Gerenciamento Internacional de Tesouraria, Caixa e Riscos para Empresas no Brasil

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1 12-13 de novembro, 2013 Tivoli São Paulo - Mofarrej, Brasil 7ª conferência anual sobre Gerenciamento Internacional de Tesouraria, Caixa e Riscos para Empresas no Brasil Criando a tesouraria de alto desempenho para o futuro Destaques do programa: Renminbi: tire o melhor proveito! O futuro dos pagamentos móveis: como as empresas podem se beneficiar? Chile, Peru, Colômbia e México: gestão do caixa nos mercados de alto crescimento Novas regras de compensação: sua empresa vai ganhar eficiência? Sessões especiais sobre tesouraria estratégica e operacional Principal patrocinador oficial Patrocinador global Patrocinadores oficiais

2 DIA 1 Programa da Conferência Terça-feira 12 de novembro Conferência presidida por: Dr Luiz Roberto Calado Vice-Presidente IBEF & Diretor, BRAiN Brasil Criando a tesouraria de alto desempenho para o futuro Esta conferência, que reúne os tesoureiros com o pensamento mais avançado no Brasil, vai te dar uma visão sobre as questões que as tesourarias precisam enfrentar na atualidade e quais ferramentas usar para apoiar o crescimento de suas empresas na próxima década. A tesouraria tem sido tradicionalmente associada às atividades de curto prazo. Entretanto, neste mundo de rápidas mudanças, as tesourarias precisam ter uma visão de longo prazo para apoiar o crescimento rentável e sustentável. Muitas incertezas virão, mas se o tesouro puder fornecer uma base sólida para apoiar uma estrutura flexível que permita às empresas adaptarem-se rapidamente, as chances para sobreviver e prosperar aumentam. Isto requer uma visão para o futuro e uma abordagem estratégica para as necessidades de capital, gerenciamento de riscos, tecnologia e trabalho em equipe. Visibilidade e controle global deve ser posto em prática, o dinheiro e o financiamento disponível onde e quando necessário, e os riscos detectados a tempo de ser gerenciado. Destaques do programa: Renminbi: tire o melhor proveito! O futuro dos pagamentos móveis: como as empresas podem se beneficiar? Chile, Peru, Colômbia e México: gestão do caixa nos mercados de alto crescimento Novas regras de compensação: sua empresa vai ganhar eficiência? Sessões especiais sobre tesouraria estratégica e operacional 08:00 Registro, café e abertura da exposição 09:00 A visão de longo prazo: economia para impulsionar os investimentos As visões de curto prazo impulsionam as vacilações do mercado. É necessária uma perspectiva que te leva além de tudo isso. Sim, alguns mercados europeus foram gravemente atingidos pelas medidas de austeridade, a China está mostrando sinais de crescimento mais fracos do que o previsto e os preços das commodities vem diminuindo. Sim, o ciclo super das commodities parece estar chegando ao fim e a economia dos EUA está se transformando. Sim, no panorama interno, as altas taxas de juros de longo prazo, um ambiente fiscal complexo e a volatilidade da moeda têm impactado o sentimento do investidor e os fluxos de caixa dos tesoureiros. Forte procura interna e um ambiente empresarial dinâmico e amigável são necessários para sustentar o crescimento saudável. Esta sessão aborda a visão de longo prazo no mercado interno e internacional e como ela pode afetar a sua estratégia de negócios. Octávio de Barros, Chief Economist, Banco Bradesco 09:40 Melhor liquidez: Casando a gestão de tesouraria com o comércio Esta empresa tem filiais em todo o mundo e está desenvolvendo um veículo para centralizar o caixa e gerenciar os fluxos comerciais com mais eficiência. Ela tem um Fundo de Investimento em Direitos Creditorios (FDIC) no Brasil e replicou esta estrutura offshore. O veículo serve essencialmente para financiar os objetivos, não visar o lucro. Esta é uma diferença fundamental com uma estrutura de cash pooling que criaria um passivo fiscal. Mas as regras de preços de transferência são uma preocupação para as empresas que desejam criar estruturas de liquidez offshore. Como criar um FDIC? E como torná-lo eficiente do ponto de vista tributário? Descubra os custos envolvidos, o tipo de estrutura de tesouraria e pagamentos necessários e os contratos que as empresas precisam firmar. Qual a tecnologia necessária? Esta empresa compartilha sua experiência. 10:20 Exposição e Coffee Break Patrocinado por: 11:00 Eu tive um sonho: Centralizar tudo Sonhando com a centralização da tesouraria? Mas o que significa centralização para você? Ter visibilidade total dos movimentos de caixa em uma plataforma? Concentrá-los completamente em um único local? Prestar serviços para toda a organização a partir de um ponto central? Ou ter os mesmos bancos e custos em todo o mundo? Enfim, o que é viável? Quanto mais globais as empresas se tornam, mais complexas são as respostas. Muitos países restringem os movimentos de capital e a legislação muda com frequência, criando a necessidade de funcionários locais, investimento especial, estratégias de financiamento e de risco. A resistência à mudança dentro da organização é outro desafio. Saiba como esta empresa desenvolveu sua tesouraria corporativa global e como gerem o caixa em países com restrições. Qual a melhor tecnologia e estrutura bancária? 