BV LEASING ARRENDAMENTO MERCANTIL S.A.

Transcrição

1 Pavarini Distribuidora de Títulos e Valores Mobiliários Ltda. Relatório Anual do Agente Fiduciário 2009 Não Conversíveis BV LEASING ARRENDAMENTO MERCANTIL S.A.

2 Rio de Janeiro, 30 de abril de 2010 Senhores Debenturistas Comissão de Valores Mobiliários Banco Votorantim S.A. CETIP CBLC Na qualidade de agente fiduciário da 1ª emissão de debêntures da BV Leasing Arrendamento Mercantil S.A. apresentamos a V.S.as. o relatório anual sobre a referida emissão, atendendo o disposto na Instrução da Comissão de Valores Mobiliários n.º 28, de 23 de novembro de 1983 e na Escritura de Emissão. Este relatório foi elaborado com base nas Demonstrações Financeiras Padronizadas DFP, demais informações fornecidas pela Emissora e controles internos deste Agente Fiduciário. Informamos, também, que este relatório encontra-se à disposição dos debenturistas na sede da companhia Emissora; na Pavarini DTVM e na Comissão de Valores Mobiliários. A versão eletrônica deste relatório foi enviada à companhia emissora, estando também disponível em nosso website Atenciosamente, Pavarini Distribuidora de Títulos e Valores Mobiliários Ltda. Agente Fiduciário

3 Emissora Denominação social BV LEASING ARRENDAMENTO MERCANTIL S.A. Endereço da sede Alameda Rio Negro, º andar, CEP: Barueri SP CNPJ/MF / Diretor de relações com Marcelo Parente Vives investidores Telefone/ Fax: (11) / (11) mvives@bancovotorantim.com.br Atividade A Emissora tem por objeto social a prática de operações de arrendamento mercantil, previstas pelas normas legais e regulamentares em vigor, podendo participar de outras sociedades como sócia ou acionista, observadas as limitações estabelecidas na legislação em vigor. Situação Operacional Controle acionário Privado nacional Auditor independente KPMG Auditores Independentes Características da Emissão Registro da Oferta Pública CVM Registro da Oferta Pública ANBID Códigos BOVESPAFIX SND ISIN Coordenador Líder Banco Escriturador / Mandatário Distribuição / Início - Encerramento Publicidade Rating Relatórios do Agente Fiduciário Status da Emissão Status da Emissora CVM/SRE/DEB/2006/ em 23/06/2006 Sim BVLS-D11 / BVLS-D12 BVLS11 / BVLS21 BRBVLSDBS000 / BRBVLSDBS018 Banco Votorantim S.A. Banco Bradesco S.A. 27/06/ /06/2006 Diário Oficial do Estado de São Paulo Diário do Comércio - SP Fitch AA+(bra) verificado em 13/04/2010 no link sp Anuais - 30 Abril ATIVA ADIMPLENTE

4 Título Debêntures Simples Deliberação AGE 05/06/06 e RCA 14/06/06 Destinação dos recursos Emissão / série Os recursos obtidos pela Emissora com a Oferta das Debêntures da Primeira Série e das Debêntures da Segunda Série servirão para aumentar os limites operacionais da Emissora, uma vez que as Debêntures são consideradas dívidas subordinadas, nos termos do artigo 1º da Resolução n.º 2.837, de 30 de maio de 2001, do Conselho Monetário Nacional, recursos esses que, somados com os recursos obtidos pela Emissora com a Oferta das Debêntures da Terceira Série, possibilitarão o incremento do número de operações de arrendamento mercantil, que serão realizadas havendo demanda do mercado para tanto. Enquanto não forem utilizados em novas operações de arrendamento mercantil, tais recursos serão aplicados em títulos públicos federais, títulos privados e certificados de depósito interfinanceiro, preferencialmente de emissão do Banco Votorantim S.A., conforme permitido pela regulamentação aplicável à época. Primeira / Duas Valor Total: R$ ,00 1ª Série: R$ ,00 2ª Série: R$ ,00 Valor nominal 1ª Série:R$ ,00 2ª Série:R$ ,00 Quantidade Total: ª Série: ª Série: Forma Espécie Data de Emissão - Vencimento Datas de Repactuação Subscrição e Integralização Nominativa escritural Subordinada 1ª Série:20/04/ /04/2016 2ª Série:20/04/ /04/2026 1ª Série:20/04/2011 2ª Série:Não há Respeitadas (i) a concessão do registro da Oferta pela CVM; (ii) a publicação do anúncio de início da Oferta e (iii) a disponibilização do prospecto definitivo da Oferta aos investidores, as Debêntures serão subscritas, a qualquer tempo, em até 6 meses contados da data da publicação do Anúncio de Início. As Debêntures serão subscritas por meio dos

