RELATÓRIO DE TRÊS MESES
DUFRY VISÃO GERAL RECEITA LÍQUIDA EM MILHÕES DE CHF LUCRO BRUTO EM MILHÕES DE CHF MARGEM 6.300 5.600 4.900 4.200 3.500 2.800 2.100 1.400 700 0 2012 2013 2014 T1 T1 3.600 3.200 2.800 2.400 2.000 1.600 1.200 800 400 0 2012 2013 2014 T1 T1 62% 61% 60% 59% 58% 57% 56% 55% 54% 53% 52% 51% 50% EBITDA 1 EM MILHÕES DE CHF LUCRO / (PREJUÍZO) LÍQUIDO EM MILHÕES DE CHF 900 180 800 150 700 120 600 90 500 60 400 30 300 0 200-30 100-60 0-90 2012 2013 2014 T1 T1 2012 2013 2014 T1 T1 1 EBITDA antes de outros resultados operacionais e linearização VENDAS LÍQUIDAS POR SEGMENTOS VENDAS LÍQUIDAS POR CATEGORIA DE PRODUTOS 23 % AMÉRICA DO NORTE 17 % SUL DA EUROPA E ÁFRICA 8 % OUTROS BENS 3 % LITERATURA & PUBLICAÇÕES 30 % PERFUMES & COSMÉTICOS 3 % ELETRÔNICOS 6 % MODA, COUROS & BAGAGENS 22 % AMÉRICA LATINA 12 % ÁSIA, ORIENTE MÉDIO E AUSTRÁLIA 26 % REINO UNIDO, CENTRO E LESTE EUROPEU 7 % RELÓGIOS, JÓIAS & ACESSÓRIOS 11 % TABACO 17 % CONFEITARIA & ALIMENTAÇÃO 15 % VINHOS & BEBIDAS ALCOÓLICAS VENDAS LÍQUIDAS POR CANAL 2 % NAVIOS DE CRUZEIRO & PORTOS MARÍTIMOS 4 % ESTAÇÕES FERROVIÁRIAS & OUTROS 90 % AEROPORTOS VENDAS LÍQUIDAS POR SETOR 37 % DUTY PAID 4 % FRONTEIRA, CENTRO DE CIDADE & HOTÉIS 63 % DUTY FREE 2
DEMONSTRAÇÃO DO RESULTADO CONSOLIDADO INTERINO DE TRÊS MESES FINDOS EM 31 DE MARÇO DE EM MILHÕES DE CHF E R$ NOTA OPERAÇÕES CONTINUADAS CHF R$ CHF R$ Receita líquida de vendas 1.582,3 6.196,0 983,1 2.908,4 Receita de publicidade 47,9 187,0 35,8 106,3 Receita líquida total 1.630,2 6.383,0 1.018,9 3.014,7 Custo dos produtos vendidos (675,7) (2.646,1) (432,6) (1.279,1) Lucro bruto 954,5 3.736,9 586,3 1.735,6 Despesas comerciais, líquidas (457,8) (1.792,9) (264,3) (781,4) Despesas com pessoal (258,6) (1.014,1) (166,0) (486,7) Despesas gerais, líquidas (91,4) (358,9) (64,8) (191,0) Parcela de resultado de coligadas (0,2) (0,9) 0,8 2,4 EBITDA 1 146,5 570,1 92,0 278,9 Depreciação, amortização e redução a valor recuperável (137,5) (539,1) (83,8) (248,4) Linearização (43,1) (169,3) Outros resultados operacionais (5,4) (21,7) (3,6) (11,4) Lucro antes dos juros e impostos (EBIT) (39,5) (160,0) 4,6 19,1 Despesas financeiras (54,7) (215,0) (34,3) (101,0) Receitas financeiras 5,0 19,7 3,8 11,3 Ganho (Perda) com variação cambial (0,7) (2,1) 19,1 51,5 Lucro antes dos impostos (EBT) (89,9) (357,4) (6,8) (19,1) Imposto de renda 4 9,9 38,7 1,0 2,8 Lucro líquido de operações continuadas (80,0) (318,7) (5,8) (16,3) OPERAÇÕES DESCONTINUADAS Lucro / (perda) líquido de operações descontinuadas (0,1) (0,3) Lucro líquido (80,0) (318,7) (5,9) (16,6) ATRIBUÍVEL A: Acionistas da controladora (85,6) (340,3) (9,0) (26,8) Participação de não controladores 5,6 21,6 3,1 10,2 LUCRO POR AÇÃO ATRIBUÍVEL A ACIONISTAS DA CONTROLADORA Lucro /(perda) básico por ação atribuível a acionistas da controladora (1,59) (6,33) (0,25) (0,75) Lucro /(perda) diluído por ação atribuível a acionistas da controladora (1,59) (6,33) (0,25) (0,75) Quantidade média ponderada de ações ordinárias em circulação em milhares 53.778 53.778 35.811 35.811 LUCRO POR AÇÃO DE OPERAÇÕES CONTINUADAS Lucro /(perda) básico por ação atribuível a acionistas da controladora (1,59) (6,33) (0,25) (0,74) Lucro /(perda) diluído por ação atribuível a acionistas da controladora (1,59) (6,33) (0,25) (0,74) 1 EBITDA antes da linearização e outros resultados operacionais 3
