Relatório de Actividades 1º Semestre de 2015 (em liquidação)

Transcrição

1 Relatório de Actividades 1º Semestre de 2015 (em liquidação) Introdução Intervenções Negociação com arrendatários Aquisições, venda e arrendamento de imóveis Projectos e Licenciamentos! # %# & ()! + +, ( +! #. /%# %# %# % 0 0 ) %# %1 %# 2 3 %# 02! 40 %1 # 5 6&0%1!! 4 7 %#3 8! 09 +0: %# ;:02!< 4= % %# # /3. #04 1

2 Análise propriedade a propriedade 3 #23 %# ) 4!>? +Α Β7Χ = %#%/%# / 0%#0 9 +,/= 0Ε +?ΧΕ!Β,,! 4=ΑΦ?ΧΕΓΗ#7! ΙΓΕ?ΧΕ3! : 9 Ι 3 0 ΙΓ?ΧΕ! Β 6& /: 2

3 Av. Casal Ribeiro, 37 e 55 Rua Actor Taborda, e (= % : 3 3 Ι % ϑ ( 9 & Κ 02 %# ΒΒ?4; Χ, : + 3# 02! 4! ; 3# 3 02!Β ϑ = 02!,, 4 ;! Β 4 = %# #3: Largo do Conde Barão, 9-12 ; = 3, = Rua Fernandes Tomas, 29 ; =!<+ 3 = %/%# 3

4 ! # % Av. José Malhoa, 3 e 9 Quartel do Rio Seco 02 = %# : %# 3 02 :! ) %# %1 (= %# /!%#% : 3 Ι Ι = 0 %1 4

5 & Almirante Reis, 78 ϑ Β?+7=4++Φ4=4Χ = : ϑ ) = /%# : 3 : 70%1 Palácio de Valada e Azambuja no Largo do Calhariz ; +? Χ () 0%1 %# /%# = # %0 ) 23 +7,7 (%# 2 = : 0 5

6 ( 03%# 0 ϑ/+/ 0%# Λ0 +,%#! 4 0%1! 0/ / 0 ; # 0 Γ + +, 6 %# ΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜ 93Ι Ι? ϑχ ΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜΜ Ι93 # Ι? ϑχ 6

7 FUNDO DE INVESTIMENTO IMOBILIÁRIO FECHADO SANTA CASA 2004 (Em liquidação) BALANÇO EM 30 DE JUNHO DE 2015 E 31 DE DEZEMBRO DE Activo Mais menos Activo Activo ACTIVO Notas bruto valias valias líquido líquido PASSIVO E CAPITAL DO FUNDO Notas ACTIVOS IMOBILIÁRIOS CAPITAL DO FUNDO Construções 1 e ( ) Unidades de participação Total de activos imobiliários ( ) Resultados transitados 2 ( ) ( ) Resultado líquido do exercício 2 ( ) Total do Capital do Fundo DISPONIBILIDADES Caixa Depósitos à ordem AJUSTAMENTOS E PROVISÕES Depósitos a prazo e com pré-aviso Ajustamentos de dívidas a receber Total das disponibilidades Total de Provisões acumuladas CONTAS DE TERCEIROS CONTAS DE TERCEIROS Comissões e outros encargos a pagar Outras contas de credores Devedores por rendas vencidas Empréstimos não títulados Outras contas de devedores Adiantamentos por venda de imóveis Total dos valores a receber Total de valores a pagar ACRÉSCIMOS E DIFERIMENTOS ACRÉSCIMOS E DIFERIMENTOS Acréscimos de proveitos Acréscimos de custos Despesas com custo diferido Receitas com proveito diferido Outros acréscimos e diferimentos Outros acréscimos e diferimentos Total de acréscimos e diferimentos activos Total de acréscimos e diferimentos passivos Total do Activo ( ) Total do Passivo e Capital do Fundo Total do número de unidades de participação Valor unitário da unidade de participação Pelo Conselho de Administração O Técnico Oficial de contas