5 procedimentos do SDT e da CETIP. As Debêntures serão integralizadas à vista, no ato da subscrição e em moeda corrente nacional, pelo Valor Nominal acrescido da Remuneração, calculada pro rata temporis desde a Data de Emissão até a Data de Integralização. Remuneração 1ª Série:DI+ 0,5%aa 2ª Série:100%DI Postergação de Pagamento Nos termos da Resolução n.º 2.837, de 30 de maio de 2001, do Conselho Monetário Nacional, as obrigações pecuniárias estabelecidas nesta Escritura de Emissão, incluindo pagamento do Valor Nominal, da Remuneração, de demais encargos ou de valores de resgate ou aquisição, serão automaticamente prorrogadas se tais pagamentos implicarem em desenquadramento da Emissora e/ou do Banco Votorantim S.A. em relação aos níveis de Patrimônio Líquido Exigido e demais limites operacionais estabelecidos na regulamentação em vigor editada pelo Conselho Monetário Nacional e/ou Banco Central do Brasil, caso em que o respectivo pagamento será prorrogado até a data em que a Emissora e/ou o Banco Votorantim S.A. estejam enquadrados em relação a tais níveis. Datas de Pagamento das 1ª Série:100% Valor Nominal em 20/04/2016 Amortizações 2ª Série:100% Valor Nominal em 20/04/2026 Datas de Pagamento da 1ª Série:20/04/2007 e anualmente até 20/04/2011 Remuneração 2ª Série:20/04/2026 Assembléias de Debenturistas Nas deliberações das assembléias dos debenturistas, a cada Debênture em circulação caberá um voto, admitida a constituição de mandatário, debenturista ou não. As deliberações a serem tomadas em assembléia dos debenturistas dependerão da aprovação dos debenturistas que representem 75% das Debêntures da Primeira Série em circulação e 75% das das Debêntures da Segunda Série em circulação. Não estão incluídos no quorum a que se refere o parágrafo anterior: (i) os quoruns expressamente previstos em outras Cláusulas da Escritura de Emissão; e (ii) exceto pela Repactuação da Primeira Série, que não depende de autorização da assembléia de debenturistas, as alterações (a) dos quoruns previstos na Escritura de Emissão; (b) da Remuneração, observadas as exceções (c) de quaisquer datas de pagamento de valores previstos na Escritura de Emissão; e (d) da espécie das Debêntures, que deverão ser aprovadas por debenturistas representando, no mínimo, 90% das Debêntures da Primeira Série em circulação e 90% das Debêntures da Segunda Série em circulação.

6 Série Data Emitidas Adquiridas pela Emissora Relatório Anual do Agente Fiduciário 2009 Resgatadas pela Emissora Posição das Debêntures Canceladas Em Tesouraria Em Circulação 1 a 20/04/ a 31/12/ a 31/12/ a 31/12/ a 20/04/ a 31/12/ a 31/12/ a 31/12/ a 31/12/ Garantia As Debêntures são da espécie subordinada, nos termos do artigo 58 da Lei n.º 6.404/76. Repactuação Na data de término de cada Período da Primeira Série (sendo que a primeira ocorrência será na data de término do Primeiro Período da Primeira Série, ou seja, em 20 de abril de 2011), as características das Debêntures da Primeira Série válidas para o Período da Primeira Série subseqüente serão deliberadas pelo conselho de administração da Emissora, incluindo ("Repactuação da Primeira Série"): I. o prazo do Período da Primeira Série subseqüente; II. a modalidade e o percentual da taxa da Remuneração da Primeira Série (observado o disposto no inciso II da Cláusula abaixo ) e, se houver, de prêmio, para o Período da Primeira Série subseqüente; III. a existência ou não de amortização das Debêntures da Primeira Série, durante o Período da Primeira Série subseqüente; e IV. a periodicidade de pagamento da Remuneração da Primeira Série, e, se houver, do prêmio e da amortização das Debêntures da Primeira Série, durante o Período da Primeira Série subseqüente. A Repactuação da Primeira Série deverá observar um dos seguintes procedimentos, a critério da Emissora: Primeiro Procedimento (a) até o 7º (sétimo) dia útil anterior à data de encerramento de cada Período da Primeira Série, o conselho de administração da Emissora deverá deliberar sobre as características da Repactuação da Primeira Série;

7 (b) até o 6º (sexto) dia útil anterior à data de encerramento de cada Período da Primeira Série, deverão ser comunicados aos debenturistas e, em especial, aos titulares das Debêntures da Primeira Série, de acordo com os termos e condições de aviso a ser publicado na forma da Cláusula 6.18 acima, (i) as características da Repactuação da Primeira Série deliberadas pelo conselho de administração da Emissora nos termos da alínea (a) acima ; e (ii) o prazo, que não poderá ser inferior a 5 (cinco) dias úteis contados da data da publicação do aviso a que se refere este inciso e não poderá exceder a data de encerramento do respectivo Período da Primeira Série, para manifestação dos titulares das Debêntures da Primeira Série ("Aviso de Repactuação da Primeira Série"); (c) os titulares das Debêntures da Primeira Série deverão, no prazo fixado no Aviso de Repactuação da Primeira Série, por meio do SND ou do BovespaFix, conforme as Debêntures da Primeira Série de sua titularidade estejam custodiadas na CETIP ou na CBLC ou, ainda, por meio da Instituição Depositária para as Debêntures da Primeira Série de sua titularidade que não estejam custodiadas na CETIP ou na CBLC, manifestar que não aceitam as características da Repactuação da Primeira Série descritas no Aviso de Repactuação da Primeira Série, sendo que a falta de manifestação no prazo fixado no Aviso de Repactuação da Primeira Série ou a manifestação relativa a somente parte das Debêntures da Primeira Série de que for titular, será considerada aceitação, com relação às Debêntures da Primeira Série que não forem indicadas, aceitação às características da Repactuação da Primeira Série; e (d) sujeito ao disposto na Cláusula 6.16, a Emissora obriga-se a, na data de encerramento do respectivo Período da Primeira Série, adquirir ou resgatar as Debêntures da Primeira Série, pelo Valor Nominal acrescido da Remuneração da Primeira Série aplicável, calculada pro rata temporis até a data da aquisição ou resgate, dos titulares das Debêntures da Primeira Série que não aceitarem as características da Repactuação da Primeira Série deliberadas pelo conselho de administração da Emissora nos termos da alínea a acima e que se manifestaram de acordo com o disposto na alínea c acima. A aquisição ou resgate não será acrescido de prêmio de qualquer natureza. No caso de aquisição, as Debêntures da Primeira Série adquiridas pela Emissora poderão, por opção da Emissora, ser mantidas em tesouraria, canceladas ou vendidas a terceiros, a qualquer tempo. As Debêntures da Primeira Série adquiridas pela Emissora para permanência em tesouraria nos termos desta Cláusula, se e quando recolocadas no mercado, farão jus à Remuneração da Primeira Série em vigor na data de recolocação no mercado; Segundo Procedimento (a) até o 7º (sétimo) dia útil anterior à data de encerramento de cada Período da Primeira Série, o conselho de administração da Emissora deverá deliberar sobre as características da Repactuação da Primeira Série, exceto pela nova taxa da Remuneração da Primeira Série, que será determinada por meio de procedimento de coleta de intenções de investimento junto ao mercado (bookbuilding), mediante leilão da Repactuação da Primeira Série ("Leilão de Repactuação da Primeira Série"), de acordo com os termos e condições que deverão constar do Edital de Repactuação da Primeira Série (conforme definido abaixo); (b) até o 6º (sexto) dia útil anterior à data de encerramento de cada Período da Primeira Série, deverão ser comunicados aos debenturistas e, em especial, aos titulares das Debêntures da Primeira Série: (i) em forma de aviso a ser publicado nos termos da Cláusula 6.18, as características da Repactuação da Primeira Série deliberadas pelo conselho de administração da Emissora e a realização do Leilão de Repactuação da