11:40 Acelerando o seu ciclo de conversão de caixa a pleno vapor A gestão do capital de giro e do fluxo de caixa para que não haja nenhum pânico de liquidez é uma das artes de conduzir os negócios tranquilamente. Mas isso fica complicado quando os clientes exigem melhores termos e os fornecedores querem ser pagos rapidamente. Como conciliar duas necessidades sem prejudicar ninguém? Quais são as melhores alternativas para preencher esta lacuna? Nós analisamos as diferentes opções, incluindo linhas de crédito para exportação, factoring, forfaiting e confirming. Quais os benefícios e custos envolvidos? Quais os mecanismos com o menor impacto fiscal? É possível definir programas financeiros de cadeia de fornecimento global em que seja possível ter os mesmos fornecedores nos vários mercados? Por fim, existe algum projeto dos bancos para padronizar os contratos? 12:20 Risco: uma causa de incerteza ou um impulsionador de decisões? Desde a crise financeira, a gestão de risco tornou-se um impulsionador de negócios. Empresas cada vez mais usam uma abordagem embasada no risco para gerenciar seus negócios, criando áreas de compliance e reporte que diariamente informam sobre todos os riscos. Para muitos, um sistema de controle de riscos é completamente integrado com o ERP. A função financeira é o coração desta abordagem. Saiba quais os processos seguidos para identificar, avaliar e agir de acordo com o risco: não apenas para atenuálos, mas também para aproveitar as oportunidades. Uma abordagem de gestão de risco corporativo ajudou esta organização a aumentar a eficiência operacional, reduzir o custo de capital, melhorar o reporte financeiro e criar vantagens competitivas sobre seus concorrentes. 13:00 Almoço 14:20 Conferência dividida em seções 1 e 2

3 DIA 1 Seção 1 Terça-feira 12 de novembro DIA 1 Seção 2 Terça-feira 12 de novembro Criando operações de tesouraria de alto desempenho Os objetivos da tesouraria são claros: acelerar o ciclo de conversão de caixa, fornecer previsões precisas de fluxo de caixa, manter níveis adequados de liquidez e fazer melhor uso do caixa, mantendo o risco sob controle. As estruturas, processos e tecnologia desempenham um papel fundamental. 14:20 Centro de serviços compartilhados (SSC): compartilhando serviços, custos e poder Por que ter pessoas sentadas em vários países, fazendo as mesmas tarefas repetitivas, quando é possível reduzir custos, centralizando-as em um único local em que é possível oferecer os serviços para todo o resto? Se isto é o básico em outras regiões, não tire conclusões precipitadas na América Latina. A legislação costuma restringir a realização de atividades no exterior, nem todos os bancos têm presença regional e os governos obrigam as empresas a trabalharem com bancos locais. No entanto, muitas empresas estão seguindo este caminho com sucesso. É mesmo possível que uma equipe faça todas as operações a partir de um local distante? Como convencer os seus gerentes a deslocalizar não apenas as operações, mas também a autoridade? Que tipo de redução de custos é possível alcançar? As unidades de negócio são cobradas por uso por um determinado período de tempo ou a empresa absorve o custo do SSC como parte do custo total da condução dos negócios? Saiba sobre a estrada que esta empresa percorreu ao compartilhar serviços na América Latina. 15:00 Tudo é digital na atualidade. Sua tesouraria está pronta para o desafio? Os gurus do TI preveem que, em pouco mais de uma década, os avanços da tecnologia de reconhecimento farão com que as interfaces de computador tornem-se quase indistinguíveis dos seres humanos. Com expectativas muito mais modestas, os tesoureiros sonham com a integração perfeita entre os seus sistemas e os dos bancos. Qual a distância até o ponto em que poderemos abrir nossos PCs e tablets e ver todos os extratos bancários, principais pagamentos, posição do caixa, moedas e uma previsão para tomar decisões em apenas uma tela? Seremos informados sobre as tecnologias disponíveis, custos, segurança e experiências. 15:40 Exposição e Coffee Break 16:20 Gerenciando o seu negócio em torno do caixa Ter uma visão de longo prazo sobre como gerenciar o capital de giro não apenas fornecerá financiamento para o crescimento sustentável das empresas, mas também as ajudará a sobreviver às crises futuras. Esta empresa melhorou o processamento de seus recebíveis e pagáveis e implementou inovações na previsão do fluxo de caixa e finanças da cadeia de fornecimento. Em vias de conseguir isso, uma importante mudança organizacional foi implementada com o apoio da alta gerência. Foram criadas KPIs mensuráveis e foram definidas responsabilidade e propriedade sobre o caixa. Assim, a necessidade de financiamento externo foi minimizada. Ouça sobre esta experiência. 