Fact Sheet 4T18 POMO3 POMO4

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1 Fact Sheet 4T18 POMO3 POMO4 Fundação Planalto 1ª Exportação Marcopolo IPO Ana Rech A Marcopolo S.A. é hoje uma das maiores fabricantes mundiais de ônibus, participando ativamente no desenvolvimento e implementação de soluções para o transporte coletivo de passageiros em alguns dos principais mercados do mundo. Informações Selecionadas 4T18 4T17 Var. % Var. % Receita operacional líquida 1.239,8 843,6 47, , ,0 45,9 Receitas no Brasil 503,7 310,5 62, , ,5 76,4 Receita de exportação do Brasil 419,9 336,7 24, ,4 999,5 36,1 Receita no exterior 316,2 196,4 61,0 921,0 790,0 16,6 Lucro Bruto 199,6 119,9 66,5 664,3 403,6 64,6 EBITDA (1) 77,9 47,6 63,7 362,1 119,7 202,5 Lucro Líquido 72,0 37,3 93,0 190,9 82,1 132,5 Lucro por Ação 0,078 0,04 95,0 0,203 0, ,3 Retorno s/ Capital Investido (ROIC) (2) 11,0% 3,2% 7,8pp 11,0% 3,20% 7,8pp Retorno s/ o Patrim. Líquido (ROE) (3) 10,1% 4,5% 5,6pp 10,1% 4,50% 5,6pp Investimentos 41,6 21,6 92,6 161,7 54,3 197,8 Margem Bruta 16,1% 14,2% 1,9pp 15,8% 14,0% 1,8pp Margem EBITDA 6,3% 5,6% 0,7pp 8,6% 4,2% 4,4pp Margem Líquida 5,8% 4,4% 1,4pp 4,5% 2,9% 1,6pp Dados do Balanço Patrimonial 31/12/18 30/09/18 Var. % Patrimônio Líquido 2.105, ,2 0,5 Caixa, equivalentes a caixa e aplicações financeiras 968,1 865,7 11,8 Passivo financeiro de curto prazo (834,0) (858,3) (2,8) Passivo financeiro de longo prazo (1.100,2) (1.012,2) 8,7 Passivo financeiro líquido Segmento Industrial (550,4) (575,1) (4,3) Notas: (1) EBITDA = Lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortizações; (2) ROIC (Return on Invested Capital) = EBIT dos últimos 12 meses (estoques + clientes + imobilizado + intangível - fornecedores); (3) ROE (Return on Equity) = Lucro Líquido dos últimos 12 meses Patrimônio Líquido Inicial; pp = pontos percentuais. Aviso importante: Nossas estimativas e declarações futuras têm por embasamento, em grande parte, expectativas atuais e projeções sobre eventos futuros e tendências financeiras que afetam, ou podem afetar o nosso negócio. Muitos fatores importantes podem afetar adversamente nossos resultados, tais como previstos em nossas estimativas e declarações futuras. As palavras acreditamos, podemos, visamos, estimamos e outras palavras similares têm por objetivo identificar estimativas e projeções. As considerações sobre estimativas e declarações futuras incluem informações atinentes a resultados e projeções, estratégias, planos de financiamentos, posição concorrencial, ambiente setorial, potenciais oportunidades de crescimento, os efeitos de regulamentações futuras e os efeitos da concorrência. Tais estimativas e projeções 1 referem-se apenas à data em que foram expressas, sendo que não assumimos a obrigação de atualizar publicamente ou revisar quaisquer dessas estimativas em razão da ocorrência de nova informação, eventos futuros ou de quaisquer outros fatores, ressalvada a regulamentação vigente a que nos submetemos.

2 Histórico da Produção Brasileira de Ônibus (un.) FABUS Mercado interno Mercado externo Produção Brasileira de Ônibus 4T18 (un.) FABUS Segmento Segmento 4T17 4T18 4T17/4T18 Rodoviários % Urbanos % Micros % Total % 2

3 Produção Mundial Consolidada da Marcopolo 4T18 OPERAÇÕES 4T18 4T17 Var. % Var. % BRASIL: (1) - Mercado Interno , ,1 - Mercado Externo , ,4 SUBTOTAL , ,6 Eliminações KD s exportados (3) , ,0 TOTAL NO BRASIL , ,7 EXTERIOR: - África do Sul , (2,8) - Austrália , ,5 - México , (17,8) - China (13,5) ,6 TOTAL NO EXTERIOR , (3,7) TOTAL GERAL Notas: (1) Inclui a produção do modelo Volare; (2) , KD (Knock Down) = Carrocerias parcial ou totalmente desmontadas. 48,3 Produção Mundial Consolidada da Marcopolo 4T18 por Modelo PRODUTOS/MERCADOS (em unidades) 4T18 4T17 MI ME (1) TOTAL MI ME (1) TOTAL Rodoviários Urbanos Micros SUBTOTAL Volares (3) PRODUÇÃO TOTAL Notas: (1) Na produção total do ME estão incluídas as unidades exportadas em KD (carrocerias parcial ou totalmente desmontadas), que somaram 52 unidades no 4T18, 254 unidades em 2018, 9 unidades no 4T17 e 219 unidades em 2017; (2) A produção dos Volares não faz parte dos dados do SIMEFRE e da FABUS, ou da produção do setor. Composição da Receita Líquida Consolidada 4T18 4T17 3

