ITR - Informações Trimestrais - 30/06/ BANCO SOFISA SA Versão : 1. Composição do Capital 1. Balanço Patrimonial Ativo 2

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1 Índice Dados da Empresa Composição do Capital 1 DFs Individuais Balanço Patrimonial Ativo 2 Balanço Patrimonial Passivo 3 Demonstração do Resultado 4 Demonstração do Fluxo de Caixa 6 Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido DMPL - 01/01/2011 à 30/06/ DMPL - 01/01/2010 à 30/06/ Demonstração do Valor Adicionado 9 Comentário do Desempenho Outras Informações que a Companhia Entenda Relevantes 77 Pareceres e Declarações Relatório da Revisão Especial - Sem Ressalva 79 Parecer do Conselho Fiscal ou Órgão Equivalente 81 Declaração dos Diretores sobre as Demonstrações Financeiras 82 Declaração dos Diretores sobre o Relatório dos Auditores Independentes 83

2 Dados da Empresa / Composição do Capital Número de Ações (Unidades) Trimestre Atual 30/06/2011 Do Capital Integralizado Ordinárias Preferenciais Total Em Tesouraria Ordinárias 0 Preferenciais 0 Total 0 PÁGINA: 1 de 83

3 DFs Individuais / Balanço Patrimonial Ativo (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Trimestre Atual 30/06/2011 Exercício Anterior 31/12/ Ativo Total Ativo Circulante Disponibilidades Aplicações Interfinanceiras de Liquidez Títulos e Valores Mobiliários Relações Interfinanceiras Operações de Crédito Operações de Arrendamento Mercantil Outros Créditos Outros Valores e Bens Ativo Realizável a Longo Prazo Aplicações Interfinanceiras de Liquidez Títulos e Valores Mobiliários Operações de Crédito Operações de Arrendamento Mercantil Outros Créditos Outros Valores e Bens Ativo Permanente Investimentos Participações em Controladas Outros Investimentos Imobilizado de Uso Intangível Diferido PÁGINA: 2 de 83

4 DFs Individuais / Balanço Patrimonial Passivo (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Trimestre Atual 30/06/2011 Exercício Anterior 31/12/ Passivo Total Passivo Circulante Depósitos Captações no Mercado Aberto Recursos de Aceites e Emissão de Títulos Relações Interfinanceiras Obrigações por Empréstimos Obrigações por Repasse do País Obrigações por Repasse do Exterior Outras Obrigações Passivo Exigível a Longo Prazo Depósitos Obrigações por Repasse do País Obrigações por Repasse do Exterior Outras Obrigações Resultados de Exercícios Futuros Patrimônio Líquido PÁGINA: 3 de 83

5 DFs Individuais / Demonstração do Resultado (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Trimestre Atual 01/04/2011 à 30/06/2011 Acumulado do Atual Exercício 01/01/2011 à 30/06/2011 Igual Trimestre do Exercício Anterior 01/04/2010 à 30/06/2010 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2010 à 30/06/ Receitas da Intermediação Financeira Operações de Crédito Operações de Arrendamento Mercantil Resultado de Operações com Titulos e Valores Mobiliários Resultado com Instrumentos Financeiros Derivativos Resultado de Operações de Câmbio Operações de Venda ou Transferencia de Ativos Financeiros Despesas da Intermediação Financeira Operações de Captação no Mercado Operações de Empréstimos, Cesssões e Repasses Operações de Arrendamento Mercantil Operações de Venda ou Transferencia de Ativos Financeiros Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa Resultado Bruto Intermediação Financeira Outras Despesas/Receitas Operacionais Receitas de Prestação de Serviços Despesas de Pessoal Outras Despesas Administrativas Despesas Tributárias Outras Receitas Operacionais Outros resultados extraordinarios Outros resultados Operacionais Outras Despesas Operacionais Resultado da Equivalência Patrimonial Resultado Operacional Resultado Não Operacional Resultado Antes Tributação/Participações Provisão para IR e Contribuição Social PÁGINA: 4 de 83

6 DFs Individuais / Demonstração do Resultado (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta 3.10 Participações/Contribuições Estatutárias Participações Reversão dos Juros sobre Capital Próprio Lucro/Prejuízo do Período Lucro por Ação - (R$ / Ação) Trimestre Atual 01/04/2011 à 30/06/2011 Acumulado do Atual Exercício 01/01/2011 à 30/06/2011 Igual Trimestre do Exercício Anterior 01/04/2010 à 30/06/2010 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2010 à 30/06/2010 PÁGINA: 5 de 83

7 DFs Individuais / Demonstração do Fluxo de Caixa - Método Indireto (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta 6.01 Caixa Líquido Atividades Operacionais Caixa Gerado nas Operações Resultado iquido do Periodo Provisão para Crétidos de Liquidação Duvidosa Depreciação e Amortizações Resultado de Participação em Controladas Variações nos Ativos e Passivos (Aumento ) Redução em T.V.M e Instrumentos Financeiros Derivativos (Aumento ) Redução em Relações Interfinanceiras e Interdependências (Aumento ) Redução em Operação de Créditos, Arrendamento Mercantil (Aumento ) Redução em Outros Créditos e Outros Valores e Bens (Aumento) Aplicações interfinanceiras de liquidez Caixa Líquido Atividades de Investimento Alienação de Imobilizado de Uso Investimentos Imobilizado de Uso Intangível Caixa Líquido Atividades de Financiamento Aumento (Redução) em Depósitos Aumento (Redução) em Recursos de Aceites Cambiais Aumento (Redução) em Obrigações por Empréstimos e Repasses Aumento (Redução) em Instrumento Financeiros Derivativos Passivo Acumulado do Atual Exercício 01/01/2011 à 30/06/2011 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2010 à 30/06/ (Redução) Aumento em Outras Obrigações (Redução) Aumento em Resultados de Exercícios Futuros Juros Sobre Capital Próprio Pagos e/ou Provisionados Aumento de Capital Aumento (Redução) Captações de Mercado Aberto Aumento (Redução) de Caixa e Equivalentes Saldo Inicial de Caixa e Equivalentes Saldo Final de Caixa e Equivalentes PÁGINA: 6 de 83

