Prof. Cid Roberto Concurso 2012 Grupo Conhecimentos Bancários no Google http://goo.gl/gbkij Comunidade Conhecimentos Bancários (orkut) http://goo.gl/4a6y7 Banco Central do Brasil É vedado ao Banco Central: fazer operações bancárias de qualquer natureza com outras pessoas de direito público ou privado, salvo as expressamente autorizadas por lei. 3ª aula Início da aula Banco Central do Brasil Os encargos e serviços de competência do Banco Central, quando por ele não executados diretamente, serão contratados de preferência com o Banco do Brasil S. A., exceto nos casos especialmente autorizados pelo Conselho Monetário Nacional. Banco Central do Brasil Constituem receita do Banco Central do Brasil as rendas: de operações financeiras e de outras aplicações de seus recursos, das operações de câmbio, de compra e venda de ouro e de quaisquer outras operações em moeda estrangeira, e eventuais, inclusive as derivadas de multas e de juros de mora aplicados por força do disposto na legislação em vigor. Descontos de Títulos São os adiantamentos de recursos que os bancos fazem aos clientes, sobre valores de duplicatas de cobrança ou notas promissórias, para antecipar o fluxo de caixa do cliente. Descontos de Títulos O cliente garante o recebimento de recursos que, teoricamente, só teria disponíveis no futuro. 1
Descontos de Títulos Geralmente, o desconto é feito sobre títulos com prazo máximo de 60 dias e prazo médio de 30 dias. Descontos de Títulos O banco tem o direito de regresso, ou seja, no vencimento, caso o título não seja pago pelo sacado, o cedente assume a responsabilidade do pagamento, inclusive de multas e/ou juros de mora por atraso. Descontos de Títulos Descontos também podem ser feitos sobre os recibos de venda com cartões de crédito e os cheques pré-datados (no caso de cheques pré-datados, esses documentos ficam em caução como garantia do empréstimo). Descontos de Títulos Fazer os exercícios 162, 163, 166, 167 e 168 Hot Money É o empréstimo de curtíssimo prazo, normalmente por um dia, sendo, no máximo, por 29 dias. Hot Money A formação de taxa para o hot money é definida levando em conta a taxa do Certificado de Depósito Interbancário (ou inter) CDI do dia da operação. 2
Hot Money Por ser uma operação de curto prazo o hot money tem a vantagem de permitir uma rápida mudança de posição no caso de uma variação brusca nas taxas de juros para baixo. Hot Money O Comunicado Bacen 7.569, de 25.05.2000, na alínea IX, diz que para efeito de distinção entre as operações de "hot money" e de capital de giro deve-se classificar como na segunda modalidade aquelas contratadas com prazo igual ou superior a 30 dias. Hot Money Sendo assim, hot money tem prazo de até 29 dias. Com prazo igual ou superior a 30 dias é operação de capital de giro. Hot Money Fazer os exercícios 173, 175, 176, 177 e 179 É uma operação de financiamento de vendas com base na cessão de crédito, permitindo que uma empresa venda seu produto a prazo e receba o pagamento à vista. Grande Fabricante de Eletrodomésticos Paga à vista vendedor Quer vender à vista Banco Pequeno Comerciante comprador Quer comprar a prazo Paga a Prazo 3
Grande Fabricante de Eletrodomésticos vendedor Sem o Vendor Preço à vista R$100 Preço a prazo R$110 Pequeno Comerciante comprador É uma operação de financiamento de vendas com base na cessão de crédito, permitindo que uma empresa venda seu produto a prazo e receba o pagamento à vista. Com o Vendor Banco Envolve transações de compra e venda entre pessoas jurídicas. Supõe que a empresa compradora seja cliente tradicional da vendedora, pois será a vendedora quem assumirá o risco do negócio, como intermediadora. A empresa vendedora transfere o crédito decorrente da venda ao banco que em troca de uma taxa de intermediação paga à vista ao próprio vendedor e financia o comprador. Como a venda não é financiada diretamente pela empresa vendedora, a base de cálculo para a cobrança de tributos, comissões e royalties, torna-se menor. 4
