ESTE DOCUMENTO É IMPORTANTE E REQUER A SUA ATENÇÃO IMEDIATA.

Transcrição

1 ESTE DOCUMENTO É IMPORTANTE E REQUER A SUA ATENÇÃO IMEDIATA. Em caso de dúvida quanto às medidas a adotar, deverá consultar o seu corretor, advogado, contabilista ou outro consultor profissional. ishares VII Public Limited Company (Registada na Irlanda como uma sociedade de investimento de agrupamento de fundos com capital variável e responsabilidade segregada entre os respetivos fundos) Assembleia Geral Anual de de dezembro de 2015 Se tiver vendido ou transferido as suas ações da Sociedade, é favor remeter de imediato este documento ao comprador ou cessionário ou ao corretor, agente bancário ou qualquer outro agente através do qual a venda ou transferência tenha sido efetuada, para transmissão ao comprador ou cessionário assim que possível. Sede Social: J.P. Morgan House, I.F.S.C., Dublin 1, Irlanda. Número de Registo de Pessoa Coletiva: Administradores: Paul McNaughton; Paul McGowan; Barry O Dwyer; Karen Prooth (Britânica); Cora O Donohoe (irlandesa, residente no Reino Unido)

2 ishares VII PUBLIC LIMITED COMPANY (a Sociedade ) 7 de dezembro de 2015 Caro Acionista, Assembleia Geral Anual Segue, em anexo, a convocatória para a assembleia geral anual de 2015 da Sociedade (a AGA ) e um formulário de voto por procuração destinado aos acionistas que não possam participar presencialmente na AGA (ou em qualquer reagendamento da mesma) e que pretendam votar nas deliberações da AGA. Salientamos que apenas poderá votar na AGA se for um acionista registado. Caso tenha investido na Sociedade através de um corretor/agente/outro intermediário, é favor contactar essa entidade para confirmar o seu direito de voto. Ordem de Trabalhos Pontos 1-4 Os pontos 1 a 4 indicados nesta convocatória dizem respeito aos assuntos habituais a tratar numa AGA, nomeadamente, a receção e análise das contas anuais do exercício, a análise dos negócios da Sociedade tendo em consideração as contas do exercício, a renomeação de auditores e a autorização para que os Administradores fixem a remuneração dos auditores, em conformidade com os Estatutos da Sociedade (os Estatutos ). Os pontos 1, 3 e 4 requerem a aprovação por deliberação ordinária da Sociedade. O ponto 2 não requer a aprovação por deliberação. Ponto 5 O ponto 5 indicado na convocatória diz respeito à proposta de alteração do Pacto Social (o Pacto ) e à adoção dos Estatutos alterados e requer a aprovação por deliberação especial da Sociedade. É proposta a alteração do Pacto de modo a refletir as disposições do Companies Act de 2014 (a Lei das Sociedades ) e a adoção dos Estatutos alterados para refletir as disposições da Lei das Sociedades e implementar alterações para efeitos de os harmonizar com os estatutos de outras sociedades de fundos irlandeses da gama ishares, inclusive para terem em consideração as recentes alterações às condições impostas pelo Banco Central da Irlanda e para introduzir determinadas flexibilidades administrativas com vista a facilitar a gestão da Sociedade, pelos Administradores. É proposta uma alteração do Pacto e a adoção dos Estatutos nos termos do documento identificado como A em anexo e apresentado na AGA. Um resumo das alterações propostas ao Pacto e aos Estatutos encontram-se no Anexo I ao presente documento. Caso sejam aprovadas, estas alterações serão implementadas logo que possível e, nos casos em que seja necessário modificar o prospeto, as mesmas serão implementadas através de uma adenda ao prospeto. Ponto 6 O ponto 6 indicado na convocatória diz respeito à proposta de adoção de outras alterações aos Estatutos, de modo a considerarem a liquidação centralizada da negociação de ações de fundos da Sociedade num Depositário Central de Valores Mobiliários Internacional (o Modelo ICSD ). A conversão do modelo de liquidação da Sociedade no Modelo ICSD está sujeita à aprovação, por parte dos acionistas, de um esquema estatutário, nos termos do Capítulo 1 da Parte 9 da Lei das Sociedades (o Esquema ). Os detalhes do Esquema estão incluídos na convocatória da assembleia geral extraordinária (convocada para 3 de dezembro de 2015), recentemente enviada aos acionistas. 2

