Informações trimestrais ITR individuais e consolidadas referente ao trimestre findo em 30 de setembro de 2017 Smiles Fidelidade S.A.

Informações trimestrais ITR individuais e consolidadas referente ao trimestre findo em Smiles Fidelidade S.A. com Relatório de Revisão do Auditor Independente

Smiles Fidelidade S.A. Informações trimestrais ITR individuais e consolidadas Índice Comentário de desempenho... 01 Comentário sobre o comportamento das projeções empresariais... 16 Parecer do Comitê de auditoria... 17 Declaração dos diretores sobre as informações trimestrais - ITR... 18 Declaração dos diretores sobre o relatório de revisão do auditor independente... 19 Relatório de revisão de informações trimestrais... 20 Balanços patrimoniais... 22 Demonstrações dos resultados... 23 Demonstrações dos resultados abrangentes... 24 Demonstrações das mutações do patrimônio líquido... 25 Demonstrações dos fluxos de caixa... 26 Demonstrações do valor adicionado... 27 Notas explicativas às informações trimestrais ITR... 28

Comentário de desempenho No terceiro trimestre de 2017, a Smiles segue apresentando evoluções positivas em indicadores operacionais e financeiros. Dentre os indicadores operacionais, destaca-se o crescimento de 65,0% no volume de milhas acumuladas, e o crescimento de 55,9% no volume de milhas resgatadas comparando ambos indicadores com o terceiro trimestre de 2016. Este resultado reflete mais uma vez a nossa consistente trajetória de engajar nossos clientes e consolidar nossa posição de liderança na indústria de fidelidade no Brasil. Outro destaque deste trimestre fica por conta do faturamento bruto total que superou a marca dos R$ 500 milhões, representando o crescimento de 16,2% em comparação com o 3T16, este foi o terceiro trimestre consecutivo em 2017 cujo faturamento cresceu em relação aos mesmos trimestres do ano anterior. Neste trimestre, concluímos a incorporação da Smiles S.A. pela Smiles Fidelidade S.A. e as ações desta passaram a ser negociadas na B3 sob o código SMLS3 em 23/10/2017. Vale destacar que esta operação gerou expressivos ganhos que contribuíram para o atingimento da marca histórica de R$ 339,5 milhões de lucro líquido no 3T17. Resgate de hotéis e carros pelo App. Reforçando nosso compromisso de oferecer a melhor e mais fácil experiência de viagens da indústria de fidelidade no Brasil, atualizamos nosso app e desde o dia nossos clientes podem, além de continuar emitindo suas passagens aéreas reservar hotéis e reservar carros por meio da plataforma mobile. A Smiles foi considerada a melhor empresa do setor de fidelidade, e a 20ª colocada no ranking total, na 3ª edição do Mobility. Foram avaliadas as 235 marcas mais valiosas do mercado. Novo Shopping Smiles. Mantendo a tradição de inovação no mercado de fidelidade este trimestre foi marcado pelo lançamento da nova versão da nossa plataforma de e-commerce. Oferecemos agora um marketplace completo com uma experiência única e de fácil utilização para nossos clientes e ao mesmo tempo oferecendo incomparáveis recompensas em milhas aos nossos usuários. Vemos esta iniciativa como um passo importante na ampliação de um ciclo virtuoso de fidelidade onde estimulamos cada vez mais a utilização de cartões de crédito e o comportamento recorrente de nossos clientes criando, simultaneamente, valor para nossos parceiros, para nossos acionistas e em primeiro lugar para nossos usuários. Resgate automático Shell. A Smiles deu mais um passo na ampliação de sua parceria com os postos Shell, além da recompensa em milhas pelo abastecimento, agora também é possível pagar com milhas produtos e serviços oferecidos pela rede de postos diretamente nas máquinas de cartão de crédito (POS). Parceria com a Wine.com.br. Todos os clientes que se associarem ao ClubeW Classic por meio da plataforma da Smiles receberão milhas na adesão, e mensalmente durante todo o período que forem associados além das milhas 1

contarão com descontos exclusivos no site da Wine.com.br. Nesse trimestre nossa família cresceu e atingiu a marca de 123 sorridentes e empolgados colaboradores na Smiles. Permanecemos otimistas em relação às oportunidades do setor de fidelidade e reafirmamos nosso compromisso de consolidar a Smiles como a mais inovadora plataforma de negócios do Brasil e uma empresa completa para o viajante. Nossa missão é transformar milhas em sorriso :) 2

Desempenho operacional Dados Operacionais 1 Unid. 3T17 2T17 3T16 3T17 vs. 2T17 (%) 3T17 vs. 3T16 (%) Participantes mi 12,8 12,5 11,8 2,1% 8,3% Acúmulo de milhas mi 22,8 20,4 13,8 11,6% 65,0% Gol mi 2,4 1,7 1,6 45,9% 52,4% Bancos, Varejo e Serviços mi 17,2 15,7 12,2 9,5% 40,7% Smiles & Money mi 3,2 3,1 0,0 3,7% - Resgate de milhas do programa mi 17,1 16,4 11,0 4,8% 55,9% Aéreos mi 15,7 15,0 9,9 5,2% 58,6% Não-aéreos mi 1,4 1,4 1,1 1,5% 31,3% Taxa de breakage % 18,0% 17,8% 16,3% 0,2 p.p. 1,7 p.p. 1 Todos os valores correspondentes a milhas estão líquidos de efeitos de reembolso. Os dados desta tabela não refletem informações contábeis. Participantes: o programa atingiu 12,8 milhões de participantes no 3T17, representando um crescimento de 8,3% comparado ao 3T16. Acúmulo de milhas: o acúmulo do programa no 3T17 apresentou crescimento de 65,0% em relação ao 3T16, impulsionado pelo crescimento no acúmulo das milhas oriundas de bancos, varejo e serviços de 40,7% e da nova dinâmica de acúmulo na Gol, onde o cliente que voa com a Gol acumula mais milhas por real gasto, apresentando um crescimento de 52,4% comparado com o 3T16. Resgate de milhas: o resgate de milhas do programa no 3T17 foi 55,9% maior quando comparado ao 3T16, atingindo 17,1 bilhões de milhas no período. A taxa de burn/earn foi de 75,2% no 3T17, apresentando uma redução de 4,8 pontos percentuais em relação ao 2T17. 3

