REGRAS E PARÂMETROS DE ATUAÇÃO DA INTER DISTRIBUIDORA DE TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS

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1 REGRAS E PARÂMETROS DE ATUAÇÃO DA INTER DISTRIBUIDORA DE TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS 1. Objetivo Estabelecer as regras e parâmetros de atuação relativos aos procedimentos adotados pela Inter Distribuidora de Títulos e Valores Mobiliários Ltda. ( Inter DTVM ) no que se referem a: i. cadastro, ii. tipos e formas de ordens aceitas, iii. horário de recebimento e prazo de validade de ordens, iv. política de operações de pessoas vinculadas e de carteira própria, v. procedimentos de recusa e de cancelamento das Ordens, vi. registro e execução de ordens, vii. distribuição dos negócios, viii. liquidação das operações, ix. controle de risco, x. custódia de ativos, xi. sistema de gravação de ordens, xii. forma de comunicação aos clientes das alterações nestas regras, xiii. canal de relacionamento e xiv. regras específicas para realização de operações disponibilizando acesso aos clientes através de Direct Market Access (DMA). As presentes regras são parte integrante do contrato de prestação de serviços firmado com o Cliente. 2. Base Legal I. Instrução CVM 505 de ; II. Instrução CVM 301 de ; III. Instrução CVM 539 de ; IV. Ofício Circular BM&FBovespa 053/2012-DP; V. Ofício Circular BM&FBovespa 048/2017-DP; e VI. Roteiro Básico Programa de Qualificação Operacional 3. Abrangência Aplica-se a todos os colaboradores da Inter DTVM e a todos os seus clientes, independente da capacidade de investimento, e para suas aplicações em todos os produtos. 4. Responsabilidades da Distribuidora 4.1. Observar o Princípio da Probidade na condução de suas atividades; 4.2. Zelar pela integridade do mercado, inclusive quanto à seleção de clientes e à exigência de garantias; 4.3. Prezar pela capacitação para desempenho das atividades desempenhadas; 4.4. Agir com diligência e lealdade em relação aos clientes, sobretudo no cumprimento de ordens e na especificação de comitentes; 4.5. Agir com diligência no controle das posições dos clientes na custódia, com a conciliação periódica entre: As ordens executadas; Posições constantes em extratos e demonstrativos de movimentação fornecidos pela entidade prestadora de serviços de custódia; e Posições fornecidas pelas entidades de compensação e de liquidação Manter registro de conta corrente de todas as movimentações financeiras de seus clientes; 1 de 13

2 4.7. Obter e apresentar a seus clientes informações necessárias ao cumprimento de ordens; 4.8. Adotar providências para identificar e evitar a realização de operações em situação de conflito de interesses e assegurar tratamento equitativo entre seus clientes; 4.9. Suprir seus clientes com as informações sobre os produtos oferecidos e seus riscos; Suprir os clientes, em tempo hábil, com as informações e documentos relativos aos negócios realizados; Suprir os clientes com informações referentes aos mecanismos de ressarcimento de prejuízos estabelecidos pelas entidades administradoras de mercado organizado, se for o caso; Diferenciar nas notas de corretagem, faturas e avisos de lançamento enviados aos clientes, os valores decorrentes de corretagem daqueles relativos a outros serviços prestados pela Inter DTVM e das taxas e emolumentos cobrados pelas entidades administradoras de mercado organizado ou por outros terceiros, se for o caso; Informar à CVM sempre que verifique a ocorrência ou indícios de violação da legislação que incumba à CVM fiscalizar, no prazo máximo de 5 (cinco) dias úteis da ocorrência ou identificação. 5. Cadastro 5.1. Para se tornar cliente da Inter DTVM, o cliente deve necessariamente ser cliente do Banco Inter S.A., mediante preenchimento de todas as informações constantes nos formulários Proposta de Abertura de Conta Corrente Digital Pessoa Física e Pessoa Jurídica ( Ficha Cadastral ) disponibilizados no website e/ou aplicativo do Banco Inter S.A Para iniciar suas operações, o cliente deverá ter seu perfil de investidor identificado por meio do preenchimento do questionário de avaliação ( Teste de Análise do Perfil do Investidor ), na rede mundial de computadores em ambiente seguro com acesso através de senha pessoal O cliente deve também firmar Contrato de Intermediação e Subcustódia junto à IDTVM mediante assinatura do Termo de Adesão ao Contrato de Intermediação e Subcustódia ( Termo de Adesão ), na rede mundial de computadores em ambiente seguro com acesso através de senha pessoal A Ficha Cadastral, o Teste de Análise do Perfil do Investidor e Termo de Adesão têm validade regulamentar de 24 (vinte e quatro) meses após a sua efetivação, conforme previsto nas Instruções CVM 301/99 e 539/13, e alterações posteriores, cabendo ao Cliente a sua atualização sempre e quando houver alteração relevante, mesmo dentro do prazo de validade, ou a sua renovação decorrido o prazo supramencionado, fornecendo todas as informações e documentos solicitados, se for o caso A atualização cadastral não atendida no prazo estabelecido pela Inter DTVM ensejará a possibilidade do bloqueio imediato da conta do Cliente para fins de negociação, até que ocorra a efetiva regularização do cadastro, sem necessidade de prévio aviso ao Cliente. Nota 1: As Regras e Parâmetros são parte integrante do cadastro na Inter DTVM e/ou do Contrato de Intermediação e Subcustódia assinado com o Cliente. Nota 2: É proibida a aceitação de qualquer tipo de aporte ou investimento por parte de Cliente que não tenha seu cadastro aprovado para operação com a IDTVM. Somente operações entre contas próprias CETIP ou SELIC podem ser efetuadas sem cadastro na IDTVM. 2 de 13

3 6. Regras quanto ao Recebimento de Ordens 6.1. Para efeito destas Regras e Parâmetros e da Instrução CVM n.º 505/11, define-se por Ordem o ato pelo qual o Cliente determina à IDTVM a compra ou venda de títulos, valores mobiliários, ativos ou ainda direitos ou registro de operações em seu nome e nas condições que especificar Tipos de Ordens Aceitas: A Inter DTVM aceitará, ao seu exclusivo critério, os seguintes tipos de Ordens para operações nos mercados disponibilizados pela BM&FBovespa e mercados de balcão organizado, desde que o Cliente ordenante atenda às demais condições estabelecidas neste documento e no Contrato de Intermediação e Subcustódia: Ordem a Mercado é aquela pela qual o Cliente especifica somente a quantidade e as características dos títulos, valores mobiliários, ativos ou direitos a serem comprados ou vendidos, devendo ser executada a partir do momento em que for recebida pela IDTVM; Ordem Administrada é aquela que o Cliente especifica somente a quantidade e as características dos títulos, valores mobiliários, ativos ou direitos a serem comprados ou vendidos, ficando a execução a critério da Inter DTVM.; Ordem Discricionária é aquela dada por administrador de carteira ou por quem representa mais de um Cliente, cabendo ao ordenante estabelecer as condições em que a Ordem deve ser executada. Após sua execução, o ordenante indicará o(s) nome(s) do(s) comitente(s) a ser(em) especificado(s), a quantidade de títulos, valores mobiliários, ativos ou direitos a ser atribuída a cada um deles e o respectivo preço Ordem Limitada é aquela que deve ser executada somente a preço igual, ou melhor, do que o especificado pelo comitente/ordenante; Ordem de Financiamento é aquela constituída por uma Ordem de compra ou venda de títulos, valores mobiliários, ativos ou direitos em determinado(s) mercado(s) administrado(s) pela BM&FBovespa e, simultaneamente, a venda ou compra dos mesmos títulos, valores mobiliários, ativos ou direitos no mesmo ou em outro mercado, também administrado pela BM&FBovespa; Ordem Casada é aquela cuja execução está vinculada à execução de outra Ordem do Cliente, podendo ser com ou sem limite de preço; Ordem Stop é aquela que especifica o preço do título, valor mobiliário, ativo ou direito a partir do qual a Ordem deverá ser executada; Ordem Monitorada é aquela em que o Cliente, nas operações realizadas nos mercados administrados pela BM&FBovespa, em tempo real, decide e determina à IDTVM as condições de execução Caso o Cliente não especifique o tipo de Ordem relativo à operação que deseja executar, a Inter DTVM poderá escolher o tipo de Ordem que, a seu exclusivo critério, melhor atenda às instruções recebidas do Cliente e nas melhores condições que o mercado permita A Inter DTVM poderá receber as ordens para operações nos mercados à vista, de opções, a termo, futuros, de SWAP, aluguel de ações e de renda fixa, desde que o cliente atenda às demais condições estabelecidas neste documento A Inter DTVM manterá arquivadas as notas de negociação relativas aos negócios previamente realizados e levados a registro no sistema da B3, para efeito de suprir o registro de ordens, aos quais serão disponibilizadas para a B3 e/ou CVM sempre que solicitado. 3 de 13

