REALIDADE DOS RECURSOS DE CARVÃO MINERAL EM NÍVEL MUNDIAL

Transcrição

1 REALIDADE DOS RECURSOS DE CARVÃO MINERAL EM NÍVEL MUNDIAL Jorge G. Caldeira Mario Jorge Caldeira Belo Horizonte, de setembro de Anos de Consultoria em Carvão e Coque

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3 AGENDA CENÁRIO MACROECONÔMICO Aço China Índia Brasil USO DE CARVÕES COQUEIFICÁVEIS NA SIDERURGIA BRASILEIRA REFLEXÕES SOBRE O CENÁRIO DE ABASTECIMENTO Austrália Estados Unidos Canadá Moçambique Outras Fontes PREVISÃO DA REALIDADE FUTURA COMENTÁRIOS FINAIS

4 DISCLAIMER AS INFORMAÇÕES AQUI EXPRESSAS FORAM OBTIDAS EM PUBLICAÇÕES IDÔNEAS OU RESULTADO DE REUNIÕES DO AUTOR NAS DIVERSAS EMPRESAS. NÃO SE TRATAM, PORTANTO, DE INFORMAÇÕES OFICIAIS, JÁ QUE O AUTOR NÃO ESTÁ AUTORIZADO A FALAR EM NOME DESSAS EMPRESAS

5 AÇO EM PAÍSES SELECIONADOS x 1000 toneladas Fonte: World Steel Association

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7 CHINA T2 2014: A CHINA IMPORTOU 18 MT DE CARVÃO METALÚRGICO (COQUEIFICÁVEL E PCI), APROXIMADAMENTE IGUAL AO MESMO PERÍODO DE ESTE VOLUME FOI 39% MAIOR QUE O DO 1 O. TRIM. 2014, QUANDO A CHINA ATINGIU SEU RECORDE TRIMESTRAL DE PRODUÇÃO. Australian Coal Report 562, 20 Ago 14

8 ÍNDIA Produção de Aço , , , ,0 Fonte: A. Jagatramka Eurocoke Summit Edinburgo, Abril 2014

9 BRASIL 2020 Greenfield X USIMINAS Santana do Paraíso TK CSA TK CSA Bat. C ALPA CSP TECHINT CSU TK CSA Bat. B AMM X X X X X USI IPT Coq. III X X GERDAU AÇO Brownfield CSN Bat. 3 & AF 4 ALTO-FORNO BATERIA DE COQUE

10 DEMANDA DE CARVÃO

11 IMPORTAÇÃO DE CARVÃO MUNDIAL 276,2 318,2 371,8 CHINA 47,0 70,0 94,2 ÍNDIA 36,2 41,7 53,1 BRASIL 16,8 15,0 22,5 Coq 13,4 12, PCI 3,4 3,0 5.0 BRASIL

12 USO DE CARVÕES NA SIDERURGIA BRASILEIRA USIMNAS 1946 EUA & 25% nacional 1963 Carvão Polonês Teste SSCC SIDERBRÁS Compra Centralizada Carvões do Canadá Carvão Australiano Carvão Colombiano 1983 Fim da SIDERBRÁS Testes com Chinês Fim do Uso de Nacional 1986 PCI (África do Sul) Uso de Jellinbah na Mistura Privatizações SSCC ex NSW Chinês Fim do Grupo de Compras Nova Zelândia & Russos E OS PREÇOS? 1962 Até COSIPA CSN CST AÇOMINAS

13 USO DE CARVÕES NA SIDERURGIA BRASILEIRA

14 USIMINAS 1946 EUA & 25% nacional Crise Petróleo 1963 Carvão Polonês Teste SSCC SIDERBRAS Compra Centralizada Carvões do Canadá Carvão Australiano Carvão Colombiano 1983 Fim da SIDERBRÁS Testes com Chinês Fim do Uso de Nacional 1986 USO DE CARVÕES NA SIDERURGIA BRASILEIRA PCI (África do Sul) Uso de Jellinbah na Mistura Privatizações SSCC ex NSW Chinês Fim do Grupo de Compras Nova Zelândia & Russos Perda do Controle de Preços 2008 E OS PREÇOS? Crise Econômica Mundial Pressão Por Custo Menor. Qualidade Mais Flexível 1962 Até CSN COSIPA CST AÇOMINAS $98 $305 CSA

