1 Encontro com Acionistas 19 de Fevereiro de 2014
2 Esta apresentação pode conter certas declarações prospectivas e informações relativas ao Banco Santander (Brasil) SA ("Santander Brasil") e suas subsidiárias, que refletem as visões atuais e / ou expectativas do Santander Brasil e sua administração a respeito de seu desempenho nos negócios, e eventos futuros. Declarações prospectivas incluem, sem limitação, qualquer declaração que possa predizer, prever, indicar ou implicar resultados futuros, desempenho ou realizações, e podem conter palavras como "acredita", "antecipa", "espera", "estima", "poderia", "prevê", "potencial", "provavelmente resultará" ou outras palavras ou expressões de significado semelhante. Tais afirmações estão sujeitas a uma série de riscos, incertezas e suposições. Alertamos que um número de fatores importantes pode causar resultados reais diferentes materialmente dos planos, objetivos, expectativas, estimativas e intenções expressos nesta apresentação. Nós não assumimos nenhuma obrigação de atualizar ou revisar quaisquer declarações prospectivas, seja como resultado de novas informações, eventos futuros ou outros. Em nenhum caso o Santander Brasil, ou qualquer de suas subsidiárias, afiliadas, acionistas, diretores, funcionários, agentes ou funcionários serão responsáveis perante quaisquer terceiros (inclusive investidores) por qualquer decisão de investimento ou negócio ou ação tomada em confiança nas informações e declarações contidas nesta apresentação ou por quaisquer danos conseqüentes, especiais ou similar. Além dos fatores identificados em outro lugar nesta apresentação, os seguintes fatores, entre outros, podem causar resultados reais diferentes materialmente das declarações prospectivas ou desempenho histórico: mudanças nas preferências e condição financeira de nossos consumidores e condições competitivas no mercados em que atuamos, mudanças nas condições econômicas, políticas e de negócios no Brasil; intervenções governamentais, resultando em mudanças na economia brasileira, impostos, tarifas ou ambiente regulatório, a nossa capacidade para competir com sucesso; mudanças em nossos negócios, a nossa capacidade de implementar com sucesso estratégias de marketing; nossa identificação de oportunidades de negócios, a nossa capacidade para desenvolver e introduzir novos produtos e serviços, mudanças no custo dos produtos e os custos operacionais; nosso nível de endividamento e outras obrigações financeiras, a nossa capacidade de atrair novos clientes; inflação no Brasil, a desvalorização do real frente ao dólar dos EUA e flutuações da taxa de juros, mudanças presentes ou futuras nas leis e regulamentos, e nossa capacidade de manter relacionamentos denegócios existentes e criar novos relacionamentos. 2013 Banco Santander (Brasil) S.A. Todos os Direitos Reservados.
3 AGENDA 1. Cenário Macroeconômico 2. Grupo Santander 3. Santander no Brasil Perfil Corporativo Estratégia de Atuação Sustentabilidade nos Negócios Mercado de Capitais e Resultados de 2013
4 ECONOMIA Colocando as Transformações Econômicas em Perspectiva MUNDO, BRASIL E SISTEMA FINANCEIRO
5 ECONOMIA Colocando as Transformações em Perspectiva Reequilíbrio do Crescimento Global Economias Desenvolvidas Saindo lentamente da recessão Economias Emergentes Percepção negativa recente é exagerada
6 ECONOMIA Colocando as Transformações em Perspectiva O Novo Normal Retomada do Crescimento das Economias Desenvolvidas é boa notícia Crescimento do PIB (%) Economias Desenvolvidas e Emergentes 10 8 6 4 2 6.2% Emergentes 1.9% 4.9% 2.2% Emergentes crescerão menos que no passado recente, mas ainda em ritmo mais forte que os países desenvolvidos 0-2 -4-6 Desenvolvidos Fonte: FMI
7 ECONOMIA Colocando as Transformações em Perspectiva O Novo Normal Juros e Liquidez Global ainda muito favoráveis, e por um longo tempo Taxa de Juros do Título de 10 anos Tesouro Norte Americano (% ao ano) 18 16 14 12 10 8 6 4 2 0 Taxa Neutra Estimada: 4% 1.5% 3% Fluxos Líquidos de Capitais para Economias Emergentes (USD Bilhões) 1400 1200 1000 800 600 400 200 0 US$ 300 bilhões US$ 1.2 trilhões US$ 1 trilhão Fonte: Bloomberg e Institute of International Finance
8 ECONOMIA Colocando as Transformações em Perspectiva O Novo Normal Brasil: Vulnerabilidade Fundamentos Mais Ajustados Reservas Internacionais Dívida Líquida do Setor Público 2003 US$ 56 bi. 2013 US$ 376 bi. Dívida Externa 2003 US$ 215 bi. 2013 (*) US$ 312 bi. 2003 55% do PIB. 2013 34% do PIB Desemprego 2003 12.4% 2013 5.4% Fonte: Banco Central do Brasil e IBGE (*) Dados estimados Banco Central
9 ECONOMIA Colocando as Transformações em Perspectiva O Novo Normal Brasil: Desafios Macro de Curto Prazo Inflação Competitividade Gasto Público O que é (e o que não é) o Novo Normal?
