Reajuste Tarifário de Esclarecimentos sobre os valores concedidos pela ANEEL

Transcrição

1 Reajuste Tarifári de 2006 Esclareciments sbre s valres cncedids pela ANEEL Abril/2006

2 Agenda Intrduçã IRT 2006 CVA PASEP-COFINS Impact na geraçã de caixa 2

3 ANEEL divulga reajuste de 6,7% Resluçã Hmlgatória nº 310 de 6/4/2006 Nta técnica 127/2006-SRE/ANEEL 3

4 REAJUSTE 2006 INFLAÇÃO NO PERÍODO (IGP-M) 0,36% PB 5,82% IRT 5,31% CVA 1,24% PASEP/COFINS 1,81% Ajuste Financeir da Revisã ,45% Outrs Passivs 0,56% TOTAL Reajuste 16,19% CVA anterir e valres recuperads n períd (9,49%) Impact na Receita 6,70% 4

5 A regulamentaçã em vigr estabelece mecanism de reajuste tarifári Revisã tarifária crre a cada cinc ans send que a revisã de 2003 smente fi cmpletada em 2005 Ajuste anual crreçã de valres a serem repassads à tarifa Custs incrrids a serem recuperads a cada períd de 12 meses: Cmpensaçã pr custs da Parcela A além daqueles já cnsiderads na tarifa, incrrids n períd de dze meses entre s ajustes anuais Repasse d aument da alíquta de PIS-PASEP e COFINS 5

6 A revisã tarifária de 2003 resultu em aument de 44,4% Em 2003, haviam sid cncedids 31,5% Diferença fi dividida em três parcelas Cnstituiu-se um ativ de regulamentaçã Este ativ será recuperad até a nva revisã em abril de 2008 Em 2006, btivems: Delta PB = 5,82% parcela da revisã tarifária de 2003 inicialmente nã recnhecida pela ANEEL ajustes na remuneraçã depreciaçã ds investiments Ajuste financeir da revisã = 1,45% valres da revisã tarifária de 2003, devids em 2004 e nã recebids republicaçã da Resluçã Hmlgatória nº 83 de 24/05/2004 6

7 Ajuste anual da tarifa calculad cnfrme estabelece a seguinte fórmula: IRT = A + ( B*( IGPM RA fatrx )) Onde IRT: índice de reajuste da tarifa a ser aplicad à tarifa básica A: sma ds custs de cmpra e transmissã de energia e encargs setriais, cnsiderads nã gerenciáveis e repassads à tarifa, cnfrme sua natureza B: sma ds custs gerenciáveis, tais cm pessal,material, serviçs de terceirs, etc, cm a remuneraçã e depreciaçã ds ativs IGP-M: índice de crreçã mnetária Fatr X: ajuste de repasse de ganhs de prdutividade RA: receita verificada n cicl anterir 7

8 IRT 2006 IRT = 5,31% Parcela A = 4,58% Encargs setriais = 2,69% CCC E RGR (ELETROBRÁS), TFSEE (ANEEL), CDE (MME), além de PROINFA, ESS e P&D Energia cmprada e transprte de energia = 1,90% Parcela B = 0,73% Repõe s auments de custs peracinais da CEMIG, tais cm PMSO Fatr X = -0,92% IGP-M= 0,36%. 8

9 Agenda Intrduçã IRT 2006 CVA PIS-PASEP e COFINS Impact na geraçã de caixa 9

10 CVA: reembls de valres da Parcela A pags em excess u a menr quand incluíd n IRT Ajuste ttal : 1,238% Os valres da CVA reemblsads fram : Anterires : 0,27% Diferida: 1,75% (sald) Em prcessament : -0,78% Em Prcessament: 2006 Custs nã gerenciáveis (CVA) -0,78% Energia -0,31% Transprte -1,08% Encargs Setriais 0,61% 10

11 Agenda Intrduçã IRT 2006 CVA PIS-PASEP e COFINS Impact na geraçã de caixa 11

12 PIS-PASEP e COFINS: recuperaçã ds valres incrrids Sald d PIS-PASEP e COFINS da Cemig Distribuiçã: R$ 104 milhões PIS-PASEP: dezembr de 2002 a dezembr de 2004 COFINS: fevereir a dezembr de % d ajuste da segunda parcela e valr relativ a 2005: R$ 52 milhões Exclusã Cntrats Iniciais: (R$ 15 milhões) Ajuste financeir da cnexã: R$ 1,5 milhões 12

