335 23,544 9,85% VOLKSWAGEN-PREF 221,600-2,38% , , , , ,800 20,01% Praça / Título Ultimo Variação Preço % Volume Fecho Dia Anterior Abertura Máximo Mínimo Preço Variação Médio YTD % HOLANDA AEGON NV 6,799-1,46% ,900 6,912 6,930 6,782 6,836 8,63% AHOLD NV 17,155 0,15% ,130 17,160 17,300 17,090 17,173 16,27% AKZO NOBEL 66,210-0,73% ,700 66,700 67,270 66,070 66,604 14,85% ALTICE SA 90,850-1,31% ,060 92,900 92,990 90,010 91,366 39,21% ARCELORMITTAL 9,625 0,06% ,619 9,674 9,783 9,604 9,679 5,91% ASML HOLDING NV 97,290-1,07% ,340 98,000 98,950 97,290 98,025 8,70% BOSKALIS WES 41,355 0,04% ,340 41,340 41,700 41,195 41,414-9,01% DELTA LLOYD NV 16,915 2,17% ,555 16,600 17,075 16,580 16,895-6,98% DSM (KONIN) 49,330-1,11% ,885 49,815 50,410 49,210 49,741-2,59% FUGRO NV-CVA 23,540 11,20% ,170 21,300 24,650 21,200 23,283 36,38% GEMALTO 72,450-0,06% ,490 72,820 73,470 72,350 72,861 6,65% HEINEKEN NV 70,220 0,50% ,870 70,040 70,710 69,800 70,377 19,12% ING GROEP NV 12,960-3,50% ,430 13,420 13,430 12,940 13,144 19,67% KLEPIERRE 44,980-0,32% ,125 45,325 45,710 44,915 45,219 25,89% KONINKLIJKE PHIL 26,465-0,64% ,635 26,635 26,740 26,355 26,563 9,59% KPN (KONIN) NV 3,036-1,20% ,073 3,090 3,098 3,036 3,062 15,53% OCI NV 37,835-2,94% ,980 39,105 39,995 37,770 39,018 30,96% RANDSTAD HOLDING 51,200-0,74% ,580 51,600 51,860 50,920 51,270 27,81% REED ELSEVIER 22,150-1,86% ,570 22,645 22,770 22,080 22,363 11,64% ROYAL DUTCH SH-A 28,200-1,95% ,760 28,750 28,850 28,050 28,239 1,95% SBM OFFSHORE NV 10,605 1,82% ,415 10,420 10,825 10,395 10,633 8,42% TNT EXPRESS 5,357-1,71% ,450 5,456 5,471 5,343 5,411-3,32% UNIBAIL-RODAMCO 256,700-1,25% , , , , ,566 20,60% UNILEVER NV-CVA 39,020-0,40% ,175 39,195 39,605 38,950 39,239 19,55% WOLTERS KLUWER 28,825-1,77% ,345 29,450 29,560 28,680 28,927 13,71% 6 Fonte: Bloomberg. Preços à hora de fecho dos mercados Europeus.

7 5. Mercados de Dívida LATAM - Empresas Brasil USD Basic Materials LPG INTERNATIONAL INC USD UGPABZ 7, BBB - 100,35 6,77 103,80 2, Milhões 100 mil / 1 mil VALE OVERSEAS LIMITED USD VALEBZ 6, Baa2 BBB+ BBB+ 103,65 1,88 103,85 1, Milhões 100 mil / 1 mil VALE OVERSEAS LIMITED USD VALEBZ 6, Baa2 BBB+ BBB+ 107,00 2,42 107,55 2, Milhões 2 mil / 1 mil GTL TRADE FINANCE INC USD GGBRBZ 7, BBB- BBB- 108,35 3,87 108,95 3, Milhões 100 mil / 1 mil USIMINAS COMMERCIAL LTD USD USIM 7, Ba3 BB+ BB+ 91,00 10,99 102,00 6, Milhões 100 mil / 1 mil BRASKEM FINANCE LTD USD BRASKM 7, Baa3 BBB- BBB- 105,60 5,34 110,00 3, Milhões 100 mil / 1 mil VALE OVERSEAS LIMITED USD VALEBZ 5, Baa2 BBB+ BBB+ 108,50 3,57 109,10 3, Milhões 2 mil / 1 mil CSN ISLANDS XI CORP USD CSNABZ 6, Ba1 BB+ BB+ 93,65 8,59 95,40 8, Milhões 100 mil / 1 mil VOTORANTIM INDUSTRIAL SA USD VOTORA 6, BBB BBB 106,20 5,08 113,00 3, Milhões 100 mil / 1 mil GERDAU HOLDINGS INC USD GGBRBZ 7, BBB- BBB- 110,00 4,68 111,40 4, Milhões 100 mil / 1 mil BRASKEM FINANCE LTD USD BRASKM 7, Baa3 BBB- BBB- 105,30 5,80 107,00 5, Milhões 100 mil / 1 mil CSN RESOURCES SA USD CSNABZ 6, Ba1 BB+ BB+ 92,95 8,14 94,45 7, Milhões 100 mil / 1 mil VALE OVERSEAS LIMITED USD VALEBZ 4, Baa2 BBB+ BBB+ 102,20 4,17 103,55 3, Milhões 2 mil / 1 mil SUZANO TRADING LTD USD SUZANO 5, Ba2 BB BB 101,60 5,55 103,05 5, Milhões 100 mil / 1 mil GERDAU TRADE INC USD GGBRBZ 5, NR BBB- BBB- 103,55 5,05 104,35 4, Milhões 100 mil / 1 mil CIA BRASILEIRA