10 ECONOMIA Correção Cambial Maxidesvalorização Juros mais elevados, compatíveis com a conjuntura inflacionária Choque de Juros Contenção de Gasto Público Arrocho Fiscal Crescimento mais modesto Recessão
11 ECONOMIA Colocando as Transformações em Perspectiva Renda seguirá aumentando PIB per Capita (PPP em US$ de 2011) 12,000 11,794 11,500 11,000 10,500 10,000 9,500 9,000 8,500 Fonte: FMI, BLB, Banco Santander
12 ECONOMIA Sistema Financeiro Brasil O FIM DA TEMPESTADE PERFEITA 2012 Desaceleração do Crédito Alta de Inadimplência Redução de spreads Gradual redução das distorções introduzidas pelos bancos públicos no mercado 2013 Queda da inadimplência 2014 Recuperação de Spreads e Volumes
13 ECONOMIA Implicações SISTEMA FINANCEIRO 18.0 Spreads 16.0 15.3 6.0 5.0 Inadimplência Bancos Privados 5.4 5.2 14.0 12.0 10.0 10.9 11.5 4.0 4.3 8.0 3.0 6.0 2.0 1.8 2.0 2.0 1.0 Bancos Públicos Crédito (% anual) 0.0 35.0% 30.0% 27.9% 29.3% 25.0% 20.0% 15.0% Bancos Públicos 22.6% 10.0% 5.0% 0.0% Bancos Privados 7.6% 5.7% 7.3% Fonte: Banco Central do Brasil
14 ECONOMIA A despeito dos desafios de curto prazo, Brasil segue atrativo aos investimentos Consolidação da Nova Classe Média (hábitos de consumo, educação financeira...) Classes Sociais* (Segmento ABC aumentou em 44 milhões de pessoas desde 2002) 7.9 33.0 Milhões de Pessoas 10.4 7.9 33.4 58.0 Percentagem da População 5.3 4.7 5.5 22.2 19.7 30.8 50.7 60.3 77.6 34.0 35.5 41.2 21.1 27.6 36.1 40.4 20.0 22.4 14.2 16.3 24.2 23.8 10.6 11.9 1995 2002 2012 E (< 384) D (384-575) C (575-1,442) B (1,442-4,571) A (> 4,571) 1995 2002 2012 E (< 384) D (384-575) C (575-1,442) B (1,442-4,571) A (> 4,571) Fonte: IBGE e Banco Santander *USD por mês a preços de junho de 2011 (R$/US$ 1.59), utilizando o critério do ABEP
15 ECONOMIA A despeito dos desafios de curto prazo, Brasil segue atrativo aos investimentos Bônus Demográfico: crescimento da população em idade ativa 75 População entre 15 e 64 anos como % da População Total (Auge em 2020 no caso do Brasil) 70 65 60 55 50 Brazil (2020) China (2010) Germany (1985) Fonte: United Nations
16 ECONOMIA A despeito dos desafios de curto prazo, Brasil segue atrativo aos investimentos Tamanho e Potencial do Mercado Consumidor Consumo Total das Famílias (US$ Bilhões*) (Famílias Brasileiras consomem 4% do PIB mundial) 1 Estados Unidos 10,729 2 Japão 3,544 3 China 2,517 4 Alemanha 2,066 5 França 1,599 6 Grã Bretanha 1,573 7 Brasil 1,494 8 Itália 1,346 9 Canadá 1,112 10 Espanha 990 Fonte: Banco Mundial e OCDE 2011
17 ECONOMIA A despeito dos desafios de curto prazo, Brasil segue atrativo aos investimentos Importante destino de investimentos diretos Investimentos Estrangeiros Diretos em 2012 (US$ Bilhões*) (Destacada participação da Espanha nos investimentos estrangeiros) 1 Estados Unidos 167,620 2 China 121,080 3 Hong Kong 74,584 4 Brasil 65,272 5 Grã Bretanha 62,351 6 Australia 56,959 7 Cingapura 56,651 8 Russia 51,416 9 Canadá 45,375 10 Chile 30,323 Fonte: UNCTAD