Reduz também a carga de IPI, ICM, PIS e Cofins que incide sobre o preço da Nota Fiscal da empresa vendedora. Se a própria vendedora financiasse a venda, iria embutir no preço os custos s, aumentando mais ainda os impostos a pagar. Com o vendor é possível vender por um preço mais competitivo, além do que ao receber a vista tem imediato reforço no seu caixa. O cliente comprador beneficia-se com taxas menores que as do mercado para o financiamento isolado de uma empresa, pois estará obtendo uma taxa que leva em conta o risco do vendedor. A operação é formalizada com a assinatura de um contrato, com direito de regresso entre o banco e a empresa vendedora (fornecedora) e um contrato de abertura de crédito entre as partes: empresa vendedora, banco, e empresa compradora. Fazer os exercícios 180 a 183 5
Grande Montadora de Veículos comprador Pequeno Fornecedor de Peças vendedor É a operação inversa do vendor. Paga a Prazo Quer pagar a prazo Banco Quer receber à vista Paga à vista É uma operação de financiamento de compras com base na cessão de crédito, permitindo que uma empresa compre o seu produto a prazo e o vendedor receba o pagamento à vista. Ocorre quando pequenas indústrias, fabricantes de componentes, vendem para grandes montadoras, indústrias de veículos e eletrodomésticos. Nesse caso, em vez de o vendedor (indústria) ser o fiador do contrato, o próprio comprador é que funciona como tal. É um instrumento de crédito que dilata o prazo de pagamento de compra sem envolver o vendedor (fornecedor). 6
O princípio básico que fundamenta a operação de leasing é que o fato gerador de rendimentos para uma empresa é a utilização e não a propriedade de um bem. No Brasil, o leasing é chamado de arrendamento mercantil. No Brasil, o leasing é chamado de arrendamento mercantil. Há dois tipos de leasing: No Brasil, o leasing é chamado de arrendamento mercantil. Há dois tipos de leasing: Leasing Financeiro Funciona como uma operação financeira, o total recebido a título de contraprestação mais o VRG, será suficiente para que a arrendadora recupere o valor gasto na aquisição e tenha a rentabilidade financeira esperada na operação representada pela taxa pactuada. Leasing Operacional Não funciona como uma operação financeira, o total recebido a título de contraprestação mais a quantia que for apurada ao final do contrato com a venda do bem, deverá ser suficiente para que a arrendadora recupere o valor gasto na aquisição e tenha a rentabilidade financeira esperada no negócio. 7
diferenças entre o leasing: diferenças entre o leasing: prazo mínimo 2 anos para bens com vida útil de até 5 anos 3 anos para bens com vida útil acima de 5 anos 3 meses prazo máximo não há 75% da vida útil do bem arrendado diferenças entre o leasing: diferenças entre o leasing: manutenção do bem arrendado a cargo do arrendatário pode ser a cargo do arrendador ou do arrendatário VRG obrigatório não é permitido diferenças entre o leasing: 6 3 EMPRESA ARRENDADORA 2 5 7 opção de compra pelo valor do VRG pelo valor de mercado FORNECEDOR 1 4 ARRENDATÁRIO (1) Escolhe o bem, negocia preço e condições (2) Assinam o contrato de leasing (3) Autoriza o faturamento e a entrega do bem (4) Fatura e entrega o bem (5)Recebe a Nota Fiscal e o documento emitido pelo arrendatário comunicando o recebimento do bem (6) Paga o valor do bem expresso na Nota Fiscal (7) Paga as contraprestações 8
Bens arrendáveis Podem ser arrendados bens móveis ou imóveis, novos ou usados, de fabricação nacional ou estrangeira. Bens arrendáveis Havendo dúvida quanto à possibilidade de um bem ser objeto de arrendamento, aplique a seguinte regra básica: todo bem classificável no ativo imobilizado da pessoa jurídica pode ser objeto de arrendamento. Tributação Sempre ISS. Nunca IOF. Vantagens para o arrendatário (PJ): financiamento total do bem, liberação do capital de giro da empresa, longo prazo da operação, dedução dos valores das contraprestações pagos como despesa. Vantagens para o arrendatário (PF): Mais uma alternativa de financiamento. Encargos s mais baixos. Sale and Leaseback Arrendadora Fornecedor Arrendatário a mesma pessoa Somente na modalidade de leasing 9
Fazer os exercícios 186, 188, 189, 190 e 198 Prof. Cid Roberto Concurso 2012 Grupo Conhecimentos Bancários no Google http://goo.gl/gbkij Comunidade Conhecimentos Bancários (orkut) http://goo.gl/4a6y7 3ª aula Fim da aula 10