DE ALUMIN USD VOTORA 6, Baa3 BBB BBB 105,75 5,62 117,10 3, Milhões 100 mil / 1 mil BRASKEM FINANCE LTD USD BRASKM 5, Baa3 BBB- BBB- 100,80 5,59 101,95 5, Milhões 200 mil / 1 mil VALE OVERSEAS LIMITED USD VALEBZ 4, Baa2 BBB+ BBB+ 98,30 4,67 99,15 4, Milhões 2 mil / 1 mil BRASKEM FINANCE LTD USD BRASKM 5, Baa3 BBB- BBB- 97,65 5,78 99,10 5, Milhões 200 mil / 1 mil SAMARCO MINERACAO SA USD SAMMIN 4, BBB- BBB 92,85 5,27 94,90 4, Milhões 200 mil / 1 mil GERDAU TRADE INC USD GGBRBZ 4, Baa3 BBB- BBB- 97,75 5,09 98,75 4, Milhões 200 mil / 1 mil SAMARCO MINERACAO SA USD SAMMIN 5, BBB- BBB 100,65 5,65 101,75 5, Milhões 200 mil / 1 mil BRASKEM FINANCE LTD USD BRASKM 6, Baa3 BBB- BBB- 102,15 6,13 103,30 5, Milhões 200 mil / 1 mil VALE OVERSEAS LIMITED USD VALEBZ 8, Baa2 BBB+ BBB+ 114,95 6,83 115,75 6, Milhões 2 mil / 1 mil VALE OVERSEAS LIMITED USD VALEBZ 6, Baa2 BBB+ BBB+ 100,40 6,84 101,55 6, Milhões 2 mil / 1 mil VALE OVERSEAS LIMITED USD VALEBZ 6, Baa2 BBB+ BBB+ 100,25 6,85 101,60 6, Milhões 2 mil / 1 mil BRASKEM AMERICA FINANCE USD BRASKM 7, Baa3 BBB- BBB- 92,10 7,84 93,36 7, Milhões 200 mil / 1 mil VALE SA USD VALEBZ 5, Baa2 BBB+ BBB+ 89,90 6,41 91,85 6, Milhões 2 mil / 1 mil CSN ISLANDS XII USD CSNABZ 7,000 Perp Ba1 BB+ BB+ 71,40 9,94 72,50 9, Milhões 100 mil / 1 mil BRASKEM FINANCE LTD USD BRASKM 7,375 Perp Baa3 BBB- BBB- 91,20 8,14 95,35 7, Milhões 100 mil / 1 mil Communications TELEMAR NORTE LESTE SA USD OIBRBZ 5, Ba1 BB+ BB+ 89,30 7,89 90,35 7, Milhões 100 mil / 1 mil OI SA USD OIBRBZ 5, Ba2 BB+ BB+ 85,85 8,49 86,63 8, Milhões 200 mil / 1 mil GLOBO COMMUNICACOES PART USD GLOPAR 4, Baa1 BBB+ BBB+ 103,15 4,35 104,35 4, Milhões 200 mil / 1 mil GLOBO COMMUNICACOES PART USD GLOPAR 6,250 Perp Baa1 BBB+ BBB+ 100,75 9,19 101,95 9, Milhões 100 mil / 1 mil Consumer, Cyclical GOL FINANCE USD GOLLBZ 7, B3 - B- 95,10 10,17 98,50 8,30 84 Milhões 2 mil / 1 mil TAM CAPITAL INC USD TAM 7, BB- BB 104,35 5,19 109,00 2, Milhões 100 mil / 1 mil TAM CAPITAL 2 INC USD TAM 9, BB- BB 105,35 8,15 107,00 7, Milhões 100 mil / 1 mil GOL FINANCE USD GOLLBZ 9, B- B- 92,76 11,07 99,95 9, Milhões 2 mil / 1 mil TAM CAPITAL 3 INC USD TAM 8, BB- BB 103,00 7,76 104,85 7, Milhões 200 mil / 1 mil GOL LUXCO SA USD GOLLBZ 8, B- B- 83,30 12,57 85,45 12, Milhões 200 mil / 1 mil VRG LINHAS AEREAS SA USD GOLLBZ 10, B- B- 100,00 10,75 100,00 10,75 35 Milhões 200 mil / 1 mil GOL FINANCE USD GOLLBZ 8,750 Perp B3 - B- 73,80 11,93 85,00 10, Milhões 100 mil / 1 mil 7 Fonte: Bloomberg e Banif Investment Bank. Preços indicativos de 17:00. Banif Investment Bloomberg: BANI <GO>

8 5. Mercados de Dívida LATAM - Empresas Brasil USD Consumer, Non-Cyclical BERTIN SA & FINANCE LTD USD JBSSBZ 10, Ba3 BB - 109,10 4,23 110,15 3, Milhões 100 mil / 1 mil MARFRIG OVERSEAS LTD USD MRFGBZ 9, B2 B+ B+ 100,40 9,35 103,65 7, Milhões 2 mil / 1 mil RAIZEN ENERGY FINANCE USD RAIZBZ 7, Baa3 BBB BBB 106,75 3,31 107,85 2, Milhões 100 mil / 1 mil SADIA OVERSEAS LTD USD BRFSBZ 6, Baa3 BBB- BBB- 107,95 3,13 107,95 3, Milhões 100 mil / 1 mil MARFRIG HOLDING EUROPE B USD MRFGBZ 9, B2 B+ B+ 96,15 11,76 100,50 9, Milhões 200 mil / 1 mil JBS FINANCE II LIMITED USD JBSSBZ 8, Ba3 BB BB 104,25 6,61 104,94 6, Milhões 100 mil / 1 mil MARFRIG HOLDING EUROPE B USD MRFGBZ 8, B2 B+ B+ 98,40 8,96 98,95 8, Milhões 200 mil / 1 mil MARFRIG HOLDING EUROPE B USD