WM RB CAPITAL FUNDO DE INVESTIMENTO IMOBILIÁRIO - FII

Transcrição

1 WM RB CAPITAL FUNDO DE INVESTIMENTO IMOBILIÁRIO - FII Características Gerais O WM RB CAPITAL FUNDO DE INVESTIMENTO IMOBILIÁRIO FII é constituído sob a forma de condomínio fechado, regido por seu regulamento e pelas disposições legais e regulamentares que lhe forem aplicáveis, em especial a Instrução CVM 472. O prazo de duração do fundo é de 12 (doze) anos, contados da data da primeira integralização e seu patrimônio é representado por uma única classe de cotas. O fundo é destinado, exclusivamente, a investidores qualificados. Objetivo O fundo tem por objetivo investir em ativos com lastro em empreendimentos imobiliários e direitos a estes inerentes ou relacionados, preponderantemente através da aquisição de Certificados de Recebíveis Imobiliários ( CRIs ) e de Letras de Créditos Imobiliários ( LCIs ) conforme a política de investimentos descrita em seu regulamento, visando proporcionar a seus cotistas a valorização de suas cotas tendo como alvo uma rentabilidade líquida superior à rentabilidade da taxa DI. Objetivo Entende-se por resultado do fundo as receitas auferidas com o investimento, os rendimentos e as alienações dos ativos integrantes do patrimônio do fundo, bem como os eventuais rendimentos oriundos de aplicações em ativos de renda fixa, deduzindo-se as despesas operacionais incorridas pelo fundo e quaisquer reservas e demais despesas previstas em seu regulamento, em conformidade com as disposições da Instrução CVM nº 206 de 14 de janeiro de O fundo deverá distribuir, no mínimo, 95% dos resultados calculados com base no regime de caixa, consubstanciado em balanço semestral encerrado em 30 de junho e 31 de dezembro de cada ano. O percentual mínimo será observado apenas semestralmente, sendo que possíveis adiantamentos realizados durante um semestre poderão não atingir o referido mínimo. Informações Gerais Data de Início 29/06/11 Código CVM RJ Patrimônio Líquido Atual R$ Taxa de administração 0,68% a.a. Patrimônio Médio (12) R$ Taxa de performance Não há Quantidade de Cotas Administrador Citibank DTVM S.A. Código de Negociação Bovespa WMRB11B Gestor Banco Citibank S.A. Código ISIN BRWMRBCTF009 Consultor Especializado RB Capital Investimentos Ltda.

2 Rentabilidade Mês/Ano jun-11 jul-11 ago-11 set-11 out-11 nov-11 dez-11 Ano Patrimônio Líquido (R$) Valor Patrimonial da Cota (R$) Quantidade de Cotas Distribuição de Redimento (R$/Cota) Rentabildiad e no Mês (%) % CDI , ,03% 57% , ,53% -51% , ,74% 67% , , ,75% 78% , ,79% 89% , , ,79% 92% , , ,85% 93% 3,44% 59% Início 3,44% 59% 69% (1) CDI Líquido de IR (alíquota de 15%). % CDI Líquido (1) 67% n/a 79% 92% 105% 108% 109% 69% A rentabilidade do fundo em julho/2011 foi negativa devido ao pagamento dos custos de constituição e estruturação do fundo. No mês de setembro o fundo investiu aproximadamente 9% de seu patrimônio em Certificados de Recebíveis Imobiliários lastreados em créditos imobiliários provenientes de contratos de locação sob encomenda, de responsabilidade da Petrobras Distribuidora SA. No mês de outubro houve distribuição de rendimentos de R$ ,23 (R$ 1, por cota), aos titulares de cotas em 30/set/2011, tornando-se ex-rendimentos em 03/out/2011. Este valor é referente aos juros e as amortizações recebidas do CRI da Aliansce no mês de agosto/2011, uma vez que não houve distribuição de rendimentos do referido mês, e aos juros e as amortizações recebidas do CRI da Aliansce e do CRI da Atento no mês de setembro/2011. É importante observar que esta distribuição corresponde apenas ao rendimento de uma parte equivalente a 18,49% do total de ativos da carteira. Ainda neste mês, o fundo ampliou seu investimento em Letras de Crédito Imobiliário em aproximadamente 5% de seu patrimônio. No mês de novembro o fundo investiu aproximadamente 9% de seu patrimônio em Certificados de Recebíveis Imobiliários lastreados em créditos imobiliários provenientes de contrato de locação atípica devidos pelo Carrefour Indústria e Comércio Ltda. Em 14/dez/2011 houve pagamento de rendimento, no valor de R$ 2, por cota, aos titulares de cotas em 30/11/2011. Em Dezembro, o fundo investiu aproximadamente 8% de seu patrimônio em Certificados de Recebíveis Imobiliários lastreados em créditos imobiliários provenientes de contrato de locação atípica devidos pela BR Foods S.A. Em 13/jan/2012 haverá distribuição de rendimento, no valor de R$ 29, por cota, aos titulares de cotas em 30/dez/2011. Vale destacar também que, de acordo com a legislação aplicável à tributação dos Fundos de Investimentos Imobiliários, os recursos aplicados em ativos financeiros sujeitam-se a incidência de imposto de renda na fonte.