18 ECONOMIA A despeito dos desafios de curto prazo, Brasil segue atrativo aos investimentos Tendência de aceleração dos investimentos e desenvolvimento do mercado de capitais Fonte de Recursos Destino dos Recursos Recursos Próprios R$ 310 bi BNDES R$ 155 bi Mercado de Capitais, Ações R$ 10 bi. Mercado de capitais, Renda Fixa R$ 80 bi. Construção Civil (ex: Copa e Olimpíadas) R$ 230 bi Indústria de Transformação R$ 180 bi. Indústria Extrativa (Petróleo, Minério, etc.) R$ 240 bi. Copa (R$15 bi.) Olimpíadas (R$10 bi.) Financiamentos bancários R$ 160 bi. Investimentos Estrangeiros Diretos R$ 90 bi. Infra-estrutura R$ 130 bi. R$ 805 bi. por ano, 18% do PIB Fonte: Estimativas Santander baseadas em dados do BNDES,, ANBIMA, IBGE e estudo CME
19 ECONOMIA A despeito dos desafios de curto prazo, Brasil segue atrativo aos investimentos Grande espaço para aumento adicional da penetração do crédito e da bancarização População Bancarizada no Brasil (CPFs com contas em Banco em relação à população em %) 85.0% 80.0% 75.0% 70.0% 65.0% 60.0% 55.0% 50.0% 45.0% 40.0% Bancarização em relação à população nas classes ABC 68.6% 47.8% 70.7% Bancarização em relação à população total 76.6% 62.2% 79.3% 68.6%
20 ECONOMIA CONCLUSÃO Oportunidades em Ambiente Macro Desafiador Reequilíbrio do crescimento global não é necessariamente danoso ao Brasil Brasil O Novo Normal Oportunidades Maior crescimento das economias desenvolvidas é positivo para o Brasil Condições de liquidez ainda confortáveis no mundo Crescimento mais moderado do PIB (políticas monetária e fiscal)...... mas os fundamentos não são compatíveis com crise ou cenário de recessão Fortalezas da economia brasileira sugerem que o país seguirá atraindo o interesse dos investidores Experiência internacional e Balanço Patrimonial Sólido colocam o Santander em posição favorável para aproveitar o momento econômico
21 Grupo Santander
22 GRUPO SANTANDER 157 anos de história... Um dos maiores bancos do mundo em valor de mercado... 1º Banco da Zona do Euro² 1º US$ 99,7 bilhões¹ 107 milhões de clientes Mais de 13 mil agências Mais de 3,5 MM de acionistas Fonte: Demonstrações Financeiras 4T13 1. Bloomberg, 30/12/13 ; 2. Em valor de mercado