DEMONSTRAÇÃO DO RESULTADO ABRANGENTE CONSOLIDADO INTERINO DE TRÊS MESES FINDOS EM 31 DE MARÇO DE EM MILHÕES DE CHF E R$ NOTA CHF R$ CHF R$ Lucro líquido (80,0) (318,7) (5,9) (16,6) OUTROS RESULTADOS ABRAGENTES: Ganhos (perdas) atuariais em benefícios pós-emprego 0,2 1,1 1,7 5,5 Imposto de renda (0,1) (0,2) (0,7) Itens não reclassificados para lucro líquido em período subsequente, líquido de impostos 0,2 1,0 1,5 4,8 Variação cambial na conversão de operações no exterior (162,3) (1.423,7) (138,8) 965,6 Ganho /(perda) líquida em hedge de investimento líquido em operações no exterior 62,7 240,5 10,8 32,0 Alterações no valor justo de contratos de swap de taxa de juros mantidos como hedge de fluxo de caixa 0,5 2,1 Participação de outros resultados abrangentes de coligadas (0,1) (0,2) Imposto de renda sobre as posições acima (0,1) (0,5) Itens a serem reclassificados para lucro líquido em períodos subsequentes, líquido de impostos (99,3) (1.181,8) (128,0) 997,6 Total de outros resultados abrangentes, líquido de impostos (99,1) (1.180,8) (126,5) 1.002,4 Total do resultado abrangente, líquido de impostos (179,1) (1.499,5) (132,4) 985,8 ATRIBUÍVEL A Acionistas da controladora (180,4) (1.460,7) (128,1) 906,7 Participação de não controladores 1,3 (38,6) (4,3) 79,1 Resultado abrangente total atribuído ao patrimônio líquido da controladora (180,4) (1.460,7) (128,1) 906,7 ATRIBUÍVEL A Operações continuadas (180,4) (1.460,7) (127,9) 908,5 Operações descontinuadas (0,2) (1,8) 4
BALANÇO PATRIMONIAL CONSOLIDADO INTERINO EM 31 DE MARÇO DE EM MILHÕES DE CHF E R$ NOTA Não auditado 31.03. Não auditado 31.03. Auditado 31.12. Auditado 31.12. ATIVO CHF R$ CHF R$ Imobilizado 576,2 2.138,1 604,6 2.395,3 Intangível 7.067,1 26.224,2 7.308,2 28.954,6 Investimentos em coligadas 37,9 140,8 41,4 164,2 Impostos diferidos ativos 176,8 656,2 203,9 807,9 Outros ativos não circulantes 322,2 1.195,7 347,4 1.376,6 Ativo não circulante 8.180,2 30.355,0 8.505,5 33.698,6 Estoques 888,5 3.297,2 907,3 3.594,7 Contas a receber de clientes e cartões de crédito 113,9 422,6 132,8 526,3 Outras contas a receber 348,5 1.293,3 336,0 1.331,0 Imposto de renda a recuperar 19,6 72,7 27,8 110,2 Instrumentos financeiros ao valor de mercado através de demonstração do resultado 17,7 70,1 Caixa e equivalentes de caixa 483,5 1.794,1 432,5 1.713,7 Ativo circulante 1.854,0 6.879,9 1.854,1 7.346,0 Total do ativo 10.034,2 37.234,9 10.359,6 41.044,6 PASSIVO E PATRIMÔNIO LÍQUIDO Patrimônio atribuível aos acionistas da controladora 2.968,9 11.016,6 3.149,1 12.476,6 Participação de não controladores 181,1 672,3 183,6 727,4 Total do patrimônio líquido 3.150,0 11.688,9 3.332,7 13.204,0 Empréstimos 4.287,3 15.909,2 4.313,1 17.088,3 Impostos diferidos passivos 629,0 2.334,1 693,1 2.746,1 Provisões 174,9 649,2 183,9 728,5 Obrigações com benefícios pós-emprego de funcionários 53,7 199,4 55,3 219,0 Outras obrigações não circulantes 96,6 358,5 64,9 257,5 Passivo não circulante 5.241,5 19.450,4 5.310,3 21.039,4 Fornecedores 531,7 1.973,0 546,8 2.166,6 Empréstimos 67,3 249,6 77,3 306,3 Imposto de renda a pagar 40,4 150,1 44,1 174,6 Provisões 139,4 517,1 153,7 608,8 Outras obrigações 863,9 3.205,8 894,7 3.544,9 Passivo circulante 1.642,7 6.095,6 1.716,6 6.801,2 Total do passivo 6.884,2 25.546,0 7.026,9 27.840,6 Total do passivo e patrimônio líquido 10.034,2 37.234,9 10.359,6 41.044,6 5