MRFGBZ 6, B2 B+ B+ 90,30 9,68 91,85 9, Milhões 200 mil / 1 mil USJ ACUCAR E ALCOOL SA USD USJACU 9, B+ B+ /*- 41,50 37,07 50,65 30, Milhões 200 mil / 1 mil BFF INTERNATIONAL LTD USD BRFSBZ 7, Baa3 BBB- BBB- 109,00 5,14 115,00 3, Milhões 100 mil / 1 mil JBS USA LLC/JBS USA FINA USD JBSSBZ 8, Ba3 BB BB 105,85 6,82 106,75 6, Milhões 2 mil / 1 mil MARFRIG OVERSEAS LTD USD MRFGBZ 9, B2 B+ B+ 98,20 9,95 99,50 9, Milhões 100 mil / 1 mil JBS INVESTMENTS GMBH USD JBSSBZ 7, BB BB 105,70 6,52 106,60 6, Milhões 200 mil / 1 mil HYPERMARCAS SA USD HYPEBZ 6, Ba2 BB BB+ 104,85 5,55 106,00 5, Milhões 150 mil / 1 mil JBS USA LLC/JBS USA FINA USD JBSSBZ 7, Ba3 BB BB 105,70 6,13 106,40 6, Milhões 2 mil / 1 mil MARFRIG HOLDING EUROPE B USD MRFGBZ 11, B2 B+ B+ 97,97 11,70 97,97 11,70 51 Milhões 200 mil / 1 mil BRF SA USD BRFSBZ 5, Baa3 BBB- BBB- 107,40 4,66 108,40 4, Milhões 200 mil / 1 mil CIELO SA/CIELO USA INC USD CIELBZ 3, Baa2 - BBB+ 92,00 5,02 92,90 4, Milhões 200 mil / 1 mil ESAL GMBH USD JBSSBZ 6, BB BB 97,85 6,60 99,00 6, Milhões 200 mil / 1 mil COSAN LUXEMBOURG SA USD CSANBZ 5, Ba2 BB BB+ 88,90 6,82 90,70 6, Milhões 200 mil / 1 mil BRF SA USD BRFSBZ 3, Baa3 BBB- BBB- 94,10 4,83 95,15 4, Milhões 200 mil / 1 mil COSAN OVERSEAS LTD USD CSANBZ 8,250 Perp Ba2 BB BB+ 96,25 8,59 99,95 8, Milhões 100 mil / 1 mil Diversified VOTORANTIM CIMENTOS SA USD VOTORA 7, Baa3 BBB BBB 99,45 7,30 100,85 7, Milhões 200 mil / 1 mil Energy PETROBRAS GLOBAL FINANCE USD PETBRA 3, Ba2 /*- BBB-BBB- /* 98,35 5,79 98,93 5, Milhões 2 mil / 1 mil PETROBRAS GLOBAL FINANCE USD PETBRA 2, Ba2 /*- BBB-BBB- /* 95,45 5,96 95,95 5, Milhões 2 mil / 1 mil PETROBRAS GLOBAL FINANCE USD PETBRA 6, Ba2 /*- BBB-BBB- /* 100,05 6,09 100,60 5, Milhões 2 mil / 1 mil PETROBRAS GLOBAL FINANCE USD PETBRA 3, Ba2 /*- BBB-BBB- /* 92,50 7,79 94,95 6, Milhões 2 mil / 1 mil PETROBRAS GLOBAL FINANCE USD PETBRA 5, Ba2 /*- BBB-BBB- /* 96,10 7,35 97,60 6, Milhões 2 mil / 1 mil QGOG ATLANTIC/ALASKAN RI USD QGOGBZ 5, B1 /*- - BBB- /* 85,15 10,56 88,60 9, Milhões 200 mil / 1 mil PETROBRAS GLOBAL FINANCE USD PETBRA 8, Ba2 /*- BBB-BBB- /* 103,65 7,24 105,40 6, Milhões 1 mil / 1 mil PETROBRAS GLOBAL FINANCE USD PETBRA 3, Ba2 /*- BBB-BBB- /* 87,75 6,65 88,25 6, Milhões 2 mil / 1 mil PETROBRAS GLOBAL FINANCE USD PETBRA 7, Ba2 /*- BBB-BBB- /* 103,05 6,99 103,75 6, Milhões 2 mil / 1 mil QGOG CONSTELLATION SA USD QGOGCO 6, BB BB- /*- 55,85 21,75 58,75 20, Milhões 200 mil / 1 mil PETROBRAS GLOBAL FINANCE USD PETBRA 5, Ba2 /*- BBB-BBB- /* 94,50 7,10 95,65 6, Milhões 2 mil / 1 mil PETROBRAS GLOBAL FINANCE USD PETBRA 5, Ba2 /*- BBB-BBB- /* 92,15 7,02 93,15 6, Milhões 2 mil / 1 mil ODEBRECHT DRILL VIII/IX USD ODEBRE 6, B2 /*- - BBB- /* 83,45 9,94 85,15 9, Milhões 100 mil / 1 mil SCHAHIN II FINAN CO SPV USD SCHAHN 5, B1 /*- BB BB+ /*- 59,55 14,89 62,30 14, Milhões 200 mil / 10 mil PETROBRAS GLOBAL FINANCE USD PETBRA 4, Ba2 /*- BBB-BBB- /* 82,50 7,24 85,75 6, Milhões 2 mil / 1 mil PETROBRAS GLOBAL FINANCE USD PETBRA 6, Ba2 /*- BBB-BBB- /* 90,35 7,76 91,75 7, Milhões 2 mil / 1 mil PETROBRAS GLOBAL FINANCE USD PETBRA 6, Ba2 /*- BBB-BBB- /* 88,80 7,76 90,25 7, Milhões 2 mil / 1 mil PETROBRAS GLOBAL FINANCE USD PETBRA 5, Ba2 /*- BBB-BBB- /* 81,60 7,15 84,60 6, Milhões 2 mil / 1 mil ODEBRECHT OIL & FINANCE USD OOGCOR 7,000 Perp - BB+ - 55,70 12,40 58,55 11, Milhões 200 mil / 1 mil 8 Fonte: Bloomberg e Banif Investment Bank. Preços indicativos de 17:00. Banif Investment Bloomberg: BANI <GO>

