DEFINIÇÃO DOS S: LCA Letra de Credito Agrário, são títulos de renda fixa emitidos por instituições financeiras com o objetivo de financiar o setor de agronegócios, ou seja, são títulos vinculados ao direito creditório dos negócios realizados entre os produtores rurais e terceiros. LCI Letra de Credito Imobiliário, são títulos de renda fixa emitidos por instituições financeiras, com o objetivo de financiar o setor imobiliário. CDB Credito de Depósito Bancário, são títulos de renda fixa emitidos por instituições financeiras, com o objetivo de financiar investimentos de projetos institucionais. BENEFÍCIOS PARA INVESTIR EM LCI LCA CDB Garantido pelo Fundo Garantidor de Crédito (FGC), que assegura o seu investimento em até R$ 250.000,00 por CPF, instituição ou conglomerado financeiro. LCI e LCA são isentas de Imposto de Renda sobre o rendimento para pessoa física. visite: www.gfgenial.com.br DEBÊNTURES - ALGUNS PONTOS IMPORTANTES DEBÊNTURES: São títulos de renda fixa emitidos por instituições não-financeiras, com o objetivo de financiar investimentos de projetos institucionais. DEBÊNTURE NOMINATIVA A debênture nominativa é aquela cujos registro e controle das transferências são realizados pela companhia emissora no Livro de Registro de Debêntures Nominativas DEBÊNTURE ESCRITURAL: A escritural, por sua vez, é aquela cujas custódia e escrituração são feitas por instituição financeira autorizada pela CVM para prestar tais serviços. GARANTIAS: As espécies de garantias poderão ser constituídas cumulativamente. Em função do tipo de garantia oferecida ou da ausência de garantia, as debêntures são assim classificadas: a) COM GARANTIA REAL: Garantidas por bens integrantes do ativo da companhia emissora, ou de terceiros, sob a forma de hipoteca, penhor ou anticrese; b) COM GARANTIA FLUTUANTE: Asseguram privilégio geral sobre o ativo da emissora, em caso de falência. Os bens objeto da garantia flutuante não ficam vinculados à emissão, o que possibilita à emissora dispor desses bens sem a prévia autorização dos debenturistas; c) QUIROGRAFÁRIA OU SEM PREFERÊNCIA: Não oferecem privilégio algum sobre o ativo da emissora, concorrendo em igualdade de condições com os demais credores quirografários, em caso de falência da companhia; INFORMAÇÕES DO MERCADO 07/02/2017 Indicadores Data Última Taxa Taxa de Juros Meta SELIC (a.a) 11-jan-17 13 Taxa over Selic anualizada 7-fev-17 12,9 SELIC - Over 7-fev-17 0,048160 CDI - CETIP 7-fev-17 12,88 CDI - Acumulado mês Fevereiro 0,19 Taxa de um dia do CDI 7-fev-17 0,048090 Inflação Última Taxa IGP - M Taxa do acum. Ano 30-jan-17 0,64 IGP - M Taxa mensal 30-jan-17 0,64 IPCA Acumulado 12 meses 11-jan-17 6,29 IPCA Taxa do acumu. Ano 11-jan-17 6,29 IPCA - Taxa mensal 11-jan-17 0,30 Câmbio R$ / US$ R$ / EUR$ Dolar Comercial Compra2 6-fev-17 3,128 Dólar Comercial Venda2 6-fev-17 3,129 Euro Compra2 6-fev-17 3,341 Euro Venda2 6-fev-17 3,344 Poupança TR TBF Rend. Mês (%) Poupança acumu. Ano 2-fev-17 1,361 TR 3-fev-17 0,040 TBF 3-fev-17 0,790 CDI - Taxa Anualizada (%) Ultima Taxa Var % 1D CDI PRE 30 9:57 12,61 CDI PRE360 9:57 10,73 CDI Pré anualizada 14,00 12,00 10,00 8,00 6,00 4,00 2,00 0,00 CDI PRE 30 N/A CDI PRE360 N/A d) SUBORDINADA: Na hipótese de liquidação da companhia, oferecem preferência de pagamento tão-somente sobre o crédito de seus acionistas. : De maneira simples, a é uma medida de tempo em que o fluxo de pagamentos dos juros e amortizações devolvem o investimento ao investidor. (%): É a taxa acordada na emissão do ativo, para pagamentos do juros que o investidor irá receber. CLASSE: Indica se a debênture é SIMPLES, portanto não é conversível em ações ou CONVERSÍVEL em ações. : A é um gatilho para iniciar o processo de pagamento de e. : A é a taxa que o mercado está comprando o ativo do cliente. : A é a taxa que o mercado está vendendo para o cliente.