4 7. Formas Aceitas de Emissão/Transmissão de Ordens 7.1. A emissão de ordens será efetuada verbalmente, através de ligação gravada, ou por escrito Com relação às ordens por escrito, a Inter DTVM aceitará as Ordens transmitidas por correio eletrônico ou eletronicamente, desde que por meio de sistema fornecido ou colocado à disposição pela Inter DTVM A Inter DTVM somente poderá receber ordens emitidas pelo cliente ou por seus representantes ou procuradores devidamente cadastrados No caso de ordens emitidas por procurador, caberá ao cliente apresentar o respectivo instrumento de procuração à Inter DTVM, conforme solicitado nos formulários de cadastro de clientes, cabendo, ainda, ao cliente, informar sobre a eventual revogação da procuração; e 7.5. As ordens enviadas por meio de plataforma eletrônica (home broker) disponibilizada pela Inter DTVM são controladas por login, senha e demais procedimentos e/ou dados de acesso à plataforma, que são pessoais e intransferíveis, devendo o cliente ser integralmente responsável por qualquer uso ou ordem efetuada em seu nome sob essa forma de acesso, incluindo os casos de prejuízos, deixando a IDTVM indene e a salvo de quaisquer demandas ou reclamações. 8. Horário para Recebimento de Ordens 8.1. As ordens serão recebidas na Inter DTVM de acordo com os critérios estabelecidos pela instituição e respeitando os horários dos mercados organizados; 8.2. As Ordens recebidas fora do horário de funcionamento de mercado somente terão validade para a sessão de negociação seguinte; 8.3. As Ordens transmitidas por meios eletrônicos poderão ser transmitidas a qualquer dia e hora e ficará gravada nos sistemas da Inter DTVM e/ou corretora contratada até ser encaminhada à B3, o que ocorrerá na abertura do mercado; 8.4. Ordens transmitidas durante o horário de negociação estabelecido pela BM&FBovespa, bem como pelos Mercados de Balcão Organizados, serão encaminhadas para execução na sessão de negociação do mesmo dia. Ordens transmitidas fora do horário supra e em dias que não há negociação regular de mercado, ficarão gravadas nos sistemas da Inter DTVM e/ou na Corretora Contratada e serão encaminhadas para execução, somente na sessão de negociação seguinte; 8.5. Ordens agendadas ou com data de validade posterior à data do envio permanecerão válidas nos dias subsequentes até a total execução, cancelamento pelo cliente ou vencimento; e 8.6. Em razão dos riscos inerentes aos sistemas de comunicação, a Inter DTVM não poderá ser responsabilizada por problemas de transmissão de ordens por meio da rede mundial de computadores ou sistemas e plataformas eletrônicas, incluindo, mas não se limitando às falhas da rede causadas por casos fortuitos, força maior, problemas de compatibilidade ou vícios em produtos ou serviços prestados por terceiros, problemas relativos à tecnologia empregada que não eram previsíveis, lentidão do sistema, diferença de horários entre a transmissão e a recepção de Ordens, que retarde ou impeça o encaminhamento à sessão de negociação. 4 de 13

5 9. Prazo de Validade das Ordens 9.1. As ordens terão validade somente para o dia quando de sua emissão/transmissão ou pelo prazo de validade definido pelo cliente quando de sua emissão. As ordens não cumpridas serão canceladas automaticamente; e 9.2. Serão consideradas válidas todas e quaisquer ordens emitidas e não canceladas. Desta forma, cabe ao cliente cuidar para que não haja duplicidade nas mesmas. 10. Procedimentos para Aceitação e Recusa de Ordens A Inter DTVM, a seu exclusivo critério, deve condicionar a aceitação das Ordens ao cumprimento das seguintes exigências: Prévio depósito dos títulos a serem vendidos ou, no caso de compra ou de movimentações que venham a gerar obrigações respeitar o limite operacional concedido, prévio depósito do valor correspondente à operação e/ou concessão de garantias, conforme definido no instrumento normativo de Concessão de Limites e Gestão de Riscos; Depósitos adicionais de garantias, a qualquer tempo, nas operações realizadas nos mercados de liquidação futura Ainda que atendidas as exigências acima, a Inter DTVM pode recusar-se a receber qualquer ordem, a seu exclusivo critério, e sempre que verificar a prática de atos ilícitos ou a existência de irregularidades, notadamente voltados à criação de condições artificiais de preços, ofertas ou demandas no mercado, manipulação de preços, operações fraudulentas, usa de práticas não equitativas e/ou incapacidade financeira do Cliente A Inter DTVM recusará ordens de operações de clientes que se encontrem, independentemente do motivo, impedidos de operar no mercado de valores mobiliários ou se recusem a assinar o Termo de Desenquadramento, caso estejam em desacordo com o perfil apurado A Inter DTVM segue, a seu exclusivo critério, e de acordo com regras pré-estabelecidas, limites operacionais e/ou mecanismos que visem a limitar riscos a seu Cliente, em decorrência da variação de cotação e condições excepcionais de mercado, podendo recusar-se a receber ordens Caso o Cliente insista em realizar a operação, mesmo alertado dos riscos inerentes à mesma, deverá assinar Termo de Ciência de Desenquadramento de Perfil do Investidor isentando a Inter DTVM dos prejuízos e responsabilidades que eventualmente venham a incorrer desse desenquadramento A Inter DTVM pode, a seu exclusivo critério, recusar Ordens de seus Clientes, no todo ou em parte, mediante comunicação imediata ao Cliente, não sendo obrigada a revelar as razões da recusa Quando a Ordem for transmitida por escrito, a Inter DTVM formalizará a eventual recusa também por escrito. 