Conference Call Resultados 3T de novembro de 2012

Transcrição

1 Conference Call Resultados 3T12 12 de novembro de 2012

2 Márcio Utsch 2

3 3T12 x 2T12 Crescimentos de volume e receita com melhoria de margens 3

4 3T12 x 2T12 Volume Perspectiva para o 2º semestre anunciada no relatório do 2T12 No segundo semestre, esperamos a elevação do volume de vendas de produtos de todas as marcas: Havaianas continuará a crescer com a nova coleção Topper e Rainha terão novas coleções em futebol, running e casual Mizuno terá suas vendas fortalecidas graças à normalização das importações O varejo seguirá expandindo-se: previsão de abertura de 40 franquias de Havaianas no Brasil Essas medidas foram implementadas resultando no crescimento do volume e da receita dos negócios no Brasil 4

5 3T12 x 2T12 Volume > resultados Vendas de sandálias no Brasil foi 23,1% maior que a do 2T12 Início das vendas da coleção 2012/2013 de sandálias Mais 16 franquias Havaianas abertas no 3T Crescimento de 170% nas vendas de calçados Soul Collection 5

6 3T12 x 2T12 Volume > resultados Vendas de calçados esportivos + Timberland no Brasil foi 45,3% maior que a do 2T12 Rainha ganhou espaço nos pontos de venda com a coleção de calçados para running Topper lançou novas chuteiras e vestuário Instinct e estreou no running Mizuno lançou o tênis Wave Enigma 2 e a chuteira Ignitus 2 Normalização das importações fez o volume de Mizuno subir 57% do 2T para o 3T Lançamento da coleção primavera-verão de Timberland 6

7 3T12 x 2T12 Volume > resultados Aumentos dos volumes de sandálias e esportivos geram um aumento de 22,7% no volume de vendas de calçados no Brasil 7

8 3T12 x 2T12 Receita Perspectiva para o 2º semestre anunciada no relatório do 2T12 O que aconteceu no 3T12 Aumento dos preços de sandálias e de calçados esportivos em linha com a estratégia de preços das marcas e análises de mercado Aumento dos preços de sandálias e calçados esportivos praticados no 3T12: de 2,5% a 10% Aumento da participação de sandálias de maior valor agregado no mix de vendas Havaianas: mix de maior valor agregado foi em linha com o 2T12 8

9 3T12 x 2T12 Receita > resultados Receita líquida no Brasil foi 25,1% maior que a do 2T12 9

10 3T12 x 2T12 Margens Perspectiva para o 2º semestre anunciada no relatório do 2T12 O que aconteceu no 3T12 Foco na gestão de custos, com economias em todas as etapas dos processos de fabricação de calçados e nas despesas gerais de fabricação com a implementação do Projeto Lean Manufacturing Redução no custo da borracha, em reais, foi significativa no 3T DGF foi 4% menor mesmo com aumento de 22,7% no volume faturado de sandálias e calçados esportivos Nas fábricas de Campina Grande e Santa Rita (PB), o projeto teve avanços significativos em redução de lead time, custos de fabricação e aumento de qualidade Rígido controle das despesas operacionais apoiado pelo orçamento matricial SG&A Brasil foi 2,8 p.p. menor: 3T12 = 28,9% da receita líquida 2T12 = 31,7% da receita líquida 10

11 3T12 x 2T12 Margens > resultados Resultados alcançados no 3T12 11

12 3T12 x 2T12 Argentina Perspectiva para o 2º semestre anunciada no relatório do 2T12 Avanço no plano de recuperação de margens na Argentina O que aconteceu no 3T12 Aumento do volume e da receita 12

13 3T12 x 2T12 Argentina Perspectiva para o 2º semestre anunciada no relatório do 2T12 Avanço no plano de recuperação de margens na Argentina O que aconteceu no 3T12 Estabilização das margens sinalizando o início do processo de recuperação 13