DEMONSTRAÇÕES DAS MUTAÇÕES DO PATRIMÔNIO LÍQUIDO CONSOLIDADO INTERINO DE TRÊS MESES FINDOS EM 31 DE MARÇO DE ATRIBUÍVEL AOS ACIONISTAS DA CONTROLADORA EM MILHÕES DE CHF NOTA Capital Ágio na subscrição de ações Ações em tesouraria Reserva de notas conversíveis obrigatórias Reserva de benefício a empregados Reservas de Hedging e Reavaliaçao Ajustes acumulados de conversão TOTAL Lucros acumulados PARTICI- PACÃO DE NÃO CON- TROLADO- RES TOTAL DO PATRIMÔ- NIO LÍQUIDO Saldos em 1 de janeiro 269,4 4.259,3 (14,3) (21,3) 0,7 (185,8) (1.158,9) 3.149,1 183,6 3.332,7 Lucro / (prejuízo) do exercício (85,6) (85,6) 5,6 (80,0) Outros resultados abrangentes (prejuízos) 0,2 0,4 (95,4) (94,8) (4,3) (99,1) Total de (perda) lucros abrangentes do período 0,2 0,4 (95,4) (85,6) (180,4) 1,3 (179,1) CONTRIBUIÇÕES E DISTRIBUIÇÕES AOS ACIONISTAS: Dividendos a não controladores (6,7) (6,7) Pagamento baseado em ações 0,2 0,2 0,2 Efeito de impostos em transações patrimoniais Transações com ou distribuições com sócios 0,2 0,2 (6,7) (6,5) ALTERAÇÕES DE PARTICIPAÇÕES EM INVESTIMENTOS DE SUBSIDIÁRIAS: Alterações na participação de não controladores 2,9 2,9 Saldos em 31 de março 269,4 4.259,3 (14,3) (21,1) 1,1 (281,2) (1.244,3) 2.968,9 181,1 3.150,0 6
DEMONSTRAÇÕES DAS MUTAÇÕES DO PATRIMÔNIO LÍQUIDO CONSOLIDADO INTERINO DE TRÊS MESES FINDOS EM 31 DE MARÇO DE ATRIBUÍVEL AOS ACIONISTAS DA CONTROLADORA EM MILHÕES DE R$ NOTA Capital Ágio na subscrição de ações Ações em tesouraria Reserva de notas conversíveis obrigatórias Reserva de benefício a empregados Reservas de Hedging e Reavaliaçao Ajustes acumulados de conversão TOTAL Lucros acumulados PARTICI- PACÃO DE NÃO CON- TROLADO- RES TOTAL DO PATRIMÔ- NIO LÍQUIDO Saldos em 1 de janeiro 679,1 11.779,3 (39,0) (37,1) 2,8 4.683,0 (4.591,5) 12.476,6 727,4 13.204,0 Lucro / (prejuízo) do exercício (340,3) (340,3) 21,6 (318,7) Outros resultados abrangentes (prejuízos) 1,0 1,6 (1.123,0) (1.120,4) (60,2) (1.180,6) Total de (perda) lucros abrangentes do período 1,0 1,6 (1.123,0) (340,3) (1.460,7) (38,6) (1.499,3) CONTRIBUIÇÕES E DISTRIBUIÇÕES AOS ACIONISTAS: Dividendos a não controladores (26,8) (26,8) Pagamento baseado em ações 0,9 0,9 0,9 Efeito de impostos em transações patrimoniais (0,1) (0,1) (0,1) Transações com ou distribuições a sócios 0,8 0,8 (26,8) (26,0) ALTERAÇÕES DE PARTICIPAÇÕES EM INVESTIMENTOS DE SUBSIDIÁRIAS: Alterações na participação de não controladores (0,1) (0,1) 10,3 10,2 Saldos em 31 de março 679,1 11.779,3 (39,0) (36,1) 4,4 3.560,0 (4.931,1) 11.016,6 672,3 11.688,9 7
