Índice Dados da Empresa Composição do Capital 1 Proventos em Dinheiro 2 DFs Individuais Balanço Patrimonial Ativo 3 Balanço Patrimonial Passivo 4 Demonstração do Resultado 5 Demonstração do Resultado Abrangente 6 Demonstração do Fluxo de Caixa 7 Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido DMPL - 01/01/2013 à 31/03/2013 8 DMPL - 01/01/2012 à 31/03/2012 9 Demonstração do Valor Adicionado 10 DFs Consolidadas Balanço Patrimonial Ativo 11 Balanço Patrimonial Passivo 12 Demonstração do Resultado 13 Demonstração do Resultado Abrangente 14 Demonstração do Fluxo de Caixa 15 Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido DMPL - 01/01/2013 à 31/03/2013 16 DMPL - 01/01/2012 à 31/03/2012 17 Demonstração do Valor Adicionado 18 Comentário do Desempenho 19 21 Pareceres e Declarações Relatório da Revisão Especial - Sem Ressalva 59 Parecer do Conselho Fiscal ou Órgão Equivalente 61 Motivos de Reapresentação 62
Dados da Empresa / Composição do Capital Número de Ações (Unidades) Trimestre Atual 31/03/2013 Do Capital Integralizado Ordinárias 40.394.932 Preferenciais 33.251.456 Total 73.646.388 Em Tesouraria Ordinárias 0 Preferenciais 0 Total 0 PÁGINA: 1 de 62
Dados da Empresa / Proventos em Dinheiro Evento Aprovação Provento Início Pagamento Espécie de Ação Classe de Ação Provento por Ação (Reais / Ação) Reunião do Conselho de Administração Reunião do Conselho de Administração Reunião do Conselho de Administração Reunião do Conselho de Administração Reunião do Conselho de Administração Reunião do Conselho de Administração Reunião do Conselho de Administração 23/01/2013 Dividendo 20/03/2013 Ordinária 0,01172 23/01/2013 Dividendo 20/03/2013 Preferencial Preferencial Classe A 0,09489 23/01/2013 Dividendo 20/03/2013 Preferencial Preferencial Classe B 0,22773 23/01/2013 Dividendo 20/03/2013 Preferencial Preferencial Classe C 0,13284 23/01/2013 Dividendo 20/03/2013 Preferencial Preferencial Classe D 0,09489 23/01/2013 Dividendo 20/03/2013 Preferencial Preferencial Classe E 0,11386 23/01/2013 Dividendo 20/03/2013 Preferencial Preferencial Classe F 0,01290 PÁGINA: 2 de 62
DFs Individuais / Balanço Patrimonial Ativo (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Trimestre Atual 31/03/2013 Exercício Anterior 31/12/2012 1 Ativo Total 829.477 823.896 1.01 Ativo Circulante 2.110 4.524 1.01.01 Caixa e Equivalentes de Caixa 125 57 1.01.02 Aplicações Financeiras 1.472 1.207 1.01.02.01 Aplicações Financeiras Avaliadas a Valor Justo 1.472 1.207 1.01.02.01.03 Títulos para Investimento 1.472 1.207 1.01.08 Outros Ativos Circulantes 513 3.260 1.01.08.03 Outros 513 3.260 1.02 Ativo Não Circulante 827.367 819.372 1.02.01 Ativo Realizável a Longo Prazo 1.772 1.755 1.02.01.09 Outros Ativos Não Circulantes 1.772 1.755 1.02.01.09.03 Depósitos Judiciais 1.772 1.755 1.02.02 Investimentos 825.502 817.519 1.02.02.01 Participações Societárias 825.502 817.519 1.02.02.01.02 Participações em Controladas 825.502 817.519 1.02.03 Imobilizado 25 26 1.02.03.01 Imobilizado em Operação 25 26 1.02.04 Intangível 68 72 PÁGINA: 3 de 62
DFs Individuais / Balanço Patrimonial Passivo (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Trimestre Atual 31/03/2013 Exercício Anterior 31/12/2012 2 Passivo Total 829.477 823.896 2.01 Passivo Circulante 2.350 4.811 2.01.01 Obrigações Sociais e Trabalhistas 57 187 2.01.01.02 Obrigações Trabalhistas 57 187 2.01.02 Fornecedores 41 48 2.01.02.01 Fornecedores Nacionais 41 48 2.01.03 Obrigações Fiscais 81 409 2.01.03.01 Obrigações Fiscais Federais 81 409 2.01.05 Outras Obrigações 2.171 4.167 2.01.05.02 Outros 2.171 4.167 2.01.05.02.01 Dividendos e JCP a Pagar 1.016 3.267 2.01.05.02.04 Participação nos Lucros de Administradores 1.155 900 2.02 Passivo Não Circulante 154 6 2.02.04 Provisões 154 6 2.02.04.01 Provisões Fiscais Previdenciárias Trabalhistas e Cíveis 6 6 2.02.04.01.02 Provisões Previdenciárias e Trabalhistas 6 6 2.02.04.02 Outras Provisões 148 0 2.03 Patrimônio Líquido 826.973 819.079 2.03.01 Capital Social Realizado 279.525 279.525 2.03.02 Reservas de Capital 7.651 7.506 2.03.04 Reservas de Lucros 502.871 502.871 2.03.04.01 Reserva Legal 43.633 43.633 2.03.04.02 Reserva Estatutária 283.594 283.594 2.03.04.04 Reserva de Lucros a Realizar 175.644 175.644 2.03.05 Lucros/Prejuízos Acumulados 13.136 0 2.03.06 Ajustes de Avaliação Patrimonial 23.790 29.177 PÁGINA: 4 de 62
DFs Individuais / Demonstração do Resultado (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta 3.99 Lucro por Ação - (Reais / Ação) 3.99.01 Lucro Básico por Ação 3.99.01.01 ON 0,17325 0,20911 3.99.01.02 PNA 0,17325 0,20911 3.99.01.03 PNB 0,17325 0,20911 3.99.01.04 PNC 0,17325 0,20911 3.99.01.05 PND 0,17325 0,20911 3.99.01.06 PNE 0,17325 0,20911 3.99.01.07 PNF 0,19058 0,23000 3.99.02 Lucro Diluído por Ação Acumulado do Atual Exercício 01/01/2013 à 31/03/2013 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2012 à 31/03/2012 3.01 Receita de Venda de Bens e/ou Serviços 88 123 3.02 Custo dos Bens e/ou Serviços Vendidos -12-17 3.03 Resultado Bruto 76 106 3.04 Despesas/Receitas Operacionais 13.024 15.648 3.04.02 Despesas Gerais e Administrativas -836-589 3.04.02.01 Despesa de Pessoal -836-589 3.04.04 Outras Receitas Operacionais 126 0 3.04.05 Outras Despesas Operacionais -413-304 3.04.06 Resultado de Equivalência Patrimonial 14.147 16.541 3.05 Resultado Antes do Resultado Financeiro e dos Tributos 13.100 15.754 3.06 Resultado Financeiro 36 100 3.06.01 Receitas Financeiras 36 100 3.07 Resultado Antes dos Tributos sobre o Lucro 13.136 15.854 3.09 Resultado Líquido das Operações Continuadas 13.136 15.854 3.11 Lucro/Prejuízo do Período 13.136 15.854 3.99.02.01 ON 0,17325 0,20911 3.99.02.02 PNA 0,17325 0,20911 3.99.02.03 PNB 0,17325 0,20911 3.99.02.04 PNC 0,17325 0,20911 3.99.02.05 PND 0,17325 0,20911 3.99.02.06 PNE 0,17325 0,20911 3.99.02.07 PNF 0,19058 0,23000 PÁGINA: 5 de 62
DFs Individuais / Demonstração do Resultado Abrangente (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Acumulado do Atual Exercício 01/01/2013 à 31/03/2013 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2012 à 31/03/2012 4.01 Lucro Líquido do Período 13.136 15.854 4.03 Resultado Abrangente do Período 13.136 15.854 PÁGINA: 6 de 62
