BRB. Banco de Brasília S.A. Monitoramento de Rating

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1 Banco de Brasília S.A. Monitoramento de Rating A LFRating comunica ao Banco de Brasília S.A. e ao mercado que, em reunião de Comitê realizada no dia 20 de dezembro de 2007, foi confirmada a nota atribuída ao referido banco no Relatório de Rating emitido em 31 de maio de A confirmação está baseada na avaliação dos aspectos econômico-financeiros do Banco de Brasília relativos ao terceiro trimestre de 2007, assim como nas demais informações que temos conhecimento até o momento da divulgação deste Relatório, cujos principais pontos descrevemos a seguir. Dezembro de dados do 3 trimestre de 2007

2 Tel.: PRINCIPAIS EVENTOS NÃO FINANCEIROS 1 No dia 8.nov.07 tomou posse como Diretor Operacional o Sr. Francisco Flávio Sales Barbosa, acumulando com esta diretoria a Presidência interina do, no lugar do Sr Laécio Barros Júnior, que permanece na Diretoria de Controle e Planejamento. Indicado pelo Governador do Distrito Federal, Sr. José Roberto Arruda, Sales Barbosa deverá, antes de confirmado na presidência do Banco, ser sabatinado na Comissão de Economia, Orçamento e Finanças (CEOF) da Câmara Legislativa e ter seu nome aprovado em plenário pelos 24 deputados distritais. Funcionário aposentado do Banco Central, Sales Barbosa lá exerceu chefias de departamentos e chegou a membro do Comitê do BC, tendo também ocupado as posições de Diretor-Presidente do Banco do Estado do Mato Grosso, Diretor Financeiro do Banco da Amazônia e interventor do extinto Banco Econômico. 2 Sobre o processo de privatização do, não há qualquer nova posição do Governador do DF, apenas a intenção, divulgada pela imprensa, de trabalhar na recuperação plena do. 3 A área de TI trabalha com a atualização de sistemas e procedimentos de informática do Banco, sendo este um ponto crítico na operação do, o qual há muito está defasado em relação à concorrência. Questões de segurança, porém, têm seus riscos tratados de maneira correta, contando o banco com back-up site, plano de contingência e guarda segura de fitas de back-up. A diretoria de TI planeja reformular os sistemas do até meados de Na área comercial e de atendimento a clientes, destacam-se algumas ações que estão sendo implementadas: (1) projeto de segmentação de clientes, iniciado em jul.06, será integralmente concluído até fev.08. Este processo classificará clientes como Milleniun, Exclusivo e Brasília ; (2) as agências contarão com maior grau de informatização, uma vez que algumas ainda trabalham com sistema de cartões de assinatura. Também será concluído o processo de redimensionamensto destas, iniciado em nov.06, objetivando adequar suas áreas físicas aos níveis e perfil de atividade, bem como em relação à quantidade de clientes; (3) muda a política de concessões e todos os cartões serão múltiplos, incorporando asiim as funções de crédito e débito. O desenho dos cartões já está sendo reformulado, bem como seu material, o pacote de benefícios e as demais ações de relacionamento com o cliente. Uma vez que a massa de cartões é significativa, passa a ser intenção do banco triplicar a receita da administradora de cartões até o fim de 2008; (4) o passará a trabalhar com cadastro único de seus clientes, permitindo a adesão simultânea a vários produtos, bem como melhor e imediata análise de crédito do cliente, e; (5) serão intensificadas ações de venda de produtos de crédito na faixa intermediária de clientes, mais propensa a este consumo. 5 A Financeira do Banco trabalha para montar um eficiente sistema de produtos para não correntistas, buscando correspondentes não bancários e parcerias com o comércio. Atualmente existem produtos de crédito para correntistas vendidos diretamente nas pontas de consumo, levando a marca a um maior destaque sem custos para a instituição. Também o trabalho de expandir o crédito consignado está sendo feito, principalmente com a busca de convênios (códigos). Atualmente, a Financeira fecha em torno de contratos mês, operando um volume também mensal de R$ 150 milhões. 6 Cuidado especial foi dado à seleção de projetos de patrocínio, com a criação de um comitê específico e a retirada de alçadas. Este posicionamento engloba o Banco, a 2/9

