MINISTÉRIO DA AGRICULTURA, PECUÁRIA E ABASTECIMENTO SECRETARIA DE POLÍTICA AGRÍCOLA Milho Perspectivas do mercado 2011/12 março de 2012
Milho - Oferta e Demanda - Mundo milhões de t. Safras 2008/09 2009/10 2010/11 2011/12 PRODUÇÃO 799,2 819,2 829,2 865,0 CONSUMO 781,4 815,5 844,4 866,8 EXPORTAÇÃO 84,5 96,8 91,4 96,1 ESTOQUE 147,5 144,2 129,1 124,5 Fonte: USDA março/12
Mundo -
Retornos Líquidos para Milho e Soja em recorde histórico R$/ha 3000 2500 2000 R$709 R$709 1500 1000 500 0 2006 2007 2008 2009 2010 2011 Milho Soja Trigo
Determinantes nas projeções do USDA Expansão da area e produção nos EUA e no mundo Recuperação da produtividade do milho nos EUA após 2 anos abaixo da tendencia Uso de milho para etanol nos EUA cai ligeiramente Incertezas na demanda da China Seca na America do Sul em 11/12 suporta aumento nos EUA Oferta recorde de trigo pesa sobre o mercado Economic Research Service
Área Plantada - EUA (milhões de ha) 1996/97 2010/11 2011/12 Algodão 5,9 4,4 5,9 2012/13 5,3 Var. -10,0% 21,7 22,0 23,5 6,8% Milho 32,0 35,7 37,2 38,0 2,1% Soja 26,0 31,3 30,3 30,3 0% Total 105,4 99,1 100,8 103,0 2,2% CRP 14,0 12,7 12,6 12,1-3,9% Total 119,4 111,8 113,4 115,1 1,5% Fonte: USDA
Milho - Oferta e Demanda - EUA milhões de t. Safras 2009/10 2010/11 2011/12 2012/13 PRODUÇÃO 332,5 316,2 313,9 362,5 CONSUMO 281,6 285,0 279,5 293,9 sendo para etanol 116,0 125,7 127,0 126,0 EXPORTAÇÃO 50,3 46,6 43,2 48,3 ESTOQUE 43,4 28,6 20,3 41,0 Fonte: USDA
LEI DE SEGURANÇA E INDEPENDÊNCIA ENERGÉTICA - 2007 Produção de Etanol Etanol Eq. Milho 10 9 Litros Milhões T. 2000 6 16 2012 51 127 2013 50 126 2015 57 142
China: Importação de Óleos e Oleaginosas Outlook 2011 (milhões de t) 1995/96 2003/04 2010/11 Soja 0,6 16,9 52,3 2011/12 55,5 Óleos 3,0 7,1 8,3 9,3 Total* 16,5 54,6 96,2 104,7 Fonte: USDA *De 95 a 2003: 16,1% a.a.; de 2003 a 2010: 10,5% a.a.
jan '01 mai set jan '02 mai set jan '03 mai set jan '04 mai set jan '05 mai set jan '06 mai set jan '07 mai set jan '08 mai set jan '09 mai set jan '10 mai set jan '11 mai set jan '12 8,00 7,50 7,00 6,50 6,00 5,50 5,00 4,50 4,00 3,50 3,00 2,50 2,00 1,50 1,00 Milho - Preços CBOT (US$/bs) Preço atual: US$ 253,72/t US$ 6,45/bs
EUA : Preço das Lavouras e das Carnes. Lavouras 2009/10 2010/11 2011/12 2012/13 % Brasil Trigo $/t 249,0 209,0 268,0 231,0-13,7 276,0 Milho $/t 160,0 204,0 244,0 197,0-19,3 240,0 Soja $/bu 10,0 11,3 11,7 11,5-1,7 12,4 Arroz $/t 370,0 280,0 313,0 324,0 3,5 317,0 Algodão $/ 48,0 82,0 90,0 80,0-11,1 96,0 Produção Animal 2009/10 2010/11 2011/12 2012/13 % Brasil Bovino $/@ 27,53 31,50 37,94 41,33 8,90 57,00 Suíno $/Kg 0,90 1,21 1,45 1,43-1,50 1,61 Frango $/kl 1,71 1,83 1,74 1,86 6,90 0,92 Leite $/L 0,28 0,36 0,44 0,40-9,00 0,48
Milho - Oferta e Demanda - China milhões de t. Safras 2008/09 2009/10 2010/11 2011/12 PRODUÇÃO 165,9 164,0 177,2 191,8 CONSUMO 153,0 165,0 176,0 191,0 IMPORTAÇÃO 0,5 1,3 1,0 4,0 ESTOQUE 51,2 51,3 53,4 58,0 Fonte: USDA março/12
Participação dos grãos na produção total Soja 68.749 44 Milho 61.703 39 Arroz 11.268 7 Trigo 5.789 4 Feijão 3.573 2 Sorgo 2.150 1 Outros 4.582 3 TOTAL 157.812 100 Fonte: Conab - março/12 Mil t.