DEMONSTRAÇÕES DAS MUTAÇÕES DO PATRIMÔNIO LÍQUIDO CONSOLIDADO INTERINO DE TRÊS MESES FINDOS EM 31 DE MARÇO DE ATRIBUÍVEL AOS ACIONISTAS DA CONTROLADORA EM MILHÕES DE CHF NOTA Capital Ágio na subscrição de ações Ações em tesouraria Reserva de notas conversíveis obrigatórias Reserva de benefício a empregados Reservas de Hedging e Reavaliaçao Ajustes acumulados de conversão TOTAL Lucros acumulados PARTICI- PACÃO DE NÃO CON- TROLADO- RES TOTAL DO PATRIMÔ- NIO LÍQUIDO Saldos em 1 de janeiro 179,5 1.964,7 (14,3) 262,8 (32,9) (112,2) 46,0 2.293,6 159,5 2.453,1 Lucro / (prejuízo) do exercício (9,0) (9,0) 3,1 (5,9) Outros resultados abrangentes (prejuízos) 1,5 (120,6) (119,1) (7,4) (126,5) Total de (perda) lucros abrangentes do período 1,5 (120,6) (9,0) (128,1) (4,3) (132,4) CONTRIBUIÇÕES E DISTRIBUIÇÕES AOS ACIONISTAS: Dividendos a não controladores (5,1) (5,1) Pagamento baseado em ações 1,1 1,1 1,1 Transações com ou distribuições a sócios 1,1 1,1 (5,1) (4,0) ALTERAÇÕES DE PARTICIPAÇÕES EM INVESTIMENTOS DE SUBSIDIÁRIAS: Alterações na participação de não controladores 0,5 0,5 Saldos reapresentados * em 31 de março 179,5 1.964,7 (14,3) 262,8 (31,4) (232,8) 38,1 2.166,6 150,6 2.317,2 8
DEMONSTRAÇÕES DAS MUTAÇÕES DO PATRIMÔNIO LÍQUIDO CONSOLIDADO INTERINO DE TRÊS MESES FINDOS EM 31 DE MARÇO DE ATRIBUÍVEL AOS ACIONISTAS DA CONTROLADORA EM MILHÕES DE R$ NOTA Capital Ágio na subscrição de ações Ações em tesouraria Reserva de notas conversíveis obrigatórias Reserva de benefício a empregados Reservas de Hedging e Reavaliaçao Ajustes acumulados de conversão TOTAL Lucros acumulados PARTICI- PACÃO DE NÃO CON- TROLADO- RES TOTAL DO PATRIMÔ- NIO LÍQUIDO Saldos em 1 de janeiro 388,3 4.375,7 (39,0) 654,5 (83,3) 835,5 100,9 6.232,6 435,5 6.668,1 Lucro / (prejuízo) do exercício (26,8) (26,8) 10,2 (16,6) Outros resultados abrangentes (prejuízos) 4,8 928,7 933,5 68,9 1.002,4 Total de (perda) lucros abrangentes do período 4,8 928,7 (26,8) 906,7 79,1 985,8 CONTRIBUIÇÕES E DISTRIBUIÇÕES AOS ACIONISTAS: Dividendos a não controladores (13,8) (13,8) Pagamento baseado em ações 3,1 3,1 3,1 Transações com ou distribuições a sócios 3,1 3,1 (13,8) (10,7) ALTERAÇÕES DE PARTICIPAÇÕES EM INVESTIMENTOS DE SUBSIDIÁRIAS: Alterações na participação de não controladores 1,6 1,6 Saldos em 31 de março 388,3 4.375,7 (39,0) 654,5 (78,5) 1.764,2 77,2 7.142,4 502,4 7.644,8 9
DEMONSTRAÇÕES CONSOLIDADAS DOS FLUXOS DE CAIXA DE TRÊS MESES FINDOS EM 31 DE MARÇO DE EM MILHÕES DE CHF E R$ NOTA FLUXO DE CAIXA DAS ATIVIDADES OPERACIONAIS CHF R$ CHF R$ Lucro antes dos impostos (EBT) (89,9) (357,4) (6,8) (19,1) Lucro líquido de operações descontinuadas (0,1) (0,3) Lucro antes dos impostos (EBT) total (89,9) (357,4) (6,9) (19,4) AJUSTADO POR: Depreciação, amortização e redução do valor recuperável 137,5 539,1 83,8 248,4 Ganho (perda) na alienação de bens do ativo imobilizado 0,1 0,5 0,2 0,5 Aumento (redução) nas provisões 11,7 45,8 6,6 19,5 Perda (ganho) com variações cambiais não realizadas 15,4 57,3 (11,2) (35,0) Outros itens não monetários 31,7 125,0 1,1 3,1 Parcela de resultado de coligadas 0,2 0,9 (0,8) (2,6) Despesas financeiras 54,7 215,0 34,3 101,0 Receitas financeiras (5,0) (19,7) (3,8) (11,3) Fluxo de caixa antes das variações no capital circulante 156,4 606,5 103,3 304,2 Redução (aumento) nas contas a receber de clientes e outras contas a receber 18,2 66,0 31,7 92,7 Redução (aumento) nos estoques (14,6) (50,4) 8,0 18,8 Aumento (redução) nas contas a pagar a fornecedores e outras contas a pagar (30,3) (118,9) (123,7) (357,7) Dividendos recebidos de coligadas 0,2 0,6 0,8 2,0 Caixa gerado nas operacões 129,9 503,8 20,6 61,7 Imposto de renda pago (13,3) (52,0) (9,3) (27,7) Fluxo de caixa líquido das atividades operacionais 116,6 451,8 11,3 34,0 FLUXO DE CAIXA DAS ATIVIDADES DE INVESTIMENTO Aquisição de imobilizado (43,2) (169,2) (26,0) (77,9) Aquisição de intangível (2,7) (10,2) (151,4) (400,7) Receita na alienação de bens do ativo imobilizado 1,5 6,0 3,4 10,8 Juros recebidos 4,2 16,9 2,0 5,8 Combinação de negócios, líquido do caixa (0,1) (0,5) Receita com venda de subsidiárias 3,9 14,7 28,6 70,0 Receita com venda de ativos financeiros 17,5 69,0 Fluxo de caixa líquido usado nas atividades de investimento (18,9) (73,4) (143,4) (392,0) 10
DEMONSTRAÇÕES CONSOLIDADAS DOS FLUXOS DE CAIXA (CONTINUAÇÃO) DE TRÊS MESES FINDOS EM 31 DE MARÇO DE EM MILHÕES DE CHF E R$ Nota FLUXO DE CAIXA DAS ATIVIDADES DE FINANCIAMENTO CHF R$ CHF R$ Custos de transação para emissão de instrumentos financeiros (2,5) (10,2) (0,1) (0,2) Recebimentos de empréstimos bancários 56,5 211,4 114,2 308,0 Amortização de empréstimos (0,3) (1,0) (58,6) (175,7) Amortização de empréstimos de terceiros 0,1 0,1 1,9 5,4 Dividendos pagos a acionistas não controladores (6,7) (26,8) (5,1) (13,8) Juros pagos (61,8) (231,6) (26,2) (72,2) Fluxo de caixa líquido (usado nas) gerados das atividades de financiamento (14,7) (58,3) 26,1 51,5 Diferenças cambiais de conversão (32,0) (239,7) 37,1 376,8 (Redução) / Aumento do saldo de caixa e equivalentes de caixa 51,0 80,4 (69,4) 68,6 CAIXA E EQUIVALENTES DE CAIXA NO início do período 432,5 1.713,7 513,0 1.394,1 final do período 483,5 1.794,1 443,6 1.462,7 11
NOTAS EXPLICATIVAS ÀS DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS CONSOLIDADAS INTERINAS DE TRÊS MESES FINDOS EM 31 DE MARÇO DE 1. CONTEXTO OPERACIONAL Dufry AG ( Dufry ou Companhia ) é uma empresa de capital aberto, sediada em Basileia, Suíça. A Companhia é a líder mundial no setor de varejo de viagens. Opera mais de 2.200 estabelecimentos no mundo. As ações são negociadas na Bolsa de Valores Suiça (SIX) em Zurique e os Recibos Depositários Brasileiros (BDRs) na BM&FBOVESPA em São Paulo. A emissão das demonstrações financeiras consolidadas interinas da Dufry AG e suas controladas (Dufry ou o grupo) para o período findo em 31 de março de foram autorizadas para publicação por deliberação do Conselho de Administração em 28 de abril de. 2. BASES DE ELABORAÇÃO E MUDANÇAS NAS POLÍTICAS CONTÁBEIS 2.1 BASES DE ELABORAÇÃO As demonstrações financeiras consolidadas interinas para o período findo em 31 de março de foram preparadas de acordo com IAS 34 Demonstrações Financeiras Intermediárias. As demonstrações financeiras consolidadas interinas não incluem todas as informações e notas explicativas requeridas na demonstração financeira anual, e precisam ser lidas em conjunto com as demonstrações financeiras anuais da Dufry de 31 de dezembro de. 2.2 NORMAS E INTERPRETAÇÕES NOVAS OU ALTERADAS As políticas contábeis adotadas na elaboração das demonstrações financeiras consolidadas interinas são consistentes com as da elaboração das demonstrações financeiras anuais da Dufry de 31 de dezembro de, com exceção das normas revistas e as interpretações adotadas nestas demonstrações financeiras (vigente a partir de 1 de janeiro de ). Sua adoção não teve um impacto significativo sobre os valores apresentados nas demonstrações financeiras ou divulgações. 12