8 DFs Individuais / Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido / DMPL - 01/01/2011 à 30/06/2011 (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Capital Social Reservas de Capital Reservas de Reavaliação Reservas de Lucro Lucros/Prejuízos Acumulados Ajustes de Avaliação Patrimonial Total do Patrimônio Líquido 5.01 Saldo Inicial Ajustes de Exercícios Anteriores Saldo Ajustado Lucro / Prejuízo do Período Destinações Juros sobre Capital Próprio Ajustes de Avaliação Patrimonial Constituição/Realização Reservas Capital Outros Saldo Final PÁGINA: 7 de 83

9 DFs Individuais / Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido / DMPL - 01/01/2010 à 30/06/2010 (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Capital Social Reservas de Capital Reservas de Reavaliação Reservas de Lucro Lucros/Prejuízos Acumulados Ajustes de Avaliação Patrimonial Total do Patrimônio Líquido 5.01 Saldo Inicial Saldo Ajustado Lucro / Prejuízo do Período Destinações Juros sobre Capital Próprio Realização de Reservas de Lucros Ajustes de Avaliação Patrimonial Ajustes de Títulos e Valores Mobiliários Constituição/Realização Reservas Capital Outros Saldo Final PÁGINA: 8 de 83

10 DFs Individuais / Demonstração do Valor Adicionado (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Acumulado do Atual Exercício 01/01/2011 à 30/06/2011 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2010 à 30/06/ Receitas Intermediação Financeira Prestação de Serviços Provisão/Reversão de Créds. Liquidação Duvidosa Despesas de Intermediação Financeira Insumos Adquiridos de Terceiros Materiais, Energia e Outros Serviços de Terceiros Outros Valor Adicionado Bruto Retenções Depreciação, Amortização e Exaustão Valor Adicionado Líquido Produzido Vlr Adicionado Recebido em Transferência Resultado de Equivalência Patrimonial Valor Adicionado Total a Distribuir Distribuição do Valor Adicionado Pessoal Remuneração Direta Benefícios F.G.T.S Outros Impostos, Taxas e Contribuições Federais Estaduais Municipais Remuneração de Capitais de Terceiros Aluguéis Remuneração de Capitais Próprios Juros sobre o Capital Próprio Lucros Retidos / Prejuízo do Período PÁGINA: 9 de 83

11 Comentário do Desempenho Release de Resultados Release de Resultados 4T10 2T11 São Paulo, 15 de agosto de 2011 O Banco Sofisa S.A. (SFSA4), banco múltiplo, especializado na concessão de crédito para empresas de pequeno e médio porte, anuncia hoje seu resultado do 2º trimestre de 2011 (2T11). Todas as informações operacionais e financeiras a seguir, exceto quando indicado de outra forma, são apresentadas em Reais, com base em números consolidados e de acordo com a legislação societária brasileira. Destaques Lançamento do Sofisa Direto, banco online voltado para pessoas físicas Crescimento Carteira Empresas: 3,7% (2T11/1T11) Lucro Líquido no 1S11: R$13,3 mm (-64,3% em relação ao 1S10) Mensagem do Presidente Em Junho deste ano lançamos o Sofisa Direto ( o primeiro banco puramente online no mercado brasileiro. Vimos desenvolvendo esse projeto ao longo dos últimos dois anos e o início das operações foi um marco importante para nossa organização. Após cerca de dois meses no ar os resultados têm sido bastante satisfatórios e indicam que o investimento que está sendo feito, com evidentes impactos nos resultados de curto prazo, trarão retornos estratégicos importantes ao longo do tempo. Ao longo do primeiro semestre do ano mantivemos nossa politica de análise e concessão de crédito. Não acompanhamos o mercado no que consideramos um momento de euforia na concessão de créditos, refletido em práticas de redução de garantias, diminuição de spreads e aumento de exposição no mesmo cliente. Como resultado, a carteira manteve-se estável e a alavancagem do Banco permaneceu em patamar bastante baixo. Recentemente já percebemos uma postura mais conservadora por parte dos bancos concorrentes, o que tem nos permitido voltar a ganhar mercado, sem qualquer sacrifício de nossa política creditícia. Assim, nosso plano de expansão da área comercial iniciado nesse semestre resultou efetivo aumento dos limites aprovados, proporcionando crescimento de 10% da carteira de crédito de julho a agosto. A carteira de crédito continua a apresentar uma boa qualidade de originação, mantendo índice de perdas inferior a 1% para operações originadas em 2010 e Encerramos o semestre com Índice de Basileia de 20,5% e Caixa Líquido próximo de R$1,5 bilhão, preparados para continuar a implementação do processo de recomposição da carteira comercial, mesmo considerando os momentos de tensão atravessados pelos mercados. Em termos de resultado, apresentamos um Lucro Líquido pequeno, compatível com o altíssimo índice de capitalização, resultado da baixa alavancagem e impactado pelos custos de implantação e lançamento do Sofisa Direto. Gilberto Maktas Meiches Diretor Presidente Teleconferências Resultados 2T11 16 de agosto de 2011 PORTUGUÊS INGLÊS 10h00 (Brasília) / 9h00 (Nova Iorque) 11h00 (Brasília) / 10h00 (Nova Iorque) Tel.: +55 (11) Tel.: +1 (412) Código: Banco Sofisa Código: Banco Sofisa Relações com Investidores +55 (11) ri@sofisa.com.br Ricardo Simone Pereira Diretor Financeiro e de RI Isabel P. Oliveira Analista de RI Tiago Lino Analista de RI 1 PÁGINA: 10 de 83