DFs Individuais / Demonstração do Fluxo de Caixa - Método Indireto (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Acumulado do Atual Exercício 01/01/2013 à 31/03/2013 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2012 à 31/03/2012 6.01 Caixa Líquido Atividades Operacionais -589-9 6.01.01 Caixa Gerado nas Operações -1.006-685 6.01.01.01 Lucros Líquido do Período 13.136 15.854 6.01.01.02 Resultado de Participações em Coligadas -14.147-16.541 6.01.01.03 Depreciações e Amortizações 5 2 6.01.02 Variações nos Ativos e Passivos 417 676 6.01.02.01 Outros Ativos 2.730 2.656 6.01.02.02 Outros Passivos -2.313-1.980 6.02 Caixa Líquido Atividades de Investimento 6.164-2.078 6.02.01 Ajuste de Investimentos 5.387-1.578 6.02.02 Títulos para Investimento 0-475 6.02.03 Aumento no Intangível 0-25 6.02.04 Baixa de Investimentos 777 0 6.03 Caixa Líquido Atividades de Financiamento -5.242 1.765 6.03.01 Dividendos e juros de capital prescritos 145 187 6.03.02 Ajuste de Variação Patrimonial em Coligadas -5.387 1.578 6.05 Aumento (Redução) de Caixa e Equivalentes 333-322 6.05.01 Saldo Inicial de Caixa e Equivalentes 1.264 2.735 6.05.02 Saldo Final de Caixa e Equivalentes 1.597 2.413 PÁGINA: 7 de 62
DFs Individuais / Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido / DMPL - 01/01/2013 à 31/03/2013 (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Capital Social Integralizado Reservas de Capital, Opções Outorgadas e Ações em Tesouraria Reservas de Lucro Lucros ou Prejuízos Acumulados Outros Resultados Abrangentes Patrimônio Líquido 5.01 Saldos Iniciais 279.525 7.506 502.871 0 29.177 819.079 5.03 Saldos Iniciais Ajustados 279.525 7.506 502.871 0 29.177 819.079 5.05 Resultado Abrangente Total 0 0 0 13.136-5.387 7.749 5.05.01 Lucro Líquido do Período 0 0 0 13.136 0 13.136 5.05.02 Outros Resultados Abrangentes 0 0 0 0-5.387-5.387 5.05.02.03 Equiv. Patrim. s/result. Abrang. Controladas e Coligadas 0 0 0 0-5.387-5.387 5.06 Mutações Internas do Patrimônio Líquido 0 145 0 0 0 145 5.06.01 Constituição de Reservas 0 145 0 0 0 145 5.07 Saldos Finais 279.525 7.651 502.871 13.136 23.790 826.973 PÁGINA: 8 de 62
DFs Individuais / Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido / DMPL - 01/01/2012 à 31/03/2012 (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Capital Social Integralizado Reservas de Capital, Opções Outorgadas e Ações em Tesouraria Reservas de Lucro Lucros ou Prejuízos Acumulados Outros Resultados Abrangentes Patrimônio Líquido 5.01 Saldos Iniciais 258.082 7.195 466.478 0 24.138 755.893 5.03 Saldos Iniciais Ajustados 258.082 7.195 466.478 0 24.138 755.893 5.05 Resultado Abrangente Total 0 0 0 15.854-1.578 14.276 5.05.01 Lucro Líquido do Período 0 0 0 15.854 0 15.854 5.05.02 Outros Resultados Abrangentes 0 0 0 0-1.578-1.578 5.06 Mutações Internas do Patrimônio Líquido 0 187-2.363 2.363 0 187 5.06.01 Constituição de Reservas 0 187 0 0 0 187 5.06.04 Realização de Reserva de Lucros a Realizar 0 0-2.363 2.363 0 0 5.07 Saldos Finais 258.082 7.382 464.115 18.217 22.560 770.356 PÁGINA: 9 de 62
DFs Individuais / Demonstração do Valor Adicionado (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Acumulado do Atual Exercício 01/01/2013 à 31/03/2013 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2012 à 31/03/2012 7.01 Receitas 214 123 7.01.01 Vendas de Mercadorias, Produtos e Serviços 88 123 7.01.02 Outras Receitas 126 0 7.02 Insumos Adquiridos de Terceiros -387-293 7.02.02 Materiais, Energia, Servs. de Terceiros e Outros -169-232 7.02.04 Outros -218-61 7.03 Valor Adicionado Bruto -173-170 7.04 Retenções -5 0 7.04.01 Depreciação, Amortização e Exaustão -5 0 7.05 Valor Adicionado Líquido Produzido -178-170 7.06 Vlr Adicionado Recebido em Transferência 14.183 16.641 7.06.01 Resultado de Equivalência Patrimonial 14.147 16.541 7.06.02 Receitas Financeiras 36 100 7.07 Valor Adicionado Total a Distribuir 14.005 16.471 7.08 Distribuição do Valor Adicionado 14.005 16.471 7.08.01 Pessoal 836 589 7.08.01.01 Remuneração Direta 715 453 7.08.01.02 Benefícios 97 110 7.08.01.03 F.G.T.S. 24 26 7.08.02 Impostos, Taxas e Contribuições 21 17 7.08.02.01 Federais 17 11 7.08.02.03 Municipais 4 6 7.08.03 Remuneração de Capitais de Terceiros 12 11 7.08.03.02 Aluguéis 12 11 7.08.04 Remuneração de Capitais Próprios 13.136 15.854 7.08.04.03 Lucros Retidos / Prejuízo do Período 13.136 15.854 PÁGINA: 10 de 62
DFs Consolidadas / Balanço Patrimonial Ativo (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta 1.01.02 Aplicações Financeiras 1.089.614 957.217 1.01.02.01 Aplicações Financeiras Avaliadas a Valor Justo 1.089.614 957.217 1.01.02.01.03 Operações de Créditos e Adiantamento a Instituições Financeiras Trimestre Atual 31/03/2013 Exercício Anterior 31/12/2012 1 Ativo Total 2.599.059 2.556.865 1.01 Ativo Circulante 1.426.273 1.329.270 1.01.01 Caixa e Equivalentes de Caixa 2.876 3.164 113.499 52.930 1.01.02.01.04 Títulos para Investimentos 976.115 904.287 1.01.03 Contas a Receber 304.964 336.400 1.01.03.01 Clientes 136.837 153.797 1.01.03.01.01 Operações de Crédito e Adiantamentos a Clientes 136.837 153.797 1.01.03.02 Outras Contas a Receber 168.127 182.603 1.01.03.02.01 Créditos de Operações com Seguros e Resseguros 113.637 129.633 1.01.03.02.02 Despesas de Comercialização de Seguros Diferidas 46.412 43.600 1.01.03.02.03 Despesas de Resseguros e Retrocessões Diferidas 8.078 9.370 1.01.08 Outros Ativos Circulantes 28.819 32.489 1.01.08.03 Outros 28.819 32.489 1.02 Ativo Não Circulante 1.172.786 1.227.595 1.02.01 Ativo Realizável a Longo Prazo 314.223 381.118 1.02.01.01 Aplicações Financeiras Avaliadas a Valor Justo 260.080 342.916 1.02.01.01.03 Crédito de Operações com Seguros e Resseguros 1.106 1.116 1.02.01.01.04 Despesa de Comercialização de Seguros Diferidas 0 7.344 1.02.01.01.05 Despesas de Resseguros e Retrocessões Diferidas 0 23 1.02.01.01.06 Operações de Créditos e Adiantamentos a Clientes 248.572 237.916 1.02.01.01.07 Títulos para Investimentos 0 82.109 1.02.01.01.08 Ativos Tributados Diferidos 10.402 14.408 1.02.01.09 Outros Ativos Não Circulantes 54.143 38.202 1.02.02 Investimentos 856.496 844.373 1.02.02.01 Participações Societárias 856.496 844.373 1.02.02.01.01 Participações em Coligadas 856.496 844.373 1.02.03 Imobilizado 926 896 1.02.04 Intangível 1.141 1.208 PÁGINA: 11 de 62
