INFORMATIVO QUINZENAL volume 1 número 18 Agosto de 2020 Foto: Pexels / Splitshire DDG & WDG Análise dos preços do DDG e WDG na segunda quinzena de agosto 2020.
2 MERCADO Segundo levantamento da Scot Consultoria, na segunda quinzena de agosto, o DDG ficou cotado entre R$950,00 e R$1.226,67 por tonelada, sem o frete, considerando os preços convertidos para 32% de proteína bruta (PB). A cotação subiu 5,8% frente a primeira quinzena do mês e 69,4% desde o início do ano. A referência é para contratos celebrados para entrega a partir de novembro para grandes volumes. Para a entrega imediata, os volumes estão restritos. Para o WDG, os preços variaram de R$220,00 a R$290,00 por tonelada, sem o frete, considerando os valores convertidos para 33% de proteína bruta (PB), no entanto, praticamente toda a produção do coproduto úmido para este ano está vendida. Na média, o DDG e o WDG estão cotados, respectivamente, em R$1.083,38 e R$260,00 por tonelada, sem considerar o frete (tabela 1). Os preços estão firmes em função da boa procura pelos coprodutos das usinas de etanol de milho, para a nutrição animal, diante das altas do farelo de soja e das cotações do milho no mercado brasileiro. TABELA 1. Preços médios* do DDG e WDG em Mato Grosso/Goiás, sem o frete, e um comparativo com outros alimentos concentrados proteicos. Referência: 2a. quinzena de agosto de 2020. Alimentos concentrados Mínimo (R$/t) Médio (R$/t) Máximo (R$/t) PB (%) MS (%) R$/t MS R$/kg de PB DDG MT e GO 950,00 1.083,38 1.226,67 32% 88,0% 1.231,11 3,85 WDG MT e GO 220,00 260,00 290,00 33% 30,0% 866,67 2,63 Farelo de algodão 28 MT 1.000,00 1.105,00 1.335,00 28% 93,0% 1.188,17 4,24 Farelo de algodão 38 MT 1.100,00 1.268,75 1.475,00 38% 92,0% 1.379,08 3,63 Caroço de algodão MT 600,00 688,33 750,00 25% 88,0% 782,20 3,13 Farelo de soja MT 1.700,00 1.873,10 2.117,90 48% 88,6% 2.114,11 4,40 Fonte: Fonte: Scot Consultoria Obs.: Para fora do estado o ICMS é de 4,8%. Os preços foram convertidos para uma média de 32% de PB no caso do DDG e 32% para o WDG. PB=Proteína bruta. MS= Matéria seca. *Preços médios do estado. Os valores não consideram o volume negociado. ETANOL DE MILHO A produção total de etanol (milho e cana) deverá cair 14,3% nesta safra (2020/2021), em relação à safra passada (2019/2020), saindo de 35,67 bilhões de litros na safra passada para 30,56 bilhões de litros (Conab). EXPEDIENTE - Editora chefe: Thayná Drugowick. Equipe técnica: Alcides Torres Eduardo Seccarecio Felipe Fabbri Hyberville Neto Lucas Souza Marina Duarte Rafael Ribeiro Rodrigo Queiroz Sophia Honigmann. Jornalista responsável: Isabel Torres MTB 10097. Diagramação: Bela Magrela - Eduardo Torres Fernando Dal Moro Marcos Ribeiro Norival Rangel Jr. Todos os direitos reservados. Este relatório foi preparado para uso de seus assinantes e colaboradores. Para a reprodução é necessária autorização por escrito da Scot Consultoria. Não nos responsabilizamos por negócios realizados através do uso de informações contidas neste informativo.
