Resultados de 2003
Indicadores 2003 R$ MM Venda Líquida 675,7 411,2 Lucro Operacional EBIT 36,4 57,5 2002 2003 Res. da Operação 19,4 2002(*) 2003 EBITDA 69 89,4-17,9 2002(*) 2003 Resultado Líquido -5,1 2002(*) 2003-24,2 2002 2003 (*) Resultados de 2002 com reclassificação contábil da participação de empregados, no valor de R$ 3,8 MM
Comparativo 5 Anos R$ MM 115,7 136,6 Lucro Bruto 81,0 57,2 11,8 88,7 46,3 80,1 57,9 27,1 86,6 69,0 36,4 89,4 57,5 19,4 Ebitda Ebit Resultado Operação (9,9) (14,1) (17,9) (108,6) 1999 2000 2001 2002(*) 2003 (*) Resultados de 2002 com reclassificação contábil da participação de empregados, no valor de R$ 3,8 MM
Comparativo 5 Anos % Venda Líquida 13% 19% 14% 21% 21% 16% 17% 20% 13% Lucro Bruto Ebitda 9% 7% 7% 9% 9% Ebit 2% 3% Resultado Operação -2% -4% -4% -18% 1999 2000 2001 2002(*) 2003 (*) Resultados de 2002 com reclassificação contábil da participação de empregados, no valor de R$ 3,8 MM
Comparativo 5 Anos R$ MM 900 Venda Líquida Aquisições 600 615,4 624,0 Ativos Batz Ativos Borlem 675,7 373,7 411,2 300 0 1999 2000 2001 2002 2003 Alienações Alienações Alienações Alienações I. M. Ohio 50% Maxion Motores 50% Amsted-Maxion + 50% Maxion Motores Maxion Nacam
Comparativo 5 Anos R$ MM Lucro Bruto % V.L. 160,0 140,0 120,0 100,0 80,0 136,6 115,7 86,6 81,0 80,1 40,0% 35,0% 30,0% 25,0% 60,0 40,0 18,5% 21,4% 21,1% 20,2% 20,0% 20,0 13,2% 15,0% 0,0 1999 2000 2001 2002(*) 2003 10,0% (*) Resultados de 2002 com reclassificação contábil da participação de empregados, no valor de R$ 3,8 MM
Comparativo 5 Anos R$ MM Lucro operacional - EBIT % V.L. 70,0 20,0% 60,0 57,5 50,0 46,3 15,0% 40,0 30,0 27,1 7,4% 7,3% 36,4 8,9% 8,5% 10,0% 20,0 11,8 5,0% 10,0 1,9% 0,0 1999 2000 2001 2002(*) 2003 0,0% (*) Resultados de 2002 com reclassificação contábil da participação de empregados, no valor de R$ 3,8 MM
Comparativo 5 Anos R$ MM Despesa Financeira Líquida % V.L. 140,0 120,0 120,4 40,0% 35,0% 100,0 30,0% 80,0 25,0% 60,0 40,0 19,6% 56,2 9,0% 41,2 11,0% 54,4 13,2% 38,1 20,0% 15,0% 10,0% 20,0 5,6% 5,0% 0,0 1999 2000 2001 2002 2003 0,0%
Comparativo 5 Anos R$ MM Resultado da Operação % V.L. 40,0 20,0 0,0 (20,0) 19,4 2,9% -1,6% 1999 2000 2001 2002(*) 2003 (9,9) -3,8% (14,1) -4,4% (17,9) 10,0% 5,0% 0,0% -5,0% (40,0) -10,0% (60,0) (80,0) -17,6% -15,0% -20,0% (100,0) (120,0) (108,6) -25,0% -30,0% (*) Resultados de 2002 com reclassificação contábil da participação de empregados, no valor de R$ 3,8 MM
Comparativo 5 Anos R$ MM Resultado Não Operacional 80,0 67,6 60,0 40,0 36,0 35,0 20,0 6,2 0,0 1999 2000 2001 2002 2003 (5,9) (20,0)
Comparativo 5 Anos R$ MM Resultado Líquido % V.L. 30,0 24,7 20,0 10,0 13,6 6,6% 7,5% 0,0 (10,0) (20,0) 2,2% 1999 2000 2001 2002 2003 (5,1) -0,8% 2,5% -2,5% (30,0) (24,2) -5,9% (40,0) (50,0) (60,0) (51,4) -8,4% -7,5% -12,5%