DFs Consolidadas / Balanço Patrimonial Passivo (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Trimestre Atual 31/03/2013 Exercício Anterior 31/12/2012 2 Passivo Total 2.599.059 2.556.865 2.01 Passivo Circulante 954.379 927.347 2.01.03 Obrigações Fiscais 19.296 16.059 2.01.05 Outras Obrigações 935.083 911.288 2.01.05.02 Outros 935.083 911.288 2.01.05.02.04 Passivos com Instotuições Financeiras 148.821 118.062 2.01.05.02.05 Passivos com Clientes 35.465 29.640 2.01.05.02.06 Debitos de Operações de Seguros e Resseguros 31.238 35.781 2.01.05.02.07 Provisões técnicas de Seguros e Resseguros 677.351 671.226 2.01.05.02.08 Provisões e Contingencias 1.035 848 2.01.05.02.09 Outros Passivos 41.173 55.731 2.02 Passivo Não Circulante 331.934 328.566 2.02.02 Outras Obrigações 331.934 328.566 2.02.02.02 Outros 331.934 328.566 2.02.02.02.03 Passivos com Instituições Financeiras 245.163 234.595 2.02.02.02.04 Provisões Técnicas de Seguros e Resseguros 10.916 27.649 2.02.02.02.05 Obrigações Fiscais 0 848 2.02.02.02.06 Passivos Contingentes e Obrigações Legais 75.824 65.469 2.02.02.02.07 Outros Passivos 31 5 2.03 Patrimônio Líquido Consolidado 1.312.746 1.300.952 2.03.01 Capital Social Realizado 279.525 279.525 2.03.02 Reservas de Capital 7.651 7.506 2.03.04 Reservas de Lucros 502.871 502.871 2.03.04.01 Reserva Legal 43.633 43.633 2.03.04.02 Reserva Estatutária 283.594 283.594 2.03.04.04 Reserva de Lucros a Realizar 175.644 175.644 2.03.05 Lucros/Prejuízos Acumulados 13.136 0 2.03.06 Ajustes de Avaliação Patrimonial 23.790 29.177 2.03.09 Participação dos Acionistas Não Controladores 485.773 481.873 PÁGINA: 12 de 62
DFs Consolidadas / Demonstração do Resultado (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta 3.08 Imposto de Renda e Contribuição Social sobre o Lucro -1.027-3.732 3.09 Resultado Líquido das Operações Continuadas 20.041 26.890 3.11 Lucro/Prejuízo Consolidado do Período 20.041 26.890 3.11.01 Atribuído a Sócios da Empresa Controladora 13.136 15.854 3.11.02 Atribuído a Sócios Não Controladores 6.905 11.036 3.99 Lucro por Ação - (Reais / Ação) 3.99.01 Lucro Básico por Ação 3.99.01.01 ON 0,26433 0,35466 3.99.01.02 PNA 0,26433 0,35466 3.99.01.03 PNB 0,26433 0,35466 3.99.01.04 PNC 0,26433 0,35466 3.99.01.05 PND 0,26433 0,35466 3.99.01.06 PNE 0,26433 0,35466 3.99.01.07 PNF 0,29080 0,39013 3.99.02 Lucro Diluído por Ação Acumulado do Atual Exercício 01/01/2013 à 31/03/2013 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2012 à 31/03/2012 3.01 Receita de Venda de Bens e/ou Serviços 7.274 6.137 3.02 Custo dos Bens e/ou Serviços Vendidos -21.168-19.031 3.03 Resultado Bruto -13.894-12.894 3.04 Despesas/Receitas Operacionais 22.738 29.110 3.04.01 Despesas com Vendas -54.040-42.764 3.04.01.01 Despesas com Sinistros Retidos -54.040-42.764 3.04.02 Despesas Gerais e Administrativas -22.571-20.465 3.04.02.01 Despesa de Pessoal -10.873-10.839 3.04.02.02 Gastos Gerais Administrativos -11.698-9.626 3.04.04 Outras Receitas Operacionais 88.544 80.388 3.04.04.01 Premios de Seguros e resseguros Ganhos 88.321 77.089 3.04.04.02 Resultado de Ganhos com Impairment Financeiro -524 1.007 3.04.04.03 Outras Receitas 747 2.292 3.04.05 Outras Despesas Operacionais -8.062-8.963 3.04.06 Resultado de Equivalência Patrimonial 18.867 20.914 3.05 Resultado Antes do Resultado Financeiro e dos Tributos 8.844 16.216 3.06 Resultado Financeiro 12.224 14.406 3.06.01 Receitas Financeiras 33.257 39.899 3.06.02 Despesas Financeiras -21.033-25.493 3.07 Resultado Antes dos Tributos sobre o Lucro 21.068 30.622 3.99.02.01 ON 0,26433 0,35466 3.99.02.02 PNA 0,26433 0,35466 3.99.02.03 PNB 0,26433 0,35466 3.99.02.04 PNC 0,26433 0,35466 3.99.02.05 PND 0,26433 0,35466 3.99.02.06 PNE 0,26433 0,35466 3.99.02.07 PNF 0,29080 0,39013 PÁGINA: 13 de 62
DFs Consolidadas / Demonstração do Resultado Abrangente (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Acumulado do Atual Exercício 01/01/2013 à 31/03/2013 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2012 à 31/03/2012 4.01 Lucro Líquido Consolidado do Período 20.041 26.890 4.03 Resultado Abrangente Consolidado do Período 20.041 26.890 4.03.01 Atribuído a Sócios da Empresa Controladora 13.136 15.854 4.03.02 Atribuído a Sócios Não Controladores 6.905 11.036 PÁGINA: 14 de 62
DFs Consolidadas / Demonstração do Fluxo de Caixa - Método Indireto (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta 6.01 Caixa Líquido Atividades Operacionais -160.540-134.899 6.01.01 Caixa Gerado nas Operações 1.294 6.047 6.01.01.01 Resultado do Exercício 20.041 26.890 6.01.01.02 Resultado de Equivalência Patrimonial -18.867-20.914 6.01.01.03 Depreciações Acumuladas 120 71 6.01.02 Variações nos Ativos e Passivos -161.834-140.946 6.01.02.01 Títulos para Investimentos -151.571-39.915 6.01.02.02 operações de Crédito e Adiantamento a Instituições Financeiras Acumulado do Atual Exercício 01/01/2013 à 31/03/2013 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2012 à 31/03/2012-60.569-151.369 6.01.02.03 Operações de Créditos e Adiantamentos a Clientes 6.304-7.394 6.01.02.04 Despesas de Comercialização de Seguros Diferidas 4.532 1.467 6.01.02.05 Despesas de Resseguros e Retrocessões Diferidas 1.315 734 6.01.02.06 Crédito de Operações com Seguros e Resseguros 16.006 9.321 6.01.02.07 Ativos Tributados Diferidos 4.006 279 6.01.02.08 Outros Ativos -12.370 12.746 6.01.02.09 Obrigações Fiscais 2.396 5.277 6.01.02.10 Passivos com Instituições Financeiras 41.327-3.557 6.01.02.11 Passivos com Clientes 5.828 27.853 6.01.02.12 Débitos de Operações de Seguros e Resseguros -4.543-867 6.01.02.13 Passivos Contingentes e Obrigações Legais 10.488-1.962 6.01.02.14 Provisões Técnicas de Seguros e Resseguros -10.608 13.734 6.01.02.15 Provisões Fiscais Previdênciarias, Trabalhistas e Civis 187-177 6.01.02.16 Outros Passivos -14.562-7.116 6.02 Caixa Líquido Atividades de Investimento 6.661 2.021 6.02.01 Aquisição de Tangiveis/Intangivel -83-101 6.02.02 Ajuste de Investimentos em Coligadas/Controladas 5.387 1.578 6.02.03 Baixa de Investimentos 1.357 544 6.03 Caixa Líquido Atividades de Financiamento -8.247-4.305 6.03.01 Dividendos e Juros de Capital Próprio Prescritos 145 187 6.03.02 Participação dos Acionistas não Controladores -3.005-2.914 6.03.03 Ajuste de Investimentos em Controladas -5.387-1.578 6.05 Aumento (Redução) de Caixa e Equivalentes -162.126-137.183 6.05.01 Saldo Inicial de Caixa e Equivalentes 245.700 349.263 6.05.02 Saldo Final de Caixa e Equivalentes 83.574 212.080 PÁGINA: 15 de 62
