Aumento do Patrimônio Atingimento da Meta Atuarial Principais Destaques 1. Perfil Institucional A Fundação CAGECE de Previdência Complementar CAGEPREV, criada através da Lei Estadual nº 13.313, de 30 de junho de 2003 e autorizada a funcionar por prazo indeterminado pela Portaria nº 24, de 12 de fevereiro de 2004, da Secretaria de Previdência Complementar SPC, órgão vinculado ao Ministério da Previdência e Assistência Social MPAS e patrocinada pela Companhia de Água e Esgoto do Ceará CAGECE, apresenta aos seus participantes e assistidos uma visão geral dos resultados alcançados no período de janeiro a dezembro de 2012. A CAGEPREV é uma entidade fechada de previdência complementar, sem fins lucrativos e tem como finalidade a administração de planos de benefícios de previdência complementar dos empregados da CAGECE. Em 31 de dezembro de 2012, a CAGEPREV contava com 1.027 participantes, sendo a sua composição demonstrada na tabela e gráfico abaixo: PUBLICO DO PLANO CV (dezembro/2012) Descrição Quantidade (%) Participantes Ativos 913 88,90 Participantes As sis tidos (Autopatrocinados - PRSP) 4 0,39 Beneficiários As sis tidos (Pens ionistas) 100 9,74 Participantes As sis tidos (Apos entados) 10 0,97 Total 1.027 100 Dependentes 1.428 4 100 10 913 Ativos Aposentados Autopatrocinados Pensionistas 1
2. Patrimônio Social Juntamente com seus investimentos, a CAGEPREV fechou o período de janeiro a dezembro de 2012 com um Patrimônio de R$ 89,85 milhões representando um crescimento de 25,57% em relação ao ano de 2011. A evolução do Patrimônio da CAGEPREV está representada no gráfico e quadro demonstrativo do crescimento. 100 Evolução do Patrimônio 90 80 89,85 70 60 50 58,80 71,56 40 45,98 30 35,44 20 10 14,21 18,21 22,42 26,44 0 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 dez-2012 O Patrimônio Social da CAGEPREV é composto pelas provisões matemáticas (benefícios concedidos e benefícios a conceder) e pelos fundos (previdencial e administrativo). As Provisões Matemáticas são constituídas pelos: a) benefícios concedidos corresponde ao valor atual dos compromissos futuros a serem pagos pela Fundação em relação aos atuais aposentados e pensionistas e; b) benefícios a conceder corresponde ao valor presente dos benefícios futuros (ainda não concedidos), não compreendendo as contribuições futuras dos Participantes e da Patrocinadora para os Participantes Ativos que não adquiriram os direitos de aposentadoria e pensão. A constituição dos Fundos é composta pelos fundos: a) previdenciais recursos de contribuições patronais não portadas e também não resgatadas por participantes que fizeram a opção por resgate de suas contribuições laborais e; b) administrativos correspondem ao patrimônio do Plano de Gestão Administrativa. 2
3. Investimentos A CAGEPREV, no período de janeiro a dezembro de 2012, rentabilizou sua carteira de investimentos em 19,27%, ultrapassando a meta atuarial do mesmo período (12,54%), em 53,67%. O total dos investimentos, que ao final do ano de 2011 apresentava o montante de R$ 69,86 milhões, saltou para R$ 88,77 milhões no final de dezembro de 2012, representando um crescimento de 27,07%. O desempenho, a alocação e o rendimento dos investimentos no período de janeiro a dezembro de 2012 podem ser vistos no quadro e nos gráficos abaixo: Investimentos - Estrutura e Desempenho Segmento R$ Rentabilidade Participação (%) Rentabilidade Acumulada em Dez/2012 (%) 2012 (%) Renda Fixa 76.927.556,20 86,66% Sulamerica Aqua 35.646.667,63 46,34% 1,55% 14,05% CEF Aqua 36.884.278,62 47,95% 2,18% 12,77% BB IMA-B 2.265.494,89 2,94% 1,88% 13,27% BB IRF-M 2.131.115,06 2,77% 0,94% 6,56% Renda Variável 5.070.086,96 5,71% 0,26% 7,55% Banco Safra 1.984.491,53 39,14% 4,03% 18,54% Expertise 3.085.595,43 60,86% 2,85% 2,85% Empréstimos 6.396.698,54 7,21% 1,64% 20,13% Imóveis 374.663,98 0,42% 0,11% -0,19% Total 88.769.005,68 100% 2,09% 19,27% INPC + 6% (Meta Atuarial) 1,21% 12,54% Atingimento da Meta (%) 72,73% 53,67% Fonte: CAGEPREV 3