Milho Área plantada 2011/12 UF 1ª Safra 2º Safra Total PR 956 1.897 2.853 MT 102 2.360 2.462 MG 1.231 59 1.290 RS 1.154-1.154 GO 530 592 1.121 SP 610 327 937 SC 574-574 MS 68 1.022 1.090 Demais 3.419 467 3.886 TOTAL 8.643 6.723 15.366 Fonte: Conab - março/12 Mil ha.
Milho Produção safra 2011/12 UF 1ª Safra 2º Safra Total PR 6.073 6.735 12.808 MT 778 9.910 10.689 MG 7.079 337 7.417 RS 3.190-3.190 GO 4.184 3.017 7.201 SP 3.583 937 4.520 SC 3.150-3.150 MS 467 3.984 4.451 Demais 7.394 884 8.278 TOTAL 35.899 25.804 61.703 Fonte: Conab - março/12 Mil t.
Milho - Oferta e Demanda - Brasil milhões de t. Safras 2008/09 2009/10 2010/11 2011/12 PRODUÇÃO 51,0 56,0 57,4 61,7 CONSUMO 45,4 46,9 48,4 49,9 EXPORTAÇÃO 7,8 10,8 9,5 8,0 ESTOQUE 10,3 9,1 9,3 13,4 Fonte:Conab - março/12
Milho Oferta e demanda regional safra 2011/12 Regiões/Estados Produção Consumo Total MT 10.689 1.650 9.039 PR 12.804 9.500 3.304 MS 4.451 1.100 3.351 GO/DF 7.562 3.900 3.662 MG 7.417 4.200 3.217 Norte/Nordeste 7.829 6.350 1.479 ES/RJ 93 600 (507) RS 3.190 7.000 (3.810) SP 4.520 8.000 (3.480) SC 3.150 7.700 (4.550) TOTAL 61.703 50.000 11.703 Fonte: Conab - março/12 Mil t.
Milho Exportações - 2010 a 2012 Mil t. MÊS 2010 2011 2012 JAN 880.249 1.027.466 852.478 FEV 553.307 1.186.639 279.157 MAR 338.735 392535 ABR 204.521 119.070 MAI 93.664 60.697 JUN 1.190 11.816 JUL 286.009 271.574 AGO 1.191.104 1.523.619 SET 1.930.444 1.649.217 OUT 1.589.102 1.521.231 NOV 1.825.228 908.765 DEZ 1.925.346 814.285 TOTAL 10.818.899 9.486.914 1.131.635 Fonte: Sistema Alice MDIC - março-12
Milho Exportações 2010 a 2012, por destino Mil t. PAIS DE DESTINO 2010 2011 2012 IRA 1.490.644 1.905.670 178.963 TAIWAN 1.090.856 1.174.400 244.475 MARROCOS 958.594 578.739 112.593 MALASIA 924.299 567.285 172.277 ESPANHA 819.356 401.963 1 ARABIA SAUDITA 815.650 369.193 55.442 COLOMBIA 752.483 426.572 110.321 JAPAO 606.623 734.505 3 INDONESIA 445.201 201.199 10.872 PORTUGAL 405.397 124.295 - DEMAIS 2.509.797 3.003.094 246.687 TOTAL 10.818.901 9.486.914 1.131.635 Fonte: Sistema Alice MDIC - março-12
Milho Exportações 2010 a 2012, por porto Mil t. Porto 2010 2011 2012 SANTOS - SP 5.525.924 4.823.525 263.009 PARANAGUA - PR 3.067.728 2.531.770 319.241 VITORIA - ES 1.319.973 768.901 127.357 MANAUS - AM 377.599 547.246 291.374 S. FRANC. DO SUL - SC 223.046 432.861 59.996 SANTAREM - PA 147.558 212.991 26.602 RIO GRANDE - RS 137.425 112.866 68 DEMAIS 19.648 56.754 43.988 Total geral 10.818.901 9.486.914 1.131.635 Fonte: Sistema Alice MDIC - março-12