Melhorias Anuais de 2012 2014 emitidas em setembro de 2014 IFRS 5 Ativo não circulante mantido para venda e operações descontinuadas: Explicam-se as mudanças entre as diversas maneiras de desfazer-se de um ativo, ou seja, a norma esclarece se a referida alteração poderia ser considerada uma realocação para um plano de venda. Esta revisão no momento não tem impacto para Dufry. IAS 34 Demonstrações Intermediárias: São esclarecidas as divulgações em outra parte do relatório intermediário, que exigem a inclusão de referências cruzadas entre as demonstrações financeiras intermediárias e estas informações. Iniciativa de Divulgação (alterações à IAS 1 Apresentação das demonstrações financeiras) Materialidade: agregação ou desagregação não deve obscurecer informações úteis. A materialidade aplica-se a cada uma das demonstrações financeiras, às notas e a cada divulgação específica exigida pelo IFRS. Os itens de linha nas demonstrações financeiras primárias: Orientações adicionais para itens de linha a serem apresentados nas demonstrações primárias e novas exigências quanto ao uso de subtotais. Notas explicativas às demonstrações financeiras: A determinação da ordem das notas deve incluir considerações sobre a compreensibilidade e comparabilidade das demonstrações financeiras. Equivalência patrimonial: A participação de uma entidade em outros resultados abrangentes deveria ser dividida entre os itens que serão e não serão reclassificados para o resultado, e apresentados de forma agregada como itens de linha individuais dentro destes dois grupos. 13
3. INFORMAÇÃO POR SEGMENTO Os riscos e retornos da Dufry são afetados predominantemente pelo fato de operar em países diferentes. Portanto, a Dufry apresenta a informação por segmento de acordo com apresentação interna ao Comitê Executivo do Grupo, usando áreas geográficas e os centros de distribuição como unidade de negócio adicional. A partir de 1 de janeiro de, a Dufry implementou a nova organização de gestão, resultando em cinco divisões geográficas e um segmento de centros de distribuição global. As divisões incluem todas as operações de varejo das antigas regiões da Dufry, assim como, os negócios Nuance e World Duty Free. Referimo-nos às páginas 62 / 63 do relatório anual da Dufry de para a atribuição de cada um dos 370 locais para os respectivos segmentos. Os números comparativos para foram preparados em conformidade para refletir as alterações acima mencionadas. Informações por segmento 3M 3M EM MILHÕES DE CHF com clientes externos Receita líquida total com outras unidade de negócio TOTAIS EBITDA 1 Sul da Europa e África 286,9 286,9 29,0 Reino Unido, Centro e Leste Europeu 427,6 427,6 33,9 Ásia, Oriente Médio e Austrália 187,2 187,2 12,8 América Latina 351,8 351,8 16,6 América do Norte 367,3 367,3 28,4 Centros de distribuição 9,4 