Câmara de Ativos. Bolsa de Mercadorias & Futuros. Roteiro de Testes Ambiente de Homologação. Participantes de perfil: PNA / MC VERSÃO VERSÃO 1.

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1 Bolsa de Mercadorias & Futuros Câmara de Ativos Roteiro de Testes Ambiente de Homologação Participantes de perfil: PNA / MC ÁREA VERSÃO VERSÃO 1.0 RESPONSÁVEL DCA - Sc

2 I. Introdução... 3 II. Modelo Operacional... 3 IV. Acessos... 9 V. Pré-requisitos para os testes VI. Volumetria Mínima de Testes VII. Roteiro para os testes VIII. Principais Consultas IX. Referências X. Habilitação /6/2007 Versão 1.0 Página 2

3 I. Introdução Este documento apresenta o planejamento para a realização de testes externos direcionados aos participantes da Câmara de Ativos credenciados nos seguintes perfis: PNA: Participante de Negociação de Ativos MC: Membro de Compensação A realização de testes no ambiente de homologação tem como objetivos principais: Treinar os participantes nas operações e interfaces disponíveis pelos sistemas da Câmara de Ativos e SISBEX, para adequada operacionalização posterior no ambiente de produção; e Permitir aos participantes a realização de testes relativos às necessárias implementações em seus sistemas. II. Modelo Operacional A Bolsa de Mercadorias & Futuros () desenvolveu a Câmara de Ativos, por intermédio da qual presta serviços de registro, compensação e liquidação de operações com títulos de renda fixa, de emissão pública ou de emissão por Instituições Financeiras. A Câmara de Ativos foi criada no contexto da reestruturação do Sistema de Pagamentos Brasileiro (SPB), que visava principalmente, entre outros objetivos, garantir maior agilidade e segurança para as transações interbancárias e reduzir o risco sistêmico do sistema financeiro. A reforma do SPB contemplou a criação do Sistema de Transferência de Reservas (STR), que entrou em funcionamento em 2002, permitindo a transferência e liquidação de reservas bancárias em tempo real. Como alternativa às operações realizadas em mercados não organizados (os chamados mercados de balcão ), a oferece aos participantes do mercado secundário de títulos o SISBEX, que é um moderno sistema eletrônico destinado à negociação e ao registro das operações com títulos públicos federais. Por meio do SISBEX, a instituição participante visualiza, em tempo real, todas as ofertas que estão sendo cursadas pelos participantes credenciados neste sistema. O depósito pelo participante de garantias perante a Câmara de Ativos gera limites multilaterais, que podem ser utilizados para a realização de operações com qualquer outro participante habilitado no SISBEX. A existência de limites multilaterais garante uma adequada formação de preços neste 18/6/2007 Versão 1.0 Página 3

4 mercado, equalizada pela oferta e demanda de operações neste sistema e pela transparência e confiabilidade das informações divulgadas. A Câmara de Ativos atua como contraparte central de todas as operações aceitas no SISBEX, assumindo o risco de falha no cumprimento das obrigações das instituições participantes e assegurando a liquidação de todas as operações realizadas ou registradas via SISBEX. A Câmara de Ativos efetua a liquidação das operações por meio da apuração do resultado líquido multilateral compensado de cada participante, efetuando a liquidação financeira e de títulos dentro de horários previamente estabelecidos pela Câmara e autorizados pelo Banco Central do Brasil. A liquidação realizada por intermédio da Câmara de Ativos envolve a transferência de recursos financeiros por meio do STR, e a transferência de ativos por meio do SELIC. Desta forma, a Câmara de Ativos oferece aos participantes do mercado secundário de títulos públicos federais a possibilidade de migração da negociação bilateral de mercado de balcão para uma plataforma eletrônica de negociação e registro, por meio de um ambiente neutro e transparente que garante melhores condições de negociação e de formação de preços. Além disso, a Câmara de Ativos oferece novos produtos e modalidades operacionais que possibilitam o desenvolvimento de novas estratégias de mercado para as instituições participantes. Podem ser credenciadas perante a Câmara de Ativos e SISBEX instituições com variados perfis de atuação, como bancos, corretoras, gestoras de ativos, distribuidoras de valores mobiliários, fundos de pensão, fundos de investimento e outros clientes institucionais participantes do mercado secundário de títulos públicos federais. As regras de credenciamento dos participantes nos diferentes perfis, de acordo com a caracterização do serviço prestado ou contratado pela instituição, são dispostas em regulamentos e Ofícios Circulares da. Atualmente, os participantes que negociam diretamente títulos públicos federais por meio do SISBEX são principalmente os bancos (tesouraria) e as corretoras. As instituições cadastradas na Câmara de Ativos com esse perfil são designadas Participantes de Negociação de Ativos (PNAs), e para efetuarem a adesão neste perfil devem ser detentores de título DO (Direito de Operar) da, conforme definido nos Estatutos Sociais da. Os PNAs são participantes habilitados a inserir e agredir as ofertas no SISBEX, realizadas em seu nome ou em nome de clientes (que podem ser clientes finais, gestores de fundos de investimento, fundos de pensão, ou inclusive outros PNAs). Veja os exemplos: 18/6/2007 Versão 1.0 Página 4

5 Exemplo 1 PNA Banco 1 insere oferta agride oferta PNA Banco 2 Exemplo 2 PNA Banco 3 envia ordem PNA Corretora 1 insere oferta agride oferta PNA Banco 2 Exemplo 3 PLM Gestor envia ordem PNA Corretora 2 insere oferta agride oferta PNA Banco 3 Para assegurar o fluxo de liquidação das operações realizadas pelos participantes PNAs, são cadastrados vínculos desta instituição com outros perfis perante a Câmara de Ativos, conforme as definições a seguir: Membro de Compensação (MC): podem ser cadastradas com este perfil as instituições detentoras de título DL (Direito de Liquidar) da, responsáveis perante a Câmara de Ativos pela liquidação física e financeira das operações realizadas pelos participantes por meio do SISBEX; Banco Liquidante (BL): são as instituições financeiras titulares de contas Reservas Bancárias no Banco Central do Brasil, responsáveis perante a Câmara de Ativos pela transferência dos recursos financeiros referentes às obrigações e direitos dos participantes MCs, no âmbito do STR; Custodiante (CST): podem ser custodiantes perante a Câmara de Ativos as instituições que mantém contas de custódia própria e de clientes no SELIC, que serão as responsáveis pela transferência de títulos decorrente das operações cursadas pelos PNAs via SISBEX, no âmbito do Selic; Mensageiro (MSG): é a instituição autorizada a transmitir e recepcionar mensagens pela Rede do Sistema Financeiro Nacional RSFN, por conta e ordem dos usuários de seus serviços. 18/6/2007 Versão 1.0 Página 5

6 Diagrama 1. Esquema simplificado dos perfis cadastrados na Câmara de Ativos e SISBEX III. MODALIDADES OPERACIONAIS E SERVIÇOS Já se encontram disponíveis aos participantes credenciados na Câmara de Ativos e SISBEX as seguintes modalidades de operações com títulos públicos federais: Operações Definitivas a vista e a termo: as operações definitivas de compra e venda de títulos públicos realizadas por meio do SISBEX e liquidadas pela Câmara de Ativos têm liquidação à vista ou a termo. Nas definitivas a vista, a liquidação dos negócios é efetuada na mesma data de sua realização no SISBEX. Nas operações definitivas a termo, os negócios são liquidados em data posterior, conforme combinado entre as partes, observando-se o limite máximo de 23 dias úteis entre a data de negociação e de liquidação. O que caracteriza a operação Definitiva é a transferência unilateral de títulos e de recursos financeiros entre as contrapartes da operação. 18/6/2007 Versão 1.0 Página 6

7 Operações Compromissadas Específicas: esta modalidade é típica do mercado de dinheiro. Os participantes negociam recursos financeiros, em valores múltiplos de um lote padrão, por determinado prazo e taxa acordados, recebendo como lastro um título público federal. Formalmente, são realizadas a compra e a venda de determinado título público (operação de ida), firmando-se entre as partes o compromisso de revenda e recompra do título (operação de volta) em data futura. Por tratar-se de operação de empréstimo de recursos financeiros, seu foco é a taxa negociada e a quantidade de recursos envolvida, embora o título a ser oferecido como lastro seja definido na negociação da operação. A operação de ida desta modalidade pode ter sua liquidação efetuada em tempo real (liquidação bruta), ou pode ter sua liquidação incorporada ao resultado líquido do participante, dentro da janela de liquidação da Câmara. Operações Compromissadas Genéricas: esta modalidade se assemelha às operações compromissadas específicas por serem operações de empréstimo de valor financeiro, atreladas ao compromisso de recompra e revenda em data futura, acordada na negociação. O que diferencia a Compromissada Genérica dos outros tipos de operações compromissadas é o fato de que, nesta modalidade, os títulos públicos utilizados como lastro da operação são especificados após a negociação, com base em um conjunto de títulos previamente definido por consenso de mercado, perfeitamente fungíveis para tal finalidade ( cesta de genéricos ). O participante tem a possibilidade de efetuar o lastreamento isolado de suas operações genéricas, após a realização das mesmas, indicando um ou mais títulos como lastro da mesma, ou, ainda, efetuar o lastreamento do resultado de todas as suas operações genéricas para liquidação na data, no caso de um resultado líquido tomador de recursos. Operações Compromissadas Dirigidas: esta modalidade distingue-se dos demais tipos de operações compromissadas quanto ao objeto da operação, que é, neste caso, o título. Negociase determinada quantidade de títulos, em volume múltiplo de lote padrão, com o compromisso de recompra e revenda estabelecido em data futura, à taxa que será dada em porcentagem da taxa SELIC observada no curso da operação. Este percentual é, normalmente, inferior à unidade. Logo, a diferença em relação à unidade constitui o prêmio que o participante poderá obter pelo empréstimo do título nessa modalidade, ao efetuar o financiamento de outros títulos em mercado, recebendo como remuneração a taxa Selic. A operação de ida desta modalidade pode ter sua liquidação efetuada em tempo real (liquidação bruta), ou pode ter sua liquidação incorporada ao resultado líquido do participante, dentro da janela de liquidação da Câmara. O empréstimo de títulos proporcionado por este tipo de operação é uma modalidade operacional já oferecida exclusivamente pela Câmara de Ativos da, e faz parte do SET - Serviço de Empréstimo de Títulos. 18/6/2007 Versão 1.0 Página 7

8 Migração de Operações Compromissadas: a migração é um serviço oferecido pela Câmara de Ativos que possibilita ao participante credenciado liquidar a venda ou compra (ida) de uma operação compromissada específica em um ambiente, que pode ser o Selic ou a Câmara de Ativos, e posteriormente liquidar a recompra ou revenda dessa operação (volta) no outro ambiente, na mesma data ou em data futura previamente acordada na negociação. Assim, por exemplo, uma operação compromissada específica de venda, cuja liquidação se deu no ambiente do Selic, pode ter sua recompra liquidada na Câmara de Ativos. Neste caso, o resultado da recompra entrará para a compensação multilateral da Câmara de Ativos, sendo incorporada ao resultado líquido do participante no dia. Associação à Liquidação de Leilão: por intermédio desse serviço a Câmara de Ativos oferece aos participantes a possibilidade de realizar a liquidação da compra de títulos adquiridos em leilão do Tesouro Nacional com a utilização de resultados financeiros líquidos a receber na Câmara, inclusive decorrentes de suas operações a serem liquidadas por intermédio da Câmara. Vinculação a Redesconto Intradia: o participante tem, neste serviço, a possibilidade de realizar a liquidação de operações de redesconto intradia, contratadas no Banco Central do Brasil, com a utilização de resultados líquidos a receber na Câmara, ou ainda a possibilidade de realizar a liquidação de dever de pagamento na Câmara com a utilização de direito em títulos na contratação de operação de redesconto intradia do Banco Central. Negociação e Registro com Múltiplas Pontas: serviços através dos quais o PNA pode: i) indicar, posteriormente ao fechamento da operação realizada no SISBEX, mais de um comitente para realizar a liquidação da mesma por meio da Câmara de Ativos; ii) indicar, no registro de intermediação da operação, múltiplas pontas para compradores e vendedores. Outros produtos e serviços são constantemente desenvolvidos pela Câmara de Ativos, buscando atender as necessidades das instituições participantes deste mercado e trazer segurança e agilidade para as operações e funcionalidades cursadas. 18/6/2007 Versão 1.0 Página 8

9 IV. Acessos Ao credenciar-se como participante da Câmara de Ativos, as instituições recebem acessos diferenciados de acordo com cada perfil credenciado: Acesso ao SISBEX, que é o sistema eletrônico de registro e negociação de operações com títulos públicos federais da ; Acesso a um conjunto de sistemas de consultas e comandos disponibilizados via web e integrados em tempo real ao SISBEX, denominados SERVIÇOS. Os participantes PNA recebem o acesso ao SISBEX e aos sistemas SERVIÇOS. Os participantes com perfil de MC recebem o acesso unicamente aos sistemas SERVIÇOS. O SISBEX é um conjunto de aplicativos que permite a negociação eletrônica e o registro de operações realizadas com títulos públicos federais. Os títulos podem ser negociados em diversas modalidades operacionais no SISBEX, como a compra e venda à vista, a compra e venda a termo, as operações compromissadas, operações de empréstimo e troca, assim como o registro de operações realizadas fora do sistema. As instituições credenciadas como PNA possuem acesso ao SISBEX por meio dos terminais fornecidos pela e instalados na instituição. As regras vigentes para o fornecimento de equipamentos da para as instituições participantes encontram-se dispostas em Ofícios Circulares da. Os logins e senhas de acesso ao SISBEX são fornecidos pelos técnicos da quando da instalação dos equipamentos na instituição. São três as estações de trabalho fornecidas, integral ou parcialmente, pela : uma delas acessa o SISBEX para o ambiente de homologação (testes), e as outras duas acessam o SISBEX no ambiente de produção. Uma delas é destinada exclusivamente para o módulo Monitor do SISBEX e a outra é destinada aos módulos Administrador e Negociador, para melhor performance. Segue breve descrição dos módulos do SISBEX que o participante PNA tem acesso: O Módulo ADMINISTRADOR, por meio do qual o participante pode configurar todos os aspectos relativos à segurança, envolvendo autorizações de acesso (permissões), credenciamento de operadores e outras funções que definem o perfil e/ou o funcionamento do sistema. É o módulo em que se parametrizam as atividades da instituição realizadas por meio do SISBEX (volumes, prazos, negócios, limites aos operadores, credenciamento e autorizações de PNA para a realização de ofertas com base em ordens telefônicas, etc.); 18/6/2007 Versão 1.0 Página 9

10 O Módulo MONITOR, por meio do qual as configurações do módulo NEGOCIADOR são carregadas e automaticamente atualizadas de forma remota. Por este motivo, recomendamos que o módulo MONITOR esteja constantemente ligado nos terminais instalados pela ; O Módulo NEGOCIADOR, que contém os aplicativos de negociação e registro. Esse módulo dispõe de diversas telas de consulta, bem como de funções de exportação de informações para arquivos que podem ser utilizados por outros sistemas das instituições participantes. A tela de negociação do SISBEX é dividida em rodas de negociação específicas, segregadas por tipo de ativo e por modalidade operacional. Por meio das rodas, os participantes visualizam as ofertas e negócios que estão sendo realizados com todos os participantes do mercado, bem como as características de cada operação, como preços, taxas, quantidades e prazos. Figura 1. Rodas de negociação do SISBEX Para adequado entendimento do SISBEX, recomendamos a leitura do Manual de Procedimentos do SISBEX e do Manual do Usuário do SISBEX, disponíveis em: / Ativos / s / Manuais. 18/6/2007 Versão 1.0 Página 10

11 Os participantes cadastrados com os perfis PNA e MC possuem acesso também a um conjunto de sistemas disponíveis via web e integrados em tempo real ao SISBEX, denominados SERVIÇOS. São sistemas organizados de acordo com suas funcionalidades, por meio dos quais o participante efetua todas as rotinas de middle e back office que permitem liquidar as operações cursadas no SISBEX. Para o ambiente de homologação (testes), os sistemas SERVIÇOS da Câmara de Ativos podem ser acessados a partir de um terminal conectado à rede, no endereço: Para este ambiente, os logins e as senhas de acesso aos sistemas SERVIÇOS são fornecidas pela por meio de encaminhado ao Diretor pela instituição. Figura 2. Tela de acesso aos sistemas SERVIÇOS ambiente de homologação Os participantes podem realizar suas atividades por meio das telas dos sistemas oferecidas pela Câmara ( SERVIÇOS) ou pela mensageria específica divulgada no Catálogo de Mensagens do SPB, que permitem a automatização dos processos. Para adequado entendimento dos procedimentos e regulamentos da Câmara de Ativos, recomendamos o conhecimento dos seguintes documentos, disponíveis no endereço / Ativos / s: Manual de Procedimentos da Câmara de Ativos Fase II Manual de Risco da Câmara de Ativos Fase II Regulamento da Câmara de Ativos Fase II 18/6/2007 Versão 1.0 Página 11

12 V. Pré-requisitos para os testes Aplicáveis ao Participante: 1. Envio de Ficha de Inscrição para os testes, contendo as informações cadastrais em conformidade ao registro dessas instituições nos órgãos reguladores; 2. Em caso de PNA, acompanhar o processo de instalação dos equipamentos da em sua instituição; 3. Comunicar o início do período de testes, e posteriormente o início das operações em ambiente de produção, às instituições prestadoras de serviços ao PNA e ao MC (Banco Liquidante e Custodiante); 4. Quando finalizada a instalação dos equipamentos da na instituição (no caso de PNA), conferir o recebimento das senhas de acesso ao SISBEX, fornecidas pelos técnicos da ao término da instalação. Testar o acesso e as senhas fornecidas; 5. Conferir o recebimento das senhas de acesso aos Sistemas as Câmara de Ativos ( SERVIÇOS), enviadas pela via ao Diretor pela instituição. Testar o acesso e as senhas enviadas; 6. Conhecimento prévio das informações contidas neste Roteiro de Testes, orientado aos participantes PNA e MC; 7. Conhecimento prévio da Grade de Horários vigente no ambiente de homologação da Câmara de Ativos, disponível para consulta em: / Ativos / s / Grande Horária; 8. Solicitar à Câmara um saldo inicial de títulos virtuais na conta própria do PNA, no ambiente de homologação, para que os testes possam ser iniciados; 9. É recomendável também que a instituição tenha conhecimento prévio dos seguintes manuais e regulamentos da Câmara de Ativos, para adequada operacionalização dos sistemas e comandos: Manual de Procedimentos da Câmara de Ativos Fase II Manual de Risco da Câmara de Ativos Fase II Regulamento da Câmara de Ativos Fase II Regulamento do SISBEX Todos esses documentos encontram-se disponíveis em: / Ativos 10. Após o cumprimento dos pré-requisitos, entrar em contato com a Câmara de Ativos para o início efetivo dos testes. 18/6/2007 Versão 1.0 Página 12

13 Aplicáveis à : 1. Direcionar os participantes para credenciamento no(s) perfil(is) adequado(s), de acordo com os dispostos nos Ofícios, Manuais e Regulamentos da ; 2. Executar o cadastro da instituição no ambiente de homologação da Câmara de Ativos com as informações enviadas por meio da Ficha de Inscrição; 3. Para o caso de PNA, solicitar a instalação dos equipamentos e da infraestrutura da necessários à operacionalização do participante; 4. Durante a instalação dos equipamentos, os técnicos da que estarão no local fornecerão as senhas e logins de acesso ao SISBEX, para o ambiente de homologação; 5. Após conclusão da instalação dos equipamentos, a enviará ao participante, via , as senhas e logins de acesso aos Sistemas da Câmara de Ativos ( SERVIÇOS) para o ambiente de homologação; 6. A equipe de Suporte e Certificação da Câmara de Ativos realizará o treinamento dos participantes via telefone, seguindo o presente roteiro de testes e os cenários propostos para habilitação de cada perfil. VI. Volumetria Mínima de Testes Para que possa futuramente operar no ambiente de produção de forma adequada, o Participante deverá efetuar um conjunto mínimo de atividades e operações no ambiente de homologação para ser considerado tecnicamente apto nos testes: Todos os Depósitos, Retiradas e Transferências necessárias para obter cenários; Realizar, no mínimo, 10 operações diárias (Ofertas em Rodas de Negociação ou Registro) que contemplem pelo menos duas operações de cada uma das modalidades em que a instituição pretenda ser homologada, durante pelo menos 10 dias úteis consecutivos; Efetuar as liquidações de suas obrigações e direitos (pagamento/recebimento de recursos financeiros, e entrega/recebimento de títulos). 18/6/2007 Versão 1.0 Página 13

14 VII. Roteiro para os testes 1. SENHAS e USUÁRIOS As senhas enviadas pela para acesso aos Sistemas da Câmara de Ativos ( SERVIÇOS) devem ser alteradas após o primeiro acesso, para maior segurança do participante. Além disso, é recomendável também que sejam criados novos perfis e autorizações de acesso aos operadores dos sistemas, uma vez que a senha máster é emitida em nome do Funcionário Privilegiado da instituição. Perfil: PNA / MC Sistema: Controle de Acesso ( SERVIÇOS) Procedimentos: Alterar as senhas após o primeiro login; Criar novos usuários para a instituição; Fornecer permissões de acesso aos usuários criados; Alterar a senha de um usuário criado. Instruções: Utilizar os procedimentos descritos neste item sempre que necessário. Por meio do sistema Controle de Acesso, o Funcionário Privilegiado da instituição pode realizar a inclusão, exclusão e manutenção dos perfis criados para o acesso aos sistemas SERVIÇOS. Após a primeira alteração de senhas, alterações adicionais podem ser feitas por meio de item específico no menu principal do SERVIÇOS. 2. DEPÓSITOS, RETIRADAS e TRANSFERÊNCIAS O sistema Gestão de Ativos (GA) tem por finalidade a manutenção e o controle dos saldos depositados nas contas dos participantes mantidas pela Câmara junto a instituições bancárias e ao Selic, assim como dos depósitos, das retiradas e transferências efetuadas nessas contas. Por meio de suas telas, arquivos ou mensagens, o sistema GA possibilita, em tempo real, a visualização segregada dos saldos conforme a finalidade sob a qual tenham sido efetuadas as correspondentes movimentações, assim como o acompanhamento dos depósitos, das retiradas, das transferências e das recomposições de garantias que ocorrem ao longo do dia. Perfil: PNA / MC. Sistema: Gestão de Ativos ( SERVIÇOS) ou Mensagens SPB. 18/6/2007 Versão 1.0 Página 14

15 Procedimentos: Efetuar depósito de Garantias em títulos/ valor financeiro; Efetuar retirada de Garantias em títulos/ valor financeiro; Efetuar depósito/ retirada de títulos para a finalidade Cobertura de Operações; Efetuar depósito/ retirada de títulos para a finalidade SET; Efetuar depósito de títulos para a finalidade Redesconto Liquidação; Efetuar depósito de títulos para a finalidade Leilão; Efetuar retirada de títulos da finalidade Redesconto Contratação; Efetuar a transferência de títulos entre contas da Câmara (Garantia / Depósito); Efetuar a transferência de títulos entre finalidades da mesma conta (Depósito); Efetuar cancelamento de depósito para finalidade Leilão; Efetuar cancelamento de depósito para finalidade Redesconto Liquidação; Efetuar cancelamento de retirada para finalidade Redesconto Contratação; Efetuar a recomposição de Garantias, quando solicitada pela Câmara de Ativos; Acompanhar o repasse de eventos efetuado pela Câmara de Ativos (cenário opcional). Volumetria: Efetuar pelo menos 1 ciclo completo das movimentações descritas nos procedimentos deste item. 3. REGISTRO E ORDENS DE OPERAÇÕES NO SISBEX Toda operação compensada e liquidada por intermédio da Câmara de Ativos é negociada ou registrada no SISBEX. Os participantes PNA podem realizar ofertas e registros de negócios no SISBEX para suas próprias carteiras ou para carteiras de terceiros, por meio de ordens eletrônicas ou telefônicas. Perfil: PNA. Sistema: SISBEX Procedimentos: O participante deve efetuar testes relativos à: Registros de operações; Realização de operações em rodas de negociação; Intermediações: 1. Em registro, para um ou múltiplos clientes; 2. Em roda de negociação mediante: a) Recebimento de ordens eletrônicas; 18/6/2007 Versão 1.0 Página 15

16 b) Recebimento de ordens telefônicas e execução com indicação imediata ou com indicação posterior, esta última para um ou múltiplos clientes. Realização de operações cobertas (com depósito prévio do título na conta de Depósito sob a finalidade de Cobertura de Operações ) e descobertas; Cancelamento de operações e de registros. Os testes mencionados acima devem ser realizados nas seguintes modalidades operacionais disponíveis por meio do SISBEX: Operações Definitivas à vista (D+0); Operações Definitivas a termo (D+N); Operações Compromissadas Específicas D0/D1; Operações Compromissadas Específicas D0/DN; Operações Compromissadas Específicas com Liquidação Bruta; Operações Compromissadas Dirigidas com Liquidação Bruta; Operações Compromissadas Dirigidas com Liquidação na Janela; Operações Compromissadas Genéricas; Migração de Operações Compromissadas. Volumetria: A volumetria mínima indicada é a realização de 10 operações diárias (com negociação em roda ou registro) que contemplem pelo menos duas operações de cada uma das modalidades em que a instituição pretenda ser homologada, envolvendo a diversificação dos procedimentos e modalidades indicados acima. 4. REALOCAÇÃO DE OPERAÇÕES Por meio da funcionalidade de realocação/indicação de operações, o participante PNA pode indicar à Câmara de Ativos outra instituição credenciada que será a responsável pela liquidação de determinada(s) operação(ões), no próprio dia de aceitação da operação, até horário previamente estabelecido pela Câmara. Perfil: PNA Sistema: Liquidação de Títulos Públicos ( SERVIÇOS) ou Mensageria SPB Procedimentos: PNA realoca operação de liquidação em D0 para outro PNA; PNA realoca operação de liquidação em DN para outro PNA; PNA realoca operação para um PLC; PNA aceita realocação solicitada por outro PNA; 18/6/2007 Versão 1.0 Página 16

17 PNA rejeita realocação solicitada por outro PNA. Volumetria: É desejável que o participante realize pelo menos 1 ciclo completo das realocações sugeridas acima. 5. ESPECIFICAÇÃO DE OPERAÇÕES Toda operação realizada ou registrada por meio do SISBEX e aceita pela Câmara de Ativos tem especificada, como conta de custódia no Selic que será utilizada para fins de liquidação, a conta-padrão indicada pelo participante no processo de cadastramento. O PNA pode alterar a conta de custódia no Selic a ser utilizada para fins de liquidação de suas operações, de compra e de venda. Para tanto, deve excluir a conta padrão especificada, e em seguida deve incluir a nova conta de custódia desejada para a finalidade. As operações Compromissadas Dirigidas com liquidação bruta e na janela são automaticamente especificadas pela Câmara de Ativos para a Conta de Depósito do participante, com a finalidade SET. Para as operações Compromissadas Dirigidas com liquidação na janela, caso não exista saldo do título na finalidade SET, a Câmara de Ativos especifica a operação automaticamente para a conta própria (padrão) do participante. As operações Compromissadas Específicas com liquidação bruta são automaticamente especificadas pela Câmara de Ativos para a Conta de Depósito do participante, com a finalidade Cobertura de Operações. Para as operações Compromissadas Genéricas, o PNA deve especificar os títulos utilizados como lastro da operação posteriormente à realização do negócio, dentro dos horários estabelecidos pela Câmara de Ativos. Perfil: PNA Sistema: Liquidação de Títulos Públicos ( SERVIÇOS) ou Mensageria SPB Procedimentos: Exclusão de conta padrão; Especificação de vendas cobertas para Conta de Depósito, finalidade Cobertura de Operações; Especificação de compras para Conta de Depósito, finalidade Cobertura de Operações; Especificação de vendas/compras para Conta de Garantia; Especificação parcial de lastro para compromissada genérica antes da compensação; Especificação total de lastro para compromissada genérica antes da compensação; Especificação de lastro para compromissada genérica após a compensação; Efetuar direcionamento de uma operação (cenário opcional). 18/6/2007 Versão 1.0 Página 17

18 Volumetria: É desejável que o participante PNA realize pelo menos 1 ciclo completo das especificações sugeridas acima. 6. LIQUIDAÇÃO DE OPERAÇÕES A Câmara de Ativos apura os saldos líquidos em títulos e em recursos financeiros de cada PNA por compensação multilateral de seus direitos e deveres, incluídas, além das movimentações em títulos e em recursos financeiros relativas às operações, outras movimentações, como as pertinentes a eventuais exigências de recomposição de garantias e a eventos de custódia associados aos títulos negociados. A Câmara informa os participantes de seus direitos e deveres, resultantes da compensação multilateral, para fins de liquidação, pelas telas dos sistemas SERVIÇOS ou via mensageria SPB. A liquidação dos direitos e deveres dos MCs deve ser processada pelo seu Banco Liquidante e pelo seu Custodiante, dentro dos horários previamente estabelecidos pela Câmara de Ativos. Perfil: Banco Liquidante (BL) e Custodiante (CST) Sistema: Mensageria SPB Procedimentos: Efetuar liquidação de posição líquida credora/ devedora em títulos; Efetuar liquidação de posição líquida credora/ devedora em valor financeiro; Efetuar pré-liquidação de posição líquida devedora em títulos, mediante depósito dos títulos e especificação das operações para a Conta de Depósito, finalidade 13 - cobertura de operações ; Efetuar pré-liquidação de posição líquida devedora em valor financeiro, mediante depósito dos recursos na Conta de Garantias, finalidade 1 (garantia de operações), e indicação de liquidação com garantias pelo sistema LTP (Liquidação de Títulos Públicos) ou Mensageria SPB. Volumetria: O participante PNA deve efetuar operações a fim de obter cenários que contemplem no mínimo 1 ciclo completo de todos as opções de liquidação indicadas acima. Os MCs que durante os testes em homologação não honrarem com as suas obrigações de liquidação serão declarados devedores operacionais e sofrerão todas as penalidades decorrentes desta declaração. 18/6/2007 Versão 1.0 Página 18

19 VIII. Principais Consultas A tabela abaixo indica as principais consultas disponíveis aos participantes de categoria PNA e MC por meio dos Sistemas da Câmara de Ativos ( SERVIÇOS): Descrição da consulta Funcionalidade correspondente Mensagem 1 Consulta de ativos permitidos na Câmara de Ativos / Sisbex Cadastro de Títulos > Consulta > Ativos Permitidos 2 Informações sobre os Preços de Referência dos títulos Cadastro de Títulos > Consulta > Preços de Títulos Públicos 3 Consulta situação de movimentações (depósitos, retiradas, transferências, etc) Gestão de Ativos > Movimentações de Ativos > Monitoração > Monitor Consulta Gestao Ativos 4 Consulta de saldos nas contas Garantia e Depósito Gestão de Ativos > Movimentações de Ativos > Consultas > Consulta Saldo Analítico por Participante LDL Consulta de recebimento de eventos (juros / resgate de títulos) Consulta de solicitação de recomposição de garantias 8 Consulta de lançamentos financeiros Gestão de Ativos > Movimentações de Ativos > Eventos > Consulta de eventos do participante Gestão de Ativos > Movimentações de Ativos > Recomposição de Garantias > Consulta Recomposição Garantias Câmara de Ativos > Controle de Lançamentos Financeiros > Informações para Participante BMA0101 LDL1001 BMA0101 BMA Consulta de operações realizadas no Sisbex Câmara de Ativos > Liquidação de Títulos Públicos > Consultas > Negócios BMA Consulta resultado de cobertura de operações Participante MC consulta resultado líquido de liquidação Câmara de Ativos > Liquidação de Títulos Públicos > Consultas > Saldos > Resultado Cobertura de Operações por Participante Câmara de Ativos > Liquidação de Títulos Públicos > Consultas > Saldos > Resultado Líquido por Membro de Compensação BMA Participante PNA consulta resultado líquido de liquidação Câmara de Ativos > Liquidação de Títulos Públicos > Consultas > Saldos > Resultado Líquido por Participante BMA Participante MC consulta resultado líquido de operações compromissadas genéricas Participante PNA consulta resultado líquido de operações compromissadas genéricas Consulta resultado de associação à leilão e redesconto Consulta situação de migração de retorno de operação compr. no SELIC Câmara de Ativos > Liquidação de Títulos Públicos > Consultas > Saldos > Resultado Líquido Genérica por MC Câmara de Ativos > Liquidação de Títulos Públicos > Consultas > Saldos > Resultado Líquido Genérica por Participante Câmara de Ativos > Liquidação de Títulos Públicos > Consultas > Saldos > Resultado Leilão e Redesconto por Participante Câmara de Ativos > Liquidação de Títulos Públicos > Consultas > Controle de Migação de Compr. > Consulta Migração de Compr. BMA0013 BMA0014 BMA0013 BMA0014 BMA Consulta de títulos e PUs aceitos para lastro Câmara de Ativos > Liquidação de Títulos Públicos > Parâmetros > Títulos aceitos para lastro > Consultar BMA Participante PNA consulta situações de realocações Câmara de Ativos > Liquidação de Títulos Públicos > Realocação/Indicação > Situação de Requisições BMA0025 BMA /6/2007 Versão 1.0 Página 19

20 Descrição da consulta Funcionalidade correspondente Mensagem 19 Consulta da utilização dos limites operacional, quantitativo e financeiro Administração de Riscos > Produção > Relatórios > Percentual Limites Utilizados BMA2001 BMA2003* BMA2004* 20 Consulta de limite quantitativo atribuído pela Câmara para cada título Administração de Riscos > Produção > Limites Quantitativos > Consulta > Limite Quantitativo BMA2004 (*) As mensagens BMA2003 e BMA2004 serão implantadas no próximo Catálogo de Mensagens do SPB. IX. Referências Este roteiro representa um resumo orientado para os testes externos com participantes das categorias PNA e MC. Este documento não substitui a leitura dos Manuais e Regulamentos da Câmara de Ativos, que fornecerão entendimento adequado e completo sobre as mensagens, os procedimentos e as regras que devem ser observadas pelos participantes para a adequada operacionalização via Câmara de Ativos e SISBEX. Todos os documentos necessários para entendimento, bem como fluxos operacionais que facilitem a operacionalização dos sistemas, estão disponíveis em: / Ativos X. Habilitação Após a realização com sucesso dos cenários de teste previstos neste Roteiro, a Câmara de Ativos enviará à instituição participante um indicando a conclusão do processo de testes. A instituição deverá também declarar-se apta para as operações no ambiente de produção, através do documento Declaração de Aptidão. Para o prosseguimento da habilitação da instituição no ambiente de produção, a instituição deverá enviar os documentos necessários para o Depto. de Cadastro da. A orientação sobre o preenchimento e entrega dos documentos pode ser feita com o Depto. de Cadastro da, por meio dos telefones (11) ou Após conferência e processamento da documentação pelo Depto. de Cadastro da, este emitirá os logins e senhas, de SISBEX e SERVIÇOS, que serão utilizados pela instituição no ambiente de produção da Câmara de Ativos. As senhas para o ambiente de produção serão remetidas por 18/6/2007 Versão 1.0 Página 20

21 carta lacrada para as instituições, que deverão ser retiradas diretamente na sede da ou serão enviadas via correio, conforme orientação do Depto. de Cadastro da. A Grade de Horários vigente para o ambiente de Produção da Câmara de Ativos está disponível para consulta em: / Ativos / s / Grande Horária. O acesso aos Sistemas da Câmara de Ativos ( SERVIÇOS), no ambiente de produção, deverá ser realizado por meio de link próprio na página web da : / SERVIÇOS WEB 18/6/2007 Versão 1.0 Página 21