Índice Dados da Empresa Composição do Capital 1 DFs Individuais Balanço Patrimonial Ativo 2 Balanço Patrimonial Passivo 3 Demonstração do Resultado 5 Demonstração do Resultado Abrangente 6 Demonstração do Fluxo de Caixa 7 Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido DMPL - 01/01/2012 à 30/09/2012 8 DMPL - 01/01/2011 à 30/09/2011 9 Demonstração do Valor Adicionado 10 DFs Consolidadas Balanço Patrimonial Ativo 11 Balanço Patrimonial Passivo 13 Demonstração do Resultado 15 Demonstração do Resultado Abrangente 17 Demonstração do Fluxo de Caixa 18 Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido DMPL - 01/01/2012 à 30/09/2012 19 DMPL - 01/01/2011 à 30/09/2011 20 Demonstração do Valor Adicionado 21 Comentário do Desempenho 22 41 Comentário Sobre o Comportamento das Projeções Empresariais 144 Outras Informações que a Companhia Entenda Relevantes 145 Pareceres e Declarações Relatório da Revisão Especial - Sem Ressalva 149 Declaração dos Diretores sobre as Demonstrações Financeiras 151 Declaração dos Diretores sobre o Relatório dos Auditores Independentes 152
Dados da Empresa / Composição do Capital Número de Ações (Mil) Trimestre Atual 30/09/2012 Do Capital Integralizado Ordinárias 416.659 Preferenciais 0 Total 416.659 Em Tesouraria Ordinárias 5.453 Preferenciais 0 Total 5.453 PÁGINA: 1 de 152
DFs Individuais / Balanço Patrimonial Ativo (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Trimestre Atual 30/09/2012 Exercício Anterior 31/12/2011 1 Ativo Total 7.872.427 7.583.511 1.01 Ativo Circulante 212.039 102.812 1.01.01 Caixa e Equivalentes de Caixa 23.871 1.990 1.01.01.01 Caixa e Equivalentes de Caixa 23.871 1.990 1.01.02 Aplicações Financeiras 160.984 59.553 1.01.02.01 Aplicações Financeiras Avaliadas a Valor Justo 160.984 59.553 1.01.02.01.02 Títulos Disponíveis para Venda 0 3.539 1.01.02.01.03 Aplicações Financeiras 160.984 56.014 1.01.03 Contas a Receber 12.426 20.913 1.01.03.01 Clientes 10.538 13.245 1.01.03.02 Outras Contas a Receber 1.888 7.668 1.01.03.02.05 Demais Contas a Receber 1.888 7.668 1.01.04 Estoques 388 135 1.01.04.01 Imoveis a Comercializar 388 135 1.01.06 Tributos a Recuperar 10.579 14.738 1.01.06.01 Tributos Correntes a Recuperar 10.579 14.738 1.01.06.01.01 Tributos Correntes a Recuperar 10.579 14.738 1.01.07 Despesas Antecipadas 3.037 3.797 1.01.07.01 Despesas Antecipadas 3.037 3.797 1.01.08 Outros Ativos Circulantes 754 1.686 1.01.08.03 Outros 754 1.686 1.01.08.03.01 IR, CS, PIS E COFINS Diferidos 754 1.686 1.02 Ativo Não Circulante 7.660.388 7.480.699 1.02.01 Ativo Realizável a Longo Prazo 779.499 1.089.008 1.02.01.01 Aplicações Financeiras Avaliadas a Valor Justo 3.248 332.942 1.02.01.01.03 Aplicações Financeiras 3.248 332.942 1.02.01.03 Contas a Receber 3.001 2.587 1.02.01.03.01 Clientes 3.001 2.587 1.02.01.06 Tributos Diferidos 606 336 1.02.01.06.02 IR, CS, PIS e COFINS Diferidos 606 336 1.02.01.08 Créditos com Partes Relacionadas 428.468 450.835 1.02.01.08.02 Créditos com Controladas 284.916 325.591 1.02.01.08.04 Créditos com Outras Partes Relacionadas 143.552 125.244 1.02.01.09 Outros Ativos Não Circulantes 344.176 302.308 1.02.01.09.04 Impostos a Compensar 26.709 26.709 1.02.01.09.05 Contas Cor. Parceiros nos Empreendimentos 267.122 239.978 1.02.01.09.09 Demais Contas a Receber 50.345 35.621 1.02.02 Investimentos 6.800.104 6.305.452 1.02.02.01 Participações Societárias 6.800.104 6.305.452 1.02.02.01.01 Participações em Coligadas 0 6.886 1.02.02.01.02 Participações em Controladas 6.800.104 6.298.566 1.02.03 Imobilizado 16.937 19.294 1.02.03.01 Imobilizado em Operação 16.937 19.294 1.02.04 Intangível 63.848 66.945 1.02.04.01 Intangíveis 63.848 66.945 PÁGINA: 2 de 152
