IMPORTAÇÕES, CÂMBIO E INDÚSTRIA: A MARCHA DA DESINDUSTRIALIZAÇÃO NO BRASIL 22/3/2007

IMPORTAÇÕES, CÂMBIO E INDÚSTRIA: A MARCHA DA DESINDUSTRIALIZAÇÃO NO BRASIL 22/3/2007

DESINDUSTRIALIZAÇÃO OS DADOS DO PIB DIVULGADOS PELO IBGE COM BASE NA NOVA METODOLOGIA MOSTRAM QUE A PARTICIPAÇÃO DA INDÚSTRIA NO PIB É BEM MENOR DO QUE SE CALCULAVA Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 1

Participação da Indústria no PIB - 2000-2005 - % Indústria Geral (Série Antiga) Indústria Geral (Nova Série) Indústria Transformação (Série Antiga) Indústria Transformação (Nova Série) 2000 2001 2002 2003 2004 2005 36,1 35,9 36,0 36,8 37,2 37,9 27,7 26,9 27,1 27,8 30,1 30,3 21,6 21,5 22,0 23,0 23,0 23,0 17,2 17,2 16,8 17,9 19,2 ND Fonte: IBGE - Contas Nacionais. Elaboração: IEDI. Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 2

A SUBSTITUIÇÃO DE PRODUÇÃO NACIONAL POR IMPORTAÇÕES É NOTÓRIA E ALCANÇA TODAS AS CATEGORIAS DE USO DOS BENS INDUSTRIAIS Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 3

BENS DE CONSUMO DURÁVEIS 350 Evolução dos Índices Mensais de Quantum das Importações e Produção Industrial Bens de Consumo Duráveis - 2000-2006 - Média de 2002=100 300 250 200 150 100 50 2002 01 2002 04 2002 07 2002 10 2003 01 2003 04 2003 07 2003 10 2004 01 2004 04 2004 07 2004 10 2005 01 2005 04 2005 07 2005 10 2006 01 2006 04 2006 07 2006 10 Importação de Bens de Consumo Duráveis Produção Dessazonalizada Fonte: Ipeadata, Funcex e IBGE-PIM-PF. Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 4

BENS DE CONSUMO NÃO DURÁVEIS 170 Evolução dos Índices Mensais de Quantum das Importações e Produção Industrial Bens de Consumo Não Duráveis - 2000-2006 - Média de 2002=100 150 130 110 90 70 50 2002 01 2002 04 2002 07 2002 10 2003 01 2003 04 2003 07 2003 10 2004 01 2004 04 2004 07 2004 10 2005 01 2005 04 2005 07 2005 10 2006 01 2006 04 2006 07 2006 10 Importação de Bens de Consumo não Duráveis Produção Dessazonalizada Fonte: Ipeadata, Funcex e IBGE-PIM-PF. Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 5

BENS INTERMEDIÁRIOS 190 Evolução dos Índices Mensais de Quantum das Importações e Produção Industrial Bens Intermediários - 2000-2006 - Média de 2002=100 170 150 130 110 90 70 2002 01 2002 04 2002 07 2002 10 2003 01 2003 04 2003 07 2003 10 2004 01 2004 04 2004 07 2004 10 2005 01 2005 04 2005 07 2005 10 2006 01 2006 04 2006 07 2006 10 Importação de Bens Intermediários Fonte: Ipeadata, Funcex e IBGE-PIM-PF. Produção Dessazonalizada Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 6

BENS DE CAPITAL 170 Evolução dos Índices Mensais de Quantum das Importações e Produção Industrial Bens de Capital - 2000-2006 - Média de 2002=100 150 130 110 90 70 50 2002 01 2002 04 2002 07 2002 10 2003 01 2003 04 2003 07 2003 10 2004 01 2004 04 2004 07 2004 10 2005 01 2005 04 2005 07 2005 10 2006 01 2006 04 2006 07 2006 10 Importação de Bens de Capital Fonte: Ipeadata, Funcex e IBGE-PIM-PF. Produção Dessazonalizada Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 7