11. Registro de Ordens Todas as ordens recebidas são registradas em sistema operacional da Inter DTVM As ordens enviadas por meio de sistema eletrônico de negociação disponibilizado pela Inter DTVM serão consideradas aceitas somente após o momento de sua efetiva recepção pelos 5 de 13

6 sistemas disponibilizados pelas entidades administradoras de mercado, e retorno, também via sistema, da informação do aceite A Inter DTVM mantém o registro de Ordens contendo, no mínimo, as seguintes informações: ou nome de identificação do Cliente; Data e horário de recepção da Ordem; Prazo de validade da Ordem; Numeração sequencial e cronológica da Ordem; Descrição do Ativo objeto da Ordem, com o código de negociação, a quantidade e o preço; Indicação de operação de pessoa vinculada ou de carteira própria; Natureza da Ordem (compra ou venda; tipo de mercado: à vista, a termo, opções, futuro, swap e renda fixa; repasse ou operações de Participantes com liquidação direta, ou participantes de liquidação); Tipo da Ordem (administrada, casada, discricionária, limitada, a mercado, monitorada, de financiamento e stop); Identificação do emissor da Ordem; Identificação do número da operação na B3; Identificação do Operador de Sistema Eletrônico de Negociação; Indicação do status da Ordem recebida (executada, não executada ou cancelada). 12. Cancelamento de Ordens Toda e qualquer ordem, enquanto não executada, poderá ser cancelada por iniciativa do próprio Cliente, seu representante e/ou procurador, ou por iniciativa da Inter DTVM quando: A operação ou circunstâncias e os dados disponíveis apontarem risco de inadimplência do Cliente; Contrariar as normas operacionais do mercado de valores mobiliários e/ou risco de inadimplência, casos em que a Inter DTVM deve comunicar ao Cliente; A Ordem ter prazo de validade para o próprio dia da emissão e não for executada total ou parcialmente A ordem, enquanto ainda não executada, será cancelada quando o Cliente decidir alterar quaisquer de suas condições. Nestes casos deverá ser emitida uma nova ordem. O mesmo procedimento será observado no caso de ordem que apresente qualquer tipo de rasura A ordem não executada no prazo pré-estabelecido pelo Cliente será automaticamente cancelada pela Inter DTVM A ordem cancelada será devidamente inutilizada e mantida em arquivo sequencial, juntamente com as demais Ordens emitidas A alteração ou cancelamento de uma ordem deverá ser efetuado verbalmente ou por escrito. 13. Regras quanto a Confirmação da Execução das Ordens Em tempo hábil, para permitir o adequado controle da operação, a Inter DTVM confirma a execução das Ordens de operações e as condições em que foram executadas, verbalmente ou por outro meio pelo qual seja possível comprovar a emissão e o recebimento da mensagem. 6 de 13

7 13.2. A confirmação da execução da ordem de operações se dará também mediante a emissão de Nota de Corretagem, ou documento semelhante, a ser encaminhado ao Cliente, conforme estabelecido em normativos da Bolsa ou outros órgãos do mercado O Cliente receberá na forma que melhor convier, os documentos que demonstrem os negócios realizados e a posição em aberto em seu nome A taxa de corretagem será negociada com o Cliente quando da contratação dos serviços da Inter DTVM. 14. Distribuição dos Negócios A Inter DTVM faz a distribuição dos negócios realizados por tipo de mercado, valor mobiliário/contrato e por lote padrão/fracionário, obedecendo os seguintes critérios: Somente as Ordens que sejam passíveis de execução no momento da efetivação de um negócio concorrerão em sua distribuição; As Ordens de pessoas não vinculadas terão prioridade em relação às Ordens de pessoas vinculadas; A seriação cronológica de recebimento, conforme a categoria do Cliente, exceto no caso de ordem monitorada, em que o Cliente poderá interferir, via telefone; As Ordens administradas, de financiamento, monitoradas e casadas terão prioridade na distribuição dos negócios, pois estes foram realizados exclusivamente para atendêlas. 