Documento Informativo Data da última actualização: 02 de Junho de 2010 CA Solução de Investimento Composta - Produto Financeiro Complexo

Transcrição

1 Documento Informativo Data da última actualização: 02 de Junho de 2010 CA Solução de Investimento Composta - Produto Financeiro Complexo Breve Descrição do Produto: O CA Solução de Investimento Composta é constituído por um Depósito a Prazo (Rendimento Mais) a 90 ou 181 dias remunerado à taxa anual nominal bruta (TANB) de 3,5% ou 2,75%, consoante o montante a investir no Depósito a Prazo seja de 40% ou 50%, do investimento total e o remanescente seja aplicado no Fundo Especial de Investimento Aberto CA Rendimento Crescente que não garante o capital investido nem garante rendimento. O Depósito a Prazo (Rendimento Mais) tem a possibilidade de no final do prazo, ser automaticamente renovado num outro Depósito a Prazo a 3 anos (Super Depósito Crescente Mais), de acordo com as condições aplicáveis que estiverem em vigor para este depósito na respectiva data de renovação e divulgadas em preçário junto dos Balcões do Crédito Agrícola. ADVERTÊNCIAS AO INVESTIDOR O CA Solução de Investimento Composta partilha os riscos associados a cada um dos produtos que o compõem. Principais riscos do produto: - Risco de perda parcial ou total do capital investido na componente do Fundo Especial de Investimento; - Remuneração não garantida na componente do Fundo Especial de Investimento; - Existência de comissões de resgate no Fundo Especial de Investimento; - Existência de penalização de juros em caso de mobilização antecipada nos Depósitos a Prazo. INFORMAÇÃO RELATIVA AO PRODUTO 1. Identificação do Produto O CA Solução de Investimento Composta é um produto financeiro complexo que resulta da comercialização combinada do Depósito a Prazo Rendimento Mais, que garante o capital investido e a sua remuneração no vencimento sujeito a risco de crédito da Caixa de Crédito Agrícola Mútuo ou pela Caixa Central de Crédito Agrícola Mútuo, CRL (dependendo da entidade junto da qual seja constituído), com o Fundo Especial de Investimento Aberto CA Rendimento Crescente, que não garante o capital investido nem garante o rendimento. O investimento na CA Solução de Investimento Composta poderá assumir uma das duas modalidades seguintes: Solução 60/40 - Subscrição do Fundo Especial de Investimento Aberto CA Rendimento Crescente por um montante correspondente a 60% do valor total investido e constituição do Depósito a Prazo Rendimento Mais pelo montante remanescente, que corresponde a 40% do investimento total, pelo prazo de 90 dias, com uma taxa de juro anual nominal bruta de 3,5% (TANB); Solução 50/50 - Subscrição do Fundo Especial de Investimento Aberto CA Rendimento Crescente por um montante correspondente a 50% do valor total investido e constituição do Depósito a Prazo Rendimento Mais, pelo montante remanescente de 50% do investimento total, pelo prazo de 181 dias, com uma taxa de juro anual nominal bruta de 2,75% (TANB). O Depósito a Prazo Rendimento Mais, no vencimento, será renovado automaticamente num Depósito a Prazo a 3 anos Super Depósito Crescente Mais (SDC+), caso o Cliente não manifeste oposição. As condições aplicáveis ao SDC+ são as que estiverem em vigor para este depósito e divulgadas em preçário junto dos 1