17:00 China-Brasil: amor cambial, não guerras cambiais O comércio entre o Brasil e a China tem crescido de forma constante, com volumes passando de $ 6.7bn, em 2003, para quase $ 75bn, em Para garantir que os fluxos comerciais não sejam interrompidos por falta de liquidez se mais choques atingirem os mercados mundiais, os dois países assinaram um acordo de swap de moedas de 30 bilhões. Isso pode ser usado pelos dois bancos centrais para realizar swap de moedas e pelas empresas para estabelecerem comércio em moedas locais. Ouça a experiência de uma empresa que vem importando de seu fornecedor chinês em renminbi. Isto lhes permitiu reduzir riscos, reduzir custos e melhorar o relacionamento com o fornecedor. Discutimos ainda as últimas tendências no mundo da gestão de caixa na China. Táticas para tesouraria estratégica de alto desempenho O financiamento e a estratégia de gestão de risco são os novos impulsionadores de muitas tesourarias da atualidade. A função financeira vai além de simples contas a pagar e contas a receber para tornar-se a espinha dorsal das estratégias táticas para o crescimento. 14:20 Financiamento no Brasil? Enfrentando o enigma jurídico e tributário O impacto dos impostos e da burocracia é um aspecto fundamental para decidir-se sobre uma possível contração de empréstimos no Brasil. Os requisitos legais do Banco Central são elevados e as alterações do IOF para apoiar a política monetária e as taxas de juros têm forçado os tesoureiros a mudarem repetidamente as estratégias de financiamento. Porém, recentes mudanças nas regras dos preços de transferência estão ameaçando tornar ineficientes algumas estruturas offshore. Existem algumas formas de financiamento que não estão sujeitas ao IOF, especialmente pelo BNDES e àqueles ligadas às exportações. As operações de financiamento offshore e de troca para a moeda local podem ser caras. Nesta sessão, um especialista fala sobre o impacto fiscal das diferentes opções de financiamento e as estruturas mais eficientes para você. 15:00 Melhorando os controles de tesouraria globalmente Para gerenciar proativamente os riscos e a liquidez, esta empresa precisava ter uma visão global. Para tanto, decidiu centralizar a gestão de tesouraria e a infraestrutura de conectividade bancária com um único sistema de gestão de tesouraria e uma única plataforma de comunicação bancária. A empresa escolheu o Swift para reduzir o volume dos fluxos entre empresas e obter padronização máxima. Isto resultou em grandes melhorias na segurança e eficiência no processo de gestão de caixa. Melhorou os controles e possui uma abordagem transparente em relação à segurança das transações em todos os seus bancos e países, permitindo que os signatários em diferentes locais assinem digitalmente as transações. Como está funcionando? 15:40 Exposição e Coffee Break 16:20 Permanecendo no topo da montanha-russa do mercado de câmbio As empresas brasileiras permanecem em alerta sobre a volatilidade do mercado de moeda. Movimentos inesperados podem atingir a rentabilidade e afetar o tamanho da dívida em moeda estrangeira de uma empresa. Aliados aos fatores internacionais, a incerteza sobre as intervenções no mercado de câmbio pode ter um efeito no caminho da moeda. Como as empresas estão mitigando o risco de câmbio? Que estratégias e produtos estão usando e qual o seu impacto fiscal? 17:00 Dando uma chance aos seus fornecedores Com as pequenas empresas enfrentando custos de financiamento exorbitantes ou negação direta de crédito bancário, as grandes empresas enfrentam sérios riscos na continuidade de suas cadeias de fornecimento. Este desequilíbrio no acesso ao financiamento não vai desaparecer da noite para o dia. As empresas que desejam manter seus fornecedores saudáveis precisam encontrar-lhes fontes de financiamento mais baratas. Esta tesouraria trabalha em estreita colaboração com a equipe de compras e implementou um programa abrangente de cadeia de fornecimento financeiro. Isso permitiu à empresa otimizar os fluxos de caixa, melhorar o capital de giro e reduzir custos. Também aumentaram a transparência e a visibilidade no processo de pagamento. Ouça sobre a infraestrutura do banco e a tecnologia usada para vincular o financiamento e cadeias de suprimentos. 17:40 Coquetel de recepção aos participantes 17:40 Coquetel de recepção aos participantes Siga a EuroFinance no twitter #eurofinance Inscreva-se até o dia 4 de Outubro de 2013 para obter descontos significativos.

