O Novo Marco Regulatório da Mineração Brasileira

Transcrição

1 O Novo Marco Regulatório da Mineração Brasileira 15º Congresso Brasileiro de Mineração Belo Horizonte 25/09/2013 1

2 Grupo Votorantim 95 ANOS de historia Multinacional brasileira Presenteemmaisde 20 países colaboradores Primeira empresa familiar brasileira a ser classificada como Investment Grade pelas três maiores agências de rating do mundo. 2

3 Colaboradores Zinco Níquel Alumínio Mineração 1 o no Brasil 5 o no mundo 1 o no Brasil 1 o no Brasil 2 Exp. Mineral do Brasil 20 Projetos Atua em 06 países 15 Operações Produção Integrada Volume de Produção (k) Alumínio: 448 ton Níquel: 34 ton Zinco: 672 ton 3

4 Principais projetos Zn Carvão Zn Zn Murray Brook Carvão Colômbia Bongará Shalipayco Hanetti Zn Aripuanã Ni Al Al Limoeiro Alumina Rondon Barro Alto Zn Ni Vazante Anicuns Opwo Zn Santa Maria Escritórios Exploração Projetos 4

5 SetorMineral 5

6 MINERAÇÃO Aproveitar o timingé essencial para valorizar os recursos minerais dos países Negócio intrinsecamente de longo prazo Mundialmente regido através de concessões do Estado para a iniciativa privada. A descoberta mineral é resultado do montante investido em todos os projetos anteriores. Rigidez locacional. Infraestrutura é fundamental. Capital intensivo com retorno de longo prazo. Depósitos minerais únicos requerem plantas industriais customizadas. O setor mineral é extremamente cíclico e dependente do crescimento mundial. 6

7 Ocorrências Minerais Projetos de Exploração RISCO De ocorrências minerais 169 são depósitos 43 são viáveis atuação de juniors, intermediárias e majors aquisições de áreas das juniors companies a maioria dos projetos de exploração mineral são descartados depois de investir US$250K projetos com investimento => US1M 7 Minas INVESTIMENTO 4 são de classe mundial investimento de intermediárias e majors 1 de alto teor investimento de majors 1 7

8 Potencial Geológico Etapas de um projeto mineral (O melhor cenário de tempo) Indicativos de Mineralização Recurso Mineral Declaração de Economicidade INTENSIDADE Definição de Áreas Potenciais Exploração Inicial Sondagem Exploratória Definição de Recursos Viabilidade Reserva de Minério Implantação Operação Gate 0 Gate 1 Gate 2 Gate 3 Gate 4 FRONT END LOADING MAIORIA DE JUNIORES A atuação das empresas juniores estão locadas principalmente entre os Gates 0 e 3, onde o risco é maior e o investimento menor MAIORIA DE MAJORS A aquisição de projetos minerários das juniores podem reduzir o tempo e o risco de investimento das Majors e intermediárias

9 Exploração mais cara GASTOS E DESCOBERTAS COM EXPLORAÇÃO MINERAL Mt Discovered Cu eq Mt Discovered - Cu eq Primary Copper > 0.5 Mt Cu eq 1.4 / lb em 2005 Expenditures (2011 US$B) 2.5 /lb em 2011 Estimativa Expenditures (2011 US$B) Mt Discovered Zn eq Fonte: MinEx Consulting; Metal Economics Group Mt Discovered - Zn eq Primary Zinc/Lead > 0.1 Mt Zn eq 1.2 /lb em 2005 Expenditures (2011 US$B) 3.0 /lb em 2011 Estimativa Expenditures (2011 US$B)

10 Teores dos depósitos no tempo (Caso Austrália) % Cobre g/t Ouro % Chumbo % Zinco % Níquel Diamantes (Quilate/t) O desenvolvimento de tecnologia vai crescer em importância para compensar o declínio de teor de minério e outros desafios de operação da indústria

11 Projetode Lei 5807/

12 ASPECTOS POSITIVOS CNPM (??) ANM (??) TÍTULO ÚNICO UTILIDADE PÚBLICA (Agregados??) Lei /2012 GARANTIAS A ENTIDADES FINANCIADORAS 12

13 CONSTITUCIONALIDADE CÓDIGO ATUAL CF Art. 37, XXI ressalvado na legislcação obras, serviços, compras e alienações CF Art. 175 concessão ou permissão prestação de serviços públicos CF Art. 176 exploração ou aproveitamento de recursos minerais Alteração Lei 9.314/96 PL 5807/2013 Art. 17 Autorizaçãode Lavra?? 13

14 Novo Marco Regulatório 14

15 SEGURANÇA JURÍDICA?? Discricionariedade Excessiva Art. 13 Veda participação em licitações Art. 20 Retomada de área por relevante interesse nacional Licitação e Chamada Pública quando Estado definir Protagonismo Estatal Exclusivo Erro ao importar normas do petróleo e energia Setor dinâmico, ante longo prazo para mina entrar em operação 15

