1-jun-11 2-jun-11 3-jun-11 4-jun-11 5-jun-11 6-jun-11 7-jun-11 8-jun-11 9-jun-11 10-jun-11 11-jun-11 12-jun-11 13-jun-11 14-jun-11 15-jun-11 16-jun-11 17-jun-11 18-jun-11 19-jun-11 20-jun-11 21-jun-11 22-jun-11 23-jun-11 24-jun-11 25-jun-11 26-jun-11 27-jun-11 28-jun-11 29-jun-11 30-jun-11 INDX INDX ANÁLISE MENSAL INDX apresenta queda de 4,07% em junho Dados de Junho/11 Número 54 São Paulo O Índice do Setor Industrial (INDX), composto pelas ações mais representativas do segmento, encerrou o mês de junho de 2011 com queda de 4,07% em relação a maio, alcançando 9.778 pontos. Para efeito de comparação, o Índice IBrX 50, composto pelas 50 ações mais negociadas na Bovespa, encerrou junho em 8.804 pontos, queda mensal de 1,58%, e o Ibovespa fechou o mês com 62.403 pontos, queda de 3,43%. O volume movimentado pelas ações do INDX alcançou R$ 27,04 bilhões no mês de junho, contra R$ 28,70 bilhões em maio. Este volume representou 21,77% do total negociado na Bovespa, o que significou uma alta de 0,29 pontos percentuais em relação ao nível registrado em maio. Índices de Ações (Junho/2011) 10.950 10.800 10.650 INDX IBOVESPA 10.500 10.350 10.200 10.050 9.900 9.750 9.600 9.450 9.300 9.150 9.000 73.000 72.000 71.000 70.000 69.000 68.000 67.000 66.000 65.000 64.000 63.000 62.000 61.000 60.000 59.000 58.000 Ibovespa Fonte: BOVESPA Elaboração: FIESP 1
Evolução dos Fechamentos - Junho INDX IBrX 50 Ibovespa No mês (T/T-1) -4,07% -1,58% -3,43% No ano -10,66% -8,62% -9,96% Em um ano (T/T-12) 2,77% 6,16% 2,41% Fonte: Bovespa ; Elaboração: Fiesp Principais notícias divulgadas em maio: O Produto Interno Bruto (PIB) a preços de mercado do primeiro trimestre de 2011 registrou crescimento de 1,3% em relação ao trimestre anterior. Comparado com o primeiro trimestre de 2010, o PIB teve aumento de 4,2%. O grande destaque foi a agropecuária, com aumento de 3,3% no volume do valor adicionado. Com relação ao último trimestre de 2010, o crescimento industrial foi de 2,2%, destacando-se a indústria de transformação com 2,8%. Também tiveram aumento a Construção civil (2,0%) e eletricidade e gás, água, esgoto e limpeza urbana (0,7%). Em contrapartida, a extrativa mineral recuou 1,5%. O setor de serviços apresentou crescimento de 1,1%, destacando-se o comércio (1,9%) e transportes, armazenagem e correio (1,7%). Comparado com o primeiro trimestre de 2010, a indústria registrou desaceleração, passando de 4,3% nos últimos três meses de 2010 para 3,5% no primeiro trimestre de 2011, sendo que a indústria de transformação teve aumento de 2,4%. Os destaques ficaram com a construção civil (5,2%) e com eletricidade e gás, água, esgoto e limpeza urbana (4,9%). A extrativa mineral também registrou crescimento, apresentando avanço de 4,0%. Em reunião do dia 8 de junho, o Copom (Comitê de Política Monetária) decidiu elevar a taxa Selic para 12,25% ao ano. A decisão foi tomada visando manter as estratégias para controlar a inflação para a meta em 2012, visto que os resultados para a moderação da atividade doméstica e a complexidade que envolve o ambiente internacional continuam incertos. O Produto Interno Bruto da China aumentou 9,5% no segundo trimestre de 2011 frente ao mesmo período de 2010. Comparando com o primeiro trimestre de 2011, o PIB apresentou dois décimos a menos, sendo que o crescimento no primeiro trimestre de 2011 foi de 9,7%. Em junho, a atividade industrial chinesa registrou crescimento de 15,1% comparando com o mesmo mês de 2010. A produção industrial aumentou 14,3% no primeiro semestre de 2011comparado ao mesmo período de 2010. A indústria leve avançou 13,1% e a indústria pesada 14,7%. 2