8 FUNDO DE INVESTIMENTO IMOBILIÁRIO FECHADO SANTA CASA 2004 (Em liquidação) DEMONSTRAÇÃO DE RESULTADOS PARA OS PERÍODOS FINDOS EM 30 DE JUNHO DE 2015 E DE 2014 Notas Notas CUSTOS E PERDAS CORRENTES PROVEITOS E GANHOS CORRENTES Juros e custos equiparados: Juros e proveitos equiparados: De operações correntes Outras, de operações correntes Comissões: Ganhos em operações financeiras e activos imobiliários Em activos imobiliários Em activos imobiliários Outras, de operações correntes Reversões de ajustamentos e de provisões Perdas em operações financeiras e activos imobiliários De ajustamentos de dívidas a receber Em activos imobiliários Rendimentos de activos imobiliários Impostos e taxas: Total de proveitos e ganhos correntes Imposto sobre rendimento Impostos indirectos Provisões do exercício: Ajustamentos de dívidas a receber Fornecimentos e serviços externos Outros custos e perdas correntes Total de custos e perdas correntes (A) PROVEITOS E GANHOS EVENTUAIS CUSTOS E PERDAS EVENTUAIS Ganhos de exercícios anteriores Perdas de exercícios anteriores Outros ganhos eventuais Total de custos e perdas eventuais (B) Total de proveitos e ganhos eventuais LUCRO DO EXERCÍCIO PERDA DO EXERCÍCIO Resultados na carteira de títulos - - Resultados eventuais (15 229) Resultados de activos imobiliários Resultados antes de imposto sobre o rendimento ( ) (30 019) Resultados correntes (98 518) (36 521) Resultados líquidos do período ( ) ( ) Pelo Conselho de Administração O Técnico Oficial de contas

9 FUNDO DE INVESTIMENTO IMOBILIÁRIO FECHADO SANTA CASA 2004 (Em liquidação) DEMONSTRAÇÕES DOS FLUXOS MONETÁRIOS PARA OS EXERCÍCIOS FINDOS EM 30 DE JUNHO DE 2015 E 30 DE JUNHO DE OPERAÇÕES SOBRE AS UNIDADES DO FUNDO Recebimentos: Subscrição de unidades de participação Pagamentos: Resgates/reembolsos de unidades de participação - - Pagamento de rendimentos aos participantes - Fluxo das operações sobre as unidades do fundo - - OPERAÇÕES COM ACTIVOS IMOBILIÁRIOS Recebimentos: Alienação de activos imobiliários (Nota 1) Rendimentos de activos imobiliários Adiantamentos por conta da venda de activos imobiliários Outros recebimentos de activos imobiliários Pagamentos: Aquisição de activos imobiliários (Nota 1) Grandes reparações em activos imobiliários Comissões de activos imobiliários (29 141) (25 595) Despesas correntes (FSE) em activos imobiliários (99 748) Adiantamento por conta de compra de imóveis Outros pagamentos de activos imobiliários (8 226) (14 000) ( ) (39 595) Fluxo das operações com activos imobiliários OPERAÇÕES DA CARTEIRA DE TÍTULOS Pagamento: Subscrição de unidades de participação Recebimento Resgates/reembolsos de unidades de participação - - Pagamento de rendimentos aos participantes - Fluxo das operações sobre as unidades do fundo - - OPERAÇÕES DE GESTÃO CORRENTE Recebimentos: Cobranças de crédito vencido Juros de depósitos bancários Empréstimos obtidos Pagamentos: Comissão de gestão ( ) ( ) Comissão de depósitário (11 786) (11 951) Despesas com crédito vencido Juros devedores de depósitos bancários (32) Impostos e taxas ( ) (28 077) Reembolso de empréstimos ( ) ( ) Pagamento de juros de empréstimos (14 402) (7 397) Outros pagamentos correntes ( ) (28 226) ( ) ( ) Fluxo das operações de gestão corrente ( ) ( ) Saldo dos fluxos de caixa do exercício ( ) Disponibilidades no início do exercício Disponibilidades no fim do exercício O anexo faz parte integrante da demonstração dos fluxos monetários para o exercicio findo em 30 de Junho de 2015 Pelo Conselho de Administração O Técnico Oficial de Contas

