ITR - INFORMAÇÕES TRIMESTRAIS Data-Base - 30/06/2007 EMPRESA COMERCIAL, INDUSTRIAL E OUTRAS O REGISTRO NA CVM NÃO IMPLICA QUALQUER APRECIAÇÃO SOBRE A COMPANHIA, SENDO OS SEUS ADMINISTRADORES RESPONSÁVEIS PELA VERACIDADE DAS INFORMAÇÕES PRESTADAS. 01.01 - IDENTIFICAÇÃO 1 - CÓDIGO CVM 2 - DENOMINAÇÃO SOCIAL 3 - CNPJ 4 - NIRE 33300141073 01.02 - SEDE 1 - ENDEREÇO COMPLETO Av Tenente Rebelo, 675 2 - BAIRRO OU DISTRITO Irajá 3 - CEP 4 - MUNICÍPIO 5 - UF 21230-900 Rio de Janeiro RJ 6 - DDD 7 - TELEFONE 8 - TELEFONE 9 - TELEFONE 10 - TELEX 021 2472-8555 - - 11 - DDD 12 - FAX 13 - FAX 14 - FAX 021 2472-8480 - - 15 - E-MAIL doliveira@pontofrio.com.br 01.03 - DIRETOR DE RELAÇÕES COM INVESTIDORES (Endereço para Correspondência com a Companhia) 1 - NOME Romolo Isaia 2 - ENDEREÇO COMPLETO 3 - BAIRRO OU DISTRITO Av Tenente Rebelo, 675 4 - CEP 5 - MUNICÍPIO Irajá 6 - UF 21230-900 Rio de Janeiro RJ 7 - DDD 8 - TELEFONE 9 - TELEFONE 10 - TELEFONE 11 - TELEX 021 2472-8555 - - 12 - DDD 13 - FAX 14 - FAX 15 - FAX 021 2472-1956 - - 16 - E-MAIL risaia@pontofrio.com.br 01.04 - REFERÊNCIA / AUDITOR EXERCÍCIO SOCIAL EM CURSO 1 - INÍCIO 2 - TÉRMINO TRIMESTRE ATUAL 3 - NÚMERO 4 - INÍCIO 5 - TÉRMINO TRIMESTRE ANTERIOR 6 - NÚMERO 7 - INÍCIO 8 - TÉRMINO 01/01/2007 9 - NOME/RAZÃO SOCIAL DO AUDITOR 31/12/2007 2 01/04/2007 30/06/2007 1 01/01/2007 31/03/2007 10 - CÓDIGO CVM Deloitte Touche Tohmatsu Auditores Independentes 00385-9 11 - NOME DO RESPONSÁVEL TÉCNICO Amauri Froment Fernandes 12 - CPF DO RESP. TÉCNICO 174.625.417-34 17/04/2008 14:15:59 Pág: 1
ITR - INFORMAÇÕES TRIMESTRAIS Data-Base - 30/06/2007 EMPRESA COMERCIAL, INDUSTRIAL E OUTRAS 01.01 - IDENTIFICAÇÃO 1 - CÓDIGO CVM 2 - DENOMINAÇÃO SOCIAL 3 - CNPJ 01.05 - COMPOSIÇÃO DO CAPITAL SOCIAL Número de Ações (Mil) Do Capital Integralizado 1 - Ordinárias 2 - Preferenciais 3 - Total Em Tesouraria 4 - Ordinárias 5 - Preferenciais 6 - Total 1 - TRIMESTRE ATUAL 2 - TRIMESTRE ANTERIOR 30/06/2007 31/03/2007 30.120 60.238 90.358 0 600 600 30.120 60.238 90.358 0 600 600 3 - IGUAL TRIMESTRE EX. ANTERIOR 30/06/2006 30.120 60.238 90.358 0 600 600 01.06 - CARACTERÍSTICAS DA EMPRESA 1 - TIPO DE EMPRESA Empresa Comercial, Industrial e Outras 2 - TIPO DE SITUAÇÃO Operacional 3 - NATUREZA DO CONTROLE ACIONÁRIO Privada Nacional 4 - CÓDIGO ATIVIDADE 1190 - Comércio (Atacado e Varejo) 5 - ATIVIDADE PRINCIPAL Comércio Varejista de Elétrodomésticos 6 - TIPO DE CONSOLIDADO Total 7 - TIPO DO RELATÓRIO DOS AUDITORES Sem Ressalva 01.07 - SOCIEDADES NÃO INCLUÍDAS NAS DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS CONSOLIDADAS 1 - ITEM 2 - CNPJ 3 - DENOMINAÇÃO SOCIAL 01.08 - PROVENTOS EM DINHEIRO DELIBERADOS E/OU PAGOS DURANTE E APÓS O TRIMESTRE 1 - ITEM 2 - EVENTO 3 - APROVAÇÃO 4 - PROVENTO 5 - INÍCIO PGTO. 6 - ESPÉCIE E CLASSE DE AÇÃO 7 - VALOR DO PROVENTO P/ AÇÃO 17/04/2008 14:16:06 Pág: 2
ITR - INFORMAÇÕES TRIMESTRAIS Data-Base - 30/06/2007 EMPRESA COMERCIAL, INDUSTRIAL E OUTRAS 01.01 - IDENTIFICAÇÃO 1 - CÓDIGO CVM 00650-5 2 - DENOMINAÇÃO SOCIAL GLOBEX UTILIDADES SA 3 - CNPJ 33.041.260/0001-64 01.09 - CAPITAL SOCIAL SUBSCRITO E ALTERAÇÕES NO EXERCÍCIO SOCIAL EM CURSO 1- ITEM 2 - DATA DA ALTERAÇÃO 3 - VALOR DO CAPITAL SOCIAL (Reais Mil) 4 - VALOR DA ALTERAÇÃO (Reais Mil) 5 - ORIGEM DA ALTERAÇÃO 7 - QUANTIDADE DE AÇÕES EMITIDAS (Mil) 8 - PREÇO DA AÇÃO NA EMISSÃO (Reais) 01.10 - DIRETOR DE RELAÇÕES COM INVESTIDORES 1 - DATA 2 - ASSINATURA 14/08/2007 17/04/2008 14:16:09 Pág: 3
ITR - INFORMAÇÕES TRIMESTRAIS Data-Base - 30/06/2007 EMPRESA COMERCIAL, INDUSTRIAL E OUTRAS 01.01 - IDENTIFICAÇÃO 1 - CÓDIGO CVM 2 - DENOMINAÇÃO SOCIAL 3 - CNPJ 02.01 - BALANÇO PATRIMONIAL ATIVO (Reais Mil) 1 - CÓDIGO 2 - DESCRIÇÃO 3-30/06/2007 4-31/03/2007 1 Ativo Total 1.678.210 1.666.786 1.01 Ativo Circulante 1.086.085 1.110.896 1.01.01 Disponibilidades 261.272 262.518 1.01.01.01 Caixa e Bancos 27.435 18.289 1.01.01.02 Títulos e Valores Mobiliários ( Nota 4) 233.837 244.229 1.01.02 Créditos 378.374 340.852 1.01.02.01 Clientes 378.374 340.852 1.01.02.01.01 Contas a Receber (Nota 5) 378.374 340.852 1.01.02.02 Créditos Diversos 0 0 1.01.03 Estoques 335.698 389.691 1.01.03.01 Estoque para Revenda (Nota 6) 334.207 388.358 1.01.03.02 Outros 1.491 1.333 1.01.04 Outros 110.741 117.835 1.01.04.01 IR e CS Diferidos (Nota 7) 0 0 1.01.04.02 Despesas Antecipadas 3.695 2.946 1.01.04.03 JCP e Dividendos 0 0 1.01.04.04 Imposto a Recuperar 55.533 70.174 1.01.04.05 Outras Contas a Receber 51.513 44.715 1.02 Ativo Não Circulante 592.125 555.890 1.02.01 Ativo Realizável a Longo Prazo 131.392 127.202 1.02.01.01 Créditos Diversos 0 0 1.02.01.02 Créditos com Pessoas Ligadas 0 0 1.02.01.02.01 Com Coligadas e Equiparadas 0 0 1.02.01.02.02 Com Controladas 0 0 1.02.01.02.03 Com Outras Pessoas Ligadas 0 0 1.02.01.03 Outros 131.392 127.202 1.02.01.03.01 Depósitos Judiciais (Nota 11) 54.349 57.873 1.02.01.03.02 IR e CS Diferidos (Nota 7) 77.043 69.329 1.02.01.03.03 Outros 0 0 1.02.02 Ativo Permanente 460.733 428.688 1.02.02.01 Investimentos 246.595 224.304 1.02.02.01.01 Participações Coligadas/Equiparadas 0 0 1.02.02.01.02 Participações Coligadas/Equiparadas-Ágio 0 0 1.02.02.01.03 Participações em Controladas 246.166 223.875 1.02.02.01.04 Participações em Controladas - Ágio 0 0 1.02.02.01.05 Outros Investimentos 429 429 1.02.02.02 Imobilizado 214.138 204.384 1.02.02.03 Intangível 0 0 1.02.02.04 Diferido 0 0 17/04/2008 14:16:11 Pág: 4
ITR - INFORMAÇÕES TRIMESTRAIS Data-Base - 30/06/2007 EMPRESA COMERCIAL, INDUSTRIAL E OUTRAS 01.01 - IDENTIFICAÇÃO 1 - CÓDIGO CVM 2 - DENOMINAÇÃO SOCIAL 3 - CNPJ 02.02 - BALANÇO PATRIMONIAL PASSIVO (Reais Mil) 1 - CÓDIGO 2 - DESCRIÇÃO 3-30/06/2007 4-31/03/2007 2 Passivo Total 1.678.210 1.666.786 2.01 Passivo Circulante 856.679 859.264 2.01.01 Empréstimos e Financiamentos 428.812 422.124 2.01.02 Debêntures 0 0 2.01.03 Fornecedores 302.440 281.097 2.01.04 Impostos, Taxas e Contribuições 53.929 49.654 2.01.04.01 Salários, Enc Sociais e Impostos a pagar 53.929 49.654 2.01.05 Dividendos a Pagar 2.065 2.131 2.01.06 Provisões 0 49 2.01.06.01 Provisões para Contingências (Nota 11) 0 49 2.01.07 Dívidas com Pessoas Ligadas 0 0 2.01.08 Outros 69.433 104.209 2.01.08.01 Contas a Pagar - Controladas 16.638 17.892 2.01.08.02 Outros 38.070 47.421 2.01.08.03 Juros sobre Capital Próprio 11.053 35.234 2.01.08.04 Obrigações Tributárias - Refis (Nota 12) 3.672 3.662 2.01.08.05 IR e CS Diferidos 0 0 2.02 Passivo Não Circulante 118.436 111.440 2.02.01 Passivo