DFs Individuais / Balanço Patrimonial Passivo (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Trimestre Atual 30/09/2012 Exercício Anterior 31/12/2011 2 Passivo Total 7.872.427 7.583.511 2.01 Passivo Circulante 1.098.843 1.395.921 2.01.01 Obrigações Sociais e Trabalhistas 31.358 21.384 2.01.01.01 Obrigações Sociais 31.358 21.384 2.01.01.01.01 Obirgações Trabalhistas 31.358 21.384 2.01.02 Fornecedores 7.979 9.567 2.01.02.01 Fornecedores Nacionais 7.979 9.567 2.01.03 Obrigações Fiscais 2.326 7.295 2.01.03.01 Obrigações Fiscais Federais 2.326 7.295 2.01.03.01.02 Impostos Taxas e Contribuições 1.258 5.112 2.01.03.01.03 Impostos Taxas e Contribuições Diferidos 1.068 2.183 2.01.04 Empréstimos e Financiamentos 340.876 503.481 2.01.04.01 Empréstimos e Financiamentos 43.106 204.502 2.01.04.01.01 Em Moeda Nacional 41.611 148.228 2.01.04.01.02 Em Moeda Estrangeira 1.495 56.274 2.01.04.02 Debêntures 297.770 298.979 2.01.04.02.01 Debêntures 281.206 296.479 2.01.04.02.03 Certificados de recebíveis imobiliários -CRI 16.564 2.500 2.01.05 Outras Obrigações 716.304 854.194 2.01.05.01 Passivos com Partes Relacionadas 453.418 504.451 2.01.05.01.02 Débitos com Controladas 425.223 473.125 2.01.05.01.04 Débitos com Outras Partes Relacionadas 28.195 31.326 2.01.05.02 Outros 262.886 349.743 2.01.05.02.01 Dividendos e JCP a Pagar 32 118.315 2.01.05.02.04 Contas Cor. Parceiros nos Empreendimentos 248.906 220.598 2.01.05.02.05 Adiantamento de Clientes 18 0 2.01.05.02.06 Contas a Pagar por Aquisição de Imóveis 0 1.777 2.01.05.02.07 Demais Contas a Pagar 13.930 9.053 2.02 Passivo Não Circulante 1.790.440 1.642.871 2.02.01 Empréstimos e Financiamentos 1.782.986 1.634.011 2.02.01.01 Empréstimos e Financiamentos 119.417 252.503 2.02.01.01.01 Em Moeda Nacional 59.232 252.503 2.02.01.01.02 Em Moeda Estrangeira 60.185 0 2.02.01.02 Debêntures 1.663.569 1.381.508 2.02.01.02.01 Debêntures 1.093.569 1.117.098 2.02.01.02.02 Certificados de recebíveis imobiliários -CRI 570.000 264.410 2.02.03 Tributos Diferidos 859 435 2.02.03.01 Imposto de Renda e Contribuição Social Diferidos 859 435 2.02.03.01.01 Impostos e contribuições diferidos 859 435 2.02.04 Provisões 6.595 8.425 2.02.04.01 Provisões Fiscais Previdenciárias Trabalhistas e Cíveis 6.595 8.179 2.02.04.01.02 Provisões Previdenciárias e Trabalhistas 6.595 8.179 2.02.04.02 Outras Provisões 0 246 2.02.04.02.05 Contas a Pagar por Aquisição de Imoveis 0 215 2.02.04.02.06 Fornecedores 0 31 2.03 Patrimônio Líquido 4.983.144 4.544.719 PÁGINA: 3 de 152
DFs Individuais / Balanço Patrimonial Passivo (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Trimestre Atual 30/09/2012 Exercício Anterior 31/12/2011 2.03.01 Capital Social Realizado 2.548.695 2.548.695 2.03.01.01 Capital Social 2.583.576 2.583.576 2.03.01.02 (-) Gastos na Emissão de Ações -34.881-34.881 2.03.02 Reservas de Capital -56.073-78.472 2.03.02.04 Opções Outorgadas 105.813 83.402 2.03.02.05 Ações em Tesouraria -161.886-161.874 2.03.04 Reservas de Lucros 2.108.435 2.108.435 2.03.04.01 Reserva Legal 159.122 159.122 2.03.04.05 Reserva de Retenção de Lucros 1.949.313 1.949.313 2.03.05 Lucros/Prejuízos Acumulados 411.046 0 2.03.08 Outros Resultados Abrangentes -28.959-33.939 PÁGINA: 4 de 152
DFs Individuais / Demonstração do Resultado (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta 3.01 Receita de Venda de Bens e/ou Serviços -40 2.709 6.944 10.458 3.02 Custo dos Bens e/ou Serviços Vendidos 0 0-232 -3.141 3.03 Resultado Bruto -40 2.709 6.712 7.317 3.04 Despesas/Receitas Operacionais 193.695 525.196 210.066 454.586 3.04.01 Despesas com Vendas -8.400-16.403-6.230-23.423 3.04.01.01 Despesas com Vendas -8.400-16.403-6.230-23.423 3.04.02 Despesas Gerais e Administrativas -46.461-130.499-31.764-98.063 3.04.02.01 Despesas da Administração -44.183-125.912-30.473-93.898 3.04.02.02 Honorarios da Administração -2.278-4.587-1.291-4.165 3.04.04 Outras Receitas Operacionais -11.060-25.593-12.491-20.402 3.04.04.01 Outros Resultados nos Investimentos -10.839-19.487-12.491-20.403 3.04.04.02 