16 ATRAÇÃO DE INVESTIMENTOS?? Direitode Prioridade Sistema adotado mundialmente Desestímulo ao empreendedorismo Conhecimento técnico é diferencial estratégico para empresa Licitação e chamada pública inibe diferencial estratégico CFEM Ausência no PL do fato gerador para verticalização Definição de Tributos Incidentes(ICMS, PIS, Cofins) Incentivos à verticalização Aumentode Custos Taxa de Fiscalização Bônus de Assinatura(Petróleo) Multas Administrativas Elevadas Bônus de descoberta(inédito) Participação no resultado da lavra(nova CFEM?? Participação Especial Federal??) 16

17 EFICIÊNCIA / DESBUROCRATIZAÇÃO?? Alvarás de Pesquisa 2011 Diversidade de substâncias minerais, conduzidas por um modelo padrão de Contrato (perigo de se comparar com petróleo) Alvarás de Pesquisa ( requerimentos) Títulos de Extração Sobrecarrega a máquina pública (existe estrutura??) Títulos de Extração Foco da ANM em tarefas burocráticas Gestão da atividade relegada a segundo plano * Fonte: DNPM 17

18 RESPEITO AOS DIREITOS ADQUIRIDOS?? PL, Art. 45, 2 : No caso de cessão dos títulos de direito minerário de que trata o caput ou da cisão, fusão, incorporação, redução de capital ou transferência do controle societário, direto ou indireto, de seu titular, deverá ser celebrado contrato de concessão, nos termos desta Lei. Incoerência com o próprio caput Exemplo do Manifesto de Mina ao longo das reformas constitucionais (1934, 1937, 1946, 1967, 1988) 18

19 Estudo Consultoria Legislativa Senado O PL apresenta pontos positivos, como a melhora da estrutura de governança pública no setor mineral, a unificação do título minerário para pesquisa e lavra (...) Não pode deixar de ser constatado, todavia, que falta ao PL o necessário equilíbrio para garantir as condições de sustentabilidade do setor mineral (...). O viés excessivamente tecnocrático, intervencionista e centralizador do Poder Executivo federal afasta quaisquer outros atores do centro da tomada de decisões no setor mineral e semeia insegurança. Com o fim do direito de prioridade e a introdução de licitações e de chamadas públicas, haverá desestímulo ao investimento na prospecção mineral e tendência de concentração, ainda maior, no setor mineral. O fato é que nenhum dos principais problemas da atividade empresarial de mineração recebeu qualquer atenção no PL. O setor mineral pode ficar paralisado, ameaçando principalmente os novos empreendimentos(...). Enfim, o PL em muitos aspectos, nasce mais anacrônico do que o atual Código de Mineração, de 1967, que veio substituir. A proposição deve representar somente o ponto de partida das discussões sobre o novo marco regulatório da mineração e demanda a intervenção intensa do Congresso Nacional para seu aperfeiçoamento. 19

20 CONCLUSÃO 20

21 WESTERN AUSTRALIA (Australia) QUEENSLAND (Australia) COMPARATIVO DOS CÓDIGOS MINERÁRIOS CANADA ( ¹ ) PERU CHILE BRASIL (Atual) Sistema de Prioridade Sistema de Prioridade Sistema de Prioridade Sistema de prioridade Sistema de prioridade Sistema de prioridade Concessões distintas para pesquisa e lavra Concessões distintas para pesquisa e lavra Título único (direitos exclusivos de pesquisa e lavra) Título único (direitos exclusivos de pesquisa e lavra) Concessões distintas para pesquisa e lavra Concessõesdistintas para pesquisa e lavra Prazode lavra determinado (21 anos), prorrogável * Prazode lavra determinado (caso a caso) * Prazo de lavra determinado (10 a 21 anos), prorrogável * Prazo indeterminado ** Prazode lavra indeterminado ** Prazode lavra indeterminado ** Não possui Não possui Não possui Natureza de direito real Naturezade direito real Não possui Sem limitede áreas por titular Sem limite de áreas por titular Sem limitede áreas por titular Sem limite de áreas por titular Sem limite de áreas por titular Sem limite de áreas por titular Progressividadede taxas até início de produção Progressividadede taxas até início de produção Investimentosmínimos em exploração mineral Progressividadede taxas até início de produção Exclusividade apenas na lavra Taxas exigidasna fase de exploração mineral Contratos típicos Contratos típicos Contratos típicos Contratos típicos Contratos típicos Contratos típicos (exceção contrato de opção) Prorrogaçãoautomática de prazos de licenças na pendência de requerimentos Prorrogaçãoautomática de prazos de licenças na pendência de requerimentos Possibilidade de Joint Ventures na titularidade de Direitos Minerários Concessões para beneficiamento, trabalhos gerais e transporte Servidão minerária (1) Adotado pela maioria das Províncias e Territórios * Países de Common Law **Países de Civil Law

22 Sugestões 22

23 Propostas Desmembrar PL (CFEM, Órgãos Gestores, Sistemática de Outorga de Títulos) Sistema híbrido de outorga (licitação para áreas com conhecimento geológico maduro, mantendo acesso a áreas livres) Direitos Adquiridos a todos os direitos minerários outorgados anteriormente à vigência da nova lei, sem exceções 23

24 Obrigado Guilherme Simões Ferreira 24