Exigível a Longo Prazo 118.436 111.440 2.02.01.01 Empréstimos e Financiamentos 67.570 58.664 2.02.01.02 Debêntures 0 0 2.02.01.03 Provisões 30.581 31.729 2.02.01.03.01 Provisões para Contigência (Nota 11) 30.581 31.729 2.02.01.04 Dívidas com Pessoas Ligadas 0 0 2.02.01.05 Adiantamento para Futuro Aumento Capital 0 0 2.02.01.06 Outros 20.285 21.047 2.02.02 Resultados de Exercícios Futuros 0 0 2.04 Patrimônio Líquido 703.095 696.082 2.04.01 Capital Social Realizado 413.471 413.471 2.04.01.01 Capital Social 413.471 413.471 2.04.02 Reservas de Capital 28.726 28.726 2.04.03 Reservas de Reavaliação 0 0 2.04.03.01 Ativos Próprios 0 0 2.04.03.02 Controladas/Coligadas e Equiparadas 0 0 2.04.04 Reservas de Lucro 236.424 236.424 2.04.04.01 Legal 43.453 43.453 2.04.04.02 Estatutária 0 0 2.04.04.03 Para Contingências 0 0 2.04.04.04 De Lucros a Realizar 0 0 2.04.04.05 Retenção de Lucros 0 0 2.04.04.06 Especial p/ Dividendos Não Distribuídos 0 0 17/04/2008 14:16:13 Pág: 5
ITR - INFORMAÇÕES TRIMESTRAIS Data-Base - 30/06/2007 EMPRESA COMERCIAL, INDUSTRIAL E OUTRAS 01.01 - IDENTIFICAÇÃO 1 - CÓDIGO CVM 2 - DENOMINAÇÃO SOCIAL 3 - CNPJ 02.02 - BALANÇO PATRIMONIAL PASSIVO (Reais Mil) 1 - CÓDIGO 2 - DESCRIÇÃO 3-30/06/2007 4-31/03/2007 2.04.04.07 Outras Reservas de Lucro 192.971 192.971 2.04.04.07.01 Ajuste a Vlr Mercado - TVM deriv cont 0 0 2.04.04.07.02 Reserva para Investimento 196.313 196.313 2.04.04.07.03 (-) Ações em Tesouraria (3.342) (3.342) 2.04.05 Lucros/Prejuízos Acumulados 24.474 17.461 2.04.06 Adiantamento para Futuro Aumento Capital 0 0 17/04/2008 14:16:13 Pág: 6
ITR - INFORMAÇÕES TRIMESTRAIS Data-Base - 30/06/2007 EMPRESA COMERCIAL, INDUSTRIAL E OUTRAS 01.01 - IDENTIFICAÇÃO 1 - CÓDIGO CVM 2 - DENOMINAÇÃO SOCIAL 3 - CNPJ 03.01 - DEMONSTRAÇÃO DO RESULTADO (Reais Mil) 1 - CÓDIGO 2 - DESCRIÇÃO 3-01/04/2007 a 30/06/2007 4-01/01/2007 a 30/06/2007 5-01/04/2006 a 30/06/2006 6-01/01/2006 a 30/06/2006 3.01 Receita Bruta de Vendas e/ou Serviços 962.597 1.934.108 923.005 1.808.080 3.01.01 Vendas de Mercadorias Liq Devoluções 961.705 1.932.750 921.646 1.806.272 3.01.02 Prestações de Seviços 892 1.358 1.359 1.808 3.02 Deduções da Receita Bruta (230.402) (465.338) (229.678) (453.711) 3.02.01 Impostos Sobre o Faturamento (230.402) (465.338) (229.678) (453.711) 3.03 Receita Líquida de Vendas e/ou Serviços 732.195 1.468.770 693.327 1.354.369 3.04 Custo de Bens e/ou Serviços Vendidos (602.123) (1.199.341) (568.961) (1.106.365) 3.05 Resultado Bruto 130.072 269.429 124.366 248.004 3.06 Despesas/Receitas Operacionais (130.949) (260.945) (131.588) (243.941) 3.06.01 Com Vendas (99.649) (207.966) (96.191) (177.740) 3.06.02 Gerais e Administrativas (19.708) (46.285) (21.158) (43.022) 3.06.03 Financeiras (22.301) (41.423) (31.765) (44.127) 3.06.03.01 Receitas Financeiras 11.570 22.999 12.225 26.096 3.06.03.02 Despesas Financeiras (33.871) (64.422) (43.990) (70.223) 3.06.04 Outras Receitas Operacionais 1.349 3.140 441 4.255 3.06.05 Outras Despesas Operacionais (13.082) (24.745) (10.968) (21.703) 3.06.05.01 Depreciações e Amortizações (10.514) (20.593) (8.735) (17.591) 3.06.05.02 Honorários diretoria e cons. administr (1.353) (2.481) (901) (1.739) 3.06.05.03 Outras Receitas (Despesas) Oper. Líquida (1.215) (1.671) (1.332) (2.373) 3.06.06 Resultado da Equivalência Patrimonial 22.442 56.334 28.053 38.396 3.07 Resultado Operacional (877) 8.484 (7.222) 4.063 3.08 Resultado Não Operacional 246 233 2.511 1.946 3.08.01 Receitas 280 295 2.646 2.646 3.08.02 Despesas (34) (62) (135) (700) 3.09 Resultado Antes Tributação/Participações (631) 8.717 (4.711) 6.009 3.10 Provisão para IR e Contribuição Social 0 0 0 0 3.11 IR Diferido 7.644 15.757 10.655 10.096 17/04/2008 14:16:16 Pág: 7
ITR - INFORMAÇÕES TRIMESTRAIS Data-Base - 30/06/2007 EMPRESA COMERCIAL, INDUSTRIAL E OUTRAS 01.01 - IDENTIFICAÇÃO 1 - CÓDIGO CVM 2 - DENOMINAÇÃO SOCIAL 3 - CNPJ 03.01 - DEMONSTRAÇÃO DO RESULTADO (Reais Mil) 1 - CÓDIGO 2 - DESCRIÇÃO 3-01/04/2007 a 30/06/2007 4-01/01/2007 a 30/06/2007 5-01/04/2006 a 30/06/2006 6-01/01/2006 a 30/06/2006 3.12 Participações/Contribuições Estatutárias 0 0 0 0 3.12.01 Participações 0 0 0 0 3.12.02 Contribuições 0 0 0 0 3.13 Reversão dos Juros sobre Capital Próprio 0 0 0 0 3.15 Lucro/Prejuízo do Período 7.013 24.474 5.944 16.105 NÚMERO AÇÕES, EX-TESOURARIA (Mil) LUCRO POR AÇÃO (Reais) PREJUÍZO POR AÇÃO (Reais) 89.758 89.758 89.758 89.758 0,07813 0,27267 0,06622 0,17943 17/04/2008 14:16:16 Pág: 8
04.01 - NOTAS EXPLICATIVAS 1. ATIVIDADES OPERACIONAIS A Globex Utilidades S.A. (Globex) e as empresas sob seu controle acionário estão organizadas de forma integrada. A Companhia, cujas atividades estão concentradas nas regiões Sudeste, Centro-Oeste e Sul do Brasil, possui um total de 382 lojas, comercializando uma variada gama de produtos eletroeletrônicos, eletrodomésticos e aparelhos domésticos, incluindo itens tais como: móveis, brinquedos eletrônicos, produtos de escritório, celulares, computadores e acessórios. O resultado das atividades provém fundamentalmente do ganho mercantil na comercialização dos produtos e serviços e também por ganhos resultantes das operações de financiamentos, deduzidas as perdas com inadimplência. As vendas a prazo realizadas pela Companhia são financiadas, principalmente, pela controlada em conjunto Banco Investcred Unibanco S.A. 2. BASE DE PREPARAÇÃO E APRESENTAÇÃO DAS DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS As demonstrações financeiras foram elaboradas e estão apresentadas em conformidade com as práticas contábeis adotadas no Brasil e com as normas expedidas pela Comissão de Valores Mobiliários - CVM. As demonstrações financeiras consolidadas incluem as demonstrações financeiras da controladora Globex Utilidades S.A. e das controladas diretas: Banco Investcred Unibanco S.A. (controlada em conjunto) e das controladas integrais, Globex Administração e Serviços Ltda., Ponto Frio Administração e Importação de Bens Ltda., Globex Factoring Comercial Ltda., Globex Administração de Consórcios Ltda., Pontocred Negócios de Varejo Ltda. e Sabara S.A. e a indireta: Ponto Frio Leasing S.A. Arrendamento Mercantil, controlada do Banco Investcred Unibanco S.A., conforme descrito na nota 8. O processo de consolidação das contas patrimoniais e de resultado corresponde à soma horizontal integral ou proporcional dos saldos das contas do ativo, passivo, receitas e despesas das companhias, segundo a natureza de cada saldo, complementado pelas eliminações (i) da participação no capital, reservas e resultados acumulados mantidos entre as companhias; e (ii) dos saldos de contas correntes e outros valores integrantes do ativo, passivo e resultado mantidos entre as sociedades. A Globex possui participação acionária de 50% no Banco Investcred Unibanco S.A. e administração compartilhada conforme definido em Acordo de Acionistas datado de 26 de outubro de 2001. Dessa forma, conforme previsto pela Instrução CVM n o 247 de 27 de março de 1996, foram elaboradas demonstrações financeiras consolidadas de forma proporcional no tocante a este investimento. 17/04/2008 14:16:22 Pág: 9
