ALBIOMA I SEMINÁRIO MINEIRO DE BIOELETRICIDADE: A ENERGIA ELÉTRICA DA CANA-DE-AÇÚCAR Outubro 2016
NOSSO OBJETIVO COMUM 1. Disponibilidade de biomassa 2. Tecnologia consolidada 3. Condições econômicas voltam a ser viáveis Há condições para captura de valor 2
NOSSO OBJETIVO COMUM Do que precisamos então? Planejamento Foco operacional Investimentos 3
ALBIOMA, PRODUTORA INDEPENDENTE DE ENERGIA Albioma: Produtor independente de energia renovável, de origem francesa Atividade principal: cogeração à base de bagaço de cana-de-açúcar (90%) 25 anos Futuro: Brasil é a prioridade internacional do grupo 1 projeto a cada 12-18 meses 4
PERFIL ALBIOMA Não é fundo de investimento Não é comercializadora de energia É operadora industrial 5
NOSSA HISTÓRIA Modelo de parceria de cogeração com usinas de cana em 1992 1989-2003 Cogeração a bagaço de cana/carvão 1982-1989 O período do carvão 2004-2011 Expansão da biomassa / entrada na eólica e fotovoltaica 2012 em diante Foco em biomassa e energia solar Brasil: prioridade internacional 6
NOSSA EVOLUÇÃO Potência Instalada 753,0 Biomassa 675,0 França 372,0 Ilhas Maurício 195,0 Brasil 108,0 Gerações complementares 78,0 Solar 75,0 Biometanização 3,0 7
NÚMEROS-CHAVE (2015) 753 MW Potência instalada acumulada total. 675 MW Potência instalada das centrais térmicas. 75 MW Potência instalada das unidades solares. 3 MW Potência instalada das unidades de biometanização. 3.433 GWh Quantidade total de eletricidade produzida em 2015. 349,6 milhões Receita consolidada em 2015. 119,0 milhões EBITDA consolidado em 2015. 30,2 milhões Lucro líquido consolidado em 2015. 461 Profissionais. 2,3 milhões De toneladas de bagaço processado para geração de energia. A ALBIOMA é listada na bolsa da valores de Paris ( compartimento B NYSE Euronext) 8
PRESENÇA GEOGRÁFICA Da biomassa à eletricidade: mais de 20 anos de inovação e experiência França Metropolitana 2013 - Entrada em operação da primeira unidade de biometanização Biomassa Solar Biometanização Martinica 2017 - Primeira planta bagaço/outras biomassas. FRANÇA Market share do grupo em 2015: GUIANA FRANCESA 51% Ilha Reunião BRASIL 42% Ilhas Maurício 32% Guadalupe Brasil 2014 - Rio Pardo: primeira unidade no Brasil; 2015 - Codora Energia; 2016 - Vale do Paraná. Reunião 1992 - Bois-Rouge: Primeira planta de bagaço /carvão; 2016 Saint-Pierre: primeira turbina a bioetanol. Ilhas Maurício 2000 - Primeira planta internacional. 9
PERFIL DA COMPANHIA A ALBIOMA desenvolve, investe e opera suas próprias plantas Desenvolvimento Análise de negócios; Criação de soluções; Otimização de processos; Entrega de eletricidade; Estudo de viabilidade. Engenharia Gestão de plantas próprias; Especificação de ofertas e negociação; Projeto, Construção e Comissionamento. Investimento Análise de risco; Negociação de minutas e contratos; Sociedade, Joint Venture; Financiamento de projetos; Aquisições. Operação Extensa experiência operacional; Otimização da cadeia de vapor; Otimização da gestão energética; Gestão da manutenção. 10
PERFIL ALBIOMA Não é fundo de investimento Não é comercializadora de energia É operadora industrial 11
OBJETIVO-CHAVE Porque fazer uma parceira de cogeração? Desconto de fluxo de caixa Geração de valor (1+1 > 2) 12
