Clube Vida em Grupo CVG

Clube Vida em Grupo CVG Edward Lange Agosto, 2013

Agenda 1 2 3 4 Allianz SE Allianz Brasil Estratégia Vida e Saúde

1 Allianz SE

Concorrentes Globais Prêmio Emitido Líquido EUR Bi Allianz 52,3 46,9 99,2 AXA 55,1 28,6 83,7 Generali 46,8 22,8 69,6 L&H P&C Zurich 10,6 27,7 38,3 AIG 1,9 26,8 28,7 0 50 100 150 4

Grupo Allianz Resultados Presença AZ Sem Presença AZ Euros (Bi) 2011 2012 % PEL 103,6 106,4 2,7 Resultado 7,9 9,5 20,8 Solvência 179% 197% +18%-p 5

Grupo Allianz Ranking P&C GWP (EUR mm) 2012 12/ 11 Alemanha 9,158 +2.0% Suíça 1,501 +0.4% França 3,538 +2.2% Itália 4,045 +1,4% Espanha 1,953-2.9% América Latina 2,389 +18.3% BRASIL 1,459 + 15.0% Resseguros 3,460 +1,5% AGCS 5,314 +5.0% Reino Unido 2,318 +2.6% Seguro de Crédito 2,034 +6.0% Austrália 3,018 +10.2% CEE 2,393-4.9% Ásia-Pacífico 596 +14.6% EUA 3,550-5.3% AZ Global Assistance 1,800 +5.6% 6

Grupo Allianz Ranking Vida e Saúde GWP (EUR mm) 2012 12/ 11 1 Alemanha Vida 15,179-3.2% Países idioma Alemão Oeste e Sul da Europa Alemanha Saúde 3,269 +2.0% Suiça 1,903 +7.3% França 7,977 +4.7% Itália 6,364-8.0% Benelux 3 2,295 +44.1% Iberia & Latam Espanha 1,075 + 10.9% Mercados Emergentes EUA Asia-Pacific 5,103-3.3% Europa Central e Leste 1,176 +7.9% Estados Unidos 7,289-13.6% 7

Allianz no Mundo Allianz, uma companhia de classe e liderança mundial Servimos 78 milhões de clientes em aproximadamente 70 países 25a. posição entre as maiores empresas do mundo (Forbes 2013) Seguramos a maioria das 500 Maiores Empresas do Mundo pela Fortune e estamos entre as Top 10 Global Brands (Financial Services) Lidera parcerias estratégicas no setor automotivo, servindo mais de 40 marcas de carros em mais de 25 países Somos o 2º maior asset manager com EUR 1,9 trilhões Estamos entre os 5 maiores em Vida e Saúde 8

2 Allianz Brasil

Allianz Brasil 10

Allianz Brasil +18,4% +9,7% 1.559 +21,3% Crescimento Consistente Evolução dos Premios 1.895 +19,2% R$ mm 2.250 +14,0% 2.571 +20,3% 3.098 +16,9% 3.623 +15,8% 4.195 1.195 1.415 Fonte: SUSEP * Com Vida e S/ DPVAT 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013e 11

Mix 2012 CRESCIMENTO ALLIANZ MERCADO Total 15% 14% Auto 41% 16% Transporte -21% 9% Pessoal 16% 16% Industrial 32% 10% Grandes Riscos -30% -3% Vida 40% 14% Saúde 15% 18% Copyright Allianz Seguros S.A. 9/4/2013 Market Management & Strategy 12

Business Mix (jun2013) Regiões Distribuição SUL 12% CO / NORTE 6% RJ 3% OUTRAS 2% CORPORA TE 20% CORPORA TE 20% INTERIOR 12% SAÙDE 16% VAREJO 64% SAÚDE 16% MG/ NE/ ES 14% GRANDE SP 15% 13