10 Fundo de Investimento Imobiliário Fechado Santa Casa 2004 (Em Liquidação) INTRODUÇÃO As demonstrações financeiras, compostas pelo Balanço, Demonstração dos Resultados e Demonstração dos Fluxos Monetários, foram elaboradas segundo o disposto no Regulamento nº2/2005, de 14 de Abril de 2005, que estabelece o regime a que deve obedecer a contabilidade dos Fundos de Investimento Imobiliário. O referido Regulamento impõe a divulgação de informação que permita desenvolver e comentar os valores incluídos nas demonstrações financeiras, e ainda quaisquer outras consideradas úteis para os Participantes dos Fundos de Investimento. Nesta perspectiva, as notas omissas não são aplicáveis ou a sua apresentação não é relevante para a interpretação das referidas demonstrações financeiras. A constituição do Fundo de Investimento Imobiliário Santa Casa 2004 (Em Liquidação), foi autorizada pela Comissão do Mercado de Valores Mobiliários em 31 de Maio de 2004, tendo iniciado a sua actividade a 26 de Novembro do mesmo ano. A constituição do Fundo de Investimento Imobiliário Santa Casa 2004 (Em Liquidação) foi autorizada pela Comissão do Mercado de Valores Mobiliários em 31 de Maio de 2004, pelo período de 8 anos prorrogável, tendo iniciado a sua actividade a 26 de Novembro do mesmo ano. No termino do exercício de 2012 o Fundo foi prorrogado por um período adicional de 5 anos, conforme deliberado pela Assembleia de Participantes. Em 30 de Dezembro de 2014 foi deliberado por unanimidade a liquidação do Fundo pela sua participante única nos termos do disposto na alínea g) do n.º 1 do artigo 45º e do artigo 47º do Regime Jurídico dos Fundos de Investimento Imobiliário e do preceituado no respectivo Regulamento de Gestão. O processo de liquidação teve inicio de imediato em cumprimento do disposto nos n.ºs 2 e 3 do artigo 34º do Regime Jurídico dos Fundos de Investimento Imobiliário, demais legislação e regulamentação aplicáveis e do Regulamento de Gestão do FUNDO DE INVESTIMENTO IMOBILIÁRIO FECHADO SANTA CASA 2004 (Em Liquidação), prevendo-se a respectiva conclusão no prazo de um ano a contar da data da notificação da deliberação da participante única. BASES DE APRESENTAÇÃO E PRINCIPAIS POLÍTICAS CONTABILÍSTICAS As demonstrações financeiras foram preparadas com base nos registos contabilísticos do Fundo, mantidos de acordo com o Plano Contabilístico dos Fundos de Investimento Imobiliário, estabelecido pela Comissão do Mercado de Valores Mobiliários, e regulamentação complementar emitida por esta entidade. As políticas contabilísticas mais significativas utilizadas na preparação das demonstrações financeiras foram as seguintes: a) Especialização de exercícios O Fundo regista os seus proveitos e custos de acordo com o princípio da especialização de exercícios, sendo reconhecidos à medida que são gerados ou incorridos, independentemente do momento do seu recebimento ou pagamento. 1

11 Fundo de Investimento Imobiliário Fechado Santa Casa 2004 (Em Liquidação) b) Comissão de gestão A comissão de gestão representa um encargo do Fundo, a título dos serviços prestados pela sociedade gestora. De acordo com o Regulamento de Gestão, a Comissão de Gestão é composta por duas parcelas: a. Componente Fixa: uma comissão nominal anual de 0,50 % (zero vírgula cinquenta por cento), calculada diariamente, cobrada trimestralmente e incidindo sobre a média aritmética simples dos valores líquidos globais diários do Fundo no trimestre a que respeita, com um mínimo anual de 250,000; b. Componente de Desempenho: corresponderá a uma comissão de 10% (dez por cento) a ser aplicada, em cada ano, à rentabilidade anual do Fundo (entende-se por rentabilidade anual, a percentagem da diferença entre o resultado líquido obtido no exercício n e o resultado líquido do exercício n-1 ), que seja superior a 8% (oito por cento), e será calculada e cobrada no primeiro dia útil do período anual seguinte àquele que a respeite. De referir que a comissão de gestão na soma das duas componentes, não excederá o valor anual correspondente a 3% do Valor Liquido Global do Fundo, calculado sobre a média aritmética simples dos valores líquidos globais diários do Fundo no ano a que respeita. c) Comissão de depositário Esta comissão destina-se a fazer face às despesas do Banco Depositário alusivas aos serviços prestados ao Fundo. Segundo o Regulamento de Gestão, esta comissão é calculada diariamente, por aplicação de uma taxa anual de 0.5 (zero vírgula cinco por mil) sobre a média aritmética simples dos valores globais do Fundo. A comissão é cobrada semestralmente e tem um valor mínimo de 10,000 (dez mil euros). d) Taxa de supervisão Na sequência do Decreto-lei n.º 183/2003, de 19 de Agosto, que alterou o Estatuto da Comissão do Mercado de Valores Mobiliários (CMVM), aprovado pelo Decreto-lei n.º 473/99, de 8 de Novembro, com a publicação da Portaria n.º 913-I/2003, de 30 de Agosto, emitida pela CMVM, os Fundos passaram a pagar uma taxa mensal de % aplicada sobre o valor líquido global do Fundo correspondente ao último dia útil do mês, não podendo a colecta ser inferior a 200 (duzentos euros) nem superior a 20,000 (vinte mil euros). e) Activos imobiliários Os imóveis adquiridos pelo Fundo são contabilizados pelo valor de transacção, acrescido dos emolumentos notariais, custos registrais, impostos suportados, avaliações prévias à aquisição, assim como das obras de melhoramento e recuperação, quando, pela sua natureza, sejam consideradas capitalizáveis. Nos termos da Lei em vigor, os imóveis não são amortizados, de modo a espelhar o seu valor venal, 2