Outras Receitas Líquidas -221-6.106 0 1 3.04.06 Resultado de Equivalência Patrimonial 259.616 697.691 260.551 596.474 3.04.06.01 Equivalência Patrimonial 259.616 697.691 260.551 596.474 3.05 Resultado Antes do Resultado Financeiro e dos Tributos 193.655 527.905 216.778 461.903 3.06 Resultado Financeiro -43.260-116.859-70.025-145.082 3.06.01 Receitas Financeiras 11.632 50.010 24.061 56.463 3.06.02 Despesas Financeiras -54.892-166.869-94.086-201.545 3.06.02.01 Despesas Financeiras -54.892-166.869-94.086-201.545 3.07 Resultado Antes dos Tributos sobre o Lucro 150.395 411.046 146.753 316.821 3.08 Imposto de Renda e Contribuição Social sobre o Lucro 0 0 0-15 3.08.01 Corrente 0 0 0-15 3.09 Resultado Líquido das Operações Continuadas 150.395 411.046 146.753 316.806 3.11 Lucro/Prejuízo do Período 150.395 411.046 146.753 316.806 3.99 Lucro por Ação - (Reais / Ação) 3.99.01 Lucro Básico por Ação Trimestre Atual 01/07/2012 à 30/09/2012 Acumulado do Atual Exercício 01/01/2012 à 30/09/2012 Igual Trimestre do Exercício Anterior 01/07/2011 à 30/09/2011 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2011 à 30/09/2011 3.99.01.01 ON 0,37304 1,01956 0,36191 0,78127 PÁGINA: 5 de 152
DFs Individuais / Demonstração do Resultado Abrangente (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Trimestre Atual 01/07/2012 à 30/09/2012 Acumulado do Atual Exercício 01/01/2012 à 30/09/2012 Igual Trimestre do Exercício Anterior 01/07/2011 à 30/09/2011 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2011 à 30/09/2011 4.01 Lucro Líquido do Período 150.395 411.046 146.753 316.806 4.02 Outros Resultados Abrangentes -138 4.980 270-19.866 4.02.01 Ajustes por conversão de investimentos -138 4.980 270-19.866 4.03 Resultado Abrangente do Período 150.257 416.026 147.023 296.940 PÁGINA: 6 de 152
DFs Individuais / Demonstração do Fluxo de Caixa - Método Indireto (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta 6.01 Caixa Líquido Atividades Operacionais 138.660-329.029 6.01.01 Caixa Gerado nas Operações -157.469-207.627 6.01.01.01 Depreciação de Bens do Ativo Imobilizado e Intangivel 9.696 7.705 6.01.01.02 Amortização de Ágio 4.654 11.994 6.01.01.03 Equivalência Patrimonial -697.691-596.474 6.01.01.05 Juros, Variações Monetárias sobre Empréstimos 116.229 49.704 6.01.01.10 Lucro Líquido do Período antes do IR e CS 411.046 316.821 6.01.01.12 Provisão para garantia 181 0 6.01.02.04 Diminuição (aumento) em conta corrente com parceiros nos Empreendimentos 6.01.02.09 Aumento (diminuição) de impostos e contribuições a recolher Acumulado do Atual Exercício 01/01/2012 à 30/09/2012 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2011 à 30/09/2011 6.01.01.13 Provisão para processos judiciais -1.584 2.623 6.01.02 Variações nos Ativos e Passivos 425.636 33.677 6.01.02.01 Diminuição (aumento) aplicações financeiras 224.724-390.836 6.01.02.02 Diminuição (aumento) em contas a receber 2.293 752 6.01.02.03 Diminuição (aumento) imovéis comercializar -253 14.418 1.164 2.273 6.01.02.05 Diminuição (aumento) em partes relacionadas -28.666 55.345 6.01.02.06 Diminuição (aumento) nos demais ativos 192.451 482.688 6.01.02.07 Aumento (diminuição) contas a pg por aquisição de imóveis -1.992 22-3.854-6.180 6.01.02.10 Aumento (diminuição) em outros passivos 39.769-124.805 6.01.03 Outros -129.507-155.079 6.01.03.02 Juros pagos -129.507-155.079 6.02 Caixa Líquido Atividades de Investimento 1.868-104.402 6.02.01 Aquisição de bens do ativo imobilizado -3.018-2.068 6.02.02 Baixa de bens do ativo imobilizado e intangível 5.112 0 6.02.03 Recebimento de dividendos 317.299 472.229 6.02.04 Aquisição de investimento -306.535-562.438 6.02.05 Aquisição de bens do ativo intangível -10.990-12.125 6.03 Caixa Líquido Atividades de Financiamento -118.647 456.917 6.03.01 Ingresso de novos empréstimos e financiamentos 81.425 242.028 6.03.02 Aquisição de Debêntures 400.000 400.000 6.03.03 Baixa de Debêntures -425.166-105.702 6.03.04 Pagamento de empréstimos e financiamentos -376.265-92.985 6.03.06 Distribuição de Dividendos -118.283-142.559 6.03.07 Certificados de recebíveis imobiliários 319.654 264.291 6.03.10 Ações em Tesouraria -12-108.156 6.05 Aumento (Redução) de Caixa e Equivalentes 21.881 23.486 6.05.01 Saldo Inicial de Caixa e Equivalentes 1.990 10.925 6.05.02 Saldo Final de Caixa e Equivalentes 23.871 34.411 PÁGINA: 7 de 152