4 DIA 2 Programa da conferência Quarta-feira 13 de novembro Conferência presidida por: Dr Luiz Roberto Calado Vice-Presidente IBEF & Diretor, BRAiN Brasil 08:30 Café e abertura da exposição 09:00 Financiamento a longo prazo: em direção a mercados secundários mais profundos Em decorrência dos elevados custos de capital de longo prazo, o Brasil carece de investimentos em infraestrutura e isso é limitar o crescimento. A maior parte dos financiamentos vem de empréstimos bancários, especialmente do BNDES. A emissão de títulos tem aumentado de forma constante, mas o mercado de ações permanece subdesenvolvido. É necessária mais profundidade para permitir o investimento de carteira estrangeira de grande escala. No entanto, isso não vai mudar se as altas taxas de juros e de inflação continuam a ser importantes traços da economia do Brasil. Por que investir em ações quando é possível ter rendimento sobre obrigações indexadas? O que precisa mudar para disponibilizar mais dessas opções de financiamento corporativo e para facilitar as opções de investimento? Que mudanças o governo deve fazer? 09:40 Inclusão na mudança e sua empresa Brasil ocupa o quarto lugar do mundo em termos de número de telefones celulares, ainda que mais de um terço de sua população não tenha uma conta bancária. Casar os recursos dos telefones celulares com os serviços bancários parece ser o caminho a seguir ao oferecer serviços às pessoas que não têm banco. Isso permite que os bancos ofereçam transferências monetárias com menor volume mais baratas, que os clientes não precisem percorrer os meandros de se registrar como um cliente bancário e que não haja nenhum software complexo envolvido. Mas ainda é cedo. A oferta ainda está fragmentada entre muitos concorrentes com diferentes padrões e protocolos. Há legislação em preparação para tornar as coisas mais fáceis para pagamentos móveis. Que modelo vai prevalecer? Qual é o futuro dos pagamentos móveis e como as empresas podem se beneficiar? 10:20 Exposição e Coffee Break Patrocinado por: 11:00 Novas regras de compensação: as empresas terão benefícios? A fim de evitar fraudes, as autoridades brasileiras estão mudando as regras para câmaras de compensação, fazendo pagamentos mais automatizados. Embora as empresas costumem não saber, as operações acima de R$ e os boletos acima de R$ devem ser compensadas em tempo real. Isso permitiria que as empresas acelerassem o capital de giro. Caso os bancos decidirem passar-lhes os benefícios. Será? Essa mudança significa que os bancos perderão o prazo de compensação, terão que adaptar os seus sistemas e os períodos de corte mudarão. A decisão ainda não foi tomada. 11:40 Passeie pelos mercados de alto crescimento Chile, Peru, Colômbia e México estão entre os países da América Latina superando a economia global. As empresas buscam por oportunidades para crescer nestes mercados e as tesourarias precisam estar atentas às oportunidades de crescimento de longo prazo. Contudo, na prática, como é a gestão do caixa nestes mercados de alto crescimento? Os pagamentos e recebimentos com certeza são diferentes, assim como a regulamentação. As moedas embora altamente regulamentadas com frequência vêm sendo difíceis de prever. Enquanto isso, alguns países oferecem possibilidades locais de financiamento, o que têm implicações nos custos e questões de caixa empatado. Ao criar a Aliança do Pacífico e a MILA, esses países seguem em direção contínua à integração que poderia trazer vantagens, mas também concorrência aos investimentos no Brasil. Olhamos o ambiente regulamentar e bancário, além dos riscos e oportunidades às quais você deve estar atento. 12:20 Veredito da tesouraria: sua visão de longo prazo Esta é a sua oportunidade de contribuir com a sua opinião sobre a tesouraria e questões de finanças de longo prazo. Em nossa sessão de votação eletrônica, você será capaz de comparar os seus pontos de vista com o dos os participantes presentes e também com os participantes de outros eventos Eurofinance em todo o mundo. Ao mesmo tempo, poderá ouvir a opinião de especialistas profissionais de Finanças e Tesouraria e como eles analisam suas respostas. 13:00 Almoço 14:20 Expandindo as asas da sua tesouraria As empresas na América Latina estão se expandindo para além da região e as tesourarias precisam crescer com elas. Mas como é possível ser eficiente e manter o controle ao pagar em um continente e receber em outro, operando em múltiplas moedas, com vários bancos e fusos horários? Ter a estrutura e a tecnologia de tesouraria certas é essencial para ter a visibilidade e a velocidade de reação necessárias à gestão de tesouraria internacional. Descubra como esta multinacional abordou os desafios. 