4 Mercado Brasileiro Participação da Marcopolo na Produção Brasileira (com exclusão de Volares) Diferenciais Competitivos da Marcopolo Marca reconhecida como premium; Produtos de alta qualidade, refletindo em menores custos de manutenção e operação; Maior valor de revenda; Expertise para encarroçar com qualquer modelo de chassi; Engenharia de ponta para atender às customizações do cliente; Pioneira no lançamento de tendências de mercado; Linha completa de produtos; Maior rede brasileira de vendas e assistência técnica do mercado; Verticalização de componentes estratégicos; Escala de produção superior a dos concorrentes. Frota e Idade Média Fonte: Fenabrave/Denatran 4

5 Características do Mercado de Rodoviários 75% Fretamento/Turismo/Intermunicipal 25% Interestaduais/Internacionais Enorme variedade de clientes Soluções para diferentes necessidades Regulamentação local Aproximadamente 200 operadores Resolução ANTT: idade média de 5 anos Maiores volumes Características do Mercado de Urbanos Frota Linhas Municipais Operadoras Passageiros/dia Participação do ônibus no transporte público coletivo 107 mil 1,8 mil 34,4 Milhões 86% Fonte: Associação Nacional das Empresas de Transporte Urbano - NTU Produção da Marcopolo no Brasil 4T18 PRODUTOS/MERCADOS (em unidades) 4T18 4T17 MI ME TOTAL MI ME TOTAL Rodoviários Urbanos Micros SUBTOTAL Volares PRODUÇÃO TOTAL Notas: (1) Na produção total do ME estão incluídas as unidades exportadas em KD (carrocerias parcial ou totalmente desmontadas), que somaram 52 unidades no 4T18, 254 unidades em 2018, 9 unidades no 4T17 e 219 unidades em 2017; (2) A produção dos Volares não faz parte dos dados do SIMEFRE e da FABUS, ou da produção do setor. 5

6 Controladas e Coligadas New Flyer 10,8% Polomex 74% GB Polo 20% TMML 49% MAC 100% Superpolo 50% Metalpar 50% Metalsur 25,5% MASA 100% Volgren 100% Participações diretas e indiretas. Controladas Unidades Var. % 4T18/4T17 Receita Líquida - R$ MM Var. % 4T18/4T17 Volgren ,7% 133,8 46,1% Polomex ,6% 120,1 93,1% MASA 89 53,4% 53,2 148,6% China 45-13,5% 13,1-38,2% Volumes e receita consolidados na íntegra. Coligadas Unidades Var. % 4T18/4T17 Receita Líquida - R$ MM Var. % 4T18/4T17 TMML ,9% 48,2 52,1% Superpolo 180-5,8% 41 78,3% Metalpar/Metalsur 77-71,7% 43-40,6% Volumes e receita ponderados pela participação detida. 6

7 Investimento (em R$ milhões) Aquisição da Volgren R$ 147 milhões 277,2 321,0 Aquisição de participação New Flyer R$ 238 milhões Volare São Mateus R$ 80 milhões 136,3 156,2 Volare São Mateus 73,5 Volare São Mateus R$ 124 milhões 54,3 Nova Planta de Plásticos e Centro de Fabricação 161, Endividamento (em R$ milhões) Remuneração ao Acionistas e Pay out (em R$ milhões) * Lucro Líquido calculado no padrão IFRS. 7

8 Estrutura do Capital Social Posição em 31/12/ ,3% 35,5% Grupo Controlador 43,8% 0,4% Ações em Tesouraria Acionistas no Brasil Acionistas no Exterior 63% 37% Ações Preferenciais Ações Ordinárias Volume Contatos Equipe de RI José Antonio Valiati CFO e Diretor de RI jose.valiati@marcopolo.com.br (54) Eduardo Frederico Willrich Coordenador de RI eduardo.willrich@marcopolo.com.br (54) Rafael Lahude Ritter Analista de RI rafael.ritter@marcopolo.com.br (54) Fontes Associação Nacional dos Fabricantes de Ônibus FABUS Associação Nacional das Empresas de Transportes Urbanos NTU Agência Nacional de Transportes Terrestres ANTT Associação Nac. dos Fabricantes de Veículos Automotores Anfavea Varleida C. P. Perin Analista de RI varleida.perin@marcopolo.com.br (54) Estudos Internos - Marcopolo 8