12 Comentário do Desempenho Release de Resultados Release de Resultados 4T10 2T11 Contexto Operacional Margem financeira: 6,7% no 2T11 (9,1% no 2T10) Caixa livre: R$1,45 bi ao final do 2T11 Índice de Basileia II (100% Tier I): 20,5% no 2T11 Principais Indicadores R$ milhões (exceto onde indicado) Balanço Patrimonial 2T11 1T11 2T10 2T11/1T11 2T11/2T10 Caixa Livre (1) 1.455, , ,4 7,2% 12,2% Total de Operações de Crédito (2) (A) 2.378, , ,0-2,5% -22,8% Operações Empresas 1.727, , ,7 3,7% -7,7% Operações Varejo 650,4 773, ,3-15,9% -46,2% Captação Total (B) 3.081, , ,7-0,7% -9,6% Depósitos Totais 2.211, , ,0-0,5% -5,8% Índice Operações de Crédito / Captações (A/B) 77,2% 78,6% 90,4% -1,5 p.p. -13,3 p.p. Patrimônio Líquido (C) 766,4 777,4 759,8 Alavancagem (A/C) 3,1 3,1 4,1 Resultado 2T11 1T11 2T10 Resultado da Intermediação Financeira 34,8 53,0 37,0 Receitas de Prestação de Serviços 2,4 4,8 6,1 Despesas de Pessoal (17,5) (15,2) (18,8) Outras Despesas Administrativas (17,6) (14,8) (17,9) Lucro Líquido 0,2 13,1 27,2 Ações 2T11 1T11 2T10 Lucro Líquido por Ação (R$) 0,00 0,09 0,20 Número de Ações em Circulação (milhares) Valor Patrimonial por Ação (R$) 5,56 5,64 5,52 Dividendos + JCP Pagos Líquido 5,10 3,72 56,48 Dividendos + JCP Pagos por ação Líquido (R$) 0,04 0,03 0,41 Valor de Mercado 560,6 670,8 544,1 Eficiência / Rentabilidade (%) 2T11 1T11 2T10-1,4% 0,9% -1,1% -23,5% 2T11/1T11 2T11/2T10-34,4% -5,9% -50,9% -60,9% 15,1% -6,8% 19,0% -1,5% -98,2% -99,1% 2T11/1T11 2T11/2T10-98,2% -99,1% 0,0% 0,0% -1,4% 0,9% 37,1% -91,0% 37,1% -91,0% -16,4% 3,0% 2T11/1T11 2T11/2T10 ROAE 0,1% 6,7% 14,4% -6,6 p.p. -14,3 p.p. ROAA 0,0% 1,2% 2,4% -1,2 p.p. -2,4 p.p. Margem Financeira (3) 6,7% 7,0% 9,1% -0,3 p.p. -2,4 p.p. Indice de Eficiência (3) 63,0% 48,4% 44,2% 14,6 p.p. 18,8 p.p. Índice de Basileia 20,5% 18,9% 16,9% 1,6 p.p. 3,6 p.p. Qualidade da carteira de crédito (%) 2T11 1T11 2T10 2T11/1T11 2T11/2T10 PDD / Operações de Crédito (2) 4,9% 4,5% 4,8% 0,4 p.p. 0,1 p.p. Atraso superior 90 dias (4) / Operações de Crédito 1,6% 1,3% 0,8% 0,2 p.p. 0,8 p.p. (1) Disponibilidades + Aplic.Interf. de Liquidez + TVM - Captações no Mercado Aberto - CPR - Quotas Subord. FDIC / (2) Considera operações cedidas com coobrigação. / (3) Exclui efeitos de PDD e recuperações de crédito. / (4) Inclui créditos e parcelas vencidas há mais de 90 dias. 2 PÁGINA: 11 de 83

13 Comentário do Desempenho Release de Resultados Release de Resultados 4T10 2T11 Destaques Operacionais Carteira de Crédito Total (R$mm) Ao final do 2T11 a carteira total de operações de crédito, incluindo as operações cedidas com coobrigação, totalizou R$2,4 bilhões, apresentando reduções de 2,5% em relação ao 1T11 e 22,8% quando comparada ao 2T10. A carteira de crédito do segmento Empresas atingiu R$1,7 bilhão no 2T11, crescimento de 3,7% em relação ao 1T11 e redução de 7,7% em relação ao 2T10. Já a carteira de Varejo, incluindo as operações cedidas com coobrigação, totalizou R$650,4 milhões no 2T11, reduções de 15,9% em relação aos R$773,0 milhões registrados no 1T11 e de 46,2% em comparação à carteira de R$1,2 bilhão do 2T , , , ,3 (*) 773,0 (*) 650,4 (*) 1.872, , ,8 2T10 1T11 2T11 (*) Operações cedidas com coobrigação incluídas acima 527,9 324,2 266,6 Empresas Varejo O maior devedor representou 1,2% da carteira total (R$28,8 milhões), que inclui as operações cedidas com coobrigação, e 3,8% do Patrimônio Líquido. A maior participação setorial sobre a carteira total foi inferior a 10,0%. Na distribuição da carteira de operações de crédito por prazos de vencimento, a predominância das operações permaneceu no curto prazo, sendo 72,3% das operações (Empresas e Varejo) com vencimento em até 1 ano. No 2T11 o Banco apresentou 92,8% da carteira de crédito, incluindo as operações cedidas com coobrigação, entre os ratings AA a C. Operações de Crédito Empresas O crédito a Empresas atingiu R$1,7 bilhão, representando 72,7% do total da carteira de crédito no 2T11 (68,3% no 1T11 e 60,8% no 2T10), crescimento de 3,7% em relação ao 1T11 e redução de 7,7% em relação ao 2T10. Importante ressaltar que, excluindo os financiamentos adquiridos, a carteira registrou aumento de 5,5% em relação ao 1T11 e redução de 5,7% em comparação ao 2T10. Composição da Carteira (R$mm) 2T11 1T11 2T10 2T11/1T11 2T11/2T10 Conta Garantida 533,6 493,3 483,7 8,2% 10,3% Capital de Giro 788,0 777,2 905,6 1,4% -13,0% Outros (*) 291,1 258,3 320,1 12,7% -9,1% Subtotal 1.612, , ,4 5,5% -5,7% Financiamentos Adquiridos 115,1 137,9 163,3-16,6% -29,5% Total 1.727, , ,7 3,7% -7,7% (*) Inclui: títulos descontados, financiamentos à importação, adiantamento a depositantes, cheque empresa, financiamentos BNDES, operações de arrendamento, outros créditos e câmbio, FINAME e veículos. 3 PÁGINA: 12 de 83