No mercado financeiro, grande parte das bolsas mundiais apresentaram resultados positivos em junho, em relação ao mês anterior: Dow Jones EUA (1,01%), Nasdaq EUA (0,16%), DAX - Alemanha (2,2%) e Nikkei Japão (2,73%). No mesmo período, o Ibovespa apresentou variação negativa de 1,59%. Na análise do INDX de junho, considerando os preços dos ativos até o dia 30, as ações que apresentaram as maiores variações positivas foram: 1) Vale Fertilizantes (35,69%): segmento de fertilizantes e defensivos; 2) Paranapanema (11,5%): setor de siderurgia e metalurgia; 3) Marfrig Alimentos (10,79%): segmento de produção e distribuição de alimentos. A Vale Fertilizantes foi beneficiada pelo seu anúncio de que pretende fechar o capital da empresa e fazer uma oferta pública aquisição (OPA) de até 100% das ações da subsidiária. Por outro lado, as quedas mais significativas foram referentes às seguintes ações: 1) Companhia Siderúrgica Nacional (-11,16%): segmento de mineração e siderurgia; 2) Fibria Celulose (- 12,92%): setor de papel e celulose; 3) Suzano Papel e Celulose (-19,36%): segmento de papel e celulose. Em resumo, o aumento da taxa de juros brasileira fez com que o mercado ficasse menos confiante, mostrando uma leve retração. Ademais, há presença de indicadores que refletem a preocupação com as economias norte-americana e europeia, fazendo com que o mercado ficasse mais sensível à exposição ao risco. 3
jun/10 jul/10 ago/10 set/10 out/10 nov/10 dez/10 jan/11 fev/11 mar/11 abr/11 mai/11 jun/11 3/6/10 1/7/10 29/7/10 26/8/10 23/9/10 21/10/10 18/11/10 16/12/10 13/1/11 10/2/11 10/3/11 7/4/11 5/5/11 2/6/11 30/6/11 Variação acumulada em 2009 (%) INDX/IBrX-50 jun-10 jul-10 ago-10 set-10 out-10 nov-10 dez-10 jan-11 fev-11 mar-11 abr-11 mai-11 jun-11 jun-01 out-01 fev-02 jun-02 out-02 fev-03 jun-03 out-03 fev-04 jun-04 out-04 fev-05 jun-05 out-05 fev-06 jun-06 out-06 fev-07 jun-07 out-07 fev-08 jun-08 out-08 fev-09 jun-09 out-09 fev-10 jun-10 out-10 fev-11 jun-11 Volume (milhões) INDX ANÁLISE MENSAL Anexo: Gráficos e tabelas complementares 180000,00 150000,00 120000,00 90000,00 60000,00 30000,00 0,00 Volume Mensal de Negociações (Junho/10 - Junho/11) Volume Mensal (Bolsa) INDX/IBOV (%) 28 26 24 22 20 18 16 Participação do volume do INDX no volume da Bolsa (%) Índices de Ações (Junho/01- Junho/11) 250.000 INDX IBOVESPA IBrX 50 200.000 150.000 100.000 50.000 0 Fonte: BOVESPA; Elaboração: FIESP Fonte: BOVESPA Elaboração: FIESP 80 INDX & Câmbio (Junho/10 - Junho/11) 4,5 Índices de Ações INDX/IBrX-50 (Junho/10 - Junho/11) 60 40 20 0-20 4,0 3,5 3,0 2,5 2,0 1,5 1,0 R$ / US$ 2,00 1,95 1,90 1,85 1,80 1,75 1,70 1,65 1,60 1,55 1,50 Variação Anual (Nominal) Variação Anual (US$) Câmbio (PTAX) Final do Mês Fonte: BOVESPA; Elaboração: FIESP Fonte: BOVESPA Elaboração:FIESP 4
(período 30/12/1999-30/06/2011) CORRELAÇÃO INDX IBOVESPA IBRX 50 INDX 1,00 IBOVESPA 0,30 1,00 IBRX 50 0,30 (0,77) 1,00 BETA INDX C/ IBOV 0,08 INDX C/ IBRX50 0,09 IBRX 50 C/IBOV -0,77 VOLATILIDADE INDX 25,75 IBOVESPA 89,60 IBRX 50 89,01 5