Milho Importações - 2010 a 2012 Mil t. MÊS 2010 2011 2012 JAN 83.764 13.135 121.205 FEV 18.084 4.976 31.547 MAR 15.105 794 ABR 6.788 19.930 MAI 6.722 7.839 JUN 5.088 1.748 JUL 30.393 5.205 AGO 45.554 46.298 SET 51.315 110.986 OUT 96.013 157.580 NOV 71.011 143.135 DEZ 32.702 144711 TOTAL 462.539 656.337 152.752 Fonte: Sistema Alice MDIC - março-12
Milho Importações 2010 a 2012, por origem Mil t. PAIS DE ORIGEM 2010 2011 2012 PARAGUAI 443.062 619.006 478 ARGENTINA 18.466 37.015 152.274 DEMAIS 1.011 316 - TOTAL 462.539 656.337 152.752 Fonte: Sistema Alice MDIC - março-12
Milho Importações 2010 a 2012, por porto Mil t. Porto 2010 2011 2012 FOZ DO IGUACU - PR 196.865 324.854 48.022 GUAIRA - RS 107.308 124.863 28.000 MUNDO NOVO - MS 31.128 7.000 540 DEMAIS 127.237 199.620 76.190 Total geral 462.539 656.337 152.752 Fonte: Sistema Alice MDIC - março-12
jan '03 abr '03 jul '03 out '03 jan '04 abr '04 jul '04 out '04 jan '05 abr '05 jul '05 out '05 jan '06 abr '06 jul '06 out '06 jan '07 abr '07 jul '07 out '07 jan '08 abr '08 jul '08 out '08 jan '09 abr '09 jul '09 out '09 jan '10 abr '10 jul '10 out '10 jan '11 abr '11 jul '11 out '11 jan '12 30 29 28 27 26 25 24 23 22 21 20 19 18 17 16 15 14 13 12 11 10 Milho - Preços Cascavel - PR R$/60kg Preço atual: R$ 24,50/60kg) Mínimo R$ 17,46/60 kg. Fonte: CM A
jan '03 abr '03 jul '03 out '03 jan '04 abr '04 jul '04 out '04 jan '05 abr '05 jul '05 out '05 jan '06 abr '06 jul '06 out '06 jan '07 abr '07 jul '07 out '07 jan '08 abr '08 jul '08 out '08 jan '09 abr '09 jul '09 out '09 jan '10 abr '10 jul '10 out '10 jan '11 abr '11 jul '11 out '11 jan '12 25 24 23 22 21 20 19 18 17 16 15 14 13 12 11 10 9 8 7 Milho - Preços Rondonópolis - MT (R$/60kg) Preço atual: R$ 23,00/60kg Mínimo R$12,60/60 kg. Fonte: CM A
jan '03 abr '03 jul '03 out '03 jan '04 abr '04 jul '04 out '04 jan '05 abr '05 jul '05 out '05 jan '06 abr '06 jul '06 out '06 jan '07 abr '07 jul '07 out '07 jan '08 abr '08 jul '08 out '08 jan '09 abr '09 jul '09 out '09 jan '10 abr '10 jul '10 out '10 jan '11 abr '11 jul '11 out '11 jan '12 32 31 30 29 28 27 26 25 24 23 22 21 20 19 18 17 16 15 14 13 12 11 Milho - Preços Carazinho - RS (R$/60kg) Preço atual: R$ 27,70/60kg Mínimo R$ 17,46/60 kg. Fonte: CM A
Milho - Evolução dos preços R$/60 kg UF 23/03/2012 07 DIAS 30 DIAS 6 MESES 12 MESES % % % % GO 22,00 2,3-6,4-13,7-20,0 MT 23,00-2,1-4,2-4,2 9,5 MS 23,00 0,0-2,1-4,2-6,1 SP 27,17-4,8 0,2-13,3-11,9 PR 24,63 0,0-0,5-7,1-3,4 RS 28,35-0,5 0,4-8,5 7,0 Fonte: Safras e Mercados