16,0 16,4 1,0 1,4 17,1 1,4 7,4 7,0 8,7 7,7 7,9 7,4 9,9 8,5 8,9 0,5 9,5 0,5 10,8 0,9 10,0 0,9 10,5 10,2 0,9 0,8 11,0 1,1 11,7 1,1 15,0 15,0 15,7 7,4 6,9 8,6 7,6 7,8 7,3 9,6 8,3 8,4 9,0 9,9 9,1 9,7 9,5 9,9 10,7 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15 3T15 4T15 1T16 2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 3T17 Resg. Gol + Parceiros internacionais Resg. Produtos Diversos A Companhia continua apresentando crescimento sustentado no volume de milhas resgatadas, que neste trimestre foi de 55,9%, parcialmente influenciada pela nova dinâmica do Smiles & Money. Principais categorias de resgate 1 Unidade 3T17 2T17 3T16 3T17 vs. 2T17 (%) 3T17 vs. 3T16 (%) Resgate de milhas do programa mi 17.147 16.353 11.000 4,8% 55,9% Passagens gol + parceiros aéreos mi 15.728 14.955 9.920 5,2% 58,6% Outros produtos mi 1.419 1.398 1.080 1,5% 31,3% % do total Passagens gol + parceiros aéreos % 91,7% 91,5% 90,2% 0,3 p.p. 1,5 p.p. Outros produtos % 8,3% 8,5% 9,8% (0,3 p.p.) (1,5 p.p.) 1 Todos os valores correspondentes à milhas estão líquidos de efeitos de reembolso. A segregação entre resgates de diferentes produtos não é auditada. Breakage: a taxa de breakage dos últimos doze meses cresceu 0,2 p.p. quando comparada ao 2T17, atingindo 18,0%. 4

Desempenho financeiro Informações resumidas financeiras Unidade 3T17 2T17 3T16 3T17 vs. 2T17 (%) 3T17 vs. 3T16 (%) Faturamento bruto 1 R$ mi 500,4 464,8 430,5 7,7% 16,2% Gol R$ mi 28,3 13,5 25,5 109,1% 10,9% ex-gol R$ mi 472,2 451,3 405,0 4,6% 16,6% 1. Faturamento Bruto não é uma medição contábil e corresponde ao total faturado pela venda de milhas bruto de impostos. Esses faturamentos podem ter afetado o período corrente ou serão reconhecidos como receita em períodos futuros, dependendo do momento do resgate por parte do participante do programa. Faturamento bruto: faturamento bruto total apresentou um aumento de 16,2% em relação ao 3T16, resultado principalmente decorrente do crescimento de 16,6% do faturamento de milhas ex-gol. Receita (R$ mil) 3T17 2T17 3T16 3T17 vs. 2T17 (%) 3T17 vs. 3T16 (%) Receita bruta 486.718 487.064 438.790 (0,1%) 10,9% Receita de resgates 423.497 411.215 372.890 3,0% 13,6% Receita de breakage 57.937 61.984 60.617 (6,5%) (4,4%) Outras receitas 5.284 13.865 5.283 (61,9%) 0,0% Impostos e Contribuições (45.925) (45.347) (40.534) 1,3% 13,3% Receita líquida 440.793 441.717 398.256 (0,2%) 10,7% Receita de resgates: a receita bruta de resgates apresentou variação positiva de 10,9% em relação ao 3T16, reflexo do crescimento de 13,6% da receita de resgate de milhas. Receita de breakage: a receita de breakage atingiu R$ 57,9 milhões, apresentando uma diminuição de 4,4% frente ao 3T16, impulsionada principalmente pela redução de milhas efetivamente expiradas. Outras receitas: as outras receitas tiveram uma queda de 61,9% em relação ao 2T17, totalizando R$ 5,3 milhões. Esta rubrica é principalmente composta pela taxa de cancelamento, incentivos à venda do cartão de crédito co-branded e taxa de administração do programa de fidelidade da Gol. 5

Margem direta de resgate: Para o cálculo da margem direta de resgate consideram-se somente as receitas e custos diretamente relacionados aos resgates, conforme ilustrado na tabela abaixo: Resultado resgates¹ 3T17 2T17 3T16 3T17 vs. 2T17 (%) 3T17 vs. 3T16 (%) Receita bruta de resgates 425.426 421.103 372.890 1,0% 14,1% (-) Impostos diretos (39.352) (38.952) (34.492) 1,0% 14,1% (=) Receita líquida de resgates (a) 386.074 382.151 338.398 1,0% 14,1% (-) Custos com resgates (223.332) (224.143) (182.431) (0,4%) 22,4% (=) Resultado resgates (b) 162.742 158.008 155.967 3,0% 4,3% % Margem direta de resgates 42,2% 41,3% 46,1% 0,8 p.p. (3,9 p.p.) Receitas não relac. a resgates (c) 54.719 59.566 59.858 (8,1%) (8,6%) Receita breakage 57.937 61.984 60.617 (6,5%) (4,4%) Outras receitas 3.355 3.977 5.283 (15,6%) (36,5%) (-) Impostos diretos (6.573) (6.395) (6.042) 2,8% 8,8% (-) Custos não relac a resgates (12.346) (11.448) (10.297) 7,8% 19,9% (=) Result. de outras receitas (d) 42.373 48.118 49.561 (11,9%) (14,5%) Lucro bruto [e = b + d] 205.115 206.126 205.528 (0,5%) (0,2%) % Margem bruta [e / (a + c)] 46,5% 46,7% 51,6% (0,1 p.p.) (5,1 p.p.) 1. Resultado de resgates gerencial: Receita bruta de resgate considera outras receitas relacionadas ao resgate que estão contabilizadas em Outras receitas. Despesas operacionais (R$ mil) 3T17 2T17 3T16 3T17 vs. 2T17 (%) 3T17 vs. 3T16 (%) Despesas operacionais (45.500) (37.501) (41.106) 21,3% 10,7% Despesas comerciais (24.562) (22.055) (20.220) 11,4% 21,5% Despesas administrativas (20.938) (15.446) (19.518) 35,6% 7,3% Outras despesas - - (1.368) n/a n/a Despesas operacionais: as despesas operacionais apresentaram um aumento de 10,7% quando comparadas ao 3T16, principalmente relacionadas (i) ao aumento de R$ 2,8 milhões em despesas com pessoal (consolidado entre despesas comerciais e administrativas), associado principalmente ao maior número de colaboradores, (ii) ao aumento das despesas comerciais de R$ 3,3 milhões, principalmente em decorrência das despesas associadas ao processamento de cartões de crédito, e (iii) do aumento de R$ 0,7 milhão nas despesas com serviços de informática, contabilizadas nas despesas administrativas. 6

Lucro operacional: a Smiles obteve lucro operacional de R$159,6 milhões, 1,8% inferior ao 3T16, representando uma margem operacional de 36,8%. Outras informações (R$ mil) 3T17 2T17 3T16 3T17 vs. 2T17 (%) 3T17 vs. 3T16 (%) Resultado de equiv. patrimonial - - (1.818) - - Resultado financeiro líquido 52.367 44.311 50.015 18,2% 4,7% Despesas financeiras (210) (238) (33) (11,8%) 536,4% Receitas financeiras 49.628 47.975 54.775 3,4% (9,4%) Variação cambial líquida 2.949 (3.426) (4.727) (186,1%) (162,4%) Imposto de renda e CSLL 127.513 (66.696) (67.895) (291,2%) (287,8%) Resultado financeiro: o resultado financeiro apresentou um aumento de 4,7% em relação ao 3T16, principalmente decorrente da variação cambial positiva. Variação cambial líquida: o resultado referente à variação cambial é decorrente principalmente do efeito da flutuação da moeda local aplicados a contas a pagar referenciadas em dólar, relacionadas ao custo de emissão de passagens aéreas internacionais. Imposto de renda e CSLL: neste trimestre houve o efeito da incorporação da Smiles S.A. pela Webjet Participações, que rendeu um benefício fiscal à Smiles Fidelidade S.A. de R$ 193 milhões. Considerando o referido efeito a rubrica de imposto de renda e CSLL ficou positiva em R$ 127,5 milhões no 3T17. Lucro líquido: a Smiles Fidelidade S.A. obteve lucro líquido trimestral de R$339,5 milhões, representando margem líquida de 77,0%, 40,7 p.p superior ao 3T16. 7