04.01 - NOTAS EXPLICATIVAS Apresentamos a seguir sumário do balanço patrimonial e demonstração do resultado referente ao exercício findo em 30 de junho de 2007 do Banco Investcred Unibanco S.A.(Banco Investcred): BALANÇO PATRIMONIAL ATIVO PASSIVO CIRCULANTE CIRCULANTE Disponibilidades 1.418 Depósitos 1.015.280 Aplicações interfinanceiras Relações Interfinanceiras 4.087 De liquidez 407.060 Obrigações fiscais e previdenciárias 25.494 Relações interfinanceiras 3.845 Outras contas a pagar 46.582 Operações de crédito 820.921 Outros 96.780 1.091.443 1.330.024 REALIZÁVEL Á LONGO PRAZO EXIGÍVEL Á LONGO PRAZO Relações interfinanceiras 126 Depósitos 93.311 Operações de crédito 19.971 Obrigações fiscais e previdenciárias 22.758 Outros créditos 23.495 Outros 70 43.592 116.139 PERMANENTE PATRIMÔNIO LÍQUIDO Investimentos 11.355 Capital social 66.019 Imobilizado 220 Reserva de capital 31.696 Diferido 40 Reserva de lucros 79.934 11.615 Lucros acumulados - 177.649 TOTAL 1.385.231 TOTAL 1.385.231 DEMONSTRAÇÃO DO RESULTADO Receitas da intermediação financeira 331.954 Despesas da intermediação financeira (182.939) Resultado bruto da intermediação financeira 149.015 Outras receitas (despesas) operacionais: Receita de prestação de serviços 6.856 Despesas de pessoal (1.540) Outras despesas administrativas (95.691) Despesas tributárias (18.524) Resultado de participação em controlada 434 Outras receitas operacionais, líquidas 23.147 Outras despesas Operacionais (9.940) (95.258) Resultado operacional 53.757 Resultado antes da tributação sobre o lucro 53.757 Imposto de renda e contribuição social (17.187) Participação estatutária no lucro (83) Lucro líquido do exercício 36.487 17/04/2008 14:16:22 Pág: 10
04.01 - NOTAS EXPLICATIVAS A linha de despesas da intermediação financeira inclui as perdas com a constituição de provisão para créditos de liquidação duvidosa no valor de R$ 119.787. O total da linha outras despesas administrativas está composta, principalmente, por (i) despesas de aluguéis de R$ 3.965, (ii) despesas com serviços especializados de cobrança de clientes de R$ 15.527, (iii) despesas com comissões sobre operações de cartões de crédito de R$ 2.822, (iv) despesas de propaganda de R$ 35.095, (v) despesas de processamento de dados de R$ 1.655, (vi) despesas de serviços de cadastro e análise de crédito dos clientes de R$ 13.870, (vii) despesas com ressarcimento Sociedades Ligadas de R$ 8.040 e (viii) amortização do ágio de R$ 5.887 Outras receitas operacionais líquidas estão representadas, principalmente, pela receita com taxa de permanência sobre as prestações dos contratos em atraso. 3. RESUMO DAS PRINCIPAIS PRÁTICAS CONTÁBEIS Foram adotadas as seguintes principais práticas na elaboração das demonstrações financeiras da controladora e do consolidado: a) Receitas e despesas Estão registradas obedecendo ao regime de competência. b) Títulos e valores mobiliários Estão registrados ao custo acrescido dos rendimentos auferidos até a data do balanço. Os saldos referentes às instituições financeiras que fazem parte do balanço consolidado são contabilizados em conformidade aos termos das circulares BACEN nº 3.082/01 e 3.068/01 e estão registrados a valor de mercado. c) Contas a receber Estão demonstradas pelo valor nominal com parcelas de até 12 vezes, acrescido dos juros auferidos até a data do balanço, quando aplicável. 17/04/2008 14:16:22 Pág: 11
04.01 - NOTAS EXPLICATIVAS d) Provisão para créditos de realização duvidosa A provisão para créditos de realização duvidosa é mantida em montante considerado suficiente para cobrir perdas sobre a carteira de financiamentos e demais créditos a receber, com base em análise preparada pela Administração das Companhias que leva em consideração as perdas históricas, bem como avaliação das contas com problemas de realização. A provisão para créditos relativa às instituições financeiras que compõem o consolidado segue as determinações da Resolução CMN nº 2.682/99 e mantém provisão complementar para todos os contratos com atraso superior a 60 dias. e) Estoques para revenda Estão avaliados pelo custo médio de aquisição, que não excede ao valor de mercado. As perdas no valor de realização dos estoques são estimadas para todos os itens com giro superior a 180 dias, e para aqueles itens danificados com base no histórico de realização financeira efetiva. f) Imposto de renda e contribuição social (corrente e diferido) São calculados com base nas alíquotas vigentes de imposto de renda e contribuição social sobre o lucro tributável, para fins de determinação de exigibilidade. São constituídos créditos fiscais de impostos diferidos sobre prejuízos fiscais, bases negativas de contribuição social e diferenças temporárias (diferenças temporárias entre o lucro contábil e o lucro fiscal). g) Investimentos - Participações em controladas Os investimentos em controladas estão avaliados pelo método de equivalência patrimonial. Para fins de consolidação, as demonstrações financeiras dos investimentos no exterior são convertidos de Dólares Norte Americanos para Reais pela taxa de câmbio do final do exercício. h) Imobilizado Está registrado pelo custo de aquisição corrigido monetariamente até 1995 e deduzido das respectivas depreciações acumuladas igualmente corrigidas. A depreciação é calculada pelo método linear, às taxas que levam em consideração o tempo de vida útil-econômica dos bens. As taxas utilizadas estão apresentadas na Nota 9. 17/04/2008 14:16:22 Pág: 12