23 GRUPO SANTANDER...um Banco SÓLIDO Capital¹ Liquidez² Eficiência³ Elevada capacidade de geração de Capital: Confortáveis níveis de liquidez, com melhora no ano. Um dos melhores índices de eficiência do mundo 65,1% 63,2% 10,02% 8,80% 8,61% 7,58% 11,71% 10,33% +138 bps em 1 ano 150% 135% 117% 117% 113% 109% 49,0% -400 bps em 1 ano Dez/08 Dez/09 Dez/10 Dez/11 Dez/12 Nível de Capital BIS III: 10,9% Dez/13 Dez/08 Dez/09 Dez/10 Dez/11 Dez/12 Dez/13 Média do Mercado Média dos Bancos Europeus Grupo Santander Fonte : Demonstrações Financeiras 4T13 e www.bankregdata.com 1. Core Capital Dez.08 a Dez.13 2. Créditos / Depósitos 3. Custos / Receitas (Dados comparáveis de Set/2013)
24 GRUPO SANTANDER Com grande Diversificação Internacional... Posicionado com massa crítica em 10 mercados principais Filiais Autônomas em Capital e Liquidez focadas em ativos locais Mercados Emergentes 55% 53% Mercados Maduros 47% 45% Fonte : Demonstrações Financeiras 4T13
25 Santander no Brasil
26 SANTANDER NO BRASIL PERFIL CORPORATIVO Somos um Banco de VAREJO... 90% das receitas vem do Varejo³ 8,4 % Do mercado de crédito² 17 % Do mercado de crédito entre os bancos privados² 21Milhões de clientes¹ 16.958 Caixas eletrônicos 3.566 Agências e PABs 49.621 Funcionários 1 - Quantidade de contas de depósito à vista, de acordo com o BACEN. 2-Segundo critério do Banco Central do Brasil: carteira total cota x sistema. 3-Segundo critério Espanha, incluem Gestão de Ativos e Seguros
27 SANTANDER NO BRASIL PERFIL CORPORATIVO Eleito pelo 2º ano consecutivo o Mais Sólido da América do Sul¹ 1. Revista Bloomberg Markets, Maio 2013.
28 SANTANDER NO BRASIL I PERFIL CORPORATIVO Queremos ser o 1º Banco de nossos clientes 1 Foco na estratégia 2 Sustentabilidade
29 SANTANDER NO BRASIL PERFIL CORPORATIVO Queremos CRESCER com nossos CLIENTES CRESCER CAPITAL CLIENTE GESTÃO PRODUTIVIDADE E EFICIÊNCIA
30 SANTANDER NO BRASIL PERFIL CORPORATIVO Segmentação Visão PJ¹ Visão PF Santander Financiamentos Grandes Empresas GB&M Lista de Clientes Globais Corporate Acima de R$ 80 MM em investimentos de renda mensal² Banco de Varejo Empresas 2 Empresas 3 De R$ 10 MM a R$ 80 MM De R$ 1 MM a R$ 10 MM Empresas 1 Até R$ 1 MM de renda mensal³ 1. Valores referem-se ao faturamento anual; 2. Ou R$ 200 mil de investimentos; 3. Ou R$ 40 mil de investimentos.
31 SANTANDER NO BRASIL PERFIL CORPORATIVO Com espaços diferenciados para atender as necessidades de cada público... Fonte: Demonstrações Financeiras 4T13 e Dados Internos
32 SANTANDER NO BRASIL ESTRATÉGIA Público PF Santander Select Nova categoria de Serviços Financeiros Relacionamento próximo Serviços exclusivos Assessoria - Gestão de patrimônio + 30.000 clientes¹ 4 Ofertas : Conta Combinada Um novo jeito do cliente se relacionar com o Banco; permite que ele escolha a opção que mais combina com seu momento de vida. ¹Acumulado até janeiro de 2014
33 SANTANDER NO BRASIL ESTRATÉGIA Público PJ Atendimento unificado O mesmo gerente é responsável pela conta da empresa e pela conta pessoal. Conta integrada PJ PF Economia e agilidade em todas as etapas do negócio.