Milho Liberação dos estoques públicos 2011 Estados Venda ( mil t.) VEP ( mil t.) GO/DF 326,5 9,7 MG 227,5 10,0 MS 175,8 138,5 MT 1.126,9 62,9 PR 292,5 0,0 SP 77,0 0,0 OUTROS 39,2 0,0 Total ( mil t.) 336,2 237,5 314,3 1189,8 292,5 77,0 39,2 Total 2.265,3 221,1 2.486,4 Fonte: Conab - março -12
Milho Liberação dos estoques públicos 2012 Estados Venda ( mil t.) VEP ( mil t.) Total ( mil t.) GO/DF 4,8 0,0 MG 1,9 0,0 MS 10,0 0,0 4,8 1,9 10,0 MT 198,0 0,0 198,0 Total 214,8 0,0 214,8 Fonte: Conab - março -12
Milho - estoque público (mil t.) Total - 1,6 milhões t. 1.040,7 354,5 21,2 17,2 Demais 115,9 14,4 Fonte: Conab março-12 39,1
jan '03 abr '03 jul '03 out '03 jan '04 abr '04 jul '04 out '04 jan '05 abr '05 jul '05 out '05 jan '06 abr '06 jul '06 out '06 jan '07 abr '07 jul '07 out '07 jan '08 abr '08 jul '08 out '08 jan '09 abr '09 jul '09 out '09 jan '10 abr '10 jul '10 out '10 jan '11 abr '11 jul '11 out '11 jan '12 Relativo Frango x Milho SC mar/12 6,30 6,10 5,90 5,70 5,50 5,30 5,10 4,90 4,70 4,50 4,30 4,10 3,90 3,70 3,50 3,30 3,10 2,90 2,70 Relativo atual: 3,75 Fonte: CM A
jan '03 abr '03 jul '03 out '03 jan '04 abr '04 jul '04 out '04 jan '05 abr '05 jul '05 out '05 jan '06 abr '06 jul '06 out '06 jan '07 abr '07 jul '07 out '07 jan '08 abr '08 jul '08 out '08 jan '09 abr '09 jul '09 out '09 jan '10 abr '10 jul '10 out '10 jan '11 abr '11 jul '11 out '11 jan '12 Relativo Suíno x Milho SC mar/12 15,40 14,90 14,40 13,90 13,40 12,90 12,40 11,90 11,40 10,90 10,40 9,90 9,40 8,90 8,40 7,90 7,40 6,90 6,40 5,90 5,40 4,90 4,40 Relativo atual: 5,97 Fonte: CM A Em junho/11 início embargo sanitário russo para PR, RS e MT
Exportações de Carne Suína (Toneladas) Mês 2009 2010 2011 2012 Janeiro 32.135 34.070 29.001 30.736 Fevereiro 40.459 29.648 32.836 30.848 Março 44.827 43.035 37.303 Abril 48.029 44.712 44.081 Maio 46.418 39.191 38.729 Junho 47.509 41.348 45.978 Julho 42.157 38.190 30.046 Agosto 39.948 41.917 38.701 Setembro 51.704 44.647 35.147 Outubro 56.031 42.343 38.423 Novembro 45.346 36.088 35.743 Dezembro 34.625 28.511 30.139 Total Geral 529.188 463.700 436.127 61.584 Fonte: MDIC/Sistema Alice
Exportações de Carne Suína (US$ mil) Mês 2009 2010 2011 2012 Janeiro 66.818 83.277 83.147 85.036 Fevereiro 86.290 74.235 89.861 84.733 Março 94.797 109.248 106.263 Abril 95.262 122.663 132.817 Maio 94.187 107.559 115.017 Junho 94.647 108.442 139.141 Julho 91.246 99.670 82.323 Agosto 78.978 108.052 108.699 Setembro 105.219 114.209 101.504 Outubro 120.533 113.488 120.167 Novembro 103.683 104.533 115.443 Dezembro 80.548 81.205 91.877 Total Geral 1.112.208 1.226.581 1.286.259 169.769 Fonte: MDIC/Sistema Alice
