Notas explicativas da administração às demonstrações financeiras em 31 de dezembro de 2003 e de 2002 Em milhares de reais

Transcrição

1 1 Contexto operacional O Banco Triângulo S.A. é uma sociedade privada que opera na forma de banco múltiplo através de suas carteiras comercial, de crédito, financiamento e investimento. As operações são conduzidas no contexto de um conjunto de empresas do acionista controlador (Grupo Martins). 2 Principais práticas contábeis As principais práticas contábeis adotadas para a contabilização das operações e para a elaboração das demonstrações financeiras emanam da Lei das Sociedades por Ações associadas às normas e instruções do Banco Central do Brasil - BACEN, consubstanciadas no Plano Contábil das Instituições Financeiras do Sistema Financeiro Nacional - COSIF. (a) Apuração do resultado O resultado é apurado pelo regime de competência. (b) Ativos circulante e realizável a longo prazo São demonstrados ao custo de aquisição, incluindo os rendimentos e as variações monetárias e cambiais auferidos, ajustados por provisão, quando aplicável, considerando os valores de mercado ou de realização. A provisão para créditos de liquidação duvidosa é fundamentada na análise das operações de crédito em aberto, efetuada pela administração, para concluir sobre o montante suficiente para cobrir eventuais perdas, levando em conta a conjuntura econômica, a experiência passada, as garantias oferecidas e os riscos específicos e globais da carteira, bem como as normas do Banco Central do Brasil. 1

2 Para a carteira de títulos e valores mobiliários, a partir de 30 de junho de 2002, foram adotadas as seguintes práticas:. títulos para negociação - títulos e valores mobiliários adquiridos com o propósito de serem ativa e frequentemente negociados, ajustados pelo valor de mercado em contrapartida ao resultado do período;. títulos disponíveis para venda - títulos e valores mobiliários que não se enquadrem como para negociação nem como mantidos até o vencimento, ajustados pelo valor de mercado em contrapartida à conta destacada do patrimônio líquido; e. títulos mantidos até o vencimento - títulos e valores mobiliários, exceto ações não resgatáveis, para os quais haja intenção ou obrigatoriedade e capacidade financeira da instituição para sua manutenção em carteira até o vencimento, avaliados pelos custos de aquisição, acrescidos dos rendimentos em contrapartida ao resultado do período. Os ganhos e perdas de títulos disponíveis para venda, quando realizados, serão reconhecidos na data de negociação na demonstração do resultado, em contrapartida de conta específica do patrimônio líquido. Os declínios no valor de mercado dos títulos e valores mobiliários disponíveis para venda e dos mantidos até o vencimento, abaixo dos seus respectivos custos, relacionados a razões consideradas não temporárias, serão refletidos no resultado como perdas realizadas. (c) Permanente Demonstrado ao custo de aquisição, combinado com os seguintes aspectos:. investimento em sociedades controladas, avaliado pelo método da equivalência patrimonial, considerando a distribuição desproporcional de resultados, quando aplicável; amortização de ágio na aquisição de investimentos fundamentado em perspectiva de resultados futuros, até 5 anos; 2

3 . depreciação de bens do imobilizado pelo método linear, com base em taxas anuais que levam em consideração a vida útil estimados dos bens, sendo : imóveis de uso - 4%, máquinas, equipamentos, móveis e utensílios - 10% e veículos e equipamentos de processamento de dados - 20%; benfeitorias em imóveis de terceiros, pelo prazo dos contratos de aluguel (d) Passivos circulante e exigível a longo prazo Demonstrados por valores conhecidos ou calculáveis, incluindo os encargos e as variações monetárias e cambiais incorridos em base "pró-rata" dia. A provisão para imposto de renda foi constituída à alíquota de 15% sobre o lucro tributável e acrescida do adicional específico de 10% sobre o montante excedente ao limite fiscal. A provisão para contribuição social foi constituída à alíquota de 9%, calculada sobre o lucro antes do imposto de renda. 3 Aplicações interfinanceiras de liquidez Aplicações em operações compromissadas Aplicações em depósitos interfinanceiros As aplicações em depósitos interfinanceiros em 31 de dezembro de 2003, tem prazo de vencimento de até 245 dias. 3

