Observações: Nós fazemos declarações sobre eventos futuros que estão sujeitas a riscos e incertezas. Tais declarações têm como base crenças e suposições de nossa Administração e informações a que a Companhia atualmente tem acesso. Declarações sobre eventos futuros incluem informações sobre nossas intenções, crenças ou expectativas atuais, assim como aquelas dos membros do Conselho de Administração e Diretores da Companhia. As ressalvas com relação a declarações e informações acerca do futuro também incluem informações sobre resultados operacionais possíveis ou presumidos, bem como declarações que são precedidas, seguidas ou que incluem as palavras "acredita", "poderá", "irá", "continua", "espera", "prevê", "pretende", "planeja", "estima" ou expressões semelhantes. As declarações e informações sobre o futuro não são garantias de desempenho. Elas envolvem riscos, incertezas e suposições porque se referem a eventos futuros, dependendo, portanto, de circunstâncias que poderão ocorrer ou não. Os resultados futuros e a criação de valor para os acionistas poderão diferir de maneira significativa daqueles expressos ou sugeridos pelas declarações com relação ao futuro. Muitos dos fatores que irão determinar estes resultados e valores estão além da nossa capacidade de controle ou previsão.
Índice Nossa Empresa... 04 Estrutura Societária... 07 Estrutura Operacional... 08 Visão Geral do Mercado... 15 Resultados Operacionais... 16 Resultados Financeiros... 19 Mercado de Capitais... 28 Sustentabilidade... 29 Responsabilidade Social... 32 Revisão Guidance 2010... 34 Perspectivas... 35
Nossa Empresa 4 Negócios Fundação em 1949; IPO em 1971; Nível 1 na Bovespa; TAG ALONG para todas as classes de ações; NegociadanaBovespa B pelos códigos RAPT3/RAPT4; 11.489 funcionários SET/10.
Nossa Empresa 5 Negócios A Randon é uma provedora de soluções para o transporte e logística em três segmentos de negócios: Distribuição da Receita Líquida Consolidada por segmento 3T10 49,86% 48,79% 1,35% Veículos e Implementos Entre os dez maiores fabricantes mundiais de semi reboques; Um dos maiores fabricantes nacionais de vagões ferroviários; O maior fabricante nacional de caminhões fora de estrada até 30 Toneladas. Autopeças Um dos maiores fabricantes de materiais de fricção do Ocidente; O maior ao fabricante nacional a de sistemas ste de freios a ar para veículos comerciais; Líder nacional na fabricação de materiais de fricção, freios a ar, suspensões, eixos e componentes de acoplamento para veículos comerciais. Serviços Financeiros Oferece crédito para produtos próprios e de terceiros; Uma das maiores administradoras de consórcios para veículos comerciais do país; Banco Múltiplo próprio para financiamentodeclientes clientes e fornecedores.
Nossa Empresa 6 Estrutura Corporativa Serviços Financeiros
Nossa Empresa 7 Estrutura Societária 243.785.452 Total Ações 161.897.158 158 AçõesPN 81.888.294 AçõesON FREE FLOAT 56,9%; Valor de Mercado 30/09/2010 / US$ 1,64 bi
Nossa Empresa 8 Estrutura Operacional Parques Industriais Escritórios Internacionais Unidades de Montagem e CKD USA Randon (Miami/Flórida) e Fras le (Farmington Hills Michigan e Prattville Alabama) México Cidade do México/DF Chile Santiago Argentina Randon (Rosário) e Fras le (San Martin Província de Buenos Aires) Argélia Argel Quênia Nairobi África do Sul Johannesburg China Fras le (Pinghu/Província de Zhejiang) Centros de Distribuição Alemanha Gelsenkirchen Dubai Jebel Ali Free Zone Egito Cairo
Veículos e Implementos 9 Liderança no Mercado Doméstico Veículos Rebocados (Implementos Rodoviários) Participação de Mercado 9M10 Evolução MKT Share Período Participação 2007 37,2% 2008 33,0% RANDON 31,6% GUERRA 14,9% FACCHINI 11,7% 2009 35,2% 1S10 31,7% 3T10 31,5% OUTROS 29,2% 2% LIBRELATO 6,1% NOMA 6,5%
Veículos e Implementos 10 Veículos Rebocados Produção Mundial 2009 70.000 60.000 50.000 67.06 65 Produção Mundial Estimada Reboques e Semirreboques 650.000 unidades em 2005 680.000 unidades em 2006 823.700 unidades em 2007 712.000 unidades em 2008 570.000 unidades em 2009 40.000 30.000 20.000 10.000 16.8 888 16.54 44 15.000 0 12.800 10.500 6.358 5.296 4.716 4.500 0 China Brasil EUA EUA EUA Alemanha Brasil Brasil Coréia Alemanha Fonte: Trailer body builders e Holding Randon
Veículos e Implementos 11 Veículos Rebocados Vendas por Setor Veículos Rebocados (Implementos Rodoviários) Unidades Vendidas 1S10 Serviços Setor Primário 32% 55% * Dado atualizado seme estralmente. Possui po ouca variação. 13% Indústria Setor Primário: Carga Geral, Graneleiros, Cerealeiros, Canavieiros, Florestais e Frigoríficos. Industria: Bases, carga geral, siders, furgões, tanques especiais (inox); Serviços: Basculantes, bases para containers, tanques para combustíveis (açoe alumínio).