3 Rentabilidade Descrição Certificados de Recebíveis Imobiliários Letras de Crédito Imobiliário Total Ativos Imobiliários Certificado de Depósito Bancário Cotas de Fundo Referenciado DI Total Ativos Financeiros Provisões Total Valor de Mercado % (R$) ,2% ,9% ,1% ,5% ,6% ,2% ( ) -0,3% ,0% Rentabilidade Cotas de Fundo Referenciado DI 7% Certificado de Depósito Bancário 15% Concentração dos Ativos CRI Atento 9% CRI Aliansce 9% CRI Rodobens 10% Letras de Crédito Imobiliário 24% CRI BRFS 8% CRI BR Distribuidora 9% CRI Carrefour 9%

4 CRI ATENTO Atento Brasil S.A. A (Fitch ) fev/11 abr/19 IGP-M + 7,73% R$ ,20 Mensal, a partir de set/11 Contrato de Locação Atípica, na modalidade Built to Suit, incluindo a construção de um Call Center, o qual será utilizado pela Atento para a realização de seus serviços. Alienação fiduciária do imóvel; seguro fiança ou fiança bancária; seguro performance; fiança do locador e das controladoras; reserva de caixa equivalente a 10% do valor da obra, a ser liberada após a entrega do imóvel. 11/01/ , , ,00 0,84% 11/02/ , , ,54 0,86% 11/03/ , , ,20 0,87% 11/04/ , , ,98 0,88% 11/05/ , , ,88 0,90% 11/06/ , , ,91 0,91% 11/07/ , , ,07 0,92% 11/08/ , , ,35 0,94% 11/09/ , , ,75 0,95% 11/10/ , , ,29 0,97% 11/11/ , , ,95 0,98% 11/12/ , , ,75 1,00% 5.013, ,83

5 CRI ALIANSCE Aliansce Shopping Centers S.A. AA- (Fitch ) fev/11 mar/23 R$ ,00 IPCA + 7,95% Mensal, a partir de mai/11 Créditos imobiliários oriundos de contrato de financiamento firmado entre a Domus Cia Hipotecária, na qualidade de financiadora, e a Aliansce, na qualidade de financiada. Alienação fiduciária das ações da BSC Shopping Center S.A.; alienação fiduciária de 37,56% da fração ideal do Bangu Shopping; cessão fiduciária de créditos locatícios; fiança prestada pela BSC Shopping Center S.A. 16/jan/ , , ,04 0,68% 16/fev/ , ,75 649,51 0,22% 16/mar/ , ,59 630,01 0,21% 16/abr/ , ,56 715,61 0,24% 16/mai/ , ,99 841,02 0,29% 16/jun/ , ,61 885,69 0,30% 16/jul/ , ,94 920,56 0,31% 16/ago/ , ,05 994,85 0,34% 16/set/ , ,69 840,83 0,29% 16/out/ , ,31 833,76 0,29% 16/nov/ , ,98 860,33 0,30% 16/dez/ , ,47 890,99 0,31% 3.948, , , , , , , , , , , ,46