Informações financeiras Pro-forma Com a reorganização societária realizada em 1º de julho de 2017, a Smiles S.A. foi extinta, e, consequentemente, todos os saldos de ativos, passivos e resultado foram incorporados pela Smiles Fidelidade. Os quadros abaixo demonstram os saldos das empresas individuais (Webjet e Smiles S.A.) anteriormente à incorporação, bem como a visão consolidada comparativa com as informações trimestrais consolidadas de. Estas demonstrações também consideram efeitos de reclassificações para melhor apresentação. Para maiores detalhes sobre a incorporação, vide nota explicativa nº2 das Informações trimestrais ITR. Balanços patrimoniais em e 31 de dezembro de 2016 30/09/2017 31/12/2016 Ativo Smiles Fidelidade Webjet Smiles S.A. Total Circulante Caixa e equivalentes de caixa 203.675 1.153 253.659 254.812 Aplicações financeiras 173.881-309.742 309.742 Contas a receber 343.812-167.864 167.864 Adiantamentos a fornecedores (CP) 884.325 279 598.913 599.192 Impostos a recuperar (CP) - 2-2 Créditos com empresas relacionadas (CP) - - 75.545 75.545 Outros créditos e valores (CP) 13.189 3 7.699 7.702 Total ativo circulante 1.618.882 1.437 1.413.422 1.414.859 Não circulante Impostos a recuperar (LP) - 14.310-14.310 Impostos diferidos 238.188-62.665 62.665 Adiantamentos a fornecedores (LP) 180.043-391.674 391.674 Depósitos e bloqueios judiciais 15.020 6.169 7.373 13.542 Investimentos 15.184-15.184 15.184 Imobilizado 1.855-1.728 1.728 Intangível 29.026-34.832 34.832 Total ativo não circulante 479.316 20.479 513.456 533.935 Total do ativo 2.098.198 21.916 1.926.878 1.948.794 8

30/09/2017 31/12/2016 Passivo Smiles Fidelidade Webjet Smiles S.A. Total Circulante Empréstimos e financiamentos - 9.886-9.886 Fornecedores 144.116 1.165 117.055 118.220 Obrigações trabalhistas 15.525 194 14.863 15.057 Dividendos e juros sobre capital próprio a pagar 7.847-119.243 119.243 Obrigações fiscais (CP) 19.506 172 22.257 22.429 Obrigações com empresas relacionadas 24.127 Adiantamento de clientes 52.845 685 6.454 7.139 Receitas diferidas (CP) 773.521-781.934 781.934 Outras obrigações (CP) 2.399 31-31 Total passivo circulante 1.039.886 12.133 1.061.806 1.073.939 Não circulante Empréstimos e financiamentos - 4.871-4.871 Fornecedores (LP) 1.061-9.138 9.138 Provisões para processos judiciais 14.034 10.526 1.262 11.788 Receitas diferidas 189.415-219.325 219.325 Obrigações com empresas relacionadas - 6.109-6.109 Total passivo não circulante 204.510 21.506 229.725 251.231 Patrimônio líquido (negativo) Capital social 43.104 845.751 181.822 1.027.573 Ações a emitir - 34.367-34.367 Custo com emissão de ações (1.344) - (36.402) (36.402) Reserva de capital 481.628-43.765 43.765 Reservas de lucros - - 36.364 36.364 Dividendo adicional proposto - - 402.508 402.508 Remuneração baseada em ações 86-7.290 7.290 Lucros (prejuízos) acumulados 330.328 (891.841) - (891.841) Total patrimônio líquido (negativo) 853.802 (11.723) 635.347 623.624 Total do passivo e do patrimônio líquido 2.098.198 21.916 1.926.878 1.948.794 9

Demonstrações do resultado para os períodos findos em e 2016 Três meses findos em 30/09/2017 30/09/2016 Smiles Fidelidade Webjet Smiles S.A. Total Lucro bruto Receita líquida 440.793-398.256 398.256 Custo de resgate de prêmios (235.678) - (192.728) (192.728) Total lucro bruto 205.115-205.528 205.528 Despesas operacionais Despesas comerciais (24.562) - (20.220) (20.220) Despesas administrativas (20.938) - (19.518) (19.518) Outras, líquidas - (3.271) (1.368) (4.639) Total despesas operacionais (45.500) (3.271) (41.106) (44.377) Resultado de equivalência patrimonial - - (1.818) (1.818) Lucro (prejuízo) operacional antes do resultado 159.615 (3.271) 162.604 159.333 financeiro e dos impostos Resultado financeiro Receitas financeiras 49.628 340 54.775 55.115 Despesas financeiras (210) (992) (33) (1.025) Variação cambial, líquida 2.949 - (4.727) (4.727) Total resultado financeiro 52.367 (652) 50.015 49.363 Lucro (prejuízo) antes de imposto de renda e contribuição social 211.982 (3.923) 212.619 208.696 Imposto de renda e contribuição social Correntes (43.142) - (64.669) (64.669) Diferidos 170.655 - (3.226) (3.226) Total imposto de renda e contribuição social 127.513 - (67.895) (67.895) Lucro (prejuízo) líquido do período 339.495 (3.923) 144.724 140.801 10

Nove meses findos em 30/09/2017 Webjet Smiles S.A. Smiles Fidelidade Total Lucro bruto Receita líquida - 885.021 440.793 1.325.814 Custo de resgate de prêmios - (458.234) (235.678) (693.912) Total lucro bruto - 426.787 205.115 631.902 Despesas operacionais Despesas comerciais - (43.488) (24.562) (68.050) Despesas administrativas - (35.314) (20.938) (56.252) Outras, líquidas (3.435) - - (3.435) Total despesas operacionais (3.435) (78.802) (45.500) (127.737) Lucro (prejuízo) operacional antes do resultado (3.435) 347.985 159.615 504.165 financeiro e dos impostos Resultado financeiro Receitas financeiras 561 107.468 49.628 157.657 Despesas financeiras (1.568) (260) (210) (2.038) Variação cambial, líquida (2) (3.831) 2.949 (884) Total resultado financeiro (1.009) 103.377 52.367 154.735 Lucro (prejuízo) antes de imposto de renda e contribuição social (4.444) 451.362 211.982 658.900 Imposto de renda e contribuição social Correntes - (153.660) (43.142) (196.802) Diferidos - 4.868 170.655 175.523 Total imposto de renda e contribuição social - (148.792) 127.513 (21.279) Lucro (prejuízo) líquido do período (4.444) 302.570 339.495 637.621 11

