APIMEC São Paulo s 03/04/14 1
Missão, Visão e Valores MISSÃO TORNAR O COMÉRCIO MAIS EFICIENTE VISÃO SER LÍDER, GERAR VALOR E SER REFERÊNCIA EM SOLUÇÕES EFICIENTES DE TECNOLOGIA PARA OS SEGMENTOS DE VAREJO, FOOD SERVICE E HOSPITALITY NO BRASIL Valores COOPERAÇÃO, DESENVOLVIMENTO DE PESSOAS, EMPREENDEDORISMO, INTEGRIDADE, LUCRO, MERITOCRACIA E MELHORIA CONTÍNUA 2
Quem somos? Liderança no Brasil Governança Corporativa Solução Completa: hardware + software serviços Amplo Know-how do varejo e soluções Fiscais Cadeia Produtiva Global: P&D, Fornecedores e Produção Ampla Base de Clientes: Corporativo e PME 3
Forças Competitivas Experiência com mais de 20 anos em Soluções Fiscais Inovação Americana com custo Asiático Única fornecedora de Solução Presente em +500 mil pontos de venda 4 Centros de P&D 5.000 revendas 4
Evolução do Negócios Automação bancária Início da automação comercial Implementação da Estratégia de Solução Evolução da Estratégia Liderança em Automação Desenvolvimento do canal de distribuição 1989 1995 1996 2003 2004 2009 2010-2014 Impressoras para telex (primeiro projeto) A Bematech iniciou a venda de impressoras para automação bancária Automação bancária e componentes Mini impressoras para o varejo 1994: Primeiras associações; 1997: Lei exige impressora fiscal; entre 1998 e 2000: decretos regulatórios de utilização Aquisições de empresas de Software e Serviços Novos produtos e soluções Portfólio completo para varejo e hotelaria 5
O que alcançamos? Líder nas verticais de atuação no mercado brasileiro: Maior capilaridade do mercado brasileiro, com presença em mais de 500.000 pontos de venda; Portfólio mais completo do Brasil; Solução completa para todos os tamanhos de cliente (equipamentos + software+serviços); Referência nas mudanças tecnológicas e antecipação de tendências; Liderança em soluções fiscais; Presença global: Contato com as última tecnologias de gestão do varejo; ganhos competitividade Fonte: Dados Bematech 6
Proposta de Valor Oferta completa de Solução para o Ponto de Venda; Segmentação de mercado; Capilaridade; Financeiro Gestão da Loja Base instalada; Tornar o Varejo mais eficiente. Caixa Quiosques 7
Mercado de TI Mercado Total : R$ 138,5 bilhões Software : R$ 21,9 bilhões (16%) Serviços : R$ 35,4 bilhões (25%) Hardware: R$ 81,2 bilhões (59%) Fonte: IDC 2012 US$/R$ 2,30 Receita Nominal do Varejo (R$ bilhões) Investimento do comércio em TI Investimento do comércio em TI (%) 3,0 2,8 2,7 2,6 2,5 3,1 3,2 912 * 3,5 3 2,5 (R$ Bilhões) 25,2 29,2 444 518 577 634 728 812 2 1,5 1 11,1 13,5 15,6 17,8 21,8 0,5 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 Fonte: IBGE e FGVCia *Expectativa 0 8 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 *
Maturidade do Varejo Composição dos investimentos em TI (%) EUA 33 40 27 Média Mundial França Itália México 33 43 41 61 48 37 41 25 20 19 18 14 Um investimento mais intenso em hardware é mais comum em países emergentes como o Brasil, onde a infraestrutura em TI ainda está se desenvolvendo; Brasil India Argentina 57 59 73 30 28 14 13 13 13 A tendência, como aponta o gráfico, é justamente uma melhor distribuição no investimentos dessas três categorias; Chile Colîmbia Rússia 56 62 72 34 27 18 11 10 10 A Bematech acompanha essa distribuição, por ser a única plataforma integrada e tem como objetivo ser protagonista nessa evolução. China 82 12 6 Fonte: IDC Soluções para o Futuro, Hoje. Hardware Serviços Software 9