15. Política de Operações de Pessoas Vinculadas 1 As pessoas vinculadas à Inter DTVM estão sujeitas às seguintes diretrizes para operações envolvendo valores mobiliários: Podem estar sujeitos a restrições e políticas adicionais em relação à negociação pessoal de valores mobiliários, sendo tais restrições passíveis de incluir requisitos de autorização prévia, períodos de interrupção e comunicação das transações efetuadas Todos os profissionais da mesa de operações da Inter DTVM que executarem ordens pessoais na BM&FBovespa devem dar ciência à Diretoria responsável pela mesa de operações e à Diretoria responsável pelo cumprimento da Instrução CVM As operações realizadas por pessoas vinculadas acima dos seus padrões financeiros devem ser comunicadas à Compliance para avaliação e caso seja necessário envio para deliberação da Diretoria responsável pelo cumprimento da Instrução CVM Não realizar operações com base em informações privilegiadas, sejam elas internas e externas; Evitar a realização de operações na modalidade Day Trade, mas, se o fizer, dar conhecimento prévio à chefia superior imediata e à Compliance da instituição através de Não realizar operações que tenham as seguintes características: 1 São consideradas pessoas vinculadas: (i) os administradores, empregados, operadores e prepostos da IDTVM; (ii) demais profissionais que mantenham, com a IDTVM, contrato de prestação de serviços diretamente relacionados à atividade de intermediação; (iii) sócios ou acionistas da IDTVM, pessoas físicas; (iv) os sócios, acionistas, e sociedades controladas diretamente pela IDTVM, pessoas jurídicas, excetuadas as instituições financeiras e as instituições a elas equiparadas; (v) cônjuge ou companheiro e filhos menores das pessoas mencionadas nos incisos i a iii. 7 de 13

8 Em conjunto com clientes, tais como: adquiri para revender, com lucro, títulos e valores mobiliários que se sabe ser de interesse da instituição ou de seus clientes, ou que estes intencionem adquirir ou vice-versa; Que tenham potencial conflito de interesses entre as operações em nome do próprio e o exercício de suas funções; Que tenham como vantagem as modificações no mercado decorrentes de negociações realizadas para clientes ou em carteira própria da instituição de que tenham conhecimento; Que sejam realizadas por meio de interpostas pessoas ( laranjas ) Não aceitar proposta para realização de operação com base em informação privilegiada. Caso venha a ocorrer, denuncie através da Ouvidoria da empresa; Não aceitar proposta com indícios de lavagem de dinheiro. Caso ocorra a proposta, denuncie à Compliance, Gestão de Riscos e Controles Internos As comunicações espontâneas feitas à Compliance, Gestão de Riscos e Controles Internos ou à Ouvidoria serão consideradas comunicações de boa fé e mantidas em absoluto sigilo Nos casos em que a instituição é coordenadora ou distribuidora de oferta pública ou operação no Mercado de Capitais, os colaboradores da Inter DTVM e pessoas diretamente ligadas a eles terão que fazer reservas de compra de ações como Pessoas Vinculadas; Investimentos em valores mobiliários das pessoas vinculadas não devem ter caráter especulativo, assim, é recomendável que a permanência mínima em carteira seja de 30 (trinta) dias; Estão abrangidos os investimentos dos colaboradores, realizados no Mercado Financeiro e de Capitais, local e internacional. Esses investimentos correspondem a quaisquer papéis corporativos, a saber: Ações; Debêntures; Commercial Papers; Certificados de recebíveis imobiliários e agrícolas; Eurobônus; Mercado de derivativos / índices (exemplos: futuros, derivativos, commodities, opções, índices de opções); Derivativos lastreados em papel corporativo; São vedadas quaisquer aplicações nas operações citadas acima que venham a sugerir suspeita de conflitos de interesse e uso voluntário ou involuntário de informações privilegiadas. Qualquer dúvida em relação à situação de normalidade deve ser comunicada à Compliance para análise e autorização Fundos, Títulos Públicos, LCIs, LCAs e CDBs: não há restrição para investimentos para esses títulos, inclusive não se faz necessária prévia aprovação da Diretoria da Inter DTVM Outros ativos ou mercados: Quaisquer outros ativos, operações ou mercados (inclusive internacional), não indicados nos itens acima, poderão ser operados em nome próprio, desde que mediante aprovação prévia do Diretor da empresa que submeterá para conformidade final da área de Compliance, Gestão de Riscos e Controles Internos Em caso de Ordens concorrentes dadas simultaneamente por clientes que não sejam pessoas vinculadas e por pessoas vinculadas à Inter DTVM, Ordens de clientes que não sejam pessoas vinculadas à Inter DTVM devem ter prioridade. 8 de 13