15 USO DE CARVÕES NA SIDERURGIA BRASILEIRA

16 USO DE CARVÕES NA SIDERURGIA BRASILEIRA USIMINAS 1946 EUA & 25% nacional Crise Petróleo 1963 Carvão Polonês Teste SSCC SIDERBRAS Compra Centralizada Carvões do Canadá Carvão Australiano Carvão Colombiano 1983 Fim da SIDERBRÁS Testes com Chinês Fim do Uso de Nacional 1986 PCI (África do Sul) Uso de Jellinbah na Mistura Privatizações SSCC ex NSW Chinês Fim do Grupo de Compras Nova Zelândia & Russos Perda do Controle de Preços Crise Econômica Mundial 2008 Pressão Por Custo Menor. Qualidade Mais Flexível Reversão na Tendência de Preços CSN Até COSIPA 1978 CST AÇOMINAS CSA $98 $305 Preços Trimestrais. Mensais? $330 HCC $ 275 PCI 2011 $120 HCC $ 100 PCI Alto % HV CVP Colombiano

17 USO DE CARVÕES NA SIDERURGIA BRASILEIRA

18 CONSEQÜÊNCIAS? Anglo American BHP Billiton Glencore/Xstrata Rio Tinto Austrália Cancelamento do Negócio em Moçambique Venda de ativos non-core Venda de ativos non-core Venda de ativos non-core incluindo os carvões de NSW Vale Considerando a Venda das Minas Australianas. Revendo a JV em Moçambique Bumi Indonésia Reestruturação Arch Coal Inc. Consol Energy Essar James River Patriot Walter Energy USA Venda de ativos non-core Venda das Minas de Energético / Venda de ativos non-core Falência / Em processo de reestruturação Em processo de reestruturação Falência / Em processo de Recuperação Venda de ativos non-core / Revendo a JV Fonte: K. Oehlberg, 14th Coaltrans USA, Fev. 2014

19 AINDA EXISTE VIDA PARA O CARVÃO? CONSEQÜÊNCIAS?

20 MINAS JELLINBAH E LAKE VERMONT LAKE VERMONT PCI LAKE VERMONT COQUEIFICÁVEL JELLINBAH SSCC

21 MERCADO TRANSOCEÂNICO (SEABORNE TRADING)

22 EXPORTADORES TOTAL: CERCA DE 300 Mt POR ANO Fonte: N. Bristow, Eurocoke Summit, Edimburgo, Junho 2014

23 AUSTRÁLIA CARACTERÍSTICA : MAIOR EXPORTADOR MUNDIAL, MAIORIA DAS MINAS DE SUPERFÍCIE. BOA QUALIDADE ( CSR E ENXOFRE). DISPONIBILIDADE DE TODOS OS RANKS DE CARVÃO. 10 NOVAS MINAS E EXPANSÃO EM OUTRAS 9 ATÉ ACRÉSCIMO DE Mtpa PORTO : 272 Mtpa (85%). EXPANSÃO DE 27 Mt EM ESTUDOS PARA 365 Mtpa EM ESFORÇO PARA ELIMINAR GARGALOS FERROVIÁRIOS

24 AUSTRÁLIA Previsão de Crescimento Otimista Moderada Fonte: M. Latimore, Coaltrans India, Março de 2013

25 INFRA-ESTRUTURA? (Mtpa) Gladstone Abbot Point Dalrymple Bay / Hay Point Port Kembla Fonte: M. Latimore, Coaltrans Japão, Set. 2013

26 ESTADOS UNIDOS CARACTERÍSTICA : VOLUME DE E EXPORTAÇÃO OSCILANTE CONFORME MERCADO. VOLUME DE EXPORTAÇÃO (Mtpa) Fonte: J. Porco, e NJ. Bristow, Eurocoke Summit, Edimburgo, Abril 2014

27 ESTADOS UNIDOS CARACTERÍSTICA : VOLUME DE E EXPORTAÇÃO OSCILANTE CONFORME MERCADO - PREÇO DOMÉSTICO : US$ X SPOT AUSTRALIANO A USD ONDA DE FECHAMENTOS ; ALPHA, DRUMMOND, ARCH ETC CARVÕES DE TODOS OS RANKS E DE EXCELENTE QUALIDADE (CINZA, FLUIDEZ). DESAFIOS: - MAIORIA DAS MINAS DE SUB-SOLO E DE CUSTO ELEVADO; - REDUÇÃO NAS RESERVAS; - INFRA ESTRUTURA (PORTO E FERROVIAS) LIMITANTE DA EXPORTAÇÃO. SEM INVESTIMENTOS PREVISTOS PARA EM LOGÍSTICA. - PRESSÕES AMBIENTAIS