34 SANTANDER NO BRASIL ESTRATÉGIA Cartões - Adquirente 1º banco a lançar a Conta Integrada Serviços Financeiros Serviços Adquirência Foco no perfil dos clientes Oferta customizada Mobile Payment Parceria com izettle Sem custos fixos mensais Mais segurança Acordo para aquisição das operações da GetNet Consolidar e fortalecer a parceria iniciada em 2010
35 SANTANDER NO BRASIL I PERFIL CORPORATIVO Sustentabilidade permeia nosso negócio de ponta a ponta 1 Foco na estratégia 2 Sustentabilidade
36 SANTANDER NO BRASIL SUSTENTABILIDADE Inclusão Santander Microcrédito Maior programa privado do país. 10% do mercado Educação Santander Universidades Grande participação no mercado universitário brasileiro: 25% dos estudantes Negócios Sustentáveis Financiamentos Estímulo à construções sustentáveis R$ 2 bilhões em crédito para projetos² R$ 2,1 bilhões Investidos* 1. Em 2013 Beneficiados¹ 285 mil 44% dos grupos universitários 84% dos professores e funcionários administrativos + R$ 46 milhões investidos em 2013 Análise dos impactos sociais e ambientais na concessão de crédito e financiamentos: Energia renovável Eficiência energética Produção mais limpa Gestão de resíduos Acessibilidade Data-base 2013 ¹ Desde 2002 ² Em 2013
37 SANTANDER NO BRASIL INFRAESTRUTURA Atuação diversificada nos variados setores de Infraestrutura Leilões de Logística Investimentos em ENERGIA LIMPA Aeroporto do Galeão (RJ) Estradas (DF / GO / MG) Metrô SP Linha 6 Laranja Investimentos Diversificados¹ 42% Óleo e Gás 1. Alocação da carteira de crédito de Project Finance 24% Logística 21% Energia 13% Infra-social Leilões de Energia Leilões de Saneamento
38 Data Center de Campinas Terreno com 800 mil m² Único da América Latina a ser classificado com TIER IV¹ Sustentabilidade: Eficiência Energética: 30% de redução no consumo de energia Áreas planejadas para terem iluminação natural e menor consumo do ar condicionado. Reuso de água de chuva e sistema de refrigeração a ar. 1. Classificação, segundo Uptime Institute
39 SANTANDER NO BRASIL APOIOS CULTURAIS E PATROCÍNIOS + de R$ 41 milhões¹investidos em CULTURA Iniciativas no Rio de Janeiro... ¹ Em 2013, fonte Relatório Anual Santander 2013
40 SANTANDER NO BRASIL SUSTENTABILIDADE Reconhecimento 4º ano consecutivo Responsabilidade Social e Sustentabilidade Empresarial
41 Santander no Mercado de Capitais e Resultados 2013 R$ 53,2 Bilhões Em valor de mercado Fonte: Bloomberg, 30/12/2013
42 SANTANDER NO BRASIL - MERCADO DE CAPITAIS E RESULTADOS DE 2013 Plano de Otimização de Capital¹ e Emissão Remuneramos todos os acionistas: R$ 6 bilhões (29/01/2014) Uma estrutura de capital mais eficiente e similar à dos competidores Mantemos nossa sólida posição de capital para aproveitar as oportunidades de crescimento no Brasil 1) As condições da emissão podem ser consultadas na Apresentação da teleconferência - Plano de otimização do patrimônio de referência de 26/09/2013, com detalhamento nos Avisos aos Acionistas de 07/01/14 e 14/01/14, disponíveis no Portal do Acionista (www.santander.com.br/acionista)
43 SANTANDER NO BRASIL - MERCADO DE CAPITAIS E RESULTADOS DE 2013 Bonificação e Grupamento Atualmente 55 SANB3 e 50 SANB4, compõe uma SANB11 Bonificação de 0,048 de ação SANB4 para todas as ações momentaneamente a Unit passa a ser composta por 55 SANB3 e 55 SANB4 Grupamento por um fator de 55:1, com isso, cada Unit passará a ser composta por 1 SANB3 e 1 SANB4 Benefícios: reduzir custos de transação Eliminar negociação em centavos + Para viabilizar, a matriz irá entregar as frações para completar uma unidade, sem nenhum custo aos acionistas