14 Comentário do Desempenho Release de Resultados Release de Resultados 4T10 2T11 Operações de Crédito Varejo As operações de Varejo totalizaram R$650,4 milhões no 2T11, incluindo as cedidas com coobrigação, correspondendo a 27,3% da carteira total (31,7% no 1T11 e 39,2% no 2T10), reduções de 15,9% em comparação ao 1T11 e de 46,2% em relação ao 2T10. Composição da Carteira (R$mm) 2T11 1T11 2T10 2T11/1T11 2T11/2T10 Crédito Consignado + CDC + Outros (*) 154,2 214,4 325,6-28,1% -52,7% Veículos (**) 496,2 558,6 883,7-11,2% -43,8% Total 650,4 773, ,3-15,9% -46,2% (*) Inclui crédito ao consumidor, cheque especial, títulos descontados e outros. Considera carteiras cedidas com coobrigação. (**) Inclui Leasing e CDC Veículos. Considera carteiras cedidas com coobrigação. Em função da venda da estrutura de originação e de crédito no primeiro semestre de 2010, os saldos remanescentes da carteira de Varejo, existentes naquela data, apresentam o seguinte comportamento estimado para os próximos anos: Saldos Remanescentes (R$mm) 4T11 4T12 4T13 Carteira Projetada Distribuição de Garantias (R$mm) Varejo 2T11 % Part. 1T11 % Part. Veículos (*) 496,2 20,9% 558,6 22,9% Consignação de folha de pagamento / CDC / Outros (*) 154,2 6,5% 214,4 8,8% Empresas 2T11 % Part. 1T11 % Part. Duplicatas 869,6 36,6% 796,9 32,7% Alienação fiduciária 308,7 13,0% 319,9 13,1% Coobrigações de instituições financeiras 121,1 5,1% 138,6 5,7% Contratos e travas de domicílio bancário 36,0 1,5% 36,1 1,5% Recebíveis 242,4 10,2% 257,6 10,6% Warrant e penhor mercantil 3,4 0,1% 3,6 0,1% Investimentos financeiros 39,4 1,7% 36,7 1,5% Cheques pré-datados 15,1 0,6% 11,0 0,4% Saques de empresas no exterior 10,6 0,4% 3,0 0,1% Subtotal 2.296,7 96,6% 2.376,3 97,4% Notas promissórias 81,5 3,4% 63,3 2,6% Total 2.378,2 100,0% 2.439,6 100,0% (*) Inclui operações cedidas com coobrigação. 4 PÁGINA: 13 de 83

15 Comentário do Desempenho Release de Resultados Release de Resultados 4T10 2T11 Operações de Crédito Inadimplência e Provisões para Perdas O resultado de provisões para créditos de liquidação duvidosa apresentou despesa de R$16,7 milhões no 2T11, comparado à receita de R$5,2 milhões no 1T11 e à despesa de R$46,6 milhões no 2T10. Provisão Varejo (R$mm) 2T11 1T11 Carteira Provisão % Total Carteira Provisão % Total Créditos "AA - C" 382,7 2,4 6,4% 463,5 3,0 7,6% Créditos "D - H" 51,6 35,2 93,6% 56,8 36,7 92,4% Total 434,3 37,6 100,0% 520,3 39,7 100,0% Provisão/Carteira (*) - 5,8% - - 5,1% - Provisão D-H / Carteira (*) - 5,4% - - 4,7% - Vencidos acima de 90 dias (**) / Carteira (*) - 2,2% - - 1,6% - Provisão Empresas (R$mm) 2T11 1T11 Carteira Provisão % Total Carteira Provisão % Total Créditos "AA - C" 1.619,4 26,2 33,2% 1.560,7 22,5 32,2% Créditos "D - H" 108,4 52,6 66,8% 105,9 47,4 67,8% Total 1.727,8 78,8 100,0% 1.666,6 69,9 100,0% Provisão/Carteira - 4,6% - - 4,2% - Provisão D-H / Carteira - 3,0% - - 2,8% - Vencidos acima de 90 dias (**) / Carteira - 1,3% - - 1,2% - Provisão Consolidada (R$mm) 2T11 1T11 Carteira Provisão % Total Carteira Provisão % Total Créditos "AA - C" 2.002,1 28,6 24,5% 2.024,3 25,5 23,3% Créditos "D - H" 160,0 87,8 75,5% 162,6 84,1 76,7% Total 2.162,1 116,4 100,0% 2.186,9 109,6 100,0% Provisão/Carteira (*) - 4,9% - - 4,5% - Provisão D-H / Carteira (*) - 3,7% - - 3,4% - Vencidos acima de 90 dias (**) / Carteira (*) - 1,6% - - 1,3% - (*) Inclui operações cedidas com coobrigação / (**) Inclui créditos e parcelas vencidas há mais de 90 dias. 5 PÁGINA: 14 de 83