3 Os detalhes das alterações propostas aos Estatutos, de modo a considerarem o Modelo ICSD, encontram-se especificados no Anexo II ao presente documento. As alterações propostas refletem a existência de um único acionista no que se refere a cada classe de ações participantes ao abrigo do Modelo ICSD. As alterações propostas permitem, ao único acionista de cada classe de ações participantes, formar um quórum (por si mesmo) em assembleias de fundos ou de classes (o quórum necessário numa assembleia geral da Sociedade, como um todo, permanece como duas pessoas com direito de voto, em conformidade com o disposto nos Estatutos), estipular que qualquer deliberação submetida a votação numa assembleia geral possa ser decidida numa votação nominal em vez de ter de ser exigida uma votação nominal, excluindo assim a possibilidade de votação por braço no ar, e permitir o reagendamento de uma assembleia geral para o dia útil imediatamente a seguir à data inicial da assembleia (por oposição ao mesmo dia da semana seguinte). Caso seja aprovada, a adoção das alterações aos Estatutos especificadas no ponto 6 desta convocatória está sujeita à aprovação do Esquema e as alterações serão implementadas na data de entrada em vigor do Esquema ou posteriormente, logo que seja exequível, e, sempre que sejam necessárias alterações ao prospeto, essas serão implementadas através de uma alteração ao prospeto. Recomendação O Conselho de Administração acredita que as deliberações a propor na AGA estão em conformidade com os melhores interesses da Sociedade e dos acionistas como um todo e, consequentemente, os Administradores recomendam vivamente que vote a favor das deliberações da AGA. Publicação dos resultados Os resultados da AGA serão anunciados através dos serviços informativos regulamentares do website da Bolsa de Valores de Londres e serão publicados adequadamente em todas as outras jurisdições nas quais a Sociedade esteja cotada numa bolsa de valores. Os resultados estarão também disponíveis em Atenciosamente, Paul McNaughton Presidente 3

4 ishares VII PUBLIC LIMITED COMPANY CONVOCATÓRIA PARA A ASSEMBLEIA GERAL ANUAL DE 2015 ESTE DOCUMENTO É IMPORTANTE E REQUER A SUA ATENÇÃO IMEDIATA. Em caso de dúvida quanto às medidas a adotar, deverá consultar o seu corretor, gestor bancário, advogado, contabilista ou outro consultor profissional. Notifica-se, pela presente CONVOCATÓRIA, que a Assembleia Geral Anual de 2015 da ishares VII plc (a Sociedade ) terá lugar nos escritórios da Chartered Corporate Services, Taney Hall, Eglinton Terrace, Dundrum, Dublin 14, Irlanda, na quinta-feira, dia 31 de dezembro de 2015, às 12h15 (ou em qualquer adiamento da mesma) para tratar da seguinte ordem de trabalhos: 1. Receber e analisar as Demonstrações Financeiras e o Relatório dos Administradores da Sociedade relativos ao ano findo a 31 Julho 2015, bem como o respetivo Relatório dos Auditores (Deliberação Ordinária 1). 2. Analisar os negócios da Sociedade (este ponto não requer a aprovação de uma deliberação). 3. Renomear a PricewaterhouseCoopers como auditores da Sociedade (Deliberação Ordinária 2). 4. Autorizar os Administradores a fixarem a remuneração dos Auditores (Deliberação Ordinária 3). 5. Alterar o Pacto Social e adoptar a alteração aos Estatutos da Sociedade, nos termos do documento identificado como A em anexo e apresentado na AGA (Deliberação Especial 1). 6. Adotar, sujeito à aprovação do Esquema e com efetividade na data de entrada em vigor do Esquema, as alterações aos Estatutos da Sociedade detalhados no Anexo II deste documento (Deliberação Especial 2). Por ordem do Conselho de Administração CHARTERED CORPORATE SERVICES AGENTE ADMINISTRATIVO Datado de 7 de dezembro de