MERCADO SECUNDÁRIO DEBÊNTURES - DATA DOS PRÓXIMOS EVENTOS Emissor Ativo Incentivada ANO MÊS Data do Evento Data do Pagamento Evento Dias Úteis Até Paramento Tipo Taxa / Percentual Valor Espera* DESTAQUE DEBÊNTURES: COMPANHIA ENERGETICA DO MARANHAO - CEMAR A CADA: CEMA17 4,18 15/10/21 5,48% IPCA + 6,30% 5,50% 15/10/17 12 MESES D+1 ANHB24 0,68 15/10/17 2,71% IPCA + 6,25% 5,45% 15/04/13 6 MESES D+1 DEBÊNTURES INCENTIVADAS IPCA + COMPANHIA ENERGETICA DO MARANHAO - CEMAR CONCESSIONARIA ECOVIAS DOS IMIGRANTES S.A. A CADA: ANHB15 1,60 15/10/18 4,88% IPCA + 5,90% 5,10% 15/04/14 6 MESES D+1 ANHB24 0,68 15/10/17 2,71% IPCA + 6,25% 5,45% 15/04/13 6 MESES D+1 CEMA17 4,18 15/10/21 5,48% IPCA + 6,30% 5,50% 15/10/17 12 MESES D+1 ECOV22 5,30 15/04/24 4,28% IPCA + 5,80% 5,00% 15/04/14 12 MESES 12 MESES D+1 EDP ENERGIAS DO BRASIL S.A. ENBR24 3,08 15/09/21 8,32% IPCA + 6,00% 5,20% 15/03/16 6 MESES 12 MESES D+1 COMPANHIA DE GAS DE SAO PAULO - COMGAS COMPANHIA DE GAS DE SAO PAULO - COMGAS GASP14 3,47 15/12/20 7,14% IPCA + 5,70% 4,90% 15/12/16 12 MESES D+1 GASP24 4,58 15/12/22 7,48% IPCA + 5,75% 4,95% 15/12/16 12 MESES 12 MESES D+1 AES TIETE ENERGIA S/A TIET34 3,35 15/12/20 8,43% IPCA + 5,90% 5,10% 15/06/16 6 MESES D+1 VALE S/A VALE18 3,16 15/01/21 6,46% IPCA + 5,70% 4,90% 15/01/15 12 MESES 12 MESES D+1 VALE S/A VALE19 3,16 15/08/20 6,62% IPCA + 5,70% 4,90% 15/08/16 12 MESES D+1 VALE S/A VALE29 4,67 15/08/22 6,63% IPCA + 5,75% 4,95% 15/08/16 12 MESES D+1 DEBÊNTURES IPCA + CIA SANEAMENTO BASICO EST. SP - SABESP TRANSMISSORA ALIANCA DE ENERGIA ELETRICA S/A A CADA: SBESB7 2,36 15/01/20 4,50% IPCA + 7,35% 6,55% 15/01/14 12 MESES 12 MESES D+1 TAEE33 5,39 15/10/24 5,10% IPCA + 7,50% 6,70% 15/10/13 12 MESES 12 MESES D+1
MERCADO SECUNDÁRIO DESTAQUE LCI LCA CDB: BANCO PINE S.A. LCI 1 UNIDADE NO % CDI 03/04/17 55 92,00% 6 R$ 1.041,887180 R$ 6.251,32 BANCO ABC BRASIL S.A. LCA 1 UNIDADE NO PRE 07/11/17 273 9,85% 10 R$ 1.207,287106 R$ 12.072,87 BANCO ORIGINAL S.A. LCA 1 UNIDADE NO PRE 22/01/18 349 9,50% 11 R$ 1.001,283035 R$ 11.014,11 LCA / LCI - % CDI BANCO ABC BRASIL S.A. LCA 1 UNIDADE NO % CDI 02/05/17 84 86,00% 10 R$ 1.001,655290 R$ 10.016,55 BANCO ABC BRASIL S.A. LCA 1 UNIDADE NO % CDI 01/06/17 114 87,50% 16 R$ 1.001,684180 R$ 16.026,95 BANCO ABC BRASIL S.A. LCA 1 UNIDADE NO % CDI 18/12/18 679 93,00% 1 R$ 1.013,323500 R$ 1.013,32 BANCO ABC BRASIL S.A. LCA 1 UNIDADE NO % CDI 14/01/19 706 93,00% 6 R$ 1.004,930520 R$ 6.029,58 BANCO ABC BRASIL S.A. LCA 1 UNIDADE NO % CDI 21/01/19 713 93,00% 10 R$ 1.002,686370 R$ 10.026,86 BANCO ABC BRASIL S.A. LCA 1 UNIDADE NO % CDI 23/01/19 