3 Na primeira quinzena de agosto a produção de etanol, alcançou 2,27 bilhões de litros, sendo 718,17 milhões de litros de etanol anidro e 1,56 bilhão de litros de etanol hidratado. Desse total, 92,55 milhões de litros foram fabricados a partir do milho (Unica). No mesmo intervalo, o volume de etanol comercializado pelas usinas foi de 1,20 bilhão de litros, queda de 18,1% ante igual período de 2019 (Unica). TABELA 2. Estimativa da produção de etanol de milho no Brasil nas safras 2019/20 e 2020/2021. Regiões Etanol anidro (em mil l) Etanol Hidratado (em mil l) Total etanol (em mil l) Variação Variação 2019/20 2020/21 2019/20 2020/21 2019/20 2020/21 (%) (%) Variação (%) Norte - - - 4.673,0 7.200,0 54,1 4.673,0 7.200,0 54,1 Nordeste - - - - - - - - - Centro-Oeste 382.000,0 714.610,3 87,1 1.183.160,0 1.846.859,7 56,1 1.565.160,0 2.561.470,0 63,7 Sudeste - - - 17.565,0 17.565,0-17.565,0 17.565,0 - Sul 23.307,5 77.945,0 234,4 64.857,7 34.828,0 (46,3) 88.165,2 112.773,0 27,9 Norte/Nordeste - - - 4.673,0 7.200,0 54,1 4.673,0 7.200,0 54,1 Centro-Sul 405.307,5 792.555,3 95,5 1.265.582,7 1.899.252,7 50,1 1.670.890,2 2.691.808,0 61,1 Brasil 405.307,5 792.555,3 95,5 1.270.255,7 1.906.452,7 50,1 1.675.563,2 2.699.008,0 61,1 Fonte: Scot Consultoria Na primeira quinzena de agosto, 47,7% da cana-de-açúcar foi destinada à produção de açúcar, frente os 35,78% no mesmo intervalo do ano passado (Única). Com isso, a produção de açúcar aumentou 51,1% na primeira metade desse mês, atingindo 3,22 milhões de toneladas, frente as 2,13 milhões de toneladas no mesmo período de 2019. COMMODITIES MILHO O preço do milho subiu fortemente no mercado brasileiro. Na segunda quinzena de agosto, o preço da saca (60kg) do cereal rompeu novamente a barreira dos R$60,00, e ficou cotada em R$63,50, em Campinas-SP (27/8), sem o frete, segundo levantamento da Scot Consultoria. Houve alta de 9,5% na comparação quinzenal. No acumulado do mês, o preço subiu 23,3%. Mesmo com colheita da segunda safra em reta final nas principais regiões produtoras, e com os trabalhos recém-finalizados em Mato Grosso (maior produtor nacional), a pressão de baixa foi menor em função do grande volume comercializado antecipadamente neste ciclo. Vol. 1, No. 18 agosto/2020
4 No mais, a boa demanda no mercado interno para o setor de ração e biocombustível e o aumento das exportações são os principais fatores de alta nas cotações. A média do volume diário embarcado nas três primeiras semanas de agosto foi de 323,6 mil toneladas, frente às 180,6 mil toneladas diárias exportadas em julho (Secex). Incremento de 79,2%. Mas, em relação ao mesmo período do ano passado, o volume caiu 2,8%. Para o curto e médio prazo, os preços deverão seguir firmes no mercado interno, com o câmbio valorizado e demanda aquecida. De qualquer forma, seguimos monitorando o dólar e a situação da safra norte-americana (colheita do milho começa em setembro), que podem impactar nos preços no mercado brasileiro. FARELO DE SOJA Os baixos estoques internos de soja em grão e as recentes altas do dólar por sua vez impulsionaram os aumentos nas cotações do grão. No embalo das valorizações da soja e diante da