DFs Individuais / Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido / DMPL - 01/01/2012 à 30/09/2012 (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Capital Social Integralizado Reservas de Capital, Opções Outorgadas e Ações em Tesouraria Reservas de Lucro Lucros ou Prejuízos Acumulados Outros Resultados Abrangentes Patrimônio Líquido 5.01 Saldos Iniciais 2.548.695-78.472 2.108.435 0-33.939 4.544.719 5.03 Saldos Iniciais Ajustados 2.548.695-78.472 2.108.435 0-33.939 4.544.719 5.04 Transações de Capital com os Sócios 0 22.399 0 0 0 22.399 5.04.04 Ações em Tesouraria Adquiridas 0-12 0 0 0-12 5.04.08 Programa de Pagamento de Ações 0 22.411 0 0 0 22.411 5.05 Resultado Abrangente Total 0 0 0 411.046 4.980 416.026 5.05.01 Lucro Líquido do Período 0 0 0 411.046 0 411.046 5.05.03 Reclassificações para o Resultado 0 0 0 0 4.980 4.980 5.05.03.01 Ajustes de Instrumentos Financeiros 0 0 0 0 4.980 4.980 5.07 Saldos Finais 2.548.695-56.073 2.108.435 411.046-28.959 4.983.144 PÁGINA: 8 de 152
DFs Individuais / Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido / DMPL - 01/01/2011 à 30/09/2011 (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Capital Social Integralizado Reservas de Capital, Opções Outorgadas e Ações em Tesouraria Reservas de Lucro Lucros ou Prejuízos Acumulados Outros Resultados Abrangentes Patrimônio Líquido 5.01 Saldos Iniciais 2.548.695 60.239 1.728.579 0-11.033 4.326.480 5.03 Saldos Iniciais Ajustados 2.548.695 60.239 1.728.579 0-11.033 4.326.480 5.04 Transações de Capital com os Sócios 0-119.252 0 0 0-119.252 5.04.04 Ações em Tesouraria Adquiridas 0-130.681 0 0 0-130.681 5.04.08 Programa de Pagamento de Ações 0 11.429 0 0 0 11.429 5.05 Resultado Abrangente Total 0 0 0 316.806-19.866 296.940 5.05.01 Lucro Líquido do Período 0 0 0 316.806 0 316.806 5.05.02 Outros Resultados Abrangentes 0 0 0 0-19.866-19.866 5.05.02.04 Ajustes de Conversão do Período 0 0 0 0-19.866-19.866 5.07 Saldos Finais 2.548.695-59.013 1.728.579 316.806-30.899 4.504.168 PÁGINA: 9 de 152
DFs Individuais / Demonstração do Valor Adicionado (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Acumulado do Atual Exercício 01/01/2012 à 30/09/2012 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2011 à 30/09/2011 7.01 Receitas 6.734 11.329 7.01.01 Vendas de Mercadorias, Produtos e Serviços 4.151 11.329 7.01.02 Outras Receitas 2.583 0 7.02 Insumos Adquiridos de Terceiros -37.880-38.682 7.02.01 Custos Prods., Mercs. e Servs. Vendidos 0-3.141 7.02.02 Materiais, Energia, Servs. de Terceiros e Outros -37.880-35.541 7.03 Valor Adicionado Bruto -31.146-27.353 7.04 Retenções -14.350-19.654 7.04.01 Depreciação, Amortização e Exaustão -9.696-7.661 7.04.02 Outras -4.654-11.993 7.04.02.01 Amortização de Ágio no investimento -4.654-11.993 7.05 Valor Adicionado Líquido Produzido -45.496-47.007 7.06 Vlr Adicionado Recebido em Transferência 728.214 621.693 7.06.01 Resultado de Equivalência Patrimonial 697.691 596.474 7.06.02 Receitas Financeiras 50.010 33.629 7.06.03 Outros -19.487-8.410 7.06.03.01 Outros Resultados em Investimentos -19.487-8.410 7.07 Valor Adicionado Total a Distribuir 682.718 574.686 7.08 Distribuição do Valor Adicionado 682.718 574.686 7.08.01 Pessoal 103.361 78.282 7.08.01.01 Remuneração Direta 51.765 53.751 7.08.01.04 Outros 51.596 24.531 7.08.01.04.01 Comissão sobre Vendas -24-64 7.08.01.04.02 Honorarios de Diretoria 4.588 4.166 7.08.01.04.03 Participação de empregados nos Lucros 47.032 20.429 7.08.02 Impostos, Taxas e Contribuições 1.442 1.840 7.08.02.01 Federais 1.442 1.840 7.08.03 Remuneração de Capitais de Terceiros 166.869 177.758 7.08.03.01 Juros 166.869 177.758 7.08.04 Remuneração de Capitais Próprios 411.046 316.806 7.08.04.03 Lucros Retidos / Prejuízo do Período 411.046 316.806 PÁGINA: 10 de 152