Comparativo 5 Anos R$ MM EBITDA % V.L. 100,0 90,0 80,0 70,0 60,0 50,0 40,0 30,0 88,7 57,2 57,9 15,5% 14,2% 9,3% 89,4 69,0 16,8% 13,2% 30,0% 25,0% 20,0% 15,0% 10,0% 20,0 10,0 0,0 1999 2000 2001 2002(*) 2003 5,0% 0,0% (*) Resultados de 2002 com reclassificação contábil da participação de empregados, no valor de R$ 3,8 MM
Comparativo 5 Anos R$ MM Dívida Líquida x EBITDA 250,0 5,0 200,0 208,4 194,8 4,0 3,6 150,0 3,0 100,0 2,2 105,7 115,0 2,0 50,0 65,1 1,1 1,5 1,3 1,0 0,0 1999 2000 2001 2002(*) 2003 0,0 (*) Resultados de 2002 com reclassificação contábil da participação de empregados, no valor de R$ 3,8 MM
Participação por Empresa na Venda Líquida Consolidada 2003 - R$ 675,7 MM 2002 - R$ 411,2 MM Amsted- Maxion 24% Maxion Comp. Autom. 17% Amsted- Maxion 15% Maxion Comp. Autom. 24% Maxion Nacam(*) 2% Maxion Comp. Estrut. 59% Maxion Comp. Estrut. 59% (*) Maxion Nacam vendida em Set/02
Indústria Automobilística Produção de Autoveículos e Máquinas Agrícolas Produção Nacional - mil unidades 2003 2002 Var% Automóveis 1.506,3 1.521,4 (1,0%) Utilitários 216,5 180,0 20,3% Caminhões 77,9 68,5 13,7% Ônibus 26,9 22,7 18,6% Máquinas Agrícolas 58,8 52,0 13,0% Fonte : Anfavea
Empresas Controladas MAXION COMPONENTES ESTRUTURAIS Maxion Comp. Estrut. 59% Componentes Estruturais
Empresas Controladas Maxion Componentes Estruturais R$ MM 500 Venda Líquida 400 CAGR = 37,2% a.a. 397,3 300 200 174,1 207,5 240,7 100 112,1 0 1999 2000 2001 2002 2003 CAGR = Taxa Anual Composta de Crescimento
Componentes Estruturais CHASSIS E LONGARINAS - 52% da venda líquida PESADO MÉDIO LEVE Longarinas Peças Estampadas Peças Estruturais Chassis
Empresas Controladas Maxion Componentes Estruturais - CHASSIS Participação de Mercado 2003 2002 DANA 17% OEM 12% DANA 16% OEM 11% MAXION 71% MAXION 73%
Empresas Controladas Maxion Componentes Estruturais - CHASSIS Venda Líquida por Cliente 2003 - R$ 204,9 MM 2002 - R$ 127,1 MM EXPORT. 9% GENERAL MOTORS 13% FORD 6% VOLKS WAGEN 26% DANA 4% SCANIA 4% OUTROS 10% DAIMLER CHRYSLER 28% EXPORT. 10% SCANIA DANA 3% FORD 4% 6% OUTROS 13% GENERAL MOTORS 17% VOLKS WAGEN 26% DAIMLER CHRYSLER 21%
Empresas Controladas Maxion Componentes Estruturais - CHASSIS NOVOS CONTRATOS: R$ 12,4 MM Anuais CHASSIS País Início de Vendas Anuais Produção R$ MM Longarinas - Workhorse EUA Set.03 5,4 Chassis - Volkswagen Brasil Abr.04 2,2 Longarinas - John Deere Brasil Jun.03 1,7 Prensados Leves - DaimlerChrysler Brasil Jun.04 1,3 Estampados - Streparava - Iveco Brasil Set.03 0,9 Longarinas - Jacto Brasil Jun.03 0,9
Componentes Estruturais RODAS RODOVIÁRIAS - 48% da venda líquida
