MANUAL PRÁTICO DA CONJUNTURA ECONÔMICA Parte 2 11/11/2015

Transcrição

1 MANUAL PRÁTICO DA CONJUNTURA ECONÔMICA Parte 2 11/11/2015

2 Índice 4 Agronegócio 7 Agricultura e seus efeitos regionais O que é Agronegócio? 4.2. Por que analisar o Agronegócio? Conjuntura econômica X Renda 5.1. Dólar e suas ambiguidades 5.2. Custos de Produção Impacto dólar nos custos Diesel Impacto do diesel nos custos 5.3. Competitividade: Logística 5.4. Rentabilidade: Como calcular? Impacto do dólar sobre a receita do sojicultor Plano Agrícola Pecuário e seus efeitos 6.1. Plano Agrícola e Pecuário (PAP) 6.2. Evolução do PAP 6.4. Pré Custeio Custeio + Comercialização Comercialização de Insumos 6.5. Políticas de Garantia de Preço Mínimo 6.6. Investimento 6.7. Limite de Crédito 6.8. Taxa de Juros 6.9. Fontes de Financiamento Funding 7.1. Agricultura e seus efeitos regionais 7.2. Empregos provenientes da soja 7.3. Renda proveniente da soja 7.4. Índice de Desenvolvimento Humano IDHM Produção; PIB per capita e IDHM Mapa do IDH em Mato Grosso X Área de soja 7.5. Arrecadação X Produção em Mato Grosso 7.6. Agro: O grande negócio do Brasil Evolução do PIB Nacional Participação de cada setor no PIB do Agro no Brasil Comparativo da participação do Agro no PIB 7.7. Indicadores de Mato Grosso: participação por setores

3 Boletim Mensal da Conjuntura Econômica

4 Boletim Mensal da Conjuntura Econômica

5 4. Agronegócio

6 O que é Agronegócio? AGROPECUÁRIA Produtos do campo com: cultivo de soja; criação de gado; aquicultura e etc, ou seja, os produtos do campo. AGRONEGÓCIO É o conjunto de atividades que envolvem toda a cadeia, desde o fornecimento de insumos até a industrialização. AGROPECUÁRIA Depois da Porteira Transporte; armazenagem; industrialização; distribuição. Dentro da Porteira: Manejo de solos e gados; tratos culturais; produção. Antes da Porteira: Produção e fornecimento de insumo, máquinas agrícolas e implementos. AGRONEGÓCIO Fonte: Imea

7 Por que analisar o Agronegócio? VISÃO MICRO Atualmente, as empresas ligadas ao setor vêm ganhando escala aumentando sua atuação tanto horizontalmente quanto verticalmente, por isso um pensamento sistêmico, ou de multiplicação (Cluster), dos novos negócios é ideal para se garantir a competitividade de commodities. Empresa B Horizontal Insumos Empresa A Atacado Distribuição Varejo Consumidor Final Empresa C Vertical VISÃO MACRO As produções do setor primário são dinâmicas para a economia de uma determinada região. R$ R$ R$ Efeito 1 Direto Efeito 2 Indireto Efeito 3 Induzido Aumenta o investimento na produção, com isso se compra mais insumos e máquinas, além de se contratar mais gente Com isso, aumenta-se os investimentos nos setores ligados, como leiloeiros, agropecuárias e revendas de máquinas. Com a contratação de mais pessoas há aumento da renda na região, injetando R$ no comércio e serviço - (Supermercados) Fonte: Imea

8 5. Conjuntura econômica X Renda

9 Positivo Negativo Dólar e suas ambiguidades Valorização do dólar perante o real Aumento dos preços dos insumos Aumento custos de produção Queda na lucratividade Aumenta os preços das commodities Aumenta a receita Estimula as exportações Fonte: Imea