194,5 203,9 25,8 Total Segmentos 1.630,2 194,5 1.824,7 146,5 Eliminações (194,5) (194,5) Dufry 1.630,2 1.630,2 146,5 3M EM MILHÕES DE R$ com clientes externos Receita líquida total com outras unidade de negócio TOTAIS EBITDA 1 Sul da Europa e África 1.123,3 1.123,3 112,9 Reino Unido, Centro e Leste Europeu 1.674,2 1.674,2 131,9 Ásia, Oriente Médio e Austrália 733,0 733,0 49,8 América Latina 1.377,4 1.377,4 64,6 América do Norte 1.438,1 1.438,1 110,5 Centros de distribuição 36,8 761,5 798,3 100,4 Total Segmentos 6.382,8 761,5 7.144,3 570,1 Eliminações (761,5) (761,5) Dufry 6.382,8 6.382,8 570,1 1 EBITDA antes de linearização e de Outros Resultados Operacionais 14
3M EM MILHÕES DE CHF com clientes externos * Receita líquida total com outras unidade de negócio * TOTAIS * EBITDA 1 * Sul da Europa e África 125,3 125,3 9,1 Reino Unido, Centro e Leste Europeu 150,3 150,3 3,2 Ásia, Oriente Médio e Austrália 137,0 137,0 6,4 América Latina 327,1 327,1 16,0 América do Norte 267,1 267,1 26,0 Centros de distribuição 12,1 186,6 198,7 31,3 Total Segmentos 1.018,9 186,6 1.205,5 92,0 Eliminações (186,6) (186,6) Dufry 1.018,9 1.018,9 92,0 Receita líquida total 3M EM MILHÕES DE R$ com clientes externos * com outras unidade de negócio * TOTAIS * EBITDA 1 * Sul da Europa e África 370,7 370,7 27,6 Reino Unido, Centro e Leste Europeu 444,7 444,7 9,7 Ásia, Oriente Médio e Austrália 405,4 405,4 19,4 América Latina 967,8 967,8 48,5 América do Norte 790,3 790,3 78,8 Centros de distribuição 35,8 547,2 583,0 94,9 Total Segmentos 3.014,7 547,2 3.561,9 278,9 Eliminações (547,2) (547,2) Dufry 3.014,7 3.014,7 278,9 1 EBITDA antes de linearização e de Outros Resultados Operacionais * Ajustado Ativos e passivos operacionais por segmento 31.03. 31.12. * EM MILHÕES DE CHF ATIVO PASSIVO ATIVO PASSIVO Sul da Europa e África 2.616,9 733,5 2.612,5 700,4 Reino Unido, Centro e Leste Europeu 2.422,6 710,7 2.585,4 785,6 Ásia, Oriente Médio e Austrália 573,1 285,2 604,4 292,8 América Latina 1.930,8 342,8 2.021,1 354,1 América do Norte 1.264,0 278,3 1.319,1 279,8 Centros de distribuição 564,1 114,4 668,7 152,2 Total Segmentos 9.371,5 2.464,9 9.811,2 2.564,9 Posições não alocadas 662,7 4.419,3 548,4 4.462,0 Grupo Dufry 10.034,2 6.884,2 10.359,6 7.026,9 31.03. 31.12. * EM MILHÕES DE R$ ATIVO PASSIVO ATIVO PASSIVO Sul da Europa e África 9.710,8 2.721,9 10.350,7 2.775,0 Reino Unido, Centro e Leste Europeu 8.989,8 2.637,3 10.243,3 3.112,6 Ásia, Oriente Médio e Austrália 2.126,7 1.058,3 2.394,6 1.160,0 América Latina 7.164,8 1.272,1 8.007,6 1.403,0 América do Norte 4.690,5 1.032,7 5.226,3 1.108,6 Centros de distribuição 2.093,3 424,5 2.649,4 603,0 Total Segmentos 34.775,9 9.146,8 38.871,9 10.162,2 Posições não alocadas 2.459,1 16.399,1 2.172,8 17.678,5 Grupo Dufry 37.235,0 25.545,9 41.044,7 27.840,7 * Ajustado 15