DFs Consolidadas / Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido / DMPL - 01/01/2013 à 31/03/2013 (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Capital Social Integralizado Reservas de Capital, Opções Outorgadas e Ações em Tesouraria Reservas de Lucro Lucros ou Prejuízos Acumulados Outros Resultados Abrangentes Patrimônio Líquido Participação dos Não Controladores Patrimônio Líquido Consolidado 5.01 Saldos Iniciais 279.525 7.506 502.871 0 29.177 819.079 481.873 1.300.952 5.03 Saldos Iniciais Ajustados 279.525 7.506 502.871 0 29.177 819.079 481.873 1.300.952 5.05 Resultado Abrangente Total 0 0 0 13.136-5.387 7.749 3.900 11.649 5.05.01 Lucro Líquido do Período 0 0 0 13.136 0 13.136 6.905 20.041 5.05.02 Outros Resultados Abrangentes 0 0 0 0-5.387-5.387-3.005-8.392 5.05.02.03 Equiv. Patrim. s/result. Abrang. Coligadas 0 0 0 0-5.387-5.387 0 0 5.06 Mutações Internas do Patrimônio Líquido 0 145 0 0 0 145 0 145 5.06.01 Constituição de Reservas 0 145 0 0 0 145 0 145 5.07 Saldos Finais 279.525 7.651 502.871 13.136 23.790 826.973 485.773 1.312.746 PÁGINA: 16 de 62
DFs Consolidadas / Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido / DMPL - 01/01/2012 à 31/03/2012 (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta 5.01 Saldos Iniciais 258.082 7.195 466.478 0 24.138 755.893 467.164 1.223.057 5.03 Saldos Iniciais Ajustados 258.082 7.195 466.478 0 24.138 755.893 467.164 1.223.057 5.05 Resultado Abrangente Total 0 0 0 15.854-1.578 14.276 8.122 22.398 5.05.01 Lucro Líquido do Período 0 0 0 15.854 0 15.854 11.036 26.890 5.05.02 Outros Resultados Abrangentes 0 0 0 0-1.578-1.578-2.914-4.492 5.06 Mutações Internas do Patrimônio Líquido 0 187-2.363 2.363 0 187 0 187 5.06.01 Constituição de Reservas 0 187 0 0 0 187 0 187 5.06.04 Realização de Reservas de Lucros a Realizar Capital Social Integralizado Reservas de Capital, Opções Outorgadas e Ações em Tesouraria Reservas de Lucro Lucros ou Prejuízos Acumulados Outros Resultados Abrangentes Patrimônio Líquido Participação dos Não Controladores Patrimônio Líquido Consolidado 0 0-2.363 2.363 0 0 0 0 5.07 Saldos Finais 258.082 7.382 464.115 18.217 22.560 770.356 475.286 1.245.642 PÁGINA: 17 de 62
DFs Consolidadas / Demonstração do Valor Adicionado (Reais Mil) Código da Conta Descrição da Conta Acumulado do Atual Exercício 01/01/2013 à 31/03/2013 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2012 à 31/03/2012 7.01 Receitas 87.564 93.122 7.01.01 Vendas de Mercadorias, Produtos e Serviços 7.274 6.137 7.01.02 Outras Receitas 80.290 86.985 7.01.02.01 Receitas com Operações de Seguros e Previdencia 80.067 83.687 7.01.02.02 Resultado com Impairment de Ativos Financeiros -524 1.007 7.01.02.03 Outras Receitas Operacionais 747 2.291 7.02 Insumos Adquiridos de Terceiros -29.640-25.206 7.02.02 Materiais, Energia, Servs. de Terceiros e Outros -29.408-25.206 7.02.03 Perda/Recuperação de Valores Ativos -232 0 7.03 Valor Adicionado Bruto 57.924 67.916 7.04 Retenções -120-71 7.04.01 Depreciação, Amortização e Exaustão -120-71 7.05 Valor Adicionado Líquido Produzido 57.804 67.845 7.06 Vlr Adicionado Recebido em Transferência -21.569-22.542 7.06.01 Resultado de Equivalência Patrimonial 18.867 20.914 7.06.02 Receitas Financeiras 33.257 39.899 7.06.03 Outros -73.693-83.355 7.06.03.01 Despesas de Juros -21.033-25.493 7.06.03.02 Variação nas provisões Técnicas de Seguros 8.254-6.598 7.06.03.03 Beneficios e Sinistros com Seguros -54.040-42.764 7.06.03.04 Outras Despesas Operacionais -6.874-8.500 7.07 Valor Adicionado Total a Distribuir 36.235 45.303 7.08 Distribuição do Valor Adicionado 36.235 45.303 7.08.01 Pessoal 10.873 10.839 7.08.01.01 Remuneração Direta 7.161 7.261 7.08.01.02 Benefícios 1.699 1.480 7.08.01.03 F.G.T.S. 2.013 2.098 7.08.02 Impostos, Taxas e Contribuições 4.357 6.805 7.08.02.01 Federais 4.022 6.537 7.08.02.02 Estaduais 82 60 7.08.02.03 Municipais 253 208 7.08.03 Remuneração de Capitais de Terceiros 964 769 7.08.03.02 Aluguéis 964 769 7.08.04 Remuneração de Capitais Próprios 20.041 26.890 7.08.04.03 Lucros Retidos / Prejuízo do Período 13.136 15.854 7.08.04.04 Part. Não Controladores nos Lucros Retidos 6.905 11.036 PÁGINA: 18 de 62
Comentário do Desempenho CONSÓRCIO ALFA DE ADMINISTRAÇÃO S.A. Sociedade Anônima de Capital Aberto CNPJ N.º 17.193.806/0001-46 Alameda Santos, n.º 466 - São Paulo - S.P. RELATÓRIO DA ADMINISTRAÇÃO Senhores Acionistas, Temos o prazer de submeter à apreciação de V.Sas. as Informações Trimestrais individuais e consolidadas do Consórcio Alfa de Administração S.A. (a Empresa ), que incluem controladas, diretas e indiretas, relativas ao 1º trimestre de 2013, acompanhadas do relatório dos Auditores Independentes sobre as Informações Trimestrais e do parecer do Conselho Fiscal. Os documentos apresentados contêm os dados necessários à análise da performance da Empresa no período. Colocamo-nos à disposição para quaisquer esclarecimentos adicionais que venham a ser julgados necessários. Desempenho das Atividades Tratando-se de sociedade holding, o desempenho da Empresa reflete, basicamente, o comportamento de suas controladas. Estas, atuando em diversos segmentos da economia nacional, tais como: financeiro, processamento de dados, informática, seguros, serviços e outros, apresentaram no trimestre resultados que permitiram à Empresa uma avaliação positiva de seus investimentos no valor de R$ 14.147 mil ( R$ 16.541 mil no 1 trimestre de 2012). Preparação das Informações Trimestrais As Informações Trimestrais individuais foram preparadas e estão sendo apresentadas de acordo com as disposições da Lei das Sociedades por Ações e com as normas e procedimentos contábeis emitidos pela Comissão de Valores Mobiliários e pelo Comitê de Pronunciamentos Contábeis até 31 de março de 2013. As Informações Trimestrais consolidadas foram preparadas e estão sendo apresentadas em conformidade com o CPC 21 e com as normas internacionais de contabilidade emitidas pelo Conselho de Normas Internacionais de Contabilidade (IASB), sendo também observadas as disposições da Lei das Sociedades por Ações e as normas e procedimentos contábeis emitidos pela Comissão de Valores Mobiliários e pelo Comitê de Pronunciamentos Contábeis até 31 de março de 2013. As informações relativas ao ano de 2013 estão sendo informadas comparativamente com 2012, conforme estas práticas. Resultado do Período A Empresa apresentou no trimestre um lucro líquido de R$ 13.136 mil ( 15.584 mil no 1º trimestre de 2.012), correspondendo a uma rentabilidade de 1,60 % (anualizada 6,56%) sobre o Patrimônio Líquido inicial de R$ 819.079 mil. Patrimônio Líquido O Patrimônio Líquido atingiu o valor de R$ 826.973 mil em 31 de março de 2013, com crescimento de 0,99% no trimestre. Evento Subsequente Em 25 de abril de 2013, foi