13 Agenda Intrduçã IRT 2006 CVA PIS-PASEP e COFINS Impact na geraçã de caixa 13

14 Impact na geraçã de caixa Percentual EBITDA IRT Parcela A 4,58 NÃO Parcela B 0,72 SIM Revisã tarifária de 2003 Diferença da parcela B (Delta PB) 5,82 NÃO Ajuste financeir 1,75 NÃO PIS COFINS Segunda parcela 1,57 NÃO Exclusã Cntrats iniciais (0,22) SIM 50% d ajuste da segunda parcela e valr relativ a ,44 NÃO Ajuste financeir da cnexã 0,02 SIM CVA 1,24 NÃO Transações de energia Sbrecntrataçã 0,36 NÃO Passiv Financeir SE Ipatinga 0,01 SIM Expsiçã CCEAR as submercads 0,01 SIM Parcela de ajuste de frnteira 0,06 SIM Outrs Cnsultria de reavaliaçã de ativs 0,01 SIM Subsídis para PCH : reduçã da TUSD 0,11 SIM PERCEE: sald remanescente 0,01 SIM 14

15 Glssári CVA : cnta de cmpensaçã de variaçã ds custs da Parcela A CCEAR : cntrat de cmpra de energia em ambiente regulad TUSD: Tarifas de Us ds Sistemas de Distribuiçã: A TUSD é paga pr empresas de geraçã e pels Cnsumidres Livres pel us d sistema de distribuiçã da cncessinária de distribuiçã a que a geradra pertinente u cnsumidr livre está ligad e é revisada anualmente de acrd cm índice de inflaçã e s investiments efetuads pelas distribuidras n an anterir para manutençã e expansã da rede. O valr a ser pag pel usuári ligad a sistema de distribuiçã é calculad mediante a multiplicaçã d mntante de energia cntratad junt à cncessinária de distribuiçã para cada pnte de ligaçã, em kw, pela tarifa em R$/kW que é fixada pela ANEEL. PERCEE: Prgrama Emergencial de Reduçã d Cnsum de Energia Elétrica. IRT : índice de reajuste tarifári resultante da aplicaçã da frmula : IRT = A+B( IGP-M- fatr X)/Ra., nde A é a sma de custs cnsiderads nã cntrlads pela cncessinária tais cm cmpra de energia elétrica para revenda, encargs de transmissã, encargs regulatóris, etc Parcela B : é a sma ds custs cntrláveis tais cm pessal, serviçs de terceirs, etc, cm a remuneraçã ds ativs. IGP-M: índice de crreçã mnetária Fatr X : ajuste de repasse de ganhs de prdutividade Delta PB: Reajuste Tarifári referente a um determinad an que é diferid para dis u mais ans subseqüentes. 15

16 Glssári CCC - Cnta Cnsum de Cmbustíveis Fósseis: A CCC fi criada para gerar reservas financeiras para cbrir a elevaçã de custs assciada a mair us das usinas termelétricas, na hipótese de estiagem, em funçã d fat de s custs peracinais marginais das usinas termelétricas serem superires as das usinas hidrelétricas. Cada empresa de energia é brigada a efetuar cntribuiçã anual à CCC. As cntribuições anuais sã calculadas cm base em estimativas d cust d cmbustível necessári pelas usinas termelétricas n an seguinte. CDE - Cnta de Desenvlviment Energétic: Fnte de subsídi criad para trnar cmpetitivas fntes alternativas de energia, cm eólica e bimassa, e prmver a universalizaçã ds serviçs de energia elétrica. É prvida de recurss pr mei de pagaments anuais efetuads pelas cncessinárias pel us de ativs públics, penalidades e multas impstas pela ANEEL e, A CDE ficará em vigr pel praz de 25 ans e será administrada pela Eletrbrás. RGR - Reserva Glbal de Reversã: Cta anual embutida ns custs das cncessinárias para geraçã de recurss para expansã e melhria ds serviçs públics de energia elétrica. Os valres sã reclhids mensalmente em favr da Eletrbrás, respnsável pela administraçã ds recurss, e devem ser empregads também n Prcel. 16

17 Glssári COFINS: Cntribuiçã para Financiament da Seguridade Scial. ICMS: Impst sbre Circulaçã de Mercadrias e Serviçs. PASEP: Prgrama de Frmaçã d Patrimôni d Servidr Públic. Tensã de atendiment: A1: 230 Kv u superir; A2: 88 a 138 Kv; A3: 69 Kv; A3a: 30 a 44Kv; A4: 2,3 a 25 Kv. BT: 127 u 220 v (baixa tensã) 17