10 Custos de Produção Estrutura do Custo de Produção da Bovinocultura Manejo Sanit./reprod. * * Suplementação Custo Operacional Efetivo (COE) Pastagem 1% 2% 8% 17% 3% 9% Aquisição de Forrageira Anual Forrageira Perene Animais 2% 1% 0% 2% 58% 3% Mão de Obra Outros Custos 5% 13% 11% 31% Depreciações Custo da Terra 5% 10% 6% 13% Custo Operacional Total * Participação dos custos sobre o Custo Operacional Total Fonte: Imea

11 Participação dos custos sobre o Custo Total Custos de Produção Estrutura do Custo de Produção da Agricultura 70% 58% 66% Insumos Operações Máquinas Mão de Obra Custeio Lavoura 25% 30% 20% Outras Despesas Impostos Juros financ. Custo Variável 3% 3% 3% Depreciação Manutenção Seguro Custo Operacional 2% 9% 11% Custo da Terra Custo Total Fonte: Imea

12 Evolução dos custos da soja por safra (US$/Ha) 2012/ / / /16 Sementes Fertilizantes $ 79,67 $ 79,66 $ 96,36 $ 72,79 $ 295,59 $ 296,66 $ 273,20 $ 233,72 Defensivos Custo Insumos $ 207,46 $ 202,01 $ 280,03 $ 277,69 $ 582,72 $ 578,32 $ 649,58 $ 584,21-10% Dólar safra R$ 1,89 R$ 2,11 R$ 2,28 R$ 3, % Participação* 56% 53% 60% 59% *Participação do custo de insumos sobre o custo total da soja em US$ Fonte: Bacen/Imea

13 Dólar X Custos da safra 2015/16 Variação do custo de insumos da soja em função do dólar (R$/ha) Dólar R$ 2,10/US$ R$ 2,30/US$ R$ 2,50/US$ R$ 3,00/US$ R$ 3,10/US$ R$ 3,40/US$ R$ 3,60/US$ R$ 4,00/US$ Custo Insumos R$ 1.226,84 R$ 1.343,68 R$ 1.460,52 R$ 1.752,62 R$ 1.811,04 R$ 1.986,31 R$ 2.103,15 R$ 2.336,83 Sementes Fertilizantes Defensivos R$ 152,86 R$ 490,82 R$ 583,15 R$ 167,42 R$ 537,57 R$ 638,69 R$ 181,98 R$ 584,31 R$ 694,23 R$ 218,37 R$ 701,17 R$ 833,08 R$ 225,65 R$ 724,55 R$ 860,85 R$ 247,49 R$ 794,66 R$ 944,15 R$ 262,05 R$ 841,41 R$ 999,69 R$ 291,16 R$ 934,90 R$ 1.110,77 32% câmbio R$408,95/hectare Impacto de R$3,76 bilhões no custo com insumos para o sojicultor Mato-grossense. Fonte: Bacen/Imea

14 Diesel Dentro da Porteira: Todo o processo produtivo, desde a semeadura até a colheita. Depois da Porteira: Transporte do produto final, seja direto para exportação ou para industrialização. Fonte: ANP/Imea Antes da Porteira: Transporte de insumos e maquinários. Em 2014 o consumo de diesel das principais culturas agrícolas e da bovinocultura de corte (dentro da porteira) representou 20% do total consumido em Mato Grosso Foram 550,21 milhões de litros.

15 Diesel Composição de preços do diesel ao consumidor A Contribuição de Intervenção no Domínio Econômico (CIDE) sobre o diesel é de R$0,22/l Análise de impacto do possível aumento da Cide sobre o diesel Impactos Cenário 1 Cenário 2 Aumento na Cide R$ 0,40/L +83% R$ 0,60/L +174% 17% 05% 15% 08% Distribuição e Revenda Custo Biodiesel ICMS (FETHAB) Cide e PIS/PASEP e COFINS Impacto no preço dos fretes de grãos, farelo de soja, fertilizantes e calcário Impacto no custo total de produção da soja e do milho R$ 26,07/ton +2,50% R$ 12,36/ha +0,25% R$ 50,37/ton +5,70% R$ 24,13/ha +0,49% 55% Realização Petrobrás Impacto Total em Mato Grosso R$ 301,42 Milhões R$ 711,95 Milhões Fonte: Imea/Petrobrás