9 5. Mercados de Dívida LATAM - Empresas Brasil USD Government BANCO NAC DE DESEN ECONO USD BNDES 3, Baa2 BBB- BBB 100,70 2,91 101,25 2, Milhões 200 mil / 1 mil BANCO NAC DE DESEN ECONO USD BNDES 6, Baa2 BBB ,30 4,29 107,10 4, Milhões 100 mil / 1 mil BANCO NAC DE DESEN ECONO USD BNDES 6, Baa2 BBB- BBB 107,50 4,54 108,20 4, Milhões 100 mil / 1 mil BANCO NAC DE DESEN ECONO USD BNDES 5, Baa2 BBB- WD 103,60 4,73 104,30 4, Milhões 100 mil / 1 mil BANCO NAC DE DESEN ECONO USD BNDES 5, Baa2 BBB- BBB 101,30 5,56 102,10 5, Milhões 200 mil / 1 mil Industrial ANDRADE GUTIER INT SA USD ANDRGI 4, Ba2 - BBB- /* 72,80 15,17 83,70 10, Milhões 200 mil / 1 mil CIMENTO TUPI SA USD CIMTUP 9, B- B- 53,50 35,11 55,95 33, Milhões 2 mil / 1 mil MAGNESITA REFRACTORIES USD MAGGBZ 7, B1u BB - 95,60 8,97 97,00 8, Milhões 100 mil / 1 mil VOTORANTIM OVERSEAS IV USD VOTORA 7, BBB BBB 110,00 5,54 113,00 4, Milhões 100 mil / 1 mil EMPRESA BRAS DE AERONAU USD EMBRBZ 5, Baa3 BBB - 105,20 4,31 106,30 4, Milhões 2 mil / 1 mil ODEBRECHT FINANCE LTD USD ODBR 5, Baa3 BBB BBB /*- 81,00 8,69 84,65 7, Milhões 200 mil / 1 mil ODBRCHT OFFSHRE DRLL FIN USD ODEBRE 6, B2 /*- BB BBB- /* 78,70 12,15 82,00 11, Milhões 200 mil / 1 mil EMBRAER OVERSEAS LTD USD EMBRBZ 5, Baa3 BBB - 106,25 4,79 107,35 4, Milhões 2 mil / 1 mil ODEBRECHT FINANCE LTD USD ODBR 4, Baa3 BBB BBB /*- 80,45 7,11 82,25 6, Milhões 200 mil / 1 mil ODEBRECHT FINANCE LTD USD ODBR 5, Baa3 BBB BBB /*- 80,60 7,48 82,80 7, Milhões 200 mil / 1 mil ODEBRECHT FINANCE LTD USD ODBR 7, Baa3 BBB BBB /*- 81,75 8,92 84,45 8, Milhões 200 mil / 1 mil ODEBRECHT FINANCE LTD USD ODBR 7,500 Perp Baa3 BBB BBB /*- 82,55 9,17 85,30 8, Milhões 100 mil / 1 mil Inflation Linked BANCO VOTORANTIM USD BANVOR 5, Baa2 BB ,80 3,27 102,40 2, Milhões 200 mil / 1 mil Utilities CENT ELET BRASILEIRAS SA USD ELEBRA 7, BBB ,30 4,51 103,15 3, Milhões 100 mil / 1 mil CIA SANEAMENTO BASICO USD SBSPBZ 7, BB+ BB+ 97,50 9,15 101,95 6, Milhões 100 mil / 1 mil CENT ELET BRASILEIRAS SA USD ELEBRA 6, BBB- BB 98,50 7,28 99,65 6, Milhões 100 mil / 1 mil CIA SANEAMENTO BASICO USD SBSPBZ 6, BB+ BB+ 95,05 7,31 97,63 6, Milhões 200 mil / 1 mil CENT ELET BRASILEIRAS SA USD ELEBRA 5, Baa3 BBB- BB 90,35 7,63 91,95 7, Milhões 200 mil / 1 mil 9 Fonte: Bloomberg e Banif Investment Bank. Preços indicativos de 17:00. Banif Investment Bloomberg: BANI <GO>

10 5. Mercados de Dívida LATAM - Empresas Brasil EUR Basic Materials VALE SA EUR VALEBZ 4, Baa2 BBB+ BBB+ 110,50 0,87 111,19 0, Milhões 50 mil / 1 mil VALE SA EUR VALEBZ 3, Baa2 BBB+ BBB+ 110,15 2,32 110,79 2, Milhões 100 mil / 1 mil Communications TELEMAR NORTE LESTE SA EUR OIBRBZ 5, Ba1 BB+ BB+ 103,35 3,83 104,60 3, Milhões 100 mil / 1 mil Energy PETROBRAS GLOBAL FINANCE EUR PETBRA 2, Ba2 /*- BBB-BBB- /* 94,10 5,01 94,65 4, Milhões 100 mil / 1 mil PETROBRAS GLOBAL FINANCE EUR PETBRA 4, Ba2 /*- BBB-BBB- /* 99,55 5,04 100,10 4, Milhões 100 mil / 1 mil PETROBRAS GLOBAL FINANCE EUR PETBRA 3, Ba2 /*- BBB-BBB- /* 92,85 5,24 94,10 4, Milhões 100 mil / 1 mil PETROBRAS GLOBAL FINANCE EUR PETBRA 3, Ba2 /*- BBB-BBB- /* 92,25 5,32 93,30 5, Milhões 100 mil / 1 mil Financial BANCO DO BRASIL (CAYMAN) EUR BANBRA 4, Baa2 BBB ,25 1,89 103,45 0, Milhões 