5 Notas O quórum necessário na assembleia é de dois acionistas pessoalmente presentes ou representados por procuração. Se o quórum não se encontrar reunido num prazo de meia hora após a hora marcada para a assembleia, ou se, no decurso de uma assembleia, deixar de se verificar o quórum, a assembleia deverá ser adiada para o mesmo dia da semana seguinte, à mesma hora e no mesmo local, ou para qualquer outro dia e para qualquer outra hora e local que os Administradores assim determinem. Na assembleia reagendada, se o quórum não se encontrar reunido num prazo de meia hora após a hora marcada para a realização da assembleia, esta, se convocada de outra forma que não por decisão dos Administradores, deverá ser considerada sem efeito, mas caso tenha sido convocada por decisão dos Administradores, qualquer Membro presente ou quaisquer Membros presentes na assembleia formará ou formarão quórum. Direito a participar e votar 1. A Sociedade especifica que apenas os acionistas registados no Registo de Membros da Sociedade às 18 horas do dia 29 de dezembro de 2015 ou, em caso de reagendamento da Assembleia Geral Anual ( AGA ), até às 18 horas, dois dias antes da data da assembleia reagendada (a "data de registo"), terão direito a participar, intervir, colocar questões e votar na AGA ou, se relevante, noutro reagendamento da mesma, e poderão apenas votar tendo em conta o número de ações registadas em seu nome à data. As alterações ao Registo de Membros após a data de registo serão desconsideradas aquando da aferição do direito de qualquer pessoa de participar e/ou votar na AGA ou em qualquer reagendamento da mesma. Nomeação de procuradores 2. Um membro com o direito a participar, intervir, colocar questões e votar na AGA tem o direito de nomear um procurador como substituto para a sua participação, intervenção e voto, podendo nomear mais do que um procurador para estar presente na mesma ocasião, relativamente a ações que detenha em diferentes contas de valores mobiliários. Um membro que atue como intermediário em nome de um ou mais clientes poderá emitir uma procuração a cada um dos seus clientes ou aos seus mandatários, e esse intermediário poderá manifestar o seu voto relativo a algumas das ações em sentido diverso quanto a outras ações por si detidas. A nomeação de um procurador não impedirá um membro de participar, intervir, colocar questões e votar na reunião ou em qualquer reagendamento da mesma, caso o membro assim o entenda. Um procurador não necessita de ser um membro da Sociedade. Se pretender nomear mais do que um procurador, contacte o Agente Administrativo da Sociedade (Chartered Corporate Services, Taney Hall, Eglinton Terrace, Dundrum, Dublin 14, Irlanda) através do número de telefone ou para o blackrock@corporateservices.ie, dentro do horário normal de expediente. 3. Encontra-se em anexo a esta Convocatória para a AGA, um formulário de voto por procuração. Para ser considerado válido, o formulário de voto por procuração, devidamente preenchido e assinado, juntamente com quaisquer procurações com base nos quais foram assinados, ou outras delegações de poderes, tem de ser depositado junto do Agente Administrativo da Sociedade, (Chartered Corporate Services, em Taney Hall, Eglinton Terrace, Dundrum, Dublin 14, Irlanda), no máximo, até 48 horas antes da hora marcada para a realização da assembleia ou de qualquer reagendamento da mesma ou (no caso de uma votação nominal realizada num dia que não o da AGA ou da AGA reagendada), no máximo, até 48 horas antes da hora marcada para a realização da votação para a qual o formulário será utilizado. Qualquer alteração ao formulário de voto por procuração terá de ser rubricada pela pessoa que o assina. 4. Além da nota 2 supra, e de acordo com o disposto nos Estatutos da Sociedade e desde que seja recebida, pelo menos, nas 48 horas anteriores à data marcada para a realização da AGA ou da AGA reagendada ou (no caso de uma votação nominal a ser realizada num dia que não o dia da AGA ou da AGA reagendada), no máximo, 48 horas antes da hora marcada para a realização da votação na qual será utilizada, a nomeação de um procurador poderá também: a. ser enviada por fax para o número , desde que recebida de forma legível; ou b. ser enviada por via eletrónica para blackrock@corporateservices.ie, com indicação do nome da empresa. 5. No caso de uma sociedade, o Formulário de Procuração deverá conter o carimbo oficial, estar assinado em seu nome por um advogado ou representante devidamente autorizado. 5