04.01 - NOTAS EXPLICATIVAS i) Provisão para contingências É constituída em montante suficiente para fazer face a eventuais perdas, considera a opinião dos consultores jurídicos das Companhias e também os critérios estabelecidos no pronunciamento NPC 22 do Instituto dos Auditores Independentes do Brasil IBRACON, aprovado pela Deliberação CVM no 489. j) Bonificações de fornecedores As bonificações em publicidades e financeiras são reconhecidas pelo regime de competência; k) Empréstimos e financiamentos São corrigidos com base na TJLP e CDI, acrescidos de juros entre a data de contratação do empréstimo e a do balanço; l) Outros passivos São demonstrados pelos valores conhecidos ou calculáveis, acrescidos dos correspondentes encargos e variações monetárias, quando aplicáveis. 4. TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS Os saldos em 30 de junho de 2007 estão representados como segue: Controladora Consolidado Certificado de Depósito Bancário e Fundo de Investimento 129.250 244.929 Debêntures (*) 104.587 104.587 Aplicação financeira indexada em moeda estrangeira - 12.881 Letras do Tesouro Nacional - 203.530 Outros - 2.319 233.837 568.246 Aplicações de Títulos com Vencimentos até 90 dias - (203.530) Aplicações de Títulos com Vencimentos acima de 90 dias 233.837 364.716 (*) As Debêntures foram emitidas por instituições financeiras de primeira linha, não são conversíveis em ações, estão registradas pelo seu valor presente e são remuneradas 17/04/2008 14:16:22 Pág: 13
04.01 - NOTAS EXPLICATIVAS a taxa de 101,43% na controladora e 101,41% no consolidado. Esses títulos podem ser negociados a qualquer momento pelo seu valor atualizado até a data da negociação. 5. CONTAS A RECEBER a) Composição do saldo do contas a receber em 30 de junho de 2007: Controladora Consolidado Cartões de crédito e débito 316.841 316.841 Financiamentos a clientes - crédito direto ao consumidor - 528.447 Duplicatas a receber de clientes de atacado 36.055 36.055 Contas a receber de controladas (nota 8) 22.230 10.703 Cheques pré-datados 5.446 5.446 Provisão para créditos de realização duvidosa (2.198) (110.199) 378.374 787.293 Parcela classificada no longo prazo - (9.985) Parcela classificada no curto prazo - 777.308 O saldo do contas a receber a valor presente é de R$ 360.922 na controladora e de R$ 661.846 no consolidado. b) Composição do saldo do contas a receber por data de vencimento em 30 de junho de 2007: Controladora Consolidado A Vencer 377.344 726.847 Vencidos em até 30 dias 566 37.141 Vencidos entre 31 e 60 dias 435 20.234 Vencidos entre 61 e 90 dias 267 15.058 Vencidos a mais de 90 dias 1.960 98.212 380.572 897.492 (-) Provisão para créditos de realização duvidosa (2.198) (110.199) Total 378.374 787.293 Não existem saldos de recebíveis dados em garantia de quaisquer passivos. 17/04/2008 14:16:22 Pág: 14
04.01 - NOTAS EXPLICATIVAS 6. ESTOQUE Controladora Consolidado Mercadoria para revenda 346.865 346.865 Provisão para Perda (12.658) (12.658) Almoxarifado 1.491 1.491 Total 335.698 335.698 7. IMPOSTO DE RENDA E CONTRIBUIÇÃO SOCIAL a) Imposto de renda e contribuição social, correntes e diferidos, no resultado do exercício: Controladora Consolidado Lucro líquido antes dos impostos 8.717 14.655 (-) Equivalência patrimonial (a) (55.882) - (+) Perda de variação cambial em controlada no exterior (b) - 1.825 (+/-) Outros 821 (636) Base de cálculo (46.344) 15.844 Alíquota 34% 34% 15.757 (5.387) Reversão de provisão GAS (c) - 11.958 Efeito regime de tributação presumido (d) - 3.248 Imposto de renda e contribuição social no resultado do exercício 15.757 9.819 a. Não inclui o lucro da controlada no exterior Sabara S.A. no valor de R$ 452 por ser tributável para fins de Imposto de Renda e Contribuição Social. b. Representa a perda de variação cambial sobre investimento em controlada no exterior, não dedutível para fins fiscais; c. Reversão da provisão para Imposto de renda e contribuição efetuada no exercício de 2006. d. Representa o efeito de tributação do resultado das controlada Ponto Frio Administração e Importação de Bens, pelo lucro presumido, enquanto que as demais empresas do grupo consolidado estão no regime de tributação de lucro real. b) Imposto de renda e contribuição social diferidos no balanço: Os principais componentes do imposto de renda e contribuição social diferidos ativo e passivo estão apresentados a seguir: Controladora Consolidado Ativo Imposto de renda: Prejuízos fiscais 42.762 43.426 Provisão para contingências 15.319 18.223 Provisão para créditos de realização duvidosa 294 14.017 Outros 5.109 6.963 63.484 82.629 17/04/2008 14:16:22 Pág: 15
04.01 - NOTAS EXPLICATIVAS Contribuição social: Base negativa 16.778 16.977 Provisão para contingências 5.667 6.712 Provisão para créditos de realização duvidosa 106 5.046 Outros 1.258 1.928 23.809 30.663 Total 87.293 113.292 Provisão para perda (10.250) (10.250) Parcela classificada no longo prazo (77.043) (78.948) Parcela classificada no curto prazo - 24.094 O imposto de renda e contribuição social diferidos foram constituídos em decorrência de (1) expectativa da Administração quanto a geração de lucros tributáveis nos próximos anos que possibilitem a realização total desses valores conforme indicado à seguir e, (2) histórico sobre a geração de lucros tributáveis. Anos Controladora Consolidado 2007-9.553 2008 1.187 7.678 2009 4.350 4.370 2010 6.768 10.353 2011 8.253 8.273 2012 5.581 5.601 2013 a 2016 50.904 57.214 2017 em diante 10.250 10.250 87.293 113.292 Em atendimento à Instrução CVM nº 371/02, a Administração da Companhia preparou estudo técnico de viabilidade acerca da realização futura do ativo fiscal diferido, considerando a capacidade provável de geração de lucros tributáveis pela Companhia, no contexto das principais variáveis de seus negócios. Esse estudo é anualmente examinado pelo Conselho Fiscal e foi formalmente aprovado pelo Conselho de Administração da Companhia. A Companhia manteve provisão para perda de impostos diferidos ativos pelo montante equivalente à parcela a se realizar após 10 anos, conforme definido pela Instrução CVM nº 371/02. 17/04/2008 14:16:22 Pág: 16
