PARECER ATUARIAL PLANO MISTO DE BENEFÍCIOS A data base da avaliação atuarial do Plano Misto de Benefícios, administrado pela Mendesprev Sociedade Previdenciária, objeto deste parecer é 31/12/2010. Objetivo O objetivo desta avaliação atuarial é atender o disposto no artigo 18 da LC nº 109, de 29/05/2001, que determina: "O plano de Custeio, com periodicidade mínima anual, estabelecerá o nível de contribuição necessário à constituição das reservas garantidoras de benefícios, fundos, provisões e à cobertura das demais despesas, em conformidade com os critérios fixados pelo órgão regulador e fiscalizador." Base de dados A base de dados disponível na Mendesprev, após testes de consistência, foi considerada suficiente e completa para os cálculos. A população do plano na data base era composta por: - 347 participantes ativos: 273 com vínculo empregatício, 2 autopatrocinados e 72 no benefício proporcional diferido. A idade média dos participantes ativos era de 49 anos e o salário de participação médio de R$ 8.058,29. A folha de salário de participação da patrocinadora na data base era de R$ 2.183.350,52. - 341 participantes assistidos, sendo 278 aposentadorias programadas (65 normais e 213 antecipadas) com idade média de 68 anos e o benefício médio de R$ 5.005.26. 17 aposentadorias por invalidez com idade média de 55 anos e benefício médio de R$ 532,89, 46 pensões por morte sendo 61 o número de beneficiários destas pensões. A idade média dos beneficiários era de 56 anos e o benefício médio era de R$ 2.835,56. O total da folha de benefícios de prestação continuada, pagos pelo plano aos seus assistidos, na data base, foi de R$ 1.574.752,31. Normativos e hipóteses
Para execução dos trabalhos foram considerados os seguintes pontos: - Legislação pertinente em vigor; - Regulamento do plano; - Nota técnica atuarial do plano; - Manifestação por escrito das patrocinadoras sobre as hipóteses econômicas e financeiras que guardam relação com suas respectivas atividades, sendo elas: Projeção de crescimento real de salários: 0,50% Hipóteses sobre gerações futuras e novos entrados: 0,00% Hipótese sobre a rotatividade: 0,00% - As demais hipóteses consideradas foram: Indexador do plano: INPC Taxa real anual de juros: 6,00% Projeção do crescimento real dos benefícios do plano: 0,00% Fator determinação do valor real ao longo do tempo dos salários: 97% Fator determinação do valor real ao longo do tempo dos benefícios da entidade: 97% Número de benefícios pagos no ano: 13 Salário unitário: R$ 199,20 Hipóteses sobre composição de família de pensionistas: Para os benefícios concedidos utiliza-se a estrutura familiar informada. Para benefício a conceder, considera-se que 95% dos participantes possuem cônjuge na data do evento (mulher 4 anos mais jovem que o homem) e 2 filhos cujo tempo que falta para a maioridade é igual a: [(55 - idade do participante)/2]. Tábua de mortalidade de válidos: AT-83 Tábua de mortalidade de inválidos: IAPB-57 Tábua de entrada em invalidez: Álvaro Vindas Idade prevista para aposentadoria normal: 60 anos Idade prevista para aposentadoria antecipada: 55 anos Percentual de aposentadorias normais: 50% Percentual de aposentadorias antecipadas: 50% Percentual aplicável ao grupo familiar: 50% Percentual individual: 10% Estas hipóteses estão aderentes e de acordo com a Resolução nº 18, de 28 de março de 2006.