6 Direitos de voto e número total de ações emitidas na Sociedade 6. Enquanto membro, encontram-se à sua disposição diversas formas de exercer o seu direito de voto; (a) estando pessoalmente presente na AGA ou (b) nomeando um procurador para votar em seu nome. No caso de titulares conjuntos, o voto do acionista mais sénior que, pessoalmente ou por procuração, seja manifestado, deverá ser aceite, excluindo os votos dos demais titulares registados e, para este efeito, a qualidade de sénior deverá ser determinada pela ordem segundo a qual os nomes se encontram apresentados no registo dos membros, no que respeita à participação conjunta. 7. Numa votação por braço no ar, cada membro pessoalmente presente e cada procurador tem direito a um voto (mas nenhum indivíduo individualmente considerado terá direito a mais do que um voto). Numa votação, cada membro tem direito a um voto por cada ação de que seja titular. 8. No decorrer de uma votação, durante uma AGA, qualquer membro, pessoalmente presente ou representado por procuração, que seja titular de mais do que uma ação, não é obrigado a manifestar todos os seus votos no mesmo sentido. 9. As deliberações ordinárias requerem a aprovação por maioria simples de membros votantes, pessoalmente presentes ou representados por procuração. As deliberações especiais requerem a aprovação de uma maioria nunca inferior a 75% dos votos manifestados pelos membros votantes, pessoalmente presentes ou representados por procuração. 10. Relativamente a qualquer outro assunto que possa surgir durante a AGA ou na AGA reagendada, quer tenha carácter processual ou substantivo (incluindo, nomeadamente, qualquer proposta para alterar uma deliberação ou reagendar a reunião), que não se encontre especificado nesta Convocatória da AGA, poderá o procurador atuar de acordo com o seu próprio critério. Cartas de nomeação dos Administradores 11. Estão disponíveis para consulta, na sede social da Sociedade, cópias das cartas de nomeação dos Administradores da Sociedade, durante o horário normal de expediente, em qualquer dia da semana (exceto sábados, domingos e feriados públicos), a partir da data da presente Convocatória e até à conclusão da AGA, no local de realização da mesma, até 15 minutos antes do início e no decorrer da AGA. 6

7 ishares VII PUBLIC LIMITED COMPANY FORMULÁRIO DE VOTO POR PROCURAÇÃO *Eu/Nós, de, na qualidade de Acionista/Acionistas da Sociedade acima referida, pelo presente documento, nomeio/nomeamos ou, na ausência do *mesmo/da mesma, o Presidente da assembleia ou, na ausência do mesmo, qualquer administrador da Sociedade ou, na ausência do mesmo/da mesma, qualquer um dos representantes da Chartered Corporate Services, em Taney Hall, Eglinton Terrace, Dundrum, Dublin 14, Irlanda, na qualidade de Agente Administrativo da Sociedade, ou qualquer um dos representantes da BlackRock Asset Management Ireland Limited, em J.P. Morgan House, IFSC, Dublin 1, Irlanda, na qualidade de Entidade Gestora da Sociedade, como *meu/nosso procurador para votar *em meu /nosso nome na Assembleia Geral Anual da Sociedade, a realizar nos escritórios da Chartered Corporate Services, em Taney Hall, Eglinton Terrace, Dundrum, Dublin 14, Irlanda, no dia 31 de dezembro de 2015, às 12h15 e em qualquer adiamento da mesma. É favor assinalar com um "X", na tabela que se segue, o sentido segundo o qual pretende que os seus votos sejam emitidos, no que respeita a cada Deliberação individualmente considerada. Caso não sejam dadas orientações específicas quanto à votação, o procurador poderá votar ou abster-se da votação, ficando essa decisão ao seu critério. DELIBERAÇÕES A FAVOR CONTRA ABSTÉM-SE Deliberação Ordinária 1. Deliberação Ordinária 2. Deliberação Ordinária 3. Deliberação Especial 1. Deliberação Especial 2. Datado de de de 2015 Assinado/Por e em nome de AGRADECEMOS QUE PREENCHA NOS ESPAÇOS QUE SE SEGUEM, EM LETRAS DE IMPRENSA, O SEU NOME OU O NOME DA SOCIEDADE EM NOME DA QUAL PREENCHE ESTE FORMULÁRIO E O SEU ENDEREÇO (Nome em Letras de Imprensa) (Endereço em Letras de Imprensa) *Apagar em conformidade 7

