Indicador de Demanda por Crédito e Investimento do Micro e Pequeno Empresário Março/16

Transcrição

1 Indicador de Demanda por Crédito e Investimento do Micro e Pequeno Empresário Março/16 SPC Brasil e Confederação Nacional de Dirigentes Lojistas (CNDL)

2 INDICADOR DE DEMANDA POR CRÉDITO O indicador de Demanda por crédito do micro e pequeno varejista e prestador de serviços registrou 14,69 pontos em março de O resultado ficou acima daquele observado no mês anterior (11,98 pontos), mas permanece num patamar baixo, indicando que esses empresários estão pouco dispostos a contratar crédito nos próximos três meses. Quanto mais próximo de 100 o Indicador, maior é a propensão; quanto mais próximo de zero, menor a propensão. Em termos percentuais, 12,1% pretendem contratar crédito, contra que 82,4% que não pretendem. Indicador de Procura por Crédito ,4 11,6 10,7 13,9 11,1 13,2 13,5 13,1 12,2 12,0 14, A crise econômica explica em parte o receio dos empresários: um quarto daqueles que não pretendem contratar crédito (24,7%) alega que não irá fazê-lo porque não pensam em realizar investimentos que exijam recursos de terceiros. Os setores de Comércio e Serviços não passam imunes à queda da atividade que se verifica desde De acordo com o IBGE, o Varejo acumula queda de 7,6% nos dois primeiros meses de O setor de Serviços, por sua vez, apresentou queda de 5,0% em janeiro, na comparação com o mesmo mês do ano anterior. Mas a maior parte rejeita tomar recursos emprestados porque consegue manter o negócio com recursos próprios (57,5%). As taxas de juros, que cresceram com o agravamento da crise econômica, também retiram o incentivo de parcela dos micro e pequenos. 12,6% dizem não querer pagar as altas taxas de juros. Por que não pretende contratar crédito? % Consigo manter o negócio com recursos próprios 57,5% No momento não estou pensando em fazer nenhum investimento na empresa que seja necessário contratar 24,7% crédito de terceiros Não quero pagar as altas taxas de juros 12,6% Outros 4,1% Prefere não responder 1,0% *Apenas para quem não pretende contratar crédito

3 Entre os poucos que pretendem investir, a modalidade de crédito mais citada é o Microcrédito, mencionada por 56,7%. A segunda modalidade mais citada é a Conta Garantida (16,5%). As principais finalidades do crédito a ser contratado são o Capital de Giro (34,0), Compra de estoque (21,6%) e Pagamento de Dívidas (21,6%). A maioria relativa dos entrevistados (32,1%) considera difícil conseguir empréstimos e financiamentos. Entre esses, a burocracia é a principal causa da dificuldade, apontada por 50,6%. A questão dos juros aparece novamente, apontada por 32,3% como empecilho na hora de contratar crédito. A combinação de burocracia e juros altos, ao retirar o incentivo para a contratação de crédito e consequentemente para o investimento, acaba por impactar o crescimento do país. Empréstimos e financiamentos são os créditos mais difíceis de serem contratadas, de acordo com os micro e pequenos empresários. Essas modalidades são citadas por 30,5% e 18,1%, respectivamente. Um terço dos micro e pequenos e empresários entrevistados afirma não saber responder a questão porque nunca contratou crédito. O crédito bancário não faz parte da vida do micro e pequeno empresário como na vida da grande empresa, especialmente diante da conjuntura de restrição do crédito. Passada a fase mais difícil do abalo da confiança, espera-se que o crédito possa retomar o vigor observado na última década. Isso depende, porém, de políticas voltadas para a redução da burocracia e das taxas de juros. No caso específico dos micro e pequenos empresários, é preciso também informar o público sobre as modalidades de crédito acessíveis. INDICADOR DE PROPENSÃO A INVESTIR O Indicador de Propensão a Investir registrou 28,45 pontos em março de Na comparação com fevereiro, quando registrou 21,52 pontos, o indicador avançou no último mês. Apesar da melhora, o patamar ainda é baixo. Como no indicador de procura por crédito, quanto mais próximo de 100, maior a propensão a investir; quanto mais próximo de zero, menor a propensão. O valor máximo alcançado por esse indicador foi 32,06 pontos, em maio de Em termos percentuais, 26,5% pretendem investir nos próximos três meses, contra 66,6% que não pretendem fazê-lo. A intenção de investir reflete diretamente a confiança dos empresários, abalada pela crise econômica. A recessão e o aumento do custo do capital tornam os empresários mais cautelosos diante da possibilidade de expandir seus negócios. Além das dificuldades econômicas, é preciso destacar ainda o momento de tensão política, que também impacta o humor de empresários e consumidores.

4 Indicador de Propensão a Investir 36 32, ,0 22,5 29,6 26,6 29,9 27,2 25,2 24,7 21,5 28, Entre os poucos empresários que pretendem investir, os investimentos prioritários serão Ampliação de estoques, citada por 27,4% destes, Compra de equipamentos e maquinário (27,4%) e Reforma da empresa (27,8%). O investimento em Mídia e propaganda aparece com 21,2% das citações. A principal fonte de recursos para o investimento é o capital próprio (69,3%). 27,8 dizem recorrer a empréstimo de instituição financeira. Esse dado reflete constatações do Indicador de Demanda por Crédito, que mostram que a maioria dos empresários afirmam conseguir manter o próprio negócio com recursos próprios, e que consideram a burocracia excessiva e os juros altos. Finalidade do Investimento % Reforma da empresa 27,8% Compra de equipamentos, maquinário, computadores 27,4% Ampliação de estoques 27,4% Mídia/Propaganda 21,2% Contratação de novos profissionais 16,0% Ampliação/abertura de novas unidades da empresa 12,3% Qualificação da mão-de-obra 10,4% Conseguir manter a empresa aberta considerando as dificuldades vividas com a crise econômica 8,0% Ampliação de portfólio 6,1% Pesquisa, estudos, inovações tecnológicas 2,8% Outros 2,8% Prefere não responder 0,0% *Somente para os que pretendem investir

5 METODOLOGIA A pesquisa abrange todo o território nacional e considera somente as empresas de micro e pequeno porte que atuam no Varejo e no Setor de Serviços. Seguindo o critério do Anuário do Trabalho Sebrae/Dieese, são consideradas microempresas aquelas com até 9 funcionários e pequenas empresas aquelas com 10 a 49 funcionários. A amostra é constituída de 800 empresas e foi desenhada com base no Anuário do Trabalho Sebrae/Dieese, da Pesquisa Anual de Comércio e Pesquisa Anual de Serviços, ambas do IBGE. Os entrevistados respondem a perguntas sobre os planos de investimento, elaboradas com o objetivo de saber se o empresário pretende investir nos próximos 90 dias. Para construção do indicador de demanda por crédito, pergunta-se, considerando-se um horizonte de até 90 dias, se o empresário pretende contratar algum crédito (empréstimo, financiamento ou outro) para sua empresa. Os entrevistados escolhem uma resposta entre seis alternativas, cada qual com seu peso: O indicador será uma média ponderada da frequência com que cada opção de resposta aparece. Para construção do indicador de propensão para investirmos, aplica-se o mesmo procedimento. Também neste caso, o indicador será uma média ponderada da frequência com que cada resposta aparece. Respostas Pesos Com certeza sim 1 Provavelmente sim 0,75 Não sabe 0,5 Provavelmente não 0,25 Com certeza não 0