15:00 Por trás de cada grande banco existe conectividade simples e segura O Swift continua a reunir impulso em muitos mercados, com muitas empresas maiores escolhendo-o para padronizar a conectividade bancária e melhorar a segurança. Parece que o XML está se espalhando não só na Europa e Estados Unidos, mas também na América Latina, com empresas exigindo-o de seus bancos. Mas, por terem sempre se concentrado no desenvolvimento de suas próprias soluções eletrônicas, nem todos os bancos na América Latina oferecem o mesmo nível de serviço ou têm as mesmas capacidades em todos os países. Os custos e os contratos para usar o Swift não devem ser menosprezados. Uma vez que há uma troca de informações confidenciais, implementar o Swift pode envolver a assinatura de muitas exonerações de responsabilidade. Mas há benefícios e novos avanços, como BPOs (obrigação de pagamento bancária) na área de finanças comerciais que poderiam tornar o Swift ainda mais atraente neste ambiente fragmentado de serviços bancários eletrônicos. Aprenda sobre eles. 15:40 Exposição e Coffee Break Obstáculos de longo prazo? Os impostos sempre estarão conosco Mesmo que o crescimento engate, uma das questões para se atentar no Brasil são os impostos. Os negócios podem ser incríveis, mas se as suas empresas não estiverem estruturadas, os impostos podem torná-las não lucrativas. E a legislação não é apenas complicada, mas também muda o tempo todo. Saber como movimentar dinheiro dentro e fora do país é fundamental. Por exemplo, as regras de preços de transferência mudaram em janeiro de 2013, impactando as empresas com veículos offshore. Veja esta abordagem integrada para otimização dos impostos Faça os seus investimentos funcionarem para o seu dinheiro As empresas no Brasil estão indo bem e os tesoureiros enfrentam o desafio de investir seu dinheiro em excesso. As previsões sobre retornos não são particularmente favoráveis. Há situações em que você pode até mesmo perder dinheiro quando a inflação é levada em conta. Quais são bons investimentos com baixo risco e retorno razoável? Quais as implicações da permanência das baixas taxas de juros para os tesoureiros? Este painel busca futuro. 17:40 Fim da conferência Participe do LinkedIn América Latina eurofinance/linkedinlatam Veredito da tesouraria Dia 2, 12:20 Sessão de votação capturando os pontos de vista dos tesoureiros minuto a minuto. Patrocinado por Inscreva-se até o dia 4 de Outubro de 2013 para obter descontos significativos.

5 Curso pré-conferência Segunda-feira 11 de novembro, 2013 Gestão de Riscos Corporativos O curso abordará conceitos de gestão de riscos corporativos e como esses conceitos podem efetivamente ser aplicados na organização como um todo. Em particular, serão apresentados detalhes da gestão de riscos financeiros e as responsabilidades da tesouraria nesse contexto. Os participantes estarão aptos a iniciar o processo de desenho e implementação de um programa de gestão de riscos financeiros bem como definir e implantar estratégias de mitigação. Instrutores do curso: Paulo Mantovani, Senior Manager, PwC Jacqueline Ribeiro, Manager, PwC 08:30 REGISTRO E CAFÉ 09:00 Boas vindas e introdução 09:10 O mercado de câmbio estrangeiro Taxas de câmbio spot, as taxas de reciprocidade e crossrates Forward Outrights e swaps e seus usos: a relação com os mercados monetários Arbitragem de juros com cobertura Operações de curto-prazo Opções de tempo Taxas forward/forward Non-deliverable forwards (NDF) 10:00 O gerenciamento do risco da taxa de juros de curto prazo Taxas de juros forward/forward A curva de juros Contratos da taxa forward (forward rate agreements FRAs) a mecânica; o uso pelos captadores e originadores de recursos Os futuros de taxa de juros pricing, a mecânica de negociação; futuros comparados aos FRAs 10:45 COFFEE-BREAK 11:00 Swaps de taxas de juros Conceitos e mecânica dos swaps Precificação de swap swaps de longo prazo e arbitragem de crédito; swaps de curto prazo e FRAs / futuros Aplicações - swaps de ativos e passivos Calculando o custo total dos empréstimos Calculando o retorno total de um investimento 12:00 Swaps de Moeda Precificação para swap de moeda Aplicações hedging para fluxos comerciais; swaps de ativos e