Slide 1 Resultados 3T04 27 de outubro de 2004
Slide 2 Agenda Conclusão da Reestruturação Posicionamento Competitivo Resultados Financeiros
Slide 3 Conclusão da Reestruturação A nova TSU: Com o dobro de Market Cap e Free Float Antes Após ON: 53.0% PN: 5.8% Total: 23.6% TSU TIM Brasil TSU ON: 53.7% PN: 6.0% Total: 24.0% TND TIM Brasil ON: 53.2% PN: 5.9% Total: 23.7% TIM Participações New TSU ON: 90.7% PN: 74.5% Total: 81.7% TIM Sul ON: 94.1% PN: 74.0% Total: 81.8% TIM Nordeste ON: 90.7% PN: 74.5% Total: 81.7% TIM Sul ON: 94.1% PN: 74.0% Total: 81.8% TIM Nordeste ON: Ordinárias PN: Preferenciais
Slide 4 Reestruturação Societária A nova TSU: Integração bem sucedida TIM Participações S.A Área de Concessão: Alagoas, Pernambuco Paraíba, Rio Grande do Norte, Ceará, Piauí,Paraná, Santa Catarina e cidade de Pelotas (RS) População: 44,2 milhões de habitantes Competidores: Oi e Claro (Nordeste) Vivo, Claro e Brasil Telecom (Sul) Líder Absoluto na Região Presença Nacional GSM Alta Percepção da Marca
Slide 5 Agenda Conclusão da Reestruturação Posicionamento Competitivo Resultados Financeiros
Slide 6 Milhares Líder Absoluta na Região Registrando o maior número de adições líquidas em 2004 Adições Líquidas Clientes + 145% Milhares 3.988 31% + 29% 5.161 26% 358 69% 74% 146 3QT3 3T04 3T03 3T04 Pré-pago Pós-pago Total de celulares na região: 11.1 milhões Taxa de Penetração: 25.2% Market Share em toda a região: 46.3% Market share no sul: 50.2% Market share no nordeste: 42.8% Presença Regional
Slide 7 Rápida Expansão do GSM Cobertura GSM - Sul Cobertura GSM - Nordeste 279 cidades cobertas 91% da população urbana 840 BTS (Base transceiver stations) 235 cidades cobertas 78% da população urbana 933 BTS (Base transceiver stations)
Rápida Migração para GSM Slide 8 Evolução da Base de Clientes Foco em GSM 3.987,6 4.228,4 4.454,9 4.802,6 5.160,9 4% 8% 16% 25% 1.282.094 clientes GSM: acréscimo de 70.9% sobre o 2T04 25% do total da base 16% da base do Nordeste 33% da base do Sul 3T03 4T03 1T04 2T04 3T04 TDMA GSM Migração para GSM Acumulado no ano: 239.488 56% somente no 3T04
Execução rápida e superior Plug & Play: Compartilhamento de recursos Lançamento no mercado - 30 dias Contínua evolução de VAS Inovação Tecnológica Slide 9 Inovação Tecnológica no Mercado TIM EDGE: Permite velocidade até 5x superior a GPRS na utilização dos serviços TIM Connect Fast e TIM WAP Fast Facilidade de acesso: Amplo portfolio de aparelhos Aparelhos de última geração Rede EDGE instalada Contínua melhora do CRC: Programas de treinamento dedicados Ferramentas inovativas Respostas ágeis e precisas Pioneira na comercialização do EDGE Interface automática: EDGE-GPRS Placa PCMCIA customizada que facilita o acesso a internet usando o TIM Connect Fast
Slide 10 Ofertas Corporativas de VAS Escritório Móvel A primeira a oferecer roaming internacional para dados e multimídia Pacote integrado de soluções Disponibilidade de Multi-canal (WEB/SMS/MMS/Voice): TIM Box Vip Mobilidade: TIM kit fast TIM Turbo Mail: para envio e recebimento de SMS utilizando o MS outlook TIM Multi Torpedo: Envio de SMS para grupos via WEB