12 Fundo de Investimento Imobiliário Fechado Santa Casa 2004 (Em Liquidação) definido de acordo com o melhor preço que poderia ser alcançado, caso fossem vendidos em circunstâncias normais de mercado. A política seguida pelo Fundo quanto ao reconhecimento ou desreconhecimento dos imóveis como um activo toma em consideração o princípio da substância sobre a forma. Nestas circunstâncias, sempre que os benefícios e os riscos inerentes aos imóveis são substancialmente transmitidos com a celebração do contrato promessa, as transacções são normalmente contabilizadas já que a celebração da respectiva escritura fica apenas pendente de questões de natureza formal. Tendo em conta o Decreto-Lei nº 60/2002, de 20 de Março, com as alterações introduzidas pelo Decreto- Lei nº 13/2005, de 7 de Fevereiro, os imóveis adquiridos devem ser precedidos de pareceres de, pelo menos, dois peritos avaliadores independentes. Os bens imóveis são avaliados com uma periodicidade mínima bianual e sempre que ocorram alterações significativas nos seus valores. A valorização de cada imóvel é definida pela Sociedade Gestora, sendo examinada em cada exercício por confrontação do seu valor contabilístico com o resultante da avaliação dos peritos independentes, não podendo o valor contabilístico ser superior ao da média aritmética simples das avaliações periciais. As mais-valias (Mv) ou menos-valias (mv) que decorram do ajustamento do custo dos imóveis ao seu valor venal, ainda que potenciais, são reconhecidas, respectivamente como ganhos ou perdas (contas 833 Ganhos em operações financeiras e activos imobiliários e 733 Perdas em operações financeiras e activos imobiliários) por contrapartida das contas de ajustamentos (conta 38 Ajustamentos em activos imobiliários). Nos imóveis destinados a arrendamento, as rendas são reconhecidas como proveito do ano a que respeitam, sendo as recebidas antecipadamente contabilizadas na conta Receitas com proveito diferido. f) Unidades de participação O valor de cada unidade de participação é calculado dividindo o valor líquido global do Fundo pelo número de unidades de participação em circulação. O valor líquido do património corresponde ao somatório das rubricas do capital do Fundo, ou seja, unidades de participação, variações patrimoniais, resultados transitados, resultados distribuídos e resultado líquido. As Variações Patrimoniais resultam da diferença entre o valor de cada subscrição ou resgate de unidades de participação e o seu valor base, situação não existente no Santa Casa A 30 de Junho de 2015 o Capital do Fundo é constituído apenas pelo valor base das unidades de participação, pelos resultados transitados e pelo resultado líquido do exercício, conforme dados apresentados na nota 2. g) Regime Fiscal Os rendimentos prediais líquidos, obtidos no território português, à excepção das mais-valias prediais, são tributados à taxa autónoma de 25% (vinte cinco por cento). Tratando-se de mais valias prediais, há lugar a tributação, autonomamente, à taxa de 25% (vinte e cinco por cento), que incide sobre 50% (cinquenta por cento) da diferença positiva entre mais-valias e as menos-valias realizadas no exercício. 3

13 Fundo de Investimento Imobiliário Fechado Santa Casa 2004 (Em Liquidação) No dia 31 de Dezembro de 2012, entrou em vigor a Lei n.º 66-B/2012, que veio introduzir diversas alterações em matéria tributária, nomeadamente, o aumento para 28% da generalidade das taxas de retenção na fonte em sede de Imposto sobre o Rendimento das Pessoas Singulares (IRS) incidentes sobre rendimentos de capitais (tais como juros das obrigações e dos depósitos bancários e dos dividendos) (ver nota 12). Com o Orçamento de Estado para 2007, os imóveis a adquirir pelo fundo passaram a ficar sujeitos a Imposto Municipal sobre Transmissões Onerosas de Imóveis (IMT) e os imóveis detidos a Imposto Municipal sobre Imóveis (IMI), sendo as taxas reduzidas a metade. Posteriormente, a Lei nº 3-B/2010, de 28 de Abril, veio através do seu artigo 109º alterar o artigo 49º do EBF revogando o seu nº 2 e limitando a aplicação das referidas isenções exclusivamente aos fundos de investimento imobiliário abertos, fundos de pensões e fundos de poupança-reforma, que se constituam e operem de acordo com a legislação nacional. O regime fiscal acima referido vigora até 30 de Junho de 2015, tendo sido publicado em 13 de Janeiro de 2015 o Decreto-Lei nº 7/2015 que procede à reforma do regime de tributação dos Organismos de Investimento Colectivo a partir de dia 1 de Julho de h) Contas de Terceiros As dívidas de terceiros espelham o valor que se espera realmente receber. Quando os inquilinos detenham mais de dois meses de renda em mora, proceder-se-á à constituição do respectivo ajustamento pelo excedente daquele limite. As situações em contencioso são ajustadas na totalidade. 4