44 SANTANDER NO BRASIL - MERCADO DE CAPITAIS E RESULTADOS DE 2013 PROGRAMA DE REINVESTIMENTO DE DIVIDENDOS - PRD Taxa de corretagem diferenciada de 0,25% Comodidade e disciplina no reinvestimento automático Adesão pelo Internet Banking / Salas de Ações / Rede de Agências
45 SANTANDER NO BRASIL - MERCADO DE CAPITAIS E RESULTADOS DE 2013 Transparência e respeito com os acionistas O único dentre os grandes bancos privados listado no Nível 2 de Governança Corporativa. Tag Along de 100% aos acionistas minoritários 3 membros independentes no Conselho de Administração Comitês especializados comandados por membros independentes Pretendemos distribuir aproximadamente 50% do lucro líquido¹ Mais de R$ 13 bilhões deliberados desde 2009 R$ 6 bilhões Pagos como Restituição de Capital Próximo pagamento de proventos: a partir de 26/02/2014 Rendimento do dividendo (yield) em 12 meses²: 5,03% Fonte: Bloomberg 1) O objetivo é pagar 50% do lucro em IFRS o que equivale aproximadamente a 85% do lucro em BRGAAP 2) Bruto média yield diário período de 30/12/12 a 30/12/13
28/12/2012 4/1/2013 11/1/2013 18/1/2013 25/1/2013 1/2/2013 8/2/2013 15/2/2013 22/2/2013 1/3/2013 8/3/2013 15/3/2013 22/3/2013 29/3/2013 5/4/2013 12/4/2013 19/4/2013 26/4/2013 3/5/2013 10/5/2013 17/5/2013 24/5/2013 31/5/2013 7/6/2013 14/6/2013 21/6/2013 28/6/2013 5/7/2013 12/7/2013 19/7/2013 26/7/2013 2/8/2013 9/8/2013 16/8/2013 23/8/2013 30/8/2013 6/9/2013 13/9/2013 20/9/2013 27/9/2013 4/10/2013 11/10/2013 18/10/2013 25/10/2013 1/11/2013 8/11/2013 15/11/2013 22/11/2013 29/11/2013 6/12/2013 13/12/2013 20/12/2013 27/12/2013 30/12/2013 46 SANTANDER NO MERCADO DE CAPITAIS Nossas Ações 110% Performance Santander x Ibovespa 105% 100% 95% 95,9% 90% 85% 84,5% 80% 75% 70% SANB11 IBOV Fonte : Bloomberg, Performance Base 100 SANB11 x Ibovespa no período de 28/12/12 a 30/12/2013
47 SANTANDER NO BRASIL - MERCADO DE CAPITAIS E RESULTADOS DE 2013 RESULTADOS Destaques - 2013 Lucro líquido de R$ 5,7 bilhões Controle dos gastos, crescem abaixo da metade da inflação Crescimento do crédito e das captações Carteira de crédito ampliada cresce 9% Captação de clientes cresce 11% Receitas Receitas de prestação de serviços e tarifas bancárias crescem 10% Critério BR GAAP Inadimplência acima de 90 dias melhora 180 bps. Em linha com melhora nesse fundamento, resultado de PDD reduz 11% Solidez de balanço Índice de Basiléia: 19,2% Índice de Cobertura: 179% Relação Crédito/Captação de Clientes: 102% Fonte : Demonstrações Financeiras 4T13 (*) Todas as variações são em doze meses, exceto quando indicado.
48 SANTANDER NO BRASIL - MERCADO DE CAPITAIS E RESULTADOS DE 2013 R$MM Var. (%) Resultado Gerencial¹ 2013 2012 12M 3M Margem Financeira Bruta 29.827 32.380-7,9% - 4,1% Prestação de Serviços e Tarifas Bancárias 10.674 9.680 10,3% 8,9% Res. Crédito de Liquidação Duvidosa (11.720) (13.223) -11,4% - 9,2% Despesas Gerais² (16.297) (15.842) 2,9% 5,2% Despesas Tributárias (3.124) (3.138) - 0,4% - 3,3% Outras receitas e despesas 3 (2.851) (3.072) - 7,2% - 12,5% RESULTADOS ANTES DE IMPOSTOS 6.510 6.785-4,1% 6,3% Imposto de Renda e Contribuição Social (518) (296) 74,7% 55,9% Minoritários (248) (126) 96,3% 30,8% LUCRO LÍQUIDO GERENCIAL 5.744 6.363-9,7% 0,2% 1. Exclui 100% da despesa de amortização do ágio, efeito do hedge fiscal e eventos não recorrentes, e considera a reclassificação de recuperações de crédito. 2. Despesa administrativa exclui 100% da despesa de amortização do ágio, e despesa de pessoal inclui PLR. 3. Considera Outras Receitas e Despesas Operacionais, Resultado não Operacional e Participação de Coligadas e Controladas.