Slide 11 Alta Percepção da Marca Imagem associada a: inovação competência ampla cobertura qualidade de sinal posicionamento líder sólida e segura Posicionamento Premium Aproximação ao mercado com envolvimento em questões sociais
Slide 12 Agenda Conclusão da Reestruturação Posicionamento Competitivo Resultados Financeiros
Slide 13 Receita Bruta Crescimento da Receita R$ Milhões 3T04 s/ 3T03 679 14% 86% +28% 871 19% 81% Receita de aparelhos (R$ milhões) Aparelhos vendidos (milhares) Preço médio por aparelho (R$) Receita de serviços (R$ milhões) Clientes (milhares) VAS (R$ milhões) 163.5 + 66% 451.5 + 108% 260.0 707.3-18% + 22% 5,160.9 + 29% 30.4 + 97% 3T03 3T04 Vendas de aparelhos Serviços
Slide 14 Análise da Receita ARPU 37.0 Forte crescimento da base pré-paga (+40% s/ 3T03) R$ 0.9 34.4 1.4 Moderada redução da média de uso Crescente participação do VAS na Receita Total VAS e Receita Receita de VAS sobre Receita de Serviços 4.3% 2.6% 3T03 3T04 VAS Volume de SMS Milhões + 94% 15.4 30.4 3T03 3T04 Receita de VAS (R$ Milhões) % sobre receita bruta de serviços 50.6 3T03 98.2 3T04
Venda de Aparelhos Slide 15 Aparelhos Vendidos Milhares 217 5% 3T03 GSM + 108% 452 94% 3T04 TDMA Abordagem de multi fornecedores: nível crescente de inovação a preços acessíveis GSM: Aceitação expressiva LOW (valor < R$399) MED (> R$400, <= R$999) HIGH ( >R$999) 13 modelos: 100% com displays gráficos de alta resolução e SMS 15 modelos: 100% displays coloridos, GPRS e WAP 80% com viva voz, toques polifônicos e MMS 20% Câmeras 19 modelos: 100% com viva voz, toques polifônicos, MMS e câmera 80% Câmeras 37% com reprodução de Vídeo 10% com tecnologia EDGE
Slide 16 Performance do EBITDA EBITDA Variação sobre a margem EBITDA em relação ao 3T03* 185 35.3% +25% 231 35.6% 3Q04 YoY Custo de venda de aparelhos 117.9 2.9% p.p. Despesas Comerciais 108.1 2.8% p.p. Despesas Gerais e Administ. 34.3-0.4% p.p. Despesas com Pessoal 27.6-0.8% p.p. Inadimplência e outros 14.3-1.0% p.p. Custo de serviços 115.0-3.7% p.p. 3T03 3T04 EBITDA (R$ Milhões) EBITDA % Sobre Receita Líquida de Serviços * Calculado em relação ao 3T03 sobre o total de receita líquida
Slide 17 Adições Brutas Análise do SAC Custo de aquisição por cliente (SAC) Milhares R$ + 70% 367.2 625.2 106 + 30% 138 3T03 3T04 3T03 3T04 Aumento da participação de custos de retenção no SAC Programa de retenção focado em incentivos para migração GSM
Slide 18 Incremento de Lucro R$ Milhões Lucro Líquido +37% 56.4 77.1 3T03 3T04
Slide 19 Geração de Caixa R$ Milhões Entradas Saídas 86 346 367 201 169 120 77 757 657 Caixa Inicial Jan/04 Lucro Depre.e amortização Outros CAPEX Cap. de Giro Dividendos Emprést.. Caixa Final Setembro/04
Slide 20 Baixo Endividamento, Alta Liquidez Dívida Total Caixa Líquido R$ Milhões R$ Milhões + 18% 631-84% 555 102 Set/03 Set/ 04 470 Set/03 Set/ 04
Slide 21 Para maiores informações favor entrar em contato: TIM Participações S.A. R. Comendador Araújo, 299 Cep 80.420-000 Curitiba PR - Brasil : (+ 55) 41 312-6862 http://www.timpartri.com.br Departamento de Relações com Investidores: Joana Dark Serafim : + 55 41 9913-0006 jserafim@timsul.com.br Rafael J. Caron Bósio : + 55 41 9913-0426 rbosio@timsul.com.br Leonardo Wanderley : + 55 81 9923-0023 lwanderley@timsul.com.br