100 mil / 1 mil BANCO DO BRASIL EUR BANBRA 3, Baa2 BBB- BBB 103,20 2,74 104,05 2, Milhões 100 mil / 1 mil 5. Mercados de Dívida LATAM - Soberanos Brasil USD Sovereign FED REPUBLIC OF BRAZIL USD BRAZIL 7, Baa2 BBB- BBB 99,85 59,63 100, Milhões 1 mil / 1 mil FED REPUBLIC OF BRAZIL USD BRAZIL 6, Baa2 BBB- BBB 107,20 2,04 108,00 1, Milhões 100 mil / 1 mil FED REPUBLIC OF BRAZIL USD BRAZIL 8, Baa2 BBB- BBB 108,70 4,71 109,35 4, Milhões 1 mil / 1 mil FED REPUBLIC OF BRAZIL USD BRAZIL 5, Baa2 BBB- BBB 110,65 2,93 111,10 2, Milhões 100 mil / 1 mil FED REPUBLIC OF BRAZIL USD BRAZIL 8, Baa2 BBB- BBB 124,35 3,15 125,50 2, Milhões 1 mil / 1 mil FED REPUBLIC OF BRAZIL USD BRAZIL 4, Baa2 BBB- BBB 105,15 3,89 105,65 3, Milhões 100 mil / 1 mil FED REPUBLIC OF BRAZIL USD BRAZIL 2, Baa2 BBB- BBB 89,70 4,18 90,20 4, Milhões 200 mil / 1 mil FED REPUBLIC OF BRAZIL USD BRAZIL 8, Baa2 BBB- BBB 131,50 4,60 133,00 4, Milhões 1 mil / 1 mil FED REPUBLIC OF BRAZIL USD BRAZIL 4, Baa2 BBB- BBB 97,81 4,53 98,30 4, Milhões 200 mil / 1 mil FED REPUBLIC OF BRAZIL USD BRAZIL 8, Baa2 BBB- BBB 131,75 4,70 133,15 4, Milhões 1 mil / 1 mil FED REPUBLIC OF BRAZIL USD BRAZIL 10, Baa2 BBB- BBB 149,50 4,73 150,75 4, Milhões 1 mil / 1 mil FED REPUBLIC OF BRAZIL USD BRAZIL 12, Baa2 BBB- BBB 175,80 5,00 180,05 4, Milhões 1 mil / 1 mil FED REPUBLIC OF BRAZIL USD BRAZIL 8, Baa2 BBB- BBB 130,55 5,61 131,75 5, Milhões 1 mil / 1 mil FED REPUBLIC OF BRAZIL USD BRAZIL 7, Baa2 BBB- BBB 119,20 5,59 120,90 5, Milhões 1 mil / 1 mil FED REPUBLIC OF BRAZIL USD BRAZIL 11, Baa2 BBB- BBB 104,05 10,54 105,15 10, Milhões 1 mil / 1 mil FED REPUBLIC OF BRAZIL USD BRAZIL 5, Baa2 BBB- BBB 101,25 5,53 103,15 5, Milhões 100 mil / 1 mil 5. Mercados de Dívida LATAM - Soberanos Brasil USD Sovereign FED REPUBLIC OF BRAZIL EUR BRAZIL 11, Baa2 BBB- BBB 121,35 1,52 122,50 1, Milhões Não Tem BANCO NAC DE DESEN ECONO EUR BNDES 4, Baa2 BBB ,95 2,89 104,40 2, Milhões 50 mil / 1 mil BANCO NAC DE DESEN ECONO EUR BNDES 3, Baa2 BBB ,35 3,25 102,25 3, Milhões 100 mil / 1 mil 5. Mercados de Dívida LATAM - Soberanos Brasil BRL Sovereign FED REPUBLIC OF BRAZIL BRL BRAZIL 12, Baa2 BBB- BBB 104,75 6,50 105,75 5, Milhões 250 mil / 1 mil FED REPUBLIC OF BRAZIL BRL BRAZIL 12, Baa2 BBB- BBB 116,50 9,19 117,50 9, Milhões 250 mil / 1 mil FED REPUBLIC OF BRAZIL BRL BRAZIL 8, Baa2 - BBB 96,25 9,12 97,50 8, Milhões 350 mil / 1 mil FED REPUBLIC OF BRAZIL BRL BRAZIL 10, Baa2 BBB- BBB 106,25 9,40 107,50 9, Milhões 250 mil / 1 mil 10 Fonte: Bloomberg e Banif Investment Bank. Preços indicativos de 17:00. Banif Investment Bloomberg: BANI <GO>

11 5. Mercados de Dívida LATAM - Empresas / Bancos BRL Communications OI SA BRL OIBRBZ 9, Ba2 BB+ BB+ 90,00 17,49 92,00 15, Milhões 300 mil / 1 mil Consumer, Non-Cyclical ANHEUSER-BUSCH INBEV WOR BRL ABIBB 9, A2 A A 98,50 12,00 100,00 9, Milhões 100 mil / 1 mil AMBEV INTL FINANCE CO LT BRL AMBEV 9, A A 95,96 11,47 95,96 11, Milhões 250 mil / 1 mil COSAN LUXEMBOURG SA BRL CSANBZ 9, Ba2 - BB+ 87,00 15,00 89,00 14, Milhões 300 mil / 1 mil Financial ITAU UNIBANCO HLDG SA/KY BRL ITAU 10, Baa2 - BBB+ 97,75 13,85 99,05 11, Milhões 150 mil / 1 mil BANCO SANTANDER BRAS CI BRL SANBBZ 8, Baa2 BBB- BBB+ 95,45 12,83 96,95 11, Milhões 300 mil / 1 mil BANCO ABC-BRASIL SA BRL BCOABC 8, Baa3 BB+ BBB- 90,00 19,35 92,00 17, Milhões 300 mil / 1 mil