16 Comentário do Desempenho Release de Resultados Release de Resultados 4T10 2T11 Captação No 2T11 a captação total somou R$3,1 bilhões, 0,7% e 9,6% inferiores ao 1T11 e 2T10, respectivamente. Foi observado aumento nos depósitos a prazo no período em relação ao 1T11 de 4,7%. Captação (R$mm) 2T11 1T11 2T10 2T11/1T11 2T11/2T10 Depósitos à Vista 73,6 104,9 97,5-29,8% -24,5% Depósitos a Prazo + LCA 1.423, , ,3 4,7% -18,5% Até 1 ano 899,1 922, ,0-2,6% -20,1% Acima de 1 ano 524,3 436,7 622,3 20,0% -15,7% Depósitos Interfinanceiros 71,9 50,3 61,5 42,9% 17,0% Captações no Mercado Aberto 33,8 42,1 36,0-19,9% -6,2% Obrigações por Empréstimos e Repasses no Exterior (*) 736,9 706,9 792,4 4,2% -7,0% Repasses BNDES / FINAME 49,1 60,0 85,0-18,2% -42,3% Cessões de Crédito 50,5 71,5 145,3-29,4% -65,2% DPGE 642,7 707,7 442,7-9,2% 45,2% Total 3.081, , ,7-0,7% -9,6% (*) Inclui obrigações em moeda estrangeira, empréstimos e repasses no exterior, promissory notes, repo, linked notes e fixed rate notes. Patrimônio Líquido O Patrimônio Líquido do Banco atingiu R$766,4 milhões no 2T11, conforme variação explicitada na tabela abaixo. Mutação Patrimônio Líquido (R$mm) Saldo em ,4 Ajustes MTM 1,6 Ajustes Exercícios Anteriores (1,7) Resultados no Período 0,2 Juros sobre Capital Próprio Provisionados no Período (11,1) Saldo em ,4 Ratings As agências de classificação de rating mantiveram a posição do Banco, refletindo a boa qualidade de seus ativos, a postura conservadora da Administração, o grande conhecimento do mercado de pequenas e médias empresas, e suas adequadas liquidez e capitalização. Aa2.br/Br-1 (nac.) A(bra): Longo Prazo AA-: Longo Prazo Baixo Risco: Médio Prazo Ba1(eurobonds) F1(bra): Curto Prazo A-1: Curto Prazo Disclosure: Excelente Abril 2010 Agosto 2011 Abril 2011 Julho PÁGINA: 15 de 83

17 Comentário do Desempenho Release de Resultados Release de Resultados 4T10 2T11 Eventos Relevantes 1S11 Juros sobre o Capital Próprio 2010 Em foi realizado pagamento de JCP referente ao exercício de 2010, no valor bruto de R$4,4 milhões, aprovado pelo Conselho de Administração em e ratificada pela Assembléia Geral Ordinária e Extraordinária de Acionistas em Juros sobre o Capital Próprio 2011 Em o Banco realizou pagamento de JCP, referente ao exercício de 2011, no valor bruto de R$6,0 milhões, aprovado pelo Conselho de Administração em Venda de Subsidiária Em foi concluída a venda da subsidiária Rede Matriz Serviços e Franquias Ltda. à Gerador Assessoria Financeira Ltda., entidade dos controladores do grupo Banco Gerador, pelo montante de aproximadamente R$12 milhões. Lançamento do Sofisa Direto, divisão online para pessoas físicas Em o Banco Sofisa lançou o Sofisa Direto, banco online voltado para pessoas físicas. O modelo, inédito no Brasil, é totalmente isento de taxas ou tarifas e oferece, para valores de R$1 a R$1 milhão, a mesma rentabilidade disponível a grandes clientes. 7 PÁGINA: 16 de 83

18 Comentário do Desempenho Release de Resultados Release de Resultados 4T10 2T11 Anexo I Balanço Patrimonial Consolidado ATIVO 2T11 1T11 2T10 Variação 2T11/1T11 Variação 2T11/2T10 Disponibilidades ,4% -34,8% Aplicações interfinanceiras de liquidez ,2% -70,9% Títulos e valores mobiliários e derivativos ,1% -46,4% Relações interfinanceiras ,4% 20,6% Operações de crédito ,1% -10,5% Operações de arrendamento mercantil ,9% -31,0% Outros créditos ,1% 1,1% Outros valores e bens ,2% 191,2% Ativo Circulante ,0% -22,7% Aplicações interfinanceiras de liquidez ,0% 355,3% Títulos e valores mobiliários e derivativos ,7% 96,5% Operações de crédito ,5% -32,4% Operações de arrendamento mercantil ,6% -59,0% Outros créditos ,5% 5,3% Outros valores e bens ,2% -63,7% Ativo Realizável a Longo Prazo ,2% 15,6% Investimentos ,9% -93,6% Imobilizado de uso ,1% -2,4% Diferido ,0% -24,8% Intangível ,5% 33,4% Ativo Permanente ,8% -18,6% Total do Ativo ,0% -7,6% PASSIVO E PATRIMÔNIO LÍQUIDO 2T11 1T11 2T10 R$ mil (exceto onde indicado) Variação 2T11/1T11 Variação 2T11/2T10 Depósitos ,2% -18,6% Captações no mercado aberto ,9% -6,2% Recursos de aceite e emissão de títulos ,2% -42,8% Relações interfinanceiras e interdependências ,2% -91,7% Obrigações por empréstimos ,6% 330,2% Obrigações por repasses ,2% -81,5% Instrumentos financeiros derivativos ,8% 17,9% Outras obrigações ,5% -32,1% Passivo Circulante ,1% -18,6% Depósitos ,2% 12,6% Obrigações por empréstimos ,0% Obrigações por repasses ,7% 68,2% Instrumentos financeiros derivativos ,7% - Outras obrigações ,7% -37,4% Exigível a Longo Prazo ,4% 2,2% Resultado de exercícios futuros ,2% 382,8% Patrimônio Líquido ,4% 0,9% Total do Passivo e Patrimônio Líquido ,0% -7,6% 8 PÁGINA: 17 de 83