8 Notas: (a) (b) (c) (d) (e) (f) (g) O acionista deverá preencher o seu nome completo e endereço registado em letras de imprensa ou maiúsculas. No caso de contas conjuntas, deverão ser indicados os nomes de todos os titulares. Caso pretenda nomear um procurador que não o Presidente da Assembleia Geral, um administrador da Sociedade ou qualquer representante da Chartered Corporate Services, na qualidade de Agente Administrativo da Sociedade, ou qualquer representante da BlackRock Asset Management Ireland Limited, na qualidade de Entidade Gestora, por favor indique o respetivo nome e endereço no espaço disponibilizado. O Formulário de Procuração deve: (i) no caso de um acionista individual, ser assinado pelo acionista ou pelo respetivo advogado; e (ii) no caso de um acionista empresarial, ser entregue com o carimbo oficial ou assinado, em seu nome, por um advogado ou por um representante devidamente autorizado do acionista empresarial. No caso de titulares conjuntos, o voto do sénior que apresentar um voto em pessoa ou por procuração deverá ser aceite, excluindo os votos dos demais titulares conjuntos, devendo, para este fim, a qualidade de sénior ser determinada pela ordem em que os nomes são apresentados no registo dos membros respeitante às participações conjuntas. Uma empresa que seja acionista poderá autorizar qualquer pessoa que considere adequada a atuar enquanto sua representante em qualquer assembleia de acionistas, sendo que a pessoa assim autorizada terá o direito de votar como se fosse um acionista individual. Para serem considerados válidos, o Formulário de Voto por Procuração e quaisquer delegações de poderes assinadas ao abrigo do mesmo devem ser recebidos pelo Agente Administrativo da Sociedade, em Taney Hall, Eglinton Terrace, Dundrum, Dublin 14, Irlanda, com um mínimo de 48 horas antes da hora marcada para a realização da assembleia. Os acionistas poderão enviar o Formulário de Voto por Procuração assinado, por fax, para +353 (0) , ou para o , blackrock@corporateservices.ie, desde que o formulário original assinado seja enviado imediatamente por correio para o endereço supra indicado. Qualquer Formulário de Voto por Procuração entregue num prazo inferior a 48 horas antes da hora da assembleia poderá ser considerado válido, ficando essa decisão ao critério dos Administradores. Para exercer os seus poderes de representação, um procurador não necessita de ter a qualidade de acionista da Sociedade, mas terá de participar pessoalmente na assembleia ou em qualquer reagendamento da mesma. 8

