Reunião Pública Anual 2016

Tamanho: px

Começar a partir da página:

Download "Reunião Pública Anual 2016"

Ana Luiza Caires Carvalhal
6 Há anos
Visualizações:

2 Reunião Pública Anual 2016

3 Destaques A Geração de Caixa Operacional nos 9M16 registrou R$125,5 milhões, elevação de 191% ante o mesmo período do ano anterior. As Vendas Contratadas % Trisul YTD totalizaram R$340 milhões; Em 2016 a Companhia lançou 6 empreendimentos com VGV equivalente a R$474 milhões, somando unidades. Nos 9M16 a Companhia reduziu em 33% o seu endividamento total; decréscimo de 15,5 p.p da relação DL/PL. Nos 9M16 as Despesas Administrativas registraram redução de 12% na comparação com o mesmo período do ano anterior; A Trisul encerrou os 9M16 com saldo de Recebíveis totais (on e off balance) de R$503 milhões, sendo R$168 milhões referentes aos Recebíveis Performados;

4 Vendas Unidades Vendidas e Vendas Contratadas no 9M16 por Segmento Segmento Unidades Vendidas % Vendas Totais em R$ mil % Vendas Trisul em R$ mil Padrão Econômico % % % Médio % % % Alto % % % Total % % % % *Econômico: até R$250 mil;; Médio: R$ mil; Alto: acima de R$600 mil. Vendas Contratadas Trisul (em milhões R$) 30% T16 3T15 3T16 9M15 9M16 Out Nov 4

5 Lançamentos 2016 Lançamentos 2016 Lançamentos Região Data de Lançamento Padrão Número de Unidades % Trisul VGV Total R$MM VGV Trisul R$MM Preço Médio/Unid 1 Place Madalena São Paulo 26/03/2016 Alto % Total Lançado 1T Parque Estação Jandira Jandira 20/05/2016 Econômico % 33,3 33, Vista Clementino São Paulo 20/06/2016 Alto % 80,9 80, Total Lançado 2T Origem Vila Madalena São Paulo 20/08/2016 Médio/Alto % 95,4 95, Total Lançado 3T Synthesis Pinheiros São Paulo 01/10/2016 Alto % 99,1 99, Conquista Amaralina São Paulo 05/11/2016 Econômico % 84,0 42, Total Lançado 4T Total Lançado

6 Estoque Estoque em 01/10/2016 Unidades VGV Trisul em R$ mil VGV Total em R$ mil Concluído % % % Em construção % % % % % % Estoque em 01/10/2016 Unidades VGV Trisul em R$ mil VGV Total em R$ mil Econômico % % % Médio / Alto % % % % % % 6

7 Obras Concluídas Data de Lançamento Data da Entrega Obras Concluídas 2016 Empreendimento Cidade Padrão Número de Unid. % Trisul VGV Total R$MM (1) 1 dez-13 fev-16 Allegro - Fase 1 São Paulo Econômico % mai-13 mar-16 Immaginato Casa Verde São Paulo Alto % out-13 abr-16 Paysage São Paulo Alto % nov-13 ago-16 ADD Vila Mariana São Paulo Médio/Alto % jun-15 ago-16 Allegro - Fase 2 Cotia Econômico % jun-15 jul-16 Vila Verde Sabará - Fase 2 São Carlos Econômico % abr-14 nov-16 Line SP Conceição São Paulo Alto % VGV Trisul R$MM (1) Total

8 Obras em Andamento Empreendimento Cidade Obras em Andamento Data de Lançamento Termino Engenharia Padrão Número de Unidades % Trisul VGV* Total R$MM 1 Latitude Aclimação São Paulo nov-14 out-17 Alto % Latitude Vila Mascote São Paulo nov-14 jun-17 Alto % Gaivota São Paulo dez-14 jan-17 Alto % Horizontes Araçatuba out-15 jul-17 Econômico % VGV* Trisul R$MM 5 Quadrilátero São Paulo nov-15 out-18 Alto % Expande São Paulo dez-15 set-18 Médio % Place Madalena São Paulo mar-16 mar-19 Alto % Parque Estação Jandira Jandira mai-16 mar-18 Econômico % Vista Clementino São Paulo jun-16 mar-19 Alto % Origem Vila Madalena São Paulo ago-16 ago-19 Médio/Alto % Synthesis Pinheiros São Paulo out-16 out-19 Alto % Conquista Amaralina São Paulo nov-16 nov-19 Econômico %