19 Comentário do Desempenho Release de Resultados Release de Resultados 4T10 2T11 Anexo II - Demonstração de Resultado Consolidada 2T11 1T11 Variação 2T11/1T11 2T10 Variação 2T11/2T10 1S11 R$ mil (exceto onde indicado) 1S10 Variação 1S11/1S10 Operações de crédito ,3% ,8% ,6% Operações de arrendamento mercantil ,1% ,1% ,5% Operações com títulos e valores mobiliários ,2% ,8% ,5% Instrumentos financeiros derivativos (18.333) (9.046) -102,7% (5.288) 246,7% (27.379) ,7% Resultado de operações de câmbio ,7% ,6% ,6% Operações de venda ou transferência de ativos financeiros ,3% ,9% ,9% Receitas da intermediação financeira ,1% ,2% ,1% Operações de captação no mercado (71.104) (72.883) -2,4% (58.019) 22,6% ( ) ( ) 27,7% Operações de empréstimos, cessões e repasses (8.836) (8.609) 2,6% (13.636) -35,2% (17.445) (37.718) -53,7% Operações de arrendamento mercantil (42.277) (48.924) -13,6% (57.777) -26,8% (91.201) ( ) -26,3% Operações de venda ou transferência de ativos financeiros (3.579) (4.726) -24,3% (9.195) -61,1% (8.305) (35.845) -76,8% Provisão para créditos de liquidação duvidosa (16.684) ,8% (46.634) 64,2% (11.484) (73.224) -84,3% Despesas da intermediação financeira ( ) ( ) 9,6% ( ) -23,1% ( ) ( ) -28,9% Resultado bruto da intermediação financeira ,4% ,9% ,7% Receitas de prestação de serviços ,9% ,9% ,1% Despesas de pessoal (17.518) (15.218) 15,1% (18.803) -6,8% (32.736) (37.735) -13,2% Outras despesas administrativas (17.584) (14.781) 19,0% (17.860) -1,5% (32.365) (33.887) -4,5% Despesas tributárias (8.233) (5.529) 48,9% (9.605) -14,3% (13.762) (17.162) -19,8% Resultado de participações em controladas (1.072) (1.078) -0,6% ,9% (2.150) ,4% Outras receitas operacionais ,0% ,1% ,0% Outras despesas operacionais (11.723) (7.568) 54,9% (17.203) -31,9% (19.291) (49.776) -61,2% Outros resultados extraordinários Outras receitas (despesas) operacionais (48.600) (38.307) 26,9% ,5% (86.907) (50.053) 73,6% Resultado Operacional (13.819) ,2% ,6% ,4% Resultado não operacional (4.102) 421,9% (4.441) -397,4% (6.935) -231,3% Resultado antes de impostos e participação (613) ,8% ,3% ,8% Imposto de renda e contribuição social ,0% (13.360) -103,3% (1.589) -596,3% Provisão de imposto de renda e contribuição social ,0% (11.761) 103,0% (17.545) -117,5% Ativos fiscais diferidos ,0% (1.599) -105,8% ,8% Participações no lucro Empregados 400 (4.953) -108,1% (5.034) -107,9% (4.553) (8.293) -45,1% Lucro líquido ,2% ,1% ,3% 9 PÁGINA: 18 de 83

20 Comentário do Desempenho Release de Resultados Release de Resultados 4T10 2T11 Anexo III Fluxo de Caixa Consolidado R$ mil (exceto onde indicado) 2T11 1T Lucro Líquido Ajustado Lucro Líquido Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa (5.200) Depreciações e Amortizações Resultado de Participação em Controladas Variação de Ativos e Obrigações ( ) ( ) (Aumento) Redução em Aplicações Interfinanceiras de Liquidez (12.391) - - (83.982) (Aumento) Redução em T.V.M. e Instrumentos Financeiros Derivativos ( ) ( ) (Aumento) Redução em Relações Interfinanceiras e Interdependências (7.912) (10.416) (4.701) (Aumento) Redução em Operações de Crédito e Arrendamento Mercantil ( ) (Aumento) Redução em Outros Créditos e Outros Valores e Bens (61.325) (Redução) Aumento em Outras Obrigações (80.744) ( ) ( ) (Redução) Aumento em Resultados de Exercícios Futuros (2.067) ATIVIDADES OPERACIONAIS - Caixa Líquido Proveniente (Aplicado) ( ) ( ) Alienação de Imobilizado de Uso Aquisição (Inversão) de Investimentos (7.090) (16.327) Aquisição de Imobilizado de Uso (869) (459) (5.440) (151) Aplicações no Intangível (149) (431) (2.321) (3.232) ATIVIDADES DE INVESTIMENTOS - Caixa Líquido Proveniente (Aplicado) (12.029) (6.628) Aumento (Redução) em Depósitos (7.872) ( ) Aumento (Redução) em Captações no Mercado Aberto (8.386) (3.013) (14.801) (3.646) Aumento (Redução) em Recursos de Aceites de Emissão de Títulos (3.126) (138) (25.521) (8.420) Aumento (Redução) em Obrigações por Empréstimos e Repasses (77.478) ( ) Aumento (Redução) em Instrumentos Financeiros Derivativos Passivo Juros sobre o Capital Próprio Pagos e/ou Provisionados (11.100) (7.600) (60.650) (43.933) Aquisições de Ações de Emissão Própria (24.212) Aumento de Capital ATIVIDADES DE FINANCIAMENTOS - Caixa Líquido Proveniente (Aplicado) ( ) AUMENTO (REDUÇÃO) DE CAIXA E EQUIVALENTES DE CAIXA (23.409) ( ) Início do Período Fim do Período AUMENTO (REDUÇÃO) LÍQUIDA DE CAIXA E EQUIVALENTES DE CAIXA (23.409) ( ) PÁGINA: 19 de 83

21 Notas explicativas das Informações Trimestrais Individuais e Consolidadas em BR GAAP referente aos trimestres findos em 30 de junho de 2011 e 31 de dezembro de BANCO SOFISA S.A. PÁGINA: 20 de 83

