Empresa Energética de Mato Grosso do Sul S.A. - ENERSUL Laudo de avaliação do patrimônio líquido contábil 31 de dezembro de 2004
Laudo de avaliação do patrimônio líquido contábil Empresa Energética de Mato Grosso do Sul S.A. - ENERSUL PricewaterhouseCoopers Auditores Independentes, sociedade profissional com sede na Capital do Estado de São Paulo, na Avenida Francisco Matarazzo, no. 1400, do 7o. ao 11o. e do 13o. ao 20o. andares, Torre Torino, Água Branca, inscrita no Cadastro Nacional de Pessoa Jurídica do Ministério da Fazenda sob o no. 61.562.112/0001-20, registrada originariamente no Conselho Regional de Contabilidade do Estado de São Paulo sob o nº 2SP000160/O-5 e secundariamente no Conselho Regional de Contabilidade do Mato Grosso do Sul sob o nº 2SP000160/O-5 "S" MS, com seu Contrato Social de constituição registrado no 4o. Cartório de Registro de Títulos e Documentos e Civil de Pessoa Jurídica de São Paulo - SP, em 17 de setembro de 1956, e alterações posteriores registradas no 2o. Cartório de Registro de Títulos e Documentos e Civil de Pessoa Jurídica de São Paulo - SP, estando a última delas, datada de 1o. de novembro de 2004, registrada em microfilme sob o no. 80.568, em 3 de janeiro de 2005, representada pelo seu sócio infra-assinado, Sr. José Paulo Marques Netto, brasileiro, casado, contador inscrito secundariamente no Conselho Regional de Contabilidade do Estado do Mato Grosso do Sul sob o no. 1AM002109/O-8 "T" SP "S" MS, portador da Cédula de Identidade RG no. 4691286 SSP/SP, inscrito no CPF/MF sob o no. 528.788.308-06 e residente e domiciliado na Cidade de Ribeirão Preto - São Paulo, nomeada perita pela administração da Empresa Energética de Mato Grosso do Sul S.A. - ENERSUL para proceder à avaliação do patrimônio líquido contábil dessa Companhia em 31 de dezembro de 2004, com o propósito de utilizar a referida avaliação no processo de reestruturação societária das empresas do Grupo EDP no Brasil, apresenta a seguir o resultado de seus trabalhos. A avaliação do patrimônio líquido contábil acima mencionada foi efetuada em conexão com o exame de auditoria do balanço patrimonial em 31 de dezembro de 2004, elaborado sob a responsabilidade da administração da Companhia. Nosso exame foi conduzido de acordo com as normas de auditoria aplicáveis no Brasil, as quais requerem que os exames sejam realizados com o objetivo de comprovar a adequada apresentação das demonstrações financeiras em todos os seus aspectos relevantes. Portanto, nosso exame compreendeu, entre outros procedimentos: (a) o planejamento dos trabalhos, considerando a relevância dos saldos, o volume de transações e os sistemas contábil e de controles internos da Companhia, (b) a constatação, com base em testes, das evidências e dos registros que dão suporte aos valores das informações contábeis divulgados e (c) a avaliação das práticas e estimativas contábeis representativas adotadas pela administração da Companhia. 2
Empresa Energética de Mato Grosso do Sul S.A. - ENERSUL Com base nos trabalhos efetuados, concluímos que o valor dos bens, dos direitos e das obrigações que integram o patrimônio líquido contábil da Empresa Energética de Mato Grosso do Sul S.A. - ENERSUL, conforme balanço patrimonial em 31 de dezembro de 2004, resumido no Anexo, é de R$ 519.744.318,70 (quinhentos e dezenove milhões, setecentos e quarenta e quatro mil, trezentos e dezoito reais e setenta centavos) e está registrado nos livros de contabilidade segundo as práticas contábeis adotadas no Brasil. Em atendimento aos termos da Instrução CVM no. 319 de 3 de dezembro de 1999, informamos que: (a) de acordo com as normas profissionais estabelecidas pelo Conselho Federal de Contabilidade - CFC, através da Resolução no. 821/97, não temos conhecimento de conflito de interesse, direto ou indireto, bem como de qualquer outra circunstância que represente conflito de interesse em relação aos serviços que foram por nós prestados e que estão acima descritos; e (b) não temos conhecimento de qualquer ação do controlador ou dos administradores da Companhia no sentido de direcionar, limitar, dificultar ou praticar quaisquer atos que tenham ou possam ter comprometido o acesso, a utilização ou o conhecimento de informações, bens, documentos ou metodologias de trabalho relevantes para a qualidade das respectivas conclusões. São Paulo, 4 de fevereiro de 2005 PricewaterhouseCoopers Auditores Independentes CRC 2SP000160/O-5 "S" MS José Paulo Marques Netto Contador CRC 1AM002109/O-8 "T" SP "S" MS 3
Anexo Empresa Energética de Mato Grosso do Sul S.A. - ENERSUL Balanço patrimonial em 31 de dezembro de 2004 Ativo Reais Circulante Disponibilidades 5.410.705,94 Títulos e valores mobiliários 10.388.393,27 Consumidores e concessionárias, líquidos 240.871.127,4 Impostos e contribuições compensáveis 37.811.163,36 Despesas pagas antecipadamente, líquidas 32.365.298,52 Outros créditos 19.187.312,95 346.034.001,44 Realizável a longo prazo Consumidores e concessionárias 87.716.644,60 Depósitos judiciais 48.636.847,29 Imposto de renda e contribuição social diferidos 124.165.761,23 Despesas pagas antecipadamente, líquidas 83.054.265,25 Outros créditos 17.125.582,25 360.699.100,62 Permanente Investimento Avaliado por equivalência patrimonial Costa Rica Energética Ltda. 9.524.040,19 Imobilizado 632.851.364,20 642.375.404,39 Total do ativo 1.349.108.506,45
Anexo Empresa Energética de Mato Grosso do Sul S.A. - ENERSUL Balanço patrimonial em 31 de dezembro de 2004 (continuação) Passivo Reais Circulante Fornecedores 72.272.523,29 Salários e contribuições sociais 12.647.312,63 Empréstimos e financiamentos 227.500.638,03 Impostos e contribuições 52.514.538,89 Dividendos propostos 17.042.757,33 Demais contas a pagar 22.499.133,69 404.476.903,86 Exigível a longo prazo Fornecedores 16.925.909,29 Empréstimos e financiamentos 255.069.494,41 Coligadas e controladora 68.235.509,20 Provisão para contingências 55.401.319,26 Demais contas a pagar 29.255.051,73 424.887.283,89 Patrimônio líquido Capital social 463.415.296,25 Reserva de capital 1.650.351,84 Reservas de lucros 54.678.670,61 519.744.318,70 Total do passivo e patrimônio líquido 1.349.108.506,45 * * * Este anexo é parte integrante e inseparável do laudo de avaliação do patrimônio líquido contábil da Empresa Energética de Mato Grosso do Sul S.A. - ENERSUL, emitido por PricewaterhouseCoopers Auditores Independentes, com data de 4 de fevereiro de 2005. 2