Nove meses findos em 30/09/2016 Webjet Smiles S.A. Total Lucro bruto Receita líquida - 1.098.687 1.098.687 Custo de resgate de prêmios - (565.886) (565.886) Total lucro bruto - 532.801 532.801 Despesas operacionais Despesas comerciais - (64.565) (64.565) Despesas administrativas - (46.473) (46.473) Outras, líquidas (11.644) (1.368) (13.012) Total despesas operacionais (11.644) (112.406) (124.050) Resultado de equivalência patrimonial - (5.359) (5.359) Lucro (prejuízo) operacional antes do resultado (11.644) 415.036 403.392 financeiro e dos impostos Resultado financeiro Receitas financeiras 1.079 157.963 159.042 Despesas financeiras (8.939) (143) (9.082) Variação cambial, líquida (4) 7.212 7.208 Total resultado financeiro (7.864) 165.032 157.168 Lucro (prejuízo) antes de imposto de renda e contribuição social (19.508) 580.068 560.560 Imposto de renda e contribuição social Correntes - (188.183) (188.183) Diferidos - (5.223) (5.223) Total imposto de renda e contribuição social - (193.406) (193.406) Lucro (prejuízo) líquido do período (19.508) 386.662 367.154 12

Demonstrações do fluxo de caixa para os períodos findos em e 2016 30/09/2017 Webjet Smiles S.A. Smiles Fidelidade Total Lucro (prejuízo) líquido do período (4.444) 302.570 339.495 637.621 Ajustes para reconciliar o lucro líquido ao caixa gerado pelas atividades operacionais Remuneração baseada em ações - 236 86 322 Imposto de renda e contribuição social diferidos - (4.868) (170.655) (175.523) Provisão para processos judiciais 2.583 885 5.070 8.538 Depreciação e amortização - 6.688 3.371 10.059 Descontos obtidos na compra antecipada de passagens - (87.790) (46.703) (134.493) Atualização financeira de IRPJ e CSLL (579) - (160) (739) Variações cambiais, líquidas - (2.428) 894 (1.534) Juros e amortização de custos sobre empréstimos 1.403-1 1.404 Constituição de créditos de liquidação duvidosa - 44 3 47 Constituição de participação nos lucros e resultados - 6.345 4.488 10.833 Venda de imobilizado (782) - 782 - Lucro (prejuízo) líquido ajustado (1.819) 221.682 136.672 356.535 Variações nos ativos e passivos operacionais Contas a receber - (119.554) (56.441) (175.995) Adiantamento a fornecedores (216) (153.594) 214.778 60.968 Impostos a recuperar (6) - 6 - Outros créditos (obrigações) (28) 2.506 (6.078) (3.600) Créditos com empresas relacionadas - 92.944 (3.562) 89.382 Depósitos e bloqueios judiciais (502) - (605) (1.107) Fornecedores (659) 22.161 (1.832) 19.670 Obrigações trabalhistas (111) (10.573) 319 (10.365) Adiantamento de clientes - 70.769 (25.063) 45.706 Receita diferida - (55.446) 17.123 (38.323) Obrigações fiscais (142) 143.175 17.598 160.631 Processos judiciais e trabalhistas (1.613) (790) (3.889) (6.292) Juros pagos (1.160) - (1) (1.161) Imposto de renda e contribuição social pagos - (132.958) (18.984) (151.942) Caixa líquido gerado pelas (utilizado nas) atividades operacionais (6.256) 80.322 270.041 344.107 Atividades de investimento Aquisição de imobilizado e intangível - (3.737) (644) (4.381) Aplicações financeiras - 259.674 (123.813) 135.861 Caixa incorporado da Smiles S.A. - - 71.706 71.706 Caixa líquido gerado (utilizado) nas atividades de investimento - 255.937 (52.751) 203.186 Atividades de financiamento Aumento de capital por exercício de opções de ações - 3.784-3.784 Pagamento de empréstimos (15.000) - - (15.000) Transações com partes relacionadas 16.299 - - 16.299 Custo com emissão de ações - - (1.344) (1.344) Adiantamento para futuro aumento de capital 4.043 - - 4.043 Juros sobre capital próprio pagos, líquido de impostos - (3.190) (12.582) (15.772) Dividendos pagos - (518.561) - (518.561) Caixa líquido gerado (utilizado) nas atividades de financiamento 5.342 (517.967) (13.926) (526.551) Efeitos da variação das taxas de câmbio sobre o caixa e equivalentes de caixa - (245) 72 (173) Acréscimo (decréscimo) líquido de caixa e equivalentes de caixa (914) (181.953) 203.436 20.569 Caixa e equivalentes de caixa no início do período 1.153 253.659-254.812 Caixa e equivalentes de caixa no final do período 239 71.706 203.436 275.381 13

30/09/2016 Webjet Smiles S.A. Total Lucro (prejuízo) líquido do período (19.508) 386.662 367.154 Ajustes para reconciliar o lucro líquido ao caixa gerado pelas atividades operacionais Remuneração baseada em ações - 827 827 Imposto de renda e contribuição social diferidos - 5.223 5.223 Provisão para processos judiciais 980 1.501 2.481 Atualização financeira de IRPJ e CSLL (1.118) - (1.118) Depreciação e amortização - 5.887 5.887 Descontos obtidos na compra antecipada de passagens - (99.427) (99.427) Variações cambiais, líquidas - (3.006) (3.006) Juros sobre empréstimos 5.451-5.451 Créditos de liquidação duvidosa - 733 733 Participação nos lucros e resultados - 7.672 7.672 Equivalência patrimonial - 5.359 5.359 Alteração de participação societária em coligada - 1.368 1.368 Lucro (prejuízo) líquido ajustado (14.195) 312.799 298.604 Variações nos ativos e passivos operacionais Contas a receber - 5.800 5.800 Adiantamentos a fornecedores 737 (313.296) (312.559) Impostos a recuperar 13-13 Outros créditos e valores 29 (7.399) (7.370) Créditos com empresas relacionadas - 5.297 5.297 Depósitos 648-648 Fornecedores 54 5.691 5.745 Pagamento de processos trabalhistas (16.239) - (16.239) Obrigações trabalhistas 38 (8.865) (8.827) Adiantamento de clientes - 64.864 64.864 Receita diferida - 47.734 47.734 Obrigações fiscais 14 170.036 170.050 Processos judiciais - (1.560) (1.560) Imposto de renda e contribuição social pagos - (155.440) (155.440) Caixa líquido gerado (utilizado nas) pelas atividades operacionais (28.901) 125.661 96.760 Atividades de investimento Aquisição de imobilizado e intangível - (3.771) (3.771) Aplicações financeiras - 59.854 59.854 Aumento de capital em coligada - (3.439) (3.439) Caixa líquido gerado nas atividades de investimento - 52.644 52.644 Atividades de financiamento Aumento de capital por exercício de opções de ações - 6.300 6.300 Pagamentos de empréstimos e financiamentos (63.333) - (63.333) Juros pagos (4.889) - (4.889) Adiantamento para futuro aumento de capital 96.523-96.523 Dividendos pagos - (335.343) (335.343) Caixa líquido gerado (utilizado) nas atividades de financiamento 28.301 (329.043) (300.742) Decréscimo líquido de caixa e equivalentes de caixa (600) (150.738) (151.338) Caixa e equivalentes de caixa no início do período 1.157 334.989 336.146 Caixa e equivalentes de caixa no final do período 557 184.251 184.808 14

