Financiamento empresarial

Transcrição

1 Financiamento empresarial de mercado e outras soluções Lisboa, Março 2012 rita.seabra@iapmei.pt

2 Síntese 1. Seleccionar o financiamento do projecto 2. Opções de financiamento e abordagem a financiadores 3. Soluções de capital de risco 4. Soluções de crédito 5. Erros de abordagem correntes

3 FINICIA APOIO AO FINANCIAMENTO DE START-UP

4 MELHOR ACESSO AO FINANCIAMENTO Financiamento através de produtos de mercado e por operadores de mercado: crédito com garantia capital de risco (e microcapital de risco) Partilha de risco com operadores para facilitar acesso Diminuição de custos de transacção associados Financiamento complementar a outros programas públicos e privados.

5 REDE DE APOIO NA ENVOLVENTE Sistema de parcerias para: Animação e sensibilização de públicos-alvo Actividades de detecção de ideias/ projectos Escrutínio dos melhores projectos para assistência aos empreendedores Acompanhamento e facilitação institucional dos melhores projectos E ainda: Para reduzir custos de transacção no microcapital de risco Para partilha de melhores práticas

6 Parceria com Entidades Dinamizadoras regionais Fundo de Sindicação de Capital de Risco PME - IAPMEI Partilha Risco Entidades Especializadas de Capital de Risco Rede de parcerias BUSINESS ANGELS CORPORATE VENTURES Incubadoras Associações Centros de Investigação Empresa Universidades Agências de Desenvolvimento Acompanhamento da empresa Decisão de Financiamento Avaliação de Ideias Detecção de Ideias

7 Apoio ao Financiamento e Partilha de Risco da Inovação Eixo 0 Eixo I Eixo II Fundos pré-seed Fundos early-stage Fundos co-investimento BA Fundos Corporate Venture Fundos Inovação e Internacionalização Estatuto IAPMEI Inovação

8 Financiamento por capital de risco Tipo Formas de Financiamento Montantes Eixo 0 Resultados de investigação com potencial VEC capital de risco 300 mil euros Eixo I Criação de empresas ou, PME existentes projectos com uma ELEVADA COMPONENTE INOVADORA e POTENCIAL de CRESCIMENTO capital de risco combinação de capital de risco e de crédito suportado em garantia mútua 1 milhão de euros 95 mil euros de crédito com garantia Eixo II criação de empresas ou, PME criadas há menos de 3 anos. capital de risco, combinação de capital de risco e de crédito suportado em garantia mútua 100 mil euros a negociar com a banca

9 FUNDOS DE CAPITAL DE RISCO A APOIAR NO QUADRO DO COMPETE (CONCURSOS SAFPRI NºS 1 A 4) M Concursos SAFPRI Valor total do FCR Apoio COMPETE PRÉ-SEED InovCapital, SCR, S.A. 7,338 4,864 Espírito Santo Ventures, SCR, S.A. 5,000 2,750 Beta, SCR, S.A. 2,500 1,750 EARLY STAGE Total 14,838 9,364 FCR InovCapital Early Stages 7,167 4,667 FCR ASK Capital 11,000 6,500 FCR F-HITEC 7,860 5,500 FCR Fast Change 10,000 6,000 FCR InovCapital Universitas 5,750 3,125 FCR Novabase Early Stages 13,210 6,850 CORPORATE VENTURES Total 54,987 32,642 FCR Critical Ventures I 5,000 2,500 FCR InovCapital Biocodex 4,000 2,000 FCR Novabase Corporate Ventures 8,100 4,000 Total 17,100 8,500 BUSINESS ANGELS (54 Sociedades) Total 42,500 26,500 Total Geral 129,425 77,006

10 FUNDOS DE CAPITAL DE RISCO A APOIAR NO QUADRO DO COMPETE (CONCURSOS SAFPRI NºS 1 A 4) Concursos SAFPRI INOVAÇÃO / INTERNACIONALIZAÇÃO Valor total do FCR M Apoio COMPETE FCR InovCapital Indústrias Criativas FCR PME/BES InovCapital - SCR, SA ES Capital - SCR, SA 6,000 3,000 10,000 5,000 FCR ES Ventures Inovação e Internacionalização FCR InterRisco II FCR ASK Celta FCR AICEP Capital Global Internacionalização FCR Turismo Inovação FCR Patris Capital Partners FCR Beta Inovação FCR Capital Criativo I FCR Minho Inovação e Internacionalização FCR Novabase Inovação e Internacionalização ES Ventures - SCR, SA 10,000 5,000 InterRisco - SCR, SA 20,000 10,000 ISQ Capital - SCR, SA 20,000 10,000 AICEP Capital Global - SCR, SA 20,000 10,000 Turismo Capital - CR, SA 20,000 10,000 Patris Capital - SCR, SA 10,000 5,000 Beta - SCR, SA 5,000 2,500 Capital Criativo - SCR, SA 20,500 10,000 2BPartners - SCR, SA 4,000 2,000 Novabase Capital - SCR, SA 10,500 5,000 TOTAL 156,000 77,500