22 Banco Sofisa S.A. BALANÇOS PATRIMONIAIS EM 30 DE JUNHO DE 2011 E 31 DE DEZEMBRO DE 2010 (Em milhares de reais) Sofisa Consolidado Banco Sofisa Sofisa Consolidado Banco Sofisa 30/06/ /12/ /06/ /12/ /06/ /12/ /06/ /12/2010 Ativo Passivo Circulante Circulante Disponibilidades Depósitos (Nota 16) Aplicações interfinanceiras de liquidez Depósitos à vista Depósitos interfinanceiros Aplicações no mercado aberto (Nota 6a) Depósitos a prazo Aplicações em depósitos interfinanceiros (Nota 6b) Depósitos para investimentos Aplicações em moedas estrangeiras (Nota 6c) Captações no mercado aberto (Nota 17) Títs.e valores mob.e instr. financ.derivativos (Nota 7) Carteira própria Carteira própria Instrumentos financeiros derivativos Recursos de aceites cambiais (Nota 16) Vinculados a prestação de garantias Recursos de letras Imob., hipot. de créd. e similares Relações interfinanceiras (Nota 8) Relações interfinanceiras/interdependencias Créditos vinculados Depósitos no Banco Central Recebimentos e pagamentos a liquidar Correspondentes Recursos em transito de terceiros Operações de crédito Obrigações por empréstimos Operações de crédito (Nota 9) Empréstimos no exterior (Nota 18a ) Setor público Setor privado Obrig.por repasses no Pais - Instituições oficiais Provisão para operações de crédito de liquidação duvidosa (Nota 10) ( ) ( ) ( ) ( ) Obrigações por repasses - BNDES (Nota 18b) Obrigações por repasses - FINAME (Nota 18c) Operações de arrendamento mercantil Repasse do exterior Arrendamentos e subarrendamentos a receber (Nota 9) Setor privado Obrigações por repasse do exterior (Nota 18d) Provisão para créditos de arrendamento mercantil de liquidação duvidosa (Nota 10) (10.975) (15.699) (10.975) (15.699) Instrumentos financeiros derivativos (Nota 7d) Outros créditos Swap - Diferencial a pagar Mercado futuro Carteira de câmbio (Nota 11) Prêmio de opções Rendas a receber Negociação e intermediação de valores Outras obrigações Diversos (Nota 13) Provisão para outros créditos de liq. duvidosa (Nota 10) (1.137) (403) (1.137) (403) Cobrança e arrecadação de tributos e assemelhados Carteira de câmbio (Nota 11) Outros valores e bens (Nota 14) Fiscais e previdenciárias (Nota 19) Sociais e estatutárias Outros valores e bens Negociação e intermediação de valores (Nota 20) Despesas antecipadas Diversas (Nota 21) PÁGINA: 21 de 83

23 Realizável a longo prazo Exigível a longo prazo Aplicações interfinanceiras de liquidez Depósitos (Nota 16) Aplicações em depósitos interfinanceiros (Nota 6b) Depósitos interfinanceiros Depósitos a prazo Títs.e valores mob.e instr. financ.derivativos (Nota 7) Obrig.por repasses no Pais - Instituições oficiais Carteira própria Vinculados a compromisso de recompra Obrigações por repasses - BNDES (Nota 18b) Instrumentos financeiros derivativos Obrigações por repasses - FINAME (Nota 18c) Vinculados a prestação de garantia Repasse do exterior Operações de crédito Obrigações por repasse do exterior (Nota 18d) Operações de crédito (Nota 9) Setor público Instrumentos financeiros derivativos (Nota 7d) Setor privado Swap - Diferencial a pagar Operações de arrendamento mercantil Outras obrigações Arrendamentos e subarrendamentos a receber (Nota 9) Setor privado Fiscais e previdenciárias (Nota 19) Diversas (Nota 21) Outros créditos Resultado de exercicios futuros Rendas a receber Diversos (Nota 13) Patrimônio líquido (Nota 22) Capital: Outros valores e bens (Nota 14) De domiciliados no País Reservas de capital Despesas antecipadas Reserva de reavaliação Reservas de lucros Permanente Ajustes de avaliação patrimonial (4.221) (6.920) (4.221) (6.920) Investimentos Participações em controladas No País No exterior Outros investimentos Outros investimentos Provisão para perdas (51) (51) (49) (49) Imobilizado de uso (Nota 15) Imóveis de uso Imobilizações em curso Outras imobilizações de uso Depreciações acumuladas (12.934) (12.065) (6.207) (5.790) Diferido Gastos com organização e expansão Amortização acumulada (5.758) (5.275) (5.711) (5.206) Intangível Ativos Intangíveis Total do ativo Total do passivo PÁGINA: 22 de 83

24 Banco Sofisa S.A. Demonstrações do Resultado em 30 de junho de 2011 e Sofisa Consolidado Banco Sofisa 01/04/2011 a 30/06/ /01/2011 a 30/06/ /04/2011 a 30/06/ /01/2011 a 30/06/2011 Receitas da intermediação financeira Operações de crédito (Nota 23) Operações de arrendamento mercantil (Nota 24) Resultado de operações com títulos e valores mobiliários (Nota 25) Resultado com instrumentos financeiros derivativos (18.333) (27.379) (16.860) (25.881) Resultado de operações de câmbio (Nota 11) Operações de venda ou transferencia de ativos financeiros Despesas da intermediação financeira ( ) ( ) ( ) ( ) Operações de captação no mercado (Nota 26) (71.104) ( ) (74.892) ( ) Operações de empréstimos, cessões e repasses (8.836) (17.445) (8.836) (17.445) Operações de arrendamento mercantil (Nota 27) (42.277) (91.201) (42.277) (91.201) Operações de venda ou transferencia de ativos financeiros (3.579) (8.305) (3.579) (8.305) Provisão para créditos de liquidação duvidosa (Nota 10) (16.684) (11.484) (13.212) (7.442) Resultado bruto da intermediação financeira Receitas/(despesas) operacionais (48.600) (86.907) (56.711) (92.263) Receitas de prestação de serviços Despesas de pessoal (Nota 28) (17.518) (32.736) (17.229) (31.413) Outras despesas administrativas (Nota 30) (17.584) (32.365) (18.072) (32.223) Despesas tributárias (Nota 31) (8.233) (13.762) (7.469) (12.292) Resultado de participações em controladas (1.072) (2.150) Outras receitas operacionais (Nota 32) Outras despesas operacionais (Nota 33) (11.723) (19.291) (19.035) (25.542) Outros resultados extraordinários (Nota 32) (1.771) (1.771) Resultado operacional (13.819) Resultado não operacional Resultado antes da tributação sobre o lucro e participações (613) Imposto de renda e contribuição social (Nota 12) (4.705) Provisão de imposto de renda e contribuição social Ativos fiscais diferidos (7.875) (3.343) Participações no lucro - Empregados 400 (4.553) 400 (4.553) Resultado líquido do periodo PÁGINA: 23 de 83