DFs Consolidadas / Balanço Patrimonial Ativo (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Trimestre Atual 30/09/2012 Exercício Anterior 31/12/2011 1 Ativo Total 13.616.873 13.644.677 1.01 Ativo Circulante 9.099.201 8.781.415 1.01.01 Caixa e Equivalentes de Caixa 360.513 265.494 1.01.01.01 Caixa e Equivalentes de caixa 360.513 265.494 1.01.02 Aplicações Financeiras 1.219.310 592.619 1.01.02.01 Aplicações Financeiras Avaliadas a Valor Justo 1.219.310 592.619 1.01.02.01.02 Títulos Disponíveis para Venda 0 3.539 1.01.02.01.03 Aplicações Financeiras 1.219.310 589.080 1.01.03 Contas a Receber 5.118.905 4.745.549 1.01.03.01 Clientes 4.994.800 4.659.853 1.01.03.02 Outras Contas a Receber 124.105 85.696 1.01.03.02.05 Demais Contas a Receber 124.105 85.696 1.01.04 Estoques 2.255.796 3.023.701 1.01.04.01 Imoveis a Comercializar 2.255.796 3.023.701 1.01.06 Tributos a Recuperar 78.277 86.369 1.01.06.01 Tributos Correntes a Recuperar 78.277 86.369 1.01.06.01.01 Tributos Correntes a Recuperar 78.277 86.369 1.01.07 Despesas Antecipadas 12.724 10.532 1.01.07.01 Despesas Antecipadas 12.724 10.532 1.01.08 Outros Ativos Circulantes 53.676 57.151 1.01.08.03 Outros 53.676 57.151 1.01.08.03.01 IR, CS, PIS E COFINS Diferidos 19.374 27.896 1.01.08.03.02 Despesas com Venda a Apropriar 34.302 29.255 1.02 Ativo Não Circulante 4.517.672 4.863.262 1.02.01 Ativo Realizável a Longo Prazo 4.249.243 4.570.633 1.02.01.01 Aplicações Financeiras Avaliadas a Valor Justo 71.689 969.551 1.02.01.01.03 Aplicações Financeiras 71.689 969.551 1.02.01.03 Contas a Receber 1.438.264 1.749.215 1.02.01.03.01 Clientes 1.438.264 1.749.215 1.02.01.04 Estoques 1.763.706 900.327 1.02.01.04.01 Imoveis a Comercializar 1.763.706 900.327 1.02.01.06 Tributos Diferidos 12.586 8.501 1.02.01.06.02 IR, CS, PIS e COFINS Diferidos 12.586 8.501 1.02.01.08 Créditos com Partes Relacionadas 513.781 481.933 1.02.01.08.03 Créditos com Controladores 329.763 325.753 1.02.01.08.04 Créditos com Outras Partes Relacionadas 184.018 156.180 1.02.01.09 Outros Ativos Não Circulantes 449.217 461.106 1.02.01.09.04 Impostos a Compensar 30.588 30.083 1.02.01.09.05 Contas Cor. Parceiros nos Empreendimentos 399.940 421.474 1.02.01.09.09 Demais Contas a receber 18.689 9.549 1.02.02 Investimentos 7.999 6.886 1.02.02.01 Participações Societárias 7.999 6.886 1.02.02.01.01 Participações em Coligadas 7.999 6.886 1.02.03 Imobilizado 175.952 197.318 1.02.03.01 Imobilizado em Operação 175.952 197.318 1.02.04 Intangível 84.478 88.425 PÁGINA: 11 de 152
DFs Consolidadas / Balanço Patrimonial Ativo (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Trimestre Atual 30/09/2012 Exercício Anterior 31/12/2011 1.02.04.01 Intangíveis 84.478 88.425 PÁGINA: 12 de 152
DFs Consolidadas / Balanço Patrimonial Passivo (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Trimestre Atual 30/09/2012 Exercício Anterior 31/12/2011 2 Passivo Total 13.616.873 13.644.677 2.01 Passivo Circulante 4.127.029 4.383.469 2.01.01 Obrigações Sociais e Trabalhistas 121.731 100.348 2.01.01.01 Obrigações Sociais 121.731 100.348 2.01.01.01.01 Obrigações Trabalhistas 121.731 100.348 2.01.02 Fornecedores 302.591 235.984 2.01.02.01 Fornecedores Nacionais 302.591 235.984 2.01.03 Obrigações Fiscais 407.955 425.641 2.01.03.01 Obrigações Fiscais Federais 407.955 425.641 2.01.03.01.02 Impostos Taxas e Contribuições 70.810 110.759 2.01.03.01.03 Impostos Taxas e Contribuições Diferidos 337.145 314.882 