16 Competitividade: logística CHINA Sorriso, Brasil Caminhão Santos, Brasil US$ 108,00 US$ 85/Ton US$ 23/Ton Córdoba, Argentina Caminhão Rosário, Argentina US$ 79,00 US$ 40/Ton US$ 39/Ton Illinois, USA Hidrovia US$ 20/Ton New Orleans, USA US$ 31/Ton US$ 51,00 Fonte: Centrogrãos/Caramuru and Soy Transport Coalition/BCR Rosário/ USDA Elaboração: Imea

17 Lucro: Como calcular? R$/Ha Preço Dólar Produtividade Custos Lucro US$/sc R$/US$ Sc/Ha R$/Ha R$/Ha R$/sc R$/Ha R$ Preço Produtividade Custos Lucro Litros R$/l R$ Fonte: Imea R$

18 Preço cbot (US$/sc) Impacto do dólar sobre a receita do sojicultor Variação do preço da soja: dólar X CBOT (R$/sc) Dólar (R$/US$) 2,30 2,60 3,40 3,60 3,80 4,00 4,20 8,0 30,55 35,84 49,95 53,48 57,01 60,53 64,06 8,2 31,57 36,99 51,45 55,07 58,68 62,30 65,91 8,4 32,58 38,14 52,95 56,65 60,36 64,06 67,77 8,6 33,59 39,28 54,45 58,24 62,03 65,83 69,62 8,8 34,61 40,43 55,95 59,83 63,71 67,59 71,47 9,0 35,62 41,58 57,45 61,42 65,38 69,35 73,32 9,2 36,64 42,72 58,95 63,00 67,06 71,12 75,17 9,4 37,65 43,87 60,45 64,59 68,74 72,88 77,03 Preço R$65,38/sc Prod. 53,13/sc Preço R$41,58/sc Prod. 53,13/sc Receita R$ 3.473,90/Ha Receita R$ 2.209,15/Ha Custo Variável R$ 2.544,80/Ha Custo Variável R$ 2.544,80/Ha Lucro R$ 929,08/Ha Prejuízo R$ 335,93/Ha Fonte: Bacen/CBOT/Imea

19 6. Plano Agrícola e Pecuário e seus efeitos

20 Plano Agrícola e Pecuário - PAP Crédito Rural São recursos financeiros destinados a custeio, investimento ou comercialização. O produtor pode pleitear as três modalidades de crédito rural como pessoa física ou jurídica. As cooperativas rurais são também beneficiárias naturais do sistema. Custeio Comercialização Investimento R$ 149,5 bilhões R$ 38,2 bilhões PAP 2015/16 R$187,7 bilhões Fonte: Mapa

21 Milhões Evolução do crédito do PAP Financiamento total do PAP: Programado X Aplicado Financiamento Total Programado Financiamento Total Aplicado *Recursos de financiamento aplicado na safra 15/16 de Jul/15 até Ago/15. Fonte: MAPA.

22 Pré-Custeio Crédito do PAP do respectivo ano agrícola utilizado pelos produtores para aquisição de insumos para a próxima safra. Calendário Agrícola Janeiro Fevereiro Março Abril Maio Junho Liberação do PAP Custeio; Comercialização; Investimento. Algodão Soja Pré-Custeio Milho Julho Agosto Setembro Outubro Novembro Dezembro Algodão Crédito Pré- Custeio. Aplicação dos recursos absorvidos. Soja Milho Semeadura Colheita Fonte: Imea/Mapa

23 Custeio + Comercialização em Bilhões de R$ Custeio + Comercialização 160 Custeio + Comercialização - Programado X Aplicado Custeio + Comercialização Programado Custeio + Comercialização Aplicado *Recursos de financiamento aplicado na safra 15/16 de Jul/15 até Ago/15. Fonte: MAPA.

24 12,40% 40,66% 57,60% 57,60% 26,05% 57,60% 26,05% 70,30% 63,12% 75,27% 63,12% 90,65% 81,90% 92,79% 90,90% 94,56% 100,00% 100,00% Comercialização (%) Dólar (R$/US$) 120,00% 100,00% Comercialização de Insumos Evolução da comercialização de insumos da soja e do dólar nas safras 14/15 e 15/16 R$4,50 R$4,00 R$3,50 80,00% R$3,00 60,00% 40,00% 20,00% R$2,50 R$2,00 R$1,50 R$1,00 R$0,50 0,00% Novembro Dezembro Janeiro Fevereiro Março Abril Maio Junho Julho Agosto Setembro Comercia. 15/16 Comercia. 14/15 Dólar 14/15 Dólar 15/16 R$- Impacto de R$ 1,18 bilhão safra 2015/16. Fonte: Bacen/Imea

25 PGPM Políticas de Garantia de Preço Mínimo Aquisição do Governo Federal - AGF Prêmio para Escoamento do Produto - PEP PAP Custeio Prêmio Equalizador Pago ao Produtor - Pepro Comercialização Contrato de Opção de Venda - COV Valor para Escoamento de Produto - VEP Investimento Fonte: MAPA.

26 Unidade Investimento 7000 Evolução das vendas de máquinas agrícolas em Mato Grosso Tratores Colheitadeiras Outros Fonte: Anfavea.

27 Investimento em Bilhões de R$ Investimento Investimento PAP - Programado X Aplicado Investimento Programado Investimento Aplicado *Recursos de financiamento aplicado na safra 15/16 de Jul/15 até Ago/15. Fonte: MAPA.

28 milhões R$ % R$2.500,00 R$2.000,00 Investimento Evolução dos investimentos por maquinário em Mato Grosso 5,00% 4,50% 4,00% 3,50% R$1.500,00 R$1.000,00 R$500,00 3,00% 2,50% 2,00% 1,50% 1,00% 0,50% R$- 2013/ / /16* 0,00% Trator Outras Máquinas Colheitadeiras Máquinas e Implementos Reboques e Caçambas Reformas Secador Cultivador Participação * Julho/15 à Setembro/15 Fonte: Bacen/MAPA.

29 Limite de Crédito 200% 180% 160% 140% 120% 100% 80% 60% 40% 20% 0% Limite R$ 2,2 Milhões Limite R$ 1,2 Milhões Custo de R$2.545/Ha TAMANHO DA ÁREA Até 500 ha De 500 a menos de 1000 ha De 1000 a menos de 2500 ha De 2500 ha e mais Nº DE PRODUTORES SHARE 36,7% 19,1% 24,2% 19,9% 100% Total Fonte: Mapa/Imea

30 Taxa de Juros Aumento Taxa de Juros Aumento Custos de Produção Queda na lucratividade Fonte: Imea

31 Impacto do aumento da taxa de juros Impacto Custeio Taxa de juros Área Cultura Custeio safra 2015/16 Taxa de Juros (PAP 14/15) 6,50% Taxa de Juros (PAP 15/16) 8,75% Soja R$ 1.958,21 R$ 127,28 R$ 171,34 Milho R$ 1.458,81 R$ 94,82 R$ 127,65 Algodão R$ 5.506,77 R$ 357,94 R$ 481,84 + 2,25 p.p. + 35% PAP 2015/16: aumento de 2,25 p.p. 8,75% Impacto R$2,29 bilhões no custeio. Fonte: Imea/MAPA

32 Fontes de Financiamento Revendas Multinacionais Sistemas Financeiros Bancos Públicos Recursos Próprios Fonte: Imea

33 Funding FUNDING DO CUSTEIO DA SAFRA DE SOJA EM MATO GROSSO Multinacionais Revendas Sistema financeiro Bancos federais Recursos próprios 22% 34% 35% 35% 35% 31% 35% 7% 10% 6% 8% 10% 10% 11% 11% 12% 12% 12% 22% 19% 14% 8% 10% 20% 25% 25% 50% 32% 31% 35% 25% 18% 18% 7% 5% 2008/ / / / / / /15 Fonte: Imea

34 7. Agricultura e seus efeitos regionais

35 DIRETO Agricultura e seus efeitos regionais Empregos Consumo Renda Empregos BOUTIQUES INDIRETO FARMÁCIAS Consumo SERVIÇOS Renda Fonte: Imea INDUZIDOS

36 Empregos Diretos Empregos Indiretos Empregos Induzidos Empregos provenientes da Soja, Milho e Algodão Diretos Indiretos Induzidos Empregos Empregos Empregos. Fonte: Matriz Insumo Produto (2007)/Imea empregos em Mato Grosso.

37 Renda Direta Renda Indireta Renda Induzida Renda proveniente da Soja, Milho e Algodão R$ 170,90 milhões R$ 49,47 milhões R$ 231,82 milhões Diretos Indiretos Induzidos R$ 452 milhões em renda em Mato Grosso. Fonte: Matriz Insumo Produto (2007)/Imea

38 Índice de Desenvolvimento Humano - IDH IDH Índice que mede o bem-estar geral dos países. Renda Educação Longevidade E a renda, através da renda per capita, indica o nível de pobreza e de concentração de renda. Média de escolaridade da população e a expectativa de escolaridade para crianças que começaram a estudar. A idade média de vida dos habitantes serve para medir as condições de saúde. 0,732 0,635 0,821 IDH 0, Fonte: Pnud Elaboração: Imea IDH 0,744

39 ,00 20,00 15,00 10,00 5,00 Produção, PIB per capita e IDH Produção agrícola, PIB per capita e Índice de Desenvolvimento Humano (IDHM) em Mato Grosso 0,725 0,601 23,22 19, Produção agrícola (milhões de ton.) PIB per capita (mil R$) IDHM Fonte: Conab/IBGE/Imea/Pnud

40 Fonte: Imea/Pnud Mapa do IDH em Mato Grosso X Área de soja

41 Trilhões R$6,00 Agro: o grande negócio do Brasil Evolução do PIB Nacional R$5,00 R$4,00 R$3,00 R$2,00 R$1,00 R$- Outros Setores Agronegócio * o crescimento do PIB do Agronegócio foi maior em 9 dos últimos 19 anos. Fonte: IBGE/Cepea

42 Participação de cada setor no PIB do Agro no Brasil Repartição do PIB de 2013 do Agronegócio no Brasil Insumos; 11,71% Distribuição; 31,17% Agricultura; 16,44% Pecuária; 12,60% Indústria; 28,09% Fonte: Cepea

43 Comparativo da participação do Agro no PIB 50,5% 46,0% 40,6% 40,0% 29,8% 25,4% 22,5% 21,2% Mato Grosso Santa Catarina Rio Grande do Sul Paraná Minas Gerais Bahia Brasil Pernambuco Mato Grosso é o Estado que mais depende do Agro em relação aos demais. Fonte: IBGE/Cepea

44 Indicadores de Mato Grosso: participação por setores 100% 90% 80% 70% 60% 50% 98,67% 40% 76% 30% 20% 10% 50,50% 31,64% 49% 0% Exportações PIB Empregos Exportação sobre a balança comercial Agronegócio Outros Arrecadação Fonte: Alice Web/Cepea/IBGE/Sefaz-MT

45 Kimberly Montagner Obrigado! (65) Daniel Latorraca (65)