25 Banco Sofisa S.A. DEMONSTRAÇÕES CONSOLIDADAS DAS MUTAÇÕES DO PATRIMÔNIO LÍQUIDO DOS SEMESTRES FINDOS EM 30 DE JUNHO DE 2011 e 2010 (Em milhares de reais) Ajustes de Avaliação Capital Reservas Reserva de Reservas de lucros Patrimonial - Lucros social de capital reavaliação Legal Para expansão Estatutaria TVM e Derivativos acumulados Total Saldos iniciais em 31 de dezembro de (6.920) Ajustes de exercícios anteriores (1.731) (1.731) Ajustes de avaliação patrimonial - Títulos disponiveis para venda Outros eventos: - - (13) Realização da reserva de reavaliação de imóveis de uso - - (13) Resultado líquido do semestre Destinações: (8.455) - - (11.578) (18.700) Apropriação para reserva legal (1.333) - Reserva para expansão (8.455) Juros sobre capital próprio (18.700) (18.700) Saldos em 30 de junho de (4.221) Banco Sofisa S.A. DEMONSTRAÇÕES INDIVIDUAIS DAS MUTAÇÕES DO PATRIMÔNIO LÍQUIDO DOS SEMESTRES FINDOS EM 30 DE JUNHO DE 2011 e 2010 (Em milhares de reais) Ajustes de Avaliação Capital Reservas Reserva de Reservas de lucros Patrimonial - Lucros social de capital reavaliação Legal Para expansão Estatutaria TVM e Derivativos acumulados Total Saldos iniciais em 31 de dezembro de (6.920) Ajustes de exercícios anteriores (1.731) (1.731) Ajustes de avaliação patrimonial - Títulos disponiveis para venda Outros eventos: - - (13) Realização da reserva de reavaliação de imóveis de uso - - (13) Resultado líquido do semestre Destinações: (25.262) (18.700) Apropriação para reserva legal (1.333) - Reserva para expansão (5.229) - Juros sobre capital próprio (18.700) (18.700) Saldos em 30 de junho de (4.221) PÁGINA: 24 de 83

26 Banco Sofisa S.A DEMONSTRAÇÕES DOS FLUXOS DE CAIXA FINDOS EM 30 DE JUNHO DE 2011 E 31 DE DEZEMBRO DE 2010 (Em milhares de reais) Sofisa Consolidado Banco Sofisa 30/06/ /12/ /06/ /12/2010 Resultado líquido ajustado Resultado líquido do periodo Provisão para créditos de liquidação duvidosa Depreciações e amortizações Resultado de participação em controladas (5.250) (43.351) Variação de Ativos e Obrigações ( ) ( ) (Aumento) Aplicações interfinanceiras de liquidez (12.391) - ( ) - (Aumento) Redução em T.V.M. e instrumentos financeiros derivativos (78.116) ( ) (90.625) ( ) (Aumento) Redução em relações interfinanceiras e interdependências (10.416) (10.416) (Aumento) Redução em operações de crédito, arrendamento mercantil (Aumento) Redução em outros créditos e outros valores e bens (50.198) (26.885) (1.303) (Redução) Aumento em outras obrigações (77.606) ( ) (50.662) ( ) (Redução) Aumento em resultados de exercícios futuros (2.067) 251 (803) ATIVIDADES OPERACIONAIS - Caixa Líquido Proveniente (Aplicado) ( ) ( ) Alienação de imobilizado de uso Investimentos (7.090) (133) (3.712) Imobilizado de uso (1.328) (5.440) (1.260) (3.057) Intangível (580) (2.321) (580) (2.321) ATIVIDADES DE INVESTIMENTOS - Caixa Líquido Aplicado (12.029) (1.590) (6.703) Aumento (Redução) em depósitos ( ) ( ) Aumento (Redução) Captações no mercado aberto (11.399) (14.801) (11.399) (14.801) Aumento (Redução) em Recursos de aceites cambiais (3.264) (25.521) (3.264) (25.521) Aumento (Redução) em obrigações por empréstimos e repasses (77.478) (77.478) Aumento (Redução) em instrumentos financeiros derivativos passivo (240) Juros sobre o capital próprio pagos e/ou provisionados (18.700) (60.650) (18.700) (60.650) Aumento de capital ATIVIDADES DE FINANCIAMENTOS - Caixa líquido proveniente (aplicado) (89.717) (72.204) AUMENTO (REDUÇÃO) de Caixa e equivalentes de caixa ( ) ( ) D Início do Período D Fim do Período Aumento (Redução) líquida de caixa e equivalentes de Caixa ( ) ( ) PÁGINA: 25 de 83

27 Banco Sofisa S.A. DEMONSTRAÇÕES DO VALOR ADICIONADO DOS SEMESTRES FINDOS EM 30 DE JUNHO DE 2011 E 2010 (Em milhares de reais) Sofisa Consolidado Banco Sofisa 30/06/ /06/ /06/ /06/2010 Receitas Intermediação Financeira Prestação de Serviços Provisão Para Créditos de Líquidação Duvidosa (11.484) (73.224) (7.442) (70.221) Despesas de Intemediação Financeira ( ) ( ) ( ) ( ) Insumos Adquiridos de Terceiros (31.963) (15.573) (46.032) (43.954) Materiais, energia e outros (5.254) (3.477) (3.349) (2.940) Serviços de Terceiros (6.274) (3.494) (5.894) (2.557) Outros (20.435) (8.602) (36.789) (38.457) Valor Adicionado Bruto Retenções (2.338) (2.511) (1.078) (1.158) Depreciação e Amortização (2.338) (2.511) (1.078) (1.158) Valor Adicionado líquido Produzido Valor Adicionado Recebido em Transferência (2.150) Resultado de Equivalência Patrimonial (2.150) Valor Adicionado Total a Distribuir Distribuição do Valor Adicionado Pessoal Remuneração Direta Benefícios F.G.T.S Outros Impostos, taxas e Contribuições (437) Federais (1.749) Estaduais Municipais Remuneração de Capitais de Terceiros Aluguéis Remuneração de Capitais Próprios Juros sobre o Capital Próprio Resultados Retidos (5.404) (5.084) (5.084) PÁGINA: 26 de 83