passivos Comparação com os forwards cambiais 13:00 ALMOÇO 14:00 Opções de taxa de juros e moeda Terminologia e mercados das opções Precificação - conceito do ativo subjacente; opções européias e americanas Escolhendo entre as opções e forwards Instrumentos híbridos / sintéticos range forwards, forwards de participação, forwards de quebra; caps, floors, collars e estruturas zero-cost Pesquisa de opções exóticas opções de barreira; opções de médias 15:45 COFFEE-BREAK 16:00 Gestão da exposição Definição e análise de diferentes tipos de exposição transação; conversão; econômico / competitivo Atitudes corporativas e escrevendo uma política cambial corporativa Estrutura de responsabilidade e procedimentos para a tomada de decisões Relatórios e avaliação de desempenho Técnicas e estratégia de hedging Gestão da dívida 17:00 Fim de curso entrega dos certificados Amplie seus conhecimentos com casos práticos e exercicios que são aplicados no dia a dia da Tesouraria. São eficientes suas operações de tesouraria a nível fiscal? Obtenha respostas e idéias Junte-se à Rede Corporativa de Tesoureiros da EuroFinance, um serviço global para profissional de tesouraria. Especialistas liderando discussões Benchmarking especialista Relatórios e análises

6 Patrocinadores e Parceiros Principal Patrocinador oficial O Bradesco é um dos líderes de mercado em serviços de cash management, com uma extensa rede de atendimento que conta com mais de 81 mil pontos em todo o País. Além disso, oferece variado portfólio de produtos e serviços que atendem a diferentes necessidades, de forma personalizada. Entre eles, pagamentos, cobrança, folha de pagamento, conciliação bancária, cartões de crédito e muitas outras soluções. E o que é melhor: tudo de forma eletrônica e segura para facilitar ainda mais o dia a dia dos Clientes. Acompanhando a crescente globalização, o Bradesco firmou parceria com 37 bancos internacionais especializados em cash management. Mais do que isso, é o único banco da América Latina a aderir à Connector, rede internacional de bancos que visa à prestação de serviços de cash management. É assim que o Bradesco é Presença lado a lado em Cash Management no Brasil e no mundo. João Carlos Gomes da Silva Diretor T: joaocarlos@bradesco.com.br Sérgio Saraiva Gerente Local e Global Cash Management e Client Referrals T: saraiva@bradesco.com.br Patrocinador global Bank of America Merrill Lynch é uma das maiores instituições financeiras do mundo, oferecendo uma gama complete de serviços bancários, investimentos, gestão de ativos e outros produtos e serviços financeiros. É um dos principais bancos globais com operações de private banking, corporate e investment banking, operações de mercado de capitais, fornecendo services inovadores de M&A, emissão de dívidas e ações, empréstimos, comercio exterior, gestão de risco, research, administração de liquidez e gestão de pagamentos. Clientes podem esperar acesso a um conjunto abrangente de produtos de classe mundial, serviços e o conhecimento de uma organização que atenda clientes através de operações em mais de 40 países no qual possui relacionamentos com 97 por cento da Fortune EUA 500 empresas e 73 por cento da Fortune Global 500. Para obter informações adicionais sobre o Bank of America Merrill Lynch, visite o site Marcelo Moussalli Managing Director, Latin America Corporate Sales Executive, Global Treasury Solutions marcelo.augusto.moussalli@baml.com Annali Duarte Director, Latin America Treasury Sales Manager, Global Treasury Solutions annali.duarte@baml.com Patrocinadores oficiais O Grupo HSBC é uma das maiores organizações de serviços financeiros do mundo, com 148 anos de experiência. Presente em mais de 80 países, possui cerca de escritórios na Europa, Ásia, Américas, Oriente Médio e África, atendendo mais de 58 milhões de clientes ativos. Estabelecido no Brasil desde 1997, o HSBC oferece uma ampla gama de soluções locais e globais, incluindo serviços de Cash Management, Trade, Receivables Finance e Asset Management, bem como soluções inovadoras desenhadas de acordo com as necessidades dos nossos clientes Commercial Banking e Global Banking and Markets. Jorge Gonzalez jorge.gonzalez@hsbc.com.mx Diretor Regional de Vendas PCM para América Latina Cash Management Global HSBC Bank Mexico Marco Siqueira marco.a.siqueira@hsbc.com.br Superintendente Executivo de Cash Management HSBC Bank Brasil Patrocinadores e Expositores Patrocinador global