11 Financiamento por dívida Instituições de Crédito Financiamento Empresa Fundo de Contragarantia Mútuo Ressegura Sociedades de Garantia Mútua Mutualismo Fundos Públicos partilham risco com os financiadores Fundo de Contra Garantia Mútua

12 Financiamento por dívida Montantes Condições Microcrédito 100% de financiamento até 25 mil euros, sem entrada Duração fixa de 3 anos. Spreads indexados à PME Invest. Early stage Entre 25 e 100 mil euros, promotor investe 10 mil euros Entre 3 e 5 anos, com até 6 meses de carência. Spreads idem. Fundos Municipais 100 % ou 85% de financiamento, até 45 mil euros Entre 3 e 6 anos, tendo um ano de carência. Spreads idem.

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14 Outras soluções no IAPMEI

15 Linha de Crédito PME Crescimento Operações Elegíveis Operações destinadas a investimento novo em activos fixos corpóreos ou incorpóreos (a realizar no prazo de 6 meses após a data da contratação), ou ao reforço do fundo de maneio ou dos capitais permanentes Excepcionalmente, até 30% da operação poderá ser utilizada para liquidar dívidas contraídas junto do sistema financeiro nos 3 meses anteriores à data da sua contratação destinadas, exclusivamente, à regularização de dívidas em atraso à Administração Fiscal e Segurança Social Montantes Máximos por Empresa Micro Empresas: Pequenas Empresas: Máximo acumulado com linhas anteriores de PME Líder: Outras:

16 Linha de Crédito PME Crescimento Prazos Máximos de Amortização e Carência Micro e Pequenas Empresas: 4 anos de amortização e 6 meses de carência Geral: 6 anos de amortização e 12 meses de carência Taxa de Juro a Suportar Micro e Pequenas Empresas: Euribor 3 meses + spread de 5%, com 70% de garantia associada Geral: Euribor a 3 meses + spread entre 4,8 e 5,375%, com garantia associada de 50% A comissão de garantia é totalmente bonificada pelo FINOVA.

17 Vale Inovação Apresentado por uma PME para aquisição de serviços de consultoria e de apoio à inovação, a entidades qualificadas para o efeito. Objectivos: aquisição de serviços de consultoria e de apoio à inovação para resposta a necessidades específicas da empresa, no sentido do aumento da sua competitividade. Que serviços? Consultoria de gestão Assistência tecnológica Serviços de transferência de tecnologia Consultoria p/ aquisição, protecção e comercialização de direitos de propriedade intelectual e industrial e p/acordos de licenciamento Consultoria relativa à utilização de normas e serviços de ensaios e certificação Que áreas de intervenção? Organização e gestão de TIC V Desenvolvimento e engª de produtos, serviços e processos V I&DT e transferência de tecnologia V Propriedade industrial V Criação, moda e design V Comercialização e marketing V Economia digital V Qualidade V Ambiente V Diversificação e eficiência energética V Internacionalização V

18 Vale I&DT Concedido a uma PME para aquisição de serviços de I&DT a entidades do SCT qualificadas para o efeito Objectivos: resposta a questões e necessidades específicas da empresa, visando, designadamente a realização de estudos de viabilidade técnico-científica e de projectos de I&DT, bem como a subsequente transferência de conhecimento, no sentido do aumento da sua competitividade, com tradução na melhoria de produtos, processos ou serviços. Ciências e tecnologias do mar V Ciências e tecnologias do ambiente V Ciências e tecnologias dos alimentos Biotecnologia V Ciências da saúde V Tecnologias e ciências dos materiais V Engenharia mecânica V Engenharia electrotécnica, automação, controlo V Tecnologias de informação e telecomunicações V Engenharia de sistemas V Sistemas energéticos e novas formas de energia V Qualidade e segurança alimentar Prevenção e redução de riscos V Gestão industrialv Que áreas tecnológicas?

19 SISTEMAS DE INCENTIVOS ABERTOS Empreendedorismo Inovação Até 11/04 e 26/04 Empreendedorismo Qualificado Até 26/04 Qualificação PME Até 2/04 e 16/04

20 Sistemas de Incentivos Objectivo Programa Operacional Temático Regional Inovação Promover a inovação no tecido empresarial, pela via da produção de novos bens, serviços e processos que suportem a sua progressão na cadeia de valor e o reforço da sua orientação para os mercados internacionais Promover o empreendedorismo qualificado Investimento estruturante em novas áreas com potencial crescimento médias e grandes empresas* micro e pequenas empresas*

21 Soluções IEFP

22 IEFP Público-alvo Desempregados inscritos há 9 meses ou menos, em situação de desemprego involuntário ou inscritos há mais de 9 meses, independentemente do motivo da inscrição Jovens à procura do 1º emprego com idade entre os 18 e os 35 anos, inclusive, com o mínimo do ensino secundário completo ou nível 3 de qualificação Quem nunca tenha exercido actividade profissional por conta de outrem ou por conta própria Trabalhadores independentes cujo rendimento médio mensal, no último ano de actividade, seja inferior à retribuição mínima mensal garantida