30 25 COM REFLEXOS PERVERSOS SOBRE O EMPREGO INDUSTRIAL Indústria de Transformação - Importações e Pessoal Ocupado Variação % 27,4 23,4 20 17,6 15 10 8,5 5 1,5-0,1-0,2 2,8 2,6 0-5 -1,0-0,6 1,7 1,2 0,0-10 -15-17,4-20 2002 2003 2004 2005 2006 Importações Pessoal Ocupado Produção Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 8

JÁ O QUANTUM DAS EXPORTAÇÕES DECRESCE Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 9

A EXCEÇÃO SÃO OS BENS INTERMEDIÁRIOS (PETRÓLEO) Taxas de crescimento do quantum importado e exportado por categoria de uso 2005 e 2006 % 2006 2005 Exportação Importação Exportação Importação Bens de Consumo Durável -7,3 73,5 11,6 35,7 Bens de Consumo não Durável -2,8 14,0 8,0 9,5 Bens Intermediários 4,5 15,7 7,1 6,0 Bens de Capital -0,6 24,0 18,5 21,4 Fonte: Ipeadata, Funcex. Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 10

E CRESCE A DEPENDÊNCIA DAS EXPORTAÇÕES EM RELAÇÃO ÀS COMMODITIES Brasil - Composição das Exportações - % Petróleo Matérias Primas Produtos Florestais Agricultura Tropical Produtos Animais Cereais, etc Intensivo em Trabalho Intensivo em Capital Maq. - Eletro- Eletrônico Maq. - Veículos Rodoviário Maq. - Outros de Transporte Maquinaria - Demais 2001 3,6% 8,6% 6,3% 9,6% 5,9% 12,8% 9,1% 10,9% 5,8% 7,4% 6,2% 8,2% 5,6% 2002 4,9% 8,8% 6,3% 9,4% 6,2% 13,0% 8,7% 11,7% 5,1% 7,1% 4,7% 8,1% 6,0% 2003 5,2% 8,6% 6,7% 8,7% 6,7% 14,2% 7,9% 12,3% 4,4% 7,8% 2,9% 8,6% 6,0% 2004 4,6% 9,0% 6,2% 7,7% 7,3% 13,9% 7,5% 12,3% 3,6% 8,2% 4,9% 8,9% 6,0% 2005 6,0% 10,1% 5,4% 8,3% 7,7% 10,7% 7,1% 12,3% 4,7% 9,3% 3,2% 9,1% 6,2% 2006 7,7% 11,6% 5,2% 9,5% 7,0% 9,4% 6,8% 11,5% 4,4% 8,6% 2,7% 8,9% 6,7% Química Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 11

Brasil - Composição do Saldo Comercial - % Petróleo Matérias Primas Produtos Florestais Agricultura Tropical Produtos Animais Cereais, etc Intensivo em Trabalho Intensivo em Capital Maq. - Eletro- Eletrônico Maq. - Veículos Rodoviário Maq. - Maquinaria Outros de - Demais Transporte 2005-8,3 14,2 12,3 18,8 18,6 24,1 12,6 21,9-15,2 15,1 5,7-4,3-16,4 2006-6,7 16,8 12,9 24,2 18,7 22,6 12,4 20,6-19,8 13,5 4,7-5,9-15,7 Química Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 12

25 Contribuição ao Aumento das Exportações 2005/2006 - em % 20 18,4 20,7 16,3 15 10 5 10,3 7,5 6,5 5,1 4,7 3,8 3,1 2,6 1,3 0-0,3-5 Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 13 Petróleo Matérias Primas Produtos Florestais Agricultura Tropical Produtos Animais Cereais, etc Intensivo em Trabalho Intensivo em Capital Maq. - Eletro- Eletrônico Maq. - Veículos Rodoviários Maq. - Outros de Transporte Maquinaria - Demais Química