7 Patrocinadores e Parceiros Patrocinadores oficiais Investindo forte no Brasil Em atividade desde 1982, o Santander Brasil é o terceiro maior banco privado do País. De acordo com o balanço do primeiro semestre de 2013, o banco possui ativos totais de R$ 468,05 bilhões e uma carteira de 21,3 milhões de contas correntes. Presente em todas as regiões do Brasil, conta com uma infraestrutura robusta, composta por agências, postos de atendimento e uma rede de mais de 17 mil equipamentos de autoatendimento. Nosso foco está alocado nas operações de varejo, mas somos um Banco universal, que atua também nos mercados de Atacado, Gestão de Recursos de Terceiros e Seguros. Para suportar uma operação tão ampla, contamos com uma equipe forte, com cerca de 51 mil funcionários. Em junho, o Grupo Santander foi eleito o banco mais sustentável do mundo em 2012, e o Santander Brasil o banco mais sustentável das Américas, pelo Financial Times e o IFC (International Finance Corporation). Charleen Baumgart Head of International Cash Management T: charleen.baumgart@santander.com.br Marco Antonio Bernardes International Cash Management T: marco.antonio.a.bernardes@santander.com.br J.P. Morgan é um dos maiores fornecedores globais de produtos para gestão de caixa, liquidez, serviços de trade e conta controlada ( escrow ). Estes produtos e serviços ajudam a solucionar os desafios atuais de capital de giro e eficiência financeira enfrentados pelas Tesourarias. Mais de empresas, instituições financeiras e órgãos governamentais, em mais de 180 países, confiam os seus negócios ao J.P. Morgan. Harvey Colli Brazil Corporate Sales Head, J.P. Morgan Treasury Services Av. Brigadeiro Faria Lima, 3729, 14o. andar, Sao Paulo-SP, Brasil T: harvey.colli@jpmchase.com Com mais de colaboradores em mais de 70 países, o Deutsche Bank conta com estrutura global e experiência local para oferece soluções inovadoras para seus clientes. Sua área de Global Transaction Banking (GTB) oferece soluções de banco comercial para clientes corporativos e instituições financeiras. Com expertise global em Cash Management, Trade Finance, Trust & Security Services, Direct Secutiry Services e Trust and Agency Services, GTB oferece no Brasil serviços como: cash management local e internacional, financiamento à operações de comercio exterior, mecanismos de mitigação de riscos para comércio exterior, desconto de recebíveis local e internacional, serviços de conta vinculada, de agente e de custódia, entre outros. Ivo Katz Head of Cash Management Corporates Brazil T: ivo.katz@db.com Fernanda Sacramento Sales for Cash Management Corporates Brazil T: fernanda.sacramento@db.com Fernando Kochi Sales for Cash Management Corporates Brazil T: fernando.kochi@db.com Av. Brigadeiro Faria Lima, 3900, São Paulo, Brazil Parceiros de mídia Publicação oficial Apoio

8 Formulário de inscrição Gerenciamento Internacional de Tesouraria, Caixa e Riscos para Empresas no Brasil de novembro 2013, Tivoli São Paulo Mofarrej, Brasil Inscreva-se e efetue o pagamento online em Use este código no momento da inscrição: Preço para participantes Inscreva-se e efectue o pagamento até Sexta-feira, 4 de outubro de 2013, e obtenha um desconto significativo. Se o pagamento não for recebido até esta data, ser-lhe-á cobrado o valor total da taxa de inscrição. Membros de tesourarias empresariais ou que exerçam funções na área financeira em empresas Inscrição antecipada Inscrição completa Dois dias de Conferência US$1,535 US$2,025 Curso de treinamento de 1 dia* US$1,205 US$1,515 Conferência de 2 dias+ curso de treinamento de 1 dia* US$2,465 US$3,135 Instituições financeiras, fornecedores de sistemas, consultores, advogados e contabilistas Inscrição antecipada Inscrição completa Dois dias de Conferência US$1,665 US$2,155 Curso de treinamento de 1 dia* US$1,205 US$1,515 Conferência de 2 dias+ curso de treinamento de 1 dia* US$2,745 US$3,415 * Curso de treinamento pré conferência A EuroFinance lamenta que consultores contábeis e financeiros não serão autorizados a frequentar este curso e recusará a admissão com esta base. Por favor, preencha em letras maiúsculas e com tinta preta Pessoa que efetua a reserva: Função: Tel: Nome do participante (Essa sessão deve ser preenchida por inteiro) Título: Sr./Sra..: Nome(s): Sobrenome: Função: Departamento: Empresa: Endereço: Cidade: Estado: CEP: País: Por favor fornecer o seu número CPF: Tel: Fax: Assinatura: Data: A EuroFinance faz parte do Economist Group. Ocasionalmente, as empresas