Presença Regional 61 filiais Varejo: 78% PEL (R$ MM) % GRANDE SP 850,6 31 MG/NE/ES 578,7 21 RJ 134,7 5 INTERIOR 462,5 17 CO/N 239,1 9 SUL 454,0 17 TOTAL 2.719,6 100 14

Reconhecimento Qualidade na hora da verdade A melhor entrega do mercado segurador em sinistros: NPS Perda Parcial Automóvel: 76% NPS Perda Total Automóvel: 64% 78% das liberações em 1 dia útil Reconhecimentos 2012-2013 Melhor desempenho em Riscos Habitacionais e Aeronáuticos Destaque Nacional Condomínio (apólice) Melhor Performance Seguro Marítimo e RC (cobertura) 2ª melhor seguradora Automóvel (Exame) Prêmio Fornecedores de Confiança (Saúde) Prêmio Lide Agronegócios Prêmio Sindirepa: 2º melhor Fornecedor Melhor Produto Vida (Proteste) Melhores Empresas para se Trabalhar 15

Net Promoter Score Reflexo nas pesquisas 2011 2012 76,6% 1ª 66,6% 1ª -10 36,3% 3ª 40,4% 2ª +4,1 42,3% 2ª 33,9% 3ª -8,5 35,8% 3ª 31,8% 3ª -4 21,4% 5ª 12,9% 5ª -8,5-1,7% 6ª -17,7% 6ª -16-6,1% 6ª -28,6% 7ª -22,6 16

Allianz no mercado segurador brasileiro 2012 RANKING SEGURADORA PARTICIPAÇÃO NO MERCADO GWP 2012 (BRL MM) CRESCIMENTO ÍNDICE COMBINADO 1º BB / MAPFRE SEGUROS 16,3 % 11.348,1 16,7 % 89,9% 2º BRADESCO 12,7 % 8.842,4 14,2 % 100,5% 3º PORTO SEGURO 12,0 % 8.394,1 12,0 % 98,1% 4º ITAU UNIBANCO 9,6 % 6.735,5 8,3 % 84,6% 5º SUL AMERICA 4,6 % 3.217,1 2,2 % 100,5% 6º ALLIANZ 4,3 % 3.028,5 18,4 % 99,2% 7º CAIXA 3,8 % 2.642,4 15,6 % 23,4% 8º SANTANDER 3,6 % 2.535,6 2,7 % 83,2% 9º LIBERTY 3,2 % 2.212,0 10,6 % 108,6% 10º TOKIO MARINE 3,0 % 2.099,0 27,9 % 98,8% TOTAL MERCADO 100% 69.810,3 13,4 % 89,0% Fonte: SUSEP Sem Saúde e VGBL

3 Estratégia

Visão Allianz Brasil SER A COMPANHIA DE REFERÊNCIA NO MERCADO SEGURADOR BRASILEIRO, INCREMENTANDO PERMANENTEMENTE NOSSO VALOR

5,8 bn 3,2 bn 20

2011 2012 2013 2014 2015 Evolução e perspectivas da Allianz Brasil Estratégias com foco em: 5,8 Distribuição Facilidade 3,2 3,6 4,2 4,9 Valor

Comprometimento......com o Futuro USD 1OO MM 40 MM (2012 2013) 42.000 m 2 AG Resseguradora local Allianz Parque 20 Anos Investimentos em Relacionamento Nova sede corporativa Nova Sede Corporativa AlliadoZ Novo Programa para Corretores Copyright Allianz Seguros S.A. 9/4/2013 Market Management & Strategy

Programa AlliadoZ 2013 Private Diamante (421) Private Esmeralda Topázio 46% PEL Carteira 7 a 20 Esmeralda (3.350) 43% PEL Carteira 40 a 60 Topázio (8.350) 10% PEL Carteira 100 a 150 Remoto (7.640) 1 % PEL - Assessorias Profissionalismo Parceria Longo Prazo Prestigiar a profissão do Corretor Ser a primeira opção do Corretor Priorizar os corretores