Empresas Controladas Maxion Componentes Estruturais - RODAS Participação de Mercado 2003 2002 BORLEM 33% BORLEM 36% MAXION 53% Outros (*) 14% MAXION 51% Outros(*) 13% (*) Outros = Musian Cancian (Argentina), Michelin (França) e pequenos fabricantes
Empresas Controladas Maxion Componentes Estruturais - RODAS Venda Líquida por Cliente 2003 - R$ 192,4 MM 2002 - R$ 113,6 MM VOLKS WAGEN 12% SCANIA 5% DAIMLER CHRYSLER 5% VOLVO 4% OUTROS 6% DAIMLER SCANIA CHRYSLER 4% 8% VOLVO VOLKS 4% WAGEN 9% OUTROS 4% REPOSIÇÃO 13% EXPORT. 29% REPOSIÇÃO 15% EXPORT. 35% TRATORES 26% TRATORES 21% AGCO - 8% CNH - 7% VALTRA - 5% JOHN DEERE - 3% OUTROS - 3% AGCO - 8% CNH - 6% VALTRA - 5% JOHN DEERE - 2%
Empresas Controladas Maxion Componentes Estruturais - RODAS NOVOS CONTRATOS: R$ 24,4 MM Anuais RODAS País Início de Produção Vendas Anuais R$ MM GKN Europa / E.U.A. Set.03 15,7 AGCO Brasil Jun.03 1,5 Dunlop África do Sul Jun.04 1,5 MCI - Motor Canadá Abr.03 1,3 John Deere Brasil Jul.03 1,1 Insak Cingapura Jun.03 1,0 Bridgestone Espanha Fev.04 0,8 Continental Alemanha Jun.03 0,7 Dynatrade Emirados Árabes Fev.04 0,4 Thai Boss Tailândia Abr.03 0,4
Empresas Controladas MAXION COMPONENTES AUTOMOTIVOS Maxion Comp. Autom. 17%
Empresas Controladas Maxion Componentes Automotivos R$ MM 150 Venda Líquida CAGR = 5,7% a.a. 114,3 100 91,5 99,0 93,6 98,1 50 0 1999 2000 2001 2002 2003 CAGR = Taxa Anual Composta de Crescimento
Empresas Controladas Maxion Componentes Automotivos Participação de Mercado Principais Produtos 2003 2002 Levantadores de vidro 43% 41% Alavancas de freio de mão 44% 42% Fechaduras 10% 16% Maçanetas / Cilindros / Chaves (MCC) 9% 7% Macacos 17% 12%
Empresas Controladas Maxion Componentes Automotivos Venda Líquida por Cliente 2003 - R$ 114,3 MM 2002 - R$ 98,1 MM FORD OUTROS REPO SIÇÃO 8% 7% 2% SAS 13% FIAT 28% FORD 9% REPO- SIÇÃO 8% SAS 4% Outros 3% FIAT 34% VW 18% GM 24% VW 18% GM 24%
Empresas Controladas Maxion Componentes Automotivos NOVOS CONTRATOS: R$ 10,7 MM Anuais Modelo Produto Início de Produção Vendas Anuais R$ MM Caminhão - VW Lev. Vidros / MCC / Trava Jun.05 7,3 Acello - DaimlerChrysler Lev. Vidros / Prensados Jun.03 1,4 Fox - VW Macacos Out.03 0,9 Celta - GM Lev. Vidros Fev.04 0,8 Pick-up Montana Fecho Caçamba Nov.03 0,3
Empresas Controladas AMSTED-MAXION Amsted- Maxion 24% (*) refere-se a 50% do faturamento total da empresa
Indústria Ferroviária Mercado Nacional de Equipamentos Ferroviários Venda 2003 2002 Var% Vagões unid. 2.399 294 716% Rodas ferroviárias unid. 49.550 50.044 (1%) Fundidos ferroviários ton. 2.288 2.230 3% Não inclui rodas e fundidos ferroviários usados na montagem dos vagões
Empresas Controladas Amsted-Maxion R$ MM 400 300 Venda Líquida CAGR = 36,5% a.a. 328,1 200 100 94,5 121,6 109,5 120,4 0 1999 2000 2001 2002 2003 CAGR = Taxa Anual Composta de Crescimento