2.01.04 Empréstimos e Financiamentos 1.132.696 1.143.432 2.01.04.01 Empréstimos e Financiamentos 834.926 844.453 2.01.04.01.01 Em Moeda Nacional 833.431 788.179 2.01.04.01.02 Em Moeda Estrangeira 1.495 56.274 2.01.04.02 Debêntures 297.770 298.979 2.01.04.02.01 Debêntures 281.206 296.479 2.01.04.02.03 Certificados de Recebiveis Imobiliarios - CRI 16.564 2.500 2.01.05 Outras Obrigações 2.162.056 2.478.064 2.01.05.01 Passivos com Partes Relacionadas 227.115 251.349 2.01.05.01.01 Débitos com Coligadas 151.854 179.292 2.01.05.01.04 Débitos com Outras Partes Relacionadas 75.261 72.057 2.01.05.02 Outros 1.934.941 2.226.715 2.01.05.02.01 Dividendos e JCP a Pagar 32 118.315 2.01.05.02.04 Contas Cor. Parceiros nos Empreendimentos 318.501 324.268 2.01.05.02.05 Adiantamento de Clientes 1.306.279 1.423.196 2.01.05.02.06 Contas a Pagar por Aquisição de Imoveis 250.678 334.322 2.01.05.02.07 Demais Contas a Pagar 59.451 26.614 2.02 Passivo Não Circulante 4.131.033 4.338.442 2.02.01 Empréstimos e Financiamentos 3.213.047 3.445.675 2.02.01.01 Empréstimos e Financiamentos 1.558.437 2.064.167 2.02.01.01.01 Em Moeda Nacional 1.498.252 2.064.167 2.02.01.01.02 Em Moeda Estrangeira 60.185 0 2.02.01.02 Debêntures 1.654.610 1.381.508 2.02.01.02.01 Debêntures 1.093.569 1.117.098 2.02.01.02.02 Certificados de Recebiveis Imobiliarios - CRI 561.041 264.410 2.02.03 Tributos Diferidos 112.274 121.136 2.02.03.01 Imposto de Renda e Contribuição Social Diferidos 112.274 121.136 2.02.04 Provisões 805.712 771.631 2.02.04.01 Provisões Fiscais Previdenciárias Trabalhistas e Cíveis 42.224 30.208 2.02.04.01.02 Provisões Previdenciárias e Trabalhistas 42.224 30.208 2.02.04.02 Outras Provisões 763.488 741.423 2.02.04.02.05 Contas a Pagar por Aquisição de Imoveis 98.794 132.288 2.02.04.02.06 Fornecedores 65.242 50.268 2.02.04.02.08 Adiantamento a Clientes 599.452 558.867 2.03 Patrimônio Líquido Consolidado 5.358.811 4.922.766 PÁGINA: 13 de 152
DFs Consolidadas / Balanço Patrimonial Passivo (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Trimestre Atual 30/09/2012 Exercício Anterior 31/12/2011 2.03.01 Capital Social Realizado 2.548.695 2.548.695 2.03.01.01 Capital Social 2.583.576 2.583.576 2.03.01.02 (-) Gastos na Emissão de Ações -34.881-34.881 2.03.02 Reservas de Capital -56.073-78.472 2.03.02.04 Opções Outorgadas 105.813 83.402 2.03.02.05 Ações em Tesouraria -161.886-161.874 2.03.04 Reservas de Lucros 2.108.435 2.108.435 2.03.04.01 Reserva Legal 159.122 159.122 2.03.04.05 Reserva de Retenção de Lucros 1.949.313 1.949.313 2.03.05 Lucros/Prejuízos Acumulados 411.046 0 2.03.08 Outros Resultados Abrangentes -28.959-33.939 2.03.09 Participação dos Acionistas Não Controladores 375.667 378.047 PÁGINA: 14 de 152
DFs Consolidadas / Demonstração do Resultado (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta 3.01 Receita de Venda de Bens e/ou Serviços 1.432.307 4.353.491 1.559.602 4.143.228 3.02 Custo dos Bens e/ou Serviços Vendidos -990.350-3.038.267-1.113.641-2.986.058 3.03 Resultado Bruto 441.957 1.315.224 445.961 1.157.170 3.04 Despesas/Receitas Operacionais -226.601-708.949-228.230-676.269 3.04.01 Despesas com Vendas -113.615-340.372-121.769-377.323 3.04.01.01 Despesas com Vendas -113.615-340.372-121.769-377.323 3.04.02 Despesas Gerais e Administrativas -101.686-336.777-102.443-291.182 3.04.02.01 Despesas da Administração -99.172-330.692-100.403-285.285 3.04.02.02 Honorarios da Administração -2.514-6.085-2.040-5.897 3.04.04 Outras Receitas Operacionais -11.987-33.279-4.201-8.688 3.04.04.01 Outros Resultados nos Investimentos -8.205-18.833-4.399-10.885 3.04.04.02 Outras Receitas líquidas -3.782-14.446 198 2.197 3.04.06 Resultado de Equivalência Patrimonial 687 1.479 183 924 3.04.06.01 Equivalência Patrimonial 687 1.479 183 924 3.05 Resultado Antes do Resultado Financeiro e dos Tributos 215.356 606.275 217.731 480.901 