4 4 Títulos e valores mobiliários Carteira própria Letras Financeiras do Tesouro - LFTs Vinculados a compromissos de recompra Letras Financeiras do Tesouro - LFTs Diferencial swap a receber (Nota 15) Vinculados a prestação de garantias Letras do Tesouro Nacional - LTNs Vinculados ao Banco Central Letras Financeiras do Tesouro - LFTs Certificados de privatização Curto prazo Longo prazo

5 Títulos disponíveis para venda O custo atualizado (acrescidos dos rendimentos auferidos) e o valor de mercado dos títulos e valores mobiliários, apurado conforme preços de negociação divulgados pela Andima e pesquisas de mercado, classificados como disponíveis para venda em 31 de dezembro de 2003 são os seguintes: Custo atualizado Valor de mercado Títulos públicos federais Certificados de privatização O custo atualizado e o valor de mercado por vencimento, estavam distribuídos da seguinte forma: Custo atualizado Valor de mercado A vencer em até um ano A vencer entre um e cinco anos

6 5 Operações de crédito (a) Composição da carteira "Vendor" Capital de giro Finame Títulos descontados Crédito pessoal CDC - Crédito direto ao consumidor Adiantamento a depositantes Outros créditos Curto prazo - operações de crédito Curto prazo - outros créditos Longo prazo - operações de Crédito Longo prazo outros créditos 858 (b) Composição por setor de atividade Comércio Indústria Pessoa física Outros

7 (c) Composição por vencimento das operações de crédito Vencidas Até 30 dias Entre 31 e 60 dias Acima de 60 dias A vencer Até 30 dias Entre 31 e 60 dias Entre 61 e 90 dias Entre 91 e 180 dias Entre 181 e 360 dias Acima de 360 dias (d) Concentração dos principais devedores de operações de crédito Principal devedor maiores devedores maiores devedores maiores devedores maiores devedores maiores devedores

8 (e) (i) Créditos em liquidação e provisão para créditos de liquidação duvidosa Movimentação da provisão para créditos de liquidação duvidosa Saldo no início do exercício Provisões do exercício Baixas de créditos para prejuízo (8.508) (4.343) Saldo no final do exercício No exercício foram recuperados R$ 369 ( R$ 281) de créditos anteriormente baixados como prejuízo. Foram renegociados no exercício créditos no montante de R$ ( R$ 1.235). (ii) Por nível de risco Nível Curso normal Operações em atraso Total Provisão de créditos de liquidação duvidosa Provisão - % AA A ,5 B C D E F G H

9 (iii) Por setor de atividade Setor/nível AA A B C D E F G H Total Comércio Indústria Pessoa física Outros serviços (iv) Por produto "Vendor" Capital de giro Finame Títulos descontados Crédito pessoal CDC - Crédito direto ao consumidor Outros

10 6 Outros créditos - diversos Curto prazo Imposto de renda a compensar Adiantamentos salariais 3 3 Títulos e valores a receber Créditos com correspondentes Outros créditos Longo prazo Créditos tributários Devedores por depósitos em garantia- Finsocial PIS Contribuição social Outros Outros créditos Com base em expectativa de resultados tributáveis futuros, o banco e suas controladas constituem créditos tributários sobre diferenças temporárias, basicamente relativas a provisão para créditos de liquidação duvidosa, provisão para desvalorização de Títulos e Valores Mobiliários, créditos baixados para prejuízo e provisão de Passivo Contingente - Pis. Foram constituídos R$ e compensados R$ de créditos tributários de imposto de renda e contribuição social. 10

11 7 Investimento em controladas Refere-se à participação na controlada Triângulo Participações e Serviços Ltda. - TPS e à participação na Martins Construção e Serv. Ltda, anteriormente denominada Indústria e Comércio Metalgrampo Ltda. - METALGRAMPO. As principais informações sobre as controladas estão sumariadas, como segue: Triângulo Participações e Serviços Ltda. (TPS) Indústria e Comércio MetalGrampo S.A. Quantidade de quotas possuídas Participação no capital social - % 99,99 99,99 99,99 99,99 Capital social realizado Patrimônio líquido Resultado do exercício (501) Investimentos Resultado de participação em controladas 49 (387) (437) (a) A controlada TPS através de sua controlada Business Investiments S.A, adquiriu em 2001, participação societária na empresa Repom S.A. com ágio de R$ 1.219, fundamentado em expectativa de rentabilidade futura. Em 31 de dezembro de 2003, o ágio não amortizado monta a R$ 804 ( R$ 997). (b) O investimento na empresa TPS considera perdas decorrentes da distribuição desproporcional de dividendos que totalizam no ano R$ ( R$ 2.727), efetuado com base no contrato social da companhia. 11

12 8 Diferido Gastos com aquisição e desenvolvimento de logiciais Gastos com instalação e adaptação de dependência Amortizações acumuladas (949) (599) Depósitos Os depósitos podem ser demonstrados como segue: Depósitos à vista Depósitos interfinanceiros Depósitos a prazo Curto prazo Longo prazo Os depósitos interfinanceiros e a prazo do banco apresentam vencimento até 2006 e são emitidos a taxas atreladas a variação do CDI. 12

13 10 Obrigações por empréstimos e repasses Obrigações por empréstimos no país Em moeda estrangeira Obrigações por empréstimos no exterior Em moeda estrangeira Obrigações por repasses Instituições Oficiais Curto Prazo Longo Prazo Os empréstimos no país referem-se a recursos captados para aplicação em operações de crédito a clientes locais, incidindo taxa de juros mais variação cambial, com vencimento até Os empréstimos no exterior referem-se a recursos captados, incidindo taxa de juros mais variação cambial e possuem vencimento até Sobre as obrigações por repasses incidem taxa de juros mais TJLP, com vencimento até

14 11 Outras obrigações - fiscais e previdenciárias Curto prazo Imposto de Renda Contribuição Social Impostos e contribuições a recolher Longo prazo Provisões para Riscos Fiscais PIS Contribuição Social

15 12 Imposto de renda e contribuição social (a) Conciliação do imposto de renda e contribuição social sobre o lucro líquido Imposto de renda Contribuição social Imposto de renda Contribuição social Resultado contábil antes do IRPJ e da CSLL (+) Adições permanentes e temporárias Provisões não dedutíveis Outras adições Indedutíveis Despesa de equivalência patrimonial (-) Exclusões permanentes e temporárias Receita de equivalência patrimonial Receitas de ajuste de TVM ao valor de mercado Reversão de provisões indedutíveis Despesas de juros sobre o capital próprio (=) Base de cálculo (x) Alíquota 15% sem Lucro Real + 10% sem o LR excedente a 15% sem Lucro Real + 10% sem o LR excedente a R$ 240 mil 9% R$ 240 mil 9% (=) IRPJ e CSLL (+) Ajuste da provisão de IRPJ e CSLL de exercícios anteriores (1) (-) Incentivos fiscais (+) Créditos tributários e IRPJ e CSLL s/adições temporárias (1.444) (576) (=) IRPJ e CSLL debitado ao resultado