9 ANEXO I Proposta de alterações ao Pacto e Estatutos Propõe-se a alteração do Pacto e a adoção dos Estatutos nos termos do documento identificado como A em anexo e apresentado na AGA. Segue-se um resumo das alterações propostas ao Pacto e aos Estatutos. 1. São propostas as seguintes alterações ao Pacto: 1.1. Atualizar as referências legislativas Remover as informações relativas aos acionistas das subscrições iniciais da Sociedade presentes no Pacto, uma vez que estas informações já não são necessárias e as ações de subscrição já não são detidas por esses acionistas. 2. Foram efetuadas as seguintes alterações ao Pacto: 2.1. Atualizar as referências legislativas Remover as informações relativas aos acionistas das subscrições iniciais da Sociedade presentes no Pacto, uma vez que estas informações já não são necessárias e as ações de subscrição já não são detidas por esses acionistas. 3. É proposta uma alteração dos Estatutos de modo a harmonizá-los com os estatutos de outras sociedades de fundos irlandeses da gama ishares, para efeitos de consistência em toda a gama. Do mesmo modo, é proposta a alteração da estrutura e da redação dos Estatutos, mediante a substituição das disposições existentes por disposições equivalentes contidas nos estatutos de outras sociedades de fundos irlandeses da gama ishares. Outras alterações aos Estatutos propostas, para efeitos de consistência na gama ishares, incluem as seguintes: 3.1. Permitir o investimento cruzado por um Fundo noutro Permitir a constituição de fundos em conformidade com a Shari ah Atualizar as disposições relativas a assembleias gerais da Sociedade, de modo a considerarem o Companies Act de 2014 ( Lei das Sociedades ) Atualizar as disposições relativas a instrumentos de procuração para assembleias gerais da Sociedade, de modo a considerarem o Companies Act 2014 ( Lei das Sociedades ) e incluírem uma disposição para que seja exigido que os instrumentos de procuração sejam depositados com uma antecedência mínima de 24 horas relativamente à hora designada para a realização da assembleia geral Estipular que cada Administrador deixará o seu cargo três anos após a data da nomeação ou da última renomeação do Administrador, salvo se tiver sido renomeado em ou antes da data Estipular o poder dos Administradores de delegar os seus poderes e discricionariedade a qualquer Administrador Executivo, a qualquer outro Administrador ou a uma comissão Estipular que o cargo de um Administrador pode ficar vago se uma maioria de Administradores for da opinião, com base em motivos razoáveis, de que o Administrador 9

10 em questão já não cumpre com quaisquer padrões de adequação e probidade constantes de um código emitido periodicamente pelo Banco Central Atualizar as disposições relativas às assembleias gerais de Administradores para terem em consideração o Companies Act de 2014 ( Lei das Sociedades ) Clarificar que a entidade administradora, a entidade gestora e a entidade depositária da Sociedade terão direito a receber uma indemnização da Sociedade nos termos previstos e sujeito às condições, conforme disposto no Acordo de Administração, no Acordo de Gestão e no Acordo de Depositário, respetivamente Conferir à Sociedade a flexibilidade de investir mais de 35% e até 100% dos seus ativos líquidos em valores mobiliários e instrumentos do mercado monetário emitidos ou garantidos pela República Popular da China Estipular um mecanismo com o objetivo de assegurar que o valor das ações negociadas em bolsa não diverge significativamente do seu Valor Patrimonial Líquido Estipular que, no cálculo do Valor Patrimonial Líquido dos ativos de uma classe de ações, o valor dos ativos será arredondado em excesso para o número de casas decimais que a Entidade Gestora considere apropriado Reduzir a comissão máxima de subscrição e a comissão máxima de resgate que podem ser cobradas pela Sociedade para 5% e 3%, respetivamente Estipular a determinação da forma como cada troca é efetivada em conformidade com as disposições do Prospeto Estipular o poder da Sociedade de rejeitar um pedido de subscrição de Ações num Evento de Insolvência que esteja a decorrer para o requerente e estipular o poder da Sociedade de resgatar em espécie, na forma especificada no Prospeto Clarificar que a Sociedade pode invocar o seu poder de pagar resgates em espécie, no caso de um Acionista resgatante, que tenha subscrito em numerário, solicitar o resgate de diversas Ações representando 5% ou mais do Valor Patrimonial Líquido de um Fundo Refletir os requisitos do Banco Central da Irlanda que estipulam que a comissão máxima de resgate não pode ser aumentada sem a prévia aprovação dos Acionistas Refletir os requisitos atualizados do Banco Central da Irlanda através da exclusão do requisito de os pedidos de resgate afetados pelo limite ( gate ) serem negociados com prioridade sobre pedidos subsequentes Esclarecer os poderes dos Administradores, caso um requerente não consiga entregar as ações solicitadas no que concerne a um resgate, estipulando que, nessas circunstâncias, os Administradores podem cancelar a ordem de resgate e o requerente deverá indemnizar a Sociedade por qualquer prejuízo incorrido pela Sociedade em virtude de o requerente não ter entregado as ações exigidas, em tempo útil Estipular que os pedidos de resgate de ações serão irrevogáveis, salvo acordo em contrário por parte dos Administradores ou de um seu representante Estipular os eventos adicionais na ocorrência dos quais a determinação do Valor Patrimonial Líquido pode ser temporariamente suspensa e estipular as circunstâncias que porão fim a essas suspensões. 10

