BENEFÍCIOS A ECONOMIA NA REFORMA DAS EXIGÊNCIAS DE CONTEÚDO LOCAL (ECL) Mark Dutz e Mariana Vijil

BENEFÍCIOS A ECONOMIA NA REFORMA DAS EXIGÊNCIAS DE CONTEÚDO LOCAL (ECL) Mark Dutz e Mariana Vijil

Outline 1. Tendências das ECLs: Brasil em comparação com outros países 2. Custos e benefícios das ECLs: da teoria à evidência 3. Estudos de caso das ECLs no Brasil: óleo & gás e TICs 4. Impacto positivo da remoção das ECLs: baseado num modelo OCDE

Definições e motivações para as ECLs Definição: Políticas setoriais específicas que exigem ou incentivam a localização de atividades económicas dentro das fronteiras nacionais Motivações: Concebidas para aumentar o valor adicionado doméstico ao longo das cadeias de abastecimento de bens e serviços - Urgência política para a criação de empregos domésticos - Indústrias incipientes (e.g., energia renovável) - Sem custo fiscal aparente - Protecionismo - Assegurar que os setores "estratégicos" (aviação civil, radio/comunicação, etc.) sejam de propriedade nacional 2

Mais de 200 novos ECLs foram implementados desde 2008... Aumento do número de ECLs identificados com potencial negativo sobre o comércio exterior...... com máquinas, outros (óleo & gas, TICs, veículos..) e serviços entre os setores mais afetados 600 500 490 400 300 200 100 0 242 80 80 75 53 42 37 Fonte: Global Trade Alert database Fonte: Global Trade Alert database 3

O Brasil ocupa o primeiro lugar no número de ECLs aplicados aos mercados de insumos 10 Número de ECLs que distorcem as escolhas de insumos, 2008-2014 9 8 7 6 5 4 3 2 1 0 Brazil Russia Indonesia India Argentina China Kazakhstan Ecuador Turkey OCDE (2015) 4

Brasil está entre os que aplicam as ECLs mais distorcivas aos serviços estrangeiros RCS INDEX* ECL - SERVIÇOS DE ENGENHARIA RCS INDEX* ECL - SERVIÇOS DE CONSTRUÇÃO Ireland Finland China Czech Republic Portugal Spain Italy Israel Switzerland India Mexico Brazil Russia Austria Indonesia Iceland Slovenia Poland Slovak Republic 0 0,1 0,2 0,3 0,4 0,5 Ireland Slovenia Greece Denmark Austria USA Switzerland Slovak Republic Sweden Poland Israel Mexico Finland Russia China Brazil India Indonesia Iceland 0 0,05 0,1 0,15 0,2 0,25 0,3 0,35 Restrictions on foreign entry Restrictions to the movement of people Restrictions on foreign entry Restrictions to the movement of people 5 * Restrições ao comércio de serviços (RCS; STRI=Services Trade Restrictiveness Index) - OCDE

ECLs podem obter benefícios de curto prazo, mas minam a competitividade a longo prazo - Decisões de produção distorcidas dos produtores, que conduzem a custos mais elevados na produção de bens de consumo e da produção final, prejudicando a competitividade dos produtores futuramente - Impedir o aprendizado a partir da fronteira do conhecimento global, em rápida evolução, retardando a introdução de novas tecnologias - Desencorajamento IED direcionado a eficiência - Impedir reformas e gerar resultados de economia política perversos - Normalmente mal concebidas, difíceis de monitorar e se fazer cumprir 6

ECLs contribuem para uma produtividade industrial baixa e estagnada 180 160 140 120 Labour productivity in thousands of constant 2005 USD per employee 2012 2002 100 80 60 40 20 0 IDN COL ECU BRAZIL THA VEN HRV MEX EST CHL MYS TUR HUN ZAF POL PRT HKG SVK CZE SVN GRC ARG ITA NZL AUS FRA KOR DEU GBR JPN SGP ISL AUT DNK BEL FIN NOR NLD USA SWE Fonte: OCDE 2016 7

ECLs também contribuem para a estagnação da produtividade dos serviços All others Evolução da produtividade do trabalho (constante de R $ 1000) Mining 40 35 30 25 20 15 10 5 Manufacturing Services Mining Agriculture 200 180 160 140 120 100 80 60 40 20 Fonte: OCDE 2016 8

ECLs no Brasil - óleo & gás e TICs óleo & gás: licenciamento para exploração vinculado à 2 ECLs Uma parcela de insumos intermediários deve ser comprada de produtores nacionais (essa participação tem aumentado em cada rodada de licitação) Requerimento de investimento em P&D nacional TICs: incentivos fiscais vinculados à 2 ECLs (Lei de Informática) A produção deve obedecer a um nível mínimo de conteúdo nacional (identificado por meio de indicadores de Processos Básicos de Produção - PPB) Requerimento de investimento em P&D nacional