9 Receita Operacional Líquida Receita Operacional Líquida (R$ milhões) T16 3T15 3T16 9M15 9M16 9

10 Lucro e Margem Lucro Bruto (R$ milhões) e Margem Bruta (%) Lucro Líquido (R$ milhões) e Margem Líquida (%) 25,6% 26,6% 30,3% 28,6% 27,8% -3,6% 5,7% 2,0% 4,4% 0,3% T16 3T15 3T16 9M15 9M T16 3T15 3T16 9M15 9M16 10

11 Despesas (em R$ mil) 3T16 3T15 Var. % 2T16 Var. % 9M16 9M15 Var. % Receita operacional líquida ,0% ,3% ,8% Receitas e (despesas) operacionais: Despesas administrativas (10.578) (10.819) -2,2% (9.879) 7,1% (30.872) (34.987) -11,8% % Receita líquida 11,3% 9,0% 2,3 p.p. 16,7% -5,4 p.p. 13,4% 12,0% 1,4 p.p. % Lançamento Trisul 11,1% - - 8,7% 2,4 p.p. 10,6% 79,5% -68,9 p.p. % Vendas Contratadas Trisul 9,8% 15,8% -6,1 p.p. 11,0% -1,3 p.p. 11,1% 16,3% -5,2 p.p. Despesas comerciais (10.413) (9.825) 6,0% (9.974) 4,4% (29.125) (20.761) 40,3% % Receita líquida 11,1% 8,2% 2,9 p.p. 16,9% -5,7 p.p. 12,6% 7,1% 5,5 p.p. % Lançamento Trisul 10,9% - - 8,7% 0,0 p.p. 10,0% 47,2% -37,2 p.p. % Vendas Contratadas Trisul 9,6% 14,4% -4,8 p.p. 11,1% -1,5 p.p. 10,4% 9,7% 0,8 p.p. Despesas tributárias (142) (45) 215,6% (102) 39,2% (344) (303) 13,5% Despesas com Depreciação/Amortização (304) (364) -16,5% (326) -6,7% (962) (994) -3,2% Provisão demandas judiciais e administrativas (3) (3) 0,0% (2) 50,0% (8) (149) -94,6% Outras receitas e (despesas) operacionais (49) (309) -84,1% (235) -2679,1% Total (21.489) (21.365) 0,6% (13.792) 55,8% (55.250) (57.429) -3,8% 11

12 Endividamento e Posição de Caixa Endividamento 30/09/ /12/2015 Var. R$ milhões (a) (b) (a / b) Financiamentos para construção SFH (99.688) ( ) -43% Empréstimos para capital de giro ( ) ( ) -22% FINAME Leasing Debêntures Total Endividamento ( ) ( ) -33% Empréstimos e Financiamentos - Curto Prazo % Empréstimos e Financiamentos - Longo Prazo % Caixa e Bancos % Aplicações financeiras % Total Disponibilidade % Disponibilidade, líquida de endividamento ( ) ( ) -34% Patrimonio líquido % Dívida líquida / Patrimonio líquido 35% 51% -15,5 p.p. Dívida líquida excl. SFH / Patrimonio líquido 16% 19% -2,5 p.p. 12