14 Fundo de Investimento Imobiliário Fechado Santa Casa 2004 (Em Liquidação) 1. ACTIVOS IMOBILIÁRIOS Em 30 de Junho de 2015 o saldo desta rubrica é composto por activos imobiliários com as seguintes características: Imóvel Valor contabilístico bruto Mais e menos valias potenciais Valor contabilístico líquido Média das Avaliações Diferença Construções Arrendadas PrédioUrbanoPalácio Valada da Azambuja PrédioUrbanoRua Fernandes Tomás,nº ( ) PrédioUrbanoLargo do Conde Barão,nº9 a PrédioUrbanoRua Actor Taborda, nº20 a PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção B) ( ) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção C) (78.724) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção D) ( ) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção E) (54.536) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção F) ( ) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção I) ( ) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção J) ( ) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção K) (46.836) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção M) (70.600) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção N) (53.522) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção P) ( ) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção Q) (44.036) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção R) ( ) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção V) ( ) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção W) (44.736) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção X) ( ) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção Y) (97.500) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção Z) (49.872) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AA) (44.860) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AB) (95.524) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AC) (58.066) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AD) ( ) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AE) (49.214) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AF) (60.748) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AG) (88.005) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AH) (62.731) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AI) (50.710) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AK) (67.524) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AL) (34.629) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AM) (59.245) PrédioUrbanoRua Actor Taborda 2 a 18, Av Casal Ribeiro 37 a Não arrendadas PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção A) ( ) PrédioUrbanoAvenida Casal Ribeiro,nº PrédioUrbanoRua Actor Taborda, nº26 a PrédioUrbanoRua Calçada Boa-Hora,nº PrédioUrbanoAv.José Malhoa nº 9 e 9A (79.876) PrédioUrbanoAv.José Malhoa nº 3 e 3A (91.780)

15 Fundo de Investimento Imobiliário Fechado Santa Casa 2004 (Em Liquidação) 2. CAPITAL DO FUNDO De acordo com o Regulamento de Gestão, as unidades de participação têm um valor inicial de 5,00 cada, aplicável a todos e cada um dos períodos de subscrição referidos no final da presente nota. A movimentação no Capital do Fundo, no 1º Semestre de 2015, foi a que a seguir se apresenta: Saldo em Subscrições Resgates Distribuição de rendimentos Aplicação do resultado de Resultado líquido do exercício Saldo em Unidades de participação Variações patrimoniais Resultados transitados ( ) ( ) Resultados distribuídos Resultado líquido do exercício ( ) ( ) ( ) ( ) Número de unidades de participação Valor da unidade de participação 4,7166 4,6976 O resultado do período em análise e os resultados acumulados incluem ganhos em ajustamentos de activos imobiliários em carteira, no valor de e respectivamente. 6

16 Fundo de Investimento Imobiliário Fechado Santa Casa 2004 (Em liquidação) 3. INVENTÁRIO DAS APLICAÇÕES EM ACTIVOS a 30 de Junho de 2015 Em 30 de Junho de 2015 a carteira de activos imobiliários tinha a seguinte composição: Área Valor de Data da Valor de Data da Valor de Valor do Imóvel / Terreno (m 2 ) aquisição avaliação I avaliação I avaliação II avaliação II Imóvel Localização 1. Imóveis situados em Portugal 1.4 Construções Arrendadas PrédioUrbanoPalácio Valada da Azambuja Lisboa PrédioUrbanoRua Fernandes Tomás,nº Lisboa PrédioUrbanoLargo do Conde Barão,nº9 a Lisboa PrédioUrbanoRua Actor Taborda, nº20 a Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção B) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção C) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção D) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção E) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção F) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção I) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção J) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção K) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção M) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção N) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção P) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção Q) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção R) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção V) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção W) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção X) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção Y) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção Z) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AA) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AB) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AC) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AD) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AE) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AF) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AG) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AH) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AI) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AK) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AL) Lisboa PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AM) Lisboa PrédioUrbanoRua Actor Taborda 2 a 18, Av Casal Ribeiro 37 a Lisboa