GERAÇÃO DE VALOR Na cogeração: aumentando o índice KWh/tc Na usina de cana-de-açúcar: i. Reduzindo o consumo específico de vapor e eletricidade (maior exportação na UTE) ii. Apoiando a expansão da plataforma industrial > crescimento e diluição de custos fixos 13
MODELO DE NEGÓCIOS ALBIOMA Segregação da UTE em nova SPE O&M: realizadas por equipe própria da UTE, sob gestão da Albioma (transferência de custos) A usina é a prioridade: a UTE deve manter disponibilidade mínima de fornecimento de vapor e energia para a usina Moagem e produção de açúcar/etanol antes da exportação de eletricidade 14
MODELO DE NEGÓCIOS ALBIOMA Combustível: usina assume fornecimento de PCI em bases pré-acordadas Participação acionária: preferimos ter a usina parceira como sócia na cogeração Alinhamento de interesses Participação no crescimento da UTE 15
MODELO DE NEGÓCIO ALBIOMA O&M Próprio - Modelo de negócios único no Brasil Cana-deaçúcar 1 tonelada Açúcar e Etanol 115 kg Eletricidade 60-90 KWh/tc Eletricidade 30 KWh/tc Usina Vapor 450 kg/tc Cogeração Distribuidora Cliente Bagaço 300 kg/tc 16
EVOLUÇÃO NO BRASIL 2013 2014 2015 2016 Brasil se torna a prioridade internacional do Grupo. Aquisição da unidade de cogeração Rio Pardo Termoelétrica. Aquisição da unidade de cogeração Codora, em conjunto com o Grupo Jalles Machado. Parceria para desenvolvimento da cogeração Vale do Paraná. 17
UNIDADES ALBIOMA NO BRASIL Codora Goianésia GO Vale do Paraná Suzanápolis SP Rio Pardo Cerqueira César 18
ALBIOMA RIO PARDO Início da parceria: abril/2014 Aumento nos níveis de disponibilidade e de eficiência energética KWh/tc 44 57 80 Excelente cooperação operacional entre os times técnicos da Usina Rio Pardo e da Albioma Melhorias técnicas implementadas e em implementação: 2013 2014 2016 Objetivo safra 16/17 Investimento (manutenção e melhorias) na caldeira Investimento na turbina CP (novo rotor) UTE Rio Pardo 19
ALBIOMA CODORA Início da parceria: agosto/2015 KWh/tc 74 80 Safra 2015 foi marcada por: 63 Aumento na moagem/exportação (97->127 GWh) Operação de palha com colheita no campo (33kT) Melhorias técnicas em implementação: Manutenção e melhorias na caldeira Sistema resfriamento do vapor condensado para recuperar o desempenho nominal 2014 2015 2016 UTE Codora Objetivo safra 16/17 Investimentos em desenvolvimento: Turbo-gerador de 25MW condensação com extração (Leilão A-5); Otimização do movimentação de bagaço/palha. 20
ALBIOMA VALE DO PARANÁ Início da parceria: maio/2016 Início de operação: janeiro/2020 (E) UTE Vale do Paraná Venda de 120GWh no Leilão A-5 a R$ 257/MWh Criação de SPE dedicada Projeto de ampliação com base na UTE existente: Retrofit da caldeira de 22 bar/350 C para 65bars/520 C Retrofit da uma turbina de 16MW/22bar para 65 bar Instalação da uma turbina de 34MW Instalação da uma linha de transmissão 138kV de 18km Supervisão da construção e operação pela Albioma 21
SEGUINDO EM FRENTE Contato inicial: visita técnica Análise e discussão de possibilidades Comercialização de energia Acordo de parceria 22
SEGUINDO EM FRENTE Visitem nossas unidades Conversem com nossos parceiros Guilherme Cerqueira Desenvolvimento de Negócios & Finanças Corporativas (11) 3047-0505 / (11) 9 7303-5133 guilherme.cerqueira@albioma.com 23