realizada Assembléia Geral Extraordinária, na qual se procedeu o aumento do capital social de R$ 279.525 mil para R$ 303.375 mil, mediante aproveitamento de parte das reservas de lucros, sem emissão de novas ações. Principais destaques das Empresas Investidas: Rating O Banco Alfa de Investimento S.A. e demais instituições integrantes do Conglomerado Financeiro Alfa mantiveram suas boas avaliações de risco de crédito em nível nacional junto às seguintes empresas:. Austin Rating: classificação AA+.. Fitch Ratings: "F1 (bra)" para crédito de curto prazo, "A+ (bra)" para crédito de longo prazo e "5" para suporte legal.. LF Rating (Lopes Filho & Associados): classificação AA.. Moodys: "C-" para Força Financeira de Bancos,"Baa2", para depósito global de longo prazo em moeda local, "Prime-3" para depósito global de curto prazo em moeda local, "Baa2" para depósito de longo prazo em moeda estrangeira, "Prime-3" para depósito de curto prazo em moeda estrangeira, "Aaa.br" para depósito de longo prazo na escala nacional brasileira, "BR-1"para depósito de curto prazo na escala nacional brasileira. Recursos Captados e Administrados O volume de recursos captados e administrados pelas empresas do ramo Financeiro foi R$ 6.707.492 mil no final do trimestre. Esses recursos estavam representados por R$ 844.084 mil incluindo depósitos à vista, interfinanceiros e a prazo; R$ 674.344 mil em captações no mercado aberto; R$ 403.685 mil em repasses do BNDES e FINAME; R$ 6.339 mil em box de opções flexíveis; R$ 76.552 mil em empréstimos obtidos no exterior; R$ PÁGINA: 19 de 62
Comentário do Desempenho 1.797.775 mil em recursos de aceites e emissão de títulos; R$ 420.585 mil em venda de ativos e cessão de créditos; R$ 2.484.128 mil em fundos de investimento e carteiras administradas. Ativos e Empréstimos - Consolidado O ativo total alcançou R$ 6.447.844 mil ao final do trimestre. Desse montante, R$ 2.364.086 mil estão representados por Títulos para Investimentos; R$ 3.501.220 mil por Operações de Crédito e Adiantamentos a Clientes e Instituições Financeiras e R$ 17.867 mil por Instrumentos Financeiros Derivativos, representando 91,24 % desse ativo total. A Carteira de Crédito atingiu R$ 2.782.350 mil, incluindo fianças prestadas, repasses interfinanceiros e outras coobrigações que totalizaram R$ 121.245 mil. O volume de créditos vencidos acima de 15 dias totalizou R$ 4.588 mil correspondente a 0,17 % da carteira total. O saldo da provisão para créditos de liquidação duvidosa atingiu R$ 24.477 mil, correspondente a 0,80% da carteira de crédito e 669,4% dos créditos vencidos acima de 15 dias. O Grupo decidiu-se por um provisionamento bastante conservador, considerando as incertezas da economia no momento atual. Declaração dos Diretores Conforme Instrução CVM nº 480/2009, a Diretoria declara que, em reunião realizada em 14 de maio de 2013, revisou e concordou com as opiniões expressas no relatório dos Auditores Independentes sobre as Informações Trimestrais relativas ao período findo em 31 de março de 2013. OUVIDORIA O componente organizacional de ouvidoria encontra-se em funcionamento e a sua estrutura atende às disposições estabelecidas por meio da Resolução Bacen nº 3.477, de 26 de julho de 2007. Divulgação sobre Serviços da Auditoria Independente Em atendimento à Instrução CVM nº 381/2003, informamos que a empresa contratada para auditoria das Informações Trimestrais da Empresa, ou pessoas a ela ligadas, não presta outros serviços que não os de auditoria externa. A política adotada atende aos princípios que preservam a independência do auditor, de acordo com os critérios internacionalmente aceitos, quais sejam, o auditor não deve auditar o seu próprio trabalho nem exercer funções gerenciais no seu cliente, ou promover o interesse deste. São Paulo, 14 de maio de 2013. DIRETORIA Paulo Guilherme Monteiro Lobato Ribeiro Rubens Garcia Nunes Marco Aurélio Neto Arnes (Diretor Presidente) (Diretor Vice-Presidente) (Diretor) PÁGINA: 20 de 62
NOTAS EXPLICATIVAS ÀS INFORMAÇÕES TRIMESTRAIS DOS PERÍODOS FINDOS EM 31 DE MARÇO DE 2013 E 2012 E EXERCÍCIO FINDO EM 31 DE DEZEMBRO DE 2012 (INDIVIDUAIS E CONSOLIDADAS) (EM MILHARES DE REAIS-EXCETO QUANDO INDICADO DE OUTRA FORMA) NOTA 1 ATIVIDADE E ESTRUTURA DO GRUPO O Consórcio Alfa de Administração S.A. (Sociedade), que é uma Sociedade de capital aberto, originou-se com o nome de Cia. Mineira de Engenharia, fundada em 08.08.1952, com sede em Belo Horizonte-MG e que se dedicava a atividades de serviços de engenharia e construção civil. Em 28.12.1959, em Assembleia Geral Extraordinária da Cia.Mineira de Engenharia, deliberou-se o aumento de capital, a nova denominação social e a adoção de novo objeto social. Passou, então, a Sociedade a denominar-se Consórcio Brasileiro de Administração e Engenharia S.A. tendo por objeto social, entre outros, a participação societária em outras sociedades. Em 11.08.1969, a sede social foi transferida para São Paulo e, em Assembleia Geral Extraordinária de 12.04.1977, procedeu-se à alteração de sua denominação social para Consórcio Real Brasileiro de Administração S.A.. A Assembleia Geral Extraordinária de 08.04.1999 alterou a denominação social da Sociedade para Consórcio Alfa de Administração S.A. Sua atividade principal atual consiste em manter participações societárias em outras empresas, na qualidade de holding, com participações direcionadas, principalmente aos segmentos financeiros (Banco Alfa de Investimento S.A., Financeira Alfa S.A. C.F.I., Banco Alfa S.A., Alfa Corretora de Câmbio e Valores Mobiliários S.A. e Alfa Arrendamento Mercantil S.A.), ramo de seguros através da controlada direta Corumbal Participações e Administração Ltda. (Alfa Seguradora S.A. e Alfa Previdência e Vida S.A.) e serviços (Metro Tecnologia Informática Ltda e Metro- Dados Ltda.). A Sociedade não possui filiais e seu controle é integralmente nacional. NOTA 2 APRESENTAÇÃO DAS INFORMAÇÕES TRIMESTRAIS As práticas contábeis utilizadas na preparação das Informações Trimestrais referentes a 31 de março de 2013, exceto pelo impacto da adoção do CPC36 (R3) / IFRS 19 e CPC 19 (R2)/IFRS 11 são consistentes com as políticas utilizadas na preparação das demonstrações contábeis referentes a 31 de dezembro de 2012, divulgadas em conjunto para efeito de comparação. As notas explicativas às Informações Trimestrais contêm descrições narrativas e detalhes da composição das informações apresentadas nos balanços