8 Primeira Série nos termos da alínea (a) acima; e (ii) em forma de edital ("Edital de Repactuação da Primeira Série") a forma e o prazo, que não poderá ser inferior a 5 (cinco) dias úteis contados da data da publicação do aviso a que se refere este inciso e não poderá exceder a data de encerramento do respectivo Período da Primeira Série, para os titulares das Debêntures da Primeira Série e os demais investidores apresentarem suas propostas no Leilão de Repactuação da Primeira Série; (c) os titulares das Debêntures da Primeira Série deverão, no prazo fixado no Edital de Repactuação da Primeira Série, por meio do SND ou do BovespaFix, conforme as Debêntures da Primeira Série de sua titularidade estejam custodiadas na CETIP ou na CBLC ou, ainda, por meio da Instituição Depositária para as Debêntures da Primeira Série de sua titularidade que não estejam custodiadas na CETIP ou na CBLC, manifestar (i) que não aceitam as características da Repactuação da Primeira Série descritas no Edital de Repactuação da Primeira Série e que, portanto, não participarão do Leilão de Repactuação da Primeira Série; ou (ii) que aceitam as características da Repactuação da Primeira Série descritas no Edital de Repactuação da Primeira Série e que, portanto, participarão do Leilão de Repactuação da Primeira Série; sendo que a falta de manifestação no prazo fixado no Edital de Repactuação da Primeira Série ou a manifestação relativa a somente parte das Debêntures da Primeira Série de que for titular, será considerada aceitação, com relação às Debêntures da Primeira Série que não forem indicadas, às características da Repactuação da Primeira Série, independentemente do resultado do Leilão de Repactuação da Primeira Série; (d) os investidores interessados em adquirir as Debêntures da Primeira Série com as características da Repactuação da Primeira Série descritas no Edital de Repactuação da Primeira Série deverão, na forma e prazo (prazo que deverá ser o mesmo que o concedido aos titulares das Debêntures da Primeira Série) fixados no Edital de Repactuação da Primeira Série, manifestar que aceitam as características da Repactuação da Primeira Série descritas no Edital de Repactuação da Primeira Série e que, portanto, participarão do Leilão de Repactuação da Primeira Série; (e) na data de encerramento do respectivo Período da Primeira Série, os titulares das Debêntures da Primeira Série participantes do Leilão de Repactuação da Primeira Série cujas propostas não foram vencedoras no Leilão de Repactuação da Primeira Série deverão ceder as Debêntures da Primeira Série de que forem titulares e que tiverem sido incluídas no Leilão de Repactuação da Primeira Série aos investidores cujas propostas foram vencedoras no Leilão de Repactuação da Primeira Série, mediante o pagamento, por estes, do Valor Nominal acrescido da Remuneração da Primeira Série, calculada pro rata temporis até a data da aquisição; (f) a Emissora obriga-se, solidariamente com os investidores cujas propostas foram vencedoras no Leilão de Repactuação da Primeira Série e que não honraram suas respectivas obrigações de pagamento para com os titulares das Debêntures da Primeira Série objeto da cessão, pelo cumprimento das obrigações de pagamento aos titulares das Debêntures da Primeira Série cedidas, inexistindo obrigação de entregar as Debêntures da Primeira Série cedidas enquanto não for realizado o referido pagamento; (g) sujeito ao disposto na Cláusula 6.16, a Emissora obriga-se a, na data de encerramento do respectivo Período da Primeira Série, adquirir ou resgatar as Debêntures da Primeira Série, pelo Valor Nominal acrescido da Remuneração da Primeira Série aplicável, calculada pro rata temporis até a data da aquisição ou resgate, dos titulares das Debêntures da Primeira Série que (i) se manifestaram pela não aceitação às características da Repactuação da Primeira Série e, portanto, não participaram do Leilão