Modelo de negócios A Smiles iniciou suas atividades como um programa individual de fidelização, mas evoluiu em direção ao modelo atual, tornandose um modelo de coalizão com algumas características singulares, que permite o acúmulo e resgate de Milhas em voos da GOL e suas parceiras aéreas internacionais, bem como nos principais bancos comerciais brasileiros, incluindo os cartões co-branded emitidos pelo Bradesco e o Banco do Brasil, além de ampla rede de parceiros de varejo. O modelo atual funciona através (i) do acúmulo de Milhas pelo Participante quando da aquisição de passagens aéreas da GOL ou de outras companhias aéreas parceiras, ou produtos e serviços dos Parceiros Comerciais e financeiros, que adquirem estas milhas da Smiles como forma de fidelização de seus clientes, e (ii) do resgate de Prêmios pelo Participante quando da troca de suas Milhas por passagens aéreas da GOL e de outras companhias aéreas parceiras ou ainda por produtos e serviços dos Parceiros Comerciais e financeiros. As principais fontes de receita da Companhia advêm (i) da receita de milhas resgatadas, representado por passagens e prêmios em sua rede de parceiros aéreos, comerciais e financeiros, (ii) da receita de juros decorridos entre a data de acúmulo e resgate das milhas e (iii) da receita de breakage, caso estas milhas emitidas expirem sem serem resgatadas. Glossário Burn/earn ratio - É a relação entre a quantidade de milhas resgatadas e a quantidade de milhas acumuladas para determinado período. Estimativa breakage Estimativa de milhas a vencer sem resgate, podendo ser expresso como número de milhas, número em Reais ou como porcentagem das milhas emitidas, conforme aplicável ao contexto. Free float - Ações pertencentes aos acionistas não controladores. Milhas - O direito de resgate dos Participantes do Programa Smiles comercializado com os Parceiros Comerciais. Prêmios - Produto ou serviço entregue ao Participante por um parceiro comercial como resultado do resgate pelo Participante de Milhas de programas de fidelização de clientes. Produtos prêmio - Produto ou serviço entregue ao Participante por um parceiro comercial como resultado do resgate pelo Participante de Milhas de programas de fidelização de clientes, que não as passagens aéreas. Programa Smiles - Programa de multifidelização para diversas companhias, incluindo a GOL Linhas Aéreas Inteligentes S.A. Smiles & Money - Forma de resgate de passagens áreas ou produtos por meio da qual é possível combinar dinheiro e milhas. Este comunicado pode conter considerações futuras referentes às perspectivas do negócio, estimativas de resultados operacionais e financeiros, e às perspectivas de crescimento da Smiles. Estas são apenas projeções e, como tais, baseiam-se exclusivamente nas expectativas da administração da Smiles. Tais considerações futuras dependem, substancialmente, de fatores externos, além dos riscos apresentados nos documentos de divulgação arquivados pela Smiles e estão, portanto, sujeitas a mudanças sem aviso prévio. As informações não-contábeis da Companhia não foram revisadas pelos auditores independentes. Alguns valores do relatório podem diferir das demonstrações financeiras devido à arredondamentos. 15

Comentário sobre o comportamento das projeções empresariais Até a data destas informações trimestrais - ITR, a Companhia não divulgou ao mercado projeções ou estimativas de qualquer tipo, sejam operacionais, técnicas, administrativas ou financeiras. 16

Parecer do comitê de auditoria O Comitê de Auditoria da Smiles Fidelidade S.A., em cumprimento às disposições legais e estatutárias, revisou as informações trimestrais - ITR referentes ao trimestre findo em. Com base nos procedimentos efetuados, considerando, ainda, o relatório de revisão do auditor independente - Ernst & Young Auditores Independentes S.S., datado de 01 de novembro de 2017, bem como as informações e esclarecimentos recebidos no decorrer do período, opina que os referidos documentos estão em condições de serem apreciados pelo Conselho de Administração. Barueri, 01 de novembro de 2017. Constantino de Oliveira Junior Membro do Comitê de Auditoria Marcos Grodetzky Membro do Comitê de Auditoria Natan Szuster Membro do Comitê de Auditoria 17

Declaração dos diretores sobre as informações trimestrais - ITR Em observância as disposições constantes da Instrução CVM nº 480/09, a Diretoria declara que discutiu, revisou e concordou com as informações trimestrais - ITR relativas ao trimestre findo em 30 de setembro de 2017. Barueri, 01 de novembro de 2017. Leonel Dias de Andrade Neto Diretor Presidente Marcos Antônio Pinheiro Filho Diretor Financeiro e de Relação com Investidores 18

Declaração dos diretores sobre o relatório de revisão do auditor independente Em observância às disposições constantes da Instrução CVM nº 480/09, a Diretoria declara que discutiu, revisou e concordou com a conclusão expressa no relatório de revisão do auditor independente sobre a revisão das informações trimestrais ITR relativas ao trimestre findo em. Barueri, 01 de novembro de 2017. Leonel Dias de Andrade Neto Diretor Presidente Marcos Antônio Pinheiro Filho Diretor Financeiro e de Relação com Investidores 19

Relatório de revisão de informações trimestrais Aos Acionistas, Conselheiros e Diretores da Smiles Fidelidade S.A. Barueri - SP Introdução Revisamos as informações contábeis intermediárias, individuais e consolidadas, da Smiles Fidelidade S.A. ( Companhia ), contidas no Formulário de Informações Trimestrais - ITR referente ao trimestre findo em, que compreendem o balanço patrimonial em 30 de setembro de 2017 e as respectivas demonstrações do resultado e do resultado abrangente para os períodos de três e nove meses findos naquela data e das mutações do patrimônio líquido e dos fluxos de caixa para o período de nove meses findo naquela data, incluindo as notas explicativas. A Administração da Companhia é responsável pela elaboração das informações contábeis intermediárias individuais e consolidadas de acordo com o Pronunciamento Técnico CPC 21(R1) Demonstração Intermediária e com a norma internacional IAS 34 Interim Financial Reporting, emitida pelo International Accounting Standards Board IASB, assim como pela apresentação dessas informações de forma condizente com as normas expedidas pela Comissão de Valores Mobiliários, aplicáveis à elaboração das Informações Trimestrais - ITR. Nossa responsabilidade é a de expressar uma conclusão sobre essas informações contábeis intermediárias com base em nossa revisão. Alcance da revisão Conduzimos nossa revisão de acordo com as normas brasileiras e internacionais de revisão de informações intermediárias (NBC TR 2410 - Revisão de Informações Intermediárias Executada pelo Auditor da Entidade e ISRE 2410 - Review of Interim Financial Information Performed by the Independent Auditor of the Entity, respectivamente). Uma revisão de informações intermediárias consiste na realização de indagações, principalmente às pessoas responsáveis pelos assuntos financeiros e contábeis e na aplicação de procedimentos analíticos e de outros procedimentos de revisão. O alcance de uma revisão é significativamente menor do que o de uma auditoria conduzida de acordo com as normas de auditoria e, consequentemente, não nos permitiu obter segurança de que tomamos conhecimento de todos os assuntos significativos que poderiam ser identificados em uma auditoria. Portanto, não expressamos uma opinião de auditoria. Conclusão sobre as informações contábeis intermediárias individuais e consolidadas Com base em nossa revisão, não temos conhecimento de nenhum fato que nos leve a acreditar que as informações contábeis intermediárias, individuais e consolidadas, incluídas nas informações trimestrais acima referidas não foram elaboradas, em todos os aspectos relevantes, de acordo com o CPC 21(R1) e o IAS 34 aplicáveis à elaboração de Informações Trimestrais - ITR, e apresentadas de forma condizente com as normas expedidas pela Comissão de Valores Mobiliários. 20