3 Tel.: Financeira, a Administradora de Cartões e a Distribuidora de Títulos e Valores Mobiliários. 7 A análise de crédito foi reformulada, com a criação de comitês mais técnicos, que encaminham decisões de maior vulto para o colegiado. Créditos sem garantias reais (clean) não são mais preponderantes nas operações do Banco e novas operações requerem garantias reais ou de recebíveis. 8 A Corretora de Seguros não pertence ao - Banco de Brasília, mas ao chamado Clube, de propriedade compulsória dos funcionários do banco. Ela é sócia do na Administradora de Cartões (com respectivas participações de 55% e 45%). A Corretora de Seguros atua onde o possui agências e está apta a vender todo tipo de seguros. Com cerca de 100 funcionários, vem passando por reformulação visando incrementar suas atividades e receitas. 9 Financiamento de veículos e crédito imobiliário são produtos a serem trabalhados pelo Banco em futuro próximo, principalmente o crédito imobiliário, devido à grande quantidade de recursos que possui depositados em caderneta de poupança. 10 A tesouraria do tem postura passiva, conservadora e com pouca exposição a riscos, operando em sua maioria títulos públicos de alta liquidez, primordialmente LFTs. O Governo do Distrito Federal não influi na política de tesouraria do Banco, mas a origem dos recursos direciona-o a este conservadorismo, devido à necessidade de manutenção de alta liquidez para os recursos captados. 11 Em linhas gerais existe um grande esforço da atual diretoria em modernizar e tornar o mais eficiente e lucrativo. Isto, a nosso ver, reflete postivamente no risco do Banco, uma vez que inúmeras ações de controle e transparência foram implementadas. Importante destacar que o conta hoje com uma estratégia de crescimento bem definida para o biênio , no tocante a pontos de atendimento, segmentação de clientes, porte de agências, política de crédito e produtos e relacionamento com o GDF. PRINCIPAIS EVENTOS FINANCEIROS DO TERCEIRO 1 O Caixa Livre do Banco manteve em 30.set.07 um patamar elevado como já havia sido verificado em 30.jun.07, com um crescimento de 298% em relação à mesma data de Agora, seu percentual em relação ao Patrimônio Líquido é de 390%, contra 107,9% em Os depósitos do GDF respondem por R$ milhões em CDBs e são direcionados quase em sua totalidade para ativos líquidos, pois tratam-se de recursos sazonais que não devem ser direcionados para operações de crédito ou de qualquer natureza de médio e longo prazo. 2 A relevância do volume destes depósitos, que fazem do GDF o maior depositante do Banco, se reflete no perfil dos ativos do. Seu direcionamento levou as Aplicações em Mercado Aberto a cresceram 242% em relação ao mesmo trimestre de 2006, ainda que tivessem apresentado redução em relação ao 2.trim.07. Da mesma forma, os Títulos de Renda Fixa, que representavam 4,8% do Ativo em set.06, passaram a representar 22,3% em set.07, revelando um crescimento de 664,2% neste período. 3/9

4 Tel.: 3 As Operações de Crédito mantiveram seu ritmo de crescimento nos 12 meses encerrados em 30.set.07. Em valores brutos cresceram 26,2% quando comparadas a 30.set.06, atingindo um patamar de R$ 1,7 bilhão. 4 O total de depósitos ampliou-se 80% em relação a igual data de 2006, ainda com destaque para o crescimento dos depósitos a prazo, que evoluíram 131,7% entre 30.set.06 e 30.set.07. Os depósitos à vista e de poupança evoluíram, respectivamente, 14% e 28,1% no mesmo período. Os depósitos a prazo representaram 51% da captação do, mostrando redução em relação à posição de 30.jun As Receitas da Atividade Financeira no 3.trim.07 expandiram-se 18,2% em relação ao 3.trim.06. Por sua vez, as Despesas da Atividade Financeira intensificaram o crescimento, atingindo elevação percentual de 34,6% em relação ao mesmo período de Assim, o Resultado da Atividade Financeira mostrou crescimento de apenas 6,2% em relação ao mesmo período de Sobre este aspecto, deve-se observar que as captações junto ao GDF passaram a ser alinhadas com o mercado, ou seja, mais caras. Por outro lado, o GDF passou a pagar as tarifas bancárias cobradas pelo. Estes procedimentos puseram fim a regimes de contrapartidas e tornou a relação do com o GDF mais transparente e similar às demais relações com clientes. 7 O apresentou Lucro Líquido de R$ 26,4 milhões no 3.trim.07, registrando um crescimento de 51,6% em relação ao 3.trim.06, que acumulou R$ 64,4 milhões nos primeiros nove meses. 8 Observou-se uma redução do Índice de Basiléia, que recuou para 12,9%, depois de um longo período registrando percentuais sempre superiores a 14%. Esta proximidade do limite mínimo de 11% e a redução do spread médio pode exigir algumas ações extras quanto à capitalização ou mudança de mix de ativos, que podem acarretar redução da rentabilidade no médio prazo BANCO DE BRASÍLIA DEPÓSITO S TO TAIS (R$ mil) CAXA LIVRE (R$ mil) BANCO DE BRASÍLIA DEPÓSITO S TO TAIS (R$ mil) CAIXA LIVRE /PL (% ) 4/9