Iniciativas Comerciais Relacionamento com Corretores Mídias Online Marca Revista Conexão Positivação Corretores Campeonato de Futebol Viagens com Corretores Eventos Regionais GanhAZ Corretores Campanha de Vendas Best Seller Patrocínios de esporte e entretenimento

Iniciativas Comerciais Resultados (000 s) Numero Apólices Numero Clientes 1,421 1,280 1,235 1,107 1S12 1S13 1S12 1S13 Carteira Automóveis Carteira Saúde (Vidas) 1,129 1,170 182 195 1,008 175 875 172 1/12 6/12 1/13 6/13 1/12 6/12 1/13 6/13

4 Vida e Saúde

Mercado de Seguros e Previdência Privada no Brasil R$ 312 Bilhões em 2012 As entidades fechadas de previdência complementar (fundos de pensão) são organizadas sob a forma de fundação ou sociedade civil, sem fins lucrativos e são acessíveis, exclusivamente, aos empregados de uma empresa ou grupo de empresas ou aos servidores da União, dos Estados, do Distrito Federal e dos Municípios Mix 28% 54% 18% 77,2 24,8 21,9 19,6 20,8 21,3 19,1 17,8 16,8 66,8 43,4 59,5 14,1 16,6 10,2 10,9 3,4 3,6 46,5 57,6 PREVIDÊNCIA PRIVADA*** 2011 2012 2011 2012 2011 2012 87,0 167,8 57,6 *Mercado de Saúde Privado sem Seguro Saúde **PGBL and receita de prêmios tradicionais *** Receita de contribuição definida Fonte:SUSEP/ANS/FENAPREVI/ABRAPP

Mercado de Saúde Privada no Brasil Evolução do PEL 1 (R$ bilhões) por modalidade de planos de saúde particular Total 52,21 59,05 64,57 81,46 95,65 13,83 27,95 12,56 23,96 11,21 2,11 18,68 1,84 16,52 18,57 1,35 1,15 1,36 29,83 34,48 17,96 19,75 23,16 5,37 6,80 7,54 9,07 10,31 Sinistralidade Ano 2012 Lucro Líquido Ano 2012 94% (R$ milhões) 16,75 20,80 2008 2009 2010 2011 2012 Autogestão Coop. médica Filantropia Med. grupo Seguradora 90% 1.558,82 82% 83% 80% 416,80 489,91 46,52 232,71 2012: Jan a Dez (ano fechado) Fonte: ANS / SISCORP 2 PEL: Prêmio Emitido Líquido (Contraprestação) 1 Visão Ampliada 28

Mercado de Saúde Privada no Brasil Distribuição dos beneficiários por modalidade 2012 Millhões 47.94 Milhões Ticket médio mensal por beneficiário R$ 275,6 17,52 37% 1,51 3% 17,40 36% Autogestão Coop. médica Filantropia R$ 164,4 R$ 164,0 R$ 116,8 R$ 133,9 Med. grupo 5,23 11% 6,29 13% Seguradora Mix de distribuição por tipo de plano* em 2012 31% 16% 14% 9% 7% Coletivo por adesão 68% 59% 49% 64% 86% Coletivo Empresarial 25% 37% 27% 7% Autogestão Coop. médica Filantropia Med. grupo Seguradora Individual ou Familiar 2012: Jan a Dez (ano fechado) Fonte: ANS / SISCORP Excluídos planos não identificados/informados 1 Visão Ampliada 29

BRADESCO AMIL SUL AMÉRICA UNIMED RIO UNIMED PAULISTANA INTERMÉDICA UNIMED BH GOLDEN CROSS UNIMED COOPERATIVA CENTRAL AMICO ALLIANZ Mercado de Saúde Privada no Brasil 10 maiores empresas do mercado em PEL Ano 2012 (R$ Milhões) R$ 40 bilhões 9.712 8.122 7.314 2.824 2.492 2.258 1.953 1.900 1.897 5 o no mercado de seguradoras de saúde 1.661 26 595 2012: Jan a Dez (ano fechado) Fonte: ANS / SISCORP 1 visão ampliada 30