9 de Repactuação da Primeira Série, nos termos do item (i) da alínea c acima; e (ii) se manifestaram pela aceitação às características da Repactuação da Primeira Série nos termos do item (ii) da alínea c acima e, portanto, participaram do Leilão de Repactuação da Primeira Série mas não encontraram ofertas de compra de outros investidores no Leilão de Repactuação da Primeira Série compatíveis com suas respectivas ofertas de venda. A aquisição ou resgate não será acrescido de prêmio de qualquer natureza. No caso de aquisição, as Debêntures da Primeira Série adquiridas pela Emissora poderão, por opção da Emissora, ser mantidas em tesouraria, canceladas ou vendidas a terceiros, a qualquer tempo. As Debêntures da Primeira Série adquiridas pela Emissora para permanência em tesouraria nos termos desta Cláusula, se e quando recolocadas no mercado, farão jus à Remuneração da Primeira Série em vigor na data de recolocação no mercado; e (h) o conselho de administração da Emissora comunicará aos debenturistas, no prazo de até 1 (um) dia útil contado da data de término do Leilão de Repactuação da Primeira Série, a taxa da Remuneração da Primeira Série vigente para o Período da Primeira Série subseqüente. Eventos e Pagamentos Programados R$/debênture Série Data Evento Parcela Valor Evento Parcela Valor Status 1a 20/04/ Juros 1/ , Pago 1a 20/04/ Juros 2/ , Pago 1a 20/04/ Juros 3/ , Pago 1a 20/04/ Juros 4/ a 20/04/2011 Repactuação -- - Juros 5/ a 20/04/ Juros 6/ a 20/04/ Juros 7/ a 20/04/ Juros 8/ a 20/04/ Juros 9/ a 20/04/2016 Amort 1/ ,00 Juros 10/ Série Data Evento Parcela Valor Evento Parcela Valor Status 2a 20/04/2026 Amort 1/ ,00 Juros 1/1 - -

10 Eventos Legais e Societários REUNIÃO DE CONSELHO DE ADMINISTRAÇÃO, REALIZADA EM 08 DE JANEIRO DE 2009 DELIBERAÇÕES Diante das deliberações aprovadas na Assembléia Geral Extraordinária da Companhia realizada na presente data, os Conselheiros aprovam, por unanimidade de votos: (a) a aceitação do pedido de renúncia formulado pelo Sr. Milton Roberto Pereira aos cargos de Diretor Executivo e Diretor de Relações com os Investidores da Companhia, nos termos da correspondente carta de renúncia arquivada na sede social. (b) a eleição, para compor a Diretoria da Sociedade, com mandato, excepcionalmente, até a primeira reunião do Conselho de Administração que suceder a Assembléia Geral Ordinária a realizar-se em 2011 ASSEMBLÉIA GERAL EXTRAORDINÁRIA REALIZADA EM 08 DE JANEIRO DE 2009 DELIBERAÇÕES Por unanimidade dos acionistas, foram aprovados: (a) aceitar os pedidos de renúncia formulados pelos Srs. José Ermírio de Moraes Neto e Marcus Olyntho de Camargo Arruda aos cargos de Presidente do Conselho de Administração e Conselheiro da Companhia, respectivamente, nos termos das correspondentes cartas de renúncia arquivadas na sede social. (b) aceitar o pedido de renúncia formulado pelo Sr. Milton Roberto Pereira aos cargos de Diretor Executivo e Diretor de Relações com os Investidores da Companhia, nos termos da correspondente carta de renúncia arquivada na sede social. (c) alterar o prazo de mandato dos membros do Conselho de Administração da Sociedade para 2 (dois) anos, sendo que, excepcionalmente, o primeiro prazo de mandato dos membros do Conselho de Administração ora eleitos vigorará até a posse dos Conselheiros eleitos na Assembléia Geral Ordinária a realizar-se em (d) extinguir um cargo de Diretor Executivo, de modo que a Diretoria passa a ser composta por, no mínimo, 02 (dois) e, no máximo, 11 (onze) membros, sendo 01 (um) Diretor Executivo e de 01 (um) até 10 (dez) Diretores sem designação específica. (e) alterar o prazo de mandato dos membros da Diretoria da Sociedade para 2 (dois) anos, sendo que, excepcionalmente, o primeiro prazo de mandato dos Diretores ora eleitos vigorará até a primeira reunião do Conselho de Administração que suceder a Assembléia Geral Ordinária a realizar-se em (f) diante das deliberações aprovadas pelos acionistas, alterar os Artigos 7 e 11 do Estatuto Social, que passam a vigorar com a seguinte e nova redação ATA DA ASSEMBLÉIA GERAL ORDINÁRIA REALIZADA EM 22 DE ABRIL DE 2009 V. DELIBERAÇÕES a) Abstendo-se de votar os legalmente impedidos, foram aprovados o Relatório da Diretoria, o Balanço Patrimonial, a Demonstração do Resultado, incluindo as despesas administrativas e de pessoal, e as demais Demonstrações Financeiras referentes ao exercício encerrado em Conseqüentemente, foi aprovada a seguinte destinação do lucro líquido do exercício, que totalizou que totalizou R$ ,17 (setenta e dois milhões, quinhentos e dezesseis mil, sessenta e três reais e dezessete centavos): (i) R$ ,16 (três milhões, seiscentos e vinte e cinco mil, oitocentos e três reais e dezesseis centavos) foram destinados para a Reserva Legal; (ii) R$ ,01 (sessenta e oito milhões, oitocentos e noventa mil, duzentos e sessenta reais e um centavos) foram retidos em reserva estatutária denominada Reserva de Expansão. b) Por unanimidade dos acionistas foi dispensado o pagamento de dividendos obrigatórios, na forma do disposto no Artigo 202 da Lei n 6.404/76. c) Foi ratificado o pagamento da importância de R$ ,00 (dois milhões, seiscentos e oitenta e oito mil reais) aos Diretores, a título de honorários relativos ao exercício ora encerrado. VI. OBSERVAÇÕES FINAIS - a) O Sr. Presidente franqueou o uso da palavra não havendo, todavia, nenhuma manifestação. b) Os trabalhos foram suspensos para a lavratura da presente ata, que tendo sido lida e achada conforme, vai assinada pelo Presidente, Secretário e demais presentes. (aa) Wilson Masao Kuzuhara, Presidente; Milton Roberto Pereira, Secretário. p. Banco Votorantim S.A., Wilson Masao Kuzuhara e Milton Roberto Pereira; Wilson Masao Kuzuhara, Milton Roberto Pereira e Walter Guilherme Piacsek Junior. ASSEMBLÉIA GERAL EXTRAORDINÁRIA, REALIZADA EM 30 DE DEZEMBRO DE 2009 DELIBERAÇÕES Por unanimidade dos acionistas, foram aprovadas (a) a retificação da Ata da Assembléia Geral Ordinária, realizada em 28 de abril de 2006, para constar que a importância de R$ ,00 (noventa e cinco milhões de reais), correspondente a parte da Reserva Estatutária denominada Reserva de Expansão, foi paga aos acionistas em 29 de dezembro de 2005, sendo (i) R$ ,50 (sessenta e oito milhões, seiscentos e noventa e dois mil, cento e setenta e sete reais e cinqüenta centavos) a título de juros sobre o capital próprio, previsto no Artigo 9º da Lei 9.249, de , alterado pelo Artigo 78 da Lei 9.430, de , e na respectiva regulamentação; e (ii) R$ ,50 (vinte e seis milhões, trezentos e sete mil, oitocentos e vinte e dois reais e cinqüenta centavos) a título de dividendos; e (b) a ratificação das demais deliberações do referido ato societário.