715 93,00% 7 R$ 1.001,342280 R$ 7.009,40 BANCO ABC BRASIL S.A. LCA 1 UNIDADE NO % CDI 26/09/19 961 94,00% 4 R$ 1.039,736610 R$ 4.158,95 BANCO ABC BRASIL S.A. LCA 1 UNIDADE NO % CDI 26/12/19 1052 94,00% 1 R$ 1.009,610620 R$ 1.009,61 BANCO ABC BRASIL S.A. LCA 1 UNIDADE NO % CDI 27/12/19 1053 94,00% 23 R$ 1.008,648640 R$ 23.198,92 BANCO PINE S.A. LCI 1 UNIDADE NO % CDI 03/04/17 55 92,00% 6 R$ 1.041,887180 R$ 6.251,32 LCA / LCI - PRÉ BANCO ABC BRASIL S.A. LCA 1 UNIDADE NO PRE 07/11/17 273 9,85% 10 R$ 1.207,287106 R$ 12.072,87 BANCO ORIGINAL S.A. LCA 1 UNIDADE NO PRE 22/01/18 349 9,50% 11 R$ 1.001,283035 R$ 11.014,11 CDB - IPCA+ BANCO BMG S.A. CDB 1 UNIDADE NO IPCA + 12/08/17 186 6,85% 9.300 R$ 1,058558 R$ 9.844,59 BANCO BMG S.A. CDB 1 UNIDADE NO IPCA + 30/03/18 416 6,95% 50.000 R$ 1,102213 R$ 55.110,67 BANCO ORIGINAL S.A. CDB 1 UNIDADE NO IPCA + 28/04/17 80 6,80% 10 R$ 1.096,583773 R$ 10.965,84 BANCO ORIGINAL S.A. CDB 1 UNIDADE NO IPCA + 09/05/17 91 6,80% 2 R$ 1.098,190871 R$ 2.196,38 BANCO ORIGINAL S.A. CDB 1 UNIDADE NO IPCA + 05/06/17 118 6,85% 4 R$ 1.082,979880 R$ 4.331,92 BANCO ORIGINAL S.A. CDB 1 UNIDADE NO IPCA + 12/07/17 155 6,85% 7 R$ 1.068,730340 R$ 7.481,11
6 7 9 11 12 13 14 MERCADO PRIMÁRIO DESTAQUE LCI LCA CDB: 90 dias 120 dias 181 dias 363 dias 540 dias 721 dias 1080 dias BANCO BRASIL PLURAL S/A - BM CDB R$ 1.000,00 NO % CDI 101,50% - - - - - - BANCO BRASIL PLURAL S/A - BM CDB R$ 1.000,00 NO % CDI - 102,00% - - - - - BANCO PINE S/A - BM CDB R$ 10.000,00 NO % CDI - - 104,00% - - - - BANCO PINE S/A - BM CDB R$ 10.000,00 NO % CDI - - - 110,00% - - - BANCO PARANÁ BANCO S.A CDB R$ 5.000,00 NO % CDI - - - - 107,50% - - BANCO PARANÁ BANCO S.A CDB R$ 5.000,00 NO % CDI - - - - - 109,00% BANCO PARANÁ BANCO S.A CDB R$ 5.000,00 NO % CDI - - - - - - 111,50% CDB 90 dias 120 dias 181 dias 363 dias 540 dias 721 dias 1080 dias BANCO ABC BRASIL S/A - BM CDB R$ 50.000,00 NO % CDI - - 100,50% 102,50% - 103,50% 104,00% BANCO ABC BRASIL S/A - BM CDB R$ 50.000,00 NO Tx Préfixada - - 11,25% 10,60% - 9,70% 8,85% BANCO BRASIL PLURAL S/A - BM CDB R$ 1.000,00 NO % CDI 101,50% 102,00% 102,50% 105,00% - 107,00% 108,00% BANCO BRASIL PLURAL S/A - BM CDB R$ 1.000,00 NO Tx Préfixada - - 11,47% 10,94% - 10,62% 10,82% BANCO DAYCOVAL CDB R$ 10.000,00 NO % CDI 98,50% - 102,50% 104,50% - 105,00% 105,50% BANCO DAYCOVAL CDB R$ 10.000,00 NO Tx Préfixada 11,87% - 11,72% 11,07% - 10,12% 9,29% BANCO INTERMEDIUM S.A CDB R$ 10.000,00 NO % CDI - - 102,00% 103,00% - - - BANCO INTERMEDIUM S.A CDB R$ 10.000,00 NO Tx Préfixada - - - - - - - BANCO ORIGINAL S/A CDB R$ 100.000,00 NO % CDI - - 104,00% 106,00% - - - BANCO ORIGINAL S/A CDB R$ 100.000,00 NO Tx Préfixada - - 11,67% 10,91% - - - BANCO PARANÁ BANCO S.A CDB R$ 5.000,00 NO % CDI 101,00% 102,00% 104,00% 106,50% 107,50% 109,00% 111,50% BANCO PARANÁ BANCO S.A CDB R$ 20.000,00 NO Tx Préfixada - - - - - - - BANCO PINE S/A - BM CDB R$ 10.000,00 NO % CDI 101,00% - 104,00% 110,00% - - - BANCO PINE S/A - BM CDB R$ 10.000,00 NO Tx Préfixada 12,14% - 11,74% 11,53% - - - BANCO VOTORANTIM CDB R$ 100.000,00 NO % CDI 95,50% - 96,20% 97,00% 97,50% 98,00% - BANCO VOTORANTIM CDB R$ 100.000,00 NO Tx Préfixada - - - - - - - CDB IPCA+ 90 dias 120 dias 181 dias 365 dias 540 dias 730 dias 1095 dias BANCO ABC BRASIL S/A - BM CDB R$ 50.000,00 NO IPCA + - - - 5,90% - 5,80% - BANCO BRASIL PLURAL S/A - BM CDB R$ 1.000,00 NO IPCA + - - - 6,02% - 5,95% 6,02% BANCO INTERMEDIUM S.A CDB R$ 10.000,00 NO IPCA + - - - 5,49% - - - BANCO ORIGINAL S/A CDB R$ 100.000,00 NO IPCA + - - - 6,25% - - - BANCO PINE S/A - BM CDB R$ 10.000,00 NO IPCA + - - - 6,62% - - - CDB - LIQUIDEZ DIÁRIA 90 dias 120 dias 150 dias 180 dias 540 dias 720 dias 1080 dias BANCO BRASIL PLURAL S/A - BM CDB R$ 5.000,00 % CDI - - - - - - 99,00% CDB POUPANÇA / 90 dias 120 dias 150 dias 180 dias 540 dias 720 dias 1080 dias BANCO BRASIL PLURAL S/A - BM CDB POUPANÇA R$ 1.000,00 / MÊS % Poupança - - - - - - 120,00%
out-18 INSTITUIÇÃO FINANCEIRA S&P MOODY'S FITCH S&P MOODY'S FITCH LFRating SR Rating AUSTIN BANCO ABC BRASIL S/A - BM braa- Aa2.Br AA+(bra) AAA Aaa AAA AAA AAA AAA BANCO BMG S/A - BM - Baa3.br BB- AA+ Aa1 AA+ AA+ AA+ AA+ BANCO BRASIL PLURAL S/A - BM - - - AA Aa2 AA AA AA AA BANCO DAYCOVAL S/A BrA-1 Aa2.Br AA(br) AA- Aa3 AA- AA- AA- AA- BANCO INTERMEDIUM S.A brbbb- - brbbb A+ A1 A+ A+ A+ A+ BANCO ORIGINAL S/A - BM brbbb Baa1.br BBB+ (bra) A A2 A A A A BANCO PINE S/A - BM BBB- Ba3 Baa2 A- A3 A- A- A- A- BANCO VOTORANTIM S/A - BM BB+ Baa3 BBB- BBB+ Baa1 BBB+ BBB+ BBB+ BBB+ BANCO PARANÁ BANCO S.A braa- - AA- BBB Baa2 BBB BBB BBB BBB BBB- Baa3 BBB- BBB- BBB- BBB- INSTITUIÇÃO NÃO FINANCEIRA BB+ Ba1 BB+ BB+ BB+ BB+ S&P MOODY'S FITCH BB Ba2 BB BB BB BB AES TIETE S/A - Baa3 - BB- Ba3 BB- BB- BB- BB- AGUAS GUARIROBA S/A - - AA- B+ B1 B+ B+ B+ B+ ARTERIS S.A. AA+ - - B B2 B B B B BR PROPERTIES S.A. AA Aa2 AA- B- B3 B- B- B- B- COMPANHIA DE SANEAMENTO DO PARANA - SANEPAR - Aa2 - CCC+ Caa1 CCC+ CCC+ CCC+ CCC+ CONCESSIONARIA DA RODOVIA DOS LAGOS S/A AA - - CCC Caa2 CCC CCC CCC CCC CONCESSIONARIA DE RODOVIAS DO INTERIOR PAULISTA S/A AA+ Aa1 - CCC- Caa3 CCC- CCC- CCC- CCC- CONCESSIONARIA DE RODOVIAS DO INTERIOR PAULISTA S/A AA+ Aa1 - CC Ca CC CC