Planejamento Estratégico Atuação nas Verticais em que a BEMATECH tenha liderança ou possa se tornar líder, buscando prioritariamente a venda de soluções completas; Ser uma organização orientada ao mercado; Organizar os canais de venda para crescer com melhores margens; Ser protagonista das mudanças tecnológicas nas verticais em que a BEMATECH é líder; Foco no BRASIL, presença nos EUA para antecipar tendências e na ÁSIA para ganhar competitividade; Analisar o Mercado para detectar oportunidades de crescimento inorgânico; 10
Novos Negócios e M&A Coorporativo - Back Office Corporativo Front office (Operações e Tecnologia/Negócios) Aumentar o ticket médio nos nossos clientes e o market share de novas ofertas nas verticais; Nova Estrutura Organizacional CEO Mapa de ofertas. Definido onde M&A ou orgânico; Priorizar novas ofertas de receita recorrente; Oferta de Solução Comercial Oferta de Solução Comercial Oferta de Solução Comercial Avaliar ofertas que seja cross entre as verticais; Gestão de Clientes Gestão de Clientes Gestão de Clientes Novas tecnologias com barreira de entrada alta -especialização em processos de negócios; Estrutura interna para entrega de solução; Estrutura comercial e de canais para entrega da solução; 11 Oferta Cross Desenvolvimento de Produtos P&D e Novas Tecnologias Canais e Suporte Entrega da Solução
... O que mais me arrependo é não termos colocado hardware e software juntos antes...teríamos uma posição mais forte no mercado se eu pudesse voltar atrás e refazer os últimos dez anos. Steve Ballmer 12
Tecnologia e Mercado 13
Evolução do Varejo Custos em Alta Avanço Tecnológico Aumento da Competitividade O varejo passa por uma mudança sem precedente. Os avanços tecnológicos e econômicos têm ocasionado mudanças representativas no cenário varejista. 14
Integração de Várias Tecnologias......transformando a experiência de compra 15
TALBOTS Having a single view of the customer and all her interactions with your brand, and a single view of inventory across your brand ready and able to support the customer no matter how she chooses to shop. 16
Every decision starts with the consumer s perspective, not the company s perspective. After all, consumers don t do business with channels; they develop relationship with brands. It s our job to develop a seamless and integrated one regardless of touch point. 17
Multi-screen Source: Google survey The New Multi-Screen World 18
Um novo desafio: O varejo do Futuro Oferta completa de Solução para o Ponto de Venda; Segmentação de mercado; Capilaridade; Base instalada; Tornar o comércio mais eficiente. 19
Varejo Food Service Hospitality 20
Varejo Varejo Food Service Hospitality Produtos Produtos Produtos Produtos ERP Varejo WMS PDV Mobile Motor de Promoções Gestor Dinâmico de Relatórios Hardware TEF Serviços Segmentos Médio e Grande Porte Materiais de Construção Eletro-Magazines Supermercados Móveis Loja Live Mobile PDV Motor de Promoções Gestor Dinâmico de Relatórios Hardware TEF Serviços Segmentos Redes & Franquias Cosméticos e Higiene Pessoal Lojas de Conveniência Pequenos Mercados Papelaria e Artigos para Presente Bijuteria, Joalheria e Relojoaria Bematech Chef Comanda Eletrônica PDV Gestor Dinâmico de Relatórios Hardware TEF Serviços Segmentos Redes & Franquias Fast Food Restaurantes Bares Pizzarias Deliveries Clubes e Parques Temáticos Hotal Full Hotal Special Mobilidade BI Autoatendimento CMNet Reservas Reservas - Passagens Hardware TEF Serviços Segmentos Redes & Independentes Redes Hoteleiras Hotéis Independentes Resorts Flats Viações 21