3.06 Resultado Financeiro -277 15.734 7.204 16.987 3.06.01 Receitas Financeiras 62.918 222.099 101.379 237.120 3.06.02 Despesas Financeiras -63.195-206.365-94.175-220.133 3.06.02.01 Despesas Financeiras -63.195-206.365-94.175-220.133 3.07 Resultado Antes dos Tributos sobre o Lucro 215.079 622.009 224.935 497.888 3.08 Imposto de Renda e Contribuição Social sobre o Lucro -50.393-163.345-47.374-124.312 3.08.01 Corrente -43.749-138.724-49.893-124.084 3.08.02 Diferido -6.644-24.621 2.519-228 3.09 Resultado Líquido das Operações Continuadas 164.686 458.664 177.561 373.576 3.11 Lucro/Prejuízo Consolidado do Período 164.686 458.664 177.561 373.576 3.11.01 Atribuído a Sócios da Empresa Controladora 178.977 411.046 146.753 316.806 3.11.02 Atribuído a Sócios Não Controladores -14.291 47.618 30.808 56.770 3.99 Lucro por Ação - (Reais / Ação) Trimestre Atual 01/07/2012 à 30/09/2012 Acumulado do Atual Exercício 01/01/2012 à 30/09/2012 Igual Trimestre do Exercício Anterior 01/07/2011 à 30/09/2011 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2011 à 30/09/2011 PÁGINA: 15 de 152
DFs Consolidadas / Demonstração do Resultado (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta 3.99.01 Lucro Básico por Ação Trimestre Atual 01/07/2012 à 30/09/2012 Acumulado do Atual Exercício 01/01/2012 à 30/09/2012 Igual Trimestre do Exercício Anterior 01/07/2011 à 30/09/2011 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2011 à 30/09/2011 3.99.01.01 ON 0,37304 1,01956 0,36191 0,78127 PÁGINA: 16 de 152
DFs Consolidadas / Demonstração do Resultado Abrangente (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Trimestre Atual 01/07/2012 à 30/09/2012 Acumulado do Atual Exercício 01/01/2012 à 30/09/2012 Igual Trimestre do Exercício Anterior 01/07/2011 à 30/09/2011 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2011 à 30/09/2011 4.01 Lucro Líquido Consolidado do Período 164.686 458.664 177.561 373.576 4.02 Outros Resultados Abrangentes -138 4.980 270-19.866 4.02.01 Ajustes por conversão de investimentos -138 4.980 270-19.866 4.03 Resultado Abrangente Consolidado do Período 164.548 463.644 177.831 353.710 4.03.01 Atribuído a Sócios da Empresa Controladora 150.257 416.026 147.023 296.940 4.03.02 Atribuído a Sócios Não Controladores 14.291 47.618 30.808 56.770 PÁGINA: 17 de 152
DFs Consolidadas / Demonstração do Fluxo de Caixa - Método Indireto (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta 6.01 Caixa Líquido Atividades Operacionais 575.164-900.867 6.01.01 Caixa Gerado nas Operações 1.085.523 743.577 6.01.01.01 Depreciação de bens do ativo imobilizado e Intangivel 14.426 124.216 6.01.01.02 Amortização de Ágio 5.731 14.365 6.01.01.03 Equivalência patrimonial -1.479-924 6.01.01.05 Juros, variações monetárias sobre empréstimos 328.218 69.492 6.01.01.06 Impostos diferidos -24.621-228 6.01.01.09 Ajuste a Valor Presente 10.219 379 6.01.01.10 Lucro Líquido do Período antes do IR e CS 622.009 497.888 6.01.02.02 Diminuição (aumento) em contas a receber -34.215-230.934 6.01.02.03 Diminuição (aumento) imovéis comercializar -253.013-492.283 6.01.02.04 Diminuição (aumento) em conta corrente com parceiros nos empreendimentos 6.01.02.09 Aumento (diminuição) de impostos e contribuições a recolher -27.614-30.126 6.01.02.10 Aumento (diminuição) em outros passivos 205.930 166.719 6.01.02.11 Aumento (diminuição) na participação dos acionistas não controladores Acumulado do Atual Exercício 01/01/2012 à 30/09/2012 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2011 à 30/09/2011 6.01.01.11 Juros capitalizados 67.134 0 6.01.01.12 Provisão para garantia 51.870 34.085 6.01.01.13 Provisão para processos judiciais 12.016 4.304 6.01.02 Variações nos Ativos e Passivos -87.590-1.197.285 6.01.02.01 Diminuição (aumento) aplicações financeiras 267.632-579.736 15.767-84.775 6.01.02.05 Diminuição (aumento) em partes