5 ESTRUTURA PATRIMONIAL R$ 30.SET DEZ SET DEZ SET DEZ.04 TOTAL DE ATIVOS DISPONIBILIDADES APLICAÇÕES INTERFINANCEIRAS Aplicações em Mercado Aberto Aplicações em CDI Aplicações em Moeda Estrangeira TÍTULOS E DERIVATIVOS Operações Compromissadas Títulos de Renda Fixa - Carteira Própria Títulos de Renda Variável - Carteira Própria Fundos de Investimentos Instrumentos Financeiros Derivativos Vinculados ao BACEN Vinculados a prestação de garantias RELAÇÕES ENTRE BANCOS E AGÊNCIAS OPERAÇÕES DE CRÉDITO E LEASING Empréstimos e Títulos Descontados Financiamentos Provisão para Créditos em Atraso ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) OUTROS CRÉDITOS OUTROS VALORES E BENS ATIVO PERMANENTE TOTAL DE PASSIVOS DEPÓSITOS TOTAIS Depósitos à Vista Depósitos de Poupança Depósitos Interfinanceiros Depósitos a Prazo Obrigações por Depósitos Especiais e de Fundos e Programas Depósitos em Moeda Estrangeira CAPTAÇÕES NO MERCADO ABERTO Carteira Própria Carteira de Terceiros REC. ACEITES CAMBIAIS E DEBÊNTURES RELAÇÕES ENTRE BANCOS E AGÊNCIAS OBRIGAÇÕES EMPRÉSTIMOS E REPASSES DERIVATIVOS OUTRAS OBRIGAÇÕES RESULTADO EXERCÍCIOS FUTUROS PATRIMÔNIO LÍQUIDO Capital Social Lucros Acumulados ( ) Coobrigações e Riscos por Garantias Prestadas Avais e Fianças Créditos em Write Off

6 DEMONSTRATIVO DE RESULTADOS R$ JAN-SET/07 JAN-DEZ/06 JUN-SET/06 JAN-DEZ/05 JUN-SET/05 JAN-DEZ/04 RECEITAS DA ATIVIDADE FINANCEIRA RECEITAS DE OPERAÇÕES DE CRÉDITO CRÉDITOS RECUPERADOS RENDAS DE CÂMBIO (75.386) (71.452) RECEITAS DE TESOURARIA GANHOS COM TÍTULOS E DERIVATIVOS DESPESAS DA ATIVIDADE FINANCEIRA ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) DESPESAS DE CAPTAÇÃO - DEPÓSITOS ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) DESPESAS DE CAPTAÇÃO - EMPRÉSTIMOS ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) PERDAS COM TÍTULOS ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) PROVISÃO PARA CRELI ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) RESULTADO DA ATIVIDADE FINANCEIRA DESPESAS TRIBUTÁRIAS ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) RESULTADO DE PARTICIPAÇÕES RECEITAS DE SERVIÇOS DESPESAS DE CUSTEIO ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) OUTROS RESULTADOS OPERACIONAIS OUTROS RESULTADOS NÃO OPERACIONAIS PROVISÃO PARA IR E CS ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) PARTICIPAÇÃO NOS LUCROS ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) LUCRO LÍQUIDO DO PERÍODO ( ) LUCRO LÍQUIDO AJUSTADO ( ) LUCRO TRIMESTRAL AJUSTADO ( ) DEPRECIAÇÃO E AMORTIZAÇÃO - DRE ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) JUROS SOBRE O CAPITAL ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) 6