Outros assuntos Demonstrações do valor adicionado Revisamos, também, as demonstrações do valor adicionado (DVA), individual e consolidada, referentes ao período de nove meses findo em preparadas sob a responsabilidade da administração da Companhia, cuja apresentação nas informações intermediárias é requerida de acordo com as normas expedidas pela Comissão de Valores Mobiliários aplicáveis à elaboração de Informações Trimestrais - ITR e considerada informação suplementar pelas IFRS, que não requerem a apresentação da DVA. Essas demonstrações foram submetidas aos mesmos procedimentos de revisão descritos anteriormente e, com base em nossa revisão, não temos conhecimento de nenhum fato que nos leve a acreditar que não foram elaboradas, em todos os seus aspectos relevantes, de forma consistente com as informações contábeis intermediárias tomadas em conjunto. São Paulo, 01 de novembro de 2017. ERNST & YOUNG Auditores Independentes S.S. CRC-2SP034519/O-6 Vanessa Martins Bernardi Contadora CRC-1SP244569/O-3 21

Balanços patrimoniais Em e 31 de dezembro 2016 (Em milhares de reais - R$) Controladora Consolidado Ativo Nota 30/09/2017 31/12/2016 30/09/2017 Circulante Caixa e equivalentes de caixa 4 24.918 1.153 203.675 Aplicações financeiras 5 352.638-173.881 Contas a receber 6 343.812-343.812 Adiantamentos a fornecedores 7 884.325 279 884.325 Impostos a recuperar 8.1-2 - Outros créditos e valores 13.189 3 13.189 Total ativo circulante 1.618.882 1.437 1.618.882 Não circulante Impostos a recuperar 8.1-14.310 - Impostos diferidos 8.2 238.188-238.188 Adiantamentos a fornecedores 7 180.043-180.043 Depósitos e bloqueios judiciais 17.2 15.020 6.169 15.020 Investimento 11 15.184-15.184 Imobilizado 1.855-1.855 Intangível 12 29.026-29.026 Total ativo não circulante 479.316 20.479 479.316 Total do ativo 2.098.198 21.916 2.098.198 Controladora Consolidado Passivo Nota 30/09/2017 31/12/2016 30/09/2017 Circulante Empréstimos e financiamentos 14-9.886 - Fornecedores 144.116 1.165 144.116 Obrigações trabalhistas 15.525 194 15.525 Juros sobre capital próprio a pagar 18.6 7.847-7.847 Obrigações fiscais 19.506 172 19.506 Obrigações com empresas relacionadas 9 24.127-24.127 Adiantamento de clientes 15 52.845 685 52.845 Receitas diferidas 16 773.521-773.521 Outras obrigações 2.399 31 2.399 Total passivo circulante 1.039.886 12.133 1.039.886 Não circulante Empréstimos e financiamentos 14-4.871 - Fornecedores 1.061-1.061 Provisões para processos judiciais 17.1 14.034 10.526 14.034 Receitas diferidas 16 189.415-189.415 Obrigações com empresas relacionadas 9-6.109 - Total passivo não circulante 204.510 21.506 204.510 Patrimônio líquido (negativo) Capital social 18.1 43.104 845.751 43.104 Ações a emitir - 34.367 - Custo com emissão de ações 18.2 (1.344) - (1.344) Reserva de capital 18.3 481.628-481.628 Remuneração baseada em ações 18.4 86-86 Lucros (prejuízos) acumulados 330.328 (891.841) 330.328 Total patrimônio líquido (negativo) 853.802 (11.723) 853.802 Total do passivo e do patrimônio líquido 2.098.198 21.916 2.098.198 As notas explicativas são parte integrante das informações trimestrais ITR. 22

DRE Demonstrações do resultado Períodos findos em e 2016 (Em milhares de reais - R$, exceto o lucro básico/diluído por ação) Controladora e Consolidado Controladora Controladora e Consolidado Controladora Três meses findos em Nove meses findos em Nota 30/09/2017 30/09/2016 30/09/2017 30/09/2016 Lucro bruto Receita líquida 19 440.793-440.793 - Custo de resgate de prêmios 20 (235.678) - (235.678) - Total lucro bruto 205.115-205.115 - Despesas operacionais Despesas comerciais 20 (24.562) - (24.562) - Despesas administrativas 20 (20.938) - (20.938) - Outras, líquidas 20 - (3.271) (3.435) (11.644) Total despesas operacionais (45.500) (3.271) (48.935) (11.644) Resultado operacional antes do resultado financeiro e impostos 159.615 (3.271) 156.180 (11.644) Resultado financeiro Receitas financeiras 21 49.628 340 50.189 1.079 Despesas financeiras 21 (210) (992) (1.778) (8.939) Variação cambial, líquida 21 2.949-2.947 (4) Total resultado financeiro 52.367 (652) 51.358 (7.864) Lucro (prejuízo) antes de imposto de renda e contribuição social 211.982 (3.923) 207.538 (19.508) Imposto de renda e contribuição social Correntes 8.2 (43.142) - (43.142) - Diferidos 8.2 170.655-170.655 - Total imposto de renda e contribuição social 127.513-127.513 - Lucro (prejuízo) líquido do período 339.495 (3.923) 335.051 (19.508) Lucro (prejuízo) básico por ação 13 2,741 (3.923,00) 8,027 (19.508,00) Lucro (prejuízo) diluído por ação 13 2,738 (3.923,00) 8,000 (19.508,00) As notas explicativas são parte integrante das informações trimestrais ITR. 23

DRA Demonstrações do resultado abrangente Períodos findos em e 2016 (Em milhares de reais - R$) Controladora Controladora Controladora e Consolidado e Consolidado Controladora Três meses findos em Nove meses findos em 30/09/2017 30/09/2016 30/09/2017 30/09/2016 Lucro (prejuízo) líquido do período 339.495 (3.923) 335.051 (19.508) Outros resultados abrangentes - - - - Total dos resultados abrangentes do período 339.495 (3.923) 335.051 (19.508) 24

