Presta Contas Forluz Junho 2018

Transcrição

1

2 Presta Contas Forluz Junho 2018 Forluz - Fundação Forluminas de Seguridade Social - Avenida do Contorno, 6500, 3 Andar - Lourdes - CEP Belo Horizonte - MG / atendimentoforluz@forluz.org.br / tel.:

3 Programa Panorama dos planos Resultados dos investimentos Situação atuarial Destaques 3

4 Forluz: planos de benefícios Plano Tipo Investimentos Participantes Ativos Assistidos Patrocinadores Plano A² Saldado 5.869, Cemig-H, Cemig-GT e Cemig-D Plano B CV 9.078, Cemig-H, Cemig-GT e Cemig-D, Cemig Saúde, Sá Carvalho, Forluz, Gasmig, Cemig Telecom, Rosal Energia, INDI e Efficientia. Taesaprev CD 29, Taesa Posição: 31/12/2017 ¹R$ milhões PL contábil ²Sem a dívida 4

5 Ativo Líquido Taesa; 29,3 Plano A; 6.995,3; Plano B; 9.120,8 Total R$ ,4 (R$ Milhões) Posição: 31/12/2017 Itaú Custódia * Com dívida e equacionamentos - Obs: Não inclui contingências 5

6 Plano B e Taesa Plano B Plano B - Concedido 4.651, , , ,0 A Concedido conceder Concedido A conceder Vitalício Cotas Vitalício Cotas Plano B A conceder Taesa 397,1 146, ,8 4,1 5, ,5 8,6 11,6 Ultra Conservador Moderado Agressivo Ultra Conservador Moderado Agressivo (R$ Milhões) Posição: 31/12/2017 Itaú Custódia 6

7 Resultado 2017 Segmento Plano A Plano B TaesaPrev Renda Fixa 10,26% 8,95% 11,05% Renda Variável 24,95% 24,56% 24,02% Investimentos Estruturados 4,57% -3,99% ---- Investimentos no Exterior 1,64%* 1,64%* 1,64%* Empréstimos 9,88% 9,88% 9,88% Imóveis 8,21% 7,13% ---- Total 10,42% 9,77% 12,78% RMA 9,12% 8,40% - Plano B TaesaPrev Ultra Conservador Moderado Agressivo 8,96% 10,11% 11,84% 14,68% 10,99% 11,96% 13,51% 16,25% *Início em 11/10/2017 7

8 Rentabilidade dos planos Segmento Plano A Plano B Renda Fixa 1.961,12% IPCA + 9,90% CDI + 130% 2.064,82% IPCA +10,19% CDI + 137% Renda Variável 1.007,61% Ibovespa + 2,08% 913,14% Ibovespa + 1,60% Imóveis 2.923,29% IPCA + 12,14% 793,21% IPCA + 6,30% Empréstimos 1.625,28% IPCA + 8,88% 1.625,57% IPCA + 8,88% Consolidado 1.801,91% IPCA + 9,44% 1.833,21% IPCA + 9,53% RMA 1.073,57% 1.045,53% Período: Jan/1998 a Dez/2017 8

9 Retorno Histórico Resultado Perfil - Acumulado 250% 200% 150% Criação dos Perfis 100% 50% 0% Ultra Conservador Moderado Agressivo 9

10 Plano A: carteira de investimentos Renda Fixa - Plano A Indexador Títulos Públicos Títulos Privados Fundos Líquidos Fundos Ilíquidos Total % Total IPCA % CDI % TOTAL % % Total 69% 5% 25% 0,99% 100% Valores em (R$ mil) Posição em 31/12/

11 Plano B: carteira de investimentos Indexador Títulos Públicos Renda Fixa - Plano B Títulos Privados Fundos Líquidos Fundos Ilíquidos Total % Total IPCA % CDI % TOTAL % % Total 77% 12% 8% 2% 100% Valores em (R$ mil) Posição em 31/12/

12 Desempenho Fundos Multimercado O mês de maio também foi extremamente negativo para a indústria de fundos multimercado, que é conhecida como hedge funds e tem uma maior liberdade de alocação e proteção do portfólio O índice representativo do mercado, o IFMM Índice de Fundos Multimercados, apresentou retorno negativo de 2,17% no mês IFMM 4,50% 4,00% 3,50% 3,00% 2,50% 2,00% 1,50% 1,00% 0,50% 0,00% Sobre a classe de investimento: PL dos fundos: R$ 853 bilhões Captação no Ano: R$ 3,8 bilhões Quantidade de fundos: Base: Abril/2018, Anbima 12