13 DRE Demonstração de Resultado (em R$ mil) IFRS 3T16 3T15 Receita Operacional Bruta % % % Com venda de imóveis % % % Com prestação de serviços (19) % % % Com locações (-) Deduções da receita (2.816) (494) 470% (2.006) 40% (5.594) (6.398) -13% Receita Operacional Líquida % % % Custos de imóveis e serviços vendidos (65.279) (88.145) -26% (44.032) 48% ( ) ( ) -20% Lucro Bruto % % % % Margem Bruta 30% 27% 3,7 p.p. 26% 4,7 p.p. 28% 29% -0,7 p.p. Despesas/Receitas Operacionais (21.181) (19.914) 6% (13.827) 53% (54.773) (55.237) -1% Despesas administrativas (10.578) (10.819) -2% (9.879) 7% (30.872) (34.987) -12% % despesas administrativas 11% 9% 2,3 p.p. 17% -5,4 p.p. 13% 12% 1,4 p.p. Despesas comerciais (10.413) (9.825) 6% (9.974) 4% (29.125) (20.761) 40% % despesas comerciais 11% 8% 2,9 p.p. 17% -5,7 p.p. 13% 7% 5,5 p.p. Despesas tributárias (142) (45) 216% (102) 39% (344) (303) 14% Resultado com equivalência patrimonial % (35) -980% % Provisão para demandas judiciais e administrativas (3) (3) 0% (2) 50% (8) (149) -95% Despesas com Depreciação/Amortização (304) (364) -16% (326) -7% (962) (994) -3% Outras receitas/(despesas) operacionais (49) (309) -84% (235) - Lucro Operacional % % % Despesas Financeiras (4.416) (4.487) -2% (3.361) 31% (10.649) (12.549) -15% Receitas Financeiras % % % Lucro antes do IR e Contribuição Social % (236) -2175% % Imposto de renda e contribuição social (2.022) (2.290) -12% (1.997) 1% (5.025) (6.278) -20% Lucro antes da Participação de não controladores % (2.233) -229% % Participação de não controladores (960) (921) 4% % (242) (5.090) -95% Lucro líquido do período % (2.148) -189% % % Margem Líquida 2,0% 6% -3,7 p.p. -4% 5,7 p.p. 0,3% 4,4% -4,1 p.p. 3T16 vs. 3T15 2T16 3T16 vs. 2T16 9M16 9M15 9M16 vs. 9M15 13

14 Comparativo Histórico 2016 * Lançamentos 474,00 241,00 237,00 325,00 290,00 Entregas 319,00 330,00 244,00 743,00 882,00 Vendas 340,00 306,00 226,83 453,00 278,27 Receita Liq. 230,97 379,56 370,00 520,00 627,47 Dívida Liq / Patrimônio 35% 51% 48% 64% 136% Ativo 888,76 959, , , ,39 Despesas Adm. 30,87 45,02 53,90 43,84 56,80 Margem Bruta 27,80% 29,10% 34,00% 27,00% 24,50% 14

15 Liquidation Value [Pró-Forma] Liquidation Value (em R$ milhões) Set'2016 Recebíveis de unidades vendidas 503 (-) PIS/COFINS, Imposto de Renda e CSLL -23 (-) Obrigações com unidades vendidas -107 Subtotal Unidades a Venda a valor de mercado 420 (-) PIS/COFINS, Imposto de Renda e CSLL -19 (-) Obrigações para construir -52 Subtotal Terrenos 255 (-) Obrigações com aquisição de terreno -62 (-) Outros Passivos 0 (-) Dívida líquida -184 Subtotal 3 9 Liquidation Value (subtotal ) 732 Valor por ação estimado pelo Liquidation Value 10,0 Patrimônio líquido 503 Valor por ação estimado pelo Patrimônio líquido 6,88 P/LV 0,28 P/BV 0,41 Market Cap 208 # de ações 73 Preço de fechamento (30/09/2016) 2,85 Liquidation Value (in R$ million ) Set'2015 Recebíveis de unidades vendidas 537 (-) PIS/COFINS, Imposto de Renda e CSLL -24 (-) Obrigações com unidades vendidas -63 Subtotal Unidades a Venda a valor de mercado 324 (-) PIS/COFINS, Imposto de Renda e CSLL -15 (-) Obrigações para construir -34 Subtotal Terrenos 229 (-) Obrigações com aquisição de terreno -15 (-) Outros Passivos 0 (-) Dívida líquida -273 Subtotal 3-58 Liquidation Value (subtotal ) 666 Valor por ação estimado pelo Liquidation Value 8,5 Patrimônio líquido 514 Valor por ação estimado pelo Patrimônio líquido 6,53 P/LV 0,25 P/BV 0,36 Market Cap 183 # de ações 79 Preço de fechamento (30/09/2015) 2,32 15

Documentos relacionados

TRISUL S.A. ANUNCIA OS RESULTADOS DO 4T16 E 2016

TRISUL S.A. ANUNCIA OS RESULTADOS DO 4T16 E 2016 Português TELECONFERÊNCIA DE RESULTADOS 2016 20 de março de 2017 Hora: 11h (Brasília) 10h (US-EST) Telefone: +55 (11) 2188-0155 Código: Trisul Replay disponível