do The Economist Group irão contactá-lo diretamente acerca das novas funcionalidades, eventos, ofertas especiais e para efeitos de pesquisa de mercado. Assinale esta caixa se você deseja receber informações nossas por . Iremos supor que podemos contatá-lo a menos que você marque as caixas: Nenhum contato por correio Nenhum contato por telefone Nenhum contato de outras empresas do The Economist Group, por correio ou telefone The Economist Group é uma organização global e funciona mundialmente com uma política de privacidade exigente. Para ler mais sobre a nossa empresa e a nossa política de privacidade, consulte Está interessado na formação in-house? Sim Não Como tomou conhecimento da nossa organização? Publicidade Associação Mailing direto Internet Patrocinador Troca de informações Outro? Por favor, especifique: Descontos especiais 25% desconto para sócios de associação de tesouraria (Estes descontos não podem ser usados junto com qualquer outra oferta) Nome da associação: Nome do associado: Método de pagamento Para pagamentos com cartão de crédito, por favor registre-se e pague através do site ou envie este formulário com os dados do seu cartão de crédito por fax para +44 (0) Por favor debitar US$: no meu cartão de crédito Eurocard Mastercard Visa Delta Amex Número do cartão: Data de validade: (MM/AA) Assinatura do titular do cartão: Data: Nome do titular do cartão: Endereço da fatura, se diferente do acima mencionado: Transferência Bancária: Barclays Bank PLC Nome to titular: EuroFinance Conferences Ltd Sort code: Account no: SWIFT: BARCGB22 IBAN: GB30BARC Por favor, indique o nome do participante e o código da referência 449 nos detalhes de transmissão. 3 formas fáceis de se inscrever: Tem alguma dúvida? Entre em contato com a nossa equipe responsável pelas inscrições no n.º +44 (0) ou através do registrations@eurofinance.com Online: Fax: Preencha o formulário, destaque-o e envie-o por fax para +44 (0) Correio: EuroFinance, Floor 5, 20 Cabot Square, Canary Wharf, London, E14 4QW, UK Foi convidado por um patrocinador/expositor, e em caso de resposta positiva, por qual? A que setor da indústria pertence a sua empresa? Tem algum requisito especial? (por exemplo: dieta, auxiliar auditivo, etc.) Qual é o volume de negócios anual da sua empresa? Abaixo dos US$100 milhões US$100 US$499 milhões US$500 US$999 milhões US1 US$9.9 bilhões Acima de US$10 bilhões Qual é a capitalização de mercado anual da sua empresa/grupo? US$ milhões: A taxa de inscrição inclui: Refrigerantes, almoço, documentação completa e os materiais para a conferência, (não inclui a estadia). Todas as taxas incluem os descontos publicados. As despesas cobradas pelas transferências bancárias são da responsabilidade do pagador. A EuroFinance Conferences Limited reserva-se o direito de alterar os conteúdos do programa, oradores ou seqüência em qualquer momento devido às circunstâncias que estejam além do seu controle. Estadia: A EuroFinance Conferences aconselha a fazer a reserva da estadia com a maior antecedência possível, uma vez que acomodações estarão sujeitas à disponibilidade no momento da reserva. Termos de cancelamento: O recebimento deste formulário de reserva assinado (com ou sem pagamento) constitui um acordo formal para participar desta conferência/curso, aplicando-se os termos de cancelamento. Reembolsos integrais estão disponíveis para todos os cancelamentos recebidos por escrito (carta, ou fax) 28 dias antes da data de início da conferência/curso. NÃO HAVERÁ REEM- BOLSO OU CRÉDITOS APÓS ESSA DATA, E TODO PAGAMENTO PENDENTE SERÁ EXIGIDO INTEGRAL- MENTE. A opção de transferência para outra conferência ou curso está sujeita à disponibilidade de vagas. Todos os detalhes de confirmação serão enviados após o recebimento do formulário de reserva. As taxas de participação não serão reembolsadas (independentemente da data da reserva) no caso ou ameaça de guerra, terrorismo ou circunstâncias fora do controle dos organizadores. Descontos promocionais: A EuroFinance lamenta o fato dos descontos adicionais recebidos após a inscrição não poderem ser aplicados retroativamente para reduzir o preço original cobrado. Traje: Social Local: Hotel Tivoli São Paulo - Mofarrej, Alameda Santos, Cerqueira César, São Paulo, Brasil. Endereço incorreto: Se algum dos detalhes da etiqueta de endereço estiver incorreto, por favor, envie uma mensagem via para update@eurofinance.com. 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