CC CC COPEL TELECOMUNICACOES S.A. - - AA+ C C C C C C ECORODOVIAS INFRAESTRUTURA E LOGISTICA S/A - Aa1 - D D D D D D EDP ENERGIAS DO BRASIL S.A. AA Ba2 AA INVESTMENT GRADE ELETROPAULO METROPOL. ELETR. DE S.P. Investment grade é uma nota de avaliação de crédito dada por agências de rating a investimentos de baixo risco. A escala de um investment grade vai AA- Aa3 A+ S/A ENERGISA SA braa- Aa2 A+ IGUATEMI EMPRESA DE SHOPPING CENTERS S.A AA - AA+ de AAA a BBB- para Fitch e S&P e Aaa a Baa3 para Moody s. Quanto maior for a nota, mais seguro será o investiment. LOCALIZA RENT A CAR S/A AAA Aa1. AAA Fontes: S&P; Moody's; Fitcha; SR Rating; AUSTIN LOJAS AMERICANAS S/A - - AA- MRS LOGISTICA S/A AA+ - - MULTIPLAN EMPREENDIMENTOS IMOBILIARIOS S/A AAA - - Tesouro IPCA + - Média de Mercado SUL AMERICA S/A A - - Ativo ANO Ult TRIANGULO DO SOL AUTO - ESTRADAS S/A braa- - - NTNB2017- AE 2017 6,00 VALE S/A AAA Aaa AAA NTNB2018- AE 2018 5,80 VALE S/A AAA Aaa AAA NTNB2019- AE 2019 5,65 VALE S/A AAA Aaa AAA NTNB2020- AE 2020 5,70 VENTOS DE SAO TITO HOLDING S/A - - AA NTNB2022- AE 2022 5,74 Fontes: Site da empresa NTNB2023- AE 2023 6,01 Investment Grade Grau Especulativo NTB2023- AE 023-6,01 NTNB2024- AE 2024 5,58 NTNB2030- AE 2030 5,42 NTNB2035- AE 2035 5,42 NTNB2040- AE 2040 5,40 NTNB2045- AE 2045 5,50 NTNB2050- AE 2050 5,42 NTNB2055- AE 2055 5,37 AGÊNCIAS GLOBAIS Tesouro IPCA + - Média de Mercado 6,50 6,00 5,50 5,00 4,50 4,00 AGÊNCIAS LOCAIS Tesouro IPCA + - Média de Mercado 2017 2018 2019 2020 2022 2023 023-2024 2030 2035 2040 2045 2050 2055 DI Futuro - Broadcast Ativo DVC Ult DI1FUTN17 03/07/2017 11,73 DI1FUTQ17 01/08/2017 11,56 DI1FUTU17 01/09/2017 11,37 DI1FUTV17 02/10/2017 11,21 DI1FUTX17 01/11/2017 11,26 DI1FUTZ17 01/12/2017 10,96 DI1FUTF18 02/01/2018 10,83 DI1FUTG18 01/02/2018 10,76 DI1FUTJ18 02/04/2018 10,59 DI1FUTN18 02/07/2018 10,43 DI1FUTV18 01/10/2018 10,32 DI Futuro - Broadcast 12,00 11,50 11,00 10,50 10,00 9,50 EQUIPE DO TRADE EM RENDA FIXA: Simulação Rentabilidade Líquida de Imposto de Renda do Super CDB 1 a 6 meses 7 a 12 meses 13 a 24 meses A partir de 24 meses SUPER CDB Bruta Liquida Bruta Liquida Bruta Liquida Bruta Liquida 1,00% 0,78% 1,00% 0,80% 1,00% 0,83% 1,00% 0,85% MESA CREDITO PRIVADO: Stefanno Rocco, CFP stefanno.rocco@gerafuturo.com.br MESA DE RENDA FIXA: Matheus Del Bianco matheus.bianco@gerafuturo.com.br MESA CREDITO PÚBLICO: CONTATOS DA MESA TRADE RF: OUVIDORIA DA GERAÇÃO FUTURO: Hélio Lee helio.lee@gerafuturo.com.br E-mail traderf@gerafuturo.com.br E-mail ouvidoria@gerafuturo.com.br Telefone +55 11 2137-8893 Telefone 0800 605 8888