2 Balcões do Crédito Agrícola, na data da renovação automática. 2. Principais Riscos Associados Depósito a Prazo Risco de Crédito: O CA Solução de Investimento Composta garante o montante investido e o rendimento apenas na componente do Depósito a Prazo, sendo essa garantia prestada pela Caixa de Crédito Agrícola Mútuo ou pela Caixa Central de Crédito Agrícola Mútuo, CRL, dependendo da entidade junto da qual seja constituído, pelo que esta componente está sujeita ao risco de crédito dessa instituição. Risco Fiscal: Caso se verifique um agravamento do actual regime fiscal, este poderá afectar as rendibilidades do Depósito a Prazo. Fundo Especial de Investimento Aberto CA Rendimento Crescente Risco de Liquidez: Por se tratar de um Fundo de Investimento Aberto, as unidades de participação podem ser resgatadas em qualquer altura, sujeitas a uma comissão de resgate de 5% se esta ocorrer antes da maturidade, sem que estejam assegurados nem o capital investido, nem o rendimento. Risco de Crédito: Depende do integral cumprimento das responsabilidades dos emitentes das obrigações que integram a carteira do Fundo, quanto ao pagamento do capital e dos juros, que a não se verificar, no todo ou em parte, nomeadamente em virtude da sua falência ou insolvência, pode determinar uma perda de rendimento e/ou uma perda de capital para os detentores de unidades de participação do Fundo. Risco de Mercado: A subscrição de unidades de participação, após o Período de Pré-Subscrição inicial do Fundo Especial de Investimento Aberto CA Rendimento Crescente (02/06/2010 a 29/05/2015), pode vir a ocorrer por um preço superior, igual ou inferior ao valor inicial de subscrição, podendo determinar uma perda de capital investido, caso, na data de liquidação, o valor do Fundo, ainda que superior ao seu valor inicial, seja inferior ao preço da referida subscrição. O resgate antes da data de liquidação do fundo determinará sempre uma perda de rendimento e poderá determinar uma perda de capital, caso seja efectuado a valor inferior ao valor inicial de subscrição ou ao preço de uma eventual subscrição posterior ao Período de Pré-Subscrição. Risco de Taxa de Juro: Os preços das obrigações de taxa fixa que integram a carteira do fundo variam em sentido contrário ao da variação das taxas de juro. Desta forma, caso se verifique uma subida das taxas de juro, os preços das obrigações detidas pelo fundo sofrerão uma desvalorização e o valor da unidade de participação registará uma diminuição, que pode conduzir a um valor inferior ao preço de subscrição, tendo, no entanto, um efeito positivo, na data de reembolso das obrigações, na remuneração do reinvestimento do cupão não distribuído. 2

3 Inversamente, uma descida das taxas de juro determinará uma valorização das obrigações e da unidade de participação. Risco Fiscal: Caso se verifique uma alteração do regime fiscal até à maturidade do Fundo, esta pode afectar eventuais rendimentos a distribuir. 3. Valor de Subscrição O valor mínimo de subscrição do CA Solução de Investimento Composta é de 5.000,00. Solução 60/40 Mínimo de Subscrição do FEI CA Rendimento Crescente 3.000,00 (60%); Mínimo do Depósito a Prazo CA Rendimento Mais 2.000,00 (40%). Solução 50/50 Mínimo de Subscrição do FEI CA Rendimento Crescente 2.500,00 (50%); Mínimo do Depósito a Prazo CA Rendimento Mais 2.500,00 (50%). 4. Período da Oferta O CA Solução de Investimento Composta terá uma comercialização pontual e limitada ao período compreendido entre 02 de Junho e 25 de Junho de Datas de Vencimento O Depósito a Prazo Rendimento Mais vence-se no prazo de 90 ou 181 dias a contar da sua constituição, consoante o montante a investir no Depósito a Prazo tenha sido 40% ou 50%, respectivamente, mas com a possibilidade de se renovar automaticamente, pelo prazo de três anos, no Depósito a Prazo Super Depósito Crescente Mais (SDC+), caso o Cliente não manifeste oposição. As condições aplicáveis ao SDC+ são as que estiverem em vigor para este depósito e divulgadas em preçário junto dos Balcões do Crédito Agrícola, na data da renovação automática. O Fundo Especial de Investimento tem a duração de 5 anos, sendo liquidado em 29 de Junho de 2015, data em que será apurado o valor de liquidação, o qual será divulgado no dia útil seguinte e pago aos participantes em 1 de Julho de Datas/Periodicidade de Distribuição de Rendimentos Componente do Depósito a Prazo: Pagamento de juros na data do vencimento do Depósito a Prazo. Componente do Fundo Especial de Investimento Aberto CA Rendimento Crescente: A existir rendimentos estes serão apurados com referência a 30 de Junho de cada ano e serão divulgados no dia útil seguinte, em todos os locais de comercialização do Fundo, sendo liquidado no primeiro dia útil do mês de Julho de cada ano, com excepção do rendimento do último ano, que a existir será pago juntamente com o valor de liquidação do Fundo. A obtenção dos rendimentos do Fundo e a garantia do capital investido 3