Autopeças 12 Liderança no Mercado Doméstico Participação de Mercado Principais Componentes 1S10* 86% ouca variação. estralmente. Possui po * Dado atualizado seme 54% 52% 53% Quinta Roda OEM Freios a ar OEM Lonas Pesadas Reposição Eixos e Suspensões OEM
Autopeças 13 Liderança no Mercado Doméstico Principais Competidores Freios Eixos e Suspensões Sistemas de Articulação Material de Fricção Knorr (Alemanha) Unidade em São Paulo Wabco (EUA) Unidade em São Paulo Boechat (Brasil/RJ) Silpa (Brasil/RS) Mercado Cativo (MB, Scania) Hendrickson (EUA) Acordo de tecnologia com KLL no RS BPW (Alemanha) SAF Holland (EUA e Alemanha) Unidade em São Paulo Fuwa (China) HBZ (Brasil/SP) Guerra (Brasil/RS) Fontaine (EUA) Unidade no Paraná Amstead Maxion (EUA e Brasil) Unidade em São Paulo GF George Fischer (Suíça) Escritório no Brasil/RS Fuwa (China) Bendix (EUA) Cobreq (TMD Friction/ Alemanha) Unidade em São Paulo Thermoid (Brasil/SP) Duroline (Brasil/RS)
Autopeças 14 Vendas por Segmento Autopeças 1S10* Reposição 14% Exportação 14% ouca variação. estralmente. Possui po * Dado atualizado seme OEM 72%
Visão Geral de Mercado 15 3T10 A interação diversificada nos negócios da Companhia em todas as esferas da economia proporciona resultados consistentes, equilibrados e sustentáveis no longo prazo. Produção de caminhões (1), 142.156 unidades no 9M10, 68,5% maior ao 9M09; Prorrogação dos incentivos de estimulo a vendas: condições especiais de financiamento válidas até 31/03/2011 e isenção de IPI válido até 30/12/2010; Capacidade: níveis de operação acima dos 90% de utilização. Fonte: (1) Carta da Anfavea Outubro de 2010
Resultados Operacionais 16 Unidades Físicas Veículos e Implementos 3T2010 3T09 % 9M2010 9M09 % Veículos Rebocados (un.) 6.495 4.076 59,3% 16.945 12.179 39,1% Veículos Especiais (un.) 238 131 81,7% 792 330 140,0% Vagões (un.) 219 36 508,3% 609 266 128,9% Autopeças Materiais e fricção (ton.) 18.858 15.797 19,4% 54.277 42.944 26,4% Freios (un.) 208.442 158.058 31,9% 707.288 411.917 71,7% Sistemas de Acoplamento (un.) 28.472 16.363 74,0% 76.679 44.148 73,7% Sistemas de Suspensão e Rodagem (un.) 120.670 70.851 70,3% 327.825 199.768 64,1% Fundidos (ton.) 1.392 2.310 Serviços Financeiros Cotas de Consórcio Vendidas 2.083 1.739 19,8% 5.131 4.629 10,8%
Resultados Operacionais 17 Exportações U$ Milhões CAGR 1,04% 287 207 235 52,4% 171 164 179,0 49,0% 117,5 44,6 66,5 2005 2006 2007 2008 2009 3T09 3T10 9M09 9M10
Resultados Operacionais 18 Exportações Destinosporbloco econômico 9M10 US$ Milhões Outros 9M09 6% América do Sul e Central 9M09 6% 5% 4% África 17% 35% 9M09 26% Mercosul + Chile 9M09 24% Europa 9M09 3% 6% 33% Nafta 9M09 35%
Resultados Financeiros 19 Receita Bruta Total Sem eliminaçãodas vendas entreempresas empresas R$ Milhões CAGR 6,84% 3.595,3 4.551,3 3.703,8 55,3% 4.083,4 2.842,4 2.890,3 2.629,5 68,1% 1.499,5 892,1 2005 2006 2007 2008 2009 3T09 3T10 9M09 9M10
Resultados Financeiros 20 Receita Líquida Consolidada R$ Milhões CAGR 6,27% 3.059,5 53,2% 2.530,2 2.469,6 2.685,4 1.936,2 2.021,0 1.752,6 65,5% 5% 984,2 594,7 2005 2006 2007 2008 2009 3T09 3T10 9M09 9M10
Resultados Financeiros 21 Lucro Bruto / Margem Bruta R$ Milhões / % 833,7 CAGR 3,96% 671,1 63,0% 670,2 495,0 527,1 578,2 411,1 77,1% 252,4 142,5 25,6% 26,1% 26,5% 27,2% 23,4% 24,0% 25,6% 23,5% 25,0% 2005 2006 2007 2008 2009 3T09 3T10 9M09 9M10