11 Avisos aos Debenturistas Diário de São Paulo 15/05/2009 Assembléias de Debenturistas Não foram realizadas assembléias de debenturistas da 1ª emissão em Vencimento Antecipado Não ocorreu qualquer dos eventos mencionados na Escritura de Emissão que pudessem tornar a emissão antecipadamente vencida.

12 PU s Os valores calculados refletem nossa interpretação da escritura de emissão não implicando em aceitação de compromisso legal ou financeiro. Os PU's apresentados foram calculados "ao par", isto é, na curva de atualização e remuneração estabelecida na escritura de emissão. Outros agentes do mercado financeiro poderão apresentar valores diferentes dependendo da metodologia de cálculo aplicada. Em caso de dúvida de como os valores aqui apresentados foram apurados solicitamos entrar em contato para maiores esclarecimentos. PU s 1 a Série BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 DATA PU VALOR TAXA DI FATOR DI JUROS PAR NOMINAL %aa FATOR DIAS FATOR +SPREAD BVLS11 ACUMULADO AA ÚTEIS ACUMULADO ACUMULADO VN DIk FatorDI Spread Dp FatorSpread FatorJuros J R$ R$ R$ 31/12/ , ,00 13,62% 1, ,50% 178 1, , , /01/ , ,00-1, ,50% 179 1, , , /01/ , ,00 13,62% 1, ,50% 179 1, , , /01/ , ,00-1, ,50% 180 1, , , /01/ , ,00-1, ,50% 180 1, , , /01/ , ,00 13,59% 1, ,50% 180 1, , , /01/ , ,00 13,60% 1, ,50% 181 1, , , /01/ , ,00 13,61% 1, ,50% 182 1, , , /01/ , ,00 13,60% 1, ,50% 183 1, , , /01/ , ,00 13,61% 1, ,50% 184 1, , , /01/ , ,00-1, ,50% 185 1, , , /01/ , ,00-1, ,50% 185 1, , , /01/ , ,00 13,60% 1, ,50% 185 1, , , /01/ , ,00 13,60% 1, ,50% 186 1, , , /01/ , ,00 13,60% 1, ,50% 187 1, , , /01/ , ,00 13,62% 1, ,50% 188 1, , , /01/ , ,00 13,61% 1, ,50% 189 1, , , /01/ , ,00-1, ,50% 190 1, , , /01/ , ,00-1, ,50% 190 1, , , /01/ , ,00 13,38% 1, ,50% 190 1, , , /01/ , ,00 13,45% 1, ,50% 191 1, , , /01/ , ,00 13,61% 1, ,50% 192 1, , , /01/ , ,00 12,61% 1, ,50% 193 1, , , /01/ , ,00 12,61% 1, ,50% 194 1, , , /01/ , ,00-1, ,50% 195 1, , , /01/ , ,00-1, ,50% 195 1, , , /01/ , ,00 12,62% 1, ,50% 195 1, , , /01/ , ,00 12,62% 1, ,50% 196 1, , , /01/ , ,00 12,62% 1, ,50% 197 1, , , /01/ , ,00 12,62% 1, ,50% 198 1, , , /01/ , ,00 12,61% 1, ,50% 199 1, , , /01/ , ,00-1, ,50% 200 1, , , /02/ , ,00-1, ,50% 200 1, , , /02/ , ,00 12,63% 1, ,50% 200 1, , , /02/ , ,00 12,62% 1, ,50% 201 1, , , /02/ , ,00 12,63% 1, ,50% 202 1, , , /02/ , ,00 12,63% 1, ,50% 203 1, , , /02/ , ,00 12,63% 1, ,50% 204 1, , , /02/ , ,00-1, ,50% 205 1, , , /02/ , ,00-1, ,50% 205 1, , , /02/ , ,00 12,62% 1, ,50% 205 1, , , /02/ , ,00 12,63% 1, ,50% 206 1, , , /02/ , ,00 12,62% 1, ,50% 207 1, , , /02/ , ,00 12,63% 1, ,50% 208 1, , , /02/ , ,00 12,62% 1, ,50% 209 1, , , /02/ , ,00-1, ,50% 210 1, , , /02/ , ,00-1, ,50% 210 1, , , /02/ , ,00 12,63% 1, ,50% 210 1, , , /02/ , ,00 12,62% 1, ,50% 211 1, , ,372480