14 José Roberto Lettiere Desempenho Financeiro Consolidado 3T12 x 3T11 14

15 Principais Indicadores Consolidados Resultados Financeiros Consolidados (R$ milhões, exceto margens) 3T11 2T12 3T12 2T12 x 3T12 3T12 x 3T11 9M11 9M12 9M12 x 9M11 Receita Líquida 686,6 727,3 794,2 9,2% 15,7% 1.871, ,4 16,0% Lucro Bruto 313,0 313,3 322,1 2,8% 2,9% 858,5 923,1 7,5% Margem Bruta 45,6% 43,1% 40,6% -2,5 p.p. -5 p.p. 45,9% 42,5% -3,4 p.p. EBITDA 108,6 74,4 103,3 38,8% -4,9% 316,9 284,2-10,3% Margem EBITDA 15,8% 10,2% 13% 2,8 p.p. -2,8 p.p. 16,9% 13,1% -3,8 p.p. Lucro Líquido 87,5 61,4 74,1 20,7% -15,3% 248,6 213,7-14% Margem Líquida 12,7% 8,4% 9,3% 0,9 p.p. -3,4 p.p. 13,3% 9,8% -3,5 p.p. Saldo de Caixa 683,6 621,0 660,3 6,3% -3,4% 683,6 660,3-3,4% Posição Financeira Líquida 366,2 385,5 361,0-6,4% -1,4% 366,2 361,0-1,4% Resultados Operacionais Volume de Vendas (milhões pares/peças) 3T11 2T12 3T12* 2T12 x 3T12 3T12 x 3T11 9M11 9M12* 9M12 x 9M11 Consolidado 65,723 63,880 71,011 11,2% 8,0% 184, ,776 8,7% * Volume faturado 15

16 3T12 x 3T11 Volume Volume faturado consolidado aumentou 8% NEGÓCIOS NACIONAIS: +10,4% +10,4% em sandálias +41,3% em calçados esportivos Mizuno: +57% = (phasing do 2T12) Topper: +9% = nova coleção Instinct e lançamento de calçados para running NEGÓCIOS INTERNACIONAIS: -7,5% -19,1% na Argentina: Demanda contraída em % nos EUA + 21% na Europa - 9% nas Exportações: houve antecipação de exportações para a Argentina no 2T12 16

17 3T12 x 3T11 Receita líquida Receita líquida consolidada subiu 15,7% NEGÓCIOS NACIONAIS: +13,7% Aumento de volume, reajuste de preços de sandálias e de artigos esportivos e mix mais rico NEGÓCIOS INTERNACIONAIS: +21,4% Crescimentos das receitas em moedas estrangeiras + desvalorização do real Alpargatas USA: +45,8% em dólar Alpargatas Europa: + 41,3% em euro Alpargatas Argentina: + 4,1% em peso 17

18 3T12 x 3T11 Margem bruta Custo da borracha menor ajudou a reduzir o impacto da alta de outros custos Custo mais elevado de produtos acabados importados, resultante do aumento de seus preços em dólar e da desvalorização do real Incremento do custo da MOD e aumento das despesas gerais de fabricação, por volume maior e por gastos mais elevados com MOD, energia e serviços de terceiros Variação cambial e menor diluição de custos fixos na Argentina 18

19 3T12 x 3T11 EBITDA Margem EBITDA de 15,4%, antes da variação cambial e commodities, fica em linha com a do 3T11 19

20 3T12 x 3T11 Lucro líquido Impactado pelo EBITDA e resultado financeiro menores Menor volume médio de caixa aplicado Queda nas taxas de juros 20 20

21 3T12 x 3T11 Caixa Geração operacional de caixa de R$ 135,1 milhões 21

22 3T12 x 3T11 Posição financeira líquida Posição financeira líquida de R$ 361 milhões reforça a solidez financeira da Alpargatas 22

23 9M12 Evolução das Ações ALPA4 valorizou-se 30% e ALPA3 37% nos 9M12. Ibovespa valorizou-se 2% 23

24 9M12 Remuneração dos Acionistas R$ milhões 85,0 21,0 Serão pagos em 12/12 78,6 64,0 R$ 21,8 milhões pagos em 4/7 R$ 21,6 milhões pagos em 18/4 R$ 20,6 milhões pagos em 3/

25 Márcio Utsch Mensagem Final 25