4. IMPOSTO DE RENDA EM MILHÕES DE CHF E R$ CHF R$ CHF R$ Imposto de renda corrente (19,2) (74,7) (6,7) (19,7) Imposto de renda diferido 29,1 113,4 7,7 22,5 Total 9,9 38,8 1,0 2,8 5. AQUISIÇÃO DO GRUPO WORLD DUTY FREE EM O valor justo dos ativos e passivos identificáveis do grupo adquirido na data de aquisição ainda é considerado preliminar e materialmente inalterado desde a data da divulgação das demonstrações financeiras anuais da Dufry de 31 de dezembro de. 6. PRINCIPAIS TAXAS CAMBIAIS UTILIZADAS NA AVALIAÇÃO E CONVERSÃO TAXAS MÉDIAS TAXA DE FECHAMENTO 3M 31.03. 1 USD 0,9931 0,9589 1 EUR 1,0956 1,0913 1 BRL 0,2551 0,2695 1 GBP 1,4227 1,3803 3M 31.03. 31.12. 1 USD 0,9528 0,9728 0,9997 1 EUR 1,0728 1,0437 1,0863 1 BRL 0,3407 0,3033 0,2524 1 GBP 1,4425 1,4438 1,4730 7. SAZONALIDADE Os meses mais fortes para Dufry em termos de receita líquida e EBITDA são de julho a setembro, correspondendo ao período do verão no hemisfério norte, e o período mais fraco é primeiro trimestre do ano. Os efeitos de sazonalidade são mais fortes nos resultados do que na receita líquida. 16
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(Tradução livre da versão originalmente emitida em inglês) Ao Conselho de Administração da Dufry AG, Basileia Basileia, 28 de abril de RELATÓRIO DE REVISÃO DAS DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS CONSOLIDADAS CONDENSADAS INTERINAS Introdução Na qualidade de auditores independentes, revisamos as demonstrações financeiras consolidadas condensadas interinas da Dufry AG em 31 de março de, compreendendo o balanço patrimonial consolidado levantado em 31 de março de e as respectivas demonstrações consolidadas do resultado, do resultado abrangente, das mutações do patrimônio líquido e dos fluxos de caixa correspondentes ao período de três meses findos naquela data e as notas explicativas (Páginas 3 a 16). O Conselho de Administração é responsável pela elaboração e apresentação das demonstrações financeiras consolidadas interinas, de acordo com as Normas Internacionais de Relatório Financeiro IAS 34 Apresentação de Relatórios Financeiros Interinos ( IAS 34 ). Nossa responsabilidade é a de emitir uma conclusão sobre essas demonstrações financeiras consolidadas interinas com base em nossa revisão. Escopo da revisão Nossos trabalhos de revisão foram conduzidos de acordo com a Norma Internacional para Trabalhos de Revisão 2410, Revisão de Informações Financeiras Interinas realizada pelo Auditor Independente da Sociedade. Uma revisão das demonstrações financeiras interinas consiste em efetuar indagações, principalmente aos profissionais responsáveis por assuntos financeiros e contábeis, na aplicação de procedimentos analíticos e outros procedimentos de revisão. O escopo de uma revisão é substancialmente menor do que um exame de auditoria conduzido de acordo com as Normas Internacionais de Auditoria e, portanto, não nos permite obter a garantia de que tomaríamos conhecimento de todas as questões significativas que um exame de auditoria poderia identificar. Consequentemente, não emitimos uma opinião de auditoria. Conclusão Com base em nossos trabalhos de revisão, não veio ao nosso conhecimento qualquer questão que nos levasse a concluir que as demonstrações financeiras consolidadas interinas acima referidas não foram elaboradas, em todos os aspectos relevantes, de acordo com a IAS 34. Ernst & Young Ltd Bruno Chiomento Auditor licenciado (Auditor responsável) Christian Krämer Auditor licenciado 18
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