BANCO VOTORANTIM BRL BANVOR 6, Baa2 BB+ BBB- 115,71 15,80 117,71 14, Milhões 300 mil / 1 mil BANCO SAFRA SA BRL BANSAF 10, Baa2 - BBB 95,00 14,24 97,00 12, Milhões 300 mil / 1 mil BANCO SAFRA SA (CI) BRL BANSAF 10, BBB 94,00 14,30 96,00 13, Milhões 250 mil / 1 mil MORGAN STANLEY BRL MS 10, Baa2 A- WD 95,50 12,52 97,50 11, Milhões 50 mil / 0,001 m BANCO DO BRASIL (CAYMAN) BRL BANBRA 9, Baa ,25 13,15 95,75 11, Milhões 5 mil / 1 mil Utilities CIA DE ELE DO E DA BAHIA BRL CEEB 11, Baa2 BBB- - 94,50 17,21 97,00 14, Milhões 250 mil / 1 mil 5. Mercados de Dívida LATAM - Suprananional BRL Supranational INTL BK RECON & DEVELOP BRL IBRD 0, ,93 11,81 87,77 10,99 8 Milhões 20 mil / 20 mil 11 Fonte: Bloomberg e Banif Investment Bank. Preços indicativos de 17:00. Banif Investment Bloomberg: BANI <GO>

12 5. Mercados de Dívida LATAM - Venezuela Sovereign USD REPUBLIC OF VENEZUELA USD VENZ 5, Caa3 CCC CCC 78,90 32,80 78,90 32, Milhões Não Tem REPUBLIC OF VENEZUELA USD VENZ 7, Caa3 CCC CCC 42,85 35,92 42,85 35, Milhões 1 mil / 1 mil REPUBLIC OF VENEZUELA USD VENZ 7, Caa3 CCC CCC 37,85 36,65 37,85 36, Milhões Não Tem REPUBLIC OF VENEZUELA USD VENZ 6, Caa3 CCC CCC 35,85 30,07 35,85 30, Milhões Não Tem REPUBLIC OF VENEZUELA USD VENZ 12, Caa3 CCC CCC 49,00 30,36 49,00 30, Milhões Não Tem REPUBLIC OF VENEZUELA USD VENZ 9, Caa3 CCC CCC 38,85 28,78 38,85 28, Milhões Não Tem REPUBLIC OF VENEZUELA USD VENZ 8, Caa3 CCC CCC 37,85 26,22 37,85 26, Milhões Não Tem REPUBLIC OF VENEZUELA USD VENZ 7, Caa3 CCC CCC 36,95 25,00 36,95 25, Milhões 1 mil / 1 mil REPUBLIC OF VENEZUELA USD VENZ 11, Caa3 CCC CCC 43,25 28,84 43,25 28, Milhões Não Tem REPUBLIC OF VENEZUELA USD VENZ 9, Caa3 CCC CCC 40,50 24,88 40,75 24, Milhões 1 mil / 1 mil REPUBLIC OF VENEZUELA USD VENZ 9, Caa3 CCC CCC 38,25 25,90 38,25 25, Milhões Não Tem REPUBLIC OF VENEZUELA USD VENZ 11, Caa3 CCC CCC 43,25 28,09 43,25 28, Milhões Não Tem REPUBLIC OF VENEZUELA USD VENZ 9, Caa3 CCC CCC 38,65 24,71 38,65 24, Milhões 2 mil / 1 mil REPUBLIC OF VENEZUELA USD VENZ 7, Caa3 CCC CCC 35,40 20,20 35,40 20, Milhões Não Tem Corporates USD PETROLEOS DE VENEZUELA S USD PDVSA 5, CCC 90,75 20,97 90,75 20, Milhões Não Tem PETROLEOS DE VENEZUELA S USD PDVSA 5, CCC 60,45 40,16 60,45 40, Milhões Não Tem PETROLEOS DE VENEZUELA S USD PDVSA 5, CCC CCC 45,15 50,44 45,15 50, Milhões Não Tem PETROLEOS DE VENEZUELA S USD PDVSA 8, CCC CCC 67,50 26,21 67,50 26, Milhões Não Tem PETROLEOS DE VENEZUELA S USD PDVSA 9, CCC CCC 39,50 30,82 39,50 30, Milhões Não Tem PETROLEOS DE VENEZUELA S USD PDVSA 12, CCC 52,25 29,12 52,25 29, Milhões Não Tem PETROLEOS DE VENEZUELA S USD PDVSA 6, CCC CCC 32,40 22,67 32,40 22, Milhões Não Tem PETROLEOS DE VENEZUELA S USD PDVSA 5, CCC CCC 32,00 21,12 32,00 21, Milhões Não Tem PETROLEOS DE VENEZUELA S USD PDVSA 5, CCC CCC 31,89 18,09 31,89 18, Milhões Não Tem 5. Mercados de Dívida LATAM - Outros Corporates USD PETROLEOS MEXICANOS USD PEMEX 5, A3 BBB+ BBB+ 109,60 2,40 109,80 2, Milhões 10 mil / 1 mil PETROLEOS MEXICANOS USD PEMEX 3, A3 BBB+ BBB+ 103,12 2,53 103,75 2, Milhões 10 mil / 1 mil PETROLEOS MEXICANOS USD PEMEX 3, A3 BBB+ BBB+ 100,75 2,92 100,75 2,92 3 Milhões 10 mil / 1 mil PETROLEOS MEXICANOS USD PEMEX 8, A3 BBB+ BBB+ 119,60 2,95 121,90 2, Milhões 10 mil / 1 mil PETROLEOS MEXICANOS USD PEMEX 6, A3 BBB+ BBB+ 113,51 3,06 114,70 2, Milhões 