9 Os colaboradores da Inter DTVM, em especial os profissionais da Mesa de Operação, deverão ler e assinar a Política de Investimentos Pessoais e o Termo de Exclusividade que impede o desenvolvimento de atividade de caráter independente na mesa de operações. 16. Política de Operações de Carteira Própria A Inter DTVM, na intermediação das operações com Valores Mobiliários, assume junto aos seus Clientes os princípios de transparência e de igualdade de oportunidades para todos aqueles com Ordens de negociação para os ativos por ela negociados As Ordens encaminhadas pelo Cliente terão sempre prioridade sobre as Ordens emitidas pela Inter DTVM, buscando, assim, um atendimento de fluência imediata para os negócios do Cliente, sem prejuízo do mesmo A atuação da Inter DTVM em sua carteira própria é de conhecimento de seus Clientes, que deram seus consentimentos prévios quando do preenchimento Contrato de Intermediação e Subcustódia Caso alguma ordem, referente a um determinado ativo, venha a se referir a mais de uma carteira, por motivo de ganho de eficiência, será necessário ratear os ativos após a execução da ordem O rateio será feito de forma a não permitir o aferimento de qualquer vantagem por uma ou mais carteiras em detrimento de outras As Ordens de todos os Clientes são recepcionadas por profissionais especialmente treinados e capacitados e registrados em sistema formal de controle, em sequência cronológica, por tipo de ordem, que sempre dá a preferência ao atendimento das Ordens dos Clientes, em relação às Ordens das Pessoas Vinculadas A Inter DTVM se empenha para levar ao Cliente o conhecimento necessário de transparência nos negócios executados de modo a evitar qualquer conflito de interesses ou desconhecimento das práticas na condução das Ordens e execução dos negócios para o atendimento das suas ordens. 17. Especificação dos Negócios na BM&FBOVESPA A especificação dos negócios executados pela Inter DTVM junto a Corretora contratada nos mercados administrados pela BM&FBovespa, em atendimento às Ordens de Clientes e de carteira própria de corretora de mercadorias, bem como as das entidades abertas e fechadas de previdência complementar, será realizada de acordo com os horários definidos pela BM&FBovespa As operações decorrentes de Ordens emitidas por PLDs, investidores institucionais, investidores não-residentes, pessoas jurídicas financeiras e por administradores de carteiras ou de fundos de investimento poderão ser especificadas para o Cliente final até o horário limite estabelecido pela BM&FBovespa no próprio dia da execução. 18. Liquidação das Ordens A Inter DTVM mantém, em nome do Cliente, conta destinada ao registro de suas operações e dos débitos e créditos realizados em seu nome. 9 de 13

10 18.2. O Cliente obriga-se a pagar exclusivamente com seus próprios recursos à Inter DTVM, pelos meios que forem colocados à sua disposição, os débitos decorrentes da execução de Ordens de operações realizadas por sua conta e ordem, bem como as despesas relacionadas às operações realizadas Os recursos financeiros enviados pelo Cliente à Inter DTVM via sistema bancário, somente serão considerados disponíveis após a respectiva confirmação do depósito, por parte da Inter DTVM O pagamento de valores efetuados pela Inter DTVM ao cliente deverá ser feito por meio de transferência bancária ou cheque nominal de titularidade da Inter DTVM Em conformidade com o Contrato de Intermediação e Subcustódia assinado pelo cliente, caso existam débitos pendentes em nome do Cliente, a Inter DTVM liquidará, em bolsa ou em câmaras de compensação e liquidação, os contratos, direitos e ativos, adquiridos por sua conta e ordem, bem como a executar bens e direitos dados em garantia de suas operações, ou que estejam custodiadas na Inter DTVM, aplicando o produto obtido no pagamento dos débitos pendentes, independentemente de notificação judicial ou extrajudicial. Se ainda persistirem débitos pendentes de liquidação, poderão ser tomadas as medidas judiciais necessárias. 