17 Fundo de Investimento Imobiliário Fechado Santa Casa 2004 (Em liquidação) Área Valor de Data da Valor de Data da Valor de Valor do Imóvel / Terreno (m 2 ) aquisição avaliação I avaliação I avaliação II avaliação II Imóvel Localização Não arrendadas PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção A) Lisboa PrédioUrbanoAvenida Casal Ribeiro,nº Lisboa PrédioUrbanoRua Actor Taborda, nº26 a Lisboa PrédioUrbanoRua Calçada Boa-Hora,nº Lisboa PrédioUrbanoAv.José Malhoa nº 9 e 9A Lisboa PrédioUrbanoAv.José Malhoa nº 3 e 3A Lisboa Total Preço de Data de Valor de Método de Juros Valor Liquidez Quantid. Moeda aquisição Avaliação Avaliação Avaliação Decorridos Global Numerário Caixa EUR Depósitos à ordem DO Banco CGD 0.0% EUR DO Banco Novo Banco 0.0% EUR DO Banco BARCLAYS 0% EUR DO Banco Millennium BCP 0% EUR DO Banco INVEST 0% EUR DO Banco Montepio 0% EUR Depósitos com pré-aviso e a prazo DP Banco Montepio 0.15% 29/06/2015 a 29/07/2015 EUR DP Banco Novo Banco 0.5% 29/06/2015 a 29/07/2015 EUR DP Banco Millennium BCP 0.4% 30/06/2015 a 30/07/2015 EUR Total Empréstimos óbtidos Preço de Data de Valor de Método de Juros Valor 8 - Empréstimos Quantid. Moeda aquisição Avaliação Avaliação Avaliação Decorridos Global Emprestimo Bancario Banco BARCLAYS % 19/09/2013 a 19/09/2015 Emprestimo Bancario Banco Montepio % 18/03/2015 a 18/09/2015 EUR (71) (87.500) EUR (849) ( ) ( ) 8

18 Fundo de Investimento Imobiliário Fechado Santa Casa 2004 (Em liquidação) Preço de Data de Valor de Método de Juros Valor Outros valores a regularizar Quantid. Moeda aquisição Avaliação Avaliação Avaliação Decorridos Global Outros ativos Outros EUR Recebimentos por conta de imóveis PrédioUrbanoRua Fernandes Tomás,nº29 ( ) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção C) (18.466) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção D) (20.701) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção E) (12.411) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção F) (21.929) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção J) (19.913) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção K) (13.043) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção M) (15.195) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção N) (11.954) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção P) (19.622) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção Q) (13.862) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção R) (21.862) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção V) (19.555) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção W) (13.645) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção X) (22.511) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção Z) (12.577) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AA) (14.604) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AB) (19.773) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AC) (13.950) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AD) (18.948) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AE) (13.287) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AG) (19.783) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AH) (14.697) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AI) (14.184) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AK) (19.757) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AL) (16.439) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AM) (18.154) PrédioUrbanoAv. Almirante Reis, 78, (Fracção AF) (14.179) Outros passivos Outros EUR ( ) Total ( ) Valor Liquido Global do Fundo

19 Fundo de Investimento Imobiliário Fechado Santa Casa 2004 (Em liquidação) 6. CRITÉRIOS E PRINCÍPIOS DE VALORIZAÇÃO Os critérios e princípios de valorização estão descritos nas notas iniciais do Anexo. 7. DISPONIBILIDADES Contas Saldo em Aumentos Reduções Saldo em Numerário Depósitos à ordem Depósitos a prazo ( ) Unidades de participação em fundos de tesouraria Total ( ) No final do exercício decorria os seguintes depósitos a prazo: -uma aplicação na Montepio no montante de (duzentos e cinquenta mil euros), com vencimento a 29 de Julho de 2015, a uma taxa de 0,15%. -uma aplicação no Novo Banco no montante de (setenta e cinco mil euros), com vencimento a 29 de Julho de 2015, a uma taxa de 0,5%. -uma aplicação no Millennium BCP no montante de (setecentos e vinte e cinco mil euros), com vencimento a 30 de Julho de 2015, a uma taxa de 0,4%. 8. DEVEDORES POR RENDAS VENCIDAS Contas / Entidades Devedores p/ rendas vencidas Outros devedores Soma Devedores p/ rendas vencidas Outros devedores Soma Hugo Martins Diz Viscissitudes Pedro Gomes da Costa Total COMPARABILIDADE COM O EXERCÍCIO ANTERIOR As políticas contabilísticas seguidas em 2015 são idênticas às adoptadas em 2014, pelo que existe comparabilidade nas rubricas de balanço e demonstração dos resultados. 10. GARANTIAS PRESTADAS Garantias Prestadas Rubrica do Balanço Valores Natureza Valor Empréstimos não títulados Barclays Pálacio Valada e Azambuja Montepio Almi Reis78 (Intenção Revenda) Sub Total Hipoteca sobre créditos não reconhecidos Execução Fiscal Autoridade Tributária 2543 Almi Reis78 (Intenção Revenda) Sub Total