relacionadas -56.082 19.926 6.01.02.06 Diminuição (aumento) nos demais ativos -38.859-21.474 6.01.02.07 Aumento (diminuição) contas a pg por aquisição de imóveis -117.138 111.444-49.998-56.046 6.01.03 Outros -422.769-447.159 6.01.03.01 Imposto de renda e contribuição social pagos -151.059-106.563 6.01.03.02 Juros pagos -271.710-340.596 6.02 Caixa Líquido Atividades de Investimento -61.978-149.406 6.02.01 Aquisição de bens do ativo imobilizado -4.841-129.369 6.02.02 Baixa de bens do ativo imobilizado e intangível -45.115 0 6.02.04 Aquisição de investimento 0 642 6.02.05 Aquisição de bens do ativo intangível -12.022-20.679 6.03 Caixa Líquido Atividades de Financiamento -418.167 1.098.509 6.03.01 Ingresso de novos empréstimos e financiamentos 1.439.470 1.668.432 6.03.02 Aquisição de Debêntures 400.000 400.000 6.03.03 Pagamento de Debêntures -425.166-105.702 6.03.04 Pagamento de empréstimos e financiamentos -2.014.176-877.797 6.03.06 Distribuição de Dividendos -118.283-142.559 6.03.07 Certificados de recebíveis imobiliários 300.000 264.291 6.03.11 Ações em Tesouraria -12-108.156 6.05 Aumento (Redução) de Caixa e Equivalentes 95.019 48.236 6.05.01 Saldo Inicial de Caixa e Equivalentes 265.494 242.556 6.05.02 Saldo Final de Caixa e Equivalentes 360.513 290.792 PÁGINA: 18 de 152
DFs Consolidadas / Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido / DMPL - 01/01/2012 à 30/09/2012 (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Capital Social Integralizado Reservas de Capital, Opções Outorgadas e Ações em Tesouraria Reservas de Lucro Lucros ou Prejuízos Acumulados Outros Resultados Abrangentes Patrimônio Líquido Participação dos Não Controladores Patrimônio Líquido Consolidado 5.01 Saldos Iniciais 2.548.695-78.472 2.108.435 0-33.939 4.544.719 378.047 4.922.766 5.03 Saldos Iniciais Ajustados 2.548.695-78.472 2.108.435 0-33.939 4.544.719 378.047 4.922.766 5.04 Transações de Capital com os Sócios 0 22.399 0 0 0 22.399-49.998-27.599 5.04.01 Aumentos de Capital 0 0 0 0 0 0 35.294 35.294 5.04.04 Ações em Tesouraria Adquiridas 0-12 0 0 0-12 0-12 5.04.06 Dividendos 0 0 0 0 0 0-85.292-85.292 5.04.08 Programa pagamento de ações 0 22.411 0 0 0 22.411 0 22.411 5.05 Resultado Abrangente Total 0 0 0 411.046 4.980 416.026 47.618 463.644 5.05.01 Lucro Líquido do Período 0 0 0 411.046 0 411.046 47.618 458.664 5.05.03 Reclassificações para o Resultado 0 0 0 0 4.980 4.980 0 4.980 5.05.03.01 Ajustes de Instrumentos Financeiros 0 0 0 0 4.980 4.980 0 4.980 5.07 Saldos Finais 2.548.695-56.073 2.108.435 411.046-28.959 4.983.144 375.667 5.358.811 PÁGINA: 19 de 152
DFs Consolidadas / Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido / DMPL - 01/01/2011 à 30/09/2011 (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Capital Social Integralizado Reservas de Capital, Opções Outorgadas e Ações em Tesouraria Reservas de Lucro Lucros ou Prejuízos Acumulados Outros Resultados Abrangentes Patrimônio Líquido Participação dos Não Controladores Patrimônio Líquido Consolidado 5.01 Saldos Iniciais 2.548.695 60.239 1.728.579 0-11.033 4.326.480 355.457 4.681.937 5.03 Saldos Iniciais Ajustados 2.548.695 60.239 1.728.579 0-11.033 4.326.480 355.457 4.681.937 5.04 Transações de Capital com os Sócios 0-119.252 0 0 0-119.252-82.007-201.259 5.04.01 Aumentos de Capital 0 0 0 0 0 0-82.007-82.007 5.04.04 Ações em Tesouraria Adquiridas 0-130.681 0 0 0-130.681 0-130.681 5.04.08 Programa pagamento de ações 0 11.429 0 0 0 11.429 0 11.429 5.05 Resultado Abrangente Total 0 0 0 316.806-19.866 296.940 82.731 379.671 5.05.01 Lucro Líquido do Período 0 0 0 316.806 0 316.806 82.731 399.537 5.05.02 Outros Resultados Abrangentes 0 0 0 0-19.866-19.866 0-19.866 5.05.02.04 Ajustes de Conversão do Período 0 0 0 0-19.866-19.866 0-19.866 5.07 Saldos Finais 2.548.695-59.013 1.728.579 316.806-30.899 4.504.168 356.181 4.860.349 PÁGINA: 20 de 152