19. Posição de Valores Mobiliários Os valores mobiliários de propriedade do Cliente serão registrados em posição individualizada. As movimentações financeiras decorrentes de operações em que tenha valores mobiliários por objeto, ou de eventos relativos a estes valores mobiliários, serão creditados ou debitados em conta corrente do Cliente, declarada em sua documentação cadastral A Inter DTVM disponibiliza aos Clientes as informações relativas à posição de custódia e movimentação de ativos O Cliente terá disponível no endereço indicado para correspondência ou eletrônico cadastrado da Inter DTVM e/ou na consulta a sistema eletrônico com acesso restrito na rede mundial de computadores, o(s) extrato(s) mensal(is) emitido(s) pela própria Inter DTVM e, caso seja solicitado, também o(s) extrato(s) mensal(is) emitido(s) pela CBLC e BM&FBOVESPA, que conterá(ão) a relação dos ativos depositados e demais movimentações ocorridas em nome do Cliente relativos ao mês data base anterior. A Inter DTVM concilia as posições dos Clientes, considerando: Ordens executadas/notas de negociação e/ou documentos que supram o registro de Ordens; Posição constante na base de dados que geram os extratos e demonstrativos de movimentação fornecidos a seus Clientes; Posição fornecida pelas entidades de compensação e liquidação se for o caso. 20. Custódia de Valores Mobiliários O Cliente, antes de iniciar suas operações, adere aos termos firmados pela Inter DTVM, outorgando-a poderes para, na qualidade de proprietário fiduciário, escolher o custodiante e transferir para seu nome, nas companhias emitentes, os ativos de sua propriedade. Os serviços compreendem a guarda de ativos, a atualização, o recebimento de dividendos, bonificações, juros, rendimentos, exercício de direitos em geral e outras atividades relacionadas. 10 de 13

11 20.2. Os recursos oriundos de direitos relacionados aos títulos depositados na custódia serão creditados na conta do cliente, e os ativos recebidos serão depositados em sua conta de custódia O exercício de direito de subscrição de ativos somente será realizado pela Inter DTVM mediante autorização do Cliente e prévio depósito do numerário correspondente. 21. Controle de Risco A Inter DTVM possui regras relacionadas ao monitoramento dos investimentos em relação aos comitentes No processo de cadastramento do Cliente são efetuadas a avaliação e a identificação do seu perfil de investimento, considerando os seguintes itens: Grau de instrução, apenas para pessoas físicas, e relação de sua formação com a sua experiência no mercado financeiro; Objetivos de investimento considerando período, preferências e finalidades; Preferências declaradas quanto à assunção de riscos; Situação econômico-financeira, considerando necessidade futura desses recursos; Conhecimento necessário para compreender os riscos relacionados ao produto, serviços ou operação, considerando os tipos, natureza, volume e frequência, bem como o período em que tais operações foram realizadas Será aplicado aos clientes da Inter DTVM o Teste de Análise do Perfil do Investidor, com objetivo de identificar qual o nível de apetite ou tolerância a perdas do cliente ao risco do investimento, objetivando a orientação às melhores oportunidades sem exposição em relação ao seu perfil, que poderá ser conservador, moderado e arrojado A Inter DTVM estabelecerá, conforme instrumento normativo de Concessão de Limites e Gestão de Riscos, limites operacionais e/ou mecanismos que visem a limitar riscos a seu(s) Cliente(s), em decorrência da variação brusca de cotação e condições excepcionais de mercado, podendo recusar-se total ou parcialmente a executar as Ordens recebidas ou operações solicitadas mediante a imediata comunicação ao(s) Cliente(s) Em caso de inadimplemento pelo Cliente no cumprimento de quaisquer das obrigações que lhe forem determinadas ou quando do não atendimento a qualquer dispositivo constante deste Contrato, a Inter DTVM está expressamente autorizada, independentemente de aviso prévio, notificação judicial ou extrajudicial ou de qualquer outra providência, a: Executar, reter e/ou efetuar transferência de importâncias em moeda corrente que se encontrem depositadas em garantia ou a qualquer título em favor do Cliente; Promover a venda, a preço de mercado, dos títulos, valores mobiliários, mercadorias e derivativos, entregues em garantia pelo Cliente, assim como de quaisquer outros bens que se encontrem sob a subcustódia da Inter DTVM, depositados a qualquer título em favor do Cliente, inclusive as próprias posições e os valores mobiliários objeto das operações inadimplidas, aplicando-se o respectivo produto desta venda na quitação do saldo devedor; Promover a compensação de quaisquer créditos detidos pelo Cliente; Efetuar a compra, a preço de mercado, dos títulos, valores mobiliários e derivativos necessários à liquidação de operações realizadas por conta e ordem do Cliente; Proceder ao encerramento e/ou liquidação antecipada, no todo ou em parte, das posições registradas em nome do Cliente. 11 de 13