49 SANTANDER NO BRASIL - MERCADO DE CAPITAIS E RESULTADOS DE 2013 CARTEIRA DE CRÉDITO Carteira Ampliada R$ Bilhões 9,3% 2,6% 272,8 266,7 256,0 256,8 279,8 Abertura por Segmento R$MM Dez.13 Dez.12 12M (%) 3M (%) Pessoa Física 75.522 71.287 5,9% 2,4% 33% Financiamento ao consumo Part. Carteira em Dez/13 37.849 36.806 2,8% 3,0% 17% Pequenas e Médias Empresas 33.712 36.487-7,6% -2,0% 15% Grandes Empresas 80.400 67.379 19,3% 4,2% 35% Total 227.482 211.959 7,3% 2,4% 100% Outras operações¹ 52.330 44.005 18,9% 3,2% Carteira Ampliada 279.812 255.964 9,3% 2,6% Dez.12 Mar.13 Jun.13 Set.13 Dez.13 1. Inclui debêntures, FDIC, CRI, promissórias de colocação no exterior, notas promissórias, ativos relacionados à atividade de adquirência e avais e fianças.
50 SANTANDER NO BRASIL - MERCADO DE CAPITAIS E RESULTADOS DE 2013 Indicadores de Crédito Inadimplência de 15 a 90 dias¹ Inadimplência acima de 90 dias ² 6,7% 6,8% 6,4% 6,8% 6,7% 7,8% 8,0% 7,1% 4,9% 4,9% 3,1% 3,1% 4,5% 4,7% 4,7% 2,7% 2,8% 2,9% 5,5% 3,3% 5,8% 3,8% 5,2% 3,5% 6,0% 4,5% 3,1% 5,1% 3,7% 2,4% Dez.12 Mar.13 Jun.13 Set.13 Dez.13 Dez.12 Mar.13 Jun.13 Set.13 Dez.13 1. Operações vencidas de 15 a 90 dias / carteira de crédito em BR GAAP 2. Operações vencidas há mais de 90 dias / carteira de crédito em BR GAAP
51 SANTANDER NO BRASIL - MERCADO DE CAPITAIS E RESULTADOS DE 2013 INDICADORES Eficiência¹ (%) Recorrência² (%) 46,7% 48,9% 51,1% 44,3% 47,5% 61,0% 63,7% 66,0% 61,1% 65,5% 4T12 3T13 4T13 2012 2013 4T12 3T13 4T13 2012 2013 ROAA³ (%) ROAE 4 (%) 1,5% 1,5% 12,8% 1,3% 1,2% 1,2% 10,6% 10,5% 12,9% 11,0% 4T12 3T13 4T13 2012 2013 4T12 3T13 4T13 2012 2013 1. Desp. Gerais / (Margem financeira bruta + Receita de prest. de serviços e tarifas bancárias + desp. tributárias + outras rec/desp operacionais). 2. Receita de prest. de serv. e tarifas bancárias / Despesas Gerais. 3.Retorno sobre o ativo total médio excluindo o ágio (anualizado). 4. Retorno sobre o patrimônio líquido médio anualizado excluindo o ágio (anualizado).
52 SANTANDER NO BRASIL - MERCADO DE CAPITAIS E RESULTADOS DE 2013 INDICADORES Cobertura acima de 90 dias¹ Índice de Basileia² 150,9% 179,4% 20,8% 20,7% 1,5% 0,8% 19,2% 0,8% 125,6% 19,3% 19,9% 18,4% Dez.12 Set.13 Dez.13 Dez.12 Set.13 Dez.13 Tier l Tier ll 1. Provisões de Crédito de Liquidação Duvidosa / operações vencidas há mais de 90 dias. 2. Não considera os eventuais impactos do Plano de Otimização da Estrutura de Capital.
53 SANTANDER NO BRASIL - MERCADO DE CAPITAIS E RESULTADOS DE 2013 Conclusão estamos em um novo ciclo Crescimento Econômico Moderado Crescer Sustentável Capital + eficiente Gestão Rigorosa Clientes + vinculados Eficiência foco
54 SANTANDER NO BRASIL - MERCADO DE CAPITAIS E RESULTADOS DE 2013 Ciclo Apimec2014
55 SANTANDER NO BRASIL - MERCADO DE CAPITAIS E RESULTADOS DE 2013 FALE COM A GENTE! Acionistas PF e PJ não institucionais 0800 286 8484 acionistas@santander.com.br www.santander.com.br/acionistas Investidores Institucionais e Analistas (55 11) 3553-3300 ri@santander.com.br www.ri.santander.com.br