Empresas Controladas Amsted-Maxion Participação de Mercado Principais Produtos 2003 2002 Vagões Ferroviários 83% 100% Rodas Ferroviárias 40% 60% Fundidos Ferroviários 80% 80% Fundidos Industriais 60% 60%
Empresas Controladas Amsted-Maxion Venda Líquida por Cliente 2003 - R$ 164,0 MM (*) 2002 - R$ 60,2 MM (*) EXPORT. 16% CAT 5% FCA 3% MRS 2% Outros 5% CAT 9% FCA 6% MRS 3% OUTROS 19% CVRD 69% Export. 37% CVRD 26% (*) refere-se a 50% do faturamento total da empresa
Empresas Controladas Amsted-Maxion CONTRATOS Contratos spot - R$ 428 milhões CVRD / FCA - 2.878 vagões MRS - 150 vagões ADM - 140 vagões Mineração Serra do Sossego - 42 vagões Mauritânia / Argentina - 6.032 rodas Contratos recorrentes - R$ 97,5 milhões por ano ASF-Amsted (EUA) cunhas de fricção, ponteira e laterais - R$ 38,8MM ConMet-Amsted (EUA) - base da quinta-roda - R$ 11,4MM Caterpillar (Brasil) - peças para tratores - R$ 14,5MM Caterpillar (EUA) - peças para tratores - R$ 25,9MM Metso (França) - peças britadores - R$ 2,9MM Komatsu / Meritor / CNH (EUA e Itália) - fundidos industriais - R$ 2,7MM Outros (Europa / Canadá) - peças de mineração - R$ 1,3 MM
CONSOLIDADO
Iochpe-Maxion - Consolidado Venda por Cliente 2003 - R$ 675,7 MM 2002 - R$ 411,2 MM Tratores 7% GM 8% Fiat 5% Repo sição 5% Scania 3% Ford SAS 3% 2% Outros 10% CVRD 17% Fiat 10% Tratores 6% Repo sição 6% Scania 2% Ford 4% Outros 14% CVRD 4% Export. 18% Daimler Chrysler 10% Volkswagen 15% Export. 15% GM 12% Daimler Chrysler 9% Volkswagen 15%
Iochpe-Maxion - Consolidado Venda por Segmento Clientes 2003 2002 Montadoras instaladas no país - Ônibus, caminhões e comerciais leves - Automóveis 65% 48% 17% 73% 46% 27% Operadoras ferroviárias brasileiras 20% 9% Exportações 15% 18%
Iochpe-Maxion - Consolidado Exportação por segmento 2003 US$ 33,4 MM / R$ 100,7 MM 2002 US$ 24,3 MM / R$ 74,6 MM EQUIP. FERROV. 27% COMP. AUTOM. 1% EQUIP. FERROV. 28% RODAS RODO VIÁRIAS 55% RODAS RODO VIÁRIAS 55% CHASSIS 17% CHASSIS 17% Importações 2003 US$ 8,9 MM / R$ 27,7 MM Importações 2002 US$ 9,1 MM / R$ 25,0 MM
Iochpe-Maxion - Consolidado Exportação por região 2003 US$ 33,4 MM / R$ 100,7 MM 2002 US$ 24,3 MM / R$ 74,6 MM AFRICA / OR. MEDIO 15% EUROPA 8% ASIA / OCEANIA 2% AMÉRICA DO SUL 16% MÉXICO 2% CANADA 16% E.U.A. 41% EUROPA 7% ASIA / OCEANIA 4% AMÉRICA DO SUL 14% ÁFRICA / OR. MÉDIO 16% MÉXICO 3% CANADA 18% E.U.A. 38% Nafta : 59% / Alca : 75% Nafta : 59% / Alca : 73%