12 O Cliente tem claro que, em caso de inobservância de quaisquer das obrigações regulamentares ou daquelas previstas neste Contrato, está sujeito ao pagamento de multas, correção monetária e/ou juros, no valor máximo permitido por lei ou regulamentado, sendo o responsável pelos ônus e despesas a que seu inadimplemento der causa ou que forem necessários para dar cumprimento às obrigações que lhe competirem, inclusive pelo saldo devedor remanescente A IDTVM poderá, a qualquer tempo, sempre que julgar conveniente, exigir do Cliente: a substituição dos títulos ou valores mobiliários entregues em garantia por outros, de livre escolha da Inter DTVM; a substituição de garantia prestada em moeda por títulos e valores mobiliários de livre escolha da Inter DTVM e/ou a substituição de garantia prestada em títulos ou valores mobiliários por moeda O Cliente compromete-se a efetuar a substituição da garantia, na forma ora prevista, dentro dos prazos que foram fixados pela Inter DTVM O Cliente, com prévia e expressa anuência da Inter DTVM, poderá substituir os títulos ou valores mobiliários dados como garantia por outros A Inter DTVM, em hipótese alguma, estará obrigada a conceder a liberação da garantia antes do integral cumprimento pelo Cliente, das obrigações que lhe competir A Inter DTVM fica desde já autorizada a implementar, quando solicitado, o mecanismo de Bloqueio de Venda previsto nos Procedimentos Operacionais da Câmara de Compensação, Liquidação e Gerenciamento de Riscos de Operações no Segmento Bovespa, e da Central Depositária de Ativos CBLC ( Procedimentos Operacionais da CBLC ). 22. Regras quanto ao Bloqueio de Clientes A Inter DTVM, a seu exclusivo critério, poderá bloquear a conta de seus Clientes para a realização de novas operações na ocorrência das seguintes hipóteses, dentre outras; A Inter DTVM identificar indícios de infração às normas do mercado de valores mobiliários; Quando o Cliente se encontrar inadimplente perante a IDTVM e não quitar o seu débito no prazo solicitado Na hipótese de o Cliente não atualizar suas informações cadastrais dentro do prazo estabelecido pela Inter DTVM nesse sentido; A Inter DTVM constatar que o Cliente ultrapassou os limites de risco definidos em função da situação financeira/patrimonial declarada pelo Cliente em sua ficha cadastral Na hipótese do Cliente ter sua conta cancelada ou inativada pelo Banco Inter S.A Sistema de Gravação Telefônica e Monitoramento de CHATS A Inter DTVM mantém sistema de gravação de todos os diálogos mantidos com seus clientes, de forma a registrar as Ordens verbais recebidas por telefone ou dispositivo semelhante, e todas as ordens escritas, recebidas por sistema de mensagem instantânea A Inter DTVM mantém controle das linhas e ramais telefônicos utilizados por cada colaborador As conversas telefônicas entre o Cliente e a IDTVM para tratar de qualquer assunto relativo às suas operações, serão gravadas, podendo o conteúdo das gravações ser usado como prova de 12 de 13

13 esclarecimento de questões relacionadas às suas operações, sendo as gravações mantidas em arquivo por 05 anos As conversas telefônicas entre o Cliente e a Inter DTVM serão objetos de monitoramento pela Compliance, Gestão de Riscos e Controles Internos, que tem como critério a seleção de amostragem de registros para avaliação da necessidade de treinamentos, ações corretivas e ações preventivas A Inter DTVM possui um Plano de Contingência descrevendo ações, responsabilidades, equipamentos e etapas necessárias à continuidade dos negócios em casos de contingência. 24. Forma de comunicação aos clientes das alterações nas Regras e Parâmetros de Atuação Sempre que o presente documento sofrer alteração, a Inter DTVM comunicará aos seus Clientes através de envio de comunicado enviado por , na área de acesso restrito do cliente na rede mundial de computadores e/ou no aplicativo e terão acesso ao documento vigente em Todas as alterações que vierem a ocorrer na legislação e regulamentos relativos aos mercados nos quais a Inter DTVM atua aplicar-se-ão imediatamente às operações ofertadas A Inter DTVM manterá todos os registros relativos às ordens e às operações realizadas pelo prazo e nos termos estabelecidos pela CVM. 25. Canais de Relacionamento A Inter DTVM disponibiliza os seguintes canais de relacionamento com os clientes: Correio Eletrônico: comercial@interdtvm.com.br e mesa@interdtvm.com.br Telefones: (31) Fale com o Banco Inter Serviço de Atendimento ao Cliente: Ouvidoria: Opção 8. INTER DISTRIBUIDORA DE TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS LTDA. 13 de 13