04.01 - NOTAS EXPLICATIVAS 8. INVESTIMENTOS EM CONTROLADAS E TRANSAÇÕES COM PARTES RELACIONADAS a) Participações em controladas e controlada em conjunto: A Companhia possui as seguintes participações no capital social das empresas controladas e controlada em conjunto: Em 30 de junho de 2007 Percentual de Participação Patrimônio Líquido Lucro (Prejuízo) Líquido Equivalência Patrimonial Valor dos Investimentos Participações diretas: Banco Investcred Unibanco S.A. (190.580 ações) - (2) 50% 177.649 36.487 18.256 88.818 Globex Adm. e Serviços Ltda. (34.881.413 quotas) - (1) 100% 110.016 23.432 23.432 110.016 Ponto Frio Adm. e Importação de Bens Ltda. (434.223 quotas) - (1) 100% 17.071 15.390 15.390 17.071 Globex Factoring Comercial Ltda. (370.059 quotas) - (1) 100% 780 29 29 780 Globex Administração de Consórcios Ltda. (107.410 quotas) - (1) 100% 12.175 598 598 12.175 Sabara S.A. (2.284.608 ações) - (1) e (3) 100% 17.260 452 (1.373) 17.260 Pontocred Negócios de Varejo Ltda. (20.000 quotas) - (1) 100% 46 2 2 46 334.997 76.390 56.334 246.166 Participação indireta (controlada do Banco Investcred Unibanco S.A.): Ponto Frio Leasing S.A. Arrend. Mercantil (29.549.000 ações) - (3) 50% 10.631 434 - - (1) As demonstrações contábeis foram revisadas pelos nossos auditores independentes; (2) As demonstrações contábeis foram revisadas por outros auditores independentes; (3) O resultado de equivalência patrimonial inclui o montante de R$ 1.825 referente a perda de variação cambial sobre esse investimento; b) Transações com partes relacionadas 17/04/2008 14:16:22 Pág: 17
04.01 - NOTAS EXPLICATIVAS Em 30 de junho de 2007, os saldos entre a Companhia e as empresas controladas, cujas transações foram efetuadas em condições compatíveis com as de mercado, compõem-se como segue: Ativo Passivo Receita (Despesa) Banco Investcred Unibanco S.A.: Crédito direto ao consumidor 18.441 14.016 - Ressarcimento Despesas 1.709 237 6.557 Aluguel de imóveis e taxas a receber 78-3.965 Despesa financeira com desconto de recebíveis - - (6.213) Outros 566 1.376 3.000 Globex Administração de Consórcios Ltda.: (GAC) Ressarcimento Despesas 36 - - Cartas de crédito dos consorciados 1 - - Prestações recebidas de consorciados - CDC - 3 - Aluguel de imóveis 21-126 Globex Administração de Consórcios Ltda.(Grupos): Cartas de crédito dos consorciados CDC 56 - - Prestações recebidas de consorciados CDC - 33 - Globex Administração e Serviços Ltda.: Aluguel de imóveis/receita intermediação - 277 (1.647) CDC Comissão sobre as vendas / Intermediação 115 29 Despesa financeira com desconto de recebíveis - - 47 Outras 8 - - Pontocred Negócios de Varejo Ltda.: Reembolso ref. Folha 5 - - Outras 111 - - Globex Factoring Comercial Ltda. Aluguel 1 - - Ponto Frio Administração e Importação de bens Ltda. Ressarcimento despesas 972 - Intermediação / CDC 47 696 176 Despesa financeira com desconto de recebíveis - - 411 Ponto Frio Leasing S.A Arrendamento Mercantil Aluguel 1-4 Total 22.168 16.638 6.455 O ativo junto ao Banco Investcred está representado, principalmente, por operações de crédito direto ao consumidor, decorrentes de vendas a prazo, realizadas pela Globex e financiadas pelo Banco Investcred. Nesta operação a Globex recebe o valor presente das vendas a prazo em até 2 dias. O passivo está representado, principalmente, por valores a repassar ao Banco Investcred, decorrentes de prestações recebidas nos caixas das lojas da Globex, e que serão repassadas em 2 dias após a efetiva disponibilização dos recursos na conta da Globex. O resultado junto ao Banco Investcred representa, principalmente: (a) ressarcimento de despesas, (b) despesas financeiras de desconto de recebíveis (chamadas de rebate financeiro ) e (c) receita de aluguel de imóveis. 9. IMOBILIZADO 17/04/2008 14:16:22 Pág: 18
04.01 - NOTAS EXPLICATIVAS Taxa de Depreciação % Controladora Consolidado Terrenos - 26.430 30.924 Edificações 4 72.099 77.759 Instalações 10 68.071 68.071 Móveis e utensílios 10 35.247 35.484 Benfeitorias 20 164.478 164.517 Máquinas e equipamentos 10 20.824 20.851 Veículos 20 1.790 1.790 Equipamentos de processamento de dados 20 60.878 61.478 Fundo de comércio 20 35.691 35.691 Software 20 44.954 45.016 Outros 10 e 20 2.709 2.715 533.171 544.296 Depreciação acumulada (335.834) (340.575) Imobilizado em curso 16.801 16.840 Total 214.138 220.561 Durante o segundo trimestre, as aquisições de novos bens totalizaram na controladora R$ 20.519 e no consolidado R$ 20.580, e as depreciações e amortizações totalizaram, na controladora R$ 10.514 e no consolidado R$ 10.595. Não foram efetuadas baixas no período. 10. EMPRÉSTIMOS E FINANCIAMENTOS Os saldos em 30 de junho de 2007 estão representados como segue: Controladora Consolidado Operações de compror (1) 378.476 378.476 FINAME (2) 117.906 117.906 Depósitos interfinanceiros (3) - 526.162 Outros - 2.411 496.382 1.024.955 Parcela classificada no longo prazo (67.570) (86.888) Parcela classificada no curto prazo 428.812 938.067 17/04/2008 14:16:22 Pág: 19
04.01 - NOTAS EXPLICATIVAS As parcelas de longo prazo vencem nos seguintes anos: Vencimento Controladora Consolidado 2008 24.258 43.576 2009 24.677 24.677 2010 9.738 9.738 2011 8.897 8.897 67.570 86.888 (1) Destinam-se ao financiamento das compras de mercadorias, com encargos financeiros equivalentes a 100% do CDI e prazos máximos de até 30 dias; (2) Composto por (a) R$2.348 relativos ao financiamento indexado à taxa de juros de longo prazo (TJLP), acrescido de juros de 3,50% ao ano e tem como garantia uma hipoteca de imóvel, (b) R$ 72.548, relativos a financiamentos vinculados ao programa PC Conectado, indexados à taxa de juros de longo prazo (TJLP), acrescidos de juros de 4,5% ao ano, garantidos por penhor mercantil e (c) R$ 43.010 relativos a financiamentos contraídos no período, indexados à taxa de juros de longo prazo (TJLP), acrescidos de taxa média de juros de 2,8% ao ano, garantidos por carta de fiança. (3) Referem-se a depósitos interfinanceiros captados pelo Banco Investcred, com vencimentos de curto prazo, atualizados monetariamente em moeda corrente, com base na variação dos certificados de depósitos interfinanceiros (CDI), sem garantias. 17/04/2008 14:16:22 Pág: 20
04.01 - NOTAS EXPLICATIVAS 11. PROVISÃO PARA CONTINGÊNCIAS a. O saldo da provisão para contingências em 30 de junho de 2007 está representado como segue: Controladora Consolidado COFINS (1.679) (1.679) PIS - - Cíveis (1.384) (1.467) Trabalhistas (5.252) (5.522) INSS (6.341) (6.341) ICMS (2.487) (2.487) Imposto de renda e contribuição social (2.307) (2.658) Outras (11.131) (11.131) (30.581) (31.285) Parcela classificada no longo prazo 30.581 30.933 Parcela classificada no curto prazo - (352) b. A seguir seguem os resumos das movimentações das provisões para contingências durante o segundo trimestre de 2007: b.1) Controladora 31/03/2007 Adições Reversões Utilizações Atualizações 30/06/2007 Fiscais 36.510 4.140 7.100 250 570 33.870 Previdenciárias 5.008 1.187 - - 146 6.341 Cíveis 6.692-432 - 192 6.452 Trabalhistas 11.600 173 - - 337 12.110 Sub-total 59.810 5.500 7.532 250 1.245 58.773 (-) Depósitos judiciais (28.032) (160) - - - (28.192) Total 31.778 5.340 7.532 250 1.245 30.581 b.2) Consolidado 17/04/2008 14:16:22 Pág: 21