23 IEFP Requisitos Metade dos promotores têm de, cumulativamente, ser destinatários do programa, criar o respectivo posto de trabalho a tempo inteiro e possuir conjuntamente mais de 50 % do capital social e dos direitos de voto Projectos não podem exceder a criação de 10 postos de trabalho e um investimento superior a

24 IEFP MICROINVEST Investimento Máximo: Financiamento Máximo: Prazo de Reembolso: 7 anos, com 2 anos de carência de capital. Reembolso em 5 anos, com prestações mensais constantes de capital. Taxa de Juro: Euribor a 30 dias, acrescida de 0,25%, com taxa mínima de 1,5% e máxima de 3,5%. Bonificação do juro: no 1º ano é total. Nos 2º e 3º anos é igual à diferença entre a taxa de juro e o juro suportado pelo beneficiário Garantia Mútua: 100% até ao limite da garantia emitida para o Banco e até 30% do valor do crédito efectivamente contratado pelo Banco ao abrigo da linha (garantia suportada pelo IEFP)

25 IEFP INVEST + Investimento Máximo: < X Financiamento Máximo: (95% do investimento e por posto trabalho criado a tempo completo) Prazos de Reembolso: 7 anos, com 2 anos de carência de capital. Reembolso: 5 anos, com prestações mensais constantes de capital. Taxa de Juro: Euribor a 30 dias, acrescida de 0,25%, com taxa mínima de 1,5% e máxima de 3,5%. Bonificação do juro: no 1º ano é total. Nos 2º e 3º anos é igual à diferença entre a taxa de juro e o juro suportado pelo beneficiário Garantia Mútua: 75% do valor do capital em dívida, em cada momento do tempo, em cada processo (garantia suportada pelo IEFP)

26 Outras soluções de financiamento

27 ANDC Público-alvo: pessoas sem acesso ao crédito normal, sem incidentes bancários activos, desempregados, com vontade de criar próprio emprego através duma boa ideia de negócio Montante Máximo: (se o valor for superior a 7.000, o empréstimo é faseado em duas prestações: uma de no 1º ano e o restante no início do 2º ano) Montante Mínimo: (depois do 1º ano o empreendedor pode pedir um reforço adicional de ) Período de Reembolso: 48 meses Taxa de Juro: Euribor a 3 meses + 2% (BCP e CGD) ou 3% (BES) Restrições: apoio ao consumo ou a reforços de tesouraria ANDC propõe o empréstimo aos bancos mas estes podem recusar se considerarem existirem razões justificadas

28 CGD Público-alvo: Cidadãos residentes em Portugal, independentemente de serem nacionais ou imigrantes, desde que devidamente legalizados; sem incidentes ou com incidentes justificados no Banco de Portugal; sem capacidade de recorrer ao crédito bancário tradicional Montante Máximo: Período de Reembolso: 48 meses (prestações mensais constantes de capital e juros) Taxa de Juro: Euribor a 3 meses + spread de 2% Despesas elegíveis: aquisição de equipamentos e outras componentes no âmbito do lançamento de pequenos negócios. Comissões, Encargos e Custos: Isenção total de comissões Garantias: Não são exigidas garantias reais. Será exigida a constituição de uma garantia pessoal (fiança) com o valor correspondente a 20% do capital originalmente constituído em dívida Contactos: ; microcredito@cgd.pt

29 BES Público-Alvo: capacidade de crédito como critério de desempate entre diferentes empreendedores Montante Máximo: Taxa de Juro: Euribor a 3 meses (últimos 30 dias) + 6% (taxa fixa ao longo do empréstimo) Período de Reembolso: 48 meses Período de Carência: 6 meses Restrições sobre sector de actividade: Inexistentes Comissões ou seguros associados: Inexistentes Plano de Negócios: Responsabilidade do banco Restrições: apoio a projectos já em curso; reforços de tesouraria

30 BCP Público-Alvo: Desempregados, imigrantes, reformados, domésticas Montante Máximo: Tipos de Empréstimo: Individual ou em grupo Taxa de Juro: Dependente do nível de risco atribuído ao projecto; fixa ao longo do empréstimo (0% - 20%) Tempo de resposta: 2 semanas máximo Restrições: Actividade financeira ou imobiliária Cobertura Territorial: Quatro agências a nível nacional (Lisboa, Porto, Funchal e Ponta Delgada) Volume de Operações (Ano): 300 operações

31 MONTEPIO / Santa Casa Misericórdia Público-Alvo: as ligados ao projecto da SCM Montante Máximo: (exc. prevista de ) Tipos de Empréstimo: Individual ou em grupo Spread: Entre 2 e 7,5% Prazo: Entre 6 e 60 meses Reembolso: Prestações constantes Comissões: Isenção de despesas de contratação e de manutenção

32 Cooperativa António Sérgio Solução idêntica à da MicroInvest do IEFP

33 Financiamento empresarial de mercado e outras soluções Lisboa, Março 2012 rita.seabra@iapmei.pt