4T18 Relações com INVESTIDORES D i v u l g a ç ã o d e R e s u l t a d o s
Perfil Corporativo Destaques Financeiros Banco diversificado, especializado em crédito para empresas e no segmento de varejo (Consignado e Veículos), com atuação relevante em operações de câmbio. Ampla gama de produtos e serviços Produtos de Crédito, Câmbio e Investimentos (Asset e Plataforma on-line) para Pessoa Física e Jurídica. 120 Postos de Atendimento 43 agências + 38 Lojas Daycred (Crédito Consignado) + 6 lojas próprias de câmbio + 33 postos Daypag (para despachantes e financiamento de multas ). Atuação Nacional Presença em 21 estados + 1 agência no exterior (Ilhas Cayman). 1.994 Colaboradores (Dez/2018) Reconhecimento No 4T18 o Banco recebeu o selo de Melhores Empresas para se Trabalhar. Este certificado reflete a qualidade do ambiente de trabalho e as boas práticas de gestão de pessoas do Banco. Lucro Líquido de R$ 159,9 milhões no 4T18, 17,7% inferior ao 3T18 e R$ 645,8 milhões em 2018, evolução de 23,8% sobre 2017. ROAE de 19,6% no trimestre e 20,2% em 12 meses. Margem Financeira Líquida (NIM) de 11,6 % a.a. em 2018. Carteira de Crédito Ampliada de R$ 19,7 bilhões, elevação de 12,3% no trimestre e incremento de 22,9% nos últimos 12 meses. Destaque para Crédito Empresas que encerrou 2018 com saldo de R$ 13,6 bilhões, aumento de 29,3% sobre 2017. O saldo da PDD*/ Carteira de Crédito foi de 5,1% em 2018, aumento de cobertura de 1,0 p.p. sobre o mesmo período de 2017. O saldo de provisão para devedores duvidosos dividido pela Carteira E-H, atingiu 104,5%. Se considerar provisão adicional o índice atingiu 122,9%. Melhora no índice de Créditos Vencidos há mais de 90 dias / Carteira de Crédito (inclusive parcelas vincendas) foi de 2,4% ante 2,9% do 4T17. Índice de Eficiência foi de 27,7%, 2,5 p.p. abaixo se comparado ao 3T18 e melhora de 3,2 p.p. no ano. Índice de Basileia III de 14,7%, mínimo exigido de 8,625% e Patrimônio Líquido de R$ 3.237,0 milhões. (*) Desconsiderando a provisão adicional de R$ 165,3 milhões. 2
Carteira de Crédito Ampliada atinge R$ 19,7 bilhões no 4T18. Var. % Var. % Carteira de Crédito Ampliada (R$ MM) 2014 2015 2016 2017 2018 3T18 4T18 12 meses trimestral Crédito Empresas 5.273,4 5.965,5 5.796,7 6.639,4 8.190,0 23,4% 7.504,9 8.190,0 9,1% Compra de Direitos Creditórios 1.781,5 1.346,5 1.875,1 2.478,1 3.199,0 29,1% 2.567,4 3.199,0 24,6% Leasing - 356,4 408,8 544,4 849,6 56,1% 760,0 849,6 11,8% Avais e Fianças Concedidos 407,0 395,3 548,9 870,8 1.383,8 58,9% 1.024,4 1.383,8 35,1% Total Crédito Empresas Ampliada 7.461,9 8.063,7 8.629,5 10.532,7 13.622,4 29,3% 11.856,7 13.622,4 14,9% Consignado 4.440,9 4.999,9 4.810,4 4.568,0 4.877,9 6,8% 4.618,0 4.877,9 5,6% Cartão Consignado - 136,6 268,8 315,6 392,6 24,4% 366,6 392,6 7,1% Total Crédito Consignado 4.440,9 5.136,5 5.079,2 4.883,6 5.270,5 7,9% 4.984,6 5.270,5 5,7% Total Crédito Veículos 876,7 859,1 644,1 578,1 767,1 32,7% 661,0 767,1 16,1% Total Crédito C.G.I. - 14,5 33,4 38,4 50,6 31,8% 46,0 50,6 10,0% Total Carteira de Crédito Ampliada 12.779,5 14.073,8 14.386,2 16.032,8 19.710,6 22,9% 17.548,3 19.710,6 12,3% Carteira de Crédito Ampliada R$ MM +22,9% 19.711 Distribuição da Carteira 3,9% 0,3% 12.780 14.074 14.386 16.033 26,7% 69,1% Empresas Consignado Veículos Outros 2014 2015 2016 2017 2018 3
Crédito Empresas: crescimento de 29,3% nos 12 meses. Destaques Foco em empresas com receita anual entre R$ 10 MM e R$ 300 MM 90% dos clientes ativos faturam menos que R$300 MM/ano 85% dos tickets são abaixo de R$ 500 mil 55% do saldo devedor são clientes que faturam até R$300MM/ano 94% dos clientes tem saldo devedor inferior a R$ 5MM Evolução do Crédito Empresas R$ MM +29,3% 13.622 10.533 7.462 8.064 8.630 2014 2015 2016 2017 2018 Garantias Distribuição Geográfica Operações a Vencer Recebíveis 2% 1% 3% Imóveis 6% 3% Invest. Financeiros 12% Equip. e Bens de Imp. 73% Veículos (frota) Prod. Agrícolas 3% 11% 14% 17% 55% Sudeste Sul Nordeste Centro-Oeste Norte 2% 16% 35% 47% Vencimento de 47% nos próximos 90 dias Outros Até 3 meses De 1 a 3 anos De 3 a 12 meses De 3 a 5 anos 4
Crédito Empresas: Pulverização da distribuição setorial Distribuição do Crédito (R$ MM) 4T18 Var. 4T17 Capital de Giro 4.930,7 24,4% Compra de Direitos Creditórios 3.199,0 29,1% Conta Garantida 1.749,9 18,9% Avais e Fianças Concedidos 1.383,8 58,9% Comércio Exterior 1.142,6 56,4% Leasing 849,6 56,1% BNDES 366,8-22,6% Total Crédito Empresas 13.622,4 29,3% Carteira Leasing Crescimento de 11,8% no 4T18 e de 56,1% em 12 meses. Market Share de 6,68% (data-base setembro/18 Fonte: Abel). Volume originado no trimestre foi de R$ 165,1 milhões, e no ano de 2018 foi de R$ 589,9 milhões. Total de Contratos registrados no 4T18 foi 483 e em 12 meses: 1.825. Prazo médio: 42 meses. 77% dos novos volumes originados em 2018 foram pelas agências. 99% dos novos volumes originados em 2018 estão classificados entre os ratings A-C. Pulverização Setorial Breakdown Crédito Empresas Concentração do Crédito 4T18 4T17 Indústria 46,8% 42,6% 3% Serviços 26,3% 27,5% Capital de Giro / Conta Garantida 100 maiores 18,3% Comércio 21,7% 25,9% 6% 10 Maiores Subsetores (*) 8% Compra de Direitos Creditórios 50 maiores 12,7% Transporte Rodoviário de Cargas 2,8% 3,1% Avais e Fianças Abate de Bovinos 2,7% 1,4% 10% 49% 20 maiores Comércio Exterior Indústria de derivados de petróleo 2,5% 2,6% 7,4% Holding 2,1% 2,0% 24% Leasing 10 maiores 4,7% Construção e Incorporação de Imóveis 1,8% 2,0% Comércio Atacadista de Gêneros Alimentícios e Cereais 1,7% 1,8% BNDES Indústria de autopeças e acessórios 1,5% 1,2% Maior cliente 0,8% Indústria de Malte 1,5% 0,6% Indústria de veículos e peças 1,3% 1,6% Usina de açúcar e álcool 1,3% 1,6% * % calculada sobre o total da carteira de empresas 5
Crédito Consignado: Saldo da carteira de R$ 5.270,5 milhões Destaques No 4T18 foram originados novos contratos no volume total de R$1,1 bilhão. Cartão Consignado: 392,6 milhões A produção de Forças Armadas atingiu 33,6% do total no trimestre. Quantidade de contratos na carteira 4T18: 1.072 mil Ticket médio: R$ 5,4 mil Duration da Carteira: 16 meses Taxa Média de Juros (ano): 27,5% 38 Lojas próprias-ifp: 11,0% de participação nas vendas no trimestre Originação de Refinanciamento (Refin): 38% Originação da Carteira R$ MM 747 349 398 820 852 362 458 329 373 894 431 523 521 708 1.139 13,5% 16,4% 8,3% Carteira Consignado R$ MM 3,8% 4.441 28,0% 30,0% 5.137 5.079 4.884 INSS Governos Forças Armadas Prefeituras Gov. Fed/SIAPE Outros 5.271 2014 2015 2016 2017 2018 Distribuição da Carteira de Consignado - % +7,9% 13,8% 14,8% Breakdown da Originação Carteira de Consignado - % 8,6% 2,1% 27,1% 33,6% Forças Armadas INSS Governos Prefeituras Gov. Fed./Siape Outros 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 Originação Líquida Refin. Total 6
Financiamento de Veículos Destaques Carteira Total Veículos R$ MM O volume de originação no 4T18 foi de R$ 117,4 milhões. Quantidade contratos na carteira 4T18: 98,6 mil Ticket Médio: R$ 7,0 mil com entrada mínima de 30% Duration da Carteira: 15 meses Taxa Média de Juros: 39,0% a.a. Idade média do veículo: 12 anos (81% leves; 19% pesados) 877 859 644 +32,7% 578 767 Foco no Sudeste Número de Correspondentes: 141 2014 2015 2016 2017 2018 Originação da Carteira de Veículos R$ MM Carteira de Crédito Veículos - Operações a Vencer 72 59 45 42 45 53 67 79 94 91 103 113 117 43% 4% 17% 36% Vencimento de 96% nos próximos 3 anos 4T15 1T16 2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 3T17 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 Até 3 meses De 3 a 12 meses De 1 a 3 anos De 3 a 5 anos 7
Foco no perfil e necessidades dos Clientes Ativos sob gestão: No 4T18 atingiu R$ 4,2 bilhões. Gestão de Fundos de Investimentos desenvolvidos de acordo com o perfil de cada cliente amparados por: A Asset gerencia 64 fundos: 34 Fundos Multimercado, 7 Fundos de Renda Fixa, 1 Fundo de Ações, 5 FIDC s, 12 Clubes de Investimentos, 1 Fundo Imobiliário, 3 Fundos de Participação e 1 Carteira Administrada. Receita bruta de R$ 3,2 MM no 4T18 com a gestão de fundos de investimento de R$ 10,6 MM em 2018. Equipe multidisciplinar Forte controle de riscos baseado na preservação de capital Relacionamentos de longo prazo Agilidade e objetividade na gestão Destaque para o fundo Daycoval Classic atingiu R$ 1,4 bilhão no 4T18. FI RF Crédito Privado que R$ 1,7 bi de serviços de Administração e Custódia. Ativos sob Gestão R$MM + 64,7% 4.218 1.696 1.974 1.713 2.561 2014 2015 2016 2017 2018 8
Plataforma online de investimento daycovalinveste.com.br Aplicação automática Daycoval lançou o serviço de aplicação automática aos clientes Investe, rentabilidade de 100% do CDI e liquidez diária. Ampla gama de produtos LCI, LCA, Letras Financeiras, CDB, Fundos e Crédito Automático. Assessoria O cliente tem acesso a um canal direto com especialistas em investimentos via fone, e-mail ou Whatsapp. Aplicativo Dayconnect Diversificação de portfolio Além dos produtos de emissão do Banco, disponibilizamos produtos de outras instituições. Crédito Automático Daycoval É um limite de crédito aprovado para quem possui investimentos em renda fixa no Investe. 9
6 Lojas próprias de Câmbio, 38 lojas IFP e 160 Correspondentes Cambiais Movimento transacionado de R$ 398,7 milhões no 4T18 MOEDA EM ESPÉCIE No Daycoval Câmbio disponibilizamos as principais moedas estrangeiras em circulação no mundo. CARTÕES DE VIAGEM CORPORATIVA CARTÕES EM MOEDA ESTRANGEIRA Disponível nas seguintes moedas: Dólar Americano Dólar Canadense Dólar Australiano Dólar Neozelandês Euro e Libra Esterlina MASTERCARD MULTI MOEDA CASHPASSPORT VISA TRAVEL MONEY portal.daycovalcambio.com.br 10
Outros Produtos e Serviços CGI - Crédito com Garantia de Imóvel www.daycovalcgi.com.br Rede de Atendimento Crédito Empresas No ano de 2018 abrimos quatro agências: Barra da Tijuca (RJ) Joinville (SC) Piracicaba (SP) São José dos Campos (SP) INTERNET BANKING ecode.daycoval.com.br EMPRÉSTIMOS E FINANCIAMENTO 38 lojas em todo país 11,0% de participação nas vendas 288 funcionários ARRECADAÇÃO 33 pontos de atendimento 1.420 mil guias arrecadadas 43 agências + 19 plataformas comerciais Equipe especializada de 325 colaboradores entre Diretores, Superintendentes, Gerentes Regionais, Gerentes Comercias e Assistentes, com profundo conhecimento de mercado. 11
Captação: crescimento de 19,2% em relação a 2017. Captação (R$ MM) 2014 2015 2016 2017 2018 Var. % 12 meses 3T18 4T18 Var. % trimestral Depósitos Totais 3.858,5 4.741,6 5.228,1 5.062,7 5.395,7 6,6% 5.027,4 5.395,7 7,3% Letras de Crédito (LCI + LCA) 683,2 942,4 957,1 989,3 1.437,7 45,3% 1.416,9 1.437,7 1,5% Depósitos Totais + LCI + LCA 4.541,7 5.684,0 6.185,2 6.052,0 6.833,4 12,9% 6.444,3 6.833,4 6,0% Letras Financeiras Subordinadas - - - - 147,3-10,5 147,3 n.a. Letras Financeiras 3.865,6 3.968,0 4.558,0 5.773,1 7.439,2 28,9% 6.525,4 7.439,2 14,0% Oferta Privada 2.951,9 3.363,4 3.748,3 5.316,2 6.913,8 30,1% 5.527,5 6.913,8 25,1% Oferta Pública 913,7 604,6 809,7 456,9 525,4 15,0% 997,9 525,4-47,3% Emissões Externas 3.215,2 3.071,8 1.685,8 1.688,4 1.898,0 12,4% 1.945,8 1.898,0 1,6% Obrigações por Empréstimos e Repasses 2.013,2 2.785,4 1.733,0 2.204,6 2.413,6 9,5% 2.376,2 2.413,6-2,5% Empréstimos no Exterior 1.680,4 2.520,1 1.403,7 1.732,6 2.047,0 18,1% 1.982,8 2.047,0 3,2% Repasses do País - Instituições Oficiais 332,8 265,3 329,3 472,0 366,6-22,3% 393,4 366,6-6,8% Total 13.635,7 15.509,2 14.162,0 15.718,1 18.731,5 19,2% 17.302,2 18.731,5 8,3% Captação R$ MM +19,2% 18.731 Agências de Classificação de Risco 15.509 15.718 13.636 14.162 40% 26% 37% 28% 32% 37% 36% 33% 44% 39% 20% 24% 12% 10% 11% 15% 17% 12% 14% 13% 2014 2015 2016 2017 2018 Global Longo Prazo Ba2 Nacional Longo Prazo Aa2.br Curto Prazo BR-1 Perspectiva Estável Out/18 Global Longo Prazo BB- Curto Prazo B Nacional Longo Prazo AA (bra) Curto Prazo F1+(bra) Perspectiva Estável Jun/18 Global Longo Prazo BB- Curto Prazo B Nacional Longo Prazo braa+ Curto Prazo bra-1+ Perspectiva Negativa Jan/19 BRMP 1 Baixo Risco Para Médio Prazo (Até 2 Anos) Muito Seguro Jan/19 Obrig. por Empr. e Rep. Depósitos Totais + LCA +LCI Emissões Externas Letras Financeiras 12
Ativos e Passivos por Vencimento GAP Positivo de 71 dias Carteira de Crédito - Operações a Vencer 7,2% 2,5% Captação - Operações a Vencer 3,0% 1,1% 22,8% 36,7% Vencimento de 68% nos próximos 12 meses 37,7% 30,1% Vencimento de 58% nos próximos 12 meses Caixa Livre R$ 3,4 bilhões 30,8% 28,1% Até 3 meses De 3 a 12 meses De 1 a 3 anos De 3 a 5 anos Acima de 5 anos Carteira de Crédito por segmento Prazo Médio a decorrer (1) (dias) Crédito Empresas 195 Comércio Exterior 86 Consignado 489 Veículos 459 CDC Lojista / Outros 1.223 Leasing 555 BNDES 403 Total Carteira de Crédito 308 (1) A partir de 30 de setembro de 2018 Até 3 meses De 3 a 12 meses De 1 a 3 anos De 3 a 5 anos Acima de 5 anos Captação Prazo Médio a decorrer (1) (dias) Depósitos a Prazo 168 Depósitos Interfinanceiros 219 Letras Financeiras 584 LCA (Letra de Crédito do Agronegócio) 157 LCI (Letra de Crédito Imobiliário) 208 Emissões Externas 78 Obrigações por Empréstimos e Repasses (2) 274 Leasing 193 BNDES 406 Total Captação 379 (1) A partir de 31 de dezembro de 2018; (2) Excluindo Avais e Fianças Prazo Médio Total Carteira de Crédito 308 Captação Prazo Médio Emissões Externas - Obrigações por Empréstimos e Repasses 415 Total Captação 445 * Excluindo os vencimentos: Bond e tranches das operações sindicalizadas do IFC e IIC. *Ativos e Passivos por Vencimento GAP Positivo de 137 dias 13
2T15 3T15 4T15 1T16 2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 3T17 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 2T15 3T15 4T15 1T16 2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 3T17 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 2T15 3T15 4T15 1T16 2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 3T17 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 2T15 3T15 4T15 1T16 2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 3T17 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 2T15 3T15 4T15 1T16 2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 3T17 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 Qualidade da Carteira de Crédito Provisão Total Saldo de Provisão e Provisão Constituída (% Carteira de Crédito) R$ MM 4,6 5,3 5,5 6,3 6,5 6,5 5,5 6,4 6,9 6,8 6,1 6,7 7,4 6,4 6,2 6,0 5,3 5,1 802 840 842 735 765 827 911 899 674 597 194 156 173 164 175 162 121 135 180 92 931 997 1.107 1.100 1.030 964 935 872 147 162 253 119 165 Considerando PDD Adicional Considerando PDD Adicional Saldo da Provisão Provisão Constituída Evolução PDD / Carteira por Segmento (%) Provisão Empresas (1) Provisão Consignado Provisão Veículos 6,0 7,1 7,2 8,9 8,9 8,8 6,4 8,0 8,4 8,3 7,1 7,1 7,9 1,2 6,3 5,8 1,1 1,0 6,7 5,2 4,8 2,2 2,3 2,4 2,6 2,7 2,8 3,3 3,5 4,1 4,0 4,0 6,0 6,1 6,1 5,7 0,4 0,6 0,5 5,7 5,2 5,5 08 09 10 11 11 11,4 11,6 11,2 10,6 9,4 8,9 08 9,2 9,1 1,4 1,5 8,3 1,2 7,8 7,6 7,1 PDD Adicional (1) Inclui compra de direitos creditórios e Leasing PDD Adicional PDD Adicional 14
Saldo de PDD/Carteira E-H (%) atingiu 104,5%. Despesa de Provisão por segmento (R$ MM) 699 554 165 45 49 157 227 253 162 147 119 165 8 11 143 14 8 352 33 11 14 258 129 22 13 13 63 106 22 77 79 80 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 2017 2018 Empresas Consignado Veículos+ CGI + Outros PDD Adicional (*) (*) Desconsidera PDD para Avais e Fianças. Créditos Recuperados (R$ MM) 60% 93% 25% 70% 230 42 39% 42% 81,2 17% 68,5 10,9 150 10,5 38 42,9 33,3 37,8 10,9 10,0 70,3 9,9 58,0 113 188 23,4 27,8 32,0 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 2017 2018 Considerando o saldo de PDD adicional de R$165,3 milhões no 4T18, o saldo da PDD/Carteira E-H foi de 122,9%. Carteira E-H (R$ MM) 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 Empresas 1 618,9 591,6 585,6 476,9 530,3 Leasing 9,3 9,3 9,5 10,3 11,3 Consignado 218,3 302,5 274,3 252,5 284,2 Veículos 53,7 51,9 52,5 53,7 52,6 Outros 2,9 2,9 3,5 14,3 16,3 Total 903,1 958,2 925,4 807,7 894,7 Saldo de PDD 2 930,5 997,1 963,8 871,7 934,6 Saldo PDD / Carteira E-H (%) 103,0% 104,1% 104,1% 107,9% 104,5% (1) Inclui Carteira E-H de compra de direitos creditórios. (2) Desconsidera a PDD adicional. Baixa para Prejuízo (R$ MM) 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 2017 2018 Empresas (68,5) (50,7) (98,8) (150,9) (53,0) (189,3) (353,8) Varejo (47,9) (44,6) (44,3) (45,6) (41,2) (199,0) (175,7) Total (116,4) (95,3) (143,1) (196,5) (94,2) (388,3) (529,5) Empresas Varejo % Créditos Recuperados (1) (1) Créditos recuperados sobre a baixa para prejuízo do ano anterior 15
4T15 1T16 2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 3T17 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 Indicadores de qualidade da carteira de crédito seguem em níveis adequados. Créditos Vencidos 2014 2015 2016 2017 2018 Créditos Vencidos há mais de 90 dias (R$ MM) 102,4 121,5 98,9 164,6 148,4 Créditos Vencidos há mais de 90 dias inclusive parcelas vincendas (R$ MM) 330,9 353,4 418,8 447,1 440,3 Saldo PDD / Créditos Vencidos há mais de 90 dias (%) 441,1% 605,1% 773,6% 565,3% 629,8% Saldo PDD / Créditos Vencidos há mais de 90 dias (%) inclusive parcelas vincendas 136,5% 208,0% 54,7% 208,1% 212,3% Vencidos> 90 dias/carteira de Crédito (%) 0,8% 0,9% 0,7% 1,1% 0,8% Vencidos> 90 dias/carteira de Crédito (%) inclusive parcelas vincendas 2,7% 2,7% 3,0% 2,9% 2,4% R$ MM Vencidos há mais de 90 dias Inclusive parcelas vincendas 353 417 617 526 4,9% 4,2% 419 580 527 511 4,5% 4,0% 3,8% 447 494 508 462 440 2,7% 3,4% 3,0% 2,9% 3,3% 3,4% 2,8% 2,4% Vencidos há mais de 90 dias Vencidos > 90 dias% Carteira de Crédito 16
EMPRESAS Vencidos há mais de 90 dias Vencidos há mais de 90 dias vincendas 182 174 169 163 114 112 107 87 92 100 93 74 41 1,0% 1,8% 2,6% 2,5% 0,5% 1,2% 1,2% 1,4% 1,8% 1,9% 1,1% 0,9% 0,8% 133 172 1,8% 2,7% 306 4,6% 222 3,3% 97 1,2% 227 205 196 174 180 152 157 127 2,8% 2,3% 2,5% 1,6% 1,9% 2,4% 1,5% 1,0% 4T15 1T16 2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 3T17 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 Vencidos há mais de 90 dias Vencidos > 90 dias% Carteira de Crédito 4T15 1T16 2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 3T17 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 Vencidos há mais de 90 dias Vencidos > 90 dias % Carteira de Crédito CONSIGNADO Vencidos há mais de 90 dias 47 50 45 45 45 41 40 40 36 22 25 29 30 0,4% 0,5% 0,6% 0,6% 0,7% 0,8% 0,9% 0,9% 0,9% 0,8% 0,8% 1,0% 0,8% Vencidos há mais de 90 dias vincendas 303 289 264 267 243 247 255 264 233 217 217 148 125 2,4% 2,6% 2,8% 4,2% 4,8% 6,1% 5,7% 5,3% 5,1% 5,4% 4,7% 5,1% 5,0% 4T15 1T16 2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 3T17 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 Vencidos há mais de 90 dias Vencidos > 90 dias% Carteira de Crédito VEÍCULOS Vencidos há mais de 90 dias 17 18 18 16 16 14 13 14 12 10 11 11 10 2,2% 2,4% 2,6% 2,5% 2,6% 2,5% 2,4% 2,1% 2,1% 1,7% 1,7% 1,6% 1,3% 4T15 1T16 2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 3T17 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 Vencidos há mais de 90 dias Vencidos > 90 dias% Carteira de Crédito Vencidos há mais de 90 dias vincendas 78 79 78 71 67 60 54 50 47 43 45 45 46 10,1% 10,8% 11,3% 11,2% 11,3% 10,8% 9,8% 9,0% 8,1% 7,3% 7,3% 6,8% 5,9% 4T15 1T16 2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 3T17 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 Vencidos há mais de 90 dias Vencidos > 90 dias% Carteira de Crédito 4T15 1T16 2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 3T17 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 Vencidos há mais de 90 dias Vencidos > 90 dias% Carteira de Crédito 17
Índice de Eficiência 28,7% em 2018. Índice de Eficiência (R$ MM) 2014 2015 2016 2017 2018 3T18 4T18 (+) Despesas de Pessoal + Administrativas + Comissões (663,7) (738,6) (750,6) (759,9) (836,5) (222,0) (214,8) (+) Depreciação e Amortização 6,6 6,8 4,3 5,5 10,3 2,6 2,6 Total de despesas (A) (657,1) (731,8) (746,3) (754,4) (826,2) (219,4) (212,2) (+) Resultado da Intermediação Financeira (-) PDD 1.392,3 1.729,7 1.239,7 2.031,5 2.446,3 620,1 631,1 (+) Receitas de Prestação de Serviços 103,4 109,7 101,7 134,3 176,6 43,4 56,8 (+) Receitas Compra de Direitos Creditórios 257,6 307,6 228,5 221,0 256,5 63,5 77,0 (+) Outros Ajustes - TVM - - - - (0,7) - - (+) Variação Cambial - - 625,2 (64,7) (0,4) (0,1) (0,1) Total (B) 1.753,3 2.147,0 2.195,1 2.451,5 2.878,3 726,9 764,8 Índice de Eficiência (A/B) (%) 37,5% 34,1% 34,0% 30,8% 28,7% 30,2% 27,7% Índice de Eficiência 37,5% 34,1% 34,0% 30,8% 28,7% 30,2% 27,7% 2014 2015 2016 2017 2018 3T18 4T18 18
NIM - AR de 13,2% no 4T18. Margem Financeira Líquida Ajustada Recorrente (NIM-AR) - (%) 2014 2015 2016 2017 2018 3T18 4T18 Resultado da Intermediação Financeira Ajustado (R$ MM) 1.649,8 2.037,3 2.093,4 2.232,2 2.702,4 683,5 708,0 Hedge MTM - Captações/Empréstimos no Exterior (R$ MM) (70,5) (76,7) 28,8 78,6 (0,3) 17,2 (6,9) Resultado da Intermediação Financeira Ajustado Recorrente (A) (R$ MM) 1.720,3 2.114,0 2.064,6 2.153,6 2.702,7 666,3 714,9 Ativos Remuneráveis Médios (R$ MM) 14.984,2 17.463,2 18.225,9 19.963,5 23.240,5 23.699,1 25.185,8 (-) Operações Compromissadas - recompras a liquidar - carteira de terceiros (R$ MM) (836,6) (751,3) (1.280,1) (1.523,2) (2.021,8) (1.981,9) (2.482,0) Ativos remuneráveis médios (B) (R$ MM) 14.147,6 16.711,9 16.945,8 18.440,3 21.218,7 21.717,2 22.703,8 Margem Financeira Líquida Ajustada Recorrente (NIM-AR) (%a.a.) (A/B) 12,2% 12,6% 12,2% 11,7% 12,7% 12,8% 13,2% Margem Financeira Líquida (NIM-AR) (1) 12,2% 12,6% 12,2% 11,7% 12,7% 12,8% 13,2% 2014 2015 2016 2017 2018 3T18 4T18 (1) Considera variação cambial sobre operações passivas, comércio exterior, receitas de compras de direitos creditórios e desconsidera operações compromissadas recompras a liquidar carteira de terceiros. 19
Índice de Basileia de 14,7% no 4T18. Índice de Basileia III (1) Patrimônio Líquido R$ MM 14,9% 16,1% 15,8% 15,0% 14,7% 3.009,0 3.127,5 3.196,6 3.344,1 3.237,0 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 (1) Índice de Basileia 3 de no mínimo 8,625% exigido pelo Banco Central. 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 Mutação do Patrimônio Líquido Dezembro 2018 R$ MM 3.009,0 361,5 645,8 (778,2) (1,1) 3.237,0 - Dez/17 Aumento de Capital Lucro Líquido JCP e Dividendos Ajustes ao valor de mercado - títulos e valores mobiliários e instrumentos financeiros derivativos Dez/18 20
Lucro Líquido de R$ 645,8 milhões e ROAE de 20,2% em 2018. R$ MM Lucro Líquido 645,8 Indicadores Recorrentes (R$ MM) 2017 2018 3T18 4T18 Lucro Líquido 521,5 645,8 194,2 159,9 Provisão Adicional * - (105,6) (10,4) (5,2) 521,5 194,2 Hedge/MTM 43,2 (0,2) 9,5 (3,8) 278,1 432,0 406,9 159,9 Variação Cambial - Equivalência - Branch 1,6 22,0 5,8 (5,0) Lucro Líquido Recorrente 476,7 729,6 189,3 173,9 ROAE Recorrente (%) 16,8% 22,8% 23,0% 21,4% ROAA Recorrente (%) 2,1% 2,8% 2,9% 2,5% Índice de Eficiência Recorrente (%) 32,8% 28,7% 30,9% 27,5% 2014 2015 2016 2017 2018 3T18 4T18 (*) No 4T18 refere-se ao valor bruto de R$ 7,4 milhões para operações de crédito e de R$ 0,6 milhão para as operações de garantias prestadas. Retorno s/ PL Médio (ROAE) Retorno s/ Ativos Médios (ROAA) 11,2% 16,2% 14,8% 18,4% 20,2% 23,6% 19,6% 1,6% 2,1% 2,0% 2,3% 2,5% 2,9% 2,3% 2014 2015 2016 2017 2018 3T18 4T18 2014 2015 2016 2017 2018 3T18 4T18 21
Divulgação de Resultados 4T18 Relações com Investidores Ricardo Gelbaum ricardo.gelbaum@bancodaycoval.com.br +55 (11) 3138-1024 Erich Romani erich.romani@bancodaycoval.com.br +55 (11) 3138-1025 Claudine Wrobel claudine.wrobel@bancodaycoval.com.br +55 (11) 3138-0809 Este material pode incluir estimativas e declarações futuras. Essas estimativas e declarações futuras têm por embasamento, em grande parte, expectativas atuais e projeções sobre eventos futuros e tendências financeiras que afetam ou podem afetar os nossos negócios. Muitos fatores importantes podem afetar adversamente os resultados do Banco Daycoval tais como previstos em nossas estimativas e declarações futuras. Tais fatores incluem, entre outros, os seguintes: conjuntura econômica nacional e internacional, políticas fiscal, cambial e monetária, aumento da concorrência no setor de empréstimo para empresas, habilidade do Banco Daycoval em obter captação para suas operações e alterações nas normas do Banco Central. As palavras acredita, pode, poderá, visa, estima, continua, antecipa, pretende, espera e outras palavras similares têm por objetivo identificar estimativas e projeções. As considerações sobre estimativas e declarações futuras incluem informações atinentes a resultados e projeções, estratégia, posição concorrencial, ambiente do setor, oportunidades de crescimento, os efeitos de regulamentação futura e os efeitos da concorrência. Tais estimativas e projeções referem-se apenas à data em que foram expressas, sendo que não assumimos a obrigação de atualizar publicamente ou revisar quaisquer dessas estimativas em razão da ocorrência de nova informação, eventos futuros ou de quaisquer outros fatores. Em vista dos riscos e incertezas aqui descritos, as estimativas e declarações futuras constantes deste material podem não vir a se concretizar. Tendo em vista estas limitações, os acionistas e investidores não devem tomar quaisquer decisões com base nas estimativas, projeções e declarações futuras contidas neste material. 20