240 200 Contribuição ao Aumento do Saldo Comercial - 2005/2006 - % 202,2 160 120 101,1 80 40 0 46,9 31,9 22,3 21,8 9,2-40 -80-25,1-20,6-27,0-38,3-56,1-120 -160-200 -168,3 Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 14 Petróleo Matérias Primas Produtos Florestais Agricultura Tropical Produtos Animais Cereais, etc Intensivo em Trabalho Intensivo em Capital Maq. - Eletro- Eletrônico Maq. - Veículos Rodoviários Maq. - Outros de Transporte Maquinaria - Demais Química

A SUBSTITUIÇÃO DA PRODUÇÃO NACIONAL LEVA A UMA QUEDA PERSISTENTE DA AGREGAÇÃO DE VALOR NA INDÚSTRIA Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 15

48 Relação VTI/VBPI % 1996-2004 47 46 45 44 43 42 41 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 Fonte: Ipeadata, Funcex e IBGE-PIM-PF. Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 16

ESSA QUEDA É MAIS ACENTUADA NO SETOR DE MÉDIA-ALTA INTENSIDADE TECNOLÓGICA Relação VTI/VBPI Segundo Grau de Intensidade Tecnológica % - 1996-2004 Setores 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 alta intensidade intensidade tecnológica 46,5 44,9 46,4 47,5 50,4 47,7 48,6 48,1 45,9 média alta intensidade tecnológica 49,7 47,7 46,6 46,9 43,3 42,1 41,4 39,7 37,4 média baixa intensidade tecnológica 48,0 47,2 46,3 46,5 44,8 44,7 45,8 43,5 45,1 baixa intensidade tecnológica 45,6 45,2 44,2 44,2 42,1 42,5 41,4 41,6 40,5 Indústria Geral 47,1 46,0 45,6 46,1 45,3 44,4 44,4 43,4 42,5 Fonte: IBGE: Pesquisa Industrial Anual. Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 17

51 Relação VTI/VBPI Segundo Grau de Intensidade Tecnológica % - 1996-2004 49 47 45 43 41 39 37 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 alta intensidade intensidade tecnológica média alta intensidade tecnológica média baixa intensidade tecnológica baixa intensidade tecnológica Fonte: IBGE: Pesquisa Industrial Anual. Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 18

E ESTIMA-SE QUE CRESCE A PARTICIPAÇÃO NO VTI DA INDÚSTRIA DOS SETORES MAIS DINÂMICOS, MAS EM TRAJETÓRIA DE QUEDA NA RELAÇÃO VTI/VBPI Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 19

Estimativa de Participação do VTI por Setores Industriais Diferença entre 2004 e 2006 Indústrias de transformação Metalurgia básica Madeira Produtos de metal - exceto máquinas e equipamentos Produtos químicos Coque, refino de petróleo, elaboração de combustíveis nucleares e produção de álcool Couros e fabricação de artefatos de couro, artigos de viagem e calçados Vestuário e acessórios Máquinas e equipamentos Borracha e plástico Produtos têxteis Produtos diversos Mobiliário Minerais não-metálicos Celulose, papel e produtos de papel Fumo Outros equipamentos de transporte Equip. instrumentação médico-hospitalares, instrumentos de precisão e ópticos, equip. para automação industrial, cronômetros e relógios Produtos alimentícios e bebidas Material eletrônico e de aparelhos e equipamentos de comunicações Máquinas, aparelhos e materiais elétricos Edição, impressão e reprodução de gravações Veículos automotores, reboques e carrocerias Máquinas para escritório e equipamentos de informática Indústrias extrativas Fonte: IBGE, Pesquisa Industrial Anual e PIM-PF * A estrutura de 2006 foi estimada atualizando-se o VTI da PIA 2004 pelos índices de produção física da PIM-PF para o período 2005-2006 -0,4-0,3-0,3-0,2-0,2-0,2-0,2-0,2-0,1-0,1-0,1 0 0 0 0 0 0,1 0,1 0,1 0,2 0,2 0,2 0,3 0,3 0,4 Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 20

A TAXA DE CÂMBIO REAL RETORNOU A NÍVEIS ANTERIORES À DESVALORIZAÇÃO DE 1999 Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 21