7 HIGHLIGHTS SET.07 DEZ.06 SET.06 DEZ.05 SET.05 DEZ.04 CAPACIDADE DE PAGAMENTO CAIXA LIVRE - R$ mil CAIXA LIVRE EM RELAÇÃO AO PATRIMÔNIO LÍQUIDO 390,0% 106,7% 107,9% 126,9% 192,1% 98,6% LIQUIDEZ DE CURTO PRAZO 0,51 0,31 0,32 0,34 0,40 0,32 SOLVÊNCIA 1,07 1,09 1,10 1,10 1,09 1,11 GERAÇÃO DE CAIXA - R$ mil MARGEM DE CONTRIBUIÇÃO 72,2% 85,5% 81,5% 73,9% 76,8% 90,6% MARGEM FINANCEIRA - R$ mil QUALIDADE DO CRÉDITO QUALIDADE DA CARTEIRA 7,89 7,95 7,69 7,47 7,46 7,74 INADIMPLÊNCIA CONTÁBIL SOBRE OPERAÇÕES DE CRÉDITO 7,5% 5,9% 7,6% 8,6% 9,1% 8,7% INADIMPLÊNCIA REAL SOBRE OPERAÇÕES DE CRÉDITO (1) 7,5% 5,9% 7,6% 8,6% 9,0% 8,6% INADIMPLÊNCIA TOTAL SOBRE PATRIMÔNIO LÍQUIDO 38,2% 29,3% 34,1% 39,8% 42,5% 39,3% PROVISÃO/INADIMPLÊNCIA 71,8% 90,5% 80,5% 78,0% 77,6% 61,9% RENTABILIDADE - % RENTABILIDADE ÚLTIMOS 12 MESES - ROE 40,3% 37,3% 33,4% 6,2% 2,4% 7,3% RENTABILIDADE ÚLTIMOS 12 MESES - ROA 3,6% 4,1% 3,5% 0,7% 0,3% 0,9% SPREAD MÉDIO 1,5% 4,6% 2,3% 5,0% 2,3% 2,4% ATIVOS QUE GERAM JUROS EM RELAÇÃO AO ATIVO TOTAL 75,0% 69,6% 69,7% 69,7% 73,8% 69,1% PASSIVOS QUE PAGAM JUROS EM RELAÇÃO AO PASSIVO TOTAL 71,9% 63,2% 62,4% 61,6% 66,4% 60,3% EFICIÊNCIA - R$ mil (exceto Índice ) ÍNDICE DE EFICIÊNCIA 0,84 0,85 0,88 0,95 0,93 0,97 OPERAÇÕES DE CRÉDITO POR UNIDADE DE PRODUÇÃO DEPÓSITOS POR UNIDADE DE PRODUÇÃO LUCRO LÍQUIDO POR UNIDADE DE PRODUÇÃO (*) (20) 137 OPERAÇÕES DE CRÉDITO POR FUNCIONÁRIO DEPÓSITOS POR FUNCIONÁRIO LUCRO LÍQUIDO POR FUNCIONÁRIO (*) 11,67 19,16 6,01 13,57 (1,18) 6,70 ALAVANCAGEM DOS PASSIVOS SOBRE O PATRIMÔNIO LÍQUIDO 11,52 8,16 7,39 7,21 7,88 6,89 DA CARTEIRA DE CRÉDITO SOBRE O PATRIMÔNIO LÍQUIDO 4,80 4,66 4,17 4,29 4,34 4,27 DO IMOBILIZADO SOBRE O PATRIMÔNIO LÍQUIDO 0,24 0,27 0,25 0,24 0,27 0,26 DO TOTAL RECURSOS EXTERNOS SOBRE O PATRIMÔNIO LÍQUIDO 0,01 0,02 0,01 0,04 0,02 0,03 ÍNDICE DE RISCO BASEADO EM ATIVOS - RBA - BASILÉIA 12,9% 14,7% 16,5% 17,3% 17,6% 17,2% PATRIMÔNIO LÍQUIDO REAL - R$ mil (**) (*) Lucro Líquido Trimestral Ajustado (**) Ajustado por despesas diferidas, ágios e deságios, créditos tributários e excesso de provisionamento (1) inclui créditos cedidos com coobrigação 7

8 Tel.: INFORMAÇÕES NECESSÁRIAS DO AVALIADOR - LFRating A LFRating foi criada em 2002 como complemento dos serviços de avaliação de instituições financeiras e não financeiras que a Lopes Filho & Associados já realizava há 26 anos. É formada por profissionais de elevada experiência em avaliação corporativa, que uniram seus conhecimentos para prover o mercado brasileiro de serviços de análise de risco de todas as modalidades, baseados em três princípios fundamentais.. Independência entre o processo e o objeto de classificação;. Transparência dos fundamentos da classificação; e. Capacidade técnica e ética irreprovável de todos os envolvidos na classificação. A LFRating produz ratings de emissões de empresas nacionais, utilizando-se da expertise de seus analistas e de uma cultura formada ao longo de 30 anos em trabalhos de análises e avaliações de empresas, bancos e fundos de investimentos para os mais diversos propósitos. Um rating emitido pela LFRating é o resultado de uma criteriosa análise que envolve:. uma definição precisa dos riscos envolvidos no objeto avaliado;. a análise detalhada de uma extensa gama de informações estruturais, estratégicas e econômico-financeiras;. um pormenorizado trabalho de due diligence, incluindo abrangente entrevista com os dirigentes e responsáveis pela emissão e pela administração das garantias; e. um capacitado comitê de avaliação que definirá o rating adequado para expressar o entendimento da LFrating sobre o risco de crédito do avaliado. A equipe de análise é especializada e formada por: Cristiani Peres Rezende (cooperativas e títulos) - cristiano@lfrating.com Cristina Meyer (empresas e títulos) - cristina@lfrating.com Flávia Roldan (empresas e títulos) - flavia@lfrating.com Graça Paiva (empresas e títulos) - graca@lfrating.com (bancos) - João Batista Simões (empresas e títulos) - joao@lfrating.com (empresas, títulos, fundos e cooperativas) - Julio Flavio Souza Lima (bancos) - julio@lfrating.com Marcos Carneiro (empresas e bancos) - marcos@lfrating.com Rodrigo Pires (empresas e títulos) - rodrigo@lfrating.com Rubem Crusius(empresas e títulos) - rubem@lfrating.com O Comitê de Rating é presidido por e formado por pelo menos dois analistas envolvidos na avaliação em questão, além de dois outros componentes, no mínimo. A escala utilizada para classificação de emissões diversas é baseada em nossa experiência e ajustada ao longo do tempo por fatos concretos que alterem a estrutura do Sistema Financeiro Nacional ou da Economia Brasileira. 8/9

9 Tel.: NOTA ESCALA DE CLASSIFICAÇÃO DE RATING INSTITUIÇÕES FINANCEIRAS CONCEITO - MOEDA NACIONAL AAA AA A BBB BB B C D oferecem a mais alta segurança para honrar compromissos com fortes bases patrimoniais, excelente política de crédito e histórico de resultados acima da média da indústria financeira. Sua capacidade de geração de caixa é diferenciada e não é seriamente afetada por mudanças nas regulatórias possíveis de serem previstas. oferecem alta segurança para honrar compromissos com saudável política de crédito e sem problemas significativos. As instituições, no entanto, estão mais vulneráveis a mudanças adversas das regulatórias do que aquelas da faixa superior. oferecem boa segurança para honrar compromissos com adequada política de crédito, mas que possuem uma ou mais áreas com fragilidades, com condições, no entanto, de superá-las no curto prazo. As instituições estão mais vulneráveis a mudanças adversas das regulatórias do que aquelas das faixas superiores. para honrar compromissos que possuem algumas áreas que condições econômicas e compromissos financeiros. apresentam perda de alguns fatores de proteção financeira que podem resultar em inadequado nível de segurança para honrar compromissos que dependem de mudanças favoráveis no ambiente econômico e regulatório que lhes permita honrar compromissos de maneira periódica. apresentam baixa capacidade para honrar compromissos financeiros regulares. A capacidade de gerar caixa está seriamente afetada por várias fragilidades em várias áreas. Ainda que estas instituições possam estar honrando os compromissos nas datas pactuadas, a continuidade deste procedimento depende grandemente de mudanças favoráveis nas regulatórias, além de algum suporte externo. apresentam elevado risco de não honrarem O rating com muitos sérios problemas e, a menos que algum suporte externo seja providenciado, elas não terão capacidade de honrar os compromissos financeiros assumidos. estão inadimplentes ou muito próximas de não honrarem O rating com graves problemas de geração de caixa, exigindo imediato suporte externo de grande capacidade financeira. Obs.: Com o objetivo de diferenciar os bancos que apresentam diferenças sensíveis dentro do mesmo segmento de rating, LFRating acrescenta sinais de + ou ao lado de cada nota entre AA e B. 9/9