28 CANADÁ CARACTERÍSTICA : ESSENCIALMENTE DE CARVÕES MÉDIO VOLÁTEIS E NAS MÃOS DE POUCAS EMPRESAS. NOVAS MINAS: CARVÕES SEMI OU CARVÕES HARD DE MENOR QUALIDADE. CAPACIDADE PORTUÁRIA SUFICIENTE: 46.0 Mt (32.0 Mt EMBARCADOS EM 2013) GARGALO É O TRANSPORTE FERROVIÁRIO. MINAS DISTANTES DOS PORTOS EM ATÉ 1200 Km CUSTOS CRESCENTES PROJEÇÃO DE CRESCIMENTO

29 MOÇAMBIQUE CAPACIDADE: 18 Mt CAPACIDADE: 6 Mt Capacidade: 6Mt Fase I - Corredor Beira Início: 2011 Ferrovia Moatize - Beira: 575 km Fase II Corredor Nacala Início: ORIGINALMENTE PARA 2014 Ferrovia Moatize - Nacala: 906 km Fonte: Marcelo Matos, Coaltrans Brazil, Rio de Janeiro, Junho 2011

30 MOÇAMBIQUE CARACTERÍSTICA : ESSENCIALMENTE DE CARVÕES MÉDIO VOLÁTEIS DE BOA QUALIDADE GRANDES RESERVAS CUSTOS E ATUAIS NÍVEIS DE PREÇO SÃO UM DESAFIO FORNECEDOR NATURAL PARA AS USINAS BRASILEIRAS. SITUAÇÃO ATUAL 5 MT VIA BEIRA (TRANSHIPPING). PREVISÃO ORIGINAL DE 11 MT CORREDOR NACALA: FINAL DE 2015 EXPANSÃO PARA 22 MT - APÓS 2020

31 OUTRAS FONTES

32 TENTATIVA DE PREVISÃO DA REALIDADE FUTURA DOS RECURSOS DE CARVÃO MINERAL

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34 PREVISÃO? PREVER É MUITO DIFÍCIL, ESPECIALMENTE SE FOR SOBRE O FUTURO (Niels Bohr, Prêmio Nobel de Física de 1922). INVESTIR QUANDO O MERCADO ATINGE O FUNDO DO POÇO É MUITO INTELIGENTE. A QUESTÃO BÁSICA É QUE NIGUÉM SABE SE JÁ ATINGIMOS ESTE FUNDO POÇO. (Marian Hookham, Australian Coal Report 27 Aug 2014)

35 PREVISÃO? Demanda: 380 Mt em Ásia: Cerca de 70%. Brasil: Tem espaço para crescer em cerca de 7Mt. Fonte: J. Truman, Eurocoke Summit, Edimburgo, Abril 2014

36 BRASIL A DEMANDA POR CARVÃO METALÚRGICO TEM ESPAÇO PARA CRESCER EM CERCA DE 7Mt NO BRASIL ATÉ 2016.

37 RESUMO AUSTRÁLIA, ESTADOS UNIDOS, CANADÁ E MOÇAMBIQUE SERÃO OS PRINCIPAIS FORNECEDORES DAS USINAS BRASILEIRAS NO LONGO PRAZO. INDONÉSIA E COLÔMBIA PODEM SER IMPORTANTES PARA O BRASIL. OS MAIORES DESAFIOS ENCONTRAM-SE NO DESENVOLVIMENTO DA LOGÍSTICA DESSES FORNECEDORES. E OS PORTOS BRASILEIROS?... NÍVEL ATUAL DE PREÇOS É INSUSTENTÁVEL. PODE DESESTABILIZAR O MERCADO E REPRIMIR O CRESCIMENTO. MANTER A DIVERSIFICAÇÃO DE FONTES E DE FORNECEDORES. MANTER A FLEXIBILIDADE TÉCNICA VALUE-IN-USE, NOVAS TECNOLOGIAS, MISTURAS FEITAS NO PORTO DE EMBARQUE, USO DE CARVÕES MENOS NOBRES.

38 THE COAL HANDBOOK: Towards Cleaner Production Edited by Dave Osborne CHAPTER 6 VOLUME II Coal Resources, Production and Use in Brazil J. G. Caldeira, Jellinbah Resources Pty. Ltd.

39 Obrigado!!! ou