13 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 DATA PU VALOR TAXA DI FATOR DI JUROS PAR NOMINAL %aa FATOR DIAS FATOR +SPREAD BVLS11 ACUMULADO AA ÚTEIS ACUMULADO ACUMULADO VN DIk FatorDI Spread Dp FatorSpread FatorJuros J R$ R$ R$ 18/02/ , ,00 12,62% 1, ,50% 212 1, , , /02/ , ,00 12,62% 1, ,50% 213 1, , , /02/ , ,00 12,62% 1, ,50% 214 1, , , /02/ , ,00-1, ,50% 215 1, , , /02/ , ,00-1, ,50% 215 1, , , /02/ , ,00-1, ,50% 215 1, , , /02/ , ,00-1, ,50% 215 1, , , /02/ , ,00 12,62% 1, ,50% 215 1, , , /02/ , ,00 12,62% 1, ,50% 216 1, , , /02/ , ,00 12,60% 1, ,50% 217 1, , , /02/ , ,00-1, ,50% 218 1, , , /03/ , ,00-1, ,50% 218 1, , , /03/ , ,00 12,61% 1, ,50% 218 1, , , /03/ , ,00 12,62% 1, ,50% 219 1, , , /03/ , ,00 12,62% 1, ,50% 220 1, , , /03/ , ,00 12,62% 1, ,50% 221 1, , , /03/ , ,00 12,62% 1, ,50% 222 1, , , /03/ , ,00-1, ,50% 223 1, , , /03/ , ,00-1, ,50% 223 1, , , /03/ , ,00 12,62% 1, ,50% 223 1, , , /03/ , ,00 12,62% 1, ,50% 224 1, , , /03/ , ,00 12,60% 1, ,50% 225 1, , , /03/ , ,00 11,12% 1, ,50% 226 1, , , /03/ , ,00 11,12% 1, ,50% 227 1, , , /03/ , ,00-1, ,50% 228 1, , , /03/ , ,00-1, ,50% 228 1, , , /03/ , ,00 11,05% 1, ,50% 228 1, , , /03/ , ,00 11,02% 1, ,50% 229 1, , , /03/ , ,00 11,11% 1, ,50% 230 1, , , /03/ , ,00 11,13% 1, ,50% 231 1, , , /03/ , ,00 11,13% 1, ,50% 232 1, , , /03/ , ,00-1, ,50% 233 1, , , /03/ , ,00-1, ,50% 233 1, , , /03/ , ,00 11,13% 1, ,50% 233 1, , , /03/ , ,00 11,12% 1, ,50% 234 1, , , /03/ , ,00 11,12% 1, ,50% 235 1, , , /03/ , ,00 11,12% 1, ,50% 236 1, , , /03/ , ,00 11,10% 1, ,50% 237 1, , , /03/ , ,00-1, ,50% 238 1, , , /03/ , ,00-1, ,50% 238 1, , , /03/ , ,00 11,03% 1, ,50% 238 1, , , /03/ , ,00 11,08% 1, ,50% 239 1, , , /04/ , ,00 11,13% 1, ,50% 240 1, , , /04/ , ,00 11,13% 1, ,50% 241 1, , , /04/ , ,00 11,13% 1, ,50% 242 1, , , /04/ , ,00-1, ,50% 243 1, , , /04/ , ,00-1, ,50% 243 1, , , /04/ , ,00 11,13% 1, ,50% 243 1, , , /04/ , ,00 11,13% 1, ,50% 244 1, , , /04/ , ,00 11,13% 1, ,50% 245 1, , , /04/ , ,00 11,13% 1, ,50% 246 1, , , /04/ , ,00-1, ,50% 247 1, , , /04/ , ,00-1, ,50% 247 1, , , /04/ , ,00-1, ,50% 247 1, , , /04/ , ,00 11,03% 1, ,50% 247 1, , , /04/ , ,00 11,02% 1, ,50% 248 1, , , /04/ , ,00 11,13% 1, ,50% 249 1, , , /04/ , ,00 11,13% 1, ,50% 250 1, , , /04/ , ,00 11,06% 1, ,50% 251 1, , , /04/ , ,00-1, ,50% 252 1, , , /04/ , ,00-1, ,50% 252 1, , , /04/ , ,00 11,07% 1, ,50% 252 1, , , /04/ , ,00-1, ,50% 1 1, , ,365200