DMPL Demonstrações das mutações do patrimônio líquido Períodos de nove meses findos em e 2016 (Em milhares de reais - R$) Nota Capital social Controladora Ações a emitir Lucros (prejuízos) acumulados Total Saldos em 31 de dezembro de 2015 603.117 149.428 (872.949) (120.404) Adiantamento para futuro aumento de capital - 119.569-119.569 Aumento de capital 242.634 (242.634) - - Prejuízo líquido do período - - (19.508) (19.508) Saldos em 30 de setembro de 2016 845.751 26.363 (892.457) (20.343) Nota Capital social Ações a emitir Controladora e Consolidado Custo com emissão de ações Reserva de capital Remuneração baseada em ações Lucros (prejuízos) acumulados Total Saldos em 31 de dezembro de 2016 845.751 34.367 - - - (891.841) (11.723) Adiantamento para futuro aumento de capital - 4.043 - - - - 4.043 Aumento de capital 18.1 93.638 (38.410) - - - - 55.228 Custo com emissão de ações 18.2 - - (1.344) - - - (1.344) Opção de compra de ações 10 - - - - 86-86 Redução de capital para absorção de prejuízos acumulados (896.285) - - - - 896.285 - Constituição de reserva de capital por incorporação de sociedades 2 - - - 481.628 - - 481.628 Juros sobre capital próprio a pagar 18.6 - - - - - (9.167) (9.167) Lucro líquido do período - - - - - 335.051 335.051 Saldos em 43.104 - (1.344) 481.628 86 330.328 853.802 As notas explicativas são parte integrante das informações trimestrais ITR. 25

DFC Demonstrações dos fluxos de caixa Períodos de nove meses findos em e 2016 (Em milhares de reais - R$) Controladora Consolidado 30/09/2017 30/09/2016 30/09/2017 Lucro (prejuízo) líquido do período 335.051 (19.508) 335.051 Ajustes para reconciliar o lucro líquido ao caixa gerado pelas atividades operacionais Remuneração baseada em ações 86-86 Imposto de renda e contribuição social diferidos (170.655) - (170.655) Provisão para processos judiciais 7.653 980 7.653 Depreciação e amortização 3.371-3.371 Descontos obtidos na compra antecipada de passagens (46.703) - (46.703) Atualização financeira de IRPJ e CSLL (739) (1.118) (739) Variações cambiais, líquidas 894-894 Juros e amortização de custos sobre empréstimos 1.404 5.451 1.404 Constituição de créditos de liquidação duvidosa 3-3 Constituição de participação nos lucros e resultados 4.488-4.488 Lucro (prejuízo) líquido ajustado 134.853 (14.195) 134.853 Variações nos ativos e passivos operacionais Contas a receber (56.441) - (56.441) Adiantamento a fornecedores 214.562 737 214.562 Impostos a recuperar - 13 - Depósitos e bloqueios judiciais (1.107) 648 (1.107) Outros créditos (obrigações) (6.106) 29 (6.106) Créditos com empresas relacionadas (3.562) - (3.562) Fornecedores (2.491) 54 (2.491) Obrigações trabalhistas 208 38 208 Adiantamento de clientes (25.063) - (25.063) Receita diferida 17.123-17.123 Obrigações fiscais 17.456 14 17.456 Processos judiciais e trabalhistas (5.502) (16.239) (5.502) Juros pagos (1.161) (4.889) (1.161) Imposto de renda e contribuição social pagos (18.984) - (18.984) Caixa líquido gerado pelas (utilizado nas) atividades operacionais 263.785 (33.790) 263.785 Atividades de investimento Aquisição de imobilizado e intangível (644) - (644) Aplicações financeiras (267.316) - (123.813) Caixa incorporado da Smiles S.A. 36.452-71.706 Caixa líquido utilizado nas atividades de investimento (231.508) - (52.751) Atividades de financiamento Pagamento de empréstimos (15.000) (63.333) (15.000) Transações com partes relacionadas 16.299-16.299 Adiantamento para futuro aumento de capital 4.043 96.523 4.043 Custo com emissão de ações (1.344) - (1.344) Juros sobre capital próprio pagos, líquido de impostos (12.582) - (12.582) Caixa líquido gerado (utilizado) nas atividades de financiamento (8.584) 33.190 (8.584) Efeitos da variação das taxas de câmbio sobre o caixa e equivalentes de caixa 72-72 Acréscimo (decréscimo) líquido de caixa e equivalentes de caixa 23.765 (600) 202.522 Caixa e equivalentes de caixa no início do período 1.153 1.157 1.153 Caixa e equivalentes de caixa no final do período 24.918 557 203.675 Informações adicionais às demonstrações dos fluxos de caixa Juros sobre capital próprio 7.847-7.847 IRRF sobre juros sobre capital próprio 1.320-1.320 As notas explicativas são parte integrante das informações trimestrais ITR. 26

DVA Demonstrações do valor adicionado Períodos de nove meses findos em e 2016 (Em milhares de reais - R$) Controladora e Consolidado Controladora 30/09/2017 30/09/2016 Receitas Resgate de milhas e breakage 481.434 - Outras receitas operacionais 6.818 - Provisão para créditos de liquidação duvidosa (3) - Insumos adquiridos de terceiros Custo com milhas resgatadas (239.273) - Materiais, energia, serviços de terceiros e outros (26.183) (7.420) Comerciais e publicidade (17.471) - Valor adicionado bruto 205.322 (7.420) Retenções Depreciação e amortização (3.371) - Valor adicionado líquido produzido pela Companhia 201.951 (7.420) Valor adicionado recebido em transferência Receitas financeiras 57.948 1.134 Valor adicionado total a distribuir 259.899 (6.286) Distribuição do valor adicionado Remuneração direta 13.703 1.870 Benefícios 971 137 FGTS 570 21 Pessoal 15.244 2.028 Federais (94.714) 3.196 Municipais 41 - Impostos, taxas e contribuições (94.673) 3.196 Juros 3.989 7.998 Alugueis 288 - Remuneração de capitais de terceiros 4.277 7.998 Juros sobre capital próprio 9.167 - Lucro (prejuízo) do período retido 325.884 (19.508) Remuneração de capitais próprios 335.051 (19.508) Valor adicionado total distribuído 259.899 (6.286) 27