Situação Atual Com base na população e nas hipóteses informadas, a avaliação atuarial apresentou os seguintes valores: Reservas Matemáticas: R$ 351.643.237,99 Benefícios Concedidos (RBC): R$ 231.162.121,05 Benefícios a Conceder (RBAC): R$ 120.481.116,94 (+) Benefícios do plano com a geração atual: R$ 123.955.389,07 (-) Outras contribuições da geração atual: R$ 3.474.272,23 Ativo líquido do plano: R$ 361.304.605,93 Superávit técnico acumulado: R$ 9.661.367,74 Em 2010, a meta atuarial de 12,85%, foi superada pela rentabilidade do plano de 15,46%. O plano apresenta solvência econômico-financeira e atuarial e será capaz de honrar com os compromissos assumidos com participantes e assistidos, desde que: seja praticado o plano de custeio apurado, haja regularidade das contribuições mensais e das parcelas da dívida contratada, e os ativos do plano sejam rentabilizados, no mínimo, igual a meta atuarial (INPC + 6% a.a). Plano de Custeio O artigo 26 do Regulamento determina que: "O custeio do Plano Misto de Benefícios será estabelecido pelo Atuário na data de cada balanço da Sociedade ou quando ocorrerem alterações significativas nos encargos da Sociedade com respeito ao referido Plano Misto de Benefícios." Desta forma, o plano de custeio elaborado com base na legislação pertinente em vigor, no Regulamento do Plano Misto de Benefícios e nos resultados apurado na avaliação atuarial, data base 31/12/2010, passará a vigorar a partir de 01/01/2011. A contribuição do Participante, definida no artigo 15 do Regulamento do Plano Misto de Benefícios: "... será efetuada mensalmente e corresponderá a 7,5% (sete e meio por cento) da parcela do Salário de Participação que exceder a 20 (vinte) Salários Unitários, se for o caso." Conforme determina o artigo 21 do Regulamento: "A contribuição mensal da Patrocinadora será igual a 100% (cem por cento) da Contribuição efetuada pelo Participante, nos termos do artigo 15." Na data base esta contribuição significou 4,32% do total da folha de salários de participação.
O artigo 24 do Regulamento determina que: "O custeio dos Benefícios (...) não relacionado à Contribuição de que trata o artigo 21, será estabelecida pelo Atuário e assumida integralmente pelas Patrocinadoras." Na data base esta contribuição significou 2,68% do total da folha de salários de participação. Em relação às despesas administrativas, o parágrafo único do artigo 28, do Regulamento, trata: "A Participação da Sociedade nas suas despesas de administração, em cada exercício, não poderá ultrapassar os limites legais vigentes. Qualquer excesso das despesas de administração da Sociedade será de responsabilidade das Patrocinadoras." Na data base, de acordo com o Plano de Custeio apurado, a taxa para o custeio administrativo foi de 2,00%. No decorrer do ano de 2011, esta taxa será resultante do seguinte cálculo: CA = Total das contribuições recolhidas no mês x 15% Onde: CA = Custeio Administrativo Conforme exposto acima, na data base, tivemos os seguintes percentuais: Benefício Definido - Art. 24: 2,68% Contribuições Definidas - Art. 21: 4,32% Custeio administrativo - Art. 28 - Parágrafo Único: 2,00% Desta forma, a contribuição das patrocinadoras será de 9,00% sobre o total da folha de salários de participação. Cabe observar que os percentuais apresentados acima são estimativos, logo, devido a variáveis tais como: nível de adesão de empregados ao plano, salários efetivamente pagos, aposentadorias concedidas e etc., os mesmos podem deixar de coincidir com as taxas efetivamente praticadas. Os participantes autopatrocinados deverão efetuar contribuições conforme o disposto no 1º do artigo 73 do Regulamento: "Observado o Plano Misto de Benefícios, as Contribuições do Participante que optar pelo Autopatrocínio não poderão ser distintas daquelas previstas no Plano de Custeio."
Para os participantes que optaram ou tiveram a opção presumida pelo benefício proporcional diferido deverá ser observado o artigo 59 do Regulamento: "O custeio das despesas administrativas, no período de diferimento, será de responsabilidade do Participante." Expectativa de evolução futura Trata-se de um plano misto composto de duas partes: uma que é contribuição definida e outra de benefício definido. Na parte de contribuição definida os recursos são capitalizados de forma individual, não havendo, portanto, previsão de evolução futura no seu custo. Na parte de benefício definido, é utilizado o método agregado para financiamento. Este método baseiase no calculo de forma coletiva para a reserva matemática de benefícios a conceder e para as contribuições que irão compor os recursos garantidores do plano. Sendo, o tempo utilizado para capitalização destes recursos, fator impactante na velocidade de sua formação. Este método poderá apresentar custos constantes ou gradativamente crescentes mantendo sempre o equilíbrio atuarial do plano. Praticar o plano de custeio apurado, nas avaliações atuariais, torna-se fundamental, pois ele determina o nível de contribuição necessário à constituição das reservas garantidoras de benefícios, fundos, provisões e à cobertura das demais despesas. Além disto, está em conformidade com os critérios fixados pelo órgão regulador e fiscalizador. Belo Horizonte, 08 de fevereiro de 2011. JUSCÉLIA CARVALHO SUDRÉ BARBOSA ATUÁRIO - MTb Nº 1433