10 mil / 1 mil PETROLEOS MEXICANOS USD PEMEX 5, A3 BBB+ BBB+ 109,86 3,62 110,35 3, Milhões 10 mil / 1 mil PETROLEOS MEXICANOS USD PEMEX 4, A3 BBB+ BBB+ 105,85 3,90 107,00 3, Milhões 10 mil / 1 mil PETROLEOS MEXICANOS USD PEMEX 3, A3 BBB+ BBB+ 97,00 3,95 98,15 3, Milhões 10 mil / 1 mil PETROLEOS MEXICANOS USD PEMEX 4, A3 BBB+ BBB+ 105,70 4,10 106,35 4, Milhões 10 mil / 1 mil PETROLEOS MEXICANOS USD PEMEX 4, A3 BBB+ BBB+ 100,66 4,17 101,70 4, Milhões 10 mil / 1 mil PETROLEOS MEXICANOS USD PEMEX 4, A3 BBB+ BBB+ 101,70 4,30 102,35 4, Milhões 10 mil / 1 mil PETROLEOS MEXICANOS USD PEMEX 6, A3 BBB+ BBB+ 115,10 5,39 115,85 5, Milhões 10 mil / 1 mil PETROLEOS MEXICANOS USD PEMEX 6, A3 BBB+ BBB+ 113,10 5,55 114,15 5, Milhões 10 mil / 1 mil PETROLEOS MEXICANOS USD PEMEX 5, A3 BBB+ BBB+ 101,20 5,42 102,00 5, Milhões 10 mil / 1 mil PETROLEOS MEXICANOS USD PEMEX 5, A3 BBB+ BBB+ 102,15 5,48 102,85 5, Milhões 10 mil / 1 mil PETROLEOS MEXICANOS USD PEMEX 6,625 Perp A3 BBB+ BBB+ 100,65 6,58 102,10 6, Milhões 10 mil / 1 mil Corporates EUR PETROLEOS MEXICANOS EUR PEMEX 6, A3 BBB+ BBB+ 108,20 0,56 108,55 0, Milhões 10 mil / 1 mil PETROLEOS MEXICANOS EUR PEMEX 5, A3 BBB+ BBB+ 108,30 0,95 109,20 0, Milhões 50 mil / 1 mil PETROLEOS MEXICANOS EUR PEMEX 3, A3 BBB+ BBB+ 109,22 1,44 109,80 1, Milhões 100 mil / 1 mil PETROLEOS MEXICANOS EUR PEMEX 5, A3 BBB+ BBB+ 127,45 2,38 128,30 2, Milhões 10 mil / 1 mil 12 Fonte: Bloomberg e Banif Investment Bank. Preços indicativos de 17:00. Banif Investment Bloomberg: BANI <GO>

13 Equipas e Contactos: DIRECÇÃO DE SALES & TRADING He ad o f Sale s & Trading Nuno Correia LB ncorreia@banifib.pt Marke t Inte llige nce Luís Sepúlveda LB lsepulveda@banifib.pt Equity De sk David Nunes LB dnunes@banifib.pt José Afonso LB jafonso@banifib.pt Guilherme Cabrita LB gcabrita@banifib.pt Pedro Henriques LB phenriques@banifib.pt Fixe d Inco me Trading Luís Ribeiro LB lribeiro@banifib.pt Nelson Costa LB ncosta@banifib.pt Fixe d Inco me Sale s & Distributio n De sk Luís Sepúlveda LB lsepulveda@banifib.pt Nuno Belchior LB nfigueirinhas@banifib.pt Sandra Penha LB spenha@banifib.pt Banif Trade r Frederico Xavier da Costa LB fcosta@banifib.pt Gonçalo Peixoto LB gspeixoto@banifib.pt Guilherme Cabrita LB gcabrita@banifib.pt Lisbo a (LB) Banif Banco de Inve stime nto Avenida 24 de Julho, nº Lisboa Portugal Tlf:

14 Disclaimer: O Presente documento foi elaborado pelo Banif Banco de Investimento, S.A. em e divulgado a partir de , O Banif Banco de Investimento, SA encontra-se sujeito à supervisão da Comissão do Mercado de Valores Mobiliários e do Banco de Portugal A informação contida neste documento tem carácter meramente informativo, sendo a informação nele contida exclusivamente objectiva, sem qualquer elemento individualizado ou subjectivo. As informações aqui contidas não se destinam nem poderão ser configuradas como consultoria para investimento, porquanto as mesmas não têm em atenção quaisquer características individuais, tais como conhecimento, experiência objectivos de investimento e perfil financeiro de uma pessoa ou entidade em concreto., sendo divulgado aos seus destinatários como mero meio auxiliar, não devendo, nem podendo, desencadear ou justificar qualquer acção ou omissão, nem sustentar qualquer operação ou transacção, nem ainda substituir qualquer julgamento próprio