Resultados Financeiros 22 Composição Consolidada do CPV 9M10 Mão de Obra Depreciação 1,6% 10,4% 7,5% Outros 80,5% Matéria Prima 52% Comp. Metálicos 9% Químicos 39% Outros Componentes Pneumáticos Elétricos Válvulas
Resultados Financeiros 23 EBITDA / Margem EBITDA R$ Milhões / % CAGR 3,92% 520,8 88,4% 388,6 401,3 257,9 294,9 300,8 114,3% 213,0 146,7 68,5 13,3% 14,6% 15,4% 17,0% 12,2% 11,5% 14,9% 12,2% 14,9% 2005 2006 2007 2008 2009 3T09 3T10 9M09 9M10
Resultados Financeiros 24 Lucro Líquido / Margem Líquida R$ Milhões / % CAGR 4,05% 231,1 74,0% 173,4 170,9 118,5 133,4 138,9 147,4% 98,2 66,8 6,1% 6,6% 6,9% 7,6% 5,6% 27,0 4,5% 6,8% 5,6% 6,4% 2005 2006 2007 2008 2009 3T09 3T10 9M09 9M10
Resultados Financeiros 25 Investimentos R$ Milhões CAGR 5,27% 280,7 196,6 100,4 154,3 123,3 173,8% 31,3% 84,7 111,2 51,6 18,9 2005 2006 2007 2008 2009 3T09 3T10 9M09 9M10
Resultados Financeiros 26 Patrimônio Líquido / ROE R$ Milhões / % CAGR 27,48% 884,1 16,36% 1.028,8 787,5 623,0 525,7 334,8 47,0% 40,0% 0% 33,0% 37,0% 17,6% 24,3% * 2005 2006 2007 2008 2009 9M10 *UDM Últimos 12 meses
Resultados Financeiros 27 Endividamento Líquido e Dívida Líquida/EBITDA R$ Milhões 333,2 184,8 173,3 202,0 113,6 0,44x 60,4 128,1 0,33x 0,64x 0,61x 0,53x 0,41x 0,21x 2005 2006 2007 2008 2009 9M09 9M10
Mercado de Capitais 28 Cotação RAPT4 X Liquidez Diária R$ por ação / R$ Mil Com ajustes da bonificação de 08/04/2010 5,2 5,8 42 4,2 3,3 3,6 3,3 1,2 R$ 4,40 R$ 5,72 R$ 10,42 R$ 10,22 R$ 3,91 VALORIZAÇÃO RAPT4 37,1% R$ 8,68 R$ 11,90 2005 2006 2007 2008 2009 9M09 9M10
Sustentabilidade 29 Destaques no Período Número de Funcionários 9M2010, 36,8% 9M2010 9M2009
Sustentabilidade 30 Destaques no Período Investimentos em2009 R$ 51 milhões benefícios Educação, alimentação, previdência privada, saúde, transporte, t cidadania R$ 65 meio ambiente 6,5milhões
Sustentabilidade 31 Destaques no Período Publicação Relatório Sustentabilidade 2º ANO GRI Nível C Periodicidade Anual
Sustentabilidade 32 Responsabilidade Social Programas Implantados IDADE 7 14 16 57 60
Valor Adicionado 33 2009 Consolidado Distribuição: R$ 1,04 Bilhão Participação dos Minoritários 67% 6,7% Juros s/ capital próprio e dividendos 4,2% Financiadores 15,3% Lucros Retidos do exercício 9,0% Empregados 36,3% Tributos 28,5%
Perspectivas 34 Guidance 2010 Guidance Oficial Revisão Receita Bruta total R$ 4,0 blhõ bilhões R$ 5,0 blhõ bilhões Receita Líquida Consolidada Investimentos Exportações Importações R$ 2,8 bilhões R$ 200 milhões US$ 190 milhões US$ 70 milhões R$ 3,4 bilhões R$ 200 milhões US$ 220 milhões US$ 80 milhões
Perspectivas 35 Previsão de crescimento na economia Brasileira (2010) PIB: +7,60% (1); Safra agrícola previsão média para 2011: 146,8 milhões de toneladas (2) ; Demanda doméstica sustenta recordes de vendas e faturamento; Perspectiva de avanço econômico, oferta de crédito e nível de confiança alto asseguram boas condições para a continuidade do crescimento e manutenção dos resultados; Mudança no governo não sinaliza mudança na condução da economia e reduz preocupações. Fonte: (1) Relatório BACEN / FOCUS (01/11/2010) (2) 1º Levantamento Safra 2010/2011 Conab
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