patrimoniais, nas demonstrações do resultado, dos resultados abrangentes, na demonstração das mutações do patrimônio líquido e nas demonstrações dos fluxos de caixa. Estas Informações Trimestrais individuais e consolidadas foram concluídas em 13.05.2013 e aprovadas pelo Conselho de Administração da Sociedade e suas controladas e coligadas em 14.05.2013. Convergência com as normas internacionais de contabilidade Durante o ano de 2009, a Comissão de Valores Mobiliários - CVM aprovou um conjunto de pronunciamentos e interpretações técnicas emitidos pelo Comitê de Pronunciamentos Contábeis. Conforme determinado pela Deliberação CVM nº 603 de 10.11.2009, a Sociedade e suas controladas e coligadas adotaram estes procedimentos a partir das Demonstrações Contábeis de 31.12.2010. a) Moeda funcional e de apresentação As Informações Trimestrais individuais e consolidadas estão sendo apresentadas em Reais (R$), que é a moeda funcional da Sociedade e de suas controladas e coligadas Exceto quando indicado, as informações contábeis expressas em Reais foram arredondadas para o milhar mais próximo. b) Base para avaliação As Informações Trimestrais individuais e consolidadas foram elaboradas tomando por base o custo amortizado, com exceção dos ativos financeiros mantidos para negociação, investimentos disponíveis para venda e instrumentos financeiros derivativos, os quais são mensurados ao valor justo. Esses Ativos financeiros estão substancialmente registrados nas investidas da Sociedade. O valor contábil de operações de arrendamento mercantil e das operações de crédito da coligada Financeira Alfa S.A. C.F.I. designados como objeto de hedge em transações qualificáveis para hedge contábil, é ajustado ao valor justo no que diz respeito ao montante do risco hedgeado. c) Uso de estimativas e julgamentos No processo de elaboração das Informações Trimestrais individuais e consolidadas da Sociedade e suas controladas e coligadas, a Administração exerceu julgamento e utilizou estimativas para mensurar certos valores reconhecidos nas Informações Trimestrais. As principais aplicações do exercício de julgamento e utilização de estimativas ocorrem na Sociedade e suas investidas com: Redução ao valor de recuperação de Operações de Empréstimos e Adiantamentos a Clientes, a instituições financeiras e títulos de investimento; Categorização e avaliação de instrumentos financeiros; Passivos Contingentes; e Ativos tributários diferidos. d) Informações comparativas consolidadas Conforme requerido pelo IAS 1, as Informações Trimestrais devem incluir informação comparativa de no mínimo, 02 exercícios ou períodos. Estas Informações Trimestrais trazem informações dos períodos findos em 31.03.2013 e 31.12.2012. 1 PÁGINA: 21 de 62
e) Consolidação As Informações Trimestrais consolidadas da Sociedade e de suas controladas diretas e indiretas para os períodos findos em 31.03.2013 e 31.12.2012, foram elaboradas integralmente, somando-se os saldos totais nas Informações Trimestrais individuais das empresas subsidiárias abaixo listadas e eliminando-se as participações de uma empresa em outra, os saldos de contas, as receitas e as despesas correspondentes às operações realizadas entre as empresas integrantes e destacando em conta especifica a participação dos não controladores. As Informações Trimestrais das empresas controladas pela Sociedade utilizadas para fins de consolidação foram preparadas para os períodos findos em 31.03.2013 e 31.12.2012 utilizando-se práticas contábeis consistentes. Para as controladas indiretas do ramo financeiro para efeito de consolidação na controlada Corumbal Participações e Administração Ltda. foram utilizadas as Informações Trimestrais elaboradas de acordo com as normas internacionais de relatórios financeiros. As Informações Trimestrais consolidadas da Sociedade e de suas controladas diretas e indiretas consolidam, juntamente com as Informações Trimestrais individuais da Sociedade, as seguintes empresas, todas sediadas no Brasil: Percentual de Participação no capital total Empresas Controladas Diretas e Indiretas Ramo 31.03.2013 31.12.2012 Critério de consolidação Diretas Metro Tecnologia Informática Ltda. Serviços 51,080 51,080 Integral Metro-Dados Ltda. Serviços 50,218 50,218 Integral Corumbal Participações e Administração Ltda. (*) Serviços 58,121 58,121 Integral Indiretas Alfa Seguradora S.A. Segurados 58,115 58,115 Integral Alfa Previdência e Vida S.A. Previdência 58,075 58,075 Integral Banco Alfa S.A. Financeiro 57,688 57,688 Integral Em agosto de 2012 a Corumbal Participações e Administração Ltda. comprou, pelo valor patrimonial, a totalidade das ações do Banco Alfa S.A. detidas pela Metro Tecnologia Informática Ltda., passando a sua participação total no capital social de 42,08 % para 71,83%. Tal aquisição não causou nenhum efeito no Balanço Consolidado, devido ao Banco Alfa S.A. ser consolidado em 100% pela Corumbal Participações e Administração Ltda. f) Novas normas, alterações e interpretações de normas IFRSs novas e revisadas adotadas nas informações trimestrais Em 2012 o Comitê de Pronunciamentos Contábeis (CPC) emitiu, dentre outros, os seguintes pronunciamentos que afetam as atividades da Sociedade: CPC 19 (R2) Negócios em conjunto. CPC 36 (R3) Demonstrações Consolidadas. CPC 45 - Divulgação de participações em outras entidades Esses pronunciamentos contábeis, aprovados pela CVM em 2012, passaram a ter sua aplicação requerida para os exercícios iniciados a partir de 1º de janeiro de 2013 e determinam que os investimentos controlados em conjunto sejam registrados nas demonstrações contábeis da Sociedade por meio do método de equivalência patrimonial ao invés do registro por consolidação proporcional anteriormente efetuada. Conforme demonstrado abaixo, a Sociedade aplicou em suas informações trimestrais de 31 de março de 2013 os novos pronunciamento contábil para investimentos controlados em conjunto (CPC 19 (R2) Negócios em Conjunto). Com a aplicação desse pronunciamento, foram ajustados os saldos balanço patrimonial consolidado da Sociedade em 31 de dezembro de 2012 e as demonstrações consolidadas do resultado, do resultado abrangente, das mutações do patrimônio líquido, dos fluxos de caixa e do valor adicionado(informação suplementar), referentes ao período de três meses findo em 31 de março de 2012, devido ao fato da Sociedade não ser o controlador das coligadas, no qual anteriormente era efetuado a consolidação proporcional desses investimentos. Os saldos consolidados anteriormente apresentados estão abaixo demonstrados: 2 PÁGINA: 22 de 62