20 Fundo de Investimento Imobiliário Fechado Santa Casa 2004 (Em liquidação) Total AJUSTAMENTOS E PROVISÕES Contas Saldo em Aumentos Reduções Saldo em Ajustamentos para crédito vencido Provisões para encargos Total IMPOSTOS Nos termos do disposto no Artigo 22º do Estatuto dos Benefícios Fiscais, os rendimentos dos fundos de investimento imobiliário constituídos de acordo com a legislação nacional são objecto de um regime específico de tributação em sede de Imposto sobre o Rendimento das Pessoas Colectivas (IRC), relativamente a cada tipo de rendimento auferido, de forma autonomizada: Rendimentos prediais Os rendimentos prediais são tributados autonomamente à taxa de 25% após 1 de Janeiro de 2013 que incidirá sobre as rendas facturadas deduzidas dos encargos de conservação e manutenção efectivamente suportados, devidamente documentados, bem como do Imposto Municipal sobre Imóveis, sendo a entrega do imposto efectuada pela respectiva entidade gestora até ao fim do mês de Abril do ano seguinte àquele a que respeitar e considerando-se o imposto eventualmente retido como pagamento por conta deste imposto. Os Rendimentos Prediais dispensam retenção na fonte ao abrigo do art.º 97.º n.º1 g) do CIRC. Tendo em conta as alterações ao regime de tributação dos organismos de investimento colectivo referidas nas notas introdutórias, o imposto a pagar com referência a 30 de Junho de 2015 reflecte os esclarecimentos constantes da circular nº 6/2015 da autoridade tributária e aduaneira, relativamente ao regime transitório. Valias prediais As mais-valias prediais resultantes da alienação de imóveis são tributadas autonomamente à taxa de 25%. No entanto, apenas 50% da diferença ou saldo positivo entre as mais e as menos-valias realizadas numa base anual é passível de imposto, pelo que a taxa efectiva é de 12,5%. Não são registados impostos diferidos passivos relativos às mais-valias potenciais líquidas que foram registadas por via de reavaliação dos imóveis em carteira. Património Os bens adquiridos pelo Fundo encontram-se sujeitos ao pagamento do Imposto Municipal sobre as Transmissões Onerosas de Imóveis e do Imposto Municipal sobre Imóveis às taxas legais em vigor. 11

21 Fundo de Investimento Imobiliário Fechado Santa Casa 2004 (Em liquidação) Outros rendimentos No tocante às mais-valias que não as decorrentes da alienação de imóveis, a sua tributação é efectuada autonomamente, 25% após 1 de Janeiro de 2013, nas mesmas condições que se verificariam caso o respectivo titular fosse uma pessoa singular residente em território português. A referida taxa incide sobre a diferença positiva entre as mais e as menos-valias obtidas em cada ano. No que respeita aos rendimentos obtidos em território português que não tenham a natureza de mais-valias, a tributação é efectuada por retenção na fonte, como se de pessoa singular residente em território português se tratasse, isto é, são tributados apenas por retenção na fonte, às taxas consagradas em sede de IRS para entidades residentes. Os impostos suportados pelo Fundo no primeiro semestre de 2015 apresentam a seguinte composição: Imposto sobre o Rendimento: IRC Aplicação Financeira Rendas Impostos Indiretos: Imposto selo Outros Impostos: Imposto Municipal s/ Imóveis Total de Impostos suportados RESPONSABILIDADE COM E DE TERCEIROS Tipo de Responsabilidade: Operações a Prazo de venda Valores Cedidos em Garantia A responsabilidade relativa a contractos promessa de compra e venda celebrados tem a seguinte decomposição: Imóvel: Valor de Venda Adiantamento Rua Fernando Tomás, nºs 29 e Fracções na Av. Almirante Reis, Total de Impostos suportados No que respeita aos valores cedidos em garantia e conforme descrito na nota 10 acima, existem duas linhas de crédito junto do Banco Barclays Bank PLC e do Banco Caixa Económica Montepio Geral sendo que as mesmas se encontram garantidas pela Hipoteca do Palácio Valada e Azambuja e das Fracções C, D, E, F, J, R, V, W, X do Imóvel sito no nº 78 da Avenida Almirante Reis. 12

22 Fundo de Investimento Imobiliário Fechado Santa Casa 2004 (Em liquidação) 14. ACRÉSCIMOS E DIFERIMENTOS ACTIVOS Nos exercícios findos em 30 de Junho de 2015 e 31 de Dezembro de 2014 esta rubrica apresenta a seguinte composição: Acréscimos de proveitos Juros de depósitos a prazo Despesas com custo diferido Seguros Antecipados Outras despesas com custo diferido Outros acréscimos e diferimentos Total A rubrica de outros acréscimos e diferimentos respeita a despesas com projectos para a Avenida Casal Ribeiro e Calçada da Boa Hora, no montante de mil euros e euros, respectivamente. 15. CONTAS DE TERCEIROS - PASSIVO Nos exercícios findos em 30 de Junho de 2015 e 31 de Dezembro de 2014, estas rubricas apresentam a seguinte composição: Comissões e outros encargos a pagar Sociedade gestora Banco depositário Autoridades de Supervisão Outras contas de credores Imposto sobre o Rendimento Outros credores Empréstimos não Titulados Barclays Montepio Adiantamentos p/ Venda Imóveis Total A rubrica de Outros Credores integra um valor a pagar à SCML o qual resulta do contrato de permuta celebrado com a SCML em 19 de Setembro de 2013, em que se entregaram os imóveis sitos na Avenida da Liberdade nº 194, Aldeia do Juzo, Calçada da Boa Hora e Rua D. Pedro V 2 a 6, e se receberam os imoveis sitos na Avenida José Malhoa 3 e 9 e Avenida Casal Ribeiro 37 a 53. Nesta permuta ficaram estabelecidas condições suspensivas, cujo pagamento associado apenas seria liquidado após o cumprimento das mesmas. 13

