Papel Socioambiental dos Bancos

Transcrição

1 Papel Socioambiental dos Bancos Seminário Internacional de Direito Ambiental Empresarial Bianca Zambão Itaú BBA Crédito Risco Socioambiental Maio 2012

2 Sumário 1. Itaú Unibanco Holding 2. Variável Socioambiental Projetos 3. A Caminho de uma Nova Economia

3 Itaú Unibanco Holding

4 Sistema Financeiro Brasileiro Maior Banco Privado (dec/11) 4

5 O Itaú Unibanco 2 (ITSA3, ITSA4) Braço Industrial Braço Financeiro Elekeiroz (Chemicals) Duratex (Construction Supplies) Itaú Unibanco Holding S.A. 1 (ITUB 2, ITUB4, ITUB3) Itautec (IT) Banco de Varejo Pequenas e Médias Empresas Cartão de Crédito Crédito ao Consumo Wealth Management & Services Veículos Crédito Imobiliário Seguros Banco Itaú BBA S.A. Corporate Bank Investment Bank Tesouraria... Estrutura que permite oferecimento de produtos e serviços para cada segmento de mercado

6 Itaú Unibanco: uma Potencia Global Banco Itaú Unibanco é o maior conglomerado financeiro da América Latina é reconhecido por sua excelência Recent Awards Market Cap (US$ bn) 1 FT Sustainable Banking Awards 2011, 2010, 2009 SUSTAINABLE BANK OF THE YEAR (2011) Best Latin American Bank 2009, 2008, 2006, 2003, 1999, 1997 Best Brazilian Bank 2009 Best Latin American Bank 2010, 2007 Best Brazilian Bank 2010,2009, 2008, 2007, 2006, 2005, 2004, 2003, 2002, 2001, 2000, 1999, 1998 Best Latin American Bank 2011, 2009, 2008 Best Brazilian Bank 2011,2009, 2008, 2007, 2004, 2003, 2002, 2000, 1999 Best Brazilian Bank 2009, 2008, 2005, 2004, 2003, 2002, 1999 Best Trade Finance Providers 2011, 2010, 2009 World s Best Foreign Exchange Providers 2012 (Brazil), 2011 (Brazil) 2010, 2009 e é a 10 a maior instituição financeira do mundo em market cap. Source: Publications, Bloomberg 1 As of March 19 th 2012.

7 Itaú Unibanco: Presença Global Itaú Unibanco tem forte presença na América do Sul Itaú BBA U.K. Securities Ltd. Banco Itaú BBA Intl S.A. (London) Banco Itaú Europa Intl (Miami) Itaú BBA Securities Inc Miami Itaú Unibanco S.A. Cayman Branch Itaú Unibanco Holding S.A. Cayman Branch BIE Cayman Ltd. Banco Itaú BBA S.A. Peru Rep. Office Banco Itaú Paraguay S.A. Itaú BBA USA Securities Inc. Itaú BBA NY Rep. Office Itaú Unibanco NY Branch Itaú Unibanco S.A. Nassau Branch Itaú BBA Nassau Branch Itaú Bank & Trust Bahamas Ltd. Itaú Unibanco S.A, Rep Office Colômbia Itaú Unibanco S.A.. (Brazil) Banco Itaú BBA S.A. (Brazil) Banco Itaú BBA Intl Paris Rep. Office Banco Itaú Europa Luxembourg S.A. Banco Itaú Suisse S.A. Switzerland Banco Itaú BBA Intl S.A. (Lisbon) Banco Itaú BBA Intl Madrid Rep. Office Banco Itaú BBA S.A., Rep Office Colômbia Banco Itaú BBA InternationalS.A., Rep Office Colômbia Banco Itaú BBA Intl Frankfurt Rep. Office Itaú Middle East Ltd. (Dubai) Itaú Asia Securities Ltd. Tokyo Branch Itaú Unibanco Tokyo Branch Itaú BBA Shanghai Rep. Office Itaú Ásia Securities Ltd. (Hong Kong) Banco Itaú Chile Banco Itaú Uruguay S.A. Banco Itaú Argentina S.A.... e uma distribuição global de capacidades.

8 A Variável Socioambiental

9 Variável Socioambiental Por quê? Identificar Avaliar Controlar Transferir Monitorar Risco de Crédito Risco de Imagem 9

10 Variável Socioambiental Por quê? Canal do Panamá 10

11 Exemplo Hipotético Premissas: 1. Vamos assumir que o banco esteja financiando ou repassando recursos para a construção de uma Hidrelétrica de 3000 MW de capacidade que será construída para gerar 12,000,000 Mwh por ano ou 1,000Mwh por mês; 2. Vamos assumir que a produção de energia será totalmente vendida para o grid (leilão) a um preço médio de US$40/Mwh Receita Mensal de US$40 Milhões ; 3. De acordo com os Estudos Ambientais, o Projeto afetaria uma comunidade indígena; 4. Finalmente vamos supor que o acionista deste projeto entenda que a mitigação do risco ambiental não seja necessária ou muito custosa (incompleta!!!) 11

12 Exemplo Hipotético 12

13 Questões Desconfortáveis! 1. O que aconteceria se o seu banco estivesse financiando este projeto, em termos de fluxo de caixa (non-recourse debt)? 2. O que aconteceria se o seu banco tivesse como garantia os recebíveis da venda da energia? 3. Como esse atraso afetaria a Provisão de Devedores Duvidosos de seu banco e conseqüentemente sua LUCRATIVIDADE? 4. Como esses protestos afetariam a reputação do seu banco como um dos financiadores? 5. Como esses eventos impactariam a performance das ações de seu banco? 13

14 Variável Socioambiental Exemplo de Ferramenta PROJECT FINANCE

15 Variável Socioambiental Por quê? Acionistas Menor Risco de Crédito Menor Risco de Garantias Portfolio mais sólido Mercado de Capitais Maior Confiança Reputação Acesso a linhas de financiamento Compliance Compromissos voluntários Diferentes Stakeholders 15

16 A Caminho de uma Nova Economia

17 A Caminho de uma Nova Economia Empresas Bancos Fiduciary duty Internalizar as externalidades Comando e Controle Incentivos a nova economia (ex.: Incentivos Fiscais) Governo Fonte: Finance Supporting the Transition to a Green Economy, UNEPF I 2011

18 Obrigada!