14 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 DATA PU VALOR TAXA DI FATOR DI JUROS PAR NOMINAL %aa FATOR DIAS FATOR +SPREAD BVLS11 ACUMULADO AA ÚTEIS ACUMULADO ACUMULADO VN DIk FatorDI Spread Dp FatorSpread FatorJuros J R$ R$ R$ 22/04/ , ,00 11,12% 1, ,50% 1 1, , , /04/ , ,00 11,13% 1, ,50% 2 1, , , /04/ , ,00 11,13% 1, ,50% 3 1, , , /04/ , ,00-1, ,50% 4 1, , , /04/ , ,00-1, ,50% 4 1, , , /04/ , ,00 11,13% 1, ,50% 4 1, , , /04/ , ,00 11,12% 1, ,50% 5 1, , , /04/ , ,00 10,99% 1, ,50% 6 1, , , /04/ , ,00 10,12% 1, ,50% 7 1, , , /05/ , ,00-1, ,50% 8 1, , , /05/ , ,00-1, ,50% 8 1, , , /05/ , ,00-1, ,50% 8 1, , , /05/ , ,00 10,13% 1, ,50% 8 1, , , /05/ , ,00 10,13% 1, ,50% 9 1, , , /05/ , ,00 10,13% 1, ,50% 10 1, , , /05/ , ,00 10,13% 1, ,50% 11 1, , , /05/ , ,00 10,12% 1, ,50% 12 1, , , /05/ , ,00-1, ,50% 13 1, , , /05/ , ,00-1, ,50% 13 1, , , /05/ , ,00 10,12% 1, ,50% 13 1, , , /05/ , ,00 10,12% 1, ,50% 14 1, , , /05/ , ,00 10,12% 1, ,50% 15 1, , , /05/ , ,00 10,12% 1, ,50% 16 1, , , /05/ , ,00 10,13% 1, ,50% 17 1, , , /05/ , ,00-1, ,50% 18 1, , , /05/ , ,00-1, ,50% 18 1, , , /05/ , ,00 10,13% 1, ,50% 18 1, , , /05/ , ,00 10,13% 1, ,50% 19 1, , , /05/ , ,00 10,13% 1, ,50% 20 1, , , /05/ , ,00 10,02% 1, ,50% 21 1, , , /05/ , ,00 9,99% 1, ,50% 22 1, , , /05/ , ,00-1, ,50% 23 1, , , /05/ , ,00-1, ,50% 23 1, , , /05/ , ,00 9,98% 1, ,50% 23 1, , , /05/ , ,00 10,12% 1, ,50% 24 1, , , /05/ , ,00 10,12% 1, ,50% 25 1, , , /05/ , ,00 10,10% 1, ,50% 26 1, , , /05/ , ,00 10,01% 1, ,50% 27 1, , , /05/ , ,00-1, ,50% 28 1, , , /05/ , ,00-1, ,50% 28 1, , , /06/ , ,00 10,00% 1, ,50% 28 1, , , /06/ , ,00 10,10% 1, ,50% 29 1, , , /06/ , ,00 10,05% 1, ,50% 30 1, , , /06/ , ,00 10,09% 1, ,50% 31 1, , , /06/ , ,00 10,10% 1, ,50% 32 1, , , /06/ , ,00-1, ,50% 33 1, , , /06/ , ,00-1, ,50% 33 1, , , /06/ , ,00 10,01% 1, ,50% 33 1, , , /06/ , ,00 9,90% 1, ,50% 34 1, , , /06/ , ,00 9,94% 1, ,50% 35 1, , , /06/ , ,00-1, ,50% 36 1, , , /06/ , ,00 9,11% 1, ,50% 36 1, , , /06/ , ,00-1, ,50% 37 1, , , /06/ , ,00-1, ,50% 37 1, , , /06/ , ,00 9,01% 1, ,50% 37 1, , , /06/ , ,00 8,99% 1, ,50% 38 1, , , /06/ , ,00 8,99% 1, ,50% 39 1, , , /06/ , ,00 9,00% 1, ,50% 40 1, , , /06/ , ,00 9,01% 1, ,50% 41 1, , , /06/ , ,00-1, ,50% 42 1, , , /06/ , ,00-1, ,50% 42 1, , , /06/ , ,00 8,98% 1, ,50% 42 1, , , /06/ , ,00 8,98% 1, ,50% 43 1, , ,716649

15 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 DATA PU VALOR TAXA DI FATOR DI JUROS PAR NOMINAL %aa FATOR DIAS FATOR +SPREAD BVLS11 ACUMULADO AA ÚTEIS ACUMULADO ACUMULADO VN DIk FatorDI Spread Dp FatorSpread FatorJuros J R$ R$ R$ 24/06/ , ,00 8,97% 1, ,50% 44 1, , , /06/ , ,00 8,99% 1, ,50% 45 1, , , /06/ , ,00 9,12% 1, ,50% 46 1, , , /06/ , ,00-1, ,50% 47 1, , , /06/ , ,00-1, ,50% 47 1, , , /06/ , ,00 9,11% 1, ,50% 47 1, , , /06/ , ,00 8,96% 1, ,50% 48 1, , , /07/ , ,00 9,08% 1, ,50% 49 1, , , /07/ , ,00 9,10% 1, ,50% 50 1, , , /07/ , ,00 9,11% 1, ,50% 51 1, , , /07/ , ,00-1, ,50% 52 1, , , /07/ , ,00-1, ,50% 52 1, , , /07/ , ,00 9,12% 1, ,50% 52 1, , , /07/ , ,00 9,12% 1, ,50% 53 1, , , /07/ , ,00 9,02% 1, ,50% 54 1, , , /07/ , ,00 9,01% 1, ,50% 55 1, , , /07/ , ,00 9,13% 1, ,50% 56 1, , , /07/ , ,00-1, ,50% 57 1, , , /07/ , ,00-1, ,50% 57 1, , , /07/ , ,00 9,12% 1, ,50% 57 1, , , /07/ , ,00 9,00% 1, ,50% 58 1, , , /07/ , ,00 8,96% 1, ,50% 59 1, , , /07/ , ,00 9,13% 1, ,50% 60 1, , , /07/ , ,00 9,13% 1, ,50% 61 1, , , /07/ , ,00-1, ,50% 62 1, , , /07/ , ,00-1, ,50% 62 1, , , /07/ , ,00 9,13% 1, ,50% 62 1, , , /07/ , ,00 9,12% 1, ,50% 63 1, , , /07/ , ,00 9,00% 1, ,50% 64 1, , , /07/ , ,00 8,62% 1, ,50% 65 1, , , /07/ , ,00 8,62% 1, ,50% 66 1, , , /07/ , ,00-1, ,50% 67 1, , , /07/ , ,00-1, ,50% 67 1, , , /07/ , ,00 8,62% 1, ,50% 67 1, , , /07/ , ,00 8,51% 1, ,50% 68 1, , , /07/ , ,00 8,62% 1, ,50% 69 1, , , /07/ , ,00 8,61% 1, ,50% 70 1, , , /07/ , ,00 8,61% 1, ,50% 71 1, , , /08/ , ,00-1, ,50% 72 1, , , /08/ , ,00-1, ,50% 72 1, , , /08/ , ,00 8,63% 1, ,50% 72 1, , , /08/ , ,00 8,61% 1, ,50% 73 1, , , /08/ , ,00 8,61% 1, ,50% 74 1, , , /08/ , ,00 8,62% 1, ,50% 75 1, , , /08/ , ,00 8,62% 1, ,50% 76 1, , , /08/ , ,00-1, ,50% 77 1, , , /08/ , ,00-1, ,50% 77 1, , , /08/ , ,00 8,62% 1, ,50% 77 1, , , /08/ , ,00 8,62% 1, ,50% 78 1, , , /08/ , ,00 8,62% 1, ,50% 79 1, , , /08/ , ,00 8,62% 1, ,50% 80 1, , , /08/ , ,00 8,62% 1, ,50% 81 1, , , /08/ , ,00-1, ,50% 82 1, , , /08/ , ,00-1, ,50% 82 1, , , /08/ , ,00 8,62% 1, ,50% 82 1, , , /08/ , ,00 8,62% 1, ,50% 83 1, , , /08/ , ,00 8,63% 1, ,50% 84 1, , , /08/ , ,00 8,63% 1, ,50% 85 1, , , /08/ , ,00 8,62% 1, ,50% 86 1, , , /08/ , ,00-1, ,50% 87 1, , , /08/ , ,00-1, ,50% 87 1, , , /08/ , ,00 8,62% 1, ,50% 87 1, , , /08/ , ,00 8,62% 1, ,50% 88 1, , ,884829