dos seus destinatários, sendo estes, por isso, inteiramente responsáveis pelos actos e omissões que pratiquem. A informação contida neste documento não tem como igualmente como finalidade sugerir e ou orientar os seus destinatários quanto aos investimento e desinvestimentos a efectuar, pelo que não pode, nem deve, ser entendido como uma sugestão ou recomendação em matéria de investimento, designadamente de aquisição e7ou alienação de quaisquer valores mobiliários ou instrumentos financeiros mencionados no presente documento ou de realização de outro tipo de operações sobre os mesmos O Banif Banco de Investimento, S.A. e/ou as suas afiliadas, subsidiárias, administradores ou funcionários poderão ter posições longas ou curtas, bem como poderão transaccionar ou manter posições sobre os valores mobiliários referidos neste documento ou transaccionar produtos derivados sobre estes valores mobiliários. O comportamento passado dos valores mobiliários não garante resultados futuros e nenhuma garantia é dada pelo Banif Banco de Investimento, S.A. de que um investimento nos valores mobiliários descritos neste documento poderá ter um retorno favorável. junto de fontes consideradas fiáveis, nada obsta que aquelas possam, a qualquer momento e sem aviso prévio, ser alteradas pelo Banif Banco de Investimento, S.A.. O Banif Banco de Investimento, S.A. não está obrigado a notificar os destinatários deste documento de qualquer alteração ou actualização efectuada a este documento O Banif Banco de Investimento, S.A. não pode, nem deve, garantir a exactidão, veracidade, validade e actualidade do conteúdo informativo do presente documento, pelo que o mesmo deverá ser sempre devidamente analisado, avaliado e atestado pelos respectivos destinatários. Os destinatários deste documento têm conhecimento de que os valores mobiliários, instrumentos ou investimentos referidos neste documento podem não ser um investimento adequado ou apropriado devido aos objectivos de investimento, condição financeira e perfil de risco específico de cada destinatário deste documento, na medida em que estes factores não foram tidos em conta na sua preparação. Assim, os investidores devem tomar as suas decisões de investimento de forma autónoma, tendo em consideração os factores expostos e obtendo aconselhamento especializado se necessário. O Banif Banco de Investimento, S.A. rejeita, assim, a responsabilidade por quaisquer eventuais danos ou prejuízos resultantes, directa ou indirectamente, da utilização da informação contida neste documento, independentemente da forma ou natureza que possam vir a revestir. A reprodução total ou parcial deste documento não é permitida sem autorização prévia do Banif Banco de Investimento, S.A.. A forma de distribuição deste documento poderá ser restrita por lei ou regulamentação em determinados países e jurisdições, sendo da responsabilidade das pessoas que obtenham este documento a averiguação e informação sobre quaisquer restrições aplicáveis, bem como o cumprimento das mesmas. Os dados relativos aos destinatários que constam da nossa lista de distribuição destinam-se exclusivamente à divulgação dos nossos produtos e serviços, não sendo susceptíveis de conhecimento por terceiros. Assim, e apesar de considerar que o conjunto de informações contidas neste documento foi obtido 14

15