6 CRI RODOBENS Grupo Verdi Holding S.A. A (Fitch ) mai/11 nov/12 R$ ,79 CDI + 1,20% Pagamento de juros e amortização no vencimento Créditos imobiliários oriundos de contrato de compra e venda de quotas de SPEs, cujos ativos são compostos por unidades residenciais e direitos creditórios. Alienação fiduciária de ações de Juilian Holding S.A.; cessão fiduciária dos créditos oriundos do contrato de compra e venda; cesssão fiduciária dos direitos creditórios oriundos da opção de venda das cotas das SPEs do Grupo Verdi. 05/11/ , , ,05 100% ,00 CRI BR DISTRIBUIDORA Petrobras Distribuidora S.A. AAA (Fitch ) ago/11 fev/23 R$ ,40 IPCA + 6,84% Anual, a partir de fev/2014 Créditos imobiliários oriundos de contratos de locação atípico entre o FII FCM e a BR Distribuidora. Um dos imóveis será um centro de distribuição de combustíveis localizado em Cruzeiro do Sul e outro a expansão da fábrica de lubrificantes da Lubrax em Duque de Caxias. A BR Distribuidora, subsidiária integral da Petróleo Brasileiro S.A., avaliada pela Fitch com o Nacional de Longo Prazo AAA, é a fonte pagadora dos créditos que lastreiam a emissão. A estrutura da operação não proporciona garantia real

7 CRI CARREFOUR Carrefour Indústria e Comércio Ltda. A+ (Fitch s) nov/11 jan/20 R$ ,74 IPCA + 6,24% Mensal, partir de dezembro/2011 Créditos imobiliários oriundos de instrumento particular de contrato atípico de locação de bem imóvel e outras avenças celebrado entre Cedente, na qualidade de locadora, e Carrefour na qualidade de locatária, bem como a totalidade das multas, prêmios, indenizações e quaisquer outros valores devidos nos termos do contrato de locação. Alienação fiduciária do imóvel, em garantia do pagamento integral dos créditos imobiliários. Para fins de leilão, o valor do referido imóvel, conforme laudo de avaliação elaborado pela Colliers International Brasil, em janeiro de 2011, é de R$ ,00. 15/01/ , , ,94 0,78% 15/02/ , , ,43 0,79% 15/03/ , , ,28 0,80% 15/04/ , , ,11 0,81% 15/05/ , , ,24 0,82% 15/06/ , , ,31 0,83% 15/07/ , , ,30 0,84% 15/08/ , , ,72 0,87% 15/09/ , , ,24 0,88% 15/10/ , , ,90 0,90% 15/11/ , , ,33 0,91% 15/12/ , , ,14 0,92% 4.352, , , , , , , , , , , ,22

8 CRI BR FOODS set/22 R$ ,80 IPCA + 6,5124% BRF - Brasil Foods S.A. A- (Fitch ) nov/11 Mensal, partir de outubro/2012 Contrato atípico de locação de bem imóvel e outras avenças, celebrado em 03 de março de 2008, entre o Carrefour, na qualidade de locatário, e a Chrysos Empreendimentos Imobiliários Ltda (SPE), na qualidade de locadora, por meio do qual as partes estabelecem os termos e as condições para a construção da edificação e posterior locação pela SPE ao Carrefour. Alienação fiduciária de imóvel em garantia do pagamento integral dos créditos imobiliários e dos valores eventualmente devidos. Para fins de leilão, o valor do referido imóvel será de R$ ,00, devidamente atualizado pelo IPCA/IBGE. Existe ainda fiança da credora original e dos coobrigados, reserva de recursos, seguro de responsabildiade civil e engenharia e seguro patrimonial. 05/10/ , , ,94 0,60% 05/11/ , , ,10 0,61% 05/12/ , , ,25 0,61% 4.327, , ,90