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Demonstração do Fluxo de Caixa Consolidado 2012 Descrição Saldo originalmente apresentado Ajustes de CPC 36 e CPC 19 Saldo reapresentado Lucro líquido do período 21.786 5.104 26.890 Ajustes ao lucro (5.706) (15.137) (20.843) Depreciações 232 (161) 71 Resultado de avaliação de investimento pelo metódo de equivalência patrimonial (5.938) (14.976) (20.914) Variações nos ativos e passivos (328.566) 209.228 (119.338) Instrumentos financeiros derivativos 14.243 (14.243) - Títulos para investimentos (280.783) 262.476 (18.307) Operações de crédito e adiantamentos a instituições financeiras (72.337) (79.032) (151.369) Operações de crédito e adiantamento a clientes (9.708) 2.314 (7.394) Créditos de operações de seguros e resseguros 9.321-9.321 Despesas de comercialização de seguros diferidas 1.467-1.467 Despesas de resseguros e retrocessões diferidas 734-734 Ativos tributários diferidos 1.498 (1.219) 279 Ativos não correntes a venda (80) 80 - Outros ativos 7.603 5.143 12.746 Obrigações fiscais 896 4.381 5.277 Passivos com instituições financeiras 44.944 (48.501) (3.557) Passivos com clientes (154.463) 182.316 27.853 Títulos emitidos 106.230 (106.230) - Empréstimos e repasses (11.997) 11.997 - Débitos de operações de seguros e resseguros (867) - (867) Outros passivos (2.351) (4.765) (7.116) Passivos contingentes e obrigações legais 3.350 (5.489) (2.139) Provisões técnicas de seguros e resseguros 13.734-13.734 Caixa líquido atividades de investimento 1.917 104 2.021 Aquisição de imobilizado (237) 136 (101) Ajuste de investimento em controladas 2.162 (584) 1.578 Aquisição de intangível (8) 8 - Baixa de investimentos - 544 544 Caixa líquido atividades de financiamento (2.472) (1.833) (4.305) Dividendos e juros de capital próprio prescrito 187-187 Participação dos acionistas não controladores (1.081) (1.833) (2.914) Ajuste de investimento em controladas (1.578) - (1.578) Aumento (redução) de caixa e equivalentes (313.041) 197.466 (115.575) Saldo inicial de caixa e equivalentes 349.263 (21.608) 327.655 Saldo final de caixa e equivalentes 36.222 175.858 212.080 5 PÁGINA: 25 de 62
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Novas normas e interpretações que ainda não estão em vigor O IFRS 9 (2009) introduz um novo requerimento para classificação e mensuração de ativos financeiros. Sob o IFRS 9 (2009) ativos financeiros são classificados e mensurados baseados no modelo de negócio no qual eles são mantidos e as características de seus fluxo de caixa contratuais. IFRS 9 (2010) introduz adições em relação aos passivos financeiros. O IASB atualmente tem um projeto ativo para realizar alterações limitadas nos requerimentos de classificação e mensuração do IFRS 9 e adicionar novos requerimentos para endereçar a perda por redução ao valor recuperável de ativos financeiros e contabilidade de Hedge. O IFRS 9 (2010 e 2009) é efetivo para os exercícios iniciados em ou após 1 de janeiro de 2015. A adoção do IFRS 9 (2010) pode causar um impacto nos ativos e passivos financeiros da Sociedade e suas investidas o qual ainda esta sendo divulgado para fins de divulgação. O Comitê de Pronunciamentos Contábeis ainda não emitiu pronunciamento contábil ou alteração nos pronunciamentos vigentes, correspondente a esta norma. g) Reapresentação das informações contábeis trimestrais As informações contábeis trimestrais contidas no Formulário de Informações Trimestrais - ITR referente ao período findo em 31 de março de 2012 e exercício findo em 31 de dezembro de 2012, estão sendo devidamente reapresentadas, em conformidade com o CPC 23 - Políticas Contábeis, Mudança de Estimativa e Retificação de Erro, em decorrência da mudança de política contábil envolvendo demonstrações contábeis consolidadas e de negócios em conjunto de acordo com os Pronunciamentos Técnicos CPC 36 (R3)/IFRS 10 e CPC 19 (R2)/IFRS 11. A reapresentação é necessária pelo fato de que os valores relativos ao balanço patrimonial consolidado referente ao exercício findo em 31 de dezembro de 2012 e as informações contábeis consolidadas intermediárias relativas às demonstrações do resultado, do resultado abrangente, das mutações do patrimônio líquido, dos fluxos de caixa e do valor adicionado (informação suplementar), referentes ao período de três meses findo em 31 de março de 2012, apresentadas para fins de comparação, deixam de incluir os investimentos nas coligadas Financeira Alfa S.A., Banco Alfa de Investimento S/A, BRI Participações Ltda., Alfa Corretora de Câmbio e de Valores Mobiliários S.A., anteriormente avaliadas como negócios em conjunto, com o registro de consolidação proporcional no qual não é mais permitido com as novas regras contábeis anteriormente descritas. Os reflexos desta mudança de prática contábil estão divulgados na nota explicativa nº 2.f. NOTA 3 - PRINCIPAIS PRÁTICAS CONTÁBEIS As práticas contábeis discriminadas abaixo foram aplicadas nos períodos apresentados nas Informações Trimestrais de forma consistente pela Sociedade e suas controladas e coligadas: a) Caixa e disponibilidades em bancos (individual e consolidado) O saldo em caixa e em bancos compreende disponibilidades em caixa, depósitos bancários à vista (no Brasil e no exterior) e saldo de reservas livres em espécie no Banco Central. b) Instrumentos financeiros ativos e passivos i. Reconhecimento e mensuração inicial Todos os instrumentos financeiros operados por controladas e coligadas da Sociedade são reconhecidos inicialmente ao seu valor justo. No curso normal dos negócios, o valor justo de um instrumento financeiro no seu reconhecimento inicial é o preço da transação, acrescido (para instrumentos não avaliados subsequentemente a valor justo contra resultado) dos custos de transação que são incrementais, diretamente atribuíveis à sua aquisição ou emissão. ii. Apresentação dos Instrumentos Financeiros Os instrumentos financeiros estão apresentados em uma das categorias apresentadas a seguir: Ativos financeiros a valor justo contra resultados; i. Títulos e valores mobiliários detidos para negociação; ii. Instrumentos Financeiros Derivativos. Operações de crédito e adiantamentos; Títulos de investimento; i. Títulos e valores mobiliários disponíveis para venda; ii. Títulos e valores mobiliários mantidos até o vencimento. Passivos Financeiros; i. Depósitos; ii. Títulos emitidos; iii. Empréstimos e repasses; e Garantias financeiras. As práticas contábeis adotadas para cada uma das categorias de instrumentos financeiros são apresentadas em tópicos específicos deste capítulo. iii. Baixa 7 PÁGINA: 27 de 62