boa demanda pelo insumo, a cotação do farelo de soja subiu em agosto. CAROÇO DE ALGODÃO A safra de algodão está caminhando para o desfecho em Mato Grosso, o que tem aumentado a oferta de caroço. Por outro lado, a demanda pelo insumo por parte dos confinadores está firme e, além disso, as altas nos preços do farelo de soja ajudam na sustentação dos preços do caroço de algodão. Segundo levantamento da Scot Consultoria, o preço médio do caroço subiu 6,4% na segunda quinzena de agosto ante a quinzena anterior e ficou cotado, em média, em R$688,33 por tonelada em Mato Grosso. FIGURA 1. Preços médios do farelo de soja (eixo da esquerda) e DDG (eixo da direita) em Mato Grosso, em R$/tonelada, sem o frete. R$ 1.950,00 R$ 1.080,00 R$ 1.850,00 R$ 1.030,00 R$ 1.750,00 R$ 980,00 R$ 930,00 R$ 1.650,00 R$ 880,00 R$ 1.550,00 R$ 830,00 R$ 1.450,00 R$ 780,00 R$ 730,00 R$ 1.350,00 R$ 680,00 R$ 1.250,00 R$ 630,00 jan/20 jan/20 fev/20 fev/20 mar/20 mar/20 abril/20 abril/20 maio/20 maio/20 junho/20 junho/20 julho/20 julho/20 ago/20 ago/20 Farelo de soja DDG Fonte: Scot Consultoria Vol. 1, No. 18 agosto/2020
5 CONCENTRADOS ENERGÉTICOS Na tabela 3 apresentamos um comparativo do custo da energia, em R$ por quilo de NDT, dos principais concentrados energéticos consumidos em dietas para bovinos em relação ao DDG e WDG. TABELA 3. Preços médios de DDG e WDG sem o frete e um comparativo com outros alimentos concentrados energéticos. Referência: 2a. quinzena de agosto de 2020. Alimentos R$/t R$/kg MS (%) MS (R$/t) NDT (%) NDT (R$/t) NDT (R$/kg) Farelo de gérmen de milho desengordurado SP 747,50 0,75 88 849,43 75 1.132,58 1,13 Milho grão SP 1.012,35 1,01 88 1.150,40 85 1.353,41 1,35 Milho grão MT 830,42 0,83 88 943,66 85 1.110,18 1,11 Sorgo grão SP 793,57 0,79 89 891,65 72 1.238,41 1,24 Polpa cítrica peletizada SP 772,00 0,77 91 848,35 82 1.034,58 1,03 DDG MT e GO 1.083,38 1,08 88 1.231,11 89 1.383,27 1,38 WDG MT e GO 260,00 0,26 30 866,67 98 884,35 0,88 Fonte: Scot Consultoria Obs.: Para fora do estado o ICMS é de 4,8% Vol. 1, No. 18 agosto/2020
6 COMPARAÇÃO ETANOL DE MILHO X CANA-DE-AÇÚCAR Na tabela 4 apresentamos um comparativo dos parâmetros de produção de etanol de milho e cana-de-açúcar. TABELA 4. Comparativo de produção de etanol de milho e cana-de-açúcar. Parâmetros Milho Cana-de-açúcar Ciclo de Colheita 4 meses 12 a 18 meses Rendimento de etanol por tonelada Certa de 400 litros e 28,5% de coprodutos produzidos 70 a 90 litros Rendimento de etanol por hectare 2,5 a 3,5 mil litros 7 a 8 mil litros Tempo de fermentação Pode chegar a 70 horas 10 a 12 horas Coprodutos DDG, WDG, óleo degomado Bagaço, torta de filtro, melaço, vinhaça Produção de etanol (2020/2021) 2,70 bilhões de litros 29,29 bilhões de litros Volume produzido milho ou cana 3,48 milhões de t (19/20) x 5,60 milhões de t (20/21)* 418,61 milhões de t (19/20) x 362,82 milhões de t (20/21)* Produtividade média culturas 5.719 kg/ha (19/20) x 5.527 kg/ha (20/21)* 75.783 kg/ha (19/20) x 75.025 kg/ha (20/21)* Área equivalente (ha) *Estimativa Conab Fonte: Elaborado pela Scot Consultoria 608,49 mil ha (19/20) x 1,01 milhões ha (20/21)* 5,52 milhões ha (19/20) x 4,83 milhões