11 3.22. Estipular que o investimento efetuado em organismos de investimento coletivo não exceda, no total, 10% dos ativos do Fundo relevante, salvo indicação em contrário no Prospeto Incluir promissórias a prazo e unidades de ou participações em organismos de investimento coletivo/fundos mútuos, na lista de instrumentos que podem constituir ativos da sociedade Incluir disposições de avaliação adicionais relacionadas com: a metodologia de avaliação que pode ser utilizada por fundos que acompanham índices; a avaliação de derivados OTC por referência aos regulamentos relevantes e/ ou os requisitos do Banco Central; a determinação do valor de realização provável de um investimento e exclusão da referência ao gestor de investimentos/consultor ou subgestor de investimentos como uma pessoa competente que pode fornecer uma avaliação certificada para efeitos de determinação do valor de realização provável de um investimento; a avaliação de organismos de investimento coletivo; passivos atribuíveis a cada Fundo para efeitos de cálculo do Valor Patrimonial Líquido de cada Fundo Estipular que as comissões e despesas relacionadas com a constituição da Sociedade (incluindo custos de admissão à negociação) e as comissões dos Consultores da Sociedade serão suportadas pela Sociedade e amortizadas ao longo dos primeiros cinco exercícios da Sociedade ou durante outro período, conforme determinado pelos Administradores Estipular o procedimento de transferência de Ações Participantes Estipular que os Administradores podem decidir que quaisquer Ações de Subscrição não detidas pela Entidade Gestora ou seu(s) mandatário(s) podem ser obrigatoriamente compradas ao titular das mesmas pelo preço de 1 por Ação de Subscrição Estipular que os Administradores têm direito a alterar o nome de qualquer Fundo (sujeito a aprovação prévia do Banco Central) Excluir a disposição específica que permite à Sociedade deferir pedidos de subscrição de ações superiores a 10% do Valor Patrimonial Líquido de um Fundo, uma vez que a aceitação de pedidos se encontra sujeita, em qualquer caso, à decisão discricionária da Sociedade Refletir os requisitos atualizados do Banco Central da Irlanda através da inclusão de uma definição de Pessoa Relacionada e da inclusão de uma disposição relativa a negociações com o Administrador e Pessoas Relacionadas Incluir uma disposição adicional que detalhe que os Estatutos deverão ser considerados como tendo entrado em vigor e que prevalecem sobre os termos de quaisquer disposições opcionais do Companies Act 2014 ( Lei das Sociedades ). 11

12 ANEXO II Alterações propostas aos Estatutos para terem em consideração o Modelo ICSD (sujeito a aprovação do Esquema e com efetividade na data de entrada em vigor do Esquema) As alterações seguintes são propostas para facilitar que a Citivic Nominees Limited se torne na única acionista registada em cada Fundo e classe de ações ao abrigo do Modelo ICSD: Permitir a um único acionista formar um quórum (por si mesmo) para votar quaisquer ações participantes registadas em seu nome em assembleias de Fundos e de classes de ações (o quórum necessário numa assembleia geral da Sociedade, como um todo, permanece como duas pessoas com direito de voto, em conformidade com os termos dos Estatutos). Excluir a possibilidade de votação por braço no ar numa assembleia geral. Estipular que qualquer deliberação que seja submetida a votação numa assembleia geral possa ser decidida numa votação nominal em vez de ser exigida uma votação nominal. Permitir o reagendamento de uma assembleia geral para o dia útil imediatamente a seguir à data inicial da assembleia (por oposição ao mesmo dia da semana seguinte). 12