04.01 - NOTAS EXPLICATIVAS 31/03/2007 Adições Reversões Utilizações Atualizações 30/06/2007 Fiscais 36.853 4.140 7.100 250 575 34.218 Previdenciárias 5.008 1.187 - - 146 6.341 Cíveis 6.773-432 - 194 6.535 Trabalhistas 11.848 173 19-381 12.383 Sub-total 60.482 5.500 7.551 250 1.296 59.477 (-) Depósitos judiciais (28.032) (160) - - - (28.192) Total 32.450 5.340 7.551 250 1.296 31.285 Os passivos contingentes são avaliados pela administração com o apoio dos consultores jurídicos internos e externos. Os passivos contingentes com possibilidades de perdas consideradas possíveis e que por isso não são provisionados totalizam o valor de R$13.401 em 30 de junho de 2007. As provisões para contingências são atualizadas monetariamente com base na variação da taxa Selic, exceto quando relacionadas a depósitos judiciais, que são mantidos a valores históricos. Os depósitos judiciais, para os quais não foram constituídos provisões para contingências conforme orientação dos consultores jurídicos, no montante de R$54.349 na controladora e R$54.527 no consolidado, referem-se, principalmente, ao questionamento do alargamento da base de cálculo da COFINS e do PIS. Os demais depósitos referem-se a contingências cíveis e trabalhistas. Os depósitos judiciais não são atualizados, exceto aqueles efetuados por conta do alargamento da base de cálculo da COFINS e PIS, que são atualizados pela taxa Selic. O total das garantias oferecidas pela Companhia, representadas por cartas de fianças bancárias, e geralmente vinculadas a disputas de natureza trabalhista é de aproximadamente R$49.927 em 30 de junho de 2007. 12. OBRIGAÇÕES TRIBUTÁRIAS - PAES 17/04/2008 14:16:22 Pág: 22
04.01 - NOTAS EXPLICATIVAS Os saldos em 30 de junho de 2007 estão representados como segue: Controladora Consolidado Salário educação 23.328 23.328 Imposto de renda 629 1.316 23.957 24.644 Parcela classificada no longo prazo (20.285) (20.972) Parcela classificada no curto prazo 3.672 3.672 Através da Medida Provisória nº 107, posteriormente convertida na Lei 10.684, de 30 de maio de 2003, foi instituído novo Programa de Recuperação Fiscal (PAES), estabelecendo a possibilidade de parcelamento de débitos com a Secretaria da Receita Federal, Procuradoria Geral da Fazenda e Instituto Nacional do Seguro Social. Em 31 de julho de 2003, a Companhia formalizou sua opção de adesão ao PAES, visando o parcelamento da dívida de salário educação e imposto de renda, tendo declinado, conforme previsto nas regras de adesão ao programa, de questionamentos judiciais relacionados a estes encargos. O saldo a pagar foi dividido em 120 parcelas mensais, com pagamentos a partir de julho de 2003, tendo a incidência de juros calculados com base na variação da TJLP. A controlada em conjunto Banco Investcred Unibanco S.A. também aderiu ao PAES para o parcelamento de débitos referentes a imposto de renda. 13. PATRIMÔNIO LÍQUIDO a) Capital social O capital social subscrito e integralizado da Globex Utilidades S.A., em 30 de junho de 2007, está representado por 90.357.886 ações, sendo 30.120.000 ações ordinárias e 60.237.886 ações preferenciais, sem valor nominal. b) Ações em tesouraria Em 30 de junho de 2007, a Companhia mantém 600.150 ações preferenciais nominativas de sua própria emissão, ao custo médio ponderado de R$5,57 para efeito de cancelamento ou permanência em tesouraria. O valor de mercado das ações em sua última cotação até 30 de junho de 2007 era de R$ 40,35. c) Reserva legal 17/04/2008 14:16:22 Pág: 23
04.01 - NOTAS EXPLICATIVAS É constituída em conformidade com a Lei das Sociedades por Ações e o estatuto social, na base de 5% do lucro líquido de cada exercício até atingir 20% do capital social. d) Reserva para investimentos A reserva para investimentos é constituída com base em orçamento de capital, submetido à aprovação dos acionistas em assembléia geral, e destina-se a financiar os planos de investimentos da Companhia. e) Plano de opção de compra de ações preferenciais Em 1999, a Companhia outorgou um plano de opção de compra de ações preferenciais. Este plano estabelece que os administradores e empregados podem adquirir, na proporção de 20% ao ano durante o prazo de 05 anos, as opções de compra de ações preferenciais ofertadas pela Companhia, as quais possuem vencimento em 2008. Em 30 de junho de 2007, existem 23.280 opções de compra em aberto a um preço médio de R$ 11,01 atualizado monetariamente com base na variação do INPC. Nenhuma opção de compra foi exercida no segundo trimestre de 2007. f) Remuneração dos acionistas O Estatuto Social da Companhia prevê a distribuição de dividendos mínimos obrigatórios de 25% do lucro líquido ajustado. Por proposta da Administração foi aprovado na Assembléia Geral Ordinária em 16 de abril de 2007 o pagamento do montante de R$ 30.000, referentes a juros sobre capital próprio do exercício de 2006, com previsão para compensarem o dividendo mínimo obrigatório. O artigo 8º do Estatuto Social prevê para as ações preferenciais o direito de participar do dividendo a ser distribuído de acordo com o seguinte critério: (a) prioridade no recebimento dos dividendos descritos acima, correspondente a, no mínimo, 3% (três por cento) do valor do patrimônio líquido da ação; e (b) direito de participar dos lucros distribuídos em igualdade de condições com as ações ordinárias, depois de a estas assegurado dividendo igual ao mínimo prioritário estabelecido conforme acima. 14. INSTRUMENTOS FINANCEIROS 17/04/2008 14:16:22 Pág: 24