13 B Cotas Impacto Bolsa Composição da Carteira Renda Fixa - NTN-B (IPCA + 0,51%) Renda Variável 90% 10% Retorno Renda Fixa 0,51% Inflação 0,20% Renda Variável Total 0,71% -10,00% 90,00% X 0,71% = 0,64% 10,00% X -10,00% = -1,00% 0,64% + -1,00% -0,36% 13

14 01/ / / / / / / / / / / / / / / /2018 O Brasil para o público

15 Gestão Forluz x Ibovespa 15

16 Situação atuarial dos planos: Dezembro/2017 Plano A Plano B Taesaprev Patrimônio 7.009,9* 9.078,6 29,3 Passivo 7.879, ,8 29,3 Benefícios Concedidos 7.805, ,8 --- Benefícios a Conceder 73, ,0 29,3 Superávit/Déficit -907,9-7,2 --- Ajuste de precificação 311,2 68,5 --- Resultado após ajuste -596,7 61,3 --- Equacionamento mínimo 178, * Inclui reserva contratada e equacionamento Informações contábeis Posição: 31/12/

17 Plano A: evolução ativo x passivo 197% Ativos IPCA + 9,44% 119% CDI Passivo IPCA + 10,57% Comparação com a indústria de Fundos de Pensão Fonte: Contabilidade Forluz/Itaú Custódia Período: Jan/1998 a Dez/ a 2017 Plano A 988,8% EFPC* 873,4% Fonte: *Abrapp 17

18 Valores e ajustes suportados pelo Plano A (R$ Milhões valores corrigidos) Posição em 31/12/

19 Proposta Forluz à Cemig Equacionamento de 100% do déficit. Valor: R$596,7 milhões. Prazo: Juntamente com o equacionamento, há o alongamento da dívida de serviço passado. Valor da dívida: R$720,5 milhões. Prazo: Manutenção do pagamento das parcelas já equacionadas. Valor: 381,3 milhões. Prazo: O equacionamento mínimo levará a novas necessidades de equacionamento, inclusive em todos os anos de 2018 a A eficácia do equacionamento mínimo já foi questionada pela Previc. O desembolso mensal da Cemig na solução proposta é ligeiramente inferior ao atual. 19

20 Destaques do ano 2017 Rentabilidade dos planos supera a Rentabilidade Mínima Atuarial (RMA). Reversão dos resultados negativos do Hospital Lifecenter, passando a apresentar retornos positivos. Alteração da tábua de mortalidade do Plano A com impacto no passivo de R$ 195 milhões. Proposta de equacionamento do déficit integral do Plano A apresentada às Patrocinadoras. Realizada a conferência de 100% dos saldos de contas dos participantes ativos e assistidos desde 1997, não tendo sido encontrada nenhuma diferença. Elaboração do Planejamento Estratégico da Forluz, com o estabelecimento de 17 projetos estratégicos, entre eles o Plano Família e a análise estrutural dos atuais planos. Reestruturação da área de atendimento ao participante, com primarização da Central de Atendimento (2018). 20

21 Denuncismo Forluz sofreu em 2017 com denúncias infundadas e com a divulgação de informações falsas. Foram 5 denúncias apresentadas à Previc, não tendo sido constatada pelo órgão fiscalizador nenhuma irregularidade. Boatos de que os saldos das contas de aposentadoria dos participantes estavam errados e chamadas para conferência em determinada data. A quem interessa o clima de dúvidas entre os participantes e intranquilidade dentro da Fundação? Divergência de opinião é salutar, desde que haja respeito mútuo. É preciso unir forças para assegurar o objetivo comum: a perenidade da Forluz. 21

22 Quem constrói (construiu) a Forluz A Forluz é uma conquista de seus participantes e fruto da visão estratégica de gestão de RH de suas patrocinadoras. A Fundação foi construída ao longo de seus 46 anos de existência por muitas mãos, mentes e corações! É obra de seus vários administradores (conselheiros e diretores), indicados pelas patrocinadoras e eleitos pelos participantes. Mais que tudo, é produto do trabalho dedicado e competente de sua extraordinária equipe técnica. Essa equipe precisa de apoio, incentivo e tranquilidade para trabalhar bem. Críticas construtivas são bem-vindas e fazem crescer. Elogios não fazem mal. Mas o respeito e a verdade prevaleceram e são os pilares para os próximos 50 anos. 22

23 Obrigado! Forluz - Fundação Forluminas de Seguridade Social - Avenida do Contorno, 6500, 3 Andar Lourdes - CEP Belo Horizonte. MG atendimentoforluz@forluz.org.br / tel.: