Associação dos Analistas e Profissionais de Investimento do Mercado de Capitais Minas Gerais - APIMEC - MG Demonstrações Financeiras referentes aos exercícios findos em 31 de dezembro de 2008 e de 2007 e Parecer dos Auditores Independentes Deloitte Touche Tohmatsu Auditores Independentes
Deloitte Touche Tohmatsu Rua Paraíba, 1122 20º e 21º andares 30130-141 - Belo Horizonte - MG Brasil Tel: +55 (31) 3269-7400 Fax: +55 (31) 3269-7470 www.deloitte.com.br PARECER DOS AUDITORES INDEPENDENTES Aos Senhores Associados da Associação dos Analistas e Profissionais de Investimento do Mercado de Capitais Minas Gerais - APIMEC - MG Belo Horizonte - MG 1. Examinamos os balanços patrimoniais da Associação dos Analistas e Profissionais de Investimento do Mercado de Capitais Minas Gerais - APIMEC - MG, levantados em 31 de dezembro de 2008 e de 2007 e as respectivas demonstrações do superávit, das mutações do patrimônio social e dos fluxos de caixa correspondentes aos exercícios findos naquelas datas, elaborados sob a responsabilidade de sua Administração. Nossa responsabilidade é a de expressar uma opinião sobre essas demonstrações financeiras. 2. Nossos exames foram conduzidos de acordo com as normas de auditoria aplicáveis no Brasil e compreenderam: (a) o planejamento dos trabalhos, considerando a relevância dos saldos, o volume de transações e o sistema contábil e de controles internos da Entidade; (b) a constatação, com base em testes, das evidências e dos registros que suportam os valores e as informações contábeis divulgados; e (c) a avaliação das práticas e estimativas contábeis mais representativas adotadas pela administração da Entidade, bem como da apresentação das demonstrações financeiras tomadas em conjunto. 3. Em nossa opinião, as demonstrações financeiras referidas no parágrafo 1 representam adequadamente, em todos os aspectos relevantes, a posição patrimonial e financeira da Associação dos Analistas e Profissionais de Investimento do Mercado de Capitais Minas Gerais - APIMEC - MG em 31 de dezembro de 2008 e de 2007, o superávit de suas operações, as mutações de seu patrimônio social e os seus fluxos de caixa correspondentes aos exercícios findos naquelas datas, de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil. Belo Horizonte, 20 de março de 2009 DELOITTE TOUCHE TOHMATSU Auditores Independentes CRC-2SP 011.609/O-8 F/MG Walmir Bolgheroni Contador CRC-1SP 139.601/O-9 T/MG
ASSOCIAÇÃO DOS ANALISTAS E PROFISSIONAIS DE INVESTIMENTO DO MERCADO DE CAPITAIS MINAS GERAIS - APIMEC - MG BALANÇOS PATRIMONIAIS EM 31 DE DEZEMBRO DE 2008 E DE 2007 (Valores expressos em reais) A T I V O Nota explicativa 2008 2007 CIRCULANTE: Disponibilidades (3) 8.892 4.958 Aplicações financeiras (4) 560.788 479.215 Impostos a recuperar 68 69 Valores a receber (5) 5.746 25.000 Devedores Diversos 8.374 1.893 583.868 511.135 PERMANENTE: Imobilizado (6) 208.173 224.154 Total do ativo 792.041 735.289 P A S S I V O E P A T R I M Ô N I O S O C I A L Nota explicativa 2008 2007 CIRCULANTE: Provisão para férias e encargos 11.187 6.362 Obrigações tributárias e sociais 503 412 Obrigações Diversas 7 8 11.697 6.782 NÃO CIRCULANTE: Receita diferida 4.460 - PATRIMÔNIO SOCIAL: (7) Patrimônio social 728.507 660.869 Superávit acumulado 47.377 67.638 775.884 728.507 Total do passivo e patrimônio social 792.041 735.289 As notas explicativas anexas são parte integrante destas demonstrações financeiras. 2
ASSOCIAÇÃO DOS ANALISTAS E PROFISSIONAIS DE INVESTIMENTO DO MERCADO DE CAPITAIS MINAS GERAIS - APIMEC - MG DEMONSTRAÇÃO DO SUPERÁVIT PARA OS EXERCÍCIOS FINDOS EM 31 DE DEZEMBRO DE 2008 E DE 2007 (Valores expressos em reais) Nota explicativa 2008 2007 RECEITAS OPERACIONAIS: Contribuições de sócios 66.304 57.842 Contribuições para eventos, palestras e seminários e apresentação de empresas 355.519 351.643 Outras receitas operacionais 28.652 5.227 450.475 414.712 DESPESAS OPERACIONAIS: Gerais, administrativas e eventos (8) (433.966) (369.507) Impostos, taxas e contribuições (7.013) (7.645) Associação de classe (14.670) (13.500) Outras despesas operacionais - (1.829) (455.649) (392.481) RESULTADO OPERACIONAL ANTES DO RESULTADO FINANCEIRO (5.174) 22.231 RESULTADO FINANCEIRO Receitas financeiras 54.087 46.115 Despesas financeiras (1.536) (708) 52.551 45.407 Superávit do exercício 47.377 67.638 As notas explicativas anexas são parte integrante destas demonstrações financeiras. 3
ASSOCIAÇÃO DOS ANALISTAS E PROFISSIONAIS DE INVESTIMENTO DO MERCADO DE CAPITAIS MINAS GERAIS - APIMEC - MG DEMONSTRAÇÃO DAS MUTAÇÕES DO PATRIMÔNIO SOCIAL PARA OS EXERCÍCIOS FINDOS EM 31 DE DEZEMBRO DE 2008 E DE 2007 (Valores expressos em reais) Patrimônio social Superávit acumulado Total SALDOS EM 31 DE DEZEMBRO DE 2006 561.670 99.199 660.869 Incorporação do superávit do exercício anterior 99.199 (99.199) - Superávit do exercício - 67.638 67.638 SALDOS EM 31 DE DEZEMBRO DE 2007 660.869 67.638 728.507 Incorporação do superávit do exercício anterior 67.638 (67.638) - Superávit do exercício 47.377 47.377 SALDOS EM 31 DE DEZEMBRO DE 2008 728.507 47.377 775.884 As notas explicativas anexas são parte integrante destas demonstrações financeiras. 4
ASSOCIAÇÃO DOS ANALISTAS E PROFISSIONAIS DE INVESTIMENTO DO MERCADO DE CAPITAIS MINAS GERAIS - APIMEC - MG DEMONSTRAÇÃO DOS FLUXO DE CAIXA PARA OS EXERCÍCIOS FINDOS EM 31 DE DEZEMBRO DE 2008 E DE 2007 (Valores expressos em reais) 2008 2007 Atividade operacionais: Lucro líquido (1) 47.377 67.638 Ajustes para reconciliar o lucro líquido proveniente de atividades operacionais (2) Depreciações e amortizações 19.753 21.890 Baixa de imobilizado - 1.829 Lucro líquido ajustado (3) = (1+2) 67.130 91.357 Variação de ativos e obrigações (4) (59.424) (106.927) Redução (Aumento) em aplicações financeiras (81.573) (74.546) Redução (Aumento) em Impostos a recuperar 1 74 Redução (Aumento) em valores a receber 19.254 (20.300) Redução (Aumento) Devedores Diversos (6.481) (1.893) Aumento (Redução) em fornecedores - (10.607) Aumento (Redução) em obrigações tributárias e sociais 91 402 Aumento (Redução) em obrigações diversas (1) 8 Aumento (Redução) em obrigações com provisão para férias, 13º e encargos 4.825 (65) Aumento (Redução) em receita diferida 4.460 - Caixa líquido gerado pelas (consumido nas) atividades operacionais (3+4) 7.706 (15.570) Atividades de Investimento Aquisição de ativo imobilizado (3.772) (4.477) Caixa líquido consumido em atividades de investimento (3.772) (4.477) Aumento/(Redução) das disponibilidades 3.934 (20.047) Caixa início do exercício 4.958 25.005 Caixa no fim do exercício 8.892 4.958 Aumento/(Redução) das disponibilidades 3.934 (20.047) 5
ASSOCIAÇÃO DOS ANALISTAS E PROFISSIONAIS DE INVESTIMENTO DO MERCADO DE CAPITAIS MINAS GERAIS - APIMEC - MG NOTAS EXPLICATIVAS ÀS DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS EM 31 DE DEZEMBRO DE 2008 E DE 2007 (Valores expressos em reais) 1. CONTEXTO OPERACIONAL A Associação dos Analistas e Profissionais de Investimento do Mercado de Capitais Minas Gerais - APIMEC - MG ( APIMEC ou Entidade ) é uma associação civil com fins técnicos, culturais e sociais, não lucrativos e de prazo indeterminado, com personalidade de direito privado. A Entidade é regida pelas disposições legais, pelo seu estatuto social e pelos regulamentos e regimentos que sejam determinados por deliberação de seus associados. 2. APRESENTAÇÃO DAS DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS E PRINCIPAIS PRÁTICAS CONTÁBEIS 2.1 - Apresentação das demonstrações financeiras As demonstrações financeiras foram elaboradas de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil, observando-se as determinações da NBC T 10.19 - Entidades sem finalidades de lucros, do Conselho Federal de Contabilidade. Para fins de comparabilidade e em atendimento ao disposto na Lei 11.638/07, as despesas não operacionais em 31 de dezembro de 2007 foram reclassificadas para outras despesas operacionais. 2.2 - Principais Práticas Contábeis (a) Apuração do Resultado - As receitas operacionais auferidas pela Entidade são reconhecidas por competência, exceto as receitas decorrentes das contribuições dos associados que são reconhecidas quando recebidas. As despesas são reconhecidas pelo regime contábil de competência de exercícios. (b) Aplicações Financeiras - As aplicações em instrumentos financeiros são classificadas de acordo com a intenção de negociação. No caso da Entidade, são classificados como títulos mantidos até o vencimento: os títulos, exceto ações não resgatáveis, para os quais haja intenção, ou obrigatoriedade, e capacidade financeira de mantê-los em carteira até o vencimento, avaliados pelos custos de aquisição, acrescidos dos rendimentos incorridos, em contrapartida do resultado. (c) Demais Ativos Circulantes - São apresentados ao valor de realização incluindo, quando aplicável, os rendimentos e variações monetárias auferidos. 6
Associação dos Analistas e Profissionais de Investimento do Mercado de Capitais Minas Gerais - APIMEC - MG (d) Ativo Imobilizado - Os bens do ativo imobilizado são avaliados pelo custo incorrido na data de sua aquisição ou formação. A depreciação foi calculada pelo método linear, mediante aplicação de taxas compatíveis com a expectativa de vida útil dos bens, mencionadas na nota explicativa nº 6. (e) Passivos Circulantes - Estão demonstrados por valores conhecidos ou calculáveis, acrescidos, quando aplicável, dos correspondentes encargos. 3. DISPONIBILIDADES Referem-se a recursos mantidos em conta corrente bancária para aplicação nas atividades da Entidade. 4. APLICAÇÕES FINANCEIRAS Estão representadas por CDBs, classificados como títulos mantidos até o vencimento e com rendimento médio de 99% da variação do Certificado de Depósito Interbancário - CDI. Esses CDBs por serem atualizados pelo CDI possuem o valor de mercado igual ao de custo atualizado. 5. VALORES A RECEBER Refere-se a contas a receber a vencer de diversas apresentações realizadas no final do ano de 2008, os quais foram recebidos no primeiro bimestre de 2009. 6. IMOBILIZADO Taxa anual de depreciação 2008 2007 Imóvel e garagens 4% 172.056 172.056 Máquinas e móveis de escritório 10% a 20% 108.072 104.300 Gastos com instalações 10% 17.839 17.839 Benfeitorias 4% a 10% 42.313 42.313 340.280 336.508 Depreciação acumulada (132.107) (112.354) 208.173 224.154 7. PATRIMÔNIO SOCIAL O patrimônio da Entidade é constituído dos seus bens e direitos deles derivados, dos auxílios, subvenções, legados, contribuições de qualquer natureza e do superávit acumulado, sendo vedada a distribuição de lucros ou quaisquer participações nos resultados a seus associados e administradores. 7
Associação dos Analistas e Profissionais de Investimento do Mercado de Capitais Minas Gerais - APIMEC - MG Todo o patrimônio da APIMEC é integralmente utilizado e consumido na realização dos objetivos da Entidade. Em caso de dissolução da APIMEC, seu patrimônio não poderá ser partilhado entre os associados, sendo destinado conforme Assembléia Geral Extraordinária especificamente convocada para este fim, devendo necessariamente ser revertido em benefício de instituições técnicas, científicas, culturais ou congêneres, que sejam obrigatoriamente entidades reconhecidas como de utilidade pública ou de fins filantrópicos. A cada associado, efetivo e remido, caberá 1 (um) voto nas deliberações da Assembléia Geral. 8. DESPESAS GERAIS, ADMINISTRATIVAS E EVENTOS 2008 2007 Serviços de terceiros - pessoa jurídica (34.180) (21.418) Serviços de terceiros - pessoa física (14.605) (22.825) Ordenados e gratificações (1) (78.355) (69.073) Férias, décimo terceiro e encargos (54.688) (46.934) Despesas com cursos promovidos (45.678) (26.525) Despesas com recepções (2) (65.671) (63.778) Condomínio (7.445) (7.435) Comunicações (13.545) (14.897) Depreciação e amortização (19.753) (21.890) Despesas de viagem (23.366) (13.040) Impressos e material de consumo (7.980) (6.849) Vale transporte e vale refeição (18.963) (16.144) Despesas com Home Page - Internet (4.079) (3.277) Lanches e refeições (9.258) (6.632) Outras despesas (36.400) (28.790) (433.966) (369.507) (1) O aumento da conta de ordenados e gratificações ocorreu principalmente devido à admissão de novo funcionário no início do exercício de 2008. (2) Referem-se a despesas com eventos e recepções realizados pela APIMEC. As despesas mais relevantes são aluguéis de espaços e equipamentos de multimídia, gastos com buffets de alimentação e outros. 9. SEGUROS É política da Entidade manter cobertura de seguros contra incêndio, perdas, danos elétricos, raios e outros para o imóvel. Em 31 de dezembro de 2008, a cobertura do imóvel era de aproximadamente R$250.000, sendo a apólice vincenda em julho de 2009. 8
Associação dos Analistas e Profissionais de Investimento do Mercado de Capitais Minas Gerais - APIMEC - MG 10. APLICAÇÃO DA LEI Nº 11.638/07 E MP 449/08 Em 28 de dezembro de 2007, foi promulgada a Lei nº 11.638/07, complementada pela MP 449/08, que alteram, revogam e introduzem novos dispositivos à Lei das Sociedades por Ações, notadamente em relação ao capítulo XV, sobre matéria contábil, que entrou em vigor a partir do exercício que se iniciou em 1º de janeiro de 2008. Essa Lei teve, principalmente, o objetivo de atualizar a legislação societária brasileira para possibilitar o processo de convergência das práticas contábeis adotadas no Brasil com aquelas constantes das normas internacionais de contabilidade e permitir que novas normas e procedimentos contábeis sejam expedidas pela Comissão de Valores Mobiliários, pelo Banco Central do Brasil e demais órgãos reguladores brasileiros, em consonância com os padrões internacionais de contabilidade. Alterações aplicadas nas demonstrações financeiras encerradas em 31 de dezembro de 2008: Substituição da Demonstração das Origens e Aplicações de Recursos pela Demonstração dos Fluxos de Caixa. 9
Associação dos Analistas e Profissionais de Investimento do Mercado de Capitais Minas Gerais - APIMEC - MG Paulo Ângelo Carvalho de Souza Presidente Marta Luiza Fonseca Teixeira Pessanha Contadora Responsável CRC-MG nº 34.781 10