04.01 - NOTAS EXPLICATIVAS A Companhia utiliza instrumentos financeiros com o objetivo de proteger o resultado de suas operações ativas e passivas de certos riscos de mercado. Tais riscos são acompanhados por meio de instrumentos apropriados e da observância das políticas e limites previamente discutidos em comitês da Companhia. Os principais fatores de risco são os seguintes: I) Risco de taxa de juros Esses riscos são provenientes das oscilações das taxas de juros da carteira do Banco Investcred. O Banco utiliza derivativos na modalidade de Swap para se proteger dessas oscilações. Durante o primeiro semestre de 2007 o Banco efetuou operação de swap apenas no consolidado contabilizando na linha de resultado financeiro perda de R$4. Os saldos apresentados no balanço consolidado representam os contratos da controlada em conjunto Banco Investcred firmados com instituições financeiras, com vencimento em maio de 2007. Tais contratos encontram-se registrados na CETIP e estão registrados por seus valores de mercado. II) Risco de crédito O risco de crédito é minimizado pelo fato de que aproximadamente 36%, controladora e consolidado, das vendas da Companhia serem realizadas à vista, das quais cerca de 86% são através de cartões de crédito administrados por terceiros. As vendas a prazo são financiadas pelo Banco Investcred de acordo com norma estabelecida entre as partes e são submetidas a procedimentos de avaliação do histórico e capacidade financeira dos clientes. A Companhia e sua controlada em conjunto, Banco Investcred, mantêm provisão para créditos de liquidação duvidosa em montante baseado nas expectativas de perdas consideradas pela Administração como suficiente para cobrir os riscos. 15. COBERTURA DE SEGUROS 17/04/2008 14:16:22 Pág: 25
04.01 - NOTAS EXPLICATIVAS A Globex Utilidades S.A. e empresas controladas mantêm cobertura de seguro contra incêndios e tumultos para o ativo imobilizado e estoques, em montantes considerados suficientes para cobrir eventuais riscos sobre os ativos registrados. Adicionalmente, são contratados seguros de transporte de mercadorias, danos pessoais e materiais, caixa e outros valores e bens próprios ou de terceiros sob responsabilidade da Companhia e das controladas. Importância segurada Ativo Tipo de cobertura Controladora Consolidado Estoque Multiriscos 342.742 342.742 Imobilizado Multiriscos 292.035 294.701 16. COMPROMISSOS A Companhia possui diversos contratos de aluguel de imóveis com prazo de duração de até 5 anos. Estes contratos estabelecem valores de aluguel fixo ou variável com base em percentual sobre a venda líquida, considerando um valor mínimo de acordo com as formas contratuais. Durante o período, a despesa de aluguel destas lojas foi em média de aproximadamente R$7.129 mês. O contrato de associação com o Unibanco, datado de 26 de outubro de 2001, estabelece que a Globex Utilidades S.A. é garantidora do pagamento de eventuais contingências, devidamente documentadas e referentes ao período anterior à associação, decorrentes de processos judiciais movidos contra a controlada em conjunto Banco Investcred Unibanco S.A. até o montante aproximado de R$9.300. A administração da Globex Utilidades S.A. não tem conhecimento, até o momento de qualquer contingência referente a esse contrato que tenha se formalizado após a associação mencionada. 17/04/2008 14:16:22 Pág: 26
05.01 - COMENTÁRIO DO DESEMPENHO DA COMPANHIA NO TRIMESTRE Vide o Grupo 17 Relatório da Revisão Especial 17/04/2008 14:16:30 Pág: 27
ITR - INFORMAÇÕES TRIMESTRAIS Data-Base - 30/06/2007 EMPRESA COMERCIAL, INDUSTRIAL E OUTRAS 01.01 - IDENTIFICAÇÃO 1 - CÓDIGO CVM 2 - DENOMINAÇÃO SOCIAL 3 - CNPJ 06.01 - BALANÇO PATRIMONIAL ATIVO CONSOLIDADO (Reais Mil) 1 - CÓDIGO 2 - DESCRIÇÃO 3-30/06/2007 4-31/03/2007 1 Ativo Total 2.254.655 2.246.973 1.01 Ativo Circulante 1.878.740 1.888.511 1.01.01 Disponibilidades 604.771 597.953 1.01.01.01 Caixa e Bancos 36.525 25.786 1.01.01.02 Títulos e Valores Mobiliários (Nota 4) 568.246 572.167 1.01.02 Créditos 777.308 744.337 1.01.02.01 Clientes 777.308 744.337 1.01.02.01.01 Contas a Receber (Nota 5) 777.308 744.337 1.01.02.02 Créditos Diversos 0 0 1.01.03 Estoques 335.698 389.691 1.01.03.01 Estoques para Revenda (Nota 6) 334.207 388.358 1.01.03.02 Outros 1.491 1.333 1.01.04 Outros 160.963 156.530 1.01.04.01 IR e CS Diferidos (Nota 7) 13.392 11.218 1.01.04.02 Despesas Antecipadas 3.701 2.963 1.01.04.03 JCP e Dividendos 0 0 1.01.04.04 Impostos a Recuperar 67.367 92.975 1.01.04.05 Outras Contas a Receber 76.503 49.374 1.02 Ativo Não Circulante 375.915 358.462 1.02.01 Ativo Realizável a Longo Prazo 154.507 146.756 1.02.01.01 Créditos Diversos 9.985 6.814 1.02.01.01.01 Créditos Diversos (Nota 5) 9.985 6.814 1.02.01.02 Créditos com Pessoas Ligadas 0 0 1.02.01.02.01 Com Coligadas e Equiparadas 0 0 1.02.01.02.02 Com Controladas 0 0 1.02.01.02.03 Com Outras Pessoas Ligadas 0 0 1.02.01.03 Outros 144.522 139.942 1.02.01.03.01 Depósitos Judicias (Nota 11) 54.527 58.051 1.02.01.03.02 IR e CS Diferidos (Nota 7) 89.650 81.546 1.02.01.03.03 Outros 345 345 1.02.02 Ativo Permanente 221.408 211.706 1.02.02.01 Investimentos 847 847 1.02.02.01.01 Participações Coligadas/Equiparadas 0 0 1.02.02.01.02 Participações Coligadas/Equiparadas-Ágio 0 0 1.02.02.01.03 Participações em Controladas 0 0 1.02.02.01.04 Participações em Controladas - Ágio 0 0 1.02.02.01.05 Outros Investimentos 847 847 1.02.02.02 Imobilizado 220.561 210.859 1.02.02.03 Intangível 0 0 1.02.02.04 Diferido 0 0 17/04/2008 14:16:33 Pág: 28
ITR - INFORMAÇÕES TRIMESTRAIS Data-Base - 30/06/2007 EMPRESA COMERCIAL, INDUSTRIAL E OUTRAS 01.01 - IDENTIFICAÇÃO 1 - CÓDIGO CVM 2 - DENOMINAÇÃO SOCIAL 3 - CNPJ 06.02 - BALANÇO PATRIMONIAL PASSIVO CONSOLIDADO (Reais Mil) 1 - CÓDIGO 2 - DESCRIÇÃO 3-30/06/2007 4-31/03/2007 2 Passivo Total 2.254.655 2.246.973 2.01 Passivo Circulante 1.401.758 1.420.426 2.01.01 Empréstimos e Financiamentos 938.067 937.195 2.01.02 Debêntures 0 0 2.01.03 Fornecedores 314.458 298.509 2.01.04 Impostos, Taxas e Contribuições 62.658 57.720 2.01.04.01 Salários, Enc Sociais e Impostos 62.658 57.720 2.01.05 Dividendos a Pagar 2.065 2.131 2.01.06 Provisões 11.963 18.038 2.01.06.01 Provisões para Contingências (Nota 11) 352 393 2.01.06.02 Provisões p/ IR e Contribuição Social 11.611 17.645 2.01.07 Dívidas com Pessoas Ligadas 0 0 2.01.08 Outros 72.547 106.833 2.01.08.01 Contas a pagar a partes relacionadas 7.802 2.062 2.01.08.02 Outros 50.020 65.875 2.01.08.03 Juros sobre Capital Próprio 11.053 35.234 2.01.08.04 Obrigações Tributárias - Refis (Nota 12) 3.672 3.662 2.01.08.05 Imposto de Renda e Contrib. Social Difer 0 0 2.02 Passivo Não Circulante 149.802 130.465 2.02.01 Passivo Exigível a Longo Prazo 149.802 130.465 2.02.01.01 Empréstimos e Financiamentos 86.888 76.742 2.02.01.02 Debêntures 0 0 2.02.01.03 Provisões 30.933 32.057 2.02.01.03.01 IR e Contribuição Social Diferidos 0 0 2.02.01.03.02 Provisão para Contingências (Nota 11) 30.933 32.057 2.02.01.04 Dívidas com Pessoas Ligadas 0 0 2.02.01.05 Adiantamento para Futuro Aumento Capital 0 0 2.02.01.06 Outros 31.981 21.666 2.02.01.06.01 Obrigações Tributárias - Paes (Nota 12) 20.972 21.666 2.02.01.06.02 Outros 11.009 0 2.02.02 Resultados de Exercícios Futuros 0 0 2.03 Part. de Acionistas Não Controladores 0 0 2.04 Patrimônio Líquido 703.095 696.082 2.04.01 Capital Social Realizado 413.471 413.471 2.04.01.01 Capital Social 413.471 413.471 2.04.02 Reservas de Capital 28.726 28.726 2.04.03 Reservas de Reavaliação 0 0 2.04.03.01 Ativos Próprios 0 0 2.04.03.02 Controladas/Coligadas e Equiparadas 0 0 2.04.04 Reservas de Lucro 236.424 236.424 2.04.04.01 Legal 43.453 43.453 17/04/2008 14:16:46 Pág: 29