Iochpe-Maxion - Consolidado Demonstração de Resultado 4º Trimestre 4T03 %VL 4T02(*) %VL Var. 03/02 Venda líquida 180.768 100,0% 109.299 100,0% 65,4% (-) Custo dos produtos vendidos (151.483) -83,8% (85.298) -78,0% 77,6% Lucro bruto 29.285 16,2% 24.001 22,0% 22,0% DESPESAS OPERACIONAIS Despesas comercial (11.496) -6,4% (8.492) -7,8% 35,4% Despesa administrativa (9.266) -5,1% (7.280) -6,7% 27,3% Outras operacionais (372) -0,2% 7.505 6,9% -105,0% (21.134) -11,7% (8.267) -7,6% 155,6% Resultado antes das despesas financeiras 8.151 4,5% 15.734 14,4% -48,2% Despesa financeira líquida (8.983) -5,0% (18.872) -17,3% -52,4% Resultado operacional (831) -0,5% (3.138) -2,9% -73,5% Resultado não operacional (3.364) -1,9% (371) -0,3% 806,7% Resultado antes do IR/CS e participações (4.195) -2,3% (3.509) -3,2% 19,5% Impostos (IR/CS) e participações (3.716) -2,1% (7.834) -7,2% -52,6% Resultado líquido (7.911) -4,4% (11.343) -10,4% -30,3% EBITDA 15.688 8,7% 23.920 21,9% -34,4% (*) Resultados de 2002 com reclassificação contábil da participação de empregados, no valor de R$ 3,8 MM
Iochpe-Maxion - Consolidado Demonstração de Resultado 2003 %V.L. 2002(*) %V.L. Var. 03/02 Venda líquida 675.673 100,0% 411.224 100,0% 64,3% (-) Custo dos produtos vendidos (539.115) -79,8% (324.614) -78,9% 66,1% Lucro bruto 136.558 20,2% 86.610 21,1% 57,7% DESPESAS OPERACIONAIS Despesa comercial (44.121) -6,5% (30.337) -7,4% 45,4% Despesa administrativa (33.343) -4,9% (28.712) -7,0% 16,1% Outras operacionais (1.598) -0,2% 8.857 2,2% -118,0% (79.062) -11,7% (50.192) -12,2% 57,5% Resultado antes das despesas financeiras 57.496 8,5% 36.418 8,9% 57,9% Despesa financeira líquidas (38.142) -5,6% (54.353) -13,2% -29,8% Resultado operacional 19.354 2,9% (17.935) -4,4% -207,9% Resultado não operacional (5.863) -0,9% 6.206 1,5% -194,5% Resultado antes do IR/CS e participações 13.491 2,0% (11.729) -2,9% -215,0% Impostos (IR/CS) e participações (18.602) -2,8% (12.506) -3,0% 48,7% Resultado líquido (5.111) -0,8% (24.235) -5,9% -78,9% EBITDA 89.410 13,2% 69.041 16,8% 29,5% (*) Resultados de 2002 com reclassificação contábil da participação de empregados, no valor de R$ 3,8 MM
Iochpe-Maxion - Consolidado Endividamento por Modalidade - Dez 2003 - R$ milhões MODALIDADE CURTO PRAZO LONGO PRAZO TOTAL Debêntures 21,6 24,9 46,5 Trade Finance / ACC / Res. 2770 57,2 5,2 62,4 Finame / BNDES / BDMG / EXIM 10,8 6,4 17,2 Empréstimos em Moeda do País 5,3 5,3 94,9 36,5 131,4 (-) Caixa e Aplicações Financeiras 12,7 3,7 16,4 Endividamento Líquido 82,2 32,8 115,0
Iochpe-Maxion - Consolidado Exposição cambial consolidada - Dez/03 - US$ MM Balanço Ativos em moeda estrangeira. Aplicações financeiras / Investimentos 2,8. Contas a receber de clientes 3,1 5,9 Passivos em moeda estrangeira. Dívidas bancárias (ACC / Res. 2770) (14,1). Contas a pagar de fornecedores (2,9) (17,0) Posição líquida (11,1)