23 Fundo de Investimento Imobiliário Fechado Santa Casa 2004 (Em liquidação) Como no caso do imóvel da Calçada da Boa Hora (Quartel do Rio Seco) não foi verificada a condição suspensiva acordada, o imóvel foi reintegrado no ativo do Fundo em Janeiro de 2014, no qual resultou uma divida a pagar de A rubrica adiantamentos por venda de imóveis inclui os valores recebidos por conta dos contractos de promessa de compra e venda das fracções C, D, E, F, J, K, M, N, P, Q, V, W, X, Z, AA, AB, AC, AD, AE, AG, AH, AI, AK, AL, AM e AF do prédio Almirante Reis nº 78 e do prédio sito na Rua Fernandes Tomás nº 29 e 31, nos montantes de e respectivamente. 16. ACRÉSCIMOS E DIFERIMENTOS PASSIVOS Nos exercícios findos em 30 de Junho de 2015 e 31 de Dezembro de 2014, estas rubricas têm a seguinte composição: Acréscimos de Custos Juros e custos equiparados a liquidar IRC Aplicação Financeira 3 - Imposto Selo 37 - Imposto Municipal S/ Imóveis Outros Fornecedores Receitas com proveito diferido Rendas Outros acréscimos e diferimentos Total Em 31 de Dezembro de 2014 a responsabilidade referente a IMI foi incluída em Outras Contas de Credores. 17. JUROS E PROVEITOS EQUIPARADOS Esta rubrica refere-se a juros de depósitos a prazo junto da Caixa Geral de Depósitos, Novo Banco e Millennium BCP (Nota 7). 18. COMISSÕES Em 30 de Junho de 2015 e 2014, esta rubrica tem a seguinte composição: Comissões e Taxas Comissões de intermediação Outras de Operações Correntes Comissão de Gestão Comissão de depósito Taxa de Supervisão Outras Comissões Total

24 Fundo de Investimento Imobiliário Fechado Santa Casa 2004 (Em liquidação) 19. FORNECIMENTOS E SERVIÇOS EXTERNOS Em 30 de Junho de 2015 e 2014, esta rubrica tem a seguinte composição: Fornecimentos serviços externos Água Electricidade Seguros Telecomunicações Conservação Higiene e Limpeza Auditoria #N/D Honorários Outros Total GANHOS E PERDAS EM OPERAÇÕES FINANCEIRAS E ACTIVOS IMOBILIÁRIOS Nos exercícios findos em 30 de Junho de 2015 e 2014, estas rubricas apresentavam a seguinte composição: Ganhos op. fin.e Act Imob Em Activos Imobiliários Perdas oper.financ.e Act. Imob. Em Activos Imobiliários ( ) (5.550) (63.351) (5.550) 21. RENDIMENTOS DE ACTIVOS IMOBILIÁRIOS Em 30 de Junho de 2015, esta rubrica corresponde às rendas de Janeiro a Junho de 2015 no âmbito dos contratos de arrendamento em vigor no período. 22. OUTRAS INFORMAÇÕES O Fundo é titular de prédios em propriedade vertical, destinados à habitação com Valor Patrimonial Tributável superior a Um milhão de Euros mas cujas fracções independentes tem valores substancialmente inferiores. Contudo o Fundo foi confrontado em 2014 com liquidações em sede de Imposto do Selo (verba 28) no valor de referente a 2013 montante este já reclamado junto da autoridade tributária e a aguardar decisão, recebeu também em 2015 as notas de liquidação no valor de referente a 2014 cujo montante está neste momento em processo de reclamação. A fim de salvaguardar qualquer consequência fiscal foi constituída garantia sobre imóvel a favor da Autoridade Tributária (nota 10). A Sociedade Gestora está em crer que será dada razão ao recurso apresentado pelo Fundo e que nenhum imposto terá que ser pago. O Técnico Oficial de contas Pelo Conselho de Administração 15

25

26

27

28