Ativos financeiros são baixados quando expiram os direitos contratuais sobre os seus fluxos de caixa, ou quando os direitos de receber os fluxos de caixa contratuais são transferidos em uma transação na qual todos os riscos e benefícios da propriedade do ativo financeiro são substancialmente transferidos. Os passivos financeiros são baixados quando suas obrigações contratuais são extintas, canceladas ou se expiram. As controladas e coligadas da Sociedade realizam operações de cessão de crédito com coobrigação nas quais ativos financeiros reconhecidos são transferidos, porém, em razão da coobrigação assumida, os riscos dos ativos cedidos são retidos. Nestas circunstâncias, conforme requer o IAS 39, parágrafo 20, os ativos cedidos não são baixados do balanço patrimonial e uma obrigação é reconhecida pelo montante captado na transação. O resultado da operação é reconhecido tomando por base a taxa efetiva da operação ao longo do seu prazo remanescente. As controladas e coligadas da Sociedade realizam a baixa de operações de crédito e adiantamentos e de títulos de investimento quando estes são considerados incobráveis. iv. Compensação de ativos e passivos financeiros Os ativos e os passivos financeiros são compensados e o valor líquido é apresentado no balanço quando, e somente quando, as controladas e coligadas da Sociedade possuem o direito legal de compensar os valores, e a intenção de liquidá-los pelo valor líquido ou de realizar os ativos e liquidar os passivos simultaneamente. As receitas e as despesas são apresentadas em bases líquidas somente quando permitidas pelas normas contábeis. v. Mensuração ao custo amortizado O custo de um ativo ou passivo financeiro é o valor no qual o ativo ou passivo financeiro é avaliado quando do seu reconhecimento inicial, que inclui o montante de principal pago ou recebido e todos os custos incrementais diretamente atribuíveis à operação, deduzidos os pagamentos de principal e juros posteriores, adicionado ou reduzido dos juros da operação apurados utilizando-se o método da taxa efetiva de juros; deduzindo-se qualquer montante reconhecido de ajuste para redução ao valor de recuperação. vi. Mensuração ao valor justo Valor justo é o montante pelo qual um ativo pode ser trocado, ou um passivo liquidado, entre partes conhecidas e empenhadas na realização de uma transação justa de mercado, na data de balanço. Quando disponível, as controladas e coligadas da Sociedade determinam o valor justo de instrumentos financeiros com base nos preços cotados em mercado ativo para aquele instrumento. Um mercado é reconhecido como ativo se os preços cotados são pronta e regularmente disponíveis e representam transações de mercado fidedignas e regulares ocorridas de forma justa entre partes independentes. Para os demais instrumentos financeiros sem preços cotados em mercados ativos, o valor justo é determinado utilizando-se técnicas de avaliação, que podem incluir preços de transações recentes realizadas entre partes independentes em condições justas de mercado, referência ao valor justo de instrumentos similares, método de fluxos de caixa descontados e modelos de precificação de opções. As técnicas de avaliação utilizadas pelas controladas diretas e indiretas da Sociedade utilizam o máximo possível de dados verificáveis amplamente utilizados pelo mercado, baseando-se o mínimo possível em estimativas específicas internas, e incorporam todos os fatores que os demais participantes do mercado consideram na determinação de um preço de negociação, e são consistentes com metodologias econômicas amplamente reconhecidas e utilizadas pelos demais participantes do mercado na precificação destes instrumentos financeiros. Os dados utilizados nas técnicas de avaliação representam razoavelmente as expectativas de mercado e avaliações dos fatores inerentes de risco e retorno do instrumento financeiro avaliado. A administração da Sociedade e suas controladas e coligadas ponderam as técnicas de avaliação utilizadas e as testam para validação utilizando preços de transações de mercado observáveis do mesmo instrumento ou baseadas em outros dados de mercado observáveis. c) Apresentação dos contratos de seguros e de investimento (consolidado) As Seguradoras emitem apólices de seguro, que são contratos pelos quais a Seguradora aceita um risco de seguro significativo de outra parte, aceitando compensar o segurado no caso de um acontecimento futuro, incerto e específico afetar adversamente o segurado até o limite da importância segurada, contra o pagamento de um prêmio pelo segurado. Os prêmios de seguros e as despesas de comercialização são contabilizados por ocasião da emissão das apólices ou faturas, líquidos dos custos de emissão, sendo a parcela de prêmios ganhos reconhecida no resultado, de acordo com o período decorrido de vigência do risco coberto. As receitas de prêmios e as correspondentes despesas de comercialização, relativas aos riscos vigentes, ainda sem emissão das respectivas apólices, são reconhecidas ao resultado no início da cobertura do risco, em bases estimadas. Os juros cobrados sobre o parcelamento de prêmios de seguros são apropriados como receitas financeiras em base pro rata die ao longo do período de pagamento das parcelas dos prêmios. As rendas com taxa de gestão pagas pelos fundos de investimentos especialmente constituídos são apropriadas ao resultado pelo regime de competência segundo taxas estabelecidas contratualmente. Uma provisão para perda no valor recuperável relativa aos prêmios a receber é reconhecida com base em estudo técnico do comportamento histórico de inadimplência observado na carteira. As operações de cosseguro aceito e de retrocessão são contabilizadas com base nas informações recebidas das congêneres e dos resseguradores, respectivamente. O diferimento dos prêmios de resseguros cedidos é realizado de forma consistente com o respectivo prêmio de seguro relacionado. d) Despesas de comercialização de seguros diferidas (consolidado) Compreende os montantes de comissões relativos à comercialização de apólices de seguros, sendo a apropriação ao resultado realizada de acordo 8 PÁGINA: 28 de 62