Iochpe-Maxion - Consolidado Desempenho das Ações R$ M IL 40.000 30.000 VOLUME / PREÇO MÉDIO IOCHPE-MAXION PN (MYPK4) 80,9 84,2 80,4 98,0 R$ / M IL AÇÕES 100,0 95,2 29.095 80,0 20.000 10.000-51,9 26,8 26,826,427,6 23,5 25,224,724,2 25,1 5.752 20,9 22,5 3.050 85 131 35 115 104 50 50 125 177 312 136 790 854 out/02 nov/02 dez/02 jan/03 fev/03 PREÇO mar/03 abr/03 mai/03 jun/03 jul/03 ago/03 VOLUME set/03 out/03 nov/03 dez/03 jan/04 até 16/fev/04 2.549 60,0 40,0 20,0 -
Iochpe-Maxion - Consolidado Ações em Circulação Fev/02 Fev/03 Ordinárias 3,1% 3,1% Preferenciais 28,5% 35,0% Total 19,9% 23,9%
BENCHMARK
Benchmark Lucro Bruto % Vendas Visteon Beru Strattec Eaton Iochpe-Maxion Borg Warner Thyssen Krupp Valeo Accuride Cummins American Axle Tenneco Autoliv Johnson Controls Dura Dana Tower Lear Intermet ArvinMeritor Faurecia Delphi Gentex -10% 0% 10% 20% 30% 40% 2003 2002 Média 2003 = 15% Fonte: Resultados publicados pelas próprias empresas Resultados dos nove primeiros meses de 2003 de cada empresa, com exceção de Strattec com o resultado de 6 meses e Johson Controls, ArvinMeritor e Johnson Controls de 3 meses
Benchmark EBIT % Vendas Visteon Delphi Intermet Johnson Controls Tenneco Lear ArvinMeritor Dana Valeo Autoliv Eaton Dura Tower Faurecia Thyssen Krupp Cummins Beru Strattec Stoneridge Accuride Iochpe-Maxion Borg Warner American Axle Gentex -20% -10% 0% 10% 20% 30% 40% 2003 2002 Média 2003 = 7% Fonte: Resultados publicados pelas próprias empresas Resultados dos nove primeiros meses de 2003 de cada empresa, com exceção de Strattec com o resultado de 6 meses e Johson Controls, ArvinMeritor e Johnson Controls de 3 meses
Benchmark EBITDA %Vendas Tenneco Thyssen Krupp Autoliv Intermet Tower Dana Dura Johnson Controls ArvinMeritor Strattec Borg Warner American Axle Accuride Iochpe-Maxion Beru Visteon Lear Faurecia Delphi Cummins -10% 0% 10% 20% 30% 40% 2003 2002 Média 2003 = 10% Fonte: Resultados publicados pelas próprias empresas Resultados dos nove primeiros meses de 2003 de cada empresa, com exceção de Strattec com o resultado de 6 meses e Johson Controls, ArvinMeritor e Johnson Controls de 3 meses
Benchmark ROIC - Retorno sobre o Capital Investido - 2003 (*) Hayes Lemmerz Vis teon Intermet Tower Gentex Aisin Seiki American Axle Toyoda Gosei Lear Johson Controls Borg Warner Eaton Autoliv Tenneco ArvinMeritor Dana Iochpe-Maxion Dura Cummins ThyssenKrupp Delphi Faurecia Strattec -60,0% -40,0% -20,0% 0,0% 20,0% 40,0% 60,0% Média = 5,9% Fonte: Resultados publicados pelas próprias empresas (*) (Lucro Líquido + Juros Líquidos de 34% de IR) / (Dívida Bancária Líquida Média + PL Médio)
PERSPECTIVAS