16 (b) Demonstrativo da natureza e origem dos créditos tributários IRPJ CSLL IRPJ CSLL Provisão - desvalorização títulos e valores mobiliários - disponíveis para venda Provisão - desvalorização títulos e valores mobiliários - disponíveis para negociação 4 1 Provisão - ágio investida Metalgrampo Provisão - desvalorização de Imóveis - dação em pagamento Provisão - perdas operações de crédito Provisão - PDD (c) (i) (ii) (iii) Créditos tributários Os créditos tributários do Lucro Real e da Base de Cálculo da Contribuição Social sobre o Lucro Líquido - CSLL, foram reconhecidos contabilmente de acordo com os lucros tributáveis estimados para os próximos 3 (três) anos, baseados em estudo técnico, que considera a expectativa da administração quanto à realização dos referidos créditos nesse período, projeções orçamentárias da instituição e indicadores econômicos financeiros, e estão inscritos na rubrica "Outros Créditos" do realizável a longo prazo; De acordo com a legislação tributária, os créditos tributários foram calculados às alíquotas de 15% (quinze) por cento mais 10% (dez) por cento sobre o Lucro Real (para o imposto de renda), e 9% (nove) por cento sobre o Lucro Líquido ajustado das adições e exclusões prescritas em lei (para a contribuição social sobre o lucro líquido). O valor presente dos créditos tributários em 31 de dezembro de 2003, descontando a taxa Selic estimada, monta a R$ (2002- R$ 4.943). 16

17 (d) Previsão de realização dos créditos tributários sobre diferenças temporárias Diferenças temporárias Imposto de Contribuição Renda Social Total Total Outras obrigações - diversas Curto prazo Provisão para despesas com pessoal Provisão para outras despesas administrativas Cheques administrativos Créditos recebidos a identificar Longo prazo Passivos Contingentes A conta "créditos recebidos a identificar" refere-se a parcelas de financiamento recebidos no último dia útil do mês através de bancos correspondentes, que serão baixadas das respectivas contas de empréstimos no primeiro dia útil seguinte. 17

18 As provisões constituídas para as contingências existentes são revistas a cada balanço e levam em consideração, entre outros fatores, a legislação aplicável, bem como a opinião dos advogados internos e externos sobre as perspectivas de êxito. 14 Patrimônio líquido O capital social está representado por ações nominativas ordinárias, com valor nominal de R$1,00 cada. Através da destinação dos lucros acumulados ao encerramento do exercício, foi constituída mediante proposição da administração reserva denominada Reserva para Expansão. Aos acionistas está assegurado um dividendo mínimo correspondente a 25% do lucro líquido de cada exercício, após as deduções estatutárias, e ajustadas nos termos da Lei no /76 e alterações posteriores. Foram provisionados no exercício dividendos no montante de R$ ( R$ 1.698) e juros sobre o capital próprio de R$ ( R$ 6.576), que proporcionou benefício fiscal de aproximadamente R$ ( R$ 2.236). 15 Transações com partes relacionadas Almart Administração e Participações S.A. Depósitos à vista 6 13 Depósitos a prazo Despesas de captação no mercado Martins Comércio e Serviços de Distribuição S.A. Depósitos à vista Depósitos a prazo Despesas de captação no mercado Triângulo Participações e Serviços Ltda. Depósitos à vista

19 Depósitos a prazo Despesas de captação no mercado Farma Service Distribuidora Ltda. Depósitos à vista 42 Depósitos a prazo Despesas de captação no mercado Outras partes relacionadas Depósitos à vista Depósitos a prazo Despesas de captação no mercado As captações de recursos com partes relacionadas foram contratadas às taxas vigentes na data das operações e compatíveis com as praticadas com terceiros. 16 Instrumentos financeiros O Banco participa de operações envolvendo instrumentos financeiros registrados em contas patrimoniais ou de compensação, que se destinam a atender necessidades próprias e de seus clientes, no sentido de administrar sua exposição a riscos de mercado, de moeda e de taxas de juros, os quais referem-se substancialmente a operações destinadas à proteção de ativos, envolvendo a alteração de indexadores na aplicação e captação de recursos, contratados em prazos, taxas e montantes compatíveis. A administração desses riscos é efetuada através de políticas de controles, estabelecimento de estratégias de operação, determinação de limites e diversas técnicas de acompanhamento das posições.esses instrumentos financeiros incluem derivativos que geralmente representam compromissos futuros para trocar moedas ou indexadores. 19