Exportações de Carne de Aves (Toneladas) Mês 2009 2010 2011 2012 Janeiro 498.071 213.095 273.395 300.015 Fevereiro 238.876 262.437 274.185 263.832 Março 286.767 313.643 317.866 Abril 315.929 284.372 295.202 Maio 270.442 295.054 308.877 Junho 308.882 313.664 317.829 Julho 295.376 329.996 282.376 Agosto 268.026 324.912 326.250 Setembro 266.805 318.438 282.561 Outubro 308.514 300.695 310.052 Novembro 242.258 293.536 329.501 Dezembro 213.095 291.157 325.975 Total Geral 3.513.041 3.540.999 3.644.069 563.847 Fonte: MDIC/Sistema Alice
Exportações de Carne de Aves (US$ mil) Mês 2009 2010 2011 2012 Janeiro 687.459 342.791 516.089 546.436 Fevereiro 304.475 415.885 515.318 483.415 Março 368.146 508.906 613.556 Abril 435.642 459.628 585.699 Maio 389.658 478.991 636.996 Junho 470.068 520.315 652.340 Julho 459.393 556.715 568.571 Agosto 420.871 546.807 609.105 Setembro 420.227 533.372 580.957 Outubro 476.705 506.649 618.068 Novembro 384.179 536.440 678.360 Dezembro 342.791 545.528 667.495 Total Geral 5.159.614 5.952.027 7.242.554 1.029.851 Fonte: MDIC/Sistema Alice
Exportações de Carne Bovina (Toneladas) Mês 2009 2010 2011 2012 Janeiro 56.599 67.026 51.757 62.418 Fevereiro 65.992 74.311 66.981 54.977 Março 82.139 80.190 79.613 Abril 85.136 78.427 67.066 Maio 75.063 90.374 63.947 Junho 89.851 96.403 77.704 Julho 82.147 101.667 62.767 Agosto 72.574 95.875 65.892 Setembro 77.393 76.863 74.170 Outubro 82.445 76.377 74.660 Novembro 78.710 55.166 72.590 Dezembro 78.034 58.576 63.092 Total Geral 926.083 951.255 820.239 117.395 Fonte: MDIC/Sistema Alice
Exportações de Carne Bovina (US$ mil) Mês 2009 2010 2011 2012 Janeiro 168.463 241.083 250.632 300.972 Fevereiro 185.878 265.036 324.697 270.824 Março 233.623 292.547 393.065 Abril 247.732 300.197 340.431 Maio 234.422 358.763 334.189 Junho 289.198 384.246 383.860 Julho 277.723 407.755 316.197 Agosto 256.699 391.716 347.422 Setembro 276.460 320.462 390.841 Outubro 286.274 345.112 393.419 Novembro 282.503 268.884 380.995 Dezembro 283.590 285.260 313.538 Total Geral 3.022.565 3.861.061 4.169.286 571.796 Fonte: MDIC/Sistema Alice
Expectativas para 2011/2012 Baixos estoques mundiais Preços externos pressionados pela conjuntura Reversão na taxa de câmbio Exportação milho Brasil em 2012 em torno de 8 a 10 milhões de t. Vendas antecipadas milho da safra de inverno no MT Persiste deficiente infraestrutura Norte, Nordeste, RS, SC, SP, RJ e ES importando milho de outras regiões ou Países.
Atuação do Governo Estoque baixo; Liberação de estoques (leilões e vendas balcão) Programa de governo para abastecimento regiões deficitárias.
OBRIGADO José Maria Anjos josé.anjos@agricultura.gov.br 61.3225.4589