Perspectivas Perspectivas Comportamento de vendas: (+) novos contratos (+) crescimento do mercado local nos segmentos de máq. agrícolas, caminhões, ônibus e equipamentos ferroviários (+) crescimento das exportações (=) estabilidade na produção local de automóveis (-) perda da receita nas exportações devido à valorização da moeda local Manutenção do desempenho operacional (+) ganhos de escala (+) programas de redução de custos administráveis (-) aumento de custos não administráveis (energia, reajustes salariais, matérias primas) Manutenção da estrutura de capital
INFORMAÇÕES ADICIONAIS
Estrutura Societária Total Votante Preferencial Bradesco Companhia Iochpe BNDESPAR Outros 6,5% 21,4% 48,2% 23,9% 18,8% 56,3% 21,8% 3,1% 0,0% 2,8% 62,2% 35,0% Iochpe-Maxion S.A. Fev/02 19,9% 3,1% 28,5% Tecob 11 Iochpe Holdings 3 2 Maxion Componentes Estruturais Ltda. 50% Amsted -Maxion Fundição e Equip. Ferrov. S.A. Maxion Componentes Automotivos S.A. 2.259 1.808 1.088 Amsted Industries (50%) Número de Funcionários Total Consolidado 4.267
Indústria Automobilística Produção Total de Autoveículos 2.250 MILHARES DE UNIDADES BRASIL 2.000 1.750 1.500 2.070 1.586 1.357 1.691 1.812 1793 1828 1.250 1.000 1.997 1.998 1.999 2.000 2.001 2.002 2003 Fonte : Anfavea
Indústria Automobilística Produção de Automóveis e Utilitários 1.680 1.500 MILHARES DE UNIDADES BRASIL 1.495 1.274 1521 1.351 1506 AUTOMÓVEIS 302,5 246,4 235,3 215,8 216,5 171,1 180,0 UTILITÁRIOS 1.997 1.998 1.999 2.000 2.001 2002 2003 Fonte : Anfavea
Indústria Automobilística Produção de Caminhões, Ônibus e Máquinas Agrícolas 63,7 63,8 31,7 33,4 21,6 21,5 MILHARES DE UNIDADES BRASIL 55,1 28,2 14,9 71,6 35,5 77,3 44,3 68,5 52,0 22,7 23,4 22,7 CAMINHÕES 77,9 MÁQ. AGRIC. 58,8 ÔNIBUS 26,9 1.997 1.998 1.999 2.000 2.001 2002 2003 Fonte : Anfavea
Empresas Controladas Maxion Componentes Estruturais - CHASSIS Produtos Segmentos de Atuação Chassis completos Longarinas Travessas Estampados Caminhões Ônibus Utilitários Tratores Automóveis
Empresas Controladas Maxion Componentes Estruturais - RODAS Produtos Segmentos de Atuação Rodas Rodoviárias Rodas Fora-de-Estrada Rodas Agrícolas Caminhões Ônibus Máquinas Agrícolas Veículos Fora-de- Estrada
Empresas Controladas Maxion Componentes Automotivos Produtos Segmentos de Atuação Levantadores de vidro Fechos Fechaduras Maçanetas, Cilindros e Chaves (MCC) Alavancas de freio de mão Pedaleiras Macacos Bombas de água e óleo Automóveis Caminhões
Empresas Controladas Amsted-Maxion Produtos Segmentos de Atuação Vagões Ferroviários Rodas Ferroviárias Fundidos Ferroviários Fundidos Rodoviários Fundidos Industriais Equipamentos Ferroviários Caminhões Equipamentos Fora-de- Estrada Equipamentos de Mineração
Iochpe-Maxion - Consolidado Endividamento Bancário Bruto por Indexador Dez 2003 - R$ 131,4 MM - % s/ Total TJLP 10% Dólar 30% INPC 35% CDI 22% IGPM 3%
Iochpe-Maxion - Consolidado Caixa e Aplicações Financeiras por Indexador Dez 2003 - R$ 16,4 MM - % s/ Total Dólar 28% Reais 45% CDI 27%