Mercado de Saúde Privada no Brasil Distribuição territorial dos beneficiários 2012 Beneficiários em milhões N 1,6 3% NE 6,5 14% CO 2,7 6% SE 30,5 64% 0 500.000 500.001 1.000.000 1.000.001 5.000.000 + de 5.000.000 S 6,5 14% 0 10.000 10.001-100.000 100.001 500.000 500.001 1.000.000 + de 1.000.000 Alta concentração no sudeste, seguido por concentrações equilibradas no nordeste e no sul As empresas de medicina de grupo são o destaque na região sudeste, concentrando 40% dos beneficiários. Fonte: ANS / SISCORP 1 Visão Ampliada 31

4 Vida e Saúde

Mercado Seguros Brasil 2012 Vida e Previdência 74% do mercado concentrados produtos individuais Total Mercado: R$ 81,4 Bilhões (R$ MM) Individual 59.863 Grupo 21.519 Ativo em 2 produtos Ativo em 4 produtos (Exceto Pensão) Individual PEL 2012 (R$ MM) Grupo PEL 2012 (R$ MM) 56.983 VGBL representa 70% do mercado total Produto Vida em Grupo concentra 39% do mercado de grupo. 8.293 5.753 910 85 433 1.131 321 2.531 3.868-1.074 VGBL Vida Prestamista AP Vida Dotal Dotal* Vida* Outros VGBL Vida Prestamista AP Vida Dotal Dotal* Vida* Outros 12 14 18 32 32 28 33

Seguradoras Especialistas Seguradora juntas com Bancos Mercado Seguros Brasil 2012 Vida e Previdência - Top 10 Seguradoras que utilizam o canal Banco, concentram 90% de todo mercado de Vida e VGBL RK Seguradora PEL (R$ mi) Cresc. (11/12) Vida & VGBL / Total Market Share 1º Bradesco 21.528 19% 75% 26% 2º BB/Mapfre 20.062 55% 68% 25% 51% 3º Itaú 18.671 41% 72% 23% 4º Santander/Zurich 5.104 3% 68% 6% 5º Caixa 4.417 6% 66% 5% 90% 6º HSBC 3.289 22% 92% 4% 7º Icatu 1.635 65% 86% 2% 8º Metlife 1.011 14% 92% 2% 95% 9º Sul América 737 14% 19% 1% 10º Cardif 566 16% 6% 1% 24º ALLIANZ 88 38% 3% 0% Vida, VGL e Capitalização Vida e Capitalização Vida e VGBL Vida 34

Mercado Seguros Brasil 2012 Mercado de seguros de vida no Brasil, também influenciado pela cada vez menor taxa de desemprego... R$ 22 Bilhões no mercado em 2012 PEL Seguro (R$ Bi) Mix de PEL por tipo de contrato CAGR: 2012/2009 13,7 15,7 17% 19,1 21,9 Grupo 19,0 87% Ind. 2,9 13% 2009 2010 2011 2012 Vida Lucro Operacional 2012 (R$ Bi) Prêmio Ganho Reinvidicações Despesas de venda 11% 2012 vs. 2011 7,36 6,48 Vida 2011 2012 Fonte: SISCORP 35

Mercado Seguros Mundial Brasil: Importantes expectativas de crescimento, principalmente Vida e Saúde

Allianz Vida e Saúde 2015 Vida Saúde Entrar grandes grupos com suporte de resseguradora do grupo e AllNet Estratégia de atuar com empresas PME Expansão do vida individual também em novos canais Elaboração de um portfólio de produtos aderente as necessidades da classe média Crescimento de Rede Revisão portfólio produtos aumentando aderência as oportunidades das classes de alta e média rendas AdvanZ Programas de saúde preventiva: VivAZ Canal: Corretor 37

Obrigado!