ITR - INFORMAÇÕES TRIMESTRAIS Data-Base - 30/06/2007 EMPRESA COMERCIAL, INDUSTRIAL E OUTRAS 01.01 - IDENTIFICAÇÃO 1 - CÓDIGO CVM 2 - DENOMINAÇÃO SOCIAL 3 - CNPJ 06.02 - BALANÇO PATRIMONIAL PASSIVO CONSOLIDADO (Reais Mil) 1 - CÓDIGO 2 - DESCRIÇÃO 3-30/06/2007 4-31/03/2007 2.04.04.02 Estatutária 0 0 2.04.04.03 Para Contingências 0 0 2.04.04.04 De Lucros a Realizar 0 0 2.04.04.05 Retenção de Lucros 0 0 2.04.04.06 Especial p/ Dividendos Não Distribuídos 0 0 2.04.04.07 Outras Reservas de Lucro 192.971 192.971 2.04.04.07.01 Ajuste Vlr Mercado - TVM Deriv Controlad 0 0 2.04.04.07.02 Reserva para Investimentos 196.313 196.313 2.04.04.07.03 (-) Ações em Tesouraria (3.342) (3.342) 2.04.05 Lucros/Prejuízos Acumulados 24.474 17.461 2.04.06 Adiantamento para Futuro Aumento Capital 0 0 17/04/2008 14:16:46 Pág: 30
ITR - INFORMAÇÕES TRIMESTRAIS Data-Base - 30/06/2007 EMPRESA COMERCIAL, INDUSTRIAL E OUTRAS 01.01 - IDENTIFICAÇÃO 1 - CÓDIGO CVM 2 - DENOMINAÇÃO SOCIAL 3 - CNPJ 07.01 - DEMONSTRAÇÃO DO RESULTADO CONSOLIDADO (Reais Mil) 1 - CÓDIGO 2 - DESCRIÇÃO 3-01/04/2007 a 30/06/2007 4-01/01/2007 a 30/06/2007 5-01/04/2006 a 30/06/2006 6-01/01/2006 a 30/06/2006 3.01 Receita Bruta de Vendas e/ou Serviços 1.030.263 2.069.902 1.004.649 1.958.072 3.01.01 Vendas Mercadorias líquidas Devoluções 961.705 1.932.750 921.646 1.806.272 3.01.02 Rendas de Operações de Crédito 63.667 131.770 73.187 149.820 3.01.03 Custo de Captação (14.413) (30.306) (20.324) (38.681) 3.01.04 Prestações de Serviços 19.304 35.688 30.140 40.661 3.02 Deduções da Receita Bruta (231.792) (468.281) (230.691) (455.033) 3.02.01 Impostos Sobre Faturamento (231.792) (468.281) (230.691) (455.033) 3.03 Receita Líquida de Vendas e/ou Serviços 798.471 1.601.621 773.958 1.503.039 3.04 Custo de Bens e/ou Serviços Vendidos (602.123) (1.199.341) (568.960) (1.106.365) 3.05 Resultado Bruto 196.348 402.280 204.998 396.674 3.06 Despesas/Receitas Operacionais (188.252) (387.859) (206.874) (382.231) 3.06.01 Com Vendas (123.004) (257.685) (132.220) (247.736) 3.06.02 Gerais e Administrativas (30.673) (73.138) (32.124) (62.738) 3.06.03 Financeiras (17.847) (30.248) (29.278) (47.599) 3.06.03.01 Receitas Financeiras 19.140 40.001 19.589 37.210 3.06.03.02 Despesas Financeiras (36.987) (70.249) (48.867) (84.809) 3.06.04 Outras Receitas Operacionais 1.446 3.241 2.381 8.262 3.06.05 Outras Despesas Operacionais (18.174) (30.029) (15.633) (32.420) 3.06.05.01 Depreciações e Amortizações (10.595) (20.761) (10.305) (20.721) 3.06.05.02 Honorários diretora Cons. Administração (1.392) (2.592) (932) (1.800) 3.06.05.03 Outros Despesas Operacionais liquidas (6.187) (6.676) (4.396) (9.899) 3.06.06 Resultado da Equivalência Patrimonial 0 0 0 0 3.07 Resultado Operacional 8.096 14.421 (1.876) 14.443 3.08 Resultado Não Operacional 247 234 2.285 1.719 3.08.01 Receitas 281 296 2.647 2.647 3.08.02 Despesas (34) (62) (362) (928) 3.09 Resultado Antes Tributação/Participações 8.343 14.655 409 16.162 17/04/2008 14:16:50 Pág: 31
ITR - INFORMAÇÕES TRIMESTRAIS Data-Base - 30/06/2007 EMPRESA COMERCIAL, INDUSTRIAL E OUTRAS 01.01 - IDENTIFICAÇÃO 1 - CÓDIGO CVM 2 - DENOMINAÇÃO SOCIAL 3 - CNPJ 07.01 - DEMONSTRAÇÃO DO RESULTADO CONSOLIDADO (Reais Mil) 1 - CÓDIGO 2 - DESCRIÇÃO 3-01/04/2007 a 30/06/2007 4-01/01/2007 a 30/06/2007 5-01/04/2006 a 30/06/2006 6-01/01/2006 a 30/06/2006 3.10 Provisão para IR e Contribuição Social (11.176) (9.620) (8.009) (17.756) 3.11 IR Diferido 9.846 19.439 13.545 17.699 3.12 Participações/Contribuições Estatutárias 0 0 0 0 3.12.01 Participações 0 0 0 0 3.12.02 Contribuições 0 0 0 0 3.13 Reversão dos Juros sobre Capital Próprio 0 0 0 0 3.14 Part. de Acionistas Não Controladores 0 0 0 0 3.15 Lucro/Prejuízo do Período 7.013 24.474 5.945 16.105 NÚMERO AÇÕES, EX-TESOURARIA (Mil) LUCRO POR AÇÃO (Reais) PREJUÍZO POR AÇÃO (Reais) 89.758 89.758 89.758 89.758 0,07813 0,27267 0,06623 0,17943 17/04/2008 14:16:50 Pág: 32
08.01 - COMENTÁRIO DO DESEMPENHO CONSOLIDADO NO TRIMESTRE Comportamento das Vendas A receita bruta da Globex no segundo trimestre de 2007 atingiu R$ 961,7 milhões e apresentou crescimento de 4,3% em relação ao segundo trimestre de 2006. No acumulado do ano o crescimento foi de 7,0% com receita de R$ 1.932,7 milhões. O desempenho das vendas neste trimestre, na comparação com o mesmo período do ano anterior, foi influenciado negativamente pelo efeito da copa do mundo que elevou as vendas naquele período sobretudo da categoria vídeo. Excluindo-se o efeito pontual desta categoria em 2006, as vendas das demais categorias cresceram 16,1% em relação a 2006. Há de se destacar o crescimento registrado da Operação Virtual de 54,1% no trimestre e de 51,0% no semestre. As receitas recorrentes com serviços cresceram 73,3% no trimestre em relação ao mesmo período de 2006. No entanto, ao ser considerado o efeito do pagamento de bônus pontual pelo alcance de metas de vendas de garantias em 2006, a receita de serviços apresenta recuo de 36,0% no 2T07. Comportamento do Lucro Bruto Mercantil O lucro bruto mercantil cresceu 4,8% sobre igual período de 2006 totalizando R$ 127,8 milhões, com margem de 17,5% sobre a receita líquida, inferior a margem de 17,7% registrada em 2006. Esta queda foi impactada por ação pontual de venda de mostruário realizada no mês de abril. No acumulado do ano o lucro bruto mercantil atingiu R$ 265,1 milhões com margem de 18,1% sobre a receita líquida e crescimento de 8,3% sobre o mesmo período de 2006. Despesas Operacionais As despesas operacionais cresceram 8,8% no trimestre e foram afetadas por provisões não recorrentes relacionadas a reavaliação de contingência jurídicas e tributárias e a multas diversas. Excluídos estes efeitos pontuais as despesas operacionais recorrentes cresceram 5,1% devido principalmente ao maior número de lojas, comparado com o ano anterior, fato que gerou mais gastos com pessoal lotados em lojas, aluguéis e serviços públicos, que deverão ser compensados pelo aumento do volume das vendas ao longo dos próximos meses. 17/04/2008 14:16:54 Pág: 33