Óleo & gás: fornecimento interno de insumos incapaz de fornecer entrega em tempo hábil, quantidades necessárias, conteúdo tecnológico ou competitividade de preços Exceções pedidas para blocos offshore na fase de exploração Item/sub-item Número de solicitações Perfuradoras 28 Barcos sísmicos 26 Suporte logístico - Manipulação de âncora e Navios de 16 abastecimento Brocas 15 Revestimento do poço 5 Suporte logístico - helicópteros 4 Equipamento de poço 3 Equipamento de poço - Vasos de 2 estimulação de poço (WSV) Misc - perfuração e conclusão 2 Teste de poço estendido 2 Cabeça de poço 1 Equipamento de poço - fluido de 1 perfuração Total 105 Rodada Licitação Multas de conteúdo local da ANP Ano lances casos auditados Casos incumpri mento 1 1999 14 0 0.00% 2 2000 17 0 0.00% 3 2001 22 0 0.00% 4 2002 8 0 0.00% 5 2003 68 19 27.94 % 6 2004 79 60 75.95 % 7 2005 118 27 22.88 % AM 1 2005 12 0 0.00% 9 2007 6 1 16.67 % % Fonte: Lima de Oliveira, 2016 10

As ECLs das TICs têm sido ineficazes para elevar exportações Brasileiras enquanto as importações estão subindo Comércio de Bens Finais e Intermediários TICS no Brasil (USD M) 2010-2014 Total 2010 2011 2012 2013 2014 CAGR Bens Finais Importações $8,821 $10,893 $10,289 $11,478 $11,568 7% Exportações $1,791 $1,550 $1,254 $1,124 $898-16% Produtos Intermediários Importações $8,160 $9,233 $9,857 $10,055 $9,609 4% Exportações $693 $980 $920 $839 $670-1% Fonte: Zylberberg, 2016 11

Através de um modelo de equilíbrio geral (CGE), a OCDE quantificou os efeitos da eliminação de ECLs ECLs selecionados que afetam os mercados de insumos (OCDE, 2016): Óleo e gás: Uma porcentagem dos insumos deve vir de fontes domésticas. TIC: descontos fiscais aos bens e serviços domésticos intermediários utilizados pela indústria das comunicações; Uma percentagem dos insumos utilizados pelo sector das comunicações deve ser nacional. Automóveis e autopeças: Uma série de etapas de produção deve ser concluída no mercado interno. Indústria de fertilizantes: Os abatimentos fiscais são fornecidos em qualquer bem doméstico e serviço usado para produzir fertilizantes. Renováveis: Os empréstimos do BNDES são fornecidos para o desenvolvimento de turbinas eólicas se os projetos de investimento atenderem aos ECLs. 12

ECLs atrasam exportações, produção, investimento e empregos Impacto agregado da remoção de barreiras comerciais no Brasil (CGE,% de variação) Taxas mínimas de importação da Taxas mínimas de OCDE para os importação da bens intermédios OCDE e sem ECLs e sem ECLs Liberalização total Exportações 7.69 11.7 18.75 Intermediários 6.16 10.79 17.55 Consumo das famílias 7.55 10.97 10.93 Importações 8.28 12.8 19.98 Intermediários 14.25 10.02 17.44 Consumo das famílias -6.29 15.81 23.43 Renda familiar 0.69 0.7 1.62 Produção 0.62 0.41 1.74 Investimento 0.59 1.05 2.13 Demanda de trabalho 0.61 0.53 1.53 13 Fonte: OCDE, 2016

A remoção dos ECLs beneficiam setores importantes TOP 5 GANHOS DE EXPORTAÇÃO ( %) TOP 5 GANHOS DE EMPREGO ( %) Motor vehicule and parts Ferrous metal Non-ferrous metal Wood products Transport equipment Leather products Electronic equipment Transport equipment Leather products Non-ferrous metal 0 10 20 30 40 50 60 70 Full liberalisation OECD minimum import tariffs and no LCRs OECD minimum import tariffs on intermediate goods and no LCRs 0 5 10 15 20 25 30 Full liberalisation OECD minimum import tariffs and no LCRs OECD minimum import tariffs on intermediate goods and no LCRs 14

A remoção de ELC beneficia os menos favorecidos, através de mais empregos para trabalhadores menos qualificados Variação no número de trabalhadores ( %) Taxas mínimas de importação da OCDE para os bens intermédios e sem ECLs Taxas mínimas de Liberalização importação da OCDE total e sem ECLs Técnicos 60,000 50,000 160,000 (0.71 %) (0.56 %) (1.84 %) Funcionários e Gerentes 90,000 70,000 250,000 (0.72 %) (0.56 %) (1.92 %) Suporte administrativo 60,000 40,000 140,000 (0.59 %) (0.44 %) (1.47 %) Empregos de baixa qualificação 200,000 160,000 460,000 (industrias e serviços) (0.56 %) (0.46 %) (1.31 %) Agricultura e nãoqualificados 180,000 190,000 460,000 (0.6 %) (0.63 %) (1.53 %) Total 590,000 510,000 1,470,000 (0.61 %) (0.53 %) (1.53 %) 15 Fonte: OCDE, 2016