20 A partir de 30 de junho de 2002, os Instrumentos Financeiros Derivativos passaram a ser classificados, na data de sua aquisição, de acordo com a intenção da administração em utilizálos como instrumento de proteção (hedge) ou não, conforme a Circular 3.082, de As operações que utilizam instrumentos financeiros, efetuadas por solicitação de clientes, por conta própria, ou que não atendam aos critérios de proteção (principalmente derivativos utilizados para administrar a exposição global de risco), são contabilizadas pelo valor de mercado, com os ganhos e as perdas realizados e não realizados, reconhecidos diretamente na demonstração do resultado. Os derivativos utilizados para proteger exposições a risco ou para modificar as características de ativos e passivos financeiros que sejam altamente correlacionados no que se refere às alterações no seu valor de mercado em relação ao valor de mercado do item que estiver sendo protegido, tanto no início quanto ao longo da vida do contrato e considerado efetivo na redução do risco associado à exposição a ser protegida, são classificados como hedge de acordo com sua natureza:. Hedge de Risco de Mercado - Os ativos e passivos financeiros, bem como os respectivos instrumentos financeiros relacionados são contabilizados pelo valor de mercado com os ganhos e as perdas realizados e não realizados, reconhecidos diretamente na demonstração do resultado.. Hedge de Fluxo de Caixa - A parcela efetiva de hedge dos ativos e passivos financeiros, bem como os respectivos instrumentos financeiros relacionados, são contabilizados pelo valor de mercado com os ganhos e as perdas realizados e não realizados, deduzidos quando aplicável, dos efeitos tributários, reconhecidos em conta específica de reserva no patrimônio líquido. A parcela não efetiva do hedge é reconhecida diretamente na demonstração do resultado. As operações de derivativos são efetuadas pelo banco para fins de Hedge de Risco de Mercado dos empréstimos e repasses, indexados ao dólar (Nota 10). 20

21 (a) Os instrumentos financeiros foram contratados em prazos, taxas e montantes idênticos aos saldos dos itens objeto de Hedge (empréstimos e repasses indexados ao dólar norte-americano Nota 10). Valor global Diferencial pagar/ receber Contrato de "swaps" Posição ativa Dólar norte-americano Mercado interfinanceiro - CDI Posição Passiva Mercado interfinanceiro CDI (9.440) Pré (3) Os montantes a receber e a pagar estão registrados nas rubricas ativas e passivas de Instrumentos Financeiros Derirvativos nos montantes de R$ 91 e R$ 9.443, respectivamente. (b) Os contratos de "swaps" têm os seguintes prazos de vencimento. Até 90 dias De 91 a 180 dias De 181 a 360 dias Mais de 360 dias Total Contratos de swaps

22 17 Plano de aposentadoria O banco é co-patrocinador da Martinsprev, entidade fechada de previdência complementar, que oferece benefício de aposentadoria por tempo de serviço, por invalidez e pensão aos funcionários e ex-funcionários do banco. O referido plano configura-se como de contribuição definida, sendo a contribuição do participante de 3% de seu salário e a da patrocinadora com o percentual de 2,55% da remuneração do participante, considerando o tempo de empresa e a proximidade ao preenchimento dos requisitos para a concessão de aposentadoria. No exercício as contribuições da patrocinadora montam a R$ 174 ( R$ 177). Banco não possui:. benefícios de demissão;. remuneração em ações e títulos equivalentes a participação patrimonial (stock options);. benefícios de longo prazo;. benefícios pós emprego, exceto os planos de previdência privada e assistência à saúde. 22