Notas explicativas às informações trimestrais - ITR (Em milhares de reais - R$, exceto quando indicado de outra maneira) 1. Contexto operacional A Smiles Fidelidade S.A. ( Smiles Fidelidade ou Companhia ), anteriormente denominada Webjet Participações S.A., foi constituída em 08 de janeiro de 2003 e operava inicialmente como uma companhia aérea de baixo custo com sede na cidade do Rio de Janeiro, oferecendo serviços de transporte aéreo regular de passageiros entre cidades brasileiras, fretamento de voos e serviços de transporte de carga. Em 03 de outubro de 2011, a Gol Linhas Aéreas S.A. ( GLA ) adquiriu a totalidade de participação da Companhia e, em 23 de novembro de 2012, iniciou o processo de descontinuidade da marca Webjet, juntamente com o encerramento de suas atividades operacionais. Em 01 de julho de 2017, foi aprovada, em Assembleia Geral Extraordinária, a incorporação pela Companhia da Smiles S.A., sociedade sob controle da Gol Linhas Aéreas Inteligentes S.A. ( GLAI ), que possui controle indireto da Companhia por meio da GLA. Tal operação também foi aprovada pelos acionistas da Smiles S.A. ( Incorporada ) em Assembleia Geral Extraordinária realizada no dia 30 de junho de 2017. Com a incorporação e consequente extinção da Incorporada, a Companhia passou a suceder a Smiles S.A. em todos os seus bens, direitos, obrigações e compromissos contratuais. Como resultado, o patrimônio líquido da Smiles S.A. foi integralmente incorporado pela Companhia, cujo controle foi transferido da GLA para a GLAI, conforme nota explicativa nº2. Após a incorporação, a Companhia passou a ter por objeto social, no âmbito do Programa Smiles de fidelização de clientes, essencialmente: (a) o desenvolvimento e o gerenciamento do programa; (b) a comercialização de direitos de resgate de prêmios e (c) a criação e gerenciamento de banco de dados de pessoas físicas e jurídicas. As milhas emitidas pelo Programa Smiles são essencialmente vendidas: (a) à GLA, que as entrega aos passageiros participantes do programa de fidelidade Smiles; (b) às instituições financeiras que as entregam a seus clientes; (c) aos clientes de varejo e entretenimento; (d) a parceiros aéreos diversos; e (e) às pessoas físicas. A Companhia tem sua sede, foro e domicílio na Cidade de Barueri, Estado de São Paulo, Brasil, na Alameda Rio Negro, 585, Edifício Padauiri, Bloco B, 2º Andar, Alphaville, Industrial. Em 2016, a GLAI recebeu indagações das autoridades fiscais brasileiras sobre determinados pagamentos a empresas de propriedade de pessoas politicamente expostas no Brasil. Após o início de uma investigação interna, a GLAI contratou consultores jurídicos dos EUA e do Brasil para conduzir uma investigação independente para a plena apuração e total elucidação dos fatos. Em dezembro de 2016, a GLAI através da GLA firmou um Acordo de Leniência com o Ministério Público Federal ( MPF ), no qual assumiu o pagamento de multas e penalidades em contrapartida do MPF não propor qualquer ação envolvendo atividades que são objeto do acordo. A investigação foi concluída em abril de 2017, e revelou que foram efetuados pagamentos irregulares adicionais a pessoas politicamente expostas. Nenhum dos valores pagos era material (individualmente ou em conjunto) em termos de fluxo de caixa e nenhum dos atuais funcionários, representantes ou membros do Conselho ou Administração da GLAI, da Smiles S.A. e da Smiles Fidelidade sabiam de qualquer propósito ilegal por trás de qualquer das transações identificadas, ou de qualquer benefício ilícito para a GLAI, a Smiles S.A. e a Smiles Fidelidade decorrente das operações investigadas. A Companhia não identificou impactos relacionados a esse assunto em suas operações, demonstrações financeiras e informações trimestrais. As ações da Companhia são negociadas na Bolsa de Valores, Mercadorias e Futuros - B3. A Companhia adota as práticas de governança corporativa que a enquadram no Novo Mercado que, dentre outros requisitos, ampliam os direitos dos acionistas e melhoram a qualidade das informações fornecidas. 28

Notas explicativas às informações trimestrais - ITR (Em milhares de reais - R$, exceto quando indicado de outra maneira) 2. Evento societário - Incorporação da Smiles S.A. Em fato relevante datado de 06 de junho de 2017, a GLAI, atual controladora da Companhia, anunciou a reorganização societária de empresas do grupo com o objetivo de simplificar e otimizar a estrutura organizacional do grupo GOL, proporcionando economia tributária decorrente do aproveitamento de saldos acumulados de prejuízos fiscais da Companhia. No contexto da operação, a Incorporação foi proposta à aprovação dos acionistas (a) da Smiles S.A., em Assembleia Geral Extraordinária realizada no dia 30 de junho de 2017, e (b) da Companhia, em Assembleia Geral Extraordinária realizada em 1º de julho de 2017. Na Assembleia Geral Extraordinária de 30 de junho de 2017, os acionistas da Smiles S.A. aprovaram a incorporação da Smiles pela Companhia com a consequente extinção da Incorporada, passando a Companhia a sucedê-la em todos os seus bens, direitos, obrigações e compromissos contratuais, sem qualquer solução de continuidade. Em decorrência da Incorporação e consequente versão do patrimônio líquido da Smiles, o capital social da Companhia foi aumentado em R$43.103 mediante a emissão de 123.856.952 ações ordinárias, todas nominativas e sem valor nominal, as quais foram emitidas em favor dos acionistas da Incorporada, em substituição às ações de emissão da Incorporada canceladas em razão da incorporação, conforme nota explicativa nº18. O montante remanescente do acervo líquido incorporado no valor de R$481.628 foi destinado à conta de reserva de capital da Companhia. Devido ao movimento de emissão de novas ações, a antiga controladora GLA teve sua participação na Companhia diluída, conforme quadro acionário demonstrado abaixo: Acionista Antes da incorporação (Webjet) Total de ações ordinárias % Após incorporação (Smiles Fidelidade) Total de ações ordinárias % GLAI - 0,0% 65.316.524 52,7% Acionistas não controladores - 0,0% 58.520.428 47,3% GLA 1 100,0% 1 0,0% Total 1 100,0% 123.836.953 100,0% 29

Notas explicativas às informações trimestrais - ITR (Em milhares de reais - R$, exceto quando indicado de outra maneira) Em 1º de julho de 2017, os saldos de ativos e passivos da Smiles S.A. foram incorporados pela Companhia pelo valor contábil demonstrado abaixo: 01/07/2017 Ativos Caixa, equivalentes de caixa e aplicações financeiras 121.774 Contas a receber 287.374 Adiantamento a fornecedores 1.231.732 Demais ativos 134.046 Total de ativos incorporados 1.774.926 Passivos Receitas diferidas 945.813 Fornecedores 145.442 Demais passivos 158.940 Total de passivos incorporados 1.250.195 Acervo líquido incorporado 524.731 Destinação do acervo líquido incorporado Capital social 43.103 Reserva de capital 481.628 Total 524.731 3. Aprovação e sumário das principais práticas contábeis adotadas na preparação das informações trimestrais - ITR A aprovação e autorização para a publicação destas informações trimestrais - ITR ocorreram na reunião do Conselho de Administração da Companhia realizada no dia 01 de novembro de 2017. 3.1. Declaração de conformidade As informações trimestrais - ITR individuais e consolidadas da Companhia foram preparadas para os períodos de três e nove meses findos em e 2016 de acordo com o International Accounting Standards ( IAS ) nº 34 e com o Pronunciamento Contábil nº 21 (R1) - CPC 21, que abrange as demonstrações intermediárias. A Companhia, ao elaborar estas informações trimestrais - ITR, adota os seguintes critérios de divulgação: (i) requerimentos regulatórios; (ii) relevância e especificidade da informação das operações da Companhia aos usuários; (iii) necessidades informacionais dos usuários das informações trimestrais - ITR; e (iv) informações provenientes de outras entidades inseridas no mesmo setor, principalmente no mercado internacional. Assim, a Administração confirma que todas as informações relevantes apresentadas nestas informações trimestrais - ITR e, somente elas, estão sendo evidenciadas e que correspondem às utilizadas por ela em sua gestão e com as normas expedidas pela Comissão de Valores Mobiliários, aplicáveis à elaboração das Informações Trimestrais ITR. 30