16 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 BVLS11 DATA PU VALOR TAXA DI FATOR DI JUROS PAR NOMINAL %aa FATOR DIAS FATOR +SPREAD BVLS11 ACUMULADO AA ÚTEIS ACUMULADO ACUMULADO VN DIk FatorDI Spread Dp FatorSpread FatorJuros J R$ R$ R$ 26/08/ , ,00 8,62% 1, ,50% 89 1, , , /08/ , ,00 8,62% 1, ,50% 90 1, , , /08/ , ,00 8,62% 1, ,50% 91 1, , , /08/ , ,00-1, ,50% 92 1, , , /08/ , ,00-1, ,50% 92 1, , , /08/ , ,00 8,62% 1, ,50% 92 1, , , /09/ , ,00 8,62% 1, ,50% 93 1, , , /09/ , ,00 8,62% 1, ,50% 94 1, , , /09/ , ,00 8,62% 1, ,50% 95 1, , , /09/ , ,00 8,62% 1, ,50% 96 1, , , /09/ , ,00-1, ,50% 97 1, , , /09/ , ,00-1, ,50% 97 1, , , /09/ , ,00-1, ,50% 97 1, , , /09/ , ,00 8,62% 1, ,50% 97 1, , , /09/ , ,00 8,63% 1, ,50% 98 1, , , /09/ , ,00 8,63% 1, ,50% 99 1, , , /09/ , ,00 8,63% 1, ,50% 100 1, , , /09/ , ,00-1, ,50% 101 1, , , /09/ , ,00-1, ,50% 101 1, , , /09/ , ,00 8,63% 1, ,50% 101 1, , , /09/ , ,00 8,62% 1, ,50% 102 1, , , /09/ , ,00 8,63% 1, ,50% 103 1, , , /09/ , ,00 8,62% 1, ,50% 104 1, , , /09/ , ,00 8,63% 1, ,50% 105 1, , , /09/ , ,00-1, ,50% 106 1, , , /09/ , ,00-1, ,50% 106 1, , , /09/ , ,00 8,62% 1, ,50% 106 1, , , /09/ , ,00 8,63% 1, ,50% 107 1, , , /09/ , ,00 8,63% 1, ,50% 108 1, , , /09/ , ,00 8,62% 1, ,50% 109 1, , , /09/ , ,00 8,62% 1, ,50% 110 1, , , /09/ , ,00-1, ,50% 111 1, , , /09/ , ,00-1, ,50% 111 1, , , /09/ , ,00 8,62% 1, ,50% 111 1, , , /09/ , ,00 8,59% 1, ,50% 112 1, , , /09/ , ,00 8,60% 1, ,50% 113 1, , , /10/ , ,00 8,62% 1, ,50% 114 1, , , /10/ , ,00 8,62% 1, ,50% 115 1, , , /10/ , ,00-1, ,50% 116 1, , , /10/ , ,00-1, ,50% 116 1, , , /10/ , ,00 8,62% 1, ,50% 116 1, , , /10/ , ,00 8,62% 1, ,50% 117 1, , , /10/ , ,00 8,62% 1, ,50% 118 1, , , /10/ , ,00 8,61% 1, ,50% 119 1, , , /10/ , ,00 8,61% 1, ,50% 120 1, , , /10/ , ,00-1, ,50% 121 1, , , /10/ , ,00-1, ,50% 121 1, , , /10/ , ,00-1, ,50% 121 1, , , /10/ , ,00 8,61% 1, ,50% 121 1, , , /10/ , ,00 8,61% 1, ,50% 122 1, , , /10/ , ,00 8,61% 1, ,50% 123 1, , , /10/ , ,00 8,62% 1, ,50% 124 1, , , /10/ , ,00-1, ,50% 125 1, , , /10/ , ,00-1, ,50% 125 1, , , /10/ , ,00 8,62% 1, ,50% 125 1, , , /10/ , ,00 8,62% 1, ,50% 126 1, , , /10/ , ,00 8,62% 1, ,50% 127 1, , , /10/ , ,00 8,62% 1, ,50% 128 1, , , /10/ , ,00 8,62% 1, ,50% 129 1, , , /10/ , ,00-1, ,50% 130 1, , , /10/ , ,00-1, ,50% 130 1, , , /10/ , ,00 8,62% 1, ,50% 130 1, , , /10/ , ,00 8,62% 1, ,50% 131 1, , ,695080