de ha (20/21)* 1 Terceira safra de milho. A Conab monitora lavouras em novas fronteiras agrícolas. Nessas regiões, o plantio do milho se concentra de maio a junho, semelhante ao que acontece com as lavouras semeadas no hemisfério norte. Refere-se às produções nas regiões do Sealba (Sergipe, Alagoas e Nordeste da Bahia) e também nas regiões acima da linha do equador, como Roraima e Amapá. EXPEDIENTE - Editora chefe: Thayná Drugowick. Equipe técnica: Alcides Torres Eduardo Seccarecio Felipe Fabbri Hyberville Neto Lucas Souza Marina Duarte Rafael Ribeiro Rodrigo Queiroz Sophia Honigmann. Jornalista responsável: Isabel Torres MTB 10097. Diagramação: Bela Magrela - Eduardo Torres Fernando Dal Moro Marcos Ribeiro Norival Rangel Jr. Todos os direitos reservados. Este relatório foi preparado para uso de seus assinantes e colaboradores. Para a reprodução é necessária autorização por escrito da Scot Consultoria. Não nos responsabilizamos por negócios realizados através do uso de informações contidas neste informativo.
7 DDG EM PAUTA O NÍVEL DE NDT DO DDG E DO WDG ESTÁ SUBESTIMADO Em 27 de agosto foi realizado o Webinar sobre Potencial dos grãos destilados na produção de bovinos de corte com a participação de Sergio Raposo de Medeiros, pesquisador em Nutrição Animal da EMBRAPA Pecuária Sudeste. Foram apresentados no evento, resultados de diferentes estudos indicando melhoria no desempenho animal com o uso dos coprodutos de usinas de etanol de milho em dietas para bovinos, tanto para o período de águas, como no de seca. Foram feitas considerações quanto ao nível de NDT desses coprodutos estarem subestimados. MAIS OUTRA USINA DE ETANOL DE MILHO Nova unidade produtora de etanol de milho entrará em operação no médio-norte de Mato Grosso, a Inpasa, em Nova Mutum (MT). A usina terá capacidade para produzir 890 mil litros de etanol por dia. O projeto contará com mais duas fases, com 890 mil litros/dia cada uma. Quando finalizada etapas, a usina será a maior unidade de produção de etanol de milho do Brasil, com 950 milhões de litros/ ano. A produção de DDG está estimada em mil toneladas por dia. Fonte: Broadcast Agro, 26/08/2020. NA MÉDIA, O DDG E O WDG ESTÃO COTADOS, RESPECTIVAMENTE, EM R$1.083,38 E R$260,00 POR TONELADA, SEM CONSIDERAR O FRETE. OS PREÇOS ESTÃO FIRMES EM FUNÇÃO DA BOA PROCURA PELOS COPRODUTOS DAS USINAS DE ETANOL DE MILHO PARA A NUTRIÇÃO ANIMAL E DIANTE DAS ALTAS DO FARELO DE SOJA E DAS COTAÇÕES DO MILHO NO MERCADO BRASILEIRO. EXPEDIENTE - Editora chefe: Thayná Drugowick. Equipe técnica: Alcides Torres Eduardo Seccarecio Felipe Fabbri Hyberville Neto Lucas Souza Marina Duarte Rafael Ribeiro Rodrigo Queiroz Sophia Honigmann. Jornalista responsável: Isabel Torres MTB 10097. Diagramação: Bela Magrela - Eduardo Torres Fernando Dal Moro Marcos Ribeiro Norival Rangel Jr. Todos os direitos reservados. Este relatório foi preparado para uso de seus assinantes e colaboradores. Para a reprodução é necessária autorização por escrito da Scot Consultoria. Não nos responsabilizamos por negócios realizados através do uso de informações contidas neste informativo.
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