Varejo Produtos LOJA ERP Varejo LIVE MOBILE WMS PDV MOTOR PDV DE PROMOÇÕES Mobile Gestor Dinâmico de Indicadores Motor de Promoções Hardware Gestor Dinâmico de TEF Serviços Indicadores Hardware Segmentos TEF Redes Serviços & Franquias Cosméticos e Higiene Médio Pessoal e Grande Porte Lojas de Conveniência Pequenos Mercados Papelaria Materiais e de Artigos Construção para presente Eletro-Magazines Bijuteria, Joalheria e Relojoaria Supermercados Móveis Segmentos Sistema completo e integrado especializado na gestão do varejo Informações claras e precisas para a tomada de decisão estratégica Amplia visão competitiva no ponto de venda Maior controle e visibilidade das operações permitindo redução de custo e aumento de rentabilidade Serviços de instalação, garantia estendida on site e monitoramento remoto 22 SISTEMA HOMOLOGADO PAF-ECF / NFCe Gestão lojas vendas ADM. Mercadoria Compras
Varejo Produtos LOJA LIVE MOBILE PDV MOTOR DE PROMOÇÕES Gestor Dinâmico de Indicadores Hardware TEF Serviços Segmentos Redes & Franquias Cosméticos e Higiene Pessoal Lojas de Conveniência Pequenos Mercados Papelaria e Artigos para presente Bijuteria, Joalheria e Relojoaria 23
Food Service Produtos BEMATECH CHEF COMANDA ELETRÔNICA PDV Gestor Dinâmico de Indicadores Hardware TEF Serviços Segmentos Fast Food Restaurantes Pizzarias Deliveries Clubes e Parques Temáticos 24
Hospitality Informações do Mercado de Hotelaria Produtos HOTAL FULL HOTAL SPECIAL MOBILIDADE BI AUTOATENDIMENTO CMNET RESERVAS Hardware TEF Serviços Segmentos Redes & Independentes Redes Hoteleiras Hotéis Independentes Resorts Flats 300 250 200 150 100 50 0 Hotéis urbanos performance City hotels performance 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 Diária média (R$) Average daily rate (R$) Ocupação Room occupancy Fonte Source: Jones Lang LaSalle 25 RevPar (R$) 80,0% 70,0% 60,0% 50,0% 40,0% 30,0% 20,0% 10,0% 0,0%
Hospitality Produtos HOTAL FULL HOTAL SPECIAL MOBILIDADE BI AUTOATENDIMENTO CMNET RESERVAS Hardware TEF Serviços Segmentos Redes Hoteleiras Hotéis Independentes Resorts Flats 26 Serviços de instalação Garantia estendida on site
Hospitality Produtos RESERVAS MOBILIDADE AUTOATENDIMENTO Hardware TEF Serviços Líder absoluto no Brasil com, com 85% de market share no segmento de Sistema de Reserva e Venda de Passagem Rodoviária; Aquisição - RJ Consultores Presente em 20 mil pontos (~ 100 mil pontos de venda); Desenvolvimento de pacotes para a venda de soluções completas; Viações Segmentos Responsável pela venda de 60 milhões de passagens por mês; 27
Ecossistema de Parcerias Outras 28
Canais de Vendas e Soluções Fiscais 29
Modelo Operacional Bematech Revendas Verde 2 x Distribuidores Demais revendas Corporativo +5000 Revendas +400 Assistências técnicas +6000 Parceiros de SW 30
Proposta de Valor Produto Portfolio amplo Serviços Inovação Produto: qualidade, robustez e dedicados para as necessidades do ponto de venda Portfolio amplo: para as principais aplicações do ponto de venda e retaguarda Programa Estuturado de Canais: suporte no pré e pós-venda; Inovação: antecipar tendências e propor novas soluções para o desafio do varejo 31
Programa da Canais Estreitar o relacionamento com os principais canais do Brasil e ampará-los no desenvolvimento de novos negócios; 32
Estratégia: Capilaridade + Solução Completa Canais Bematech Bematech Solução Completa Varejo Restaurante Hospitality Canais de Solução Bematech 33
Plataforma fiscal O ponto de venda no Brasil é altamente regulado e a Bematech conta com equipe própria para prover várias soluções fiscais; 34
Ambiente Regulatório CONFAZ PROCON SEFAZ Receita Federal Ponto de venda Poder Judiciário Leis Federais Entidades de Classe ENCAT COTEPE/ GT-46 35
Transições Tecnológicas no PDV x Custo Transação Duas vias de papel Transição tecnológica Papel autocopiativo Transição tecnológica 2a via eletrônica Transição tecnológica Impressora & Conexão via HW Transição tecnológica Transações online Impressora & Conexão via HW 1995 2000 2005 2010 FUTURO Bematech foi protagonista em todas as transições tecnológicas 36 36
Soluções Fiscais Bematech PLATAFORMA NACIONAL UNIFICADA INOVAÇÃO COMPATIBILIDADE RENTABILIDADE PRESERVAR PARQUE AGILIDADE PRESERVAR INVESTIMENTO ATENDIMENTO À LEGISLAÇÃO 37
Preparados para o Futuro Solução Completa em automação para o Ponto de Venda; Plataforma Fiscal; Capilaridade 5.000 revendas; Base instalada; 38
Financeiro e Mercado de Capitais 39
Receita Operacional Líquida Consolidada Valores em milhões de R$ 4 Trimestre Anual 87,2 +16% 101,1 328,4 +11% 365,4 2012 2013 2012 2013 105 100 95 90 85 80 83,0 Análise de Tendência Receita Realizada em R$ milhões 86,3 87,2 83,8 77,8 90,2 96,3 101,1 75 70,7 69,5 71,7 71,0 0 1T11 2T11 3T11 4T11 1T12 2T12 3T12 40 4T12 1T13 2T13 3T13 4T13
Lucro Bruto Consolidado Valores em milhões de R$ 4 Trimestre Anual % Margem Bruta Acumulada 33,1 +20% 39,9 126,2 +14% 143,7 38,4 +0,9 p.p. 39,3 2012 2013 2012 2013 2012 2013 40 35 38,5 37,3 Análise de Tendência 38,0 % Margem Bruta Realizada 39,3 39,4 30 0 1T11 2T11 3T11 4T11 1T12 2T12 3T12 41 4T12 1T13 2T13 3T13 4T13
EBITDA Consolidado 4 Trimestre Anual Valores em milhões de R$ 19,6 +7% 20,9 62,3 +20% 74,6 2012 2013 2012 2013 Análise de Tendência 30,0 25,0 20,0 15,0 10,0 5,0 8,1 14,3 15,9 % Margem EBITDA 22,5 19,7 20,7 % Margem EBITDA Acumulado +1,4 p.p. 19,0 20,4-100,0 1T11 2T11 3T11 4T11 1T12 2T12 3T12 4T12 1T13 2T13 3T13 4T13 2012 2013 42
Lucro Líquido Valores em milhões de R$ 4 Trimestre Anual 10,8 +15% 12,4 32,5 +32% 42,9 2012 2013 2012 2013 Análise de Tendência 30,0 25,0 % Margem Líquida Realizada % Margem Líquida Acumulado 20,0 15,0 10,0 5,0 8,1 11,0 7,2 14,0 12,2 9,9 +1,9 p.p. 11,8-100,0 1T11 2T11 3T11 4T11 1T12 2T12 3T12 4T12 1T13 2T13 3T13 4T13 2012 2013 43
Endividamento Total Endividamento 29,5 Curto Prazo Longo Prazo 28,7 27,9 27,1 26,0 25,3 24,4 23,5 22,9 22,0 21,5 20,9 9,4 9,0 9,3 9,0 8,9 8,9 8,8 8,7 8,6 8,4 8,5 8,4 20,3 19,9 8,4 8,5 18,9 8,4 18,1 Valores em milhões de R$ 17,6 18,4 8,4 8,5 8,5 20,0 19,6 18,6 18,0 17,1 16,4 15,6 14,9 14,3 13,5 13,0 12,5 11,9 11,4 10,5 9,7 9,2 9,9 Jul Ago Set Out Nov Dez Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez Relação Endividamento Total dividido pelo Patrimônio Liquido 8,2 7,9 7,6 7,3 7,0 6,8 6,5 6,2 6,0 5,8 5,6 5,4 5,2 5,0 4,7 4,5 Valores em % 4,4 4,6 Jul Ago Set Out Nov Dez Jan Fev Mar Abr Mai Jun Jul Ago Set Out Nov Dez 44
Ciclo Operacional e Caixa Caixa em 30/09/13: R$ 72,6 milhões Caixa em 31/12/13: R$ 78,9 milhões Dívida total: (R$ 18,4 milhões) - BNDES e FINAME Caixa líquido: R$ 60,5 milhões Ciclo operacional final de 2013: Estoques: atingiu R$ 24,6 milhões, ante R$ 30,6 milhões em 3T13 Contas a Receber: atingiu R$ 89,3 milhões, ante R$ 86,4 milhões em 3T13 Fornecedores: atingiu R$ 27,0 milhões, ante R$ 25,3 milhões em 3T13 45
Mercado de Capitais Ao final de 2013 a base acionária era composta por 2.690 investidores; Free Float de 78%, excluindo ações em tesouraria e a participação da administração; Composição Acionária (% do capital total) Composição do Free Float (% do Free Float) Administraçao 21,7% Pessoa Física 29,2% Bematech 0,3% Institucional Brasileiro 43,8% Free Float 78,0% Institucional Estrangeiro 27,0% 46
47