170 Taxas de Câmbio Reais Efetivas em Números-Índices (Base: 2000 = 100) 160 150 140 130 120 110 100 90 80 70 60 IPA-IT_manufaturados IPA-OG_total INPC_manufaturados INPC_total Fonte: IPEA. Elaboração própria. Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 22 1997 01 1997 06 1997 11 1998 04 1998 09 1999 02 1999 07 1999 12 2000 05 2000 10 2001 03 2001 08 2002 01 2002 06 2002 11 2003 04 2003 09 2004 02 2004 07 2004 12 2005 05 2005 10 2006 03 2006 08

E O SALDO COMERCIAL DA INDÚSTRIA COMEÇOU A DECLINAR Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 23

48.000 Brasil - Balança Comercial (US$ milhões FOB) 42.000 36.000 30.000 24.000 18.000 12.000 6.000 0-6.000-12.000 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 Demais produtos 4.117 4.632 4.287 3.707 5.467 6.224 8.166 9.778 13.859 16.602 Prods. ind. transformação -10.869-11.256-5.570-4.460-2.816 6.901 16.614 23.863 30.898 29.472 Total -6.753-6.624-1.283-753 2.650 13.125 24.780 33.641 44.757 46.074 Fonte: MDIC/Secex/ Sistema ALICE. Elaboração própria a partir da classificação tecnológica da OCDE e de material sobre correspondências entre classificações de produtos e atividades da ONU. Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 24

OS SETORES MAIS DINÂMICOS DA INDÚSTRIA SÃO OS DE ALTA E MÉDIA-ALTA INTENSIDADE TECNOLÓGICA Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 25

140 Produção da Indústria de Transformação por Intensidade Tecnológica (base: 2002 = 100; acumulado em 12 meses) 132 124 116 108 100 92 dez/02 fev/03 abr/03 jun/03 ago/03 out/03 dez/03 fev/04 abr/04 jun/04 ago/04 out/04 dez/04 fev/05 abr/05 jun/05 ago/05 out/05 dez/05 fev/06 abr/06 jun/06 ago/06 out/06 dez/06 Indústria de Transformação Alta Média-Alta Média-Baixa Baixa Fonte: IBGE Pesquisa Industrial Mensal. Elaboração própria com base na taxonomia da OCDE/ Standatabase. Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 26

MAS O CRESCIMENTO DESSES SETORES GERA DEFICITS NA BALANÇA COMERCIAL Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 27

140 135-4.507 Produtos da Indústria de Transformação de Alta Tecnologia Produção Física e Balança Comercial -5.262 134,8-4.000-5.000 130-6.000 produção: nº-índice - base 2002 =100 125 120 115 110 105 100 100,0 98,8 110,5-7.515 124,2-8.350-11.826-7.000-8.000-9.000-10.000-11.000-12.000 balança comercial: US$ fob milhões 95-13.000 90-14.000 2002 2003 2004 2005 2006 Produção Física Balança Comercial Fonte: IBGE Pesquisa Industrial Mensal, Secex/ALICE. Elaboração própria com base na taxonomia da OCDE/ Standatabase. Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 28

produção: nº-índice - base 2002=100 130 128 126 124 122 120 118 116 114 112 110 108 106 104 102 100-6.991 Produtos da Indústria de Transformação de Média-Alta Tecnologia Produção Física e Balança Comercial 100,0-3.414 103,6 120,0-2.604 365 123,2 126,0 2002 2003 2004 2005 2006 Produção Física Balança Comercial Fonte: IBGE Pesquisa Industrial Mensal, Secex/ALICE. Elaboração própria com base na taxonomia da OCDE/ Standatabase. -1.022 500 0-500 -1.000-1.500-2.000-2.500-3.000-3.500-4.000-4.500-5.000-5.500-6.000-6.500-7.000 balança comercial: US$ fob milhões Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 29

ESTA EM CURSO UMA REGRESSÃO RELATIVA DA INDÚSTRIA E UMA FRAGILIZAÇÃO ESTRUTURAL DA BALANÇA COMERCIAL BRASILEIRA: EXPORTAÇÕES CONCENTRADAS EM COMMODITIES, SUJEITAS AO CICLO DE PREÇOS INTERNACIONAIS IMPORTAÇÕES CONCENTRADAS EM BENS DE MAIOR VALOR AGREGADO QUE CRESCEM A TAXAS SUPERIORES ÀS DA DEMANDA CORRENTE Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 30

O DIFERENCIAL ENTRE A TAXA DE JURO REAL DOMÉSTICA E SUAS EQUIVALENTES INTERNACIONAIS INEQUIVOCAMENTE LEVA À APRECIAÇÃO DA MOEDA NACIONAL A VALORIZAÇÃO CAMBIAL É O FATOR- CHAVE PARA A PERDA DE COMPETITIVIDADE DA INDÚSTRIA E PARA A DETERIORAÇÃO ESTRUTURAL DAS TRANSAÇÕES COMERCIAIS EXTERNAS Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 31

Petróleo Matérias Primas Produtos Florestais Agricultura Tropical Produtos Animais Petróleo, derivados de petróleo e afins Fertlizantes crus que não os da divisão 56 Minérios metálicos e sucata Carvão, carvão coque e briquete Gás, natural e manufaturado Condutor elétrico Metais não-ferrosos Cortiça e madeira Polpa e aparas de papel Manufaturas de cortiça e madeira (excl. mobília) Papel, cartolina e artigos de pasta de celulose e de papel Vegetais e frutas Açúcar, preparados de açúcar e mel Café, chá, cacau, especiarias e manufaturas Bebidas Borracha crua (sintética e reciclada) Animais vivos Carne e preparados de carne Laticínios Peixes, crustáceos e moluscos Couros, peles e peles plumadas, não tratadas Matérias primas animais e vegetais Gorduras e óleos veg. e na. Proces.; ceras Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 32

Cereais, etc Intensivo em Trabalho Intensivo em Capital Cereais e preparados de cereais Alimentos para animais (exc. Cereais não moídos) Produtos e preparados comestíveis diversos Tabaco e manufaturas de tabaco Sementes e frutas oleoginosas Fibras têxteis (exc.lã e outras fibras sedadas) Gorduras e óleos animais Gorduras e óleos veg. estáveis, crus ou refin. Manuf. minerais não-metálicas, N.E.A Mobília e partes de mobília; camas, colchões Bens p/ viagens, sacolas de mão e similares Artigos de vestuário e assessórios de roupas Calçados Artigos manufaturados diversos, N.E.A Pacotes postais não classificados por gênero Couro, manuf. de couros, revestidos e N.E.A Manufaturas de borracha, N.E.A Fios têxteis, urdiduras, art. compostos, N.E.A Ferro e aço Manufaturas de metal, N.E.A Const. pré-fabric.; sanit., encanamento, aquec. Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 33

Maquinaria Maq. - Eletro-Eletrônico Maq. - Veículos Rodoviários Maq. - Outros de Transporte Maquinaria - Demais Química Maquinário e equip. para geração de energia Maquinário especializ. p/ indústrias específicas Maquinário para tratamento de metal Maquinário e equip. industrial, N.E.A Maquinário p/ escrit. e de proces. de inform. Telecomunicações, reprod. e registro sonoro Maquinário elét., acessórios, N.E.A Veículos rodoviários (incl. veículos anfíbios) Outros equipamentos de transporte Instrumentos profis., cient. e de controle Aparato, equip. e asses. para fotografia Maquinário p/ escrit. e de proces. de inform. Telecomunicações, reprod. e registro sonoro Maquinário elét., acessórios, N.E.A Veículos rodoviários (incl. veículos anfíbios) Outros equipamentos de transporte Produtos químicos orgânicos Produtos químicos inorgânicos Pigmentos, tinturas e materias colorantes Produtos medicinais e farmacêuticos Óleos essenciais e resinóides, prod. de perfumaria Fertlizantes (que não os do grupo 272) Plásticos em estados primários Plásticos em estados não-primários Materias e produtos químicos, N.E.A Importações, Câmbio e Indústria: A Marcha da Desindustrialização no Brasil 34