4 dependem da capacidade de cumprimento do emitente das obrigações que compõem a carteira do Fundo. 7. Taxa de Rentabilidade Componente do Depósito a Prazo Rendimento Mais: Solução 60/40 (40% do investimento será efectuado no Depósito a Prazo CA Rendimento Mais, pelo prazo de 90 dias) TANB de 3,50% e TANL (Taxa Anual Nominal Líquida) de 2,80%; Solução 50/50 (50% do investimento será efectuado no Depósito a Prazo CA Rendimento Mais, pelo prazo de 181 dias) TANB DE 2,75% e TANL (Taxa Anual Nominal Líquida) de 2,20%. Componente do Depósito a Prazo Super Depósito Crescente Mais: As condições aplicáveis ao SDC+ são as que estiverem em vigor para este depósito e divulgadas em preçário junto dos Balcões do Crédito Agrícola, na data da renovação automática. Componente do Fundo Especial de Investimento Aberto CA Rendimento Crescente: As taxas de rendimento não garantidas a aplicar ao capital investido serão determinadas na data de constituição do Fundo e divulgadas no dia útil seguinte, em todos os locais de comercialização do Fundo. A obtenção dos rendimentos do Fundo e a garantia do capital investido dependem da capacidade de cumprimento do emitente das obrigações que compõem a carteira do Fundo. 8. Perfil de Cliente Recomendado O CA Solução de Investimento Composta destina-se a investidores que estejam disponíveis para um investimento com duração de 5 anos e dispostos a assumir algum risco. 9. Mobilização Antecipada do Depósito a Prazo e Resgate do Fundo de Investimento É permitida a mobilização antecipada do Depósito a Prazo, com penalização, que consiste no não pagamento de juros referentes ao capital mobilizado até aos primeiros 30 dias do respectivo período. Se a mobilização for efectuada após os primeiros 30 dias, os juros referentes a esse período não serão pagos e serão pagos apenas os juros respeitantes ao capital mobilizado referentes ao prazo remanescente. Este prazo remanescente corresponde ao diferencial entre a data da mobilização e os primeiros 30 dias do respectivo período. Em caso de mobilização antecipada do Depósito a Prazo manter-se-á o valor investido no Fundo de Investimento Mobiliário. O Fundo Especial de Investimento Aberto CA Rendimento Crescente poderá ser resgatado a qualquer momento, até dia 15 de Maio de 2015, estando, no entanto, sujeito à comissão de resgate de 5% sobre o valor resgatado. 10. Emitente O CA Solução de Investimento Composta é um produto financeiro complexo emitido pela Caixa Central - Caixa Central de Crédito Agrícola Mútuo, CRL, NIPC , com o capital social de ,00 (variável) e com sede na Rua Castilho, 233, Lisboa. 4

5 11. Autoridade de Supervisão da Emitente A autoridade de supervisão da Caixa Central Caixa Central de Crédito Agrícola Mútuo, CRL é o Banco de Portugal ( e a CMVM - Comissão do Mercado de Valores Mobiliários ( 12. Comercialização O CA Solução de Investimento Composta será comercializada aos balcões da Caixa Central -Caixa Central de Crédito Agrícola Mútuo, CRL, entidade comercializadora do Fundo Especial de Investimento Aberto CA Rendimento Crescente, e aos balcões das Caixas de Crédito Agrícola Mútuo suas Associadas. 13. Autoridade de Supervisão do CA Solução de Investimento Composta A comercialização deste produto é supervisionada pela CMVM - Comissão do Mercado de Valores Mobiliários, com sede na Av. da Liberdade, n.º 252, Lisboa ( 14. Medidas de Rendibilidade e Risco Uma vez que o Fundo Especial de Investimento iniciará a sua actividade no dia 28 de Junho de 2010, ainda não apresenta qualquer histórico de rendibilidade. 15. Potenciais Conflitos de Interesse A Crédito Agrícola Gest - Sociedade Gestora de Fundos de Investimento Mobiliário, S. A., sociedade gestora do Fundo Especial de Investimento Aberto CA Rendimento Crescente, que compõe o CA Solução de Investimento Composta, é uma sociedade detida a 100% pela sociedade Crédito Agrícola S.G.P.S., que por sua vez é detida a 100% pela Caixa Central de Crédito Agrícola, CRL, entidade emitente do produto financeiro complexo CA Solução de Investimento Composta. 16. Admissão à Negociação Quer o CA Solução de Investimento Composta - produto financeiro complexo, quer o Fundo Especial de Investimento Aberto CA Rendimento Crescente, não serão objecto de pedido de admissão à negociação no Mercado de Cotações Oficiais ou em qualquer outro mercado regulamentado. 17. Comissões e Outros Encargos A constituição do Depósito a Prazo Rendimento Mais do CA Solução de Investimento Composta, não está sujeita ao pagamento de qualquer comissão ou encargo. No entanto, o Fundo Especial de Investimento Aberto CA Rendimento Crescente, da dita Solução está sujeito às comissões indicadas no quadro infra: Custos Imputados ao Fundo Comissão de Gestão (Taxa Nominal) Comissão de Depósito (Taxa Nominal) Valor 0,55% ao ano calculada sobre a seguinte base de incidência: 5 euros x Número de Unidades de Participação em circulação 0,10% ao ano calculada sobre a seguinte base de incidência: 5 euros x Número de Unidades de Participação em circulação Custos Imputados Directamente ao Comissão Participante Comissão de Subscrição: - Período inicial de subscrição (período de présubscrição) de 17 de Maio a 25 de Junho de % - Depois do período de pré subscrição (28 de 5% Junho de 2010 até 29 de Maio de 2015) Comissão de Resgate: Até Data de Liquidação 5% Na data de Liquidação 0% 5

6 18. Regime Fiscal Componente do Depósito a Prazo Rendimento Mais: De acordo com o actual regime fiscal, os rendimentos do Depósito a Prazo estão sujeitos a IRS/IRC, à taxa de 20%. Componente do Fundo Especial de Investimento Aberto CA Rendimento Crescente: Regime fiscal aplicável ao Fundo De acordo com o actual regime fiscal, os rendimentos das Obrigações estão sujeitos a tributação, autonomamente, à taxa de 20%, incidindo sobre o respectivo valor líquido obtido em cada ano, cabendo à Entidade Gestora a entrega ao Estado do imposto devido. Os rendimentos dos depósitos a prazo estão sujeitos a tributação, autonomamente, por retenção na fonte, à taxa de 20%. Regime fiscal aplicável aos Participantes - Pessoas Singulares De acordo com o actual regime fiscal, os sujeitos passivos de IRS, são isentos deste imposto, relativamente aos rendimentos respeitantes a unidades de participação do Fundo de que são titulares fora do âmbito de uma actividade comercial, industrial ou agrícola, podendo, no entanto, quando residentes no território português, optar pelo englobamento para efeitos daquele imposto, caso em que o imposto retido e devido pelo Fundo tem a natureza de imposto por conta. Regime fiscal aplicável aos Participantes - Pessoas Colectivas De acordo com o actual regime fiscal, os rendimentos respeitantes a unidades de participação do Fundo de que sejam titulares sujeitos passivos de IRC ou sujeitos passivos de IRS obtidos no âmbito de uma actividade comercial, industrial ou agrícola, residentes em território português ou que sejam imputáveis a estabelecimento estável de entidade não residente situado em Portugal, não estão sujeitos a retenção na fonte, sendo considerados proveitos e ganhos e o imposto retido ou devido pelo fundo tem a natureza de imposto por conta. Os sujeitos passivos de IRC residentes em território português que, em consequência de isenção, não estejam obrigados à entrega de declaração de rendimentos, têm direito à restituição do imposto retido ou devido pelo Fundo, correspondente aos rendimentos das unidades de participação de que são titulares. Os participantes não residentes ou sem estabelecimento estável em território português são isentos de IRS e IRC. INFORMAÇÕES ADICIONAIS 19. Data da elaboração e última actualização da informação do presente documento informativo Data de elaboração: Lisboa, 02 de Junho de 2010 Data da última actualização: 02 de Junho de Consulta de Documentação A informação respeitante ao CA Solução de Investimento Composta pode ser obtida aos balcões do Crédito Agrícola. O Prospecto Simplificado do Fundo Especial de Investimento Aberto CA Rendimento Crescente, bem como a Ficha de Informação Normalizada do Depósito a Prazo Rendimento Mais e as Condições Gerais das Poupanças e dos Depósitos a Prazo são de entrega obrigatória ao Investidor. Informação mais detalhada sobre o Fundo Especial de Investimento Aberto CA Rendimento Crescente, incluindo carteira de investimentos e relatórios de contas, poderão ser obtidas sem quaisquer encargos junto da Emitente, da Sociedade Gestora ou no sítio da Internet da CMVM Comissão do Mercado de Valores Mobiliários ( 6