2,40% 2,55% 3,48% 7,21% 2,24% 41,55% 40,16% 0,42% Sulamerica Aqua CEF Aqua BB IMA-B BB IRF-M Banco Safra Expertise Empréstimos Imóveis Composição dos Investimentos em dezembro/2012 Fonte: CAGEPREV Rentabilidade Acumulada dos Investimentos em 2012 25,00% 20,00% 18,54% 20,13% 15,00% 14,05% 12,77% 13,27% 10,00% 5,00% 6,56% 2,85% 0,00% -5,00% -0,19% Sulamerica Aqua CEF Aqua BB IMA-B BB IRF-M Safra Expertise Empréstimos Imóveis 4
Indicadores - Desempenho % 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 INPC 3,42 5,05 2,81 5,10 6,48 4,11 6,47 6,08 6,20 INPC + 6% 7,04 11,32 8,91 11,31 12,92 10,41 12,83 12,42 12,54 COTA 7,24 16,76 13,57 11,09 9,29 12,65 11,65 10,36 15,72 INVESTIMENTOS 9,55 18,54 15,08 12,48 9,73 13,98 11,92 11,79 19,27 EMPRÉSTIMOS 9,86 17,37 14,36 16,68 19,48 16,08 17,91 23,22 20,13 IPCA 7,6 5,69 3,14 4,46 5,9 4,31 5,91 6,50 5,84 CDI 9,32 19,00 15,05 11,82 12,37 9,9 9,74 11,59 8,40 VALOR DA COTA 1,07 1,25 1,42 1,58 1,73 1,94 2,17 2,40 2,77 Fonte: IBGE, PROBUS, CAIXA, BB, SULAMERICA 25 20 15 10 5 0 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 INPC INPC + 6% COTA INVESTIMENTOS EMPRÉSTIMOS IPCA CDI Fonte: IBGE, Sulamérica e CAGEPREV 5
Indicadores Mensais 2012 % jan fev mar abr mai jun jul ago set out nov dez INPC 0,51 0,39 0,18 0,64 0,55 0,26 0,43 0,45 0,63 0,71 0,54 0,74 INPC + 6% 1,02 0,83 0,69 1,11 1,06 0,72 0,94 0,99 1,07 1,22 1,01 1,21 COTA 1,59 1,14 0,75 0,43 0,34 1,02 1,52 1,37 1,25 2,63 0,71 1,96 INVESTIMENTOS 1,64 1,68 1,28 0,47 0,37 1,02 1,99 1,37 1,03 4,16 0,71 2,09 EMPRÉSTIMOS 1,73 1,72 1,79 1,66 1,45 1,47 1,49 1,20 1,37 1,39 1,57 1,64 IPCA 0,56 0,45 0,21 0,64 0,36 0,08 0,43 0,41 0,57 0,59 0,60 0,79 CDI 0,89 0,74 0,81 0,70 0,73 0,64 0,68 0,69 0,54 0,61 0,54 0,53 VALOR DA COTA 2,43 2,46 2,48 2,49 2,50 2,53 2,56 2,60 2,63 2,70 2,72 2,77 4,50 4,00 3,50 3,00 2,50 2,00 1,50 1,00 0,50 0,00 jan fev mar abr mai jun jul ago set out nov dez INPC INPC + 6% COTA INVESTIMENTOS EMPRÉSTIMOS IPCA CDI Fonte: IBGE, Sulamérica e CAGEPREV 6
4. Gestão Administrativa Investimentos No período de janeiro a dezembro de 2012, o rendimento da carteira de investimentos do Plano de Gestão Administrativa PGA da CAGEPREV em renda fixa ( Bradesco FI RENDA FIXA IMA GERAL) foi positivo em 18,83%. O total dos investimentos, que ao final do ano de 2011 apresentava um montante de R$ 559 mil, aumentou para R$ 629 mil, representando um crescimento de 12,52% no mesmo período de 2012. Investimentos - Estrutura e Desempenho Segmento R$ Participação (%) Rentabilidade Dezembro/20 12 (%) Rentabilidade Acumulada em 2012 (%) Renda Fixa Bradesco FI RENDA FIXA IMA GERAL 629.811,01 100,00% 1,40% 18,83% Total 629.811,01 100% 1,40% 18,83% Fonte: CAGEPREV Despesas Para cobertura das despesas com administração das atividades da gestão previdencial e gestão de investimentos da CAGEPREV, é cobrada taxa de carregamento de 9% da soma das contribuições e benefícios do Plano de Contribuição Variável PCV, conforme estabelecido na resolução nº 29, art. 6 do Conselho de Gestão de Previdência Complementar (CGPC). O limite de 9% foi aprovado pelo Conselho Deliberativo da CAGEPREV. As despesas administrativas finalizaram o período de janeiro a dezembro de 2012 totalizando R$ 882.651,04 conforme gráfico abaixo: 142.155,06 8.848,46 4.046,83 9.142,00 175.433,58 543.025,11 Pessoal e Encargos Despesas Gerais Serviços de Terceiros Viagens e Estadias Depreciações e Amortizações Treinamentos, Congressos e Seminários 7
Pessoal e Encargos: corresponde aos gastos com remuneração da Diretoria, salários e provisões do Pessoal Próprio da Fundação e demais gastos com encargos e benefícios. Despesas Gerais: correspondem aos gastos com suprimentos, telefones, alugueis dos sistemas e demais gastos. Os gastos realizados no período foram: i) aluguel, condomínio e reforma da nova sede da CAGEPREV; ii) aluguel de novo Sistema de Empréstimo; iii) gastos com impressão e correios referente a convocação e material enviado aos Participantes para Assembleia Geral, confecção de envelopes, envio de Certificado dos Participantes e confecção dos informativos ; vi) pagamento das certificações para os Dirigentes; vii) recolhimento de PIS e COFINS. Serviços de Terceiros: corresponde aos gastos com consultorias contábil, atuarial e jurídica, auditoria contábil e demais serviços. Os gastos realizados no período foram: i) contratação de consultoria contábil; ii) reajuste do contrato da consultoria atuarial em 6,56% no mês de julho/2011 ; iii) contratação de serviços para desenvolvimento do novo site da CAGEPREV; iv) contratação de serviços para a confecção dos informativos. Viagens e Treinamentos: correspondem aos gastos com deslocamento dos Dirigentes, Conselheiros e Pessoal Próprio para participação de reuniões, treinamentos, congressos dentro e fora do Estado. Depreciação e Amortização: correspondem ao registro da redução do valor dos bens pelo desgaste ou perda de utilidade por uso, ação da natureza ou obsolescência (Depreciação) e o reconhecimento da perda do valor do ativo ao longo do tempo (Amortização). 5. Gestão Orçamentária Acompanhamento Orçamentário - Janeiro a Dezembro de 2012 Grupos Previsto Realizado Var. Abs. Var. % Previdenciário 8.358.354,82 8.730.206,13 371.851,31 4,45% Inves timentos (Rentabilidade do Plano PCV) 16.228.712,09 12.554.828,17 (3.673.883,92) -22,64% Administrativo 814.428,48 882.651,04 68.222,56 8,38% 8
6. Balancete Consolidado CAGEPREV - FUNDAÇÃO CAGECE DE PREVIDENCIA COMPLEMENTAR DISPONIVEL 7.619 EXIGIVEL OPERACIONAL 315.366 Caixa 97 Gestão Previdencial 116.641 Banco c/movimento 7.523 Gestão Administrativa 192.005 Investimentos 6.720 REALIZÁVEL 90.325.013 Gestão Previdencial 676.023 EXIGIVEL CONTINGENCIAL 188.398 Gestão Administrativa 250.174 Gestão Administrativa 188.398 Investimentos Total 89.398.817 Investimentos do Plano 88.769.006 PATRIMÔNIO SOCIAL 89.854.763 Renda Fixa 76.927.556 Patrimônio de Cobertura do Plano 89.215.784 Renda Variavel 5.070.087 Provisões Matemáticas 89.215.784 Imóveis 374.664 Benefícios Concedidos 1.553.296 Empréstimos 6.396.699 Benefícios a Conceder 87.662.488 Investimentos do PGA 629.811 Fundos 638.979 Renda Fixa 629.811 Fundos 638.979 Fundos Previdenciais 110.477 PERMANENTE 25.894 Fundos Administrativos 528.502 TOTAL DO ATIVO 90.358.526 TOTAL DO PASSIVO 90.358.526 Fonte: Demonstrações Contábeis 2012 